1 总论
1.1 概述
1.1.1 项目名称、主办单位名称、企业性质及法人
项目名称：******集团公司36万吨/年离子膜烧碱工程
主办单位名称：******集团公司
企业性质：有限责任公司
法人代表：**
1.1.2 可行性研究报告编制依据和原则
1.1.
2.1 编制依据
（1）中国**化学工程公司与******集团公司签订的******离子膜烧碱工程设计合同，合同编号为：**。
（2）******集团公司提供的设计基础资料。
（3）中国**化学工程公司与******集团公司双方协商签定的会议纪要。
1.1.
2.2 编制原则
（1）本可行性研究报告编制的内容和深度按照[化计发（1997）426号]文颁布的《化工建设项目可行性研究报告内容和深度的规定》。
（2）严格执行国家和各部委颁发的现行标准和规范。
（3）按积极、稳妥、可靠、实事求是的原则，深入调查研究，做多方案的比较和科学论证，以优化工程技术方案。
（4）充分选用国内先进成熟、可靠适宜的工艺技术和设备。最大限度地降低项目的目标成本，节约能源，改善生产条件，节省人力，提高企业的技术水平和经济效益。
（5）密切结合企业的实际情况，按照一体化、露天化、轻型化、社会化、国产化的原则，在积极采用已消化吸收的国外生产工艺技术、设备制造技术和积极汲取老企业在多年生产和管理中积累起来的丰富经验的基础上，确定必须引进国外工艺技术及关键设备的范围。
（6）认真贯彻执行国家及地方的环境保护、“三废”治理、综合利用、劳动保护、安全卫生、消防方面的法律、法规及其与主体工程建设实施“三同时”的原则。趁新项目建设之良机，做到点源治理和集中处理相结合，妥善处理“三废”，必须达
标排放，使企业在获得经济效益的同时也获得更好的环境效益和社会效益。
1.1.3 项目提出的背景、投资的必要性及项目的发展优势
1.l.3.1 企业概况及项目提出的背景
******(集团)有限责任公司是由**矿务局改制而成的现代特大型企业，是华东重要的煤炭基地。****集团所辖1400平方公里的煤田区域含有丰富的煤、铁、石膏、高岭土、铁矾土、焦宝石等矿藏。现有13对矿井，年产原煤1300多万吨，有煤炭、电力、建材、化工、机械制造、房地产、农牧养殖等八大产业。年销售收入70亿元。在全国煤炭行业利税十强这一，被国家列入512户国有大中型企业。新矿集团坚持“以煤为本、多种经营、综合开发”的方针，加快煤炭扩大区的开发建设，确保主体产业不断发展状大；积极调整产业结构，重点发展电力、化工、轻纺、建筑材料、机械制修等支柱产业。实施大集团、大公司战略，搞好资本运营，实现低成本扩张，尽快建成跨地区、跨行业、跨所有制经营的大企业集团。
**市**盆地位于**市西南25Km，分布于**西北一带的岩盐矿藏资源极为丰富，矿区面积36.33Km2，已探明储量75亿吨，是全国最大的岩盐矿床这一，其中B级储量1.74亿吨，C级储量15.27亿吨，D级储量58.2亿吨，盐矿层埋藏深度750~1700米，单层厚度一般1~15米之间，该矿床地质结构简单易开采，卤水杂质少，供采卤水NaCl含量高达饱和，含硝低，品位高，氯化钠品位（含量）平均达到86.7%，生产的盐可直接食用，是发展盐化工业的良好资源。**市委市政府高度重视并决心招商引资开发利用这一天然资源，新矿集团正进行企业再造产业调整，向非煤产业多元化发展，“干事创业，五年百亿”再造一个“矿区”的目标，在这种形势下，****集团决定利用这一资源。
随着泰山盐化工一期10万t/a烧碱、10万t/a PVC项目于2006年10月和12月顺利投产运行。此工程可充分利用一期的公用设施，以节约投资，此工程是进一步发挥**丰富的盐矿资源及集团公司煤炭资源优势，将资源优势转化为生产力，促进矿区经济及地方经济的发展，符合**省委工作会议提出的“干事创业，建设新**”和新矿集团公司“干事创业，五年百亿”的目标；该项目可以进一步发挥**煤电、氯碱的综合优势，形成集团公司煤、电、氯碱、建材、造纸、冶金等的产业链。特别是该项目自备电动力车间的建设，将大降低产品用电成本，使产品在市场上的竞争优势更加明显，效益更加可观；工程全部竣工后，将成为全国29个年产过10万吨的氯碱企业之一，其经济效益将十分可观平；该项目的建设，对促进集团公司产
业调整，实现非煤产业由安置型向效益型的转移具有积极影响，产品具有较好的市场前景，集团公司及周边的造纸、电厂、电解铝都需要大量的烧碱，集团公司内烧碱年需要量纸2.5万吨，为本公司提供了良好的市场前景。
**地处东部沿海发达地区的中心，距北京500公里，距上海700公里，地理位置十分优越，交通四通八达。铁路有京沪线通过，并西接京九大动脉，还有即将开工的京沪高速铁路纵贯南北；陆路有京沪、京福高速公路和104国道穿境而过，并在**交汇；空路与济南国际机场有高速公路相联，距离80公里；海路与青岛、烟台、日照等港口有铁路和高速公路网连接，相距300公里左右。所以在泰山****石膏工业园区建设本项目具有十分优越的交通优势和资源优势。
1.1.4 研究范围
本报告是对以卤水为原料生产烧碱的装置，对工艺方按进一步的优化，从而提出先进合理的工艺技术方案，作出市场预测和投资估算，并对企业的经济效益作出财务评价。
主要工程范围如下：
A、主要生产装置
（1）原卤处理
（2）一次盐水
（3）二次盐水及电解
（4）氯气处理
（5）废氯气处理
（6）氢气处理及盐酸合成
（7）液氯包装及冷冻
（8）蒸发
（9）罐区
（10）空压制氮
（11）冷冻站
（12）气柜
B、配套公用工程及辅助装置
（1）综合楼（含中央化验室、中央控制室、办公会议室利旧）
（2）地中衡（利旧）
（3）备品备件及维修(利旧)
（4）1#变配电所
（5）2#变配电所
（6）变电及开关所
（7）整流所
（8）循环水站
（9）水预处理及消防泵房
（10）污水中和
（11）全厂总图运输
（12）全厂供排水
（13）全厂消防
（14）全厂外管
（15）全厂供电
（16）全厂电信
1.2 研究结论
本工程财务评价的初步技术经济指标
项目总投资101789.3万元
其中：建设投资94669.11万元
建设期利息5258.44万元
铺底流动资金1861.76万元
年均销售收入81640万元
年利润总额（税后）8103.90万元
项目财务内部收益率（税前）15.67%
项目财务内部收益率（税后）12.50%
项目财务投资回收期（税前）7.09年（含建设期2年）
项目财务投资回收期（税后）7.95年（含建设期2年）
以上主要技术经济指标表明，工程项目建成投产后经济效益较好，企业具有一定的抗风险能力。
主要技术经济指标对照表
表1-2-1
2 市场预测
2.1 烧碱市场
2.1.1 产品现状及用途
烧碱是重要的基本化工原料，广泛用于化工、轻工、纺织、印染、医药、冶金、玻璃、搪瓷以及石油等工业，在国民经济中占有重要的地位。烧碱在纺织印染工业中可用作棉布退浆剂、煮炼剂和丝光剂，在化学工业中可用于生产硼砂、氰化钠、甲酸、草酸、苯酚等，在石油工业中可用于精炼石油制品，并可用于油田钻井泥浆中。烧碱还可用于造纸、纤维素浆粕、肥皂、合成洗涤剂、合成脂肪酸的生产以及动植物油脂的精炼，也可用于生产氧化铝、金属锌和金属铜的表面处理以及农药方面。食品级烧碱产品在食品工业上用作酸中和剂，可作柑桔、桃子等的去皮剂，以及脱色剂和脱臭剂。
氯碱工业产品烧碱、氯气、氢气的下游产品多达900多种。
工业上生产烧碱的方法有苛化法和电解法两种。苛化法按原料不同分为纯碱苛化法和天然碱苛化法；电解法可分为隔膜电解法、水银电解法和离子交换膜法。目前，全世界已投产、在建或已签约的离子膜电解装置己超过烧碱总产量的50%。2.1.2 全球烧碱产能分析
世界烧碱产能主要分布在北美、欧洲和亚洲，占总产能的92%以上，亚洲更是高达40% 左右。就发展趋势而言，欧洲的烧碱产能缓慢增长趋势，北美、亚洲的增长速度较快，高于世界平均增长水平。据不完全统计目前(截止2005年底)全球烧碱的总产能在6069万吨，其中北美：1542万吨，拉丁美洲（包括墨西哥）：210万吨，西欧：1152万吨，东欧：440万吨，中国：1471万吨，日本：445万吨，亚洲其他：539万吨，中东和非洲：250万吨，大洋洲：20万吨。
图2-1-1 世界烧碱产能分布图
2.1.3 中国烧碱2001－2006年市场分析
2.1.
3.1 中国烧碱生产状况
随着世界经济以及中国经济不断的发展，烧碱行业尤其是中国的烧碱行业也获得了飞速发展的机会。随着中国经济进入增长周期上升阶段，在宏观调控和局部降温形势下，经济发展取得了令人刮目相看的业绩，保持了“快、好、稳”的发展态势，从2001年开始经济增长率（GDP）平均值高于8%，经济的发展带动烧碱的发展，特别是最近一两年，产能增加迅速。下面简单列举2001－2005年中国烧碱产能、产量、开工率。
2006年国内烧碱产能仍然保持大幅增长的趋势，其中**、江苏、河南的烧碱产能位于全国的前三位，其产能同比增长率分别为19.8%、12.8%和 6.1%。**、江苏是传统的烧碱大省，而河南则是今年的后起之秀。河南当地烧碱行业的快速发展，与当地下游氧化铝需求大幅增长是息息相关的。
图2-1-2 2001－2005年中国烧碱产能、产量、开工率比较图
全国烧碱产能一览表（截止到2006年6月）
表2-1-1
图2-1-3 全国烧碱产能分布比例图（截止到2006年6月）
2006年上半年国内烧碱产量稳步增长，从3月份开始产量的累计增长率就在20%以上。与去年同期产量增长率相比基本持平略有升高。由于今年投产的产能本身就较多，且去年年底的部分项目推迟到今年上半年投产，所以产能增加直接促使产量大幅增长。
2006 年上半年全国烧碱产量一览表
表2-1-2
图2-1-4 2006年1-6月份烧碱产量走势图
我国现有烧碱生产企业220余家，2006年上半年全国烧碱总产量717.83万吨，同比增长20%，其中离子膜烧碱产量218.58万吨（不完全统计），同比增长35%。固、片碱加工量约40万吨。烧碱产量较大的省份是**、江苏、浙江、四川、天津、河南、河北。
国内各省市烧碱产量增长幅度不均匀，其中同比增长率在前五位的省份是宁夏、陕西、内蒙古、新疆、河北，而烧碱产量同比减少的省市是吉林、广东、重庆、北京、上海以及福建。可以看出，西北地区烧碱产量与去年同期相比增幅较大，因为西北地区新增产能较大且开工率受到的影响较小。而烧碱产量同比减少的省市大多在东南部沿海经济较发达地区，开工受到诸多因素如电力、环保等限制，加之其产能本身较少，检修对产量的影响也较为突出。
2006年1-6月各省烧碱产量一览表
表2-1-3
2.1.
3.2 中国烧碱市场价格走势
烧碱的价格在2003年以前保持了比较平稳的发展态势，进入2004年以后，由于行业的全面复苏，烧碱的价格开始上涨，但是同时也面临了成本上涨，整体来看，发展的势头相对稳定，价格大起大落出现的可能不是很大。进入2005年以后由于产量过剩，烧碱的价格开始走低，但由于烧碱本身产品价值相对较低，因此价格的波动基本会以随着成本上下震动的变化为主。
2005年国内烧碱价格一路走高，虽然烧碱产能已经大幅增加，但对市场造成的影响显然还未表现出来。到2005年下半年，烧碱价格开始从峰顶回落，这种下滑趋势一直延续到2006年的4月份，经历了烧碱市场的漫长“冬季”。烧碱价格迟迟不见起色，引起市场的不安定气氛，由于新增产能已经陆续投放到市场，价格竞争在所难免，低价位货源频频出现，不断冲击着烧碱厂商的心理底线。预计2008年，烧碱市场将进入盘整回落的通道中。
2001－2006年烧碱价格表（以30%隔膜碱为例）
表2-1-4
图2-1-5 2001－2006年烧碱价格走势图
2006年1-6月，从各企业销售情况看，离子膜碱销售好于隔膜碱，高浓度碱销售好于低浓度碱。经济发达地区销售好于经济落后地区。
图2-1-6 2006年1-6月中国烧碱市场价格总体走势对比图
2.1.
3.3 中国烧碱行业进出口情况
2001年后国内烧碱企业大力拓宽出口地区和渠道，改变了过去一直依赖东南亚和韩国市场的局面。
图2-1-7 2001-2005 年中国烧碱出口情况走势图
2006 年1-6月中国烧碱进口总量为573827.2吨，其中固碱219878.5吨，液碱353948.8吨，与去年同期相比增幅为66.23%。
近年来，由于中国烧碱供大于求的现象愈发明显，中国烧碱出口数量连续几年保持快速增长的势头，进口数量呈现逐渐减少的趋势。
据海关数据统计，中国2005年进口烧碱的总量为46551.439吨，其中固碱16172.191吨，液碱30279.248吨。2006 年1-6月中国烧碱进口数量与去年同期相比大幅锐减，其中固碱进口上半年总量为9268 吨，液碱进口总量仅为4688吨。
中国已经成为烧碱的净出口国，国内烧碱走向国际市场成为一个必然趋势，近几年出口的比例将会逐年增加。
2.1.
3.4 中国烧碱市场需求构成
烧碱是基本化工原料，在国民经济中得到广泛应用。其传统消费领域主要为轻工、纺织和化工行业，其次是医药、冶金、稀土金属、石油、电力、水处理及军工等行业。近些年随着各行业产品结构的调整，轻工行业呈明显的下降趋势，其他行业基本维持原有水平。随着国民经济的发展，我国烧碱消费量还将持续增长。
2005 年中国烧碱消费构成情况表
表2-1-4
图2-1-8 2005 年中国烧碱消费构成情况图
1995年我国烧碱消费量为458.44万吨，到2000年已达到648.23万吨，1995～2000年烧碱消费量的年均增长率为5.9%。2000～2005年我国烧碱消费量年均增长率为5.4%。据中国石油和化学工业协会统计，2005年我国烧碱主要消费行业产量增长情况见下表：
表2-1-5
从上表可看出，2005年我国烧碱主要消费行业产量与上年同期比较年均增长15.6%。虽然我国国内的烧碱产能近几年相对于国内需求来说一直处于过剩状态，但是随着工业的发展，特别是有色金属工业的快速发展，烧碱的市场需求量也在逐年增加，其价格呈微升趋势，区域市场特征较为明显。
据有关部门数据显示，中国烧碱的下游消费接下来几年仍将保持稳步增加的趋势，但是速度和幅度低于烧碱产量的增加速度。烧碱供大于求的现象也不可逆转。下面为烧碱消费的预测：2007年消费量为1275万吨，2008年消费量为1367万吨，2009年消费量为1485万吨，2010年消费量为1611万吨。
2.1.4 中国烧碱市场影响因素分析与总体走势预测
从目前的情况来看，烧碱行业正处于成长期到成熟期的过渡阶段，中国的烧碱行业的发展已经获得了长足的进步，但是行业的发展并不十分规范，企业之间的竞争还非常激烈，市场还有待进一步的整合。
从1962年到2004年，中国烧碱工业的发展经过了9次波动，平均周期为4.5年，最长的一次波动周期为9年，最短为2年；最近20年，高峰期分别发生在1984、1988、1992、2000、2004年。烧碱行业的波动基本与国民经济的波动保持同步：当国民经济的增长率上升时，烧碱行业的增长率也上升；当国民经济的增长率下降时，烧碱行业的增长率也下降，具有比较好的一致性。但近年来烧碱行业的波动基本呈收敛趋势，历次波动的极差（波峰与波谷之差）变化趋势是越来越小。2003年以后中国烧碱行业呈现景气高峰期，利润极高，投资也高，世界的烧碱行业也是这样，2005－2006年世界烧碱行业的景气高峰结束，根据近两年的中国烧碱行业投资情况看，发展趋势也与世界相同。
2007年，仍是中国烧碱扩产扩能相对比较集中的一年，由此带来的影响仍将导致烧碱市场的竞争将更加激烈，利润水平将有所降低，由于烧碱供大于求的现象已经不可逆转，更多的企业将会寻求出口外销的渠道来分销过剩的烧碱。
届时华南市场可能会不断有北方货源到达，市场也会因此波动频繁。华东地区也将成为各家企业重点争夺的消费区域，**的货源仍将大批销往江浙地区。华北天津的片碱市场将受到内蒙、山西等地区货源的影响，片碱出口货源会进一步增加。东北、西
南等地区因为地理位置，市场相对独立，受到外地货源影响较小。整体来看，华北以及**、江苏等地仍是国内烧碱产量相对比较集中的地区，该区域企业的市场价格也将对明年的市场价格起到一定的风向标的作用；除此之外，来自新疆、内蒙等西部地区的货源，凭借其成本方面的优势，也将对市场价格形成一定的冲击。
2.1.4.1 中国烧碱市场影响因素分析
下面利用美国哈佛商学院迈克尔·波特教授的波特五力模型对影响烧碱市场的主要因素作一下具体的分析：
（1）行业生产商之间的竞争
确定烧碱行业现有厂商的竞争程度，其关键是准确判断厂商间的竞争会给盈利能力带来多大的压力。烧碱竞争厂商的竞争行动往往围绕降低价格而展开，很明显降低了行业利润水平，所以可以认为烧碱行业的竞争是激烈的。
据中国氯碱网统计，2006年中国新增产能377万吨，产量的急剧增加同需求增长相对缓慢的矛盾必将使得产量过剩的情况更加明显，烧碱价格走低似乎也不可不免。由于目前国内大规模提高聚氯乙烯产能，随之而来的烧碱产能同步剧增，而国内市场消化能力有限，因此导致烧碱行业后期竞争将非常激烈，市场争夺会异常残酷，产品价格比拼也会更加火热。
如此众多的烧碱生产商逐鹿于中国市场，竞争是很激烈的。竞争除了价格上，在技术、成本、产品品种、原料供应等方面也普遍存在。
（2）潜在竞争者的竞争
中国烧碱行业处于快速成长阶段。从利润前景来看，由于以聚氯乙烯为代表的氯产品利润可观。聚氯乙烯的行业利润率是要高于平均行业利润率的。因此为满足对氯的需求，作为配套装置的烧碱装置是必不可少的。所以，不断增长的中国氯碱市场这块大蛋糕吸引了大量的资本向行业汇集。伴随着聚氯乙烯市场的快速增长，在可以预见的未来，行业吸引力仍会保持较高的状态，在这种情况下，配套的烧碱潜在的进入者对烧碱行业来讲也是一种强大的竞争力量。
（3）替代品的威胁
烧碱的主要替代产品—纯碱行业已连续6年保持较好的发展势头。总的来看纯碱工业产品质量、品种和技术水平迅速提高。随着国内纯碱总量的不断增加，近年来纯碱质量也有很大提高，重质纯碱及低盐优质重质纯碱产量逐年扩大。近几年，中国纯碱工业的技术水平、设备水平有了很大提高，经过几十年的发展中国纯碱工业已跻身世界前
列。
（4）供应商的权力
原料盐方面，在没有大的自然灾害出现的情况下，由于海盐、井矿盐的大量扩产，明年原盐的产量应该可以满足烧碱生产的需要，另外部分企业采取盐碱联产的办法，因此原盐供应紧张的局面估计不会出现，而原盐的价格也将保持相对合理的价位。
运输方面的影响。从2005年8月1日起，国家对购买和和运输危险化学品采取许可证管理制度，颁发了《剧毒化学品购买和公路运输许可证件管理办法》和《危险货物运输管理规定》。新规定的实施将使液碱的区域性更加明显，运输方面也将面临运费上涨的压力。
电力成本的影响。电在隔膜碱中占成本的81%,在离子膜碱中占62.3%。2004年，中国有2000万千瓦以上的电力缺口，并且对氯碱企业优惠电价已经基本取消，氯碱行业用电成本幅涨较大。
（5）购买者的权力
烧碱的购买者数量众多，规模大小也不一致。由于从总体上来看，购买者的采购量不是很大，这样在与烧碱行业的谈判中不存在优势。整体来说，烧碱购买者对于行业来讲是一种较小的竞争力量，但是由于购买者转向竞争品牌或者替代品的成本相对较低，所以竞争依然存在。
另外国家产业政策方面的影响，在出口退税方面，在中国氯碱工业协会的努力下，2006年烧碱的出口退税仍将继续保持，这无疑给出口企业带来了利好消息。中国已经成为烧碱的净出口国，国内烧碱走向国际市场成为一个必然趋势，近几年出口的比例将会逐年增加。
国内氯仍将产不足需，以聚氯乙烯为代表的耗氯产品对氯形成了强大的需求。因此影响国内烧碱市场的主要因素会是PVC的拉动，由于PVC需求增长较快，对氯的需求将继续加大。
2.1.4.2 中国烧碱市场总体走势预测
由于国际原油价格持续上涨，造成石化产品供应紧张，在市场中造成的影响很大，这已经影响到氯碱工厂开工率。国内市场原材料价格上涨的推动和下游需求增长等诸多因素导致国内烧碱市场总体比较平稳，价格保持相对高位。华东、华南地区尤为明显,形成南高北低的价格分布。
从国内市场分析，国内烧碱供大于求的局面2006年将越发明显。原本烧碱市场就