外汇交易基本概念知识
几种主要货币的英文符号
美元（USD）欧元（EUR）日元（JPY）英镑（GBP）
澳元（AUD ）加元（CAD ）新西兰元（NZD ）瑞士法郎（CHF）
汇价变动最小单位一一点（PIP）,点差
汇价一般以5 位数字表示，最后的一位数字变动1，为最小汇价变动，称为1 点。
买入价和卖出价之间的差称为点差。
保证金交易的最小单位。如果是标准帐户，一般网络上的经纪商提供的交易单位是1手（lot）的成交量是10 万基础货币。如果是迷你帐户，则一手的成交是标准帐户的1/10。
比如成交一手USD/JPY 实际成交相当于实际买（卖）10万美元的美元/日元。
如果是一手EUR/USD ，则实际成交量相当于价值10 万欧元的欧元/美元。交易合约国际通行使用“ K”作为1000美圆“千美圆”来表示交易合约的总资金量比如100K 合约帐户，就是100个“千美圆” ，既100，000 十万美圆帐户这种100K 帐户，也叫做“标准帐户” 还有一种10K合约帐户，就是10个“千美圆”，既10，000 一万美圆帐户这种10K 帐户，也叫做“米你”帐户，MINI 帐户另外还有一种叫做“专业帐户” 是250K 的，也就是说资金量为25 万美圆有些公司还设立了一些“中间”帐户，比如50K 帐户那就是说他介乎于标准和米你帐户之间。
杠杆一般经纪商会提供10倍?100倍不等的杠杆。相对来说，10倍的杠杆的保证金要求
是10％，100 倍的杠杆保证金要求是1％。依此类推。杠杆MARGIN ，它是指你透支的资金和您交易一单所需的最低保证金的比例。从目前国际上通行的比例来看，从10倍-500 倍都有。
10倍杠杆，MARGIN = 10% 也就是说你开一单交易，需要支付合约总资金的10%作为保证。
50 倍杠杆，MARGIN=2% ，也就是说，你开一单交易，需要支付合约总资金的2%作为保
证。
100 倍杠杆，MARGIN=1% ，你开一单，只需要负担1%的资金保证。
200 倍杠杆，MARGIN=0.5% ，你开一单，只需要负担千分之5。
400倍杠杆，MARGIN=0.25%, 你开一单,只需要千分之2点5
那么如果开设一个100K, 的标准帐户,你每开一单所需要的保证金大小分别为
10 倍$10,000
20 $ 5,000
50 $ 2,000
100 $ 1,000
200 $ 500
400 $ 250
各主要货币对每点价值（一手）
EUR/USD GBP/USD AUD/USD 一个点的变动对应着 10 美金的盈亏
USD/CHF USD/CAD USD/JPY
每点价值=10/当时汇率，如汇率是1.3300则每点价值= 1/1.33 约为 0.75
EUR/CHF GBP/CHF （交叉盘） 每点价值相当于当时 USD/CHF 每点价值
EUR/JPY GBP/JPY 每点价值相当于当时 USD/JPY 每点价值 买入 卖出解释
买入卖出均针对基础货币而言
买入=买入基础货币，卖出另一币种 卖出=卖出基础货币，买入另一币种 如何才是盈利 汇价向着自己操作的方向运动 就是盈利。 卖出 汇价下降，盈利；汇价上升，亏损。
例 卖出的时候价格为 1.3300，如果汇价变成 1.3200，就赚钱；如果汇价变成 1.3350 就亏钱。 买入 汇价下降，亏损；汇价上升，盈利。
例 买入的时候价格为 1.3300，汇价变成 1.3200，亏损；汇价变成 1.3350，盈利。 那么利润和亏损怎么计算呢 ?
大部分的汇率是精确到小数点后四位 ,也就是每万分之一 ,作为一个最小价格变动单位
而日元等低币值货币 ,它们是以分 ,百分之一 ,作为最小变动单位 . 你的赢利和亏损要看你开设的是什么样的帐户 ,如果是标准 100K 帐户, 则每一个单位的变动 ,您一般可以认为盈亏平均是 1 0美圆,但有些货币 ,比如加拿大元
瑞郎,日圆等到不了这么多 ,大概是 6-8 美圆.
损益计算公式与例子 :
USD/JPY, USD/CHF, USD/CAD
计算公式：（（平仓价-入市价）x 数量x 合约金额）/平仓价+/-利息=盈/亏
以USD/JPY 为例，于132.00买入2 口单，在同一交易日以
132.50结清该部位（平仓2 口
单） .
计算式 ：（132.50-132.00） x 2 x 100,000 / 132.50 + 0 = $754.72 获利. EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD
计算公式：（（平仓价-入市价）x 数量x 合约金额）+/-利息=盈/亏
以EUR/USD 为例，于0.8500买进2 口单，在同一交易日以 0.8570价位结清该部位（平仓 2口单） ． 计算式 ：（0.8570-0.8500） x 100,000 x 2 + 0 = $1400 获利
以下为各个交易币货组合每口合同，一个点差换算成美元的约略值：
（例. 100,000单位货币的 100K 标准帐户 ）: 货币组合
“ pip ”
= $ Value of 1 USD/JPY 变动最小单位 : 0.01
$100,000 * 0.01 = JPY 1,000?
USD/CHF
0.0001
$100,000 * .0001 = CHF 10? 现价约 = $6
1 pip ” move per Contract (Lot)
现价约 = $8
USD/CAD
0.0001
$100,000 * .0001 = CAD 10? 现价约= $6
EUR/USD
0.0001
EUR 100,000 * .0001 = $10
GBP/USD
0.0001
GBP 100,000 * .0001 = $10
AUD/USD
0.0001
AUD 100,000 * .0001 = $10
你如果是10K 的米你帐户,而你的资金帐户里有2000 美圆资金,你现在开一单33 倍交易, 要付300 美圆保证金,而你帐户里还剩1700 美圆,那么按照香港SFC 的交易标准, 当你帐户里的资金低于3%时,也就是说当你亏了1400 点的点差时才回收到追缴保证金通知而你要亏1600 点的点差,你才会爆仓.
1600 点,在外汇市场里是个很大的落差了.加上保证金交易方式灵活的交易委托方式和风险跟踪单的保护,出现这种最尴尬的情况几乎是不太可能的.
不过如果是标准帐户,风险就要加大了. 因为标准帐户保证金在盈亏幅度上,是MINI 帐户的10 倍. 换句话说,如果你开单的资金量和你总资金的比例越大,你就越安全.
有些朋友用2000 美圆开100 倍标准帐户,这样你的风险是非常大的,短时的波动,就可能引发你穿仓.所以,可以这么说,保证金交易是没有套牢一说的,你必须学会止损必须强制自己注意风险防范,.
很多做了保证金交易的朋友,当他们再回过头看股票时,都有很深的感悟他们会对趋势，对风险有更深刻的理解.
有些朋友可能不信,那么你可以找个模拟交易软件,认真的做2 个星期保证金模拟交易你就有所感悟了.
买入即是卖出每次买入基本货币就意味着相应地卖出二级货币。同样，卖出基本货币意味着同时买入二级货币。例如，当交易者卖出1 GBP，他同时就买入了1.5545 USD。同样，当交易者买入1 GBP, 他同时卖出了1.5550 USD。要解释这种等价关系，我们可以通过转化GBP/USD 汇率，并相应地调换买方出价和卖方要价来得出USD/GBP 汇率。
USD/GBP = （1/1.5550）买方出价; （1/1.5545）卖方要价= 0.6431/33
这意味着1USD的买方出价是0.6431 GBP（或64.31点）而1USD的卖方要价是0.6433 GBP （或64.33 点）。请注意这时美元变成了基本货币，差价为 2 点。
交易单位-lots
如前述，每次外汇交易是以一种货币兑换另一种货币。外汇保证金投资者的基本交易单位称
作“lot”，由10万单位基本货币组成（但一些经纪人可以安排做到以迷你lot交易，以10,000元为交易基本单位）。
购买一个lot 的GBP/USD 即以1.5852美元兑换1 英镑的价格购买10万英镑，计158,520 美元。
类似地，卖出一个lot 的GBP/USD 即以1 英镑兑换1.5847美元的价格卖出10 万英镑，计
158,470 美元。
保证金
买入一个单位（lot）GBP/USD 的投资者并不需要拿出交易的全部价值，如上个例子中所提到的158,520 USD。买家只要开设一个“保证金”帐户，便可以达到交易规模。因为卖出
一种货币就意味着同时买入另一种货币，卖出一单GBP/USD 的交易者实际上是买入一定量的美元，所以也必须拿出对应交易价值（158,470 USD ）的保证金。
通常保证金要求是交易潜在价值的1%-5%。货币币种取决于投资者的交易经纪人。如果你通过一个美国经纪人交易，那么你就可能必须开设美元保证金帐户，即使你是英国居民。
假设你的保证金帐户是5000 美元，而保证金要求是2.5%，你就可以建立价值20万美元的头寸。你的头寸价值会不断被评估，如果保证金帐户上的钱低于支持你的开放头寸所需的最低值，你可能就会被要求向帐户上加钱。这就是所谓的“保证金通知”。
如果你交易的币种不是经纪人所接受的币种，你必须将你的盈亏转化成可接受的币种。例如假设你交易的是USD/JPY ，你的盈亏将以日元标志。如你的经纪人的本币是美元，那么你的盈亏将根据相关的
USD/JPY 汇率转化为美元。
做空与做多
当你买入一种货币时，你就是对该货币“做多”。多仓是以卖方要价建立的。这样如果你在
报盘为1.5847/52时买入一单GBP/USD，那么你将以1英镑兑1.5852美元买入10万英镑。
当你卖出一种货币时，你就是对该货币“做空”。空仓是以买方出价建立的，在我们的例子中即1 英镑兑1.5847 美元。因为货币交易的对称性，你在对一种货币做多的同时即对另一种货币做空。例如，你用10 万英镑换美元，你就是对英镑做空而对美元做多。
结算开放头寸是指该头寸有效并正在进行。只要头寸是开放的，它的价值就会随市场汇率波动，所有盈亏都会在你的保证金帐户上反映出来。要关闭仓位，意味着在同一个货币对中进行对等交易。例如，如果你已经以卖方要价做多一单GBP/USD ，要关闭仓位则以买方出价做空一单GBP/USD 。在你开始和结束交易时都必须通过同一个中介机构来进行，不能在A 经纪人处建立一个GBP/USD 仓位，而通过B 经纪人来关闭仓位。
保证金追缴通知（margin call ）当帐户所剩总资金和开仓所需要的资金的比率小于某一个特定比率（合同里会有说明），经纪商会向客户发出保证金追缴通知（margin call ），并要求客户在一定时间内存入一定资金，否则将会对客户帐户里的开仓部位执行强行平仓操作（全部或部分）。注：由于种种原因，现在线上经纪商好像很少有发出margin call 的。一般都是到达强制平仓水准后，立刻执行。保证金维持率，最低保证金维持率，强制平仓（俗称暴仓）。帐户所有资金和开仓部位所需保证金数量的比率，称为保证金维持率。例帐户总资金为10，000USD ，开仓部位所需保证金为1，000，保证金维持率为10，000/1，
000*100 %= 1, 000% 帐户总资金为2, 000,开仓部位所需保证金为1, 000,保证金维持
率为2, 000/1, 000*100 %= 200% 最低保证金维持率由经纪商规定（合同上有）一旦帐户的保证金维持率低于这一水平, 经纪商将会对客户的帐户进行强制平仓处理。平仓后, 所剩的保证金仍归客户所有。
止损指令；限价指令；市价指令；OCO 指令；GTC
止损指令（STOP ORDER）:在某一价位（这一价位相对于现价而言，对于操作的方向来说是不利的。）设定一个指令,到达后,自动执行指令当中的买入或卖出。
例：相对于买入（BUY ）,止损指令中规定的价位要高于现价（这个高于现价的价位,相对于现价买入而言,是不利的。）当汇价上升到这一水平后,系统会自动执行指令,买入指定的货币对。当时汇价为1.2120,设置止损买入指令于 1 .2 1 75。如果汇价上升到1.2175,系
统会自动买入指定货币对。
相对于卖出（SELL）,止损指令中规定的价位要低于现价（这个低于现价的价位，相对于现价卖出而言，是不利的）当汇价下跌到这一水平后，系统会自动执行指令，卖出指定的货币对。当时汇价为1.2120,设置止损卖出指令于1.2080,如果汇价下跌到1.2080,系统会自动卖出指定货币对。
限价指令（LIMIT ORDER）:在在某一价位（这一价位相对于现价而言，对于操作的方向来说是有利的。）设定一个指令,到达后,自动执行指令当中的买入或卖出。例：相对于买入（BUY ）,限价指令中规定的价位要低于现价（这个低于现价的价位,相对于现价买入,是有利的。）当汇价下跌到这一水平后, 系统会自动执行指令,买入指定的货币对。当时汇价为1.2120,设置限价买入指令于1.2080,如果汇价下跌到1.2080,系统会自动买入指定货币对。
相对于卖出（SELL）,限价指令中规定的价位要高于现价（这个高于现价的价位，相对于现价卖出而言，是有利的）当汇价上升到这一水平后，系统会自动执行指令，卖出指定的货币对。当时汇价为1.2120，设置限价卖出指令于 1.2175。如果汇价上升到1.2175，系统会自
动卖出指定货币对。
市价指令（MARKET ORDER）:指示经纪商按照当时市场价格买入或者卖出指定货币对。当
时价格为1.2120，发出市价指令买入（卖出），则经纪商将以最快速度按当时市场价格成交。OCO 指令
（ONE CANCEL OTHER ）:同时下两个不同的指令，当一个成交时。就取消另外
一个。
GTC（GOOD TILL CANCEL ）：这个意思是指令的时效直到取消之前一直有效。
外汇下单方式
市价单Market Order ：指的就是依照目前外汇市场的实时报价成交。
埋单Entry Orders ：是由交易者预定一个特定的价格，当市场到达这个价格后，Entry Orders 才会成交。
Entry Orders 会由交易商的交易系统自动执行，除非交易者在价格到达前就取消。
止损进场单：如果你认为当汇率突破某一个特定的价格后，市场会朝着那个方向一直持续下去的话。
你可以做这种委托单，当汇率突破某一个特定的价格时，Stop Entry Orders 才会成交。这种动作是对原有的舱位做一个止损动作，然后又同时开立与原舱位交易方向相反向的操作单。
限价单：您认为市场触及某一个特定的价格后，汇率会朝着原市场趋势的反方向回弹时，你可以提前下这种委托单，当汇率触及（而不是突破）某一个特定的价格时，Limit Entry Orders 才会成交。
止损单：Stop- Loss Orders 必须和另一个未平仓的舱位头寸连接起来，其目的是为了防止未平仓的外汇头寸遭致更大的损失，而在特定的价格下平仓。一个连结买入舱位的Stop- Loss Orders必定是卖出单。除非投资人自己平仓或是取消Stop- Loss Orders，否则Stop- Loss Orders 会一直保持有效。
止赢单Limit Orders ：与一个未平仓的头寸连结起来，其目的是锁定未平仓外汇部位的最低利润，而在特定的价格下平仓。一个连结买入头寸部位的Limit Orders 必定是卖出单。除非投资人自己平仓或是取消Limit Orders ，否则Limit Orders 会一直保持有效直到成交为止。
下单时，同时下止损单，一旦出现一定利润时，就马上下止赢单，这样做，可以限制风险，锁定利润。而随着利润上升，可以再下新的止赢单。层层推进使利润最大化。
头寸延期过夜及隔夜利息:
即期外汇交易中，头寸必须在两个交易日后交割。如果交易人在星期二卖出十万欧元，投资人必须在星期四交割，除非这个欧元的头寸被延期过夜。作?给我们客户的优质服务，在中国时间上午六点的时候，自动将所有未平仓头寸办理延期过夜，使原来的外汇部位能在到期前转移到下一个交易日。相关的头寸通常不会保持同样的利率掉期点数，这个利率掉期点数基于相关的货币组合, 隔夜掉期利息在两种货币之间的不同, 而且伴随每日价格的变动而变动。举例来说，在某一天, 美元兑日元的每一手利率掉期点数可能是0.50 美元而英镑兑日元的每一手利率掉期点数可能是2.0美元。在中国时间上午六点的时候，会因为自动延期而将未平仓头寸的隔夜利息从账户的资金中增加或者减少。客户如果是做多（持有）高利息的
货币，未平仓头寸的隔夜利息将被添加账户的资本内。反之，相关的隔夜利息会被从资金中扣除。特别注意事项：每逢星期四的时候，加减的隔夜利息会是平日的三倍，因为交割实际发生于周1，隔了周末2 天。
（注：范文素材和资料部分来自网络，供参考。只是收取少量整理收集费用，请预览后才下载，期待你的好评与关注）
外汇行情分析报告 （周报缩减版） 2009年05月18日-2009年05月24日 长期市场乐观情绪升温将打压美元走低 近来美国公布的一系列数据表明，美国经济下跌的幅度开始放缓，很多媒体纷纷报道最糟糕的时期似乎已经过去。五月八日公布的4月份美国非农就业报告无疑给这些预期打了一剂强心剂，尽管失业率（8.9%）仍处于1983年9月以来的最高水平，但好于预期的就业数据使很多分析师认为，这是急剧下跌的经济开始企稳的信号，这坚定了市场对未来经济复苏的信心。但美联储主席伯南克此前曾表示，尽管美国经济出现企稳迹象，萎缩长达3年的美国房市也正在形成底部，然而金融市场仍有继续恶化的可能。按照我们对美国金融市场和实体经济的时间周期的分析，运作炉火纯青的美国金融市场将对未来实体经济提前6至9个月做出反应，按照这个简单模式分析，如果金融市场再度恶化，将严重影响美国政府和市场对美国经济年底复苏的预期。在美国信贷市场、房屋市场和金融行业恢复正常运作之前，作为经济前景分析最重要的数据——就业率还将继续恶化，只有在经济复苏之后就业数据才能出现好转，大多数经济学家认为，在未来几个月内失业率还将继续上升，但上涨的幅度已经减缓下来。失业率给美国经济带来的最大损害是消费支出（占美国经济增长70%的动力），在今年下半年，美国民众将继续削减消费支出。而历史数据显示，衰退结束时零售销售支出增长将迅速恢复至5%以上，问题是消费支出何时能恢复正常。 自3月9日以来的全球股市的熊市反弹幅度超出许多市场人士的预期，欧美和亚洲的主要资本市场均出现大幅反弹，但这次行情属于严重超卖的技术性反弹。尽管一系列表现较好的经济数据提振市场的风险喜好情绪。芝加哥期权交易所CBOE的“投资者恐慌指数”VIX指数已经开始大幅回落，美国3月期短期国债殖利率最近也开始上升，大多数专家认为交投的活跃仅仅是此次行情属于波段性短期操作，真正的长线投资资金和大型机构还处于观望阶段。作为宏观经济晴雨表的股市的这次反弹并不能说明全球经济已经见底，经济前景的不确定性依然较大，任何不利因素都会对市场情绪造成负面影响。 尽管金融市场还存在很大的不确定性和风 险，风险喜好情绪的上升促使一些追逐利润的 投资者撤出资金避险港，开始进行新一轮的组 合投资。大多数资金仍是短期操作风格，一旦 出现风险，这些资金将迅速撤回美元和日元避 险资产中，今后一段时期欧美各国股市很可能 维持一个振荡格局，但其波动性要远远低于此 前的17个月，可以简单地认为，美国股市开始 形成底部。在这段时期内，出于对未来经济前 景的预期，市场可能会失去对美国国债的兴趣， 前期收益受到挤压的投资者将会寻找收益更高
什么是外汇？ 当我买卖外汇时，我究竟在做什么？ 什么是外汇？Forex/ FX是「外汇」的常用简称，它一般用来形容投资者及投机者在外汇市场进行的交易。 举例说，假设预期美元相对于欧元的价值将会走弱。在这个情况下，外汇交易者将会卖出美元及买入欧元。若欧元走强，买入美元的购买力现在增加。跟一开始相比，交易者现在可以买回更多美元，因而获利。 这跟股票交易相若。假如股票交易者认为某只股票的价格将会在未来上升，他将会买入股票，而假如他认为某只股票的价格将会在未来下跌，他将会卖出股票。同样地，假如外汇交易者预期某货币对的汇率将会在未来上升，他将会买入该个货币对，而假如他预期某货币对的汇率将会在未来下跌，他将会卖出该个货币对。 什么是汇率？ 外汇市场是一个厘定不同货币的相对价值的环球分散市场。有别于其他市场，外汇并没有中央集中处理存管或兑换。相反，这些交易是由几个地方几个市场参与者进行的。任何两种货币的价值与另一者相同的情况十分罕见，而任何两种货币维持相同相对价值超过一段短时间的情况亦十分罕见。 就外汇来说，两种货币之间的汇率经常都在转变。 举例说，于2011年1月3日，1欧元约值1.33美元。于2011年5月3日，1欧元约值1.48美元。在这段时间，欧元相对于美元的价值上升了约10%。 汇率为何会转变？ 外汇是在公开市场买卖的，就像股票、债券、电脑、汽车及许多其他货品及服务一样。货币的价值会跟随其供应及需求的波动而波动，就像其他东西一样。 某货币的供应增加或需求下跌可能会导致该货币的价值下跌。 某货币的供应下跌或需求增加可能会导致该货币的价值上升。 外汇交易的一大好处是您可以视乎可得流通量而定而买入或卖出任何货币对。因此，假如您认为欧元区将会瓦解，您可以卖出欧元并买入美元(卖出欧元/美元)。假如您认为金价将会上升，根据历史关联系数型态，您可以买入澳元及卖出美元(买入澳元/美元)。 这亦表示，在传统观点上外汇并无所谓的「熊市」。当市场走高或走低时，您可能会赚取(或亏蚀)资金。
初学者必学的外汇基础知识 汇率 汇率是指两种不同货币之间的兑换价格。如果把外汇也看作是一种商品，那么汇率即是在外汇市场上用一种货币购买另一种货币的价格。例如，l美元＝110日元，表示1美元可换110日元。汇率的表示方法有直接标价法和间接标价法。 直接标价法和间接标价法 直接标价法是指以一定单位的外国货币为基准，将其折合为一定数额的本国货币的标价方法，目前大多数国家采用这种标价法；在招商银行开办的交易币种当中，日元、瑞士法郎、加拿大元、港币、新加坡元均采用直接标价法，如1美元=115.25日元；1美元=1.47加拿大元等。 间接标价法是指以一定单位的本国货币为基准，将其折合为一定数额的外国货币的标法方法。欧元、英镑、澳大利亚元采用间接标价法，如1英镑=1.6025美元；1欧元=1.5680加拿大元；1欧元=1.0562美元；1澳大利亚元=0.5922美元等。 基本汇率和交叉汇率 基本汇率（也叫直盘或基础汇率）：一般指一国货币与美元的比价。 交叉汇率（也叫交叉盘）：是指两种非美元货币之间的比价，交叉汇率可从基本汇率套算而来。 买入价和卖出价 买入价(Bid rate)是银行向客户买入外汇(标价中列于"/"左边的货币，即基础货币)时所使用的汇率。
?卖出价(Offer rate)是指银行卖出外汇（标价中列于"/"左边的货币，即基础货币)时所使用的汇率。 ?外汇中间价是买入汇率和卖出汇率的平均数。 举例说明： 外汇模拟：如美元/日元的汇率为115.25/115.35，表示客户向银行卖出美元买入日元（银行买入美元）的汇率为115.25，而客户向银行卖出日元买入美元的汇率为115.35。 因此，如果您想将100美元兑换成日元，那么，您将按照115.25的汇率，兑换得11525（即，100*115.25）日元；如果您想将10000日元兑换成美元，那么，您将按照115.35的汇率，兑换得86.69（即，10000/115.35）美元。 澳元/美元汇率为0.5830/0.5840，表示客户卖出澳元买入美元的汇率为0.5830，而卖出美元买入澳元的汇率为0.5840。 您可能会发现，确定汇率后，在计算兑换得的货币数额时，还要确定是用乘法还是用除法。相关计算办法，可以用两句话来概括：“（货币）从左到右，乘以左（汇价）；（货币）从右到左，除以右（汇价）”。 所以，按照上述报价，您要把100澳元兑换成美元时，就获得100*0.5830美元；您要把100美元兑换成澳元时，就获得100/0.5840澳元。 外汇市场 广义的外汇市场泛指进行外汇交易的场所，甚至包括个人外汇买卖交易场所，外币期货交易所等；狭义的外汇市场指以外汇专业银行、外汇经纪商、中央银行等为交易主体，通过电话、电传、交易机等现代化通讯手段实现交易的无形的交易市场。
外汇市场分析报告—GBP/USD行情分析 1.GBP/USD历史价格走势 2009年9月中旬，美元指数震荡下行，创出一年来的低位，引领外汇市场结束了两月以来的震荡区间，终于走出一轮突破行情。随着全球经济逐步摆脱衰退，加之美联储将在较长期限内维持当前的货币政策，美元的下行风险一直存在，但受经济震荡因素影响，美元维持了相当长一段时间的区间波动。相对其他非美货币，英镑延续了相对弱势的表现，对美元小幅上涨。近期市场利好因素进一步集聚，而美国经济依然低迷，美元逐渐沦为金融市场的融资币种，而英国数据趋于好转，经济持稳势头初现，后市走势有望震荡上行，回补前期跌幅。 美元自上周一开始走弱，黄金价格突破1000美元大关，原油价格站稳70美元上方除非了本轮美元空头，二十国集团G20财政部长宣布维持当前的财政刺激政策不变以及欧元区和澳大利亚经济数据的改善，进一步助长空头的力量。加之中国对美国宏观经济政策担忧的报道以及联合国UN呼吁改变目前全球外汇储备体系的报道均为刺激美元走软的新因素。在这些因素综合作用下，非美货币对美元大幅走强。英镑方面，英国国家统计办公室（ONS）本月9日表示，英国7月贸易赤字同比基本持平，但出口和进口均出现2008年1月以来最大增幅，7月产品出口价值月升5%，为2008年1月以来最强劲增长。同时，穆迪投资者服务评级机构9日称，英国AAA级主权债信评级并未受到威胁，这将对疲软的英镑起到提振作用。 相对于英国状况的改善，美国经济似乎仍在低迷中挣扎。在大规模救市后，市场对经济的关注逐渐转移到政府赤字上来。近期，美国国会预算办公室表示，截至8月底的联邦财政赤字达到1.38万亿美元，其中，财政收入较2008年同期减少16%，而联邦支出则增加了19%。即将结束的本财政年度将成为联邦政府历史上财政状况最为糟糕的一年。 2.英国经济发展状况 2.1．经济衰退趋势短期内难以改变 英国是遭受金融危机冲击最大的发达国家之一。在全球经济下行、国际贸易和资本流动萎缩的背景下，英国宏观经济形势持续恶化。 2.2．工业生产持续下滑
外汇交易实验报告 篇一：个人外汇模拟交易实验报告 实验报告 课程名称外汇交易实验项目名称个人外汇模拟交易班级与班级代码 08国际金融1班实验室名称（或课室）金融实验室307 专业国际金融学任课教师袁际军学号：026 姓名：钟李泽梅实验日期： XX 年 6月 27 日广东商学院教务处制 姓名钟李泽梅实验报告成绩 评语： 指导教师（签名）年月日 说明：指导教师评分后，实验报告交院（系）办公室保存。 模拟外汇交易实验 一、实验目的 1. 熟悉外汇系统交易操作、外汇交易币种、交易汇率类型和有关的汇市报价； 2. 掌握现货外汇交易（实盘交易）的基本流程、分析方法及相关术语； 3. 从实证的角度理解各种因素对汇率的影响，侧重于分析经济、政治和市场心理等方面情况，通过对比不同国家的基本面情况，来判断各种货币可能的走势变化。
4. 利用分析软件对外汇走势作出合理判断，并顺利实现外汇买卖的及时与委托交易的模拟操作。二、实验原理外汇保证金交易，是利用杠杆投资的原理，使得每一位小額投资人亦也可在金融市场中买卖外过货币，而赚取利益。其基本精神和股票市场融资融券类似。外汇保证金买卖意指仅需一定比例的保证金（通常为2％～5％之间），即可进行扩大交易额度的外汇交易。三、实验设备 1.计算机硬件系统 2.环亚外汇模拟交易系统四、实验步骤 （一）登陆环亚外汇交易系统 1. 下载环亚外汇交易软件并安装，进入环亚外汇交易网站注册个人信息，完成注册并获得交易账号和密码，并领取初始交易资金： 交易账号：K2925060 初始交易资金：$50,000 2.双击环亚外汇交易系统，输入自己的交易账户名还有交易密码，点击“实践”，然后点击“登陆”，如图1、2所示： 1 图1图2 进入交易主界面，如图3： 图3 （二）进行即时交易
外汇交易入门基础知识 1、汇率与标价方式 汇率，又称汇价，指一国货币以另一国货币表示的价格，或者说是两国货币间的比价。 按国际惯例，通常用三个英文字母来表示货币的名称，以上中文名称后的英文即为该货 币的英文代码。 汇率又分为基本汇率和交叉汇率 基本汇率（也叫直盘或基础汇率）：一般指一国货币与美元的比价，又叫做主要货币对。六大主要货币对是： EUR/USD 即欧元 / 美元（简称欧美） GBP/USD 即英镑 / 美元 ( 简称镑美) USD/JPY 即美元 / 日元（简称美日） USD/CHF 即美元 / 瑞郎（简称美瑞） AUD/USD即澳元/美元（简称澳美） USD/CAD即美元/加元（简称美加） 交叉汇率（也叫交叉盘）：是指两种非美元货币之间的比价，交叉汇率可从基本汇率套 算而来。 按市场惯例，外汇汇率的标价通常由五位有效数字组成，从右边向左边数过去，第一 位称为“X个点”，它是构成汇率变动的最小单位；第二位称为“X十个点”，如此类推。如：1欧元 = 1.1011 美元； 1美元 = 120.55日元 欧元对美元从 1.1010变为1.1015, 称欧元对美元上升了5点 美元对日元从120.50变为120.00，称美元对日元下跌了50点。 2、汇率与美元指数的关系 各币种在美元指数中所占权重 欧元57.6% 日元13.6% 英镑11.9% 加拿大元9.1% 瑞士法郎 3.6% 由于欧元所占权重大，所以EUR/USD走势和美元指数一般来说是呈现较紧密负相关 的关系，如美元指数涨，EUR/USD跌；在实盘中，可以结合美元指数判断欧美走势。（有 些交易商也将美元指数作为交易品种）其他有些汇率虽然也跟美元指数有相关性，但并 不是非常紧密。 欧美也是汇市中交易量最大的品种，技术走势也最为标准，最适合新人操作。而日 元虽然权重也较大，但美日走势一般来讲波动较小，跟美元指数相关性也不是很紧密， 个人认为除非大机会，一般不操作。
关于外汇投资的报告 宁波大学答题纸 课号：012E06Y00 课程名称：金融市场学改卷教师：学号：姓名： zn 得分： 20xx年9月至12月汇率变动及未来走势分析 【摘要】日元汇率自20xx年9月至12月以来，日元汇率整体保持上升的趋势。 从长期来看，随着相关基本面因素的影响，日元汇率将会有下降趋势。本文着重20xx年10月18日至20xx年11月4日期间日元汇率变动的原因，并结合日本经济状况及经济政策对日元今后走势进行分析。 【关键词】日本；日元汇率；走势分析；基本面分析；技术分析 日本虽然近几年来经济发展趋势不是很好，但其仍然是世界上第二大经济体，其人均国民生产总值位居全球第二。一切都如《金融时报》评论那样，“日本经济可能已经陷入衰退，但并不是像过去的衰退那样。” 因此，对于日本在世界市场，尤其是在亚洲的经济影响是不可忽视的。日本政府对日元汇率政策的相对较多的干预，时常引起国际社会的注意。于是在此背景下，本文通过分析日元汇率的决定因素，提出一些有利于日本及亚洲经济发展的政策建议。
1、20xx年美元兑日元总体走势图 2、主要分析20xx年10月18日至20xx年11月4日美元日元汇率走势 传统汇率预测理论认为，经济基本面是影响汇率变动的重要因素，反映经 济基本面的主要经济数据包括经济增长率、经常收支、财政收支、失业率、消费者信心指数、消费支出、通胀率等。宏观经济理论认为，经济增长会引起国民收入和支出的增长，而支出的增长会引起社会投资和消费的增加，有利于促进生产的发展，提高产品的国际竞争力，从而引起本币升值。 经过调查和分析，分阶段分析美元兑日元汇率变动分析： 第一周，美元兑日元的汇率没有延续之前直线下降的走势，开始短期调整。汇率变动的影响因素有： 第一，美元兑日圆以下降到极低点，市场需要在G20峰会前对汇率进行调整。 第二，美国避免“汇率战”的言论和美联储将采取量化宽松计划的预测，相继影响汇市，但影响力有限，因而变动缓慢； 第三，日本政府和央行口头上干预汇市在市场上效果很小，却对投资者产生心理干扰，无法剧烈变动； 第四，中国调整存贷款利率，投资者未必风险购买美元，
九大外汇的基础知识 外汇市场是全球最大的金融市场，平均每天资金流量远远超过股票、债券等其他金融市场。然而，纵然是神一般的存在，对我们有些人来说，却也是“最熟悉的陌生人”，只闻其威名，不识其真容，更别提参与其中。今天小编就来科普下外汇的九大基础知识。 外汇是指一国持有的外国货币和以外国货币表示的用以进行国际结算的支付手段。 外汇的概念有静态和动态之分。 1、静态概念 外汇的静态概念是指以外国货币表示的可用于国际之间结算的支付手段。这种支付手段包括以外币表示的信用工具和有价证券，如：银行存款、商业汇票、银行汇票、银行支票、长短期政府证券等。 2、动态概念 外汇的动态概念是指把一个国家的货币对换成另外一个国家的货币，借以清偿国际间债权、债务关系的一种专门性的经营活动。它是国际间汇兑的简称。 在这里，需要特别指出的是：有些国家的货币不能在国际市场上自由兑换，所以它在国外只能算外币而不是外汇。 汇率，又称汇价，指一国货币以另一国货币表示的价格，或者说是两国货币间的比价。通常用两种货币之间的兑换比例来表示。 如：USD/CNY=1/7.2456，即美元和人民币的兑换比率是1：7.2456，也可以说是1美元需要用7.2456人民币进行购买。 三、汇率的几个特点 1、以五位数字来显示。 欧元EUR 0.9705 日元JPY 119.95 英镑GBP 1.5237 瑞郎CHF 1.5003 2、最小变化单位为一点，即最后一位数的变化单位。 欧元EUR 0.0001 日元JPY 0.01 英镑GBP 0.0001
瑞郎CHF 0.0001 3、涨跌情况用“点”来描绘 按市场惯例，外汇汇率的标价通常由五位有效数字组成，从右边向左边数过去，第一位称为"X个点"，它是构成汇率变动的最小单位;第二位称为"X十个点"，如此类推。 例如：1欧元=1.1011美元;1美元=120.55日元 欧元对美元从1.1010变为1.1015,称欧元对美元上升了5点 美元对日元从120.50变为120.00，称美元对日元下跌了50点。 四、汇率的标价方式 直接标价法是以本国货币来表示一定单位的外国货币的汇率表示方法。一般是1个单位或100个单位的外币能够折合多少本国货币。目前世界上大多数国家采用直接标价法，我国也采用直接标价法，如美元兑人民币为1:6.4906. 间接标价法是以外国货币来表示一定单位的本国货币的汇率表示方法。一般是1个单位或100个单位的本币能够折合多少外国货币。目前在世界上只有少数国家使用间接标价法，如英磅、欧元、澳元、新西兰元、爱尔兰磅。如对英国来说，英镑对人民币汇率为1：9.4471，这就是间接标价法。 五、主要产品和符号有那些? 按国际惯例，通常用三个英文字母来表示货币的名称或代码。 美元：USD 英镑：GBP 欧元：EUR 日元：JPY 加拿大元：CAD 澳大利亚元：AUD 新西兰元：NZD 六、市场参与者都有谁? 外汇市场的参与者主要包括各国的中央银行、商业银行、非银行金融机构、经纪人公司、自营商及大型跨国企业等。它们交易频繁，交易金额巨大，每笔交易均在几百万美元，甚至千万美元以上。它们参与的动机一般来说有三点： 1)通过贸易和投资，国际企业把国外获取的盈利转变为本国货币。
实验报告 课程名称：外汇交易理论与实务实验项目：外汇交易模拟实验 学生姓名： 学号： 201074250329 班级：金融1003班 专业：金融学 指导教师：张在美 2013 年 6 月
模拟外汇交易实验 一、实验的基本情况 （1）、实验时间：2013年17~23日（第17周）上午8:00~12:00 下午2:00~5:30 （2）、实验地点：电苑楼一教二楼11和12机房 （3）、实验目的： 1、理解实盘交易的概念、特点 2、掌握实盘交易的基本流程、分析方法及相关术语 3、综合运用基本分析方法和技术分析方法，利用分析软件对汇率走势作出合理判断，实现外汇买卖的即时与委托交易的模拟操作。 （4）、实验原理： 1、实盘交易是指客户在所开立的账户中必须存入100%的保证金才可以进行外汇投资。 2、实盘交易的基本流程为：开立外汇投资帐户、存入保证金、根据银行报价发出买入或卖出指令、达成协议、交割 3、基本分析方法的原理 4、技术分析方法的原理 （5）、实验方法与步骤： 1、进入外汇模拟交易系统的实盘交易，可看到外汇的实盘交易包括即时交易和委托交易。即时交易是利用银行的即时报价进行交易，而委托交易是指定委托价格，按照委托价格进行交易 2、了解实盘交易的基本流程：开立外汇投资帐户、存入保证金、根据报价发出买入或卖出指令、达成协议、交割。对于我们的模拟交易来说，主要就是发出买卖指令 3、利用基本分析方法和技术分析方法对某种外汇进行走势分析 4、根据走势进行相应的外汇买卖 5、掌握资金的变动情况及盈亏情况并进行原因分析
二、实验中外汇交易币种选择： 1、美元兑日元 2、欧元兑美元 三、外汇交易币种基本面分析： 美元宏观经济分析： 今年一季度美元对主要货币汇率普遍上涨，投资者对美元的看涨情绪达到高点。一季度，美元指数累计上涨4%至82.9，美元对欧元、日元分别上涨3%、9%；经历近期的市场震荡后，美元对日元上半年累积上涨约14%，欧元对美元基本与年初持平，美元指数涨幅仍约为4%。6月19日，美联储在结束货币政策例会后发布声明，表示将维持现有每月总额850亿美元的资产购买计划，并在失业率仍处在高位和通胀压力不大的情况下，美联储的宽松货币政策将维持一段时间，如果美国经济持续改善，美联储可能将在今年晚些时候逐渐减少资产购买规模，并在明年年中结束量化宽松政策，此番言论再度激起市场大幅动荡，美元一扫颓势，大幅回升1%至81.428，并在此后持续走高。 分析人士普遍认为美元汇率长期仍然看涨，第一，在全球央行实行货币宽松措施的背景下，关于美联储是否会减缓刺激措施的讨论却再次升温，这将使美元保持相对强势。第二，美国竞争力增强，成为投资目的地。摩根士丹利认为，近期上涨的美国国债收益率使美元成为高收益的货币，更多投资将会流到美国，令美元上升，未来收益率还将随着美国经济的复苏以及美联储减小债券购买规模而上升。另一方面，美国正在成为投资目的地，这不仅会带来资本流入，也会增加内部投资，将使投资需求进一步增大，对美元来说是一个很强的支撑因素。过去十年美元经历了贬值期，但没有对美国经济产生太大正面影响，现在很多公司准备将生产线转移回美国，都说明美国的竞争力正在增强。第三，美国经济复苏形势相对较好。美国房地产市场数据不断改善，目前美国失业率保持在7.5%到7.6之间，虽然仍然较高，但显示就业市场稳定回暖，就业市场回暖对占美国经济70%左右的消费也会起到促进作用。第四，美国财政状况前景改善。虽然现在的削减赤字计划造成的财政紧缩会对经济造成影响，但最终赤字减少将会对美元有利；另一方面，2011年美国经济增长预期被各个研究机构下调的时候导致资金流向其他更为安全的资产，美元下跌，而现在美国政府开始解决美国财政问题，这会增
外汇交易基础知识 国际货币基金组织对外汇的官方解释是:外汇是货币行政当局(中央银行、货币机构、外汇平准基金和财政部)以银行存款、财政部库券、长短期政府证券等形式所保有的在国际收支逆差时可以使用的债权。包括:外国货币、外币存款、外币有价证券(政府公债、国库券、公司债券、股票等)、外币支付凭证(票据、银行存款凭证、邮政储蓄凭证等)。 外汇交易基础知识(扫盲篇) 主要货币符号： 人民币 RMB 美元 USD 日元 JPY 欧元 EUR 英镑 GBP 瑞士法郎 CHF 加拿大元 CAD 澳大利亚元 AUD 港币 HKD 新西兰元 NZD 俄罗斯卢布 SUR 新加坡元 SGD 韩国元 KRW 泰铢 THB 每种货币都用一个唯一的3个字母组成的国际标准组织(ISO)代码标志，例如GBP代表英镑，USD代表美元。货币对由两个ISO代码加一分隔符表示，例如 GBP/USD，其中第一个代码代表“基本货币”，另一个则是“报价货币”，也经常被称为点子货币(pipcurrency)。 主要货币对：所有与美元兑换的货币对称为“主要货币对”。 四种主要货币对是： EUR/USD即欧元/美元 GBP/USD即英镑/美元(通常也称作“cable”) USD/JPY即美元/日元 USD/CHF即美元/瑞郎 交易汇率：汇率简而言之是以一种货币为另一种货币标价。 例如GBP/USD = 1.5545表示一个单位的英镑(基本货币)可以兑换1.5545美元(二级货币)。交易者买卖的是基本货币，初学者经常会弄混这一基本概念。 汇率通常以四位小数表示，只有日元以两位小数表示。四位小数中的前两位是“大数”，而第三和第四位合称“点”。例如在GBP/USD = 1.5545中，大数为1.55而第三和第四位小数45代表点。 点差(差价)：与其它金融商品一样，外汇交易中有买入价(卖方要价)和卖出价(买方出价)。买入价和卖出价之间的差额就称之为“点差(差价)”。
汇率 汇率是指两种不同货币之间的兑换价格。如果把外汇也看作是一种商品，那么汇率即是在外汇市场上用一种货币购买另一种货币的价格。例如，l美元＝110日元，表示1美元可换110日元。汇率的表示方法有直接标价法和间接标价法。 直接标价法和间接标价法 直接标价法是指以一定单位的外国货币为基准，将其折合为一定数额的本国货币的标价方法，目前大多数国家采用这种标价法；在招商银行开办的交易币种当中，日元、瑞士法郎、加拿大元、港币、新加坡元均采用直接标价法，如1 美元=115.25日元；1美元=1.47加拿大元等。 间接标价法是指以一定单位的本国货币为基准，将其折合为一定数额的外国货币的标法方法。欧元、英镑、澳大利亚元采用间接标价法，如1英镑=1.6025美元；1欧元=1.5680加拿大元；1欧元=1.0562美元；1澳大利亚元=0.5922美元等。 基本汇率和交叉汇率 基本汇率（也叫直盘或基础汇率）：一般指一国货币与美元的比价。 交叉汇率（也叫交叉盘）：是指两种非美元货币之间的比价，交叉汇率可从基本汇率套算而来。 买入价和卖出价 ?买入价(Bid rate)是银行向客户买入外汇(标价中列于"/"左边的货币，即基础货币)时所使用的汇率。 ?卖出价(Offer rate)是指银行卖出外汇（标价中列于"/"左边的货币，即基础货币)时所使用的汇率。 ?外汇中间价是买入汇率和卖出汇率的平均数。 举例说明： 如美元/日元的汇率为115.25/115.35，表示客户向银行卖出美元买入日元（银行买入美元）的汇率为115.25，而客户向银行卖出日元买入美元的汇率为115.35。 因此，如果您想将100美元兑换成日元，那么，您将按照115.25的汇率，兑换得11525（即，100*115.25）日元；如果您想将10000日元兑换成美元，那么，您将按照115.35的汇率，兑换得86.69（即，10000/115.35）美元。 澳元/美元汇率为0.5830/0.5840，表示客户卖出澳元买入美元的汇率为 0.5830，而卖出美元买入澳元的汇率为0.5840。
通过 前面的学习，很多朋友可能已经按捺不住内心的欲望，迫切的想要进入外汇市场大赚一笔， 如果仅仅如此的话，你现在就进入市场绝对输的底裤都不剩，想在外汇里赚钱除了学习这些 基本的知识以外还有更多有关行业的知识也需要学习，否则就不要轻易踏入这个行业，给你 们讲讲入门的基本概念和术语吧 首先是 主要货币对我前面的节目就有说过，相关货币兑代码在我个人相册里面就有 交易汇率：又称汇价，是指两个国家货币间的比价，一般为双向报价，即由报价方同时报出 自己的和，由客户自行决定买卖方向。买入价和卖出价的越小，对于投资者来说意味着成本 越小。作为外汇市场的主角，美元在外汇报价中常常被作为基础货币。是指在国际间进行外 汇交易时，银行间的报价通常以美元为基准来表示各国货币的价格。 当美元作为基础货币的时候，你可以把外汇报价想象成 1 美元值多少另一种货币。当美元作 为基础货币时，如果汇率上涨，则意味着美元增值，同时相对于美元的另一货币贬值。报价 上涨说明美元可以兑换比以前更多的另一种货币。 如欧元兑美元的汇率表示为：EUR/USD=1.1020，就表示1欧元=1.1020美元。在现实情况中间，汇率随时波动，具体数额需以银行公布的最新汇率为准。 随着每个国家经济政治等方面的变化，某国的货币在国际金融市场会出现相对贬值或增值， 外汇汇率也随之变化，我们做外汇交易就是根据外汇汇率的变化而赢取差额利润 外汇的报价方式有，和三种。 （1）直接标价法，是以外国货币为基准的表示方式，就是说一个单位的外国货币，可以兑 换若干单位的本国货币。以外币作为。即的“前者”如美元兑人民币USD/CNH中的美元。世 界上绝大多数国家都采用直接标价法。 （2）间接标价法，是以本国货币为基准的，即是说一定单位本国货币能兑换若干单位的外 国货币。 （3）美元标价法，直接标价法和间接标价法都是针对本国货币和外国货币之间而言的，相 对于其他两个国家或者个外汇市场而言，，本币以外的货币或者外汇则无法用直接或间接标 价法来表示。此时则以一种国际上的主要货币或者为汇价标准作为标价方法，即美元标价法。
模拟外汇交易实验总结报告学习《外汇理论与交易原理》以来已有11个星期，再加上上学期学习的《国际金融》，老师实际上已经带我们领略了国际交易的方方面面，包括我们常见的外汇市场与利率决定，即期外汇交易，远期外汇交易，外汇期权等等一系列的知识。老师讲的很精彩，我们听的却有些无奈，原因很简单，没有实际操作过的，接触过的东西，永远不能真切的理解其精髓。所以此次模拟外汇交易对我们来说是盼望已久的机会。 此次模拟外汇交易的主要目的是要我们：1，实际感受外汇投资如何获利及外汇投资的风险；2.提高我们学生在投资领域的素质能力；3.为今后职业生涯提供就业机会，可选择与外汇交易相关的职业。通过实验，要求我们掌握外汇的基本理论知识，了解实际操作外汇行情分析系统及外汇模拟交易系统，并且能够进行外汇虚盘交易和外汇实盘交易。 初次接触这个外汇交易系统，我们又期待又迷茫，开始的时候是一步步按照老师的提示进入系统，在交易行情里面找到银行转汇，将自己需要的金额转入。由于并不是太懂操作，我第一次就将我银行账户里面的一个亿全部转入可用资金里。可是买入外汇的时候什么都不懂，就随便看着买，结果一买入就疯狂下跌。 这是最初买入的5支外汇，没有买入理由，就仅仅是看着顺眼就买入了，结果就造成了一下子就亏了8726.29元，并且这种亏损还是在每支外汇都买的并不是很多的情况下。 看到亏损了，看到盈亏点数在不断的下跌，于是就毫不迟疑的都卖掉了，结果可想而知，亏掉的再也回不来了。于是再一次买入的时候，学会看交易行情。 当然，并没有学会怎样深入的去看，仅仅看涨跌幅度为正，说明呈上升状态，买入利息小
于卖出利息，说明没有亏损。在这种浅显的道理的指导下，又买入几支。 买入的几支以为是在自己的挑选之下应该不会太过亏损，却没有想到，比之前亏得更厉害，而且亏损数字在不断的增加，无奈之下，只好出手，此时外汇账户如下： 已经充分说明了我的亏损已经达到两万多。经过老师的介绍，我才意识到我之前所作的操作都是亏损达到最大时卖出的，看似是在止损，实际上亏得很厉害。老师建议说，你害怕亏损太多，完全可以买入的时候止损，这样就可以在达到你的亏损意料之外时就自动平仓了。此时与平时上课所学内容一结合，我们才突然想到说，对啊，这是个办法。 于是出现NZDCHF买卖时的平仓。从图上也可以看出此次买入的外汇依然呈负数，但盈亏点数并不是太大。
外汇交易模拟 实 习 报 告 课程名称：外汇交易模拟实习 学校：中国计量学院 学院：经济与管理学院 专业：国际经济与贸易 班级： 姓名： 学号： 交易帐号： 交易时间：2012年3月1日至2012年4月5日 实践主题：外汇交易模拟实习 一实践主要内容： 中国《外汇管理暂行条例》对外汇包含内容的为：①外国货币，包括钞票、铸币等；②外币有价证券，包括政府公债、国库券、公司债券、股票、息票等；③外币支付凭证，包括票据、银行存款凭证、邮政储蓄凭证等；④其他外汇资金。 本次实践的主要内容是掌握外汇交易的基本知识与操作技巧，了解外汇交易的主要特点以及各类风险，能够较熟练地掌握基本外汇交易的各项流程的基础上，深入了解企业及金融机构在从事相关交易过程中承担的各项风险以及规避风险的主要方法，进行模拟外汇交易。 二模拟交易情况： 老师给我们讲了外汇交易的基本内容，跟我们分析外汇交易的风险，外汇交易账户开立，外汇交易软件的基本操作，这些新鲜的操作让我们听的津津有味。外汇账户的开立很重要，涉及到币种和保证金的选择，老师都给我们详细讲解了币种和保证金的要求和作用。 账户开立成功之后，我们就开始操作外汇交易，因为第一次自己不会炒外汇，总是不知道怎么下手买外汇或买得很少。通过对基本面的分析，使我买卖外汇有比较明确的目的，挂盘之后就会去浏览国际新闻，尤其是重大金融事件。只要自己预期上涨就大胆买进，上涨的幅度越大，赚得就越多。当然预期不准就会跌的很惨，要在下跌时尽快卖出，减少损失。 在实训第一天，为了让我们了解关于外汇交易的知识和交易过程中所要掌握的技术，老师给我们做了些基础的介绍。今天外汇市场上美元兑澳元有向上浮动的趋势。于是我先是买进了澳元，但由于缺乏经验和分析问题的能力，澳元从买入开始就一直使我处于亏损状态。 第二天由于市场风险变化无常，根据外汇市场的变动和走势，英镑有升息的可能，判断行情将可能上涨，以增加资本流入。因而我便大批买进了两笔英镑，并根据外汇走势图判断欧
外汇交易基础知识总汇，史上最全！ 随着外汇市场的不断开放，全民外汇时代已经悄悄到来，越来越多的投资者想参与到外汇投资及交易中。我们也发现，最近咨询的人当中有相当部分的人对外汇交易非常陌生，基础知识非常缺乏，这部分朋友或是刚进行外汇交易，或是想了解外汇到底该怎么做交易。在此，皇玛外汇平台分析师认为我们有义务把一些相关的基本知识做一个整理，希望有需要的朋友可以收藏，以备不时之需。 外汇交易什么 其实很简单，就是交易“金钱”。 因为你不是购买东西本身，所以这种交易会混淆人们对于交易的认识。 把购买货币当做是购买某一特定国家的股份，这有点像购买一个公司的股票一样。货币的价格直接反映市场对于一国当前以及未来经济状况的判断。 当你买入日元的时候，也就是说你为日本经济投资了“一股”。你是在打赌日本经济会表现良好，甚至会随着时间的推移变得更好。一旦你把那些“股份”卖给市场，你的希望是从中有所获利。 一般来说，一国货币和其他国家货币的汇率，所反映的是该国和其他国家经济状况的比较情况。 主要货币 货币简称都是由三个英文字母组成，头两个字母代表该国或地区，第三个字母则代表该国或地区的货币。
拿NZD来说，NZ代表新西兰(New Zealand)，而D则代表纽元。 图表中所包含的货币，我们成为“主要”货币，因为他们在国际范围内的使用最广。 我们也将让你知道，“buck”并非只是美元的唯一昵称。 美元的昵称还包括： greenbacks,bones,benjis,benjamins,cheddar,papar,loot,scrilla,cheese,bread,moolah, dead presidents,以及cash money。 你是否知道，在秘鲁，人们对美元的昵称是Coco(可可)，它是一个叫做Jorge(西班牙语是George)的宠物的名字，而1美元钞票上的肖像正好是美国第一任总统乔治·华盛顿。 货币对 外汇交易是指同时买入一种货币并卖出另一种货币的交易方式。货币通过经纪人或交易商以成对地形式进行交易，例如欧元/美元（EUR/USD）或者英镑/日元（GBP/JPY）。 当你在外汇市场进行交易时，你所买卖的是货币对。 我们可以将每一个货币对想象成不同货币之间的“拔河比赛”。汇率的波动取决于在某一时刻货币的强弱程度。 主要货币对 下表所列的货币对我们称为“主要货币对”，或称为“直盘”。这些货币对都
一、什么是外汇 外汇是指以外国货币表示的可以用于国际结算的各种支付手段。 二、什么是外汇市场 外汇市场是指从事外汇交易的各家银行、金融机构组成的交易网络。它是一个无形的市场、 交易量巨大、24小时连续交易。 三、什么是汇价 汇价是指一个国家的货币与另一个国家货币之间的兑换比价,通常用两种货币之间的兑换比例表示。 例：EUR/USD=1.3305，表示1欧元等于1.3305美元。 四、汇价的表示方法 在外汇市场上，汇率通常用5位数字来表示。如：GBP/USD（英镑兑美元）＝ 1.9423 五、汇价的变化及盈利金额的计算 1、汇价的最小变化单位为“点”，汇价表示的最后一位数的一个数字变化，称为1点（1p oint）。 例如：澳元兑美元（AUD/USD）从0.7727变为0.7732，我们说澳元涨了5个点。 注意：在外汇交易中，所有货币的点数与美元的关系为：1个点等于10美元；黄金属于贵金属，它的点数与美元的关系为：1个点等于1美元。 2、盈利金额的计算方法： 外汇盈利金额的公式：盈利金额＝盈利的点数×10美元×手数 黄金盈利金额的公式：盈利金额＝盈利的点数×1美元×手数
做（Buy）盈利的计算方法：以GBP/US为例，假如我们在1.9526做多G BP/USD一手（即买进一手GBP/USD，其成本价为1.9526。当GBP/US的价格涨到1.9600时获利平仓。此时我们就盈利了74个点（1.9600－1.9526＝74）；盈利的金额为：74×10美元×1＝740美元。如果我们刚才做的只是0.5手，那盈利金额则为：74×10美元×0.5=370美元。做空（sell卖单）盈利的计算方法：还是以GBP/USD为例，假如我们在1.9980做BP/USD一手（即卖出一手GBP/USD 其成本价为1.9980）。当G BP/USD的价格跌到1.990 0时获利平仓，此时我们就盈利了80个点（1.9980－1.9900＝80），那盈利的金额为：80×10×1＝800美元。如果刚才我们做的是0.2手，那盈利的金额为：80×10×0.2手=160美元 3、保证金比例的计算：保证金比例=已用保证金/净值×100%（若保证金比例低于100%，系统会强行平仓）。 六、投资外汇如何获利 利用外汇汇价的波动，通过各种货币之间的买卖赚取汇差。 七、什么是外汇保证金的交易 外汇保证金交易是指投资者在银行交纳一定数量的保证金后进行交易金额放大若干倍的外汇交易方式。 八、外汇保证金交易的优势 随着中国经济的发展和与世界金融的接轨，个人外汇投资成为了很多人关注和投资的新 兴渠道。特别是在中国股市经历了十几年难遇的大牛市之后，随着风险的增大，收益率的下 降，投资股市的吸引力会逐步降低，人们进而会转向外汇投资。相比较而言，外汇投资拥有很多其它投资方式所没有的优势： （1）投资金额小，熊市牛市皆可获利，外汇保证金投资一般都是1%的保证金，本小利大；而期货要5%~10%的保证金；股票要100%的资金；房地产也要
外汇模拟交易实训报告 通过这次外汇模拟交易，我真切地接触了外汇交易，使我对外汇市场与外汇交易有了进一步地认识与了解。同时，也给了我们理论联系实际的机会，锻炼了我们的实际操作能力。 在这次实训中，我们每个人的模拟投资金额是10万美元，采用T+0交割方式，通过对宏观经济形势和市场行情、走势、热点的观察来判定买卖外汇交易的方向和投资对象，来管理我们手中的资金。 在实训第一天，为了让我们了解关于外汇交易的知识和交易过程中所要掌握的技术，老师给我们做了些基础的介绍，同时也教我们怎样去分析和运用外汇走势图、K线图来判定交易方向。在注册了账号之后，我们便真正进入了买卖外汇的阶段。今天外汇市场上美元兑欧元有向上浮动的趋势。于是我先是买进了美元，但由于缺乏经验和分析问题的能力，接着又卖出了美元，致使我从开仓就一直处于亏损状态。 第二天由于市场风险变化无常，欧元大跌，而作为传统避险主角的美元、日圆及传统避险货币瑞士法郎，受到市场投机者的青睐，而且根据外汇市场的变动和走势，瑞士法郎作为传统的避险保值货币，瑞士央行或许会实施更为激进的货币政策，并有升息的可能，因此瑞郎可能将继续其上涨行情，以增加资本流入。因而我便大批买进了瑞士法郎，并根据外汇走势图判断港元或有上涨趋势，进而买入了部分港元，并抛售了以前持有的澳元，尽量减少了自己的损失。 第三天，欧元汇率一度跌破1.3250直至最低点1.3120，除了美元的强势打压，欧债危机以及葡萄牙国债收益率大幅攀升也拖累欧元。鉴于此，我抛售了手中持有的欧元，并根据K线图、日均线以及其他指标参数提取到的信息积极买进了美元和港元，虽还是处于亏损，但已有所回升。 而最后一天，我吸取了前几次交易的教训，在进行外汇市场走势分析时，不仅关注了外汇市场的变动，也关注了世界经济的变化形式和政治形式以及经济事件的发生，这都有助于我们对外汇市场变化方向进行判断，最大可能的去盈利。这天我主要进行的是美元与欧元和美元与港元的交易，由于有了一定的经验，这次的交易略微盈利，虽然总体还是亏损，但能初次盈利也是一个小小的进步。
外汇基础知识 外汇 外汇，就是外国货币或以外国货币表示的能用于国际结算的支付手段。 我国1996年颁布的《外汇管理条例》第三条对外汇的具体内容作出如下规定： 外汇是指： ①外国货币。包括纸币、铸币。 ②外币支付凭证。包括票据、银行的付款凭证、邮政储蓄凭证等。 ③外币有价证券。包括政府债券、公司债券、股票等。④特别提款权、欧洲货币单位。⑤其他外币计值的资产。 汇率与标价方式 汇率，又称汇价，指一国货币以另一国货币表示的价格，或者说是两国货币间的比价。 在外汇市场上，汇率是以五位数字来显示的，如： 欧元EUR 0.9705 日元JPY 119.95 英镑GBP 1.5237 瑞郎CHF 1.5003 汇率的最小变化单位为一点，即最后一位数的一个数字变化，如： 欧元EUR 0.0001 日元JPY 0.01 英镑GBP 0.0001 瑞郎CHF 0.0001 按国际惯例，通常用三个英文字母来表示货币的名称，以上中文名称后的英文即为该货币的英文代码。
直接标价法与间接标价法 直接标价法与间接标价法： 汇率的标价方式分为两种：直接标价法和间接标价法。 （1）直接标价法 直接标价法，又叫应付标价法，是以一定单位（1、100、1000、10000）的外国货币为标准来计算应付出多少单位本国货币。就相当于计算购买一定单位外币所应付多少本币，所以叫应付标价法。包括中国在内的世界上绝大多数国家目前都采用直接标价法。在国际外汇市场上，日元、瑞士法郎、加元等均为直接标价法，如日元119.05即一美元兑119.05日元。 在直接标价法下，若一定单位的外币折合的本币数额多于前期，则说明外币币值上升或本币币值下跌，叫做外汇汇率上升；反之，如果要用比原来较少的本币即能兑换到同一数额的外币，这说明外币币值下跌或本币币值上升，叫做外汇汇率下跌，即外币的价值与汇率的涨跌成正比。 （2）间接标价法 间接标价法又称应收标价法。它是以一定单位（如1个单位）的本国货币为标准，来计算应收若干单位的外国货币。在国际外汇市场上，欧元、英镑、澳元等均为间接标价法。如欧元0.9705即一欧元兑0.9705美元。 在间接标价法中，本国货币的数额保持不变，外国货币的数额随着本国货币币值的对比变化而变动。如果一定数额的本币能兑换的外币数额比前期少，这表明外币币值上升，本币币值下降，即外汇汇率下降；反之，如果一定数额的本币能兑换的外币数额比前期多，则说明外币币值下降、本币币值上升，即外汇汇率上升，即外币的价值和汇率的升跌成反比。 外汇市场上的报价一般为双向报价，即由报价方同时报出自己的买入价和卖出价，由客户自行决定买卖方向。买入价和卖出价的价差越小，对于投资者来说意味着成本越小。银行间交易的报价点差正常为2-3点，银行（或交易商）向客户的报价点差依各家情况差别较大，目前国外保证金交易的报价点差基本在3-5点，香港在6-8点，国内银行实盘交易在10-40点不等。 全球主要外汇市场 外汇市场是指由银行等金融机构、自营交易商、大型跨国企业参与的，通过中介机构或电讯系统联结的，以各种货币为买卖对象的交易市场。它可以是有形的---如外汇交易所，也可以是无形的---如通过电讯系统交易的银行间外汇交易。据国际清算银行最新统计显示，国际外汇市场每日平均交易额约为1.5万亿美元。