新三板挂牌业务项目立项标准

公司与颜值控股有限公司之新三版挂牌项目居间融资、风控、财务顾问协议年月日甲方：公司乙方：颜值控股有限公司甲、乙双方在平等自愿的基础上，经充分友好协商，就甲方拟到新三板或区域股权交易中心（以下简称“新三板或区域股权交易中心”）挂牌，乙方担任甲方居间融资、风控、财务等顾问单位，协助甲方为项目挂牌提供居间融资、风控、财务等顾问服务，达成以下协议，以资共同遵守。

一、甲方责任1、甲方委托乙方选定专业中介机构（按股权交易中心挂牌的相关规定另行签订协议确认），并应及时向乙方提供区域股权交易中心挂牌等居间融资、风控、财务顾问工作所需要的文件、资料和相关信息（包括工商注册、税务登记、项目），保证文件、资料的真实、准确、完整。

2、甲方应积极协助乙方在工作中保持与与资方的沟通、谈判，积极配合乙方与其他中介机构等相关各方的沟通，保证乙方能正常顺畅地为甲方开展工作。

3、本协议签订后乙方作为甲方区域股权交易中心挂牌项目居间融资、风控、财务顾问的唯一居间单位，甲方不得在未征得乙方书面同意的情况下与任何其他中介机构或资方进行任何形式的会晤、洽谈或达成意向以及协议等。

4、甲方与其他中介机构、资方关于本项目往来的文件资料，包括但不限于合同、协议、计划书、建议书、意见书、报告、电子邮件等都应提交乙方审核。

5、负责乙方本项目工作团队与资方到甲方项目所在地考察所需来回路费以及其他接待费用。

二、乙方责任1、在甲方满足区域股权交易中心挂牌立项标准的前提下，乙方为甲方居间提供融资、风控、财务顾问工作，负责甲方区域股权交易中心挂牌和资本市场运作的总体策划及具体工作的协调与安排。

2、在本协议签署后成立专门项目组，安排进场初步尽职调查，并协调各中介机构的券商、律师、会计师与甲方商讨确定解决方案和挂牌进度计划。

3、乙方应严格依照解决方案和挂牌进度计划督促各方按时完成各阶段计划，协助甲方落实相关措施，直至甲方成功挂牌。

4、对甲方进行区域股权交易中心挂牌前的辅导工作。

新三板挂牌标准
新三板挂牌的标准主要包含以下几个方面：
1. 依法设立且存续满两年。

企业必须是股份有限公司，有限责任公司必须先完成股份制改造，然后才能在新三板挂牌。

2. 业务明确，具有持续经营能力。

3. 公司治理机制健全，合法规范经营。

4. 股权明晰，股票发行和转让行为合法合规。

5. 主办券商推荐并持续督导。

6. 全国股转系统要求的其他条件。

新三板的准入门槛相对较低，但并不意味着在新三板挂牌后就可以一劳永逸。

企业仍需要严格遵守相关法律法规，并加强公司治理和财务管理，以保持持续发展和良性运营。

同时，新三板市场也为企业提供了更多的融资渠道和资本运作机会，有助于企业进一步发展和壮大。

附件全国中小企业股份转让系统股票挂牌条件适用基本标准指引全国中小企业股份转让系统有限责任公司按照“可把控、可举证、可识别”的原则，对《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》规定的六项挂牌条件进行细化，形成基本标准如下：一、依法设立且存续满两年（一）依法设立，是指公司依据《公司法》等法律、法规及规章的规定向公司登记机关申请登记，并已取得《企业法人营业执照》。

1．公司设立的主体、程序合法、合规。

（1）国有企业需提供相应的国有资产监督管理机构或国务院、地方政府授权的其他部门、机构关于国有股权设置的批复文件。

国有企业应严格按照国有资产管理法律法规的规定提供国有股权设置批复文件，但因客观原因确实无法提供批复文件且符合以下条件的，在公司和中介机构保证国有资产不流失的前提下，可按以下方式解决：以国有产权登记表（证）替代国资监管机构的国有股权设置批复文件；公司股东中含有财政参与出资的政府引导型股权投资基金的，可以基金的有效投资决策文件替代国资监管机构或财政部门的国有股权设置批复文件；国有股权由国资监管机构以外的机构监管的公司以及国有资产授权经营单位的下属子公司，可提供相关监管机构或国有资产授权经营单位出具的批复文件或经其盖章的产权登记表（证）替代国资监管机构的国有股权设置批复文件；公司股东中存在为其提供做市服务的国有做市商的，暂不要求提供该类股东的国有股权设置批复文件。

（2）外商投资企业须提供商务主管部门出具的设立批复或备案文件。

（3）《公司法》修改（2006年1月1日）前设立的股份公司，须取得国务院授权部门或者省级人民政府的批准文件。

2．公司股东的出资合法、合规，出资方式及比例应符合《公司法》相关规定。

（1）以实物、知识产权、土地使用权等非货币财产出资的，应当评估作价，核实财产，明确权属，财产权转移手续办理完毕。

（2）以国有资产出资的，应遵守有关国有资产评估的规定。

（3）公司注册资本缴足，不存在出资不实情形。

新三板项目签约、立项标准与流程一、新三板项目签约标准（一）拟挂牌公司有明确的意愿和我公司建立资本市场合 作关系；（二）拟挂牌公司具备持续经营能力，具有未来投资价值；（三）拟挂牌公司控股股东或实际控制人诚信守法，能够 良好合作;（四）拟挂牌公司管理团队稳定；（五）拟挂牌公司在可预见的未来能够达到立项标准。

二、新三板项目立项标准（一）如拟挂牌公司属于国务院规定的节能环保、新一代 信息技术、生物制药、高端装备制造、新能源、新材料和新能源汽车七大战略性新兴产业或文化创意产业、商业模式创新产业、现代农业，其按照最近一期经得起审计的营业收入测算当年营业收入不低于人民币1,000万元，或按照最近一期经得起审计的净利润测算当年净利润不低于人民币100万元，或最近两个会计年度营业收入复合增长率不低于50%，或国内知名投资机构已投资入股；（二）如拟挂牌公司不属于第1项规定的相关产业，其按 照最近一期经得起审计的营业收入测算当年营业收入不低于人民币3,000万元，或按照最近一期经得起审计的净利润测算当年净利润不低于人民币300万元，或最近两个会计年度营业收入复合增长率不低于20%，或国内知名投资机构已投资入股；（三）拟挂牌公司合法合规经营，拟挂牌公司及控股股东、实际控制人最近两年不存在重大违法违规行为；（四）拟挂牌公司已制定明确的发展战略及业务方向，具 有持续经营能力；（五）拟挂牌公司已按照相关规定设立独立的财务核算部 门，建立相应财务管理等公司管理制度；（六）拟挂牌公司不存在同业竞争，或有切实可行的解决 同业竞争的方案及时间表；（七）拟挂牌公司不存在重大关联交易，或有切实可行的 降低关联交易比重的方案及时间表；（八）拟挂牌公司股东出资已真实到位，不存在虚假出资、出资不实等情形，不存在股东大额占款情形，或有切实可行的还款计划或解决方案；（九）全国中小企业股份转让系统要求的其他条件。

三、新三板项目签约和立项流程（一）签约流程1、签约要件签约要件包括：《中小企业基本情况调研表》；《初步尽职调查报告》；原始报表、工商档案复件、审计报告（或有）；待签署的协议。

一、场外市场部培训：新三板流程及签约和立项标准** 年** 月** 日会议纪要一、会议议题场外市场部培训：新三板流程及签约和立项标准。

二、会议主要内容（一）新三板项目流程全国股份转让系统推荐挂牌项目分为以下十一个步骤：步骤一：前端业务人员项目开发；步骤二：项目初审；步骤三：初步尽职调查；步骤四：项目签约；步骤五：项目立项；步骤六：项目启动；步骤七：改制及项目材料制作；步骤八：场外市场部复核；步骤九：项目内核；步骤十：备案挂牌；步骤十一：持续督导。

1、步骤一：前端业务人员项目开发1.1 收集企业的基本信息1）企业的基本资料（含营业执照、公司章程等）；2）企业所处的行业资料（含主要竞争对手等）；3）企业股权结构（有无外资）；4）企业注册信息、高新技术认证、核心技术等；5）企业近两年财务审计报告，如企业未进行财务审计，则提供企业近两年财务报表（真实报表）；6）其他资料。

1.2 信息记录汇集1）根据1.1 中收集的基本信息，填写《中小企业基本情况调研表》（附件一：《中小企业基本情况调研表》）【建议添加填写说明，方便营业部填写】；1.3 项目材料报送1）将《中小企业基本情况调研表》及其附件报送分公司场外业务专岗；2、步骤二：项目初审2.1 分公司场外业务专岗在两个工作日内审阅报送的《中小企业基本情况调研表》：1）审查报送材料的完整性，若材料不完整，则提请前端业务人员补充提供；2）初步判断企业是否符合《** 证券全国股份转让系统推荐挂牌项目签约标准》（附件二：《** 证券全国股份转让系统推荐挂牌项目签约标准》）【包括财务指标、成长性指标等】。

若企业不符合《签约标准》，则项目暂时终止，其项目信息进入项目库，由前端业务人员负责项目维护。

2.2 分公司场外业务专岗在两个工作日内撰写初审意见提交至场外市场部区域负责人；2.3 场外市场部区域负责人复核并在两个工作日内做出项目初审最终反馈。

3、步骤三：初步尽职调查3.1 分公司场外业务专岗进行初步尽职调查1）成立初步尽职调查小组，确定初步尽职调查负责人、法律初步尽调人、财务初步尽调人、行业初步尽调人；2）进行初步尽职调查（附件三：《** 证券全国股份转让系统推荐挂牌项目初步尽职调查提纲》）；3）形成初步尽职调查报告（附件四：《** 证券全国股份转让系统推荐挂牌项目初步尽职调查报告模板》）；4）形成项目建议书（附件五：《** 证券全国股份转让系统推荐挂牌项目建议书模板》）。

新三板比较简单新三板挂牌流程及时间周期依据相关法律、法规及规范性文件的规定，非上市公司申请新三板挂牌转让的流 程如下：1、 公司董事会、股东大会决议2、 申请股份报价转让试点企业资格3、 签订推荐挂牌协议非上市公司申请股份在代办系统挂牌，须委托一家主办券商作为其推荐主办券商， 向协会进行推荐。

申请股份挂牌的非上市公司应与推荐主办券商签订推荐挂牌协 议。

4、 配合主办报价券商尽职调查5、 主办报价券商向协会报送推荐挂牌备案文件6、 协会备案确认协会对推荐挂牌备案文件无异议的，自受理之日起五十个工作日内向推荐主办券 商出具备案确认函。

7、 股份集中登记8、 披露股份报价转让说明书9、 挂牌交易审批时间短、挂牌程序便捷是新三板挂牌转让的优势， 其中，企业申请非上市公 司股份报价转让试点资格确认函的审批时间为 5日；推荐主办券商向协会报送推 荐挂牌备案文件，协会对推荐挂牌备案文件无异议的，出具备案确认函的时间为 五十个工作日内。

除此之0 2700787673 0256132141 0新三板挂牌流程 企业股份制改造和进入’新三板”市场需要的中介机构企业申请进入新三板”挂牌，程序上与主板市场、创业板市场相同，需要聘 请券商、律师事务所、会计师事务所、科技咨询与评估机构。

新三板”市场股权转让的规定目前，在新三板”进行股份转让，一般股东每年可转让1/3，董、监事与高管每年可转让1/4。

另外，关于新三板”市场的融资功能拓展，定向增资和公开 发行制度的研究和实践均在积极进行。

发布日期：2011-06-访问次数：974 字号:小】“新三板”市场挂牌遵循的规则“新三板”市场采取备案制，赋予券商的权利很大，但责任也很大，对主办券商项目小组和内核小组的人员构成和工作有更高的要求，其中项目小组至少须有律师、注册会计师、行业分析师各一人组成。

内核小组也需要有注册会计师、律师、资深投资银行专家、资深行业专家等组成。

企业在“新三板”市场挂牌前后需要完成的工作（1）召开董事会和股东大会就股份报价转让事项做出决议；（2）与主办报价券商签订推荐挂牌报价转让协议；（3）向当地政府申请股份报价转让试点企业资格；（4 ）配合会计师事务所和律师事务所进行独立审计和调查。

投资银行事业部综合业务指引问题一：什么是投资银行业务？回答：在金融界，投资银行业一词的使用是相当随意的。

这种使用广至包括华尔街大金融公司日常所做的一切，而窄却仅限于投资银行的某些传统功能，其中，主要是从事承销的职能。

投资银行是美国和欧洲大陆的称谓，英国称之为商人银行，在日本则指证券公司。

投资银行是一个连接企业和资本市场的桥梁，把投资人的需求和企业的需求完美结合起来并在此过程中控制好风险引入创新。

主要有以下功能：1．有效地分配和交换资金的中介渠道：投资银行是经营货币与资本的企业。

其主要作用是为了联结资金使用者和资金供给者，为发行者和投资者创造最佳的金融效益。

2．参与资源分配的决策：投资银行业自称是资本主义市场的起关健作用的机制，因为，它促使形成的资源分配决策体现了自由市场制度的特色。

投资银行家认为，是他们在很大程度上支配着世界经济。

3.服务行业：它的定位在于促成交易，属于服务性行业。

它不生产任何产品，也不出售任何商品，然而，它实质上正好在左右着从事这一工作的所有企业。

它的主要产品是融资建议和融资能力。

4.为经济发展贡献效率：投资银行业是商业运转必不可少的轴心，是公司和工业的生命原动力，是经济生产率的市场催化剂问题二：网信证券可以开展哪些投资银行业务？务■首次俪发行（ITO）■上市公司再融资（公幵増发*定向増发*配股、可转债、分离债、可嫩债）■财务顾问业纵务顾泳重丈资产董组（借壳）财务顾间■新三板业务’新三板挂牌业务*定鯛发、做市业务■股票承销业^公开发行、定向増发交易所公司债券业务发妊at债券业务交易商协会债务融贺工具业务其他（资应券化等）-债券承销类Y问题三：投资银行业务流程是什么?回答：（公司投行项目的开展流程涵盖保荐业务、债券承销业务、非上市公众公司推荐挂牌业务、资产证券化业务等投行业务项目实施的全部环节，主要开展流程如下:1.项目承揽：公司各部门、各分支机构（存在利益冲突者除外）均可参与项目承揽。

新三板挂牌工作手册一、前言新三板是指中国证券市场的全称为全国中小企业股份转让系统，是中国证券市场的一个重要组成部分。

新三板挂牌是指企业在新三板进行股份挂牌交易，是企业融资、发展的重要途径之一。

本手册旨在为企业提供新三板挂牌的相关流程、要求和注意事项，帮助企业顺利完成新三板挂牌工作。

二、新三板挂牌流程1. 申请挂牌资格企业首先需要符合新三板挂牌的基本资格要求，包括注册资本、经营状况、财务状况等方面的要求。

企业可以通过向挂牌服务机构咨询，了解自己是否符合挂牌资格要求。

2. 选择挂牌服务机构企业需要选择一家合适的挂牌服务机构作为自己的挂牌顾问，挂牌服务机构将协助企业完成挂牌的各项工作，包括审核材料、填写申请表格、协助企业进行信息披露等。

3. 提交申请材料企业需要准备相关的申请材料，包括企业基本信息、财务报表、审计报告等，并按照挂牌服务机构的要求提交申请材料。

4. 审核和备案挂牌服务机构将对企业提交的申请材料进行审核，确保其符合挂牌要求。

审核通过后，挂牌服务机构将向相关部门备案，企业即可进入挂牌准备阶段。

5. 挂牌准备企业需要准备相关的挂牌材料，包括挂牌公告、信息披露文件、股东大会决议等，并按照挂牌服务机构的要求完成挂牌准备工作。

6. 挂牌交易挂牌服务机构将协助企业进行挂牌交易，包括确定挂牌日期、发布挂牌公告、进行信息披露等工作。

企业完成挂牌交易后，即可正式在新三板上市交易。

三、新三板挂牌要求1. 资本要求企业在挂牌前需要符合新三板的资本要求，包括注册资本、净资产、营业收入等方面的要求。

企业需要确保自己符合挂牌的资本要求，否则将无法顺利完成挂牌。

2. 财务要求企业需要提交最近一年的财务报表和审计报告，并确保财务报表真实、准确。

财务报表将成为挂牌审核的重要依据，企业需要重视财务报表的准备工作。

3. 信息披露要求企业在挂牌后需要按照新三板的要求进行信息披露，包括定期报告、临时报告等。

企业需要建立健全的信息披露制度，确保信息披露的及时、准确。

一、新三板挂牌的发行条件是什么股份有限公司申请股票在新三板挂牌，不受股东所有制性质的限制，不限于高新技术企业，应当符合下列条件：1、依法设立且存续满两年。

有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间可以从有限责任公司成立之日起计算；2、业务明确，具有持续经营能力；3、公司治理机制健全，合法规范经营；4、股权明晰，股票发行和转让行为合法合规；5、主办券商推荐并持续督导；6、全国股份转让系统公司要求的其他条件。

7、补充条件：根据每家券商立项条件不同，一般对企业平均净利润要求200-500万以上，平均营业收入要求1000-2000万以上！跟进企业规模尽调复杂程度，费用一般在180万-220万之间，挂牌时间：6-9个月时间！8、创新层标准要求：新三板上市企业能进入创新层将有三个标准，在达到上述任一标准的基础上，须满足最近3个月内实际成交天数占可成交天数的比例不低于50%，或者挂牌以来（包括挂牌同时）完成过融资的要求，并符合公司治理、公司运营规范性等共同标准。

已挂牌公司2015年年报披露截止日（2016年4月29日）后，全国股转系统根据分层标准，自动筛选出符合创新层标准的挂牌公司，于2016年5月正式实施。

具体标准如下三条：标准一：净利润+净资产收益率+股东人数（1）最近两年连续盈利，且平均净利润不少于2000万元（净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据）；（2）最近两年平均净资产收益率不低于10%（以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据）；（3）最近3个月日均股东人数不少于200人。

标准二：营业收入复合增长率+营业收入+股本（1）最近两年营业收入连续增长，且复合增长率不低于50%；（2）最近两年平均营业收入不低于4000万元；（3）股本不少于2000万元。

标准三：市值+股东权益+做市商家数（1）最近3个月日均市值不少于6亿元；（2）最近一年年末股东权益不少于5000万元；（3）做市商家数不少于6家。

三法一指引全文及解读《新三板精选层挂牌标准及解读》、《融资融券交易规则及解读》、《交易系统内部控制指引及解读》、《技术系统管理指引及解读》全文如下：一、新三板精选层挂牌标准及解读挂牌标准是企业在新三板市场获得精选层挂牌资格所必须满足的一系列条件。

以下是挂牌标准的解读：1. 申请精选层挂牌的标准和条件申请精选层挂牌的企业必须为国家级高新技术企业，并符合《全国中小企业股份转让系统精选层进入条件》的相关规定。

企业需要具备良好的财务状态和业务发展潜力，同时具备健全的公司治理结构和规范的业务运营流程。

2. 财务与业务方面的要求企业需要最近两年净利润均不低于1000万元，或者最近一年净利润不低于5000万元。

同时，企业需要具备良好的商业模式和可持续的业务发展潜力。

3. 董事会和股东大会的运作机制董事会成员中应当至少包括两名独立董事，并且独立董事应当占董事会成员的三分之一以上。

股东大会的运作应当规范，符合相关法律法规和公司章程的规定。

4. 精选层公司的监管机制精选层公司需要遵守相关的监管规定，包括定期披露财务报告、规范运作、合规经营等。

同时，精选层公司的股票交易需要符合《全国中小企业股份转让系统交易规则》的相关规定。

二、融资融券交易规则及解读融资融券交易是一种金融衍生品交易，可以为企业提供融资和融券交易服务。

以下是融资融券交易规则的解读：1. 融资融券交易的基本概念融资交易是指融资做多，即融资买入股票，融券交易是指融券做空，即融券卖出股票。

通过融资融券交易，企业可以进行双向交易，既可以通过买入股票实现资产增值，也可以通过卖出股票获得现金流入。

2. 融资融券的风险和收益融资融券交易具有较高的风险性，企业如果不能及时平仓或补仓，可能会面临较大的损失。

同时，通过融资融券交易获得的收益也较高，企业可以在市场行情不利的情况下通过融券卖出股票实现盈利。

3. 融资融券的申请和审批流程企业需要向交易所提交融资融券交易申请，并经过审核和批准后才能进行交易。

全国股份转让系统挂牌流程（附“新三板”挂牌规则）一、主要流程（一）项目立项、改制1.改制（1）选择券商，与主板报价券商签订推荐挂牌报价转让协议（2）召开董事会和股东大会就股份报价转让事项作出决议2.尽职调查及材料制作（1）相关中介开始进行尽职调查和相关材料制作（2）各中介出具相关申报材料所需报告（券商总体把关）3.券商内核完成项目在主办券商的内部审核，形成内核报告和内核底稿4.监管部门审核备案（1）配合主办券商组织材料向全国中小企业股份转让系统有限责任公司报备（2）审核通过进行备案5.项目挂牌与主办券商共同办理股份登记手续和在全国中小企业股份转让系统挂牌。

二、流程详解（一）项目立项1.召开董事会和股东大会就股份报价转让事项做出决议2.与主办券商签订推荐挂牌报价转让协议3.配合会计师事务所和律师事务所进行独立审计和调查4.最后生成审计报告和法律意见书（二）尽职调查与股份制改造主办券商在进场后，会协调各中介机构进行初步尽职调查，以发现可能影响挂牌工作的历史沿革、财务会计等方面的问题，并制定相应的解决方案，以顺利实施股份制改造。

（三）向全国中小企业股份转让系统有限责任公司报送备案文件在股份公司设立后，主板券商会尽快组织中介机构按照全国中小企业股份转让系统有限公司的要求制作备案文件，履行相应的报备程序（四）持续跟踪服务在公司挂牌之后，主办券商可以根据企业的需要，利用证券公司的专业优势及良好的投资者关系为挂牌公司提供定向增资估值、IPO或再融资保荐、兼并收购财务顾问等后续增值服务。

（五）尽职调查的内容1.财务尽职调查内容控制调查、财务风险调查、会计政策稳健型调查2.历史沿革调查公司设立及存续情况、公司股东的出资情况、管理层及核心技术人员持股情况3.公司治理情况调查公司治理机制的建立和执行情况、公司独立性、同业竞争情况、对外担保、重大投资、委托理财、关联交易等4.合法合规事项调查近两年是否存在违规、资产合法性、股份限制法律纠纷、重大债务、纳税情况等5.持续经营能力调查主营业务及经营模式、业务发展目标调查、所属行业情况及市场竞争状况、对客户、供应商的依赖程度、技术优势和研发能力。

新三板基础层的标准新三板基础层是指挂牌公司的基础层次，也是新三板市场的入门级别。

新三板基础层的标准主要包括公司的基本资质、财务指标、信息披露等方面，下面将对新三板基础层的标准进行详细介绍。

首先，新三板基础层对公司的基本资质有一定要求。

公司应具备法人资格，注册地应在中国境内，且公司应具备良好的信誉和合法合规经营记录。

此外，公司的主营业务应当符合国家产业政策，不得从事限制性行业或者违法违规经营活动。

其次，新三板基础层对公司的财务指标有严格要求。

公司应当具备一定的盈利能力和稳定的经营状况，连续两年的净利润应当为正，并且应当具备一定的现金流能力。

同时，公司的资产负债表和利润表应当符合相关会计准则，不存在重大会计差错或者重大会计政策变更。

另外，新三板基础层对公司的信息披露要求也非常严格。

公司应当按照规定及时、准确、完整地披露公司信息，包括公司的经营情况、财务状况、风险提示等内容。

同时，公司应当建立健全的内部控制制度，确保信息披露的真实性、准确性和完整性。

除此之外，新三板基础层还对公司的股权结构、股东情况、高管人员等方面有一定的规定。

公司的股权结构应当合理稳定，不存在重大股权纠纷或者股东关系不明晰的情况。

公司的高管人员应当具备相关资格和经验，能够有效地履行公司的管理职责。

综上所述，新三板基础层的标准是对挂牌公司的全面要求，涉及到公司的基本资质、财务指标、信息披露、股权结构等多个方面。

公司如果希望在新三板市场挂牌，就必须严格符合这些标准要求，确保公司的合规经营和良好形象。

同时，投资者在选择新三板挂牌公司时，也应当充分了解公司是否符合基础层的标准，从而做出明智的投资决策。