往年证券投资基金基础样卷及答案

证券投资基金基础样卷(考试时间90分钟,总分100分)

题号一总分

得分

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得分评卷人一、单项选择题 （共50题，每题2分，共计100分）

（ ）1、(2016年)下列关于投资基金所得税的说法，错误的是（）。

A、买卖基金份额获得的差价收入暂不征收个人所得税

B、从基金分配中获得的国债利息暂不征收所得税

C、从基金分配中获得的股票股利收入由上市公司代扣代缴20%的个人所得税

D、申购和赎回基金份额取得的差价收入由基金公司代扣代缴20%的个人所得税（ ）2、投资策略的制定是投资交易的基础环节，步骤为（ ）。

A、研究部提出研究报告、投资决策委员会形成总体投资策略、投资部制定投资组合的具体方案

B、研究部提出研究报告、投资部制定投资组合的具体方案、投资决策委员会形成总体投资策略

C、投资决策委员会形成总体投资策略、研究部提出研究报告、投资部制定投资组合的具体方案

D、投资部制定投资组合的具体方案、研究部提出研究报告、投资决策委员会形成总体投资策略（ ）3、基金收益率计算一般要求采用考虑了基金分红再投资的（ ）。

A、时间加权收益率

B、算数平均收益率

C、几何平均收益率

D、区间收益率（ ）4、佣金费用的组成不包括（ ）。

A、证券公司经纪佣金

B、证券交易所手续费

C、证券登记结算公司变更股权登记费

D、证券交易所交易监管费（ ）5、关于净额结算的不同的分类，下列说法错误的是（ ）。第1/16页（ ）5、关于净额结算的不同的分类，下列说法错误的是（ ）。

A、按净额交收的标的区分，有券款都实行净额交收、券或款有一种实行净额交收两种方式；

B、按参与净额结算各方的关系区分，有内在净额结算和外在净额结算两种方式。

C、在多边净额结算中，按照结算机构在结算中是否担当中央对手方，可以分为中央对手方净额结算和非中央对手方净额结算两种模式。

D、按参与净额结算各方的关系区分，有双边净额结算和多边净额结算两种方式。（ ）6、混合基金同时投资于（ ）和货币市场等工具。

A、股票、债券

B、股票、期货

C、债券、基金

D、股票、基金（ ）7、下列关于中央结算公司的职能的说法中，错误的是（ ）。

Ⅰ主要为市场的发行人、投资人等各类参与主体提供国债、金融债券、企业债券和其他固定收益证券的发行、登记、托管、交易结算、信息发布等服务

Ⅱ负责维护中债综合业务平台的正常运行

Ⅲ为银行间市场提供以中央对手净额清算为主的直接和间接的本、外币清算服务

Ⅳ为市场的投资者提供报价平台

A、Ⅰ、Ⅱ

B、Ⅰ、Ⅲ

C、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ（ ）8、下列关于我国QFII机制的意义，说法错误的是（ ）。

A、可以为境内金融资产提供风险分散渠道，并有效分流储蓄，化解金融风险

B、可以促进国内证券市场投资主体多元化以及上市公司行为规范化

C、资本市场的逐步开放能够使国内证券市场的法律机制、会计制度、信息披露标准、交易规则、自律机构、市场参与者的行为模式等方面逐渐与国际接轨

D、境外大型投资机构所具有的稳健投资风格对众多中小投资者产生一定的示范效应（ ）9、某企业有—张带息期票，面额为30000元，票面利率为4%，出票日期为4月15日，6月14日到期（共60天），则到期日的利息为（按单利算）（ ）元。

A、180

B、190

C、200

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D、210（ ）10、银行间债券市场的交易品种不包括（ ）。

A、债券

B、回购

C、远期交易

D、股票（ ）11、(2018年)下列风险调整后的收益率指标中，不以CAPM模型为基础的是（）。

A、夏普比率

B、詹森比率

C、特雷诺比率

D、信息比率（ ）12、当认股权证行权时，一份认股权证的价值等于其（ ）与（ ）之和。

A、内在价值和外在价值

B、外在价值和时间价值

C、内在价值和时间价值

D、内在价值和边际价值（ ）13、利率风险指的是因利率变化而产生的基金价值的不确定性。以下不会影响利率变动的是（ ）。

A、通货膨胀预期

B、中央银行的货币政策

C、经济周期

D、国际收支（ ）14、目前，我国证券投资基金托管费一般按（ ）的基金资产净值的一定比例计提。

A、前一日

B、次日

C、前两日

D、当日（ ）15、（ ）是指在交易执行、估值清算等环节中存在的潜在风险。

A、政策风险

B、汇率风险

C、税收风险

D、交易和估值风险（ ）16、(2018年)下列关于有限合伙制的说法中，正确的是（）。第3/16页（ ）16、(2018年)下列关于有限合伙制的说法中，正确的是（）。

A、有限合伙人是主要出资人，因此也是有限合伙的管理人

B、有限合伙人以其出资额为限承担连带责任

C、有限合伙人的收入来源是基金管理费和利润分红

D、普通合伙人承担有限责任（ ）17、下列选项中，正确的基金股票换手率是（ ）。

A、基金股票换手率=期间基金股票交易量／期间基金平均净资产

B、基金股票换手率=期间基金股票交易量／（期间基金平均净资产／2）

C、基金股票换手率=（期间基金股票交易量／2）／期间基金平均净资产

D、基金股票换手率=期间基金平均资产净值／2／期间基金股票交易量（ ）18、融资融券对于投资者的要求也较高，目前大部分证券公司要求普通投资者开户时间须达到（ ）个月，且持有资金不得低于（ ）万元人民币。

A、16；40

B、16；50

C、18；40

D、18；50（ ）19、下列不属于技术分析假定的是（ ）。

A、历史会重演

B、市场行为涵盖一切信息

C、股价具有趋势性运动规律

D、股票的价格一直不变（ ）20、(2016年)可转换公司债券享受转换特权，在转换前与转换后的形式分别是（）。

A、股票、公司债券

B、公司债券、股票

C、都属于股票

D、都属于债券（ ）21、下列不属于市场风险的是（ ）。

A、汇率风险

B、流动性风险

C、政策风险

D、购买力风险（ ）22、跨境投资风险中的估值风险主要有（ ）。

Ⅰ多品种和多币种核算问题第4/16页

Ⅱ基金估值核算数据来源不一致

Ⅲ证券交易不活跃

Ⅳ各国税收制度不一致

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ（ ）23、(2016年)下列不属于不动产投资类型的是（）。

A、地产投资

B、养老地产投资

C、酒店投资

D、能源投资（ ）24、价格朝买入合约不利方向变动时，初始保证金除去用于弥补亏损外，剩下的余额须达到的最低水平称为（ ）。

A、交易保证金

B、初始保证金

C、维持保证金

D、结算准备金（ ）25、(2015年)关于做市商与经纪人的相同点和区别，以下表述错误的是（）。

A、经纪人能为市场提供流动性、做市商不能

B、做市商的利润主要来自于证券买卖差价，经纪人的利润主要来自于佣金

C、经纪人可以为做市商服务

D、一般情况下，做市商参与交易。经纪人不能参与交易（ ）26、以下关于基金利润分配的表述，错误的是（ ）。

A、开放式基金应该在基金合同中约定每年基金利润分配的最多次数

B、基金进行利润分配会导致基金份额净值下降，但并不意味着投资者有投资损失

C、投资者周五申请赎回的货币基金份额，不享有周六、周日的利润分配

D、封闭式基金只能采用现金方式分红（ ）27、(2018年)关于基金业绩归因，下列表述错误的是（）。

A、基金业绩归因的Brinson方法主要归因于资产配置、行业选择、证券选择以及交叉效应

B、评价基金业绩表现，一般需要跟踪它的长期表现第5/16页

C、股票基金只能用Brinson方法进行业绩归因

D、基金业绩归因中，通常会从多个时间维度进行分析（ ）28、远期合约和互换合约通常在（ ）交易，采用（ ）形式进行。

A、场外；标准

B、场外；非标准

C、交易所；标准

D、交易所：非标准（ ）29、(2016年)已知某基金最近三年来每年的收益率分别为25%、10%和－15%，那么应用几何平均收益率计算的该基金的年平均收益率应为（）。

A、5.34%

B、7.89%

C、2.71%

D、6.67%（ ）30、(2016年)（）指的是作为基金利润主要分配形式的现金，可能由于通货膨胀等因素的影响而导致购买力下降，降低基金实际收益，使投资者收益率降低的风险。

A、购买力风险

B、利率风险

C、信用风险

D、利润风险（ ）31、对不存在活跃市场的投资品种，应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，应优先使用（ ），只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。

A、不可观察输入值

B、可观察输入值

C、公允价值

D、最近30个交易日的平均价（ ）32、（ ）是交易行为对价格产生的影响，可以用交易头寸占日平均交易量的比例来衡量。

A、机会成本

B、买卖差价

C、市场冲击

D、对冲费用（ ）33、如果基金当月的实际收益率为5.34%，该基金基准组合如下表：

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则该基金的超额收益率为（ ）。

A、1.98

B、1.34

C、1.64

D、1.88（ ）34、下列不属于构成利润表的项目是（ ）。

A、营业收入

B、与营业收入相关的生产性费用、销售费用和其他费用

C、经营活动产生的现金流量

D、利润（ ）35、基本的衍生工具不包括（ ）。

A、远期合约

B、期货合约

C、期权合约

D、结构化金融衍生工具（ ）36、QDII基金份额净值应当至少（ ）计算并披露一次，如基金投资衍生品，应（ ）披露。

A、每个工作日；每个工作日

B、每月；每周

C、每月；每个工作日

D、每周；每个工作日（ ）37、下列关于市场有效性相关说法中，正确的是（ ）。

Ⅰ半强有效证券市场是指证券价格不仅已经反映了历史价格信息，而且反映了当前所有与公司证券有关的公开有效信息

Ⅱ如果市场是半强有效的，市场参与者就不可能从任何公开信息中获取超额利润，这意味着基本面分析方法无效

Ⅲ市场强有效不代表价格对信息的反应是瞬间完成的

Ⅳ如果在信息吸收过程中，价格显著地高于或低于新的均衡价格，这意味着公开信息对证券价格的变动趋势仍产生影响

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

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