农业企业上市的主要财务问题

一、引言农业上市公司是我国上市公司中的一个非凡群体，是农业产业化营销的首要组织方式，已在证券市场上占有一个重要地位，农业上市公司是我国上市公司中的重要组成部分，对证券市场的影响不容低估。

在时间的推移中，农业上市公司的数目、领域，和所面对的环境等方面都发生很大变化，对我国农业上市公司资本结构项目的研究，需要结合不同时期的实际进行不断地比较、分析和探索。

二、农业上市公司资本结构的理论概述（一）我国农业上市公司的界定和特征1.我国农业上市公司的界定当前对农业概念的上市公司的说法有很多种，研究者们中都有提过农业上市公司、农业类上市公司、涉农上市公司。

总的来说，农业上市公司是农业企业的一种较高表现形式，也是我国农业发展程度的重要体现。

农业上市公司是按照现代企业制度的要求成立、公然发行股票和上市交易、具备法人地位并根据资本承当有限责任的农业股份有限公司。

本论文所分析的农业企业，包括渔业、养殖业、种植业、畜牧业和林业，以及与之相关联的农产品流通、农业生产资料等企业。

证券市场有所谓“板块”的概念。

这一概念的基础是投资者对某一类上市公司所具有的共同特征的认同。

中国证监会把上市公司分为6大板块，即工业、商业、地产、公用事业、综合、金融，农业公司一般归入综合板块。

根据不同的标准，板块可细分为更多类别。

如按地域标准可分为上海板块、四川板块等；按行业标准可分为电子板块、钢铁板块等。

由于农业上市公司的某些共性及其股票在市场上的联动效应，投资者又把这类企业称为“农业板块”。

按现行的国家统计局工业普查的分类法，农业公司往往容易被归并到食品工业等范围。

因为食品工业是农业的延伸和扩展，它制造并提供最终消费品。

许多食品工业企业既从事农业开发，又从事食品加工制造。

但并不是所有食品加工企业都可以归并到农业企业，有的企业如酒类企业与农业关联不大，习惯上不会被视之为农业企业。

本文以下列标准来统计农业上市公司。

首先，它的主要业务是农业的一部分，其主营业务收入是其主要利润的来源。

产业经济Һ㊀农业企业上市难成因与对策分析以如意情ＩＰＯ失败为例张㊀萌，田㊀億摘㊀要：近年来，资本市场对于农业企业发行上市的支持能力不断增强，促进了农业经济的结构调整和升级发展，但农业企业在上市发行过程中也相继暴露出相当多的风险和问题，出现数起影响恶劣的虚假陈述案件，给发行审核与监管工作带来挑战㊂由于上市能在短时间内为企业注入大量资金并大大增强企业股份的流动性，使得众多企业对上市趋之若骜㊂而我国众多的农业企业常年受制于经营的高风险性㊁抵押品的缺乏等先天不足，在传统的金融市场上备受冷落，进一步增强了农业企业上市的主观意愿㊂文章在研读国内外文献的基础上，对农业企业上市难的原因进行了探讨，并以如意情生物科技股份有限公司作为分析对象，并提出了相关对策，以期能更好地促进农业发展㊂关键词：农业企业；上市失败；内控缺失一㊁研究背景及意义农业作为国民经济的基础，保持农业高速发展，对于我国国民经济的发展意义重大㊂但是由于历史原因和行业特性，我国农业上市企业规模小㊁资本结构不合理㊁盈利能力差，与第二㊁三产业相比，其发展速度缓慢，总体产值少，在我国经济发展中处于相对弱势地位㊂此外，由于部分农业企业发展落后，企业管理水平较低，缺乏风险预警体系，导致业绩下滑，经营失败的案例屡见不鲜㊂截至２０１９年１２月３１日，我国上市公司合计３７７７家企业，涉农类上市企业合计为１２９家，占比仅为３．４％，加上农业类企业天然充满着造假的基因，如，早年的蓝田股份㊁银广夏及近年的万福生科㊁绿大地等，对于拟上市的农业类企业，证监会总是保持着一份警惕，近年来，开始要求农业类企业１００％现场核查㊂为规避风险，很多中介机构甚至拒接农业类企业的ＩＰＯ申报项目㊂２０１９年国务院出台了 关于促进乡村产业振兴的指导意见 ，农业企业上市是否迎来春天？基于这样的背景，本项目以农业企业上市现状作为研究对象，并以武汉市农业产业化经营重点龙头企业如意情生物科技有限公司ＩＰＯ失败为例，分析农业企业上市难的原因，并提出相关建议，以期为农业企业上市方面的研究进行补充，并为促进类似农业企业成功上市提供借鉴和指导意义㊂二㊁国内外研究现状从２０世纪９０年代初期开始，我国便有了对于企业上市问题的研究，研究对象从早期的国有企业到后来的私营企业，但关于农业企业上市问题的研究较少，且主要集中在上市公司层面，对于未上市的公司或正处在上市过程中的公司较少关注㊂国外学者在财务造假㊁生物资产计量㊁信息披露㊁内部控制方面提出了一些新颖独特的观点，但上市制度的不同使得国外学者的研究对于我国企业上市尤其是农业企业上市的借鉴意义不大㊂总结来说，国内外学者对于农业企业的研究角度主要在企业造假的原因㊁手段㊁生物资产计量㊁内部控制㊁信息披露㊁公司治理等方面㊂如在ＩＰＯ过程中，（赵明元，２０１６）指出农业企业存在财会制度不规范㊁财会人员专业能力不能胜任等问题㊂在农业上市公司造假的原因方面，（陈琪㊁武琼，２０１５）将财务造假的原因归结为农业类上市公司利润率低㊁可利用税收优惠降低造假成本㊁核查难度较高㊁公司治理结构存在漏洞这四个方面㊂内部控制方面，（柴芳云㊁陈燕丽，２０１６）认为现阶段农业上市公司的内部控制存在缺陷，其管理者对于内部控制的制衡㊁监督和激励有理解上的偏差，目标短视，风控较差㊂在审计风险方面，（王玥，２０１７）认为由于农业类行业在关联方交易㊁存货以及主营业务收入方面容易产生审计风险，且核查困难，使农业企业存在着更高的重大错报风险㊂关于监管举措，张文博㊁崔敦飞等提出，政府应加大对农业上市公司审计失败责任者的惩罚力度，整合监管资源，加强监管力度，有利于农业企业上市融资㊂三㊁农业企业上市难原因分析文章将从宏观㊁中观㊁微观三个层次分析农业企业上市难的原因㊂（一）宏观方面主观上，由于农业上市公司造假事件频发㊁影响恶劣，监管部门对于农业企业的上市申请持更为谨慎的态度㊂在我国采用的核准制上市制度中，发审委是非常重要的一环，如果他们主观上抱有着对农业企业的不信任，必然会阻碍农业企业的上市进程㊂客观上，根据‘证券发行上市保荐业务管理办法“，发行人公开发行证券上市当年即亏损的，相关人员的保荐代表人资格会被撤销㊂由于农业企业的经营的高风险性，规定中描述的 上市当年即亏损 的情况之于农业企业很有可能发生㊂虽然这一规定主要约束保荐机构，但金融机构本着降低风险的理念，会更少接触农业企业ＩＰＯ项目，从而阻碍其上市㊂（二）中观层面１．农业生产的高风险性和收益的不确定性农业企业的生产经营易受自然环境影响，较其他企业而言，经济效益更容易出现波动㊂同时，进入门槛低，加剧了农业企业之间的竞争，导致监管机构对其持续盈利能力保持较高的警惕性，从而阻碍着农业企业的上市㊂２．生物资产难以核查Ａ股历史上出现的农业上市公司财务造假事件中，几乎都存在着生物资产的身影㊂由于部分生物资产，如海产㊁水产等，数量难以核查，消耗性和生产性生物资产界定不明的情况，而且理论和实务上对于生物资产成熟的界定标准不一㊂这些情况使得监管机构会更谨慎地对待相关企业的上市申请㊂３．现金交易频繁由于大部分农业企业供应商或销售对象主要为个体户，业务性质决定其大量使用现金结算方式，从而难以核实交易的真实性㊂此外，企业缺乏对现金结算管理的内控制度，导致现金交易业务很难找到印证交易真实性的证据㊂这些都为农业企业上市造假提供了便利㊂（三）微观层面１．财务制度不规范国内农业企业发展较晚，企业发展更加依赖传统型经营模式，这直接导致企业管理呈现出疏散化特征㊂很多农业企业在发展初期主要依赖非正式制度如家族文化㊁信任等支撑财务会计工作的运行，缺乏规范的财务会计制度，随着企业规模的扩大，财务制度难以满足企业现代化管理的要求㊂此外，从企业的财务会计人员构成来看，大多数由老板亲戚担任或由朋友推荐，专业胜任能力不足，缺乏现代公司治理理念，难以承担上市前的财务管理工作㊂２．内部控制制度建设不足内部控制制度建设不足主要表现在内部控制环境较差，管理者风险管控意识薄弱㊂农业企业股权过于集中，各岗位权责划分不明确，内部审计不足，企业的经营管理决策更多依靠管理层主观经验，且部分农业企业仍坚持传统管理思想，重视短期利益，忽视企业自身市场竞争力与优化组织管理，将内部控制管理等同于制订并落实规章制度，导致内部管理并未发挥内在价值㊂不健全的内控制度导致财务风险管控工作得不到高效率㊁高质量地落实，进一步加剧了企业的持续经营的不确定性㊂四㊁案例研究（一）公司简介及行业背景如意情生物科技股份有限公司于２０１０年６月１７日在武汉市东西湖区成立㊂作为一家农产品生产企业，如意情的主打产品为金针菇，其他类型的食用菌多是小规模试验的产品，占比微小㊂公司所在的食用菌行业虽在我国起步较晚，但是通过引进国外先进的生产技术，我国在２０世纪８０年代时就已经成为双孢蘑菇的主要生产国之一㊂食用菌中的金针菇由于相关成分可促进儿童智力发育，加上味道可口，近年来广受消费者喜爱㊂目前，食用菌在我国的总产量占世界食用菌总产量的四分之三，其总产值在我国种植业排名第六位㊂（二）事件始末２０１６年０８月２６日如意情招股书在证监会官网披露，２０１７年８月３０日证监会表决未获通过㊂首发被否，证监会指出的问题集中在２０１４－２０１６年，企业毛利率波动大，但单位产品成本和折旧费逐年降低㊁没有签订销售合同直接销售，２０１４年度向十大经销商中的四家以低于成本价销售，以及公司接受经销商在第三方支付，是否具有相关内部控制以防范风险㊂（三）ＩＰＯ失败原因分析１．国内市场趋于饱和，行业投资价值不高现阶段，食用菌产业产品技术成熟，并且技术极易被竞争对手模仿或者复制，再加上我因国家产业政策和税收优惠政策的扶持，越来越多的食用菌培植企业进入本行业，使得市场趋于饱和，整体利润水平不高，所以行业投资价值不高㊂２．持续盈利能力不足如意情生物科技的毛利率在２０１５ ２０１７年分别为２４．３４％㊁２３．９１％和１７．７％，而同行业的代表企业雪榕生物同时期毛利率分别为３４．７％㊁３４．２％和２３．５％，另一代表企业众兴菌业在同时期的毛利率分别为３４．３６％㊁３０．６２％和１８．２％㊂可以发现，如意情生物科技的毛利率一直在下滑并且低于行业中的代表企业的毛利率㊂实际上，中国食用菌行业的现状是食用菌工厂化生产企业数量众多，市场竞争加剧，食用菌产品销售价格下降，号称 金针菇第一股 的星河生物已经退出了食用菌行业㊂而根据２０１７年上半年报显示，行业内比较有代表性的雪榕生物和众兴菌业，两家公司的净利润相比于去年同期，降幅达１５％，这些数据表明食用菌行业，企业的持续盈利能力不足㊂３．内部控制不健全运作不规范是此次ＩＰＯ发行审核未通过的主要原因之一㊂企业没有和经销商签订销售合同就直接销售，与经销商之间通过第三方支付，这表明企业没有建立健全销售与收款环节的内部控制，或者虽然制订了相关内控但是没有得到有效执行㊂此外，个人收款占比较高，招股书显示，２０１４－２０１６年，通过个人账户收款占比分别为８９．５８％，８４．４４％，６５．６３％㊂而个人收款问题一直是ＩＰＯ审核关注的重点㊂通过个人账户代收公司货款不符合财务通则与会计准则的规定，甚至可能会涉及偷税㊁漏税等一系列严重问题，构成了公司上市的障碍㊂五㊁对策和建议（一）宏观方面１．结合农业发展需求优化上市㊁审核条件银行本应面对与农业企业相同的上市困境，但由于政府出台了适应于银行业的特殊上市规则，让银行能另辟蹊径加入资本市场的第一梯队㊂借鉴于银行业上市的经验，我国政府也可以根据农业企业特点，制订适用于农业企业的上市规则，帮助更多的优质农业企业享受资本市场带来的红利，促进我国农业的发展㊂２．鼓励有条件的农业企业登录科创板进行融资２０１９年３月，‘科创板首次公开发行股票注册管理办法（试行）“发布，根据该办法，尚未盈利的企业也可以申请在科创板上市，故难以满足主板上市条件的农业企业可以选择前往科创板上市融资㊂科创板的设立为农业企业投资者的资本退出带来了新的途径，这将会使更多的资本愿意投入到具有创新能力的农业企业之中，从而帮助农业企业发展壮大㊂（二）中观层面１．利用科技技术和专家工作对生物资产进行有效盘点第一，通过高空摄影㊁水产养殖密度测量技术或利用专家工作，以确定生物资产的存在㊂第二，对不同时点的数量进行比较分析，小心求证，通过查阅购买㊁生产及销售交易记录以及其他相关的证据，利用样本推断出总体生物资产数量，验证存货结存数量的正确性，以保证提供的会计信息准确完整㊂２．扩大转账结算交易的比重涉及现金收付业务时，一方面，可通过付费方式委托金融机构代收代付，既防范企业大额运输现金的风险，又留下可复核的交易痕迹；另一方面，在微信㊁支付宝等现代化支付手段普及的今天，金融机构的服务水平得到显著提升，可通过转账减少现金交易，从而降低现金管理潜在的风险与弊端，提升采购和销售的追溯性㊂（三）微观层面１．建立健全财务管理制度，提升财会人员的素质农业企业的管理层需更新企业管理理念，对企业的财务流程进行再造，使其提供的会计信息能够满足相关决策者的㊀㊀㊀（下转第３６页）２．上序收入即为下序成本明确上序的收入即为下序的成本或费用投入，按照收入㊁费用配比原则，确定各单位收入及成本费用项目㊂某一个项目各生产运营环节产生的利润之和即为该项目在集团公司产生的总体利润㊂（不是某一个年度）３．下序确认订单为上序计算收入依据实施内部订单制管理，上下序的所有业务均以订单或协议的形式体现，确保每个订单都有内部市场化价格及质量㊁期量考核要求㊂订单完工经下序确认同意后，方进入结算环节计算内部市场化收入㊂４．建立订单跳闸㊁索赔机制因质量㊁期量造成损失的，由下序向上序索赔直接和间接损失，下序收到索赔后，才可计算上序市场化收入㊂直接索赔额＝市场化定价∗拖期天数∗银行同期贷款利率，间接损失不超过合同额的２０％㊂５．建立市场化收入与成本费用配比体系各单位以当月完工且下序确认的订单为结算依据，订单收入减去订单成本和其他费用后，即为市场化利润㊂６．采用集团非生产经营费用固定分摊原则部室及公共部分职能提供的基础管理保障费用，根据各单位占有的资产，核算应承担的固定费用，按月从单位费用中列支㊂７．采用资产占用上交资本收益额原则各单位确认资产占用情况，集团公司按占用资产原值收取占用利息（按同期银行贷款利率计算）；同时，按集团公司平均资产收益率，计算每个单位应上缴的投资回报㊂（六）建立内部模拟市场化运作争端协调机制内部市场化的实施将原行政指令及工序衔接关系转变为买卖关系，内部单位为主张自身利益内部交易价格制订往往会成为上下序争议的焦点，因此，必须建立价格争议解决机制，必要时发挥权威管理的职能，一般由单位领导协商，单位领导协商不成的由集团公司高层领导协商，集团公司高层领导领导协商不成的董事长裁决㊂（七）量身定置适合企业生产经营特点的内部模拟市场化运作结算管理平台必须对建立收入㊁费用项目建立标准化编码体系；制订业务发起 审核 接收 确认处理程序，内部模拟市场化运作结算管理平台必须与成本核算系统分离，主要满足内部单位收入的确认，确保内部核算主体之间每项收入均有下序单位承担，做到上序的市场化收入即为下序的市场化成本，做到环环相扣㊂（八）加强宣传，转变相关单位领导和职工的市场化意识对内部模拟市场化运作核算体系专题宣讲，逐项征求各单位建议，引导单位领导从知数据㊁看数据㊁比数据㊁听解读数据到自我分析数据并制订管理措施逐步转变㊂定期组织内部市场化利润核算数据解读专题会议，让各单位领导，了解核算原则，通过市场化核算的相关数据，及时㊁准确地掌握本单位的生产经营状况，通过采取有效措施，降低生产成本㊂（九）内部市场化利润与绩效考核挂钩，并加大考核力度，激发各单位创效㊁创收的积极性㊂四㊁结语通过企业内部模拟市场化运作，原装备制造企业各工序之间协作关系转变为 客户 关系，在企业内部市场机制和企业管理行政手段相互影响，相互作用，呈现一种新的管理模式㊂参考文献：［１］姜中辉．大型企业内部市场化管理的理论与实践［Ｍ］．北京：经济管理出版社，２０１２．［２］稻盛和夫著，曹云译．阿米巴经营［Ｍ］．北京：中国大百科全书出版社，２０１６．作者简介：白菊珍，女，汉族，山东济南人，研究方向：会计方向㊂（上接第３４页）需求㊂同时，构建一套符合企业发展的财务管理制度，既满足企业发展战略的需要，又能让投资者㊁监管者能够看到支撑企业持续发展的制度基础㊂聘用专业财会人员，为规范企业财务管理制度㊁提供高质量的会计信息奠定人员基础㊂２．加强内部控制制度建设企业需完善内控环境，可通过定期举办研讨会，鼓励并引导职员投入到分析和学习中，善于发现企业管理存在的弊端与不足，将管理思想与内部控制相结合，为内控管理工作的顺利开展奠定基础㊂同时，构建内控管理平台，优化控制手段，建立完善的信息系统，为企业决策提供有力支持㊂比如构建ＯＡ系统，提升传递内部信息㊁提高报告质量及效率；建立顺应农业企业发展的ＥＲＰ系统，确保收入成本具有可追溯性和透明化的特点㊂六㊁结语综上所述，相较于其他行业，农业企业受自然环境影响大，加上运作不规范，内控不健全以及现金交易多，生物资产难盘点等行业特性，经营风险和财务风险更高，造假的可能性和机会也更高，因而受到发审委的审查更严格，增加了上市的难度㊂如意情ＩＰＯ被否也体现了上述部分原因㊂针对这些问题，我们也提出了结合农业发展需求优化上市㊁审核条件，利用科技强化对生物资产的盘点，提高转账支付比率，完善企业内部控制等措施，以期为类似农业企业成功上市提供借鉴和指导㊂参考文献：［１］赵明元．农业企业上市过程中财务会计方面存在的问题及对策［Ｊ］．财务与会计，２０１６（１１）．［２］陈琪，武琼．农业类上市公司会计舞弊特征及审计风险防范［Ｊ］．财务与会计，２０１５（１７）．［３］柴芳云，陈燕丽．风险管理视角下的农业上市公司内部控制研究：以獐子岛为例［Ｊ］．会计之友，２０１６（２４）．［４］王玥．农业企业ＩＰＯ审计风险研究［Ｄ］．北京：北京交通大学，２０１７．［５］徐佩利．农业企业上市的风险㊁问题与对策［Ｊ］．农村经营管理２０１５（１２）．［６］孙莹．注册会计师审计风险的防范与控制［Ｊ］．财务与会计，２０１９（１１）．［７］徐利飞，张心灵．政府补助对企业绩效的影响：以獐子岛公司为例［Ｊ］．财会通讯，２０１７（１０）．作者简介：张萌，田億，湖北经济学院㊂。

Industrial Economy产业经济1402018年3月 农业上市公司财务造假的原因及治理措施——以北大荒为例吉林财经大学会计学院 李英瑞摘 要：资本市场财务造假事件频繁发生，然而农业上市公司却成为造假重灾区。

为何该类公司如此偏爱造假，又如何治理？本文以有着“农业第一股”之称的北大荒为例，揭示农业上市公司财务造假原因，并提出治理对策，从而维护投资者利益，促进农业和资本市场的健康持续发展。

关键词：农业上市公司 财务舞弊 动因分析 治理对策中图分类号：F275 文献标识码：A 文章编号：2096-0298(2018)03(c)-140-02去年“3·15”(消费者权益保护日)报道，国内13家企业因财务造假在2016年被证监会处罚，其中农业公司多达6家，占据受处罚公司的半壁江山。

目前农业类上市公司有46家，因此2016年农业上市公司因财务舞弊被处罚的比例高达10.87%。

早在2000年前后，银广夏、蓝田股份的财务造假轰动一时，近几年又出现绿大地、万福生科、新大地等典型重大造假案件，近日獐子岛的扇贝再次引发业界关注。

众所周知，农业是国民经济的基础，关系到整个国民经济的稳定发展，然而农业上市公司却频发财务造假。

因此，通过探索其背后隐藏的原因并寻求治理对策来杜绝该类公司造假频发变得尤为重要。

本文以“农业第一股”北大荒为例，对造假原因进行分析并提出具体的解决措施。

1 北大荒公司的前世今生前世的北大荒为黑龙江北部三江平原的广阔荒凉之地。

建国后，国家开始对“北大荒”进行大规模的开发、经营，使当时的北大荒变成了名副其实的北大仓。

如今的北大荒为黑龙江北大荒农业股份有限公司(以下简称北大荒)，创立于1998年，并于2002年在上交所上市。

主要从事水稻、玉米、大豆等农产品的生产，目前是我国规模最大、现代化水平最高的种植业上市公司和重要的商品粮生产基地，并被列入“财富中国企业500强排行榜”。

北大荒以“北大荒精神”著称，由北大荒成为北大仓，而连年的财务造假却着实将北大荒变成了“北大慌”。

农业企业财务报告分析引言农业企业作为国民经济的重要支柱产业之一，其财务报告的分析对于经营决策和发展策略制定有着重要的指导意义。

本文将通过对农业企业财务报告的分析，进一步了解企业的经营状况和财务健康状况，为农业企业的管理和发展提供参考。

1. 总体经营状况分析首先，我们可以从农业企业的收入状况来分析其总体经营状况。

通过分析财务报告中的营业收入、销售成本、毛利润等指标，可以判断企业的销售情况和盈利能力。

同时，还可以关注企业的非经营活动收入和成本，如投资收益、利息收入等，这些也会对企业的综合收入状况产生影响。

在分析总体经营状况时，还需要关注农业企业的资产规模和资产负债状况。

通过分析企业的资产负债表，可以了解企业的资产结构和资金运作情况。

此外，我们还可以通过比较企业负债与所有者权益的比例，评估企业的偿债能力和财务稳定性。

2. 盈利能力分析盈利能力是评估一个企业经营状况的重要指标之一。

通过分析农业企业的利润表，我们可以评估企业的营业利润率、净利润率等指标，进一步了解企业的经营盈利能力。

此外，还可以通过对企业的盈利能力与行业平均水平的比较，判断企业在行业中的竞争力。

要全面评估企业的盈利能力，还需要综合考虑企业的成本和费用情况。

通过分析财务报告中的销售成本、管理费用、财务费用等指标，可以了解企业成本的组成情况，进而找到降低成本、提高盈利能力的方法与途径。

3. 偿债能力分析农业企业的偿债能力直接关系到企业的财务风险和经营稳定性。

通过分析财务报告中的负债比率、流动比率等指标，可以评估企业偿债能力的强弱。

企业偿债能力的提高，可以减少企业的财务风险，增强企业的发展和扩张能力。

此外，还可以通过分析企业的现金流量表，了解企业的资金运作情况和偿债能力。

通过分析经营活动、投资活动和筹资活动的现金流量情况，可以评估企业的资金流动状况和偿债能力的变化趋势。

4. 发展前景分析在分析农业企业的财务报告时，还需要对企业的发展前景进行评估。

/CHINA MANAGEMENT INFORMATIONIZATION农业类上市公司财务舞弊分析———以北大荒股份有限公司为例庞雯雯(贵州财经大学,贵阳550025)［摘要］随着上市公司数量的增加,上市公司财务舞弊现象也不断增加,通过查看证监会历年来处罚的财务舞弊公司的名单可以发现,农业公司的财务舞弊现象在各类上市公司中占比比较高,农业类上市公司财务舞弊的概率更大。

为什么在资本市场的监管越来越完善的情况下,农业上市公司的财务舞弊现象却越来越多呢?文章以黑龙江北大荒股份有限公司(以下简称“北大荒公司”)为例,分析农业类上市公司财务舞弊的原因和财务造假手段,对有效减少农业类上市公司财务舞弊,改善资本市场投资环境提出建议。

［关键词］北大荒;财务舞弊;违规拆借;资产减值损失doi:10.3969/j.issn.1673-0194.2021.03.002［中图分类号］F239［文献标识码］A［文章编号］1673-0194(2021)03-0006-02［收稿日期］2020-03-120绪论不管是国内还是国外,对财务舞弊的研究一直受到重点关注。

国外资本市场的发展和对财务舞弊的研究都是领先于我国的,但是由于国情不同,政治基础和经济基础等不同,我们不能生搬硬套国外的先进理论。

并且随着经济的发展,财务造假手段层出不穷,越来越复杂,我国法律法规的发展速度跟不上财务舞弊手段的更新换代速度。

不断加强对财务舞弊的相关研究,对预防财务舞弊、发现财务舞弊以及采取有效措施应对有重要意义。

本文结合具体的案例,将风险因子理论、舞弊三角理论、公司内部控制与财务舞弊问题的研究相结合,以丰富我国对于财务舞弊的理论研究成果,为完善我国上市公司内部控制结构以及我国证券市场的监管机制提供参考。

2北大荒公司财务舞弊案例2.1北大荒公司财务舞弊事件介绍证券日报在2012年9月报道北大荒公司在没有经过董事会同意的情况下向其旗下子公司、参股公司输送关联借款5亿元,而且并没有按照规定发布公告告知股民和投资者。

Finance and Accounting Research | 财会研究MODERN BUSINESS现代商业240农业上市公司财务危机成因与对策研究——以獐子岛事件为例高庆寅 海信集团有限公司 266071摘要:随着国民经济的快速发展,部分发展前景良好的农业企业纷纷上市。

在借助股票市场的优势进一步发展壮大的同时,也暴露出一系列亟待解决的财务问题。

本文在财务危机理论研究的基础上,以獐子岛事件为例,分析财务危机成因,最后提出相应的解决对策,从而为企业走出财务危机困境提供参考。

关键词:农业上市公司;财务危机;獐子岛随着国民经济的快速发展,部分发展前景良好的农业企业纷纷上市。

根据相关数据显示,截至2014年10月,沪深两市上市公司2553家,其中农业上市公司60家,仅占上市公司总数的2.35%。

虽然农业上市公司在证券市场中的份额较小,但其对我国农业经济发展的影响却不容小视。

在复杂多变的市场经济中,农业上市公司暴露出一系列亟需解决的问题,所面临的压力日益突显。

农业上市公司发生财务危机导致经营陷入困境、甚至破产的情况频频出现,獐子岛事件的发生进一步印证了投资者对农业上市公司发展前景的担忧。

因此,农业上市公司如何树立财务危机意识、强化财务危机管理已成为企业长稳发展的关键。

一、财务危机研究回顾1．财务危机理论研究财务危机又称财务困境,面临财务危机的企业必然会陷入财务困境,这类企业亏损严重,经营困难,面临着较大的财务风险。

虽然国内外学者对财务危机进行了大量研究,但至今对财务危机的定义仍无统一标准。

大部分国外学者从企业破产的角度研究财务危机,其中具有代表性的是Altlnan(1990)将财务危机划分为经营失败、无偿付能力、违约、破产这4种情形。

大多数国内学者认为财务危机是企业因财务运作不善而导致财务状况恶化的一系列动态结果。

本文认同国内学者的观点,在此基础上主要以系统论的观点研究财务危机成因,将其划分为外部环境和内部管理。

Commercial Accounting商业会计DOI:10.19699/ki.issn2096-0298.2019.02.199浅析农业类企业的财务造假问题及防范措施安徽农业大学经济管理学院 黄燕颖摘 要：近年来，随着我国资本市场的不断发展，各行业财务造假案层出不穷，农业类企业更是泛滥。

本文通过分析万福生科、振隆特产和参仙源财务造假的手段，得出农业类企业成为财务造假重灾区的原因，并结合农业现状提出一些针对性的措施和建议，以期防范和遏制农业类企业财务造假问题。

关键词：农业类企业 财务造假 防范措施中图分类号：F275 文献标识码：A 文章编号：2096-0298(2019)01(b)-199-02我国是农业大国，农业类企业的发展状况对我国未来经济走势有着显著影响。

然而，自21世纪以来，农业类企业走入经济误区，诸如万福生科、振隆特产、参仙源等财务造假案件泛滥，造假操盘手受利益驱使，利用农业企业特性弄虚作假，以权谋私，严重扰乱我国社会经济秩序，阻碍资本市场发展，防范和遏制农业类企业财务造假问题刻不容缓。

1 案例分析万福生科财务造假。

第一，公司简介。

万福生科股份有限公司(简称：万福生科)主要从事稻米精深加工业务，是以稻谷、碎米作为主要原料，生产大米淀粉糖、大米蛋白粉、米糠油和食用米等系列产品的省级农业产业化龙头企业。

第二，财务造假手段。

(1)伪造虚假合同和客户。

经调查发现，万福生科将大米、麦芽糖等主要经营项目的实际销售收入伪造成正常售价的四五倍以上，甚至有些产品根本没有销售额产生，凭空捏造销售行为。

万福生科伪造销售事实中最匪夷所思的是麦芽糊精一类产品，2012年该产品的实际销售额度不足十万元，但却在万福生科的半年报中显示1124万元的收入，虚增收入超过一百倍。

万福生科虚增收入的手段主要有两种：第一是捏造销售额，编制虚假销售合同和进入库单据；第二是伪造与公司财务往来的上、下游客户，实际是自己销售给自己。

农业类上市公司存货舞弊的原因近几年，随着我国农业产业的快速发展，许多农业类上市公司在业绩报表中频繁出现存货舞弊的问题。

这种现象的出现，不仅会误导投资者，也会严重损害农业市场的公正性和健康发展。

那么，农业类上市公司存在存货舞弊的原因究竟是什么呢？下面分步骤进行分析。

1. 企业盲目扩张首先，农业类上市公司的存货舞弊问题，与企业自身的盲目扩张密不可分。

众所周知，农业生产具有季节性特点，不同季节的农产品价格存在较大差异。

在如此的市场背景下，为了迎合股东和市场的期待，企业往往会过度投资，追求过高的产出和销售收入。

然而，在这种情况下，企业的存货往往会出现大幅度增长，且难以消化，从而引发存货过剩的问题。

为了掩盖存货过剩的事实，企业便开始了存货舞弊的行为。

2. 财务指标压力其次，农业类上市公司存在存货舞弊问题的原因之一，是来自财务指标的压力。

为了能够在资本市场上获得更高的评价和更多的资本支持，企业需要保持一定的盈利能力和增长速度，而相比其他行业，农业行业的盈利和收入往往较为低迷，需要更高的财务指标来证明其业务的可持续性和稳定性。

在这种情况下，企业不得不采取各种手段，以便完成或者超额完成财务指标，而存货舞弊往往成为其中的一种选择。

3. 农产品价格波动最后，农产品价格的不稳定性，也是农业类上市公司存在存货舞弊问题的原因之一。

农产品的价格受到自然灾害、气象条件、政策法规、市场供求等多种因素的影响，价格波动巨大。

农业企业为了在价格高峰期获利更多，往往将大量农产品囤积起来，并通过虚构销售、追加订单等方式，掩盖农产品已经过季尚未销售的事实。

这种做法无疑会导致企业的存货堆积和信用危机，最终引发存货舞弊的问题。

综上所述，农业类上市公司存在存货舞弊问题的原因多种多样，但最根本的原因还是企业自身的发展策略和经营行为不当。

只有在科学合理地进行企业扩张、保持合理的财务指标压力、以及充分了解市场供求情况等方面下功夫，才能够杜绝存货舞弊等恶劣行为的发生，更好地促进农业市场的健康发展。