2008年度证券公司会员经营业绩的排名情况--中国证券业协会公布解析

2007证券投资分析强化习题及答案21．行业的含义和行业分析的意义行业是指从事国民经济中（）的生产或其他经济社会活动的经营单位和个体等构成的组织结构体系．(单项选择题)1:同性质[对]2:不同性质[错]3:相似性质[错]4:有关联性质[错]2．法定存款准备金率对商业银行用其持有的不到期票据向中央银行融资所作的政策规定被称为（）．(单项选择题)1:直接信用控制[错]2:回购业务[错]3:法定存款准备金率[错]1:《中国产业政策大纲》[错]2:《国家产业政策纲要》[错]3:《外商投资产业政策指导目录》[对]4:《我国十年产业政策规划》[错]7．证券投资分析信息的来源以下关于投资分析信息来源的表述，正确的是（）．(不定项选择题)1:政府有关部门是信息发布的主体，是我国证券市场上有关信息的主要来源[对]2:交易所发布的信息是技术分析的首要信息来源[对]3:交易所通过定期报告和临时公告等形式向投资者披露其经营状况的有关信息[错]4:媒体既是信息发布的主要渠道，也是信息发布的主体[对]8．证券分析师自律组织的性质及主要功能国际注册投资分析师协会理事会的联合会会员包括（）。

1:欧洲金融分析师协会[对]2:亚洲证券分析师联合会[对]3:巴西投资分析师协会[对]4:拉丁美洲证券分析师公会[错]9．726投资者的个人偏好与无差异曲线一般来说，（）是马柯威茨均值方差模型中的投资者的偏好特征．(不定项选择题)1:无差异曲线向左上方倾斜[错]2:无差异曲线向右上方倾斜[对]3:无差异曲线是一条水平直线[错]4:同一投资者的无差异曲线之间互不相交[对]10．时间数列形态分类及判断以下哪一种时间数列预测方法包括选择趋势模型、求争模型参数、对模型进行检验、计算估计标准误差等四个步骤？(单项选择题)1:移动平均法[错]2:指数平滑法[错]3:趋势外推法[对]4:自回归预测法[错]11．我国证券分析师自律组织及其任务中国证券业协会投资分析师专业委员会承担的任务有：（）。

证券交易试题及答案-证券从业资格考试08年(2008-09-30 00:42:16)第一部分：单选题请在下列题目中选择一个最适合的答案，每题0.5分。

1．准确地说，（）是申请自营业务资格的证券经营机构应向证监会报送的文件。

A．机构批设机关颁发的《企业法人营业执照(副本)》B．机构批设机关颁发的《经营金融业务许可证(副本)》C．机构批设机关主要业务人员的《证券业从业人员资格证书》D．国家证券管理机关颁发的《经营证券自营业务资格证书》2．公司一次配股发行股份总数，不得超过该公司前一次发行并募足股份后其股份总数的（）。

公司将本次配股募集资金用于国家重点建设项目、技改项目的，可不受此比例的限制。

A．20％ B．30％ C．40％ D．50％3．按照（）划分，证券交易种类主要有股票交易、债券交易、基金交易以及其他金融衍生工具的交易。

A．交易品种的对象 B．交易规模 C．交易场所 D．交易性质4．为了促使资金流向国民经济最需要的地方，上市公司向股东配股募集资金的用途必须符合国家（）的规定。

A．货币政策 B．财政政策 C．产业政策 D．价格政策5．可转换债券是指可兑换成（）的债券。

A．股票 B．另一种债券 C．期货 D．现金6．证券（）业务主要是指在每一营业日中，每个证券公司成交的证券数量与价款分别予以轧抵，对证券和资金的应收或应付净额进行计算的处理过程。

A．清算 B．交割 C．交收 D．登记7．在年度报告中，对持股（）以上的法人股东，应介绍股东单位的法定代表人、经营范围及持有股份的质押情况。

A．2％ B．5％ C．8％ D．10％8．综合类证券公司以盈利为目的，并以自有资金和依法筹集的资金，用自己名义开设的账户买卖有价证券的行为是证券公司的（）。

A．经纪业务 B．代理业务 C．自营业务 D．承销业务9．证券交易风险从证券公司的角度来看一般可分为（）。

A．证券自营业务风险、证券经纪业务风险B．基本风险和非基本风险C．系统风险和非系统风险D．经营管理风险和政策法律风险10．（）不是证券公司的监督检查机构。

中国证券业协会近日公布了2010-2011年度证券公司会员证券承销业务的排名情况。

排名指标包括股票及债券承销金额、股票及债券主承销家数、股票主承销金额、股票主承销家数、债券主承销金额、债券主承销家数六项。

具体排名情况如下（只列各项前十名证券公司）：1、2010-2011证券公司股票及债券承销金额排名（单位：万元）序号公司股票及债券承销金额1 中信证券17,805,691.752 中金公司13,760,601.793 中银国际12,151,388.544 国泰君安9,424,321.775 瑞银证券7,855,529.686 平安证券7,574,909.597 银河证券7,256,296.038 中信建投6,281,742.409 海通证券5,971,700.2910 招商证券5,501,266.25注：股票及债券承销金额排名的中位数为639,974.71万元，不低于中位数的为排名前39家公司。

2、2010-2011证券公司股票及债券主承销家数排名序号公司 2010年度股票及债券主承销家数1 平安证券 582 中信证券 563 国信证券 464 中信建投 365 招商证券 366 海通证券 347 中金公司 338 广发证券 329 华泰联合 3110 国泰君安 27注：股票及债券主承销家数排名的中位数为7家，不低于中位数的为前37家公司；股票及债券主承销家数相同时，按股票及债券主承销金额从大到小排序。

3、2010-2011证券公司股票主承销金额排名（单位：万元）序号公司股票主承销金额1 中金公司 10,478,231.792 中信证券 9,818,578.703 中银国际 5,094,537.804 海通证券 5,035,062.925 平安证券 4,996,818.686 国泰君安 4,868,183.527 瑞银证券 4,711,229.688 国信证券 4,091,933.349 中信建投 2,862,374.6410 招商证券 2,791,686.65注：1、股票主承销金额排名的中位数为438,429.00万元，不低于中位数的为排名前32名的公司；2、排名中华泰证券与华泰联合、山西证券与中德证券、方正证券与瑞信方正证券、长江证券与长江承销保荐证券、财富证券与财富里昂证券、北京高华证券与高盛高华证券、上海证券与海际大和证券合并计算。

中国证券业协会公布2008年度证券公司会员经营业绩的排名情况中国证券业协会近日对2008年度107家证券公司会员经营业绩进行了排名。

现公布总资产、净资产、净资本、营业收入、净利润、代理买卖证券业务净收入、客户交易结算资金余额7项指标的全部排名；受托管理资金本金总额，证券公司营业部平均代理买卖证券业务净收入,承销、保荐及并购重组等财务顾问业务的净收入，净资本收益率，股票及债券主承销家数5项指标的中位数以上排名；受托客户资产管理业务净收入、成本管理能力2项指标的前20位排名。

1、2008年度证券公司总资产排名
单位:元
2、2008年度证券公司净资产排名单位：元
3、2008年度证券公司净资本排名单位：元
4、2008年度证券公司营业收入排名单位:元
5、2008年度证券公司净利润排名单位：元
6、2008年度证券公司代理买卖证券业务净收入排名单位：元
7、2008年度证券公司客户交易结算资金余额排名单位：元
8、2008年度证券公司受托管理资金本金总额中位数以上排名单位：元
9、2008年度证券公司
营业部平均代理买卖证券业务净收入中位数以上排名单位：元
10、2008年度证券公司
承销、保荐及并购重组等财务顾问业务的净收入中位数以上排名单位:元
11、2008年度证券公司净资本收益率中位数以上排名
12、2008年度证券公司股票及债券主承销家数中位数以上排名
13、2008年度证券公司受托客户资产管理业务净收入前20位排名单位:元
14、2008年度证券公司成本管理能力前20位排名。

⼆、多项选择 1.确定证券投资政策包括：▁▁▁▁. A.确定投资者收益⽬标 B.投资资⾦的规模 C.投资对象 D.采取的投资策略和措施 E.采取的投资步骤 2.下列关于各主要投资分析流派基本区别的描述中，正确的是：▁▁▁▁. A.基本分析流派认为市场永远是对的 B.技术分析流派只使⽤市场内的数据 C.⼼理分析流派认为市场有时是对的，有时是错的 D.学术分析流派所作的判断只具有肯定意义 E.所有的分析流派都是以获得超过市场平均的收益率为投资⽬的，即"战胜市场" 3.⽬前，完全体系化、系统化的证券投资分析流派是：▁▁▁▁. A.基本分析流派 B.技术分析流派 C.⼼理分析流派 D.学术分析流派 E.市场分析流派 4.技术分析流派的主要理论假设是：▁▁▁▁. A.市场⾏为包含⼀切信息 B.股票的价格围绕价值波动 C.市场总是对的 D.价格沿趋势移动 E.历史会重演 5.下列关于基本分析流派和技术分析流派优缺点⽐较的描述中，正确的是：▁▁▁▁. A.基本分析能够⽐较全⾯的把握证券价格的基本⾛势，技术分析考虑问题的范围相对较窄，对市场长远的趋势不能进⾏有益的判断 B.基本分析应⽤较复杂，技术分析应⽤较简单 C.基本分析预测的时间跨度较长，技术分析预测的时间跨度较短，只能给出相对短期的结论。

D.基本分析离市场⽐较远，技术分析同市场⽐较接近 E.基本分析和技术分析是相互独⽴的两个流派，不能混淆使⽤ 6.基本分析主要适⽤于：▁▁▁▁. A.周期相对⽐较长的证券价格预测 B.相对成熟的证券市场 C.预测精确度要求不⾼的领域 D.短期⾏情的预测 E.获利周期较短的预测 7.证券投资分析中易忽略的因素包括：▁▁▁▁. A.潜在风险 B.交易成本 C.股利分配 D.股价⾛势 E.经济政策 8.在具体实施投资决策之前，投资者需要明确每⼀种证券在如下哪些⽅⾯的特点？▁▁▁▁. A.市场性 B.风险性 C.收益性 D.流动性 E.时间性 9.关于债券价格、到期收益率与票⾯利率之间关系的描述中，下列哪些是正确的？▁▁▁▁.A.票⾯利率B.票⾯利率票⾯价值 C.票⾯利率=到期收益率债券价格=票⾯价值D.票⾯利率>到期收益率债券价格E.票⾯利率>到期收益率债券价格>票⾯价值 10.利率期限结构理论是由▁▁▁组成的。

证券交易真题2008年一、单项选择题(每小题备选答案中。

只有一个符合题意的正确答案)1. 证券是用来证明证券有权取得相应权益的凭证。

A.发行人B.交易组织者C.持有人D.运行监督人答案：C2. 上海证券交易所成立。

A.1990年2月B.1990年11月C.1991年2月D.1991年11月答案：B[解答] 上海证券交易所，1990年11月26日由中国人民银行总行批准成立，同年12月19日正式开业。

1990年11月26日在上海华南宾馆举行上海证券交易所成立大会暨第一次会员大会。

这是新中国建立以来中国大陆建立的第一家证券交易所。

3. 是在场外交易市场进行的。

A.证券交易所的前市交易B.上市交易C.店头交易D.证券交易所的后市交易答案：C[解答] 证券市场，除了交易所外，还有一些其他交易市场，这些市场因为没有集中的统一交易制度和场所，因而把它们统称为场外交易市场，又称柜台交易或店头交易市场，指在交易所外由证券买卖双方当面议价成交的市场。

它没有固定的场所，其交易主要利用电话进行，交易的证券以不在交易所上市的证券为主。

4. 在情况下，成交价格与债券的应计利息是分解的。

A.全价交易B.市价交易C.净价交易D.买卖价交易答案：C[解答] 净价交易是以不含利息的价格进行的交易，即将债券的报价与应计利息分解，价格只反映本金市值的变化，利息按票面利率以天计算，债券持有人享有持有期的利息收入。

5. 从内容上看，认股权证具有的性质。

A.债权B.场外交易C.基金D.期权答案：D6. 存托凭证是一种在一国证券市场上流通的代表外国公司有价证券的凭证。

A.汇率B.储蓄C.不可转让D.可转让答案：D7. 深圳证券交易所和上海证券交易所的组织形式都属于A.公司制B.会员制C.合同制D.合伙制答案：B8. 下列说法中错误的是A.证券交易所的会员只能是证券公司B.经营范围符合规定是证券交易所会员入会的重要条件之一C.沪深两家证券交易所对会员资格的规定有较大的差异性D.只有交易所的会员才能在交易所中进行交易答案：A9. 证券公司申请成为证券交易所会员时，最终要由审核批准。

2008年证券资格考试证券交易命题预测试题(1)总分：100分及格：60分考试时间：120分第一部分：单选题请在下列题目中选择一个最适合的答案，每题0.5分。

(1)《中华人民共和国证券法》正式开始实施的时间为（）。

A. 1997年7月1日B. 1999年7月1日C. 2000年7月1日D. 2002年7月1日(2)收益率在债券回购交易中对于以资融券方而言是其的（）。

A. 费用B. 净利润C. 收益D. 成本(3)下列不属于无权或越权代理而造成的风险的是（）。

A. 由于委托人的欺诈行为，工作人员没有识破而错买错卖B. 申报过程中工作人员输错证券代码，证券价格等给投资者带来的损失C. 由于工作人员的过失在委托单有效期已过的情况下的错买错卖D. 由于工作人员的疏忽报错了股票代码，将他人的证券错买错卖(4)ETF网上发售时，投资者以（）方式认购基金份额A. 组合证券B. 现金C. 证券和资金组合D. 组合基金(5)36．根据我国《全国银行间债券市场债券交易规则》规定，全国银行间债券市场回购期限最长为（）天。

A. 60B. 91C. 180D. 365(6)根据要求，证券过户登记分为证券交易所集中交易过户登记和非集中交易过户登记，划分的依据是（）。

A. 交易形式B.证券交易的品种C.证券交易公司D.变更登记需求(7)在证券交易过程中，应当公正地对待证券交易的各方，以及公正地处理证券交易业务，主要是说明证券交易过程中的（）。

A. 公正原则B. 公开原则C. 公平原则D. 对等原则(8)申请合格境外机构投资者资格的商业银行，在最近一个会计年度，总资产在世界排名100名以内，管理的证券资产不少于（）亿美元。

A. 50B. 100C. 150D. 200(9)根据现行的相关规定，交易指令每次最小下单数量为（）手。

A. 1B. 10C. 100D. 1000(10)根据证券公司代办股份转让规则，股份转让价格实行涨跌幅限制，涨跌幅比例限制为前一交易日转让价格的（）。

2008年保荐代表人考试参考答案及解析（第一部分）epeng、冬天的阳光等众多网友都有着超强的记忆力，在投行先锋论坛上回忆了许多2008年保荐代表人考试的题目，本人在此向你们表示敬意。

本人对论坛上的题目进行了整理，并将陆续提供参考答案供大家讨论。

本人才疏学浅，不足之处，敬请大家指正。

现就相关事项说明如下：一、整理的题目为2008年保荐代表人考试证券知识综合考试、投资银行业务专业考试两科综合在一起的内容，分四部分，前三部分包括判断题（27道）、单项选择题（约20道）、不定项选择题（约80道），第四部分是暂没有人回忆出题干的考点，约30个。

需要说明的是，有些题目的题干不一定能回忆得和真题完全一样，因此诸位网友如对考题有更深刻的记忆，请发在论坛上。

二、对每道题目，本人除提供参考答案外，还提供了较为详细的解析，包括答题的依据、对相关知识的总结、个人对相关知识点的理解、和投行实务的联系等。

本人在此抛砖引玉，欢迎诸位批评、指正、补充和完善。

三、本人在此有两个良好的愿望：一是通过诸位的共同探讨，对考题的深度、广度进行归纳总结、对命题人的命题思路有个大概理解，以便大家能顺利地通过保代和财主考试；二是加强对知识的掌握，能应用于实践，提高大家的实务操作能力。

第一部分：判断题（共27道）1、根据《上海证券交易所上市公司募集资金管理规定》，募集资金投向发生变更的应经股东大会审议通过，仅变更募投项目实施地点的，可免于履行前述程序。

对。

解析：一、《上海证券交易所上市公司募集资金管理规定》第十四条规定：上市公司募投项目发生变更的，应当经董事会、股东大会审议通过。

上市公司仅变更募投项目实施地点的，可以免于履行前款程序，但应当经上市公司董事会审议通过，并在2个交易日内报告本所并公告改变原因及保荐人的意见。

二、值得注意的是，依《深圳证券交易所上市公司募集资金管理办法》的规定，上市公司变更募集资金投资项目实施地点的，视为募集资金投向变更，应当经董事会审议、股东大会批准后方可变更募集资金投向。

2008年证券从业资格考试《证券投资基金》真题及答案一. 单选题1。

在美国，证券投资基金一般被称为：A. 共同基金B. 单位信托基金C. 证券投资信托基金D. 私募基金答案：A2。

封闭式基金价格的主要决定因素是：A. 市场供求关系B. 市场供求关系C. 基金单位净值D. 基金单位面值答案：A3。

证券投资基金运作中的制衡机制指的是：A. 监管部门对基金管理人和托管人的制衡机制B. 投资人拥有所有权、管理人管理和运作基金资产、托管人保管基金资产，三方当事人之间相互监督、相互制约的机制。

C. 基金投资者通过公众舆论监督基金管理人和托管人的制衡机制D. 基金管理人内部相互制约的制衡机制答案：B4。

事先确定发行总额和存续期限，在存续期内基金单位总数不变，基金上市后投资者可以通过证券市场买卖的一种基金类型是：A. 开放式基金B. 封闭式基金C. 对冲基金D. 契约型基金答案：B5。

发行总额不固定，基金单位总数随时增减，没有固定的存续期限，投资者可以按基金的报价在规定的营业场所申购或赎回基金单位的基金是：A. 开放式基金B. 封闭式基金C. 对冲基金D. 契约型基金答案：A6。

以追求当期高收入为基本目标，以能带来稳定收入的证券为主要投资对象的证券投资基金是：A. 指数基金B. 成长型基金C. 收入型基金D. 平衡型基金答案：C7。

主要投资于大额可转让定期存单、银行承兑汇票、商业本票等货币市场工具的证券投资基金是：A. 股票基金B. 债券基金C. 债权基金D. 货币市场基金答案：D8。

指按照某种指数构成的标准，购买该指数包含的证券市场中的全部或部分证券的基金，其目的在于达到与该指数同样的收益水平的基金是：A. 收入型基金B. 成长型基金C. 平衡型基金D. 指数型基金答案：D9。

公认设立最早的投资基金是：A. 英国“海外及殖民地政府信托”B. 富来明创立的“苏格兰美国投资信托”C. 波士顿“马萨诸塞投资信托基金”D. 麦哲伦基金答案：A10。

2008年证券从业资格（证券发行与承销）真题试卷(题后含答案及解析)题型有：1. 单项选择题 2. 多项选择题 3. 判断题单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。

以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。

1．募集设立一是指由发起人认购公司应发行股份的一部分，其余部分通过向社会( )而设立的方式。

A．定向发行B．私募C．公开发行D．招募正确答案：C2．《公司法》规定，股份有限公司注册资本的最低限额为人民币( )元。

A．500万B．2000万C．4000万D．5000万正确答案：A解析：2005年新修订的《公司法》中规定，股份有限公司注册资本的最低限额为500万元。

3．以募集方式设立的股份有限公司，发起人认购的股份不得少于公司股份总数的( )A．40%B．35%C．25%D．20%正确答案：B4．股份有限公司的创立大会必须由代表股份总数( )以上的认股人出席才能举行。

A．1/2B．3/4C．2/3D．4/5正确答案：A5．股份有限公司的发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起( )内不得转让。

A．6个月B．1年C．2年D．3年正确答案：B解析：发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起1年内不得转让。

公司公开发行股份前已发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起1年内不得转让。

6．以发起方式设立的股份有限公司，其公司章程草案须经发起人的( )同意。

A．2/3以上B．半数以上C．3/4D．全部正确答案：D7．股份有限公司修改公司章程，必须经出席股东大会的股东所持表决权的( )通过。

A．2/3以上B．半数以上C．3/4以上D．全部正确答案：A8．目前我国股份有限公司资本确定采取( )原则。

A．自定资本制B．法定资本制C．授权资本制D．折中资本制正确答案：B9．公司债券是公司与( )的社会公众形成的债权债务关系。

A．特定B．不特定C．固定D．有限正确答案：B10．关于有限责任公司的股东数的规定，下列正确的是( )A．2人以上B．50人以下C．2人以上50人以下D．至少有5人，没有上限正确答案：C11．设立股份有限公司的，应于创立大会结束后30日内由( )向公司登记机关申请设立登记。