母公司现金流量表

把手教你看透现金流量表相比资产负债表，现金流量表科目少且简单；相比利润表，现金流量表被现金期初余额和期末余额所限制，造假成本比较高，因而造假情况较少。

较少不意味着没有。

现金流量表里的造假主要有三种情况。

一是控股股东或管理层期间挪用上市公司现金，报表节点归还；二是借用一次性行为美化当期现金流；三是抓住投资者更关注经营活动现金流量净额的特性，将投资活动和筹资活动产生的现金流入化妆成经营活动现金流入，或者将经营活动现金流出化妆成投资和筹资活动现金流出。

现在，假如我们打开一张现金流量表，需要看些什么呢？首先，我们应该主要关注合并现金流量表。

母公司现金流量表仅仅代表了公司内部的资金调动，对投资者而言观察价值不大。

其次，需要关注现金流量表传达的异常信息。

经营现金活动现金流量中的异常现象主要有：（1）持续的经营活动现金流净额为负。

（2）虽然经营活动现金流量表净额为正，但主要是因为应付账款和应付票据的增加。

应付账款和应付票据的大量增加，可能意味着企业拖欠供应商货款，是企业资金链断裂前的一种异常征兆。

（3）经营活动现金流净额远低于净利润，这一迹象在提示投资者需要注意企业利润造假的可能。

投资现金活动现金流量中的异常现象：（1）购买固定资产、无形资产等的支出，持续高于经营活动现金流量净额，说明企业持续借钱维持投资行为。

出现这种情况，要么是某项目给了管理层无敌的信心，要么就是某种特殊原因造成企业必须流出现金。

若投资者找不到无敌信心的来源，可能就要选择后者的假设，这通常是营业收入造假和利润造假的资金源头。

（2）投资活动现金流入里面，有大量现金是因出售固定资产或其他长期资产而获得的。

这可能是企业经营能力衰败的标志，是企业经营业绩进入下滑跑道的信号灯。

筹资现金活动现金流量中的异常现象：（1）企业取得借款收到的现金，远小于归还借款支付的现金。

这可能透露银行降低了对该企业的贷款意愿，使用了“骗”回贷款的手段（银行常用手法：“唐老板，请你先找笔钱还了到期贷款，我们要应付上面的检查，上面没意见，我才好安排新贷款给你呀。

“取得子公司及其他营业单位支付的现金净额”和“处置子公司及其他营业单位收到的现金净额”项目应当如何使用？具体而言：（1）这两个项目应在什么情况下使用？（2）这两个项目的金额如何确定？解答如下：1．这两个项目的适用范围这两个项目都是与企业合并或者合并范围变动相关的项目，因此这两个项目可在合并报表还是个别报表上使用，取决于《企业会计准则第20号——企业合并》所规定的企业合并的会计处理原则是在哪一层面体现出来的。

具体而言：（1）发生控股合并或处置子公司股权（指处置所持子公司的全部或部分股权导致丧失对其控制权，下同）的情况下在发生控股合并或处置子公司股权的情况下，“取得子公司及其他营业单位支付的现金净额”和“处置子公司及其他营业单位收到的现金净额”这两个项目均仅用于合并现金流量表中。

母公司个别现金流量表中不应使用这两个项目。

在控股合并或处置子公司股权发生当期的母公司个别现金流量表中，对于取得子公司及其他营业单位所支付的现金对价，应当计入“投资所支付的现金”；对于处置子公司及其他营业单位收到的现金对价，应当计入“收回投资收到的现金”。

（2）发生吸收合并或业务合并，或者整体处置非法人营业单位的情况下在发生吸收合并或业务合并，或者整体处置非法人营业单位的情况下，“取得子公司及其他营业单位支付的现金净额”和“处置子公司及其他营业单位收到的现金净额”这两个项目可以在个别现金流量表上使用。

2．这两个项目列报金额的确定在根据前述原则确定这两个项目适用范围的基础上，这两个项目的列报金额按下列方法确定：（1）“取得子公司及其他营业单位支付的现金净额”项目，专用于反映在非同一控制下企业合并（含《企业会计准则第20号——企业合并》及其应用指南和讲解所定义的“业务合并”，下同）以及同一控制下吸收合并或业务合并发生的当期，购买方以现金方式支付的合并对价，减去被购买（合并）的子公司或其他营业单位于购买日（或合并日）所持有的现金及现金等价物之后的净额。

【现金流量表定义】现金流量表的出现，主要是要反映出资产负债表中各个项目对现金流量的影响，并根据其用途划分为经营、投资及融资三个活动分类。

现金流量表可用于分析一家机构在短期内有没有足够现金去应付开销。

现金流量表是一份显示于指定时期(一般为一个月，一季。

主要是一年的年报)的现金流入和流出的财政报告。

这份报告显示资产负债表(Balance Sheet)及损益表(Income Statem ent/Profit and Loss Account)如何影响现金和等同现金，以及根据公司的经营，投资和融资角度作出分析。

作为一个分析的工具，现金流量表的主要作用是决定公司短期生存能力，特别是缴付帐单的能力。

过去的企业经营都强调资产负债表与损益表两大表, 随着企业经营的扩展与复杂化,对财务资讯的需求日见增长, 更因许多企业经营的中断肇因于资金的周转问题, 渐渐地, 报道企业资金动向的现金流量也获得许多企业经营者的重视, 将之列为必备的财务报表。

现金流量表是反映一家公司在一定时期现金流入和现金流出动态状况的报表。

其组成内容与资产负债表和损益表相一致。

通过现金流量表, 可以概括反映经营活动、投资活动和筹资活动对企业现金流入流出的影响, 对于评价企业的实现利润、财务状况及财务管理, 要比传统的损益表提供更好的基础。

现金流量表是原先财务状况变动表或者资金流动状况表的替代物。

它详细描述了由公司的经营、投资与筹资活动所产生的现金流。

这张表由财务会计标准委员会于1987年批准生效，因而有时被称为FASB95号表。

现金流量表为我们提供了一家公司经营是否健康的证据。

[2]如果一家公司经营活动产生的现金流无法支付股利与保持股本的生产能力，从而它得用借款的方式满足这些需要，那么这就给我们一个警告，这家公司从长期来看无法维持正常情况下的支出。

现金流量表通过显示经营中产生的现金流量的不足和不得不用借款来支付无法永久支撑的股利水平，从而揭示了公司内在的发展问题。

现金流量表的解读
现金流量表是财务报表中的重要组成部分，它提供了关于公司现金流入和流出的信息，从而帮助我们理解公司的经营状况和财务健康状况。

在解读现金流量表时，我们主要关注三个部分：经营活动现金流、投资活动现金流和筹资活动现金流。

1.经营活动现金流：这部分反映了公司日常运营所产生的现金流量。

如果经营活动现金流为正，说明公司销售产品或提供服务产生的现金超过了运营成本，这通常是一个良好的迹象。

如果为负，则可能意味着公司销售收入不足以覆盖其运营成本。

2.投资活动现金流：这部分反映了公司用于投资或购买长期资产的现金流量。

如果投资活动现金流为正，说明公司正在增加其长期资产，这可能意味着公司正在扩张或进行战略投资。

如果为负，则可能意味着公司正在出售其长期资产或进行缩减。

3.筹资活动现金流：这部分反映了公司与筹资活动相关的现金流量，如借款、还款和支付股息等。

如果筹资活动现金流为正，说明公司正在筹集资金，这可能意味着公司正在扩大其业务或进行收购。

如果为负，则可能意味着公司正在偿还债务或支付股息。

总的来说，现金流量表为我们提供了一个关于公司现金流动的全面视图，从而帮助我们评估公司的财务健康状况和未来发展潜力。

财务报表分析之现金流量表、利润表一、现金流量表速度（一）第一步1、主要关注合并现金流量表2、母公司现金流量表价值不大（二）观察传达的异常信息（三）经营活动现金流量中的异常现象1、持续的经营活动现金流净额为负2、虽然净额为正，但主要是因为应付帐款和应付票据的增加——企业资金链断裂前的征兆3、净额远低于净利润——提示可能存在利润造假（四）投资活动现金流量中的异常现象1、购买固定资产、无形资产支出，持续高于经营活动现金流净额——企业持续借钱维持投资行为（要么管理层对项目超有信心，要么管理层有必须流出现金的特殊原因）2、大量现金是因为出售固定资产或其他长期资产获得的——企业衰败的标志（五）筹资活动现金流量中的异常现象1、企业取得借款收到的现金，远小于归还借款支付的现金——可能透露银行降低了对企业的贷款意愿，使用“骗”回贷款的手段2、支付了明显高于正常水平的利息或中间费用，体现在“分配股利、利润或偿付利息的现金”科目和“支付其他与筹资活动有关的现金”科目——可能意味着企业遇到生存危机（六）通过现金流量表寻求优秀企业1、经营活动产生的现金流量总额>净利润>02、销售商品、提供劳务收到的现金>营业收入3、投资活动产生的现金流量净额>0，且主要是投入新项目，而非用于维持原有生产能力4、现金及现金等价物净增加额>0，可放宽为排除分红因素，该科目>05、期末现金及现金等价物余额>有息负债，可放宽为期末现金及现金等价物＋应收票据中的银行承兑汇票>有息负债（七）分析现金流量表应制作三张图1、经营活动现金流量与净利润历年对比表——帮助观察经营现金流净额是否为正，是否持续增长、净利润的含量如何2、销售商品、提供劳务收到的现金与营业收入历年对比表——帮助观察营业收入是否正常，营收的增长是否是通过放宽销售政策达到的3、现金余额、投资支出、现金分红和有息负债历年对比表——帮助观察现金是否足以支持投资和筹资活动，了解公司用以支撑投资和筹资活动的现金来源是否合理二、企业的现金流肖像说明1、经营活动现金流净额（＋或－）2、投资活动现金净额（＋或－）3、筹资活动现金流净额（＋或－）4、要数年财报数据皆是如此，才可看出并认定企业秉性，一两年的偶然数据不具有代表性5、注意：＋代表现金流入，－代表现金流出（一）＋＋＋型（妖精型）1、要么即将开展大规模的对内对外投资活动，正筹本钱2、要么借上市公司圈钱——检查是否即将进行大规模投资计划3、投资建议：远离（二）＋＋－型（老母鸡型）1、经营活动现金流为＋，代表企业经营活动良性2、投资活动现金流为＋，可能以前投资的股利或利息收入，也可能是变卖家当（可能性较小）3、筹资活动现金流为－，可能是还债，也可能是分红或回购股票回报股东4、企业特点：经营和投资处于收获期，企业不再继续扩张，近似一只稳定产生现金的债券5、投资建议：低市盈率、高股息率的话，可以持有（三）＋－＋型（蛮牛型）1、企业特点：经营活动良性；企业将经营活动挣得钱和借债、出让股权筹来的钱全部投资扩张2、重点考虑的因素：投资项目前景如何；企业经营现金流入和筹资现金流入是否能够支撑企业扩张（借债筹资：显示企业对项目的信心、企业对现有股东负债的表现、考虑债务期限、数量；股权筹资：思考企业对项目收益率是否有足够的信心、是否因借不到钱才被迫低价出让股权）3、投资建议：慎重（四）＋－－型（奶牛型）1、企业特点：经营活动良性；企业正在扩张；企业在还债或回报股东2、重点考虑因素：模式是否可持续；投资项目前景3、可持续：经营现金流大于投资现金流与筹资现金流（不包括分红）的总和——典型奶牛型4、不可持续：经营现金流小于投资现金流与筹资现金流（不包括分红）的总和——随时可能变成蛮牛型（五）－－－型（大出血型）投资建议：远离（六）－－＋型（赌徒型）1、企业特点：经营活动收不到钱；靠筹资度日；不忘持续下注力求翻本2、投资建议：看投资目标前景；看管理层品性（七）－＋－型（混吃等死型）1、企业特点：经营活动收不到钱；债主逼债；投资活动尚有钱收（靠变卖家当——混吃等死型；靠之前投资的公司经营活动分红——相当于经营活动现金流为正，整容后的老母鸡型，需重点关注：现金及现金等价物净增加额是否为正；采取什么措施堵住出血点）2、投资建议：不建议投资（八）－＋＋型（骗吃骗喝型）1、企业特点：经营活动收不到钱；能从市场筹到钱；投资活动尚有钱收（靠变卖家当——骗吃骗喝型；靠之前投资的公司经营活动分红——相当于经营活动现金流为正，变成妖精型企业，重点关注同妖精型企业）三、现金流量表拆解（一）展示企业现金活动的三大板块1、筹资活动现金流（1）现金流入a、吸收投资收到的现金b、取得借款收到的现金c、发行债券收到的现金d、收到其他与筹资活动有关的现金（2）现金流出a、偿还债务支付的现金b、分配股利、利润或偿付利息支付的现金c、支付其他与筹资活动有关的现金2、投资活动现金流（1）现金流入a、收回投资收到的现金b、取得投资收益收到的现金c、处置固定资产、无形资产收回的现金净额d、处置子公司及其他营业单位收到的现金净额e、收到其他与投资活动有关的现金（2）现金流出a、构建固定资产、无形资产支付的现金b、投资支付的现金c、取得子公司及其他营业单位支付的现金净额d、支付与其他与投资活动有关的现金3、经营活动现金流（1）现金流入a、销售商品、提供劳务收到的现金b、收到税费返还c、收到其他与经营活动有关的现金（2）现金流出a、购买商品劳务支付的现金b、支付给职工以及为职工支付的现金c、支付的各种税费d、支付的其他与经营活动有关的现金（二）两种现金流量表1、现金流量表的编制（1）以利润表为基础：先假定利润表上所有收入都已足额收到现金，所有支出同样足额支付现金——得出现金流量表的雏形（2）以资产负债表为参照收入科目中应收、预付增加或减少，都需要调整现金支出假设（3）最后汇总企业投资和筹资活动现金流情况固定资产、无形资产、存货的变化，调整投资活动现金流净额；长期债务、股本等变化，需要调整筹资活动现金流净额（4）现金流量表不是企业流水账结果用现金流量表质疑利润表和资产负债表是不靠谱的2、营业收入角度的现金流量表非专业人士，很难在营业收入与销售收到的现金额之间建立可信的验证关系3、净利润角度的现金流量表（1）搜索“现金流量表”找到“现金流量表补充资料”（2）从净利润数字反推经营活动现金收入净额第一步：凡是从净利润中扣除的但本期没有实际支付的现金，一律加回去：资产减值准备、折旧摊销、资产报废损失第二步：把净利润中与经营活动无关的收入一律减去：投资收益、利息收入第三步：把经营活动中没有包含在成本里的现金支出减去：递延所得税资产、增加了存货、增加了应收、支付了应付4、两种现金流量编织方法（1）直接法：从营业收入角度编制现金流量表——了解现金来源和出处，预测企业现金流未来前景（2）间接法：从净利润倒推的编制方法——了解净利润与经营活动产生的现金流量存在差异原因，分析净利润质量（三）经营活动现金流中的关键数字1、经营活动现金流量净额（1）本身数额意义<0，企业入不敷出=0，企业现金流勉强维持当前规模经营活动；没有剩余积累构建新的固定资产和无形资产；伴随资产设备老化，企业竞争力将不断衰减>0，小于折旧摊销——企业现金流可以维持当前规模经营活动；没有剩余积累构建新的固定资产和无形资产；不具备更新升级能力>0，等于折旧摊销——无法为扩大再生产提供现金；只能一直维持当前规模>0，大于折旧摊销——不仅能正常经营；能为企业扩大再生产提供资产；具有潜在成长性（2）“经营活动现金流净额/净利润”数额意义持续大于1——公司净利润全部或大部分变成现金；有些公司折旧高但并不支付现金的，也会出现此情况，如水力发电公司；房地产公司不适用持续小于1——净利润质量不好，甚至可能生意越大日子越难过；可能是赊销卖货造成的，从应收票据、应收账款获得证实；可能是存货大量积压造成的，对比存货变化值证实2、销售商品、提供劳务收到的现金“销售商品、提供劳务收到的现金/营业收入”数值理想状态：1.17——收到现金包含增值税通常状态：大于1——说明销售大部分土匪已经收到小于1——说明大量款项被作为应收账款欠着（四）投资活动现金流1、投资活动现金流出的两种情况——投给自己，形成固定资产、无形资产；投出去，购买股票、债券，组建子公司2、投资活动现金流入的两种情况——卖家当；投资分红或利息3、数额为负数——表明企业处于花钱扩张阶段，要关注的因素：投资项目是否在企业能力范围内；要看投资回报率是否显著高于社会资金平均回报水平；分析企业投资资金来源是自产现金还是筹集现金4、数额为正数——表明企业处于收缩或扩张速度放缓阶段（五）筹资活动现金流1、权益性筹资：发行价反映市场对企业价值及成长性的估计，可作为自己对企业估值的参考2、债务性筹资：帮助评价企业的安全性，债务性筹资利率越高的，市场对企业信用评价越低四、利润表（一）部分概念1、每股收益（1）基本每股收益:股本为现有股本（2）稀释每股收益：股本为现有股本＋潜在股本（包括发行在外的认股权证、股份明权、可转俱等）2、其他练合收益：不计入净利润，但直接计入资本公积的利得和损失如：可供出售金触资产公允价值变动如：金融资产重分类造成的利得和损失如：权益法计算的长期股权投资因非经营因素而发生的净资产变动3、归属母公司股东的综合收益＝其他综合收益＋净利润目的：提醒股东净资产中还存在一些不属于利润的、与每股收益无关的价值变动（二）创造利润的过程1、区分两种核算方法（1）收付实现制——日常生活核算方法a、原则：以现金的收和支来界定收入和费用b、收入：收到手上的现金c、扭用：支出去的现金（2）权责发生制——企业会计核算方法a、原则：以权利或责任的发生来确定收入和费用b、收入：应该得到的收入c、费用：应该支出去的费用2、营业收入的确认原则（1）了解企业营业收入确认原则相当重要，第一次阅读某公司财报时一定要看。

现金流量表水平分析（共5篇）以下是网友分享的关于现金流量表水平分析的资料5篇，希望对您有所帮助，就爱阅读感谢您的支持。

现金流量表水平分析篇1现金流量表水平分析：从表中可以知道，公司经营活动产生的现金净流量比上年增长25.98%，销售商品、提供劳务收到现金增长的幅度比购买商品、接受服务支付的现金小很多，与利润表分析结论一致，支付其他与经营活动相关的现金增长59.79%，支付给职工以及为职工支付的现金与应支付的税费都有所增加，分别增加52.86%，22.68%，与资产负债表中存货大幅增加有关，导致产品滞销，企业应注意合理使用和分配资金且有计划的按市场需求生产产品。

投资活动产生的现金净流量比上年亏损增长147.93%。

处置固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增长3000.00元，购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增长55.40%。

现金流出主要由于投资固定资产、进行在建工程扩大规模，与资产负债表分析结论一致。

该企业筹资活动产生的现金流量净额比上年减少109.55%。

今年没有吸收投资收到的现金，而上年吸收的投资额为35371500.00元。

这反映企业通过资本市场筹资能力变弱，可能企业管理层的某些发面有所变化。

从财务管理角度看，利用财务杠杆进行适当的举债经营，会给企业带来很好的收益效果。

筹资活动产生的现金流出来自分配股利、利润或偿付利息支付的现金，而且比上年增长2298.19%，表明企业注重商业信用和回报投资者的态度，但今年企业的筹资活动收到的现金为0，企业应注意进行必要的筹资活动。

企业今后的重点：一是提高获取现金的能力，进行必要的筹资活动，二是密切关注投资项目的合理性和收益型，重视投资方向和策略，以避免公司发生财务状况恶化。

现金流量表的垂直分析：从表中可以看出，公司从内部结构看，2011年经营活动的现金流入主要来自销售商品、提供劳务收到的现金，占流入小计高达95.60%，经营活动现金流出主要来自购买商品、接受劳务支付的现金，占流出比例小计高达72.39%，；投资活动现金流入主要来自于处置子公司及其他营业单位收到的现金净额，它占流入小计的100.00%，投资活动现金流出主要来自购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金，它占流出小计的76.74%；筹资活动现金流入为0。

现金流量表财务指标
现金流量表财务指标
现金流量表是财务报表的基础，也是财务管理的重要工具。

它与利润表、资产负债表、发展表以及收入表等财务报表均有关联，表明企业在某一期间全部现金流动情况。

根据现金流量表，有一些基本的财务指标可以用来衡量企业的财务水平，以及企业的偿债能力。

（1）现金流量比率（Cash Flow Ratio）
现金流量比率是指将各期现金流量的总和与某期内的盈利额相比较而计算的一个指标。

其计算公式为：
现金流量比率= 某期现金流量总和/盈利额
（2）经营活动现金流入比率（Operating Cash Flow Ratio）经营活动现金流入比率是指将经营活动产生的现金流入与公司的营业收入总额相比较而计算的一个比率。

其计算公式为：
经营活动现金流入比率 = 经营活动产生的现金流入 / 营业收入总额
（3）现金分红比例（Cash Dividend Ratio）
现金分红比例指的是企业以现金的形式分红，使用从总利润中拨出的现金的比例。

计算公式为：
现金分红比例= 发放现金分红/归属于母公司所有者的净利润
（4）现金流量转换周期（Cash Conversion Cycle）
现金流量转换周期是指在进行经营活动时，企业从收入（收到现款）到支付现款，全部周期要经过的时间。

母公司借款给子公司现金流量表科目1. 介绍在企业集团中，母公司借款给子公司是一种常见的资金调配方式。

通过向子公司提供借款，母公司可以为子公司提供资金支持，满足其运营和发展的需求。

而对于母公司来说，借款给子公司也是一种投资行为，可以获取借款利息收入，并通过控制子公司获取更大的利益。

借款给子公司的资金流动需要在现金流量表中进行记录和披露。

现金流量表是财务报表的一部分，反映了企业一定期间内现金和现金等价物的流入和流出情况，对于分析企业的经营情况和健康状况非常重要。

在现金流量表中，借款给子公司的资金流动会体现在特定科目中。

本文将从不同角度探讨母公司借款给子公司现金流量表科目的相关问题，包括借款资金的流入和流出科目、借款利息的处理、借款的影响和分析等。

接下来我们将逐个进行分析和讨论。

2. 借款资金的流入和流出科目在现金流量表中，母公司借款给子公司的资金流入和流出需要分别体现在投资活动和筹资活动中的特定科目。

2.1 投资活动中的借款资金流入科目母公司借款给子公司的资金流入应体现在现金流量表的投资活动中。

具体来说，借款的资金流入科目包括：•子公司借款现金流入：这是母公司借款给子公司的资金流入的主要科目。

在现金流量表中，会将子公司借款现金流入列为投资活动的子项目，体现在现金流量表中的债务和股本变动部分。

2.2 筹资活动中的借款资金流出科目母公司借款给子公司的资金流出应体现在现金流量表的筹资活动中。

具体来说，借款的资金流出科目包括：•贷款及应付款项现金流出：这是母公司给子公司借款的资金流出的主要科目。

在现金流量表中，将贷款及应付款项现金流出列为筹资活动的子项目，体现在现金流量表中的债务和股本变动部分。

3. 借款利息的处理母公司借款给子公司通常会收取一定的借款利息。

在现金流量表中，借款利息需要单独进行处理。

3.1 利息收入科目对于母公司来说，借款利息收入应体现在现金流量表的经营活动中。

具体来说，利息收入科目包括：•利息收入：这是母公司从子公司借款中获得的利息收入的主要科目。