xx流动性风险管理办法
目录
1、总则 (2)
1.1目的 (2)
1.2对象/适用范围 (2)
1.3名词解释 (2)
1.4流动性风险管理目标和原则 (2)
1.5流动性风险偏好 (3)
2、流动性风险管理的组织架构和职责 (4)
2.1流动性风险管理模式 (4)
2.2组织架构和职责 (4)
3、流动性风险识别、计量、监测和报告 (7)
3.1风险识别 (7)
3.2风险计量和评估 (8)
3.3风险监测 (11)
3.4风险报告 (12)
4、流动性风险缓释和控制 (13)
5、流动性风险限额 (13)
5.1流动性风险限额管理和限额类型 (13)
5.2制定限额的基本依据 (14)
5.3限额的分解和传导 (14)
5.4限额的监控和报告 (14)
5.5限额的调整 (14)
6、内部控制和监督约束 (14)
6.1内部控制基本要求 (14)
6.2内控制度落实情况的检查和评价 (15)
6.3内外部审计和检查 (15)
6.4信息披露 (16)
6.5绩效与薪酬管理 (16)
7、附则 (16)
1、总则
1.1目的
为进一步健全xx股份有限公司流动性风险管理体制和机制，完善全面风险管理体系，保证本行各项业务的可持续发展，依据中国银行业监督管理委员会《商业银行流动性风险管理指引》、《商业银行风险监管核心指标（试行）》以及新的监管标准等，并结合本行实际，制定本管理办法。
1.2对象/适用范围
本管理办法适用于xx表内外各项资产负债业务所涉及的流动性风险和其他风险引发的流动性风险，以及从事流动性风险识别、计量、监测和控制的相关部门、机构和相关岗位工作人员。
1.3名词解释
1.3.1 流动性风险。是指商业银行虽然有清偿能力，但无法及时获得充足资金或无法以合理成本及时获得充足资金以应对资产增长或支付到期债务的风险。流动性风险可以分为融资流动性风险和市场流动性风险。
1.3.2融资流动性风险。是指商业银行在不影响日常经营或财务状况的情况下，无法及时有效满足资金需求的风险。
1.3.3市场流动性风险。是指由于市场深度不足或市场动荡，商业银行无法以合理的市场价格出售资产以获得资金的风险。
1.3.4流动性风险管理。是指识别、计量、监测和控制流动性风险的全过程。
1.4流动性风险管理目标和原则
1.4.1管理目标。通过建立适时、合理、有效的流动性风险管理
机制，实现对流动性风险的识别、计量、监测和控制，将流动性风险控制在xx可以承受的范围之内，以推动xx的持续、健康运行。
1.4.2管理原则。统一管理、科学量化、全员参与、动态预防、审慎管理，确保本行无论在正常经营环境中还是在压力状态下，都有充足的资金应对资产的增长和到期债务的支付。
1.5流动性风险偏好
1.5.1流动性风险偏好的含义。流动性风险偏好是在统一的风险偏好和整体风险容忍度范围内，根据xx的发展战略、风险管理能力、外部市场环境变化等因素确定的流动性风险承担水平。
1.5.2xx流动性风险偏好。xx实施稳健的流动性风险管理策略，即在满足监管要求的基础上，适当平衡收益水平和流动性水平，保持适度流动性，将流动性风险控制在本行可以承受的合理范围之内，确保本行的安全运营和良好的公众形象。
（1）定量指标
正常情景下，必须保持适度的备付头寸以应付客户的提款和资产增长的资金需求，超额备付金比率不得低于5%；保持适度的流动性资产储备，流动性比例不得低于25%；90天内的累计流动性缺口率不得低于-10%。
自身事件引发的流动性危机情况下，xx必须保持至少一个月的生存期，即要采取各项措施确保一个月内的累计流动性缺口必须大于0；流动性覆盖率必须大于或者等于100%；净稳定资金比率必须大于或者等于100%。
（2）定性指标
xx在引入新产品、新业务，建立新机构、新业务部门前，在可行性研究中需充分评估其对流动性风险产生的影响，并严格履行相应的准入标准，确保潜在流动性风险能够充分识别和有效管理。
1.5.3流动性风险偏好重检和调整。xx需根据发展战略、股东回报要求的调整和市场环境的变化，定期重检流动性风险偏好；风险管理部原则上应每年开展一次流动性风险偏好重检，并向高级管理层和董事会或其授权的风险管理以及关联交易控制管理委员会报告相关情况。
各资金供需部门（机构）和资金管理部门应基于外部市场环境变化、风险管理能力提升或增加回报要求，提出风险偏好调整建议；总行风险管理部对调整提议进行评估提出评估意见，经高级管理层审核后报董事会或其授权的风险管理以及关联交易控制管理委员会审批。
2、流动性风险管理的组织架构和职责
2.1流动性风险管理模式
xx流动性风险采用相对集中的流动管理模式，在确保有效控制总体流动性风险水平的同时，对各分支机构、各业务条线流动性水平进行有效识别、计量、监测和控制，并确保遵守各有关流动性风险监管要求。总行制定统一的流动性风险管理流动性风险管理政策和限额，各分支机构在统一的政策和限额体系下实施流动性风险的管理。
2.2组织架构和职责
xx建立与流动性风险特点相适应的组织架构，包括董事会、董事会风险管理及其关联交易控制委员会、高级管理层及其下设的资产负责管理委员会和相关职能部门。
2.2.1董事会职责
董事会承担流动性风险管理的最终职责，并就流动性风险管理向股东负责。其具体职责：
（1）审核批准流动性风险管理体系；
（2）审核批准流动性风险承受能力、流动性风险管理策略、重要政策与程序、流动性风险限额和流动性风险应急计划；
（3）监督高级管理层在风险管理体系内对流动性风险进行适当管理和控制；
（4）持续关注流动性风险状况，定期获得关于流动性风险水平和相关压力测试的报告，及时了解流动性风险的重大变化
和潜在转变；
（5）对流动性风险管理信息系统的完整性、准确性和有效性承担最终责任；
（6）决定与流动性风险相关的信息披露内容；
（7）根据内部审计的结果，督促高级管理层针对内部审计发现的问题采取及时有效的整改措施，并适时调整和完善有关
流动性风险管理的策略、政策和程序；
（8）授权下设的董事会风险管理及其关联交易控制委员会履行以上部分流动性风险管理职能，获得授权的委员会应当定
期向董事会提交有关报告。
2.2.2监事会职责
监事会（监事）负责对董事会及高级管理层在流动性风险管理中的履职情况进行监督评价。
2.2.3高级管理层职责
高级管理层负责流动性风险的具体管理工作，履行以下职责：
（1）根据银行总体发展战略测算流动性风险承受能力，并提请董事会风险管理委员会审批；
（2）根据批准的流动性风险承受能力，制定流动性风险管理策略、程序、限额，其中重要的策略、政策、程序和限额需
提请董事会或其授权的风险管理及其关联交易控制委员会
审批后执行；
（3）根据批准的流动性风险管理策略、政策、程序和限额，对流动性风险进行管理、组织实施压力测试和情景分析，并
定期将测试结果向董事会或其授权的风险管理及其关联交
易控制委员会汇报，推动压力测试成果在战略决策和风险
管理中的应用，制定并监督执行有关流动性风险管理的内
部控制制度；
（4）充分了解并定期评估银行流动性风险水平及管理状况，向董事会或其授权的风险管理及其关联交易控制委员会定期
汇报银行流动性风险状况，及时汇报流动性风险的重大变
化或潜在转变；
（5）逐步建立完善的管理信息系统，以支持流动性风险的识别、计量、监测和控制工作；
（6）制定流动性风险应急计划，并提请董事会或其授权的风险管理及其关联交易控制委员会审批；
（7）识别并了解可能触发应急计划的事件，并建立适当机制对这些触发事件进行监测；
（8）指定专门部门和人员负责流动性风险管理工作，并明确流动性风险管理部门的职责；建立完善的报告制度，确保流动性
风险管理部门和人员的相对独立性，特别是要独立于从事资
金交易的部门；
（9）授权其下设的资产负债管理委员履行以上部分相应职责，获得授权的专门委员会应定期向高级管理层提交有关报告。2.2.4总行风险管理部职责
总行风险管理部为流动性风险管理的归口管理部门，承担日常流动性风险的分析和评估、预警、风险提示以及危机时期的流动性风险管理工作。具体职责包括：
（1）起草流动性风险管理相关制度，并提请高级管理层或其授
权的资产负债管理委员会审定；
（2）负责日常流动性风险分析和评估工作，并适时对相关支行或部室存在的流动性风险进行预警和风险提示，提出控制
流动性风险的措施建议；
（3）设计具体的流动性风险压力测试情景、定期开展流动性压力测试，并将压力测试结果向高级管理层报告；
（4）当发生流动性风险触发事件或情形时，及时启动流动性风险应急计划，对流动性风险事件进行应急处理；
（5）定期开展流动性风险应急演练；
（6）负责提交流动性风险分析报告，包括压力测试报告和应急演练情况的报告，并按照规定向监管部门报告流动性风险
和流动性风险管理情况；
（7）开发并逐步完善具体的流动性压力测试模型和压力测试信息系统，并协助开发、维护和管理相关流动性风险信息管
理系统。
2.2.5总行其他部门或分支机构
（1）总行计划财务部负责具体流动性风险计量方法、模型和信息系统的研究、开发和实施工作以及全行资金供需分析、
预测、计划和控制管理工作，提供流动性基础数据和报表，
按照规定向外部金融监管部门报送流动性风险监测基础
数据或报表；
（2）总行资金营运部负责全行资金业务的营运，在资金头寸不足或出现流动性危机时，通过公开市场操作回收资金或对
外融资补充资金头寸；
（3）总行人力资源管理部门负责建立明确的流动性风险管理的内部评价考核机制，将各分支机构或主要业务条线形成
的流动性风险与其收益挂钩，从而有效地防范因过度追求
短期内业务扩张和会计利润而放松对流动性风险的控制；
（4）总行稽核部负责定期审查和评价流动性风险管理体系的充分性和有效性，将内部审计结果直接报告董事会或其授
权的风险管理以及关联交易控制委员会，并根据有关规定
及时报告监管部门。适时对整改措施的实施情况进行后续
审计，并及时向董事会提交审计报告；
（5）分行应指定具体部门承担流动性风险管理工作，并在本政策规定的框架下履行流动性风险管理职责，执行总行有关
流动性风险管理的政策要求。
3、流动性风险识别、计量、监测和报告
3.1风险识别
3.1.1流动性风险识别。是指各分支机构、总行各业务管理部门、流动性风险管理部以及其他职能管理部门风险管理人员在日常经营管理工作中利用经验或借助各种定量方法与工具，对银行某一情况或事件“是否构成流动性风险，以及是什么要素或原因带来流动性风险”进行判断的过程。
3.1.2流动性风险识别类型。流动性风险识别包括日常流动性风险因素的识别和重大流动性风险事项的识别。
3.1.3重大流动性风险事项的识别。各分支机构、总行各业务管理部门以及其他职能管理部门应当密切关注日常流动性风险因素的变化情况，防范其演变为重大流动性风险事项。在发生重大流动性风险事项时，需按照xx流动性风险重大事项报告管理程序的规定向总行流动性风险管理部和外部监管部门报送流动性风险重大事项报告。
3.1.4总行流动性风险管理部对全行流动性风险信息和因素进行汇总，并实时监控。
3.1.5流动性风险因素的识别，主要从内外两个方面进行：
（1）内在流动性风险
①流动性状况
超额备付金比率、流动性比率、核心负债依存度、存贷比率、流动性缺口率等流动性风险指标的水平和变化趋势；
到期日错配和现金流缺口情况；
流动性风险指标与同业、内部限额和监管指标的比较水平。
②资金来源
资金来源规模的稳定性；
资金来源的集中度；
资金成本；
大额资金的流动；
零售存款流失；
负债加权平均期限；
获取长期融资的可能性；
进入资本市场、货币市场或获取其他资金来源的可能性。
③资产流动性
资产增长情况和集中度；
流动性资产的数量和质量；
流动性资产构成和市场价值；
流动性资产二级市场的容量和广泛性；
可动用流动性资产及资产变现可能性；
抵押品证券化。
④其他内在流动性风险
银行盈利水平、资产质量和总体财务状况的变化；
资产售卖情况；
银行自身评级的变化；
支付系统瘫痪、银行内部挤兑等风险事件。
（2）外部流动性风险
宏观经济政策、货币政策的变化；
外部市场流动性状况的变化；
重要融资渠道即将受限或失灵；
公众报道或公众信誉；
资产或抵押品跨境转移政策的调整；
银行所在地区发生挤兑事件。
3.2风险计量和评估
3.2.1流动性风险计量和评估。是指流动性风险管理人员针对流动性风险因素，运用各种指标或计量模型，全面分析和评价流动性风险水平，并为选择最佳的风险管理方法提供可靠依据。
3.2.2流动性风险计量和评估方法。流动性风险计量和评估方法主要体现在xx资产负债管理、现金流量管理、压力测试、应急计划、限额管理以及管理信息系统等方面，主要包括静态流动性风险指标分析评价法、现金流缺口分析法、压力测试和应急计划等。
（1）应充分认识到流动性风险不同计量和评价方法的优势和局限性，计量和评价时应采用多种分析方法从多个角度对计量和评价结
果进行印证和补充。
（2）流动性风险的相关管理部门应加强风险计量和评价方法的研究，开发、引进适当的计量和评价模型与方法，提高计量和评价所用数据的质量，不断提升流动性风险计量和评价水平。
3.2.3模型和参数。计量和评价模型的参数引入与调整（包括重要参数的调整）须进行评估和论证。计量和评价模型所使用的假设前提、重要参数、开发过程、开发数据等，应有明晰、专门的文件记录以备查。
3.2.4压力测试。总行流动性风险管理部门应定期对流动性风险进行压力测试，以有效评估市场异常变化甚至极端情况下的流动性风险承担水平，并会同总行计划财务部、资金营运部共同确定压力测试流程及相关风险要素、设计压力情景、执行压力测试并对测试内容与结果进行报告。
（1）压力测试频率
xx整体流动性风险压力测试频率原则上不低于每季度一次。在市场出现剧烈波动或外部监管机构要求下，可针对特定压力测试情景进行临时性、专门压力测试，并应针对流动性转移受限等特殊情况对有关地区分行或分行单独实施流动性压力测试。
（2）流动性压力测试情景
应结合市场环境、自身业务特点、复杂程度，针对流动性风险集中的产品、业务和机构设定流动性压力测试情景和情景参数，且根据压力测试程度分为轻度、中度和重度测试。
3.2.5应急计划。总行流动性风险管理部应根据银行业务规模、复杂程度、风险水平和组织框架等制定流动性风险应急计划，并根据经营和现金流量管理情况设定并监控银行内外部流动性预警指标以分析银行所面临的潜在流动性风险。
（1）应按照正常市场条件和压力条件分别制定流动性应急计划，以应对重大流动性风险事项。应急计划应涵盖银行流动性发生临时性和长期性危机的情况，并预设触发条件及实施程序。应急计划至少应
包括一种银行本身评级降至“非投资级别”的极端情况。应急计划应说明在这种情形下银行如何优化融资渠道和出售资产以减少融资需求。设定的情形包括但不限于：
①流动性临时中断，如突然运作故障、电子支付系统出现问题或者物理上的紧急情况使银行产生短期融资需求；
②流动性长期变化，如因银行评级调整而产生的流动性问题；
③市场大幅震荡，流动性枯竭，交易对手减少或交易对手可融资金额大幅减少、融资成本快速上升。
（2）应急计划应区分总行层次和分支机构层次，应急计划应包括资产方流动性管理策略和负债方流动性管理策略。
（3）应根据风险管理需要及时对应急计划进行评估和修订，评估修订工作至少每年进行一次。同时，要对应急计划进行演习以确保各项计划措施在紧急情况下的顺利实施。
3.2.6流动性风险信息管理系统。xx应逐步建立完善的流动性风险管理信息系统，准确、及时、持续地计量、监测、管控和汇报流动性风险状况。根据业务发展，确保董事会、高级管理层及相关部门适时了解有关流动性风险管理的事项。信息管理系统应实现如下功能：（1）每日计算银行的现金流量及期限错配情况，并可分币种、按银行整体或按机构、业务条线分别进行计算和分析；
（2）计算有关流动性风险的比率和其他指标，并根据需要适时进行监测和控制；
（3）及时、有效地对银行大额资金流动进行实时监测和控制；
（4）适时报告银行所持有流动性资产的构成和市场价值；
（5）定期核查是否符合流动性风险管理政策和限额；
（6）及时地、有前瞻性地反映银行的流动性风险发展趋势，以便董事会和高级管理层准确评估银行的流动性风险水平；
（7）针对不同的假设情景、限制条件收集、整理相关数据，及时实施情景分析和压力测试。
3.3风险监测
3.3.1总行流动性风险管理部负责组织全行流动性风险监测管理工作，定期对各流动性风险指标进行监测、预警和风险提示。同时，密切关注国家宏观经济和货币调控政策以及外部市场运行特点，预测外部经济政策和市场变化对银行资产负债业务流动性的影响，及时提示风险。
3.3.2各分支机构、总行计划财务部、总行资金营运部以及其他业务管理部门在本政策规定范围内实施流动性风险监测管理工作，对本系统内流动性风险进行实时监测。
3.3.3监测内容。流动性风险监测主要包括资金头寸监测、大额资金流失情况监测、批发性存款流失情况监测、零售存款流失情况监测、流动性风险指标监测、流动性缺口监测等。
3.3.4监测频率。根据不同的监测内容确定监测频度，分为日度监测、按旬监测、月度监测和季度监测。
1.日度监测
（1）资金头寸监测。总行计划财务部每日对全行以及各分支机构资金头寸和备付金情况进行监测，并备注备付金比例以提示风险。同时，在报表系统配置风险管理部和资金营运部查询权限，并及时向行领导报告全行资金头寸和备付金情况。
（2）大额资金流动情况监测。总行计划财务部每日对银行单户资金存取超（含）100万的大额资金进行监测，密切关注大额资金的流动情况。
（3）批发性(对公)存款流失情况监测。总行计划财务部每日对银行批发性(对公)存款进行监测，密切关注批发性存款的流动情况。
（4）零售存款流失情况监测。总行计划财务部每日对零售存款的流入和流出情况进行监测，密切关注零售存款的流动情况。
（5）存贷比监测。总行流动性风险管理部每日对全行和各分支机构存贷比进行监测，同时按照对公和零售条线，对各支行对公和零售业务条线的存贷比进行监测，并与存贷比计划控制指标进行对比分析。
（6）流动性缺口监测
总行流动性风险管理部每日对全行资金流入和流出情况进行监测，计算全行流动性缺口，实时关注资产负债业务错配情况。
2.按旬监测
总行流动性风险管理部在持续监测存贷比的基础上，原则上按旬对存贷比预警指标进行监测，并按照xx存贷比控制管理程序的预警
办法，对全行和各分支机构存贷比指标进行预警，于每旬的1个工作日内，对需要预警或解除预警的分支机构、部门，发出预警通知书或解除预警的通知。在市场环境发生重大变化、资金紧张等特殊时期，可相应提高预警频率。
3.月度监测
总行风险管理部按月对流动性风险指标相关进行监测、分析，并评价全行流动性风险水平，按照xx有关流动性风险内部预警及应急处置管理办法的相关规定，进行预警、风险提示或启动相应的应急预案。同时对全行资金流入和流出情况进行监测，根据所需时间段计算全行流动性缺口，关注资产负债业务错配情况。
4.季度监测
总行流动性风险管理部在持续积累流动性风险因子数据以及分析风险因子数据变动的基础上，按季开展流动性风险压力测试，并形成季度流动性风险分析和压力测试报告。
3.4风险报告
3.4.1xx流动性风险报告体系包括日常流动性风险报告、重大流动性风险事项报告、外部监管报告以及信息披露等。各类报告应遵循相应的发送范围、频率和程序。
3.4.2日常流动性风险报告
（1）总行流动性风险管理部按月对全行流动性风险进行分析和评价，适时发布预警和风险提示书；
（2）总行流动性风险管理部按季度提交全行流动性风险管理书面监测分析和压力测试报告，并提出相应的管理意见和措施；
（3）高级管理层按年向董事会或董事会风险管理及其关联交易控制管理委员会报告全行风险报告，其中包括流动性风险管理情况和下一步完善措施。
3.4.2重大流动性风险事项报告
对发生的重大流动性风险事项，按照xx流动性风险重大事项报告管理程序规定的报告流程在第一时间对内和对外报告，必要时及时启动相应的应急计划。
3.4.3外部监管报告
总行流动性风险管理部于每年4月前向外部监管部门报送上年度流动性风险管理报告、应急预案修订更新情况以及应急演练情况，并对流动性风险策略、政策、流程、限额等的调整情况进行说明。
4、流动性风险缓释和控制
总行流动性风险管理部应根据不同的流动性风险水平和流动性风险种类，选择流动性风险缓释工具，把流动性风险控制在可以接受的水平。采取的流动性风险缓释和控制手段包括：
（1）风险分散。对于银行资产和负债的集中度风险，主要根据其流动性的不同，不断拓宽融资渠道，并将资金配置在不同流动性的资产之间，建立“三级资金备付”体系，提高资金来源和运用的多样化，以降低风险。同时，通过合理确定不同资产的配比关系，构筑多层次、全方位的流动性风险防线。
（2）风险转移。对于资产价格波动等带来的市场流动性风险或信用风险引发的流动性风险，可通过购买类似于保险单的期权合约或要求提供第三方信用担保作为还款保证等合法的经济措施，将风险转移给其他经济主体。
（3）风险对冲。对于利率等市场风险因素引发的市场流动性风险，可通过投资或购买与标底的资产收益波动负相关的某种资产或衍生产品，冲销标底资产的潜在风险损失。
（4）风险规避。对于流动性风险极大且银行不擅长、不愿意承担的的特定市场或业务，可拒绝或退出该市场或业务，不承担相应的风险。
（5）风险补偿。对于无法通过风险分散、对冲或转移进行管理，而又无法回避、不得不承担的流动性风险，可采取在交易价格上附加流动性风险溢价，即通过提高风险回报的方式，获取承担风险的价格补偿。
（6）应急计划。对于突发性或重大性等流动性风险触发事件或情形，可能引起局部或全局性流动性风险的，应及时启动应计划，在限定时间内采取有效地措施进行补救,把风险控制在最小范围内。
5、流动性风险限额
5.1流动性风险限额管理和限额类型
5.1.1xx对流动性风险逐步实施限额管理，并逐步建立并不断完善适时预警和刚性控制相结合的限额体系。总行流动性风险管理部门根据全行流动性风险偏好提出全行流动性风险限额方案，总行计划财务部、资金营运部以及各分支机构负责限额的分解和执行。
5.1.2流动性风险限额分为资产负债业务的集中度限额、流动性
风险指标限额、流动性缺口限额和压力测试限额。
5.2制定限额的基本依据
制定流动性风险限额主要应考虑以下因素：
(1)全行流动性风险偏好；
(2)未来流动性风险趋势；
(3)业务开展情况和综合经营计划；
(4)其他因素。
5.3限额的分解和传导
总行计划财务部应依据全行流动性风险偏好，在审批通过的限额框架内制订全行资金经营计划，并将限额逐层分解传导至各业务管理部门和各支行机构。
5.4限额的监控和报告
总行流动性风险管理部应加强限额使用情况的监测和分析。如超限额时，应及时报告超限额情况，并开展流动性风险趋势分析和判断，科学预警，并提出超限额的应对建议。
5.5限额的调整
总行风险管理部应定期对流动性风险管理限额进行调整，原则上每年一次。流动性风险管理部在对流动性风险政策偏好、市场环境变化、限额执行情况等进行分析的基础上，酌情提出调整流动性风险限额的建议并报风险管理与关联交易控制管理委员会进行审议。
6、内部控制和监督约束
6.1内部控制基本要求
6.1.1要从内控环境、风险评估、控制活动、信息沟通和整改反馈等五个方面建立流动性风险内部控制体系。
6.1.2流动性风险管理职能与业务经营职能应保持分离，应逐步
实现资金交易、业务经营的前、中、后台的严格分离。
6.1.3岗位之间必须具有监督制约机制，中台风险管理职能要通过授权、限额管控、风险提示等环节加强对前台操作的制衡。
6.2内控制度落实情况的检查和评价
风险内控管理部门牵头对全行流动性内部控制制度建设、执行情况进行检查，结合检查所发现的问题对内控状况进行评价，向高级管理层和董事会报告，并督促流动性风险承担部门（机构）和流动性风险管理部门及时整改。
6.3内外部审计和检查
6.3.1审计部门应按照监管当局的有关要求，定期对xx流动性风险管理体系各组成部分和环节的可靠性、有效性进行独立审计，流动性风险审计可自行组织或聘请外部咨询公司进行审计，原则上审计频率不低于每年一次。审计范围既包括流动性风险承担部门（机构），也包括流动性风险管理部门，内容包括但不限于以下内容：（1）相关的管理体系、内部控制制度和实施程序是否足以识别、计量、监测和控制流动性风险；
（2）有关流动性风险管理的信息系统是否完善；
（3）有关流动性风险控制的风险限额是否适当；
（4）进行现金流量分析和压力测试的基本假设是否适当；
（5）有关流动性风险管理的信息报告是否准确、及时、有效；
（6）是否严格执行既定的流动性风险管理政策和程序。
6.3.2审计报告应直接报告董事会，并根据有关规定及时报告监管部门。被审计机构应对审计中发现的问题提出改进意见并落实整改。内部审计部门应适时对整改措施的实施情况进行后续审计，并及时向董事会提交审计报告。
6.3.2总行流动性风险管理部门、流动性风险承担部门（机构）应将外部审计结果、监管机构的检查报告及时报告首席风险官、分管行领导和行长，高级管理层认为必要时，应向董事会或授权的专门委员会报告。流动性风险管理部门和流动性风险承担部门（机构）应配合做好审计、检查发现问题的整改，并将整改情况报告管理层。
6.4信息披露
总行董事会办公室应定期披露有关流动性风险管理的情况，并在出现流动性危机时，适时披露情况说明等资料以提高交易对手、客户及公众的信心，从而最大限度地减少信息不对称可能给银行带来的不利影响。信息披露的内容包括但不限于：
（1）流动性风险管理体系和治理结构，其中应特别说明董事会、专门委员会、高级管理层及相关部门的职责和作用；
（2）流动性风险管理策略和重要政策；
（3）流动性风险管理模式；
（4）识别、计量和监测流动性风险的主要方法和程序；
（5）流动性风险状况的简要分析和说明、能反映其流动性状况的有关指标；
（6）分析影响流动性的因素；
（7）有关压力测试情况的介绍和说明。
6.5绩效与薪酬管理
绩效考核和薪酬制度应体现激励与约束的平衡，流动性风险与回报的平衡，避免与流动性风险管理目标产生利益冲突。
7、附则
7.1本办法由xx股份有限公司总行风险管理部负责修订、补充和解释。
7.2本办法自公布之日起执行。
【摘要】随着企业集团的产生和发展，财务公司逐渐显示出其重要性。财务公司承担着集团企业的资金归集运作的重要任务，一旦财务公司资金流动性管理不成功，便会导致资金流动性风险提高，导致整个企业集团资金不稳定，对于企业集团的发展十分不利。因此，有必要对财务公司流动性风险管理过程中存在的问题进行研究，提出相应提高流动性风险管理的措施，从而促进企业集团健康发展。 【关键词】企业集团；财务公司；流动性风险 一、前言 财务公司流动性风险指的是企业集团不能对下属企业提款或者贷款提供一系列资金供给的缺口风险，其形成的原因比较复杂，是一种综合性的风险。财务公司流动性风险主要有提前支取风险、偿还风险以及再融资风险。提前支取风险一般指的是大额存款不在预期提取日期提取使用所造成的风险，偿还风险一般指的是借款客户不按照约定及时偿还所造成的资金风险，再融资风险主要由于企业资产负债情况不匹配所造成。财务公司流动性风险对于企业集团的发展影响巨大，必须加强对财务公司流动性风险进行管理，降低风险，保证企业集团可持续发展。 二、企业集团财务公司流动性风险管理存在的问题 1.资金结构比较单一 对企业集团财务公司资金流动性风险影响大的主要是公司的贷款、现金资产以及证券投资，流动性风险直接来源于企业的资产和负债。但是当前我国企业集团资金的来源比较单一，资金结构比较单一，影响资产的流动性。财务公司的资金主要来源于股东资本金以及下属企业的资金归集，单一的资金来源增加了资金稳定性风险，受各企业资金的流量波动影响较严重。财务公司的资产形式十分单一，贷款占据了资产的很大一部分，导致流动性较差，当出现资产风险时影响较大。比如广东省粤电集团有限公司财务公司的资产主要为股东资本20亿和下属企业资金，存款的方式为活期，集团内部存款占总存款的75%～87%，资金来源十分单一，资金并不能与企业长期发展的需求相适应。当公司在需要长期资金支持时，难以得到充足的支持，增加了资金流动的风险，提高了公司进行资金流动性风险管理的难度。 2.流动性风险管理方法比较简单 当前，我国财务公司流动性风险管理方法还是传统的信用风险管理方法，而这种管理方法对操作风险、市场风险等风险不重视，导致在出现流动性风险时很难处理。首先，财务公司内部没有一套合理的流动性风险管理体系，没有科学有效的流动性需求预测办法，仍停留在合规性管理层面，管理方法单一。其次，财务公司内管理人员虽然为财务出身，但对一些专业性较强的管理办法缺乏了解，在财务公司资金出现风险时不能采取合适的方法进行处理，不能对可能出现的流动性风险进行预判，导致财务公司流动性风险增加。最后，财务公司在进行风险管理时一般采用一些指标管理、比例管理等方法，但当前我国财务公司在采用这些数理统计方法管理时缺乏数据储备，在进行管理时缺乏经验，导致流动性风险管理不善。 3.流动性风险管理受行政干涉过多 财务公司属于企业集团的一部分，因而财务公司的管理人员也是来自于企业集团，导致财务公司在进行流动性风险管理时受到行政干涉较多。首先，大部分财务公司的股权比较集中，导致企业法人治理机构不能充分发挥其作用，形同虚设。董事会、股东会等完全处于集团企业的控制下，缺乏独立自主权。其次，财务公司是为企业提供服务，要对企业的资金进行处理以提高利用率。企业的资金经营风险便直接影响财务公司，并且由于财务公司的服务对象以及业务范围比较局限，导致其在进行流动性风险管理时受到集团公司干预较多，管理工作进展十分不顺。比如，集团企业为了经营某一重点项目，财务公司便被要求针对性贷款，而这一项目在经营过程中所出现的各种风险便会直接涉及到财务公司，相应的财务流动性风
XX保险股份有限公司 流动性风险管理半年度报告（模板） 201X年X月
一、流动性风险管理的基本情况 （一）流动性风险管理的组织架构与履职情况 参考示例： 流动性风险是指公司无法及时获得充足资金或无法及时以合理成本获得充足资金，以支付到期债务或履行其他支付义务的风险。公司目前主要面临……等流动性风险。 公司按照分工明确、相互制衡原则，已建立由董事会承担最终责任，董事会风险管理委员会、总裁室、计划财务部、投资管理部、产品精算部、战略企划部等相关部门构成的流动性风险管理体系。其中，计划财务部负责定期评估公司流动性风险水平及管理状况，向董事会风险管理委员会定期汇报公司流动性风险状况，及时汇报流动性风险的重大变化或潜在转变。计划财务部与产品精算部负责执行公司的相关政策、策略和程序，组织实施压力测试和情景分析，并定期将测试结果向总裁室、风险管理委员会及董事会汇报，推动压力测试成果在战略决策和风险管理中的应用。 …… （二）流动性风险管理制度建设与改进情况 参考示例：
公司于201X年X月至X月期间，拟定了《XX保险股份有限公司流动性风险管理办法》和《XX保险股份有限公司流动性风险应急预案》，明确了流动性管理总体目标和管理原则，并制定了流动性风险管理机制。 流动性风险管理的基本目标，是在满足客户支付结算、公司日常经营、偿还债务的前提下，保持合理的流动性水平，科学配置资产负债，最大限度地减少因流动性原因产生的支付风险及突发事件给公司造成经济损失，维护广大客户的利益，确保公司稳健发展。公司根据业务规模、产品结构、风险状况及场环境等因素，在充分考虑其他风险对流动性风险的影响和公司的整体风险偏好的基础上，确定了201X年度流动性风险偏好和容忍度。 （三）当期的重大流动性风险事件描述、成因分析与应对措施（如有）参考示例： 公司目前处于快速发展时期，新业务保费每年流入较多，即使不考虑存量资产的到期现金流以及通过回购融入现金的能力，也足以支持保险赔付支出，面临的流动性风险较小。在基本情景下的压力情景测试结果显示，公司的净现金流无论现在或未来都为正值，公司可以保证现金的流动性，满足业务量的持续上升。 公司根据保监会要求对未来三年的现金流入和流出情况进行预测（仅包含业务现金流），根据基本情景的测试情况，公司总体流动性充裕，未出现现金
某某银行股份有限公司流动性风险管理办法 第一章总则 第一条为进一步加强流动性风险管理，维护本行安全稳健运行，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》、《中华人民共和国商业银行法》、《商业银行流动性风险管理指引》以及其他有关法律和行政法规，结合本行章程和自身实际，制定本管理办法。 第二条本办法所称流动性风险是指商业银行虽然有清偿能力，但无法及时获得充足资金或无法以合理成本及时获得充足资金以应对资产增长或支付到期债务的风险。 流动性风险可以分为融资流动性风险和市场流动性风险。 融资流动性风险是指商业银行在不影响日常经营或财务状况的情况下，无法及时有效满足资金需求的风险。 市场流动性风险是指由于市场深度不足或市场动荡，商业银行无法以合理的市场价格出售资产以获得资金的风险。 第三条流动性风险管理是指识别、计量、监测和控制流动性风险的全过程。 第四条流动性风险管理的基本原则。 （一）统一与分散性原则，即在全行流动性筹集、储备、调度上实行总行统一管理、集中调配。各分支行对流动性风险实行分级监测和分层负责,以确保负债来源的多样性和资产运用的多元化。 （二）现金流匹配原则，即任何时点的现金流入要大于现金流出。
（三）分币种管理原则，即按本、外币分别管理。 （四）全面性原则，即涵盖所有的表内、外各项业务，所有的业务条线和分支机构。 第五条本行流动性风险管理政策的取向是稳健原则，即控制风险与讲求效益并重。通过加强有效管理，把全行流动性风险压降到可以有效控制的范围，坚持补充流动性不足与处置流动性剩余并重，既要控制流动性不足的风险，又要控制流动性过剩而导致成本上升、收益降低的风险，以促进各项业务的协调稳定发展。 第六条本行流动性风险管理的目标是通过建立适时、合理、有效的流动性风险管理机制，实现对流动性风险的识别、计量、监测和控制，将流动性风险控制在本行可以承受的范围之内，确保以较低的成本，保持充足且适度的流动性，随时满足客户支付需求，兑现客户贷款承诺，维护良好的市场信誉，实现资金营运安全性、流动性和效益性的协调统一，以推动本行的持续、健康运行。 第七条本行通过建立科学的风险管理组织架构，划分明确的风险管理职责，制定有效的风险管理策略、程序和制度，强化考核监督，持续推动流动性风险管理工作的开展。 第二章组织与职责 第八条本行建立与流动性风险特点相适应的组织架构，包括董事会及其风险管理委员会、高级管理层及其风险管理委员会、资产负债管理委员会和风险管理部、计划财务部。 第九条董事会承担流动性风险管理的最终职责。具体包括：（一）审核批准本行的流动性风险管理体系和重要政策。
流动性风险管理办法(2021 年) Safety management refers to ensuring the smooth and effective progress of social and economic activities and production on the premise of ensuring social and personal safety. ( 安全管理) 单位：_______________________ 部门：_______________________ 日期：_______________________ 本文档文字可以自由修改
流动性风险管理办法(2021年) 第一章总则 第一条为适实现可持续的、科学的经营发展，增强风险预测、计量和调控能力，提高本行的资金流动性风险防控水平，有效降低经营风险和波动，科学、合理、有效平衡资产负债结构和水平，提高本行经营效益，切实增强本行经营管理水平，特制定本办法。 第二条流动性风险管理是本行资产负债管理过程的重要组成部分，是指本行能够在任何时间里以合理的价格筹措到资金来满足契约或关系债务的过程。 第三条流动性风险管理的基本目标是：在有效满足客户支付结算、偿还债务本息和发放贷款的现金支付需要的前提下，保持
合理的流动水平，科学配置资产负债结构和比例，保障本行经营的持续、稳健，实现盈利能力最大化。 第四条流动性风险管理主要是对现金资产的科学管理，包括：库存现金、存放中央银行准备金款项以及存放、省本行（同业）的活期存款等。 第五条流动性风险产生的原因主要有资产与负债的期限结构不匹配；资产负债质量结构不合理；利率变动；货币政策变化及金融市场发展程度等。 第六条流动性风险主要分为资产流动性风险和负债流动性风险。资产流性动风险主要表现为存贷款比例过高，资产负债结构不匹配；负债流动性风险主要表现为备付金不足，出现支付缺口。 第二章管理原则和方法 第七条为实现流动性风险管理的基本目标，应遵循以下三项原则： 一、总量均衡原则。即在保证支付准备的前提下，通过负债
商业银行全面风险管理办法规定
**银行全面风险管理办法 第一章总则 第一条为推进全面风险管理体系建设，提升风险管理水平，依据境内外有关监管指引、本行《章程》，并借鉴国际银行业风险管理的经验做法，特制定本办法。 第二条本办法所称风险，是指对本行实现既定目标可能产生影响的不确定性，这种不确定性既可能带来损失也可能带来收益。本办法主要关注带来损失的不确定性。 （一）信用风险。是指因借款人或交易对手未按照约定履行义务从而使本行业务发生损失的风险。 （二）市场风险。是指因市场价格（利率、汇率、股票价格和商品价格）的不利变动而使本行表内和表外业务发生损失的风险。 （三）操作风险。是指由不完善或有问题的内部程序、员工和信息科技系统，以及外部事件所造成损失的风险，包括法律风险，但不包括策略风险和声誉风险。 （四）流动性风险。是指因本行无法以合理的成本及时筹集到客户和交易对手当前和未来所需资金而对本行经营所产生的风险。 除上述风险外，本行还关注外部监管部门或本行董事会要求－2－
关注的其他风险。 第三条本办法所称全面风险管理是指本行董事会、高级管理层和全行员工各自履行相应职责，有效控制涵盖全行各个业务层次的全部风险，进而为本行各项目标的实现提供合理保证的过程。 第四条本行风险管理应遵循以下原则： （一）收益与风险匹配 制定风险管理战略和进行风险管理决策，必须考虑承担的风险是在本行的风险容忍度以内，并有预期的收益覆盖风险，经风险调整的资本收益率能够满足股东的最低要求或符合本行的经营目标。 （二）内部制衡与效率兼顾 本行在风险管理规章制度中明确界定各部门、各级机构和各层级风险管理人员的具体权责，实行前中后台职能相对分离的管理机制。各部门、境内外分支机构和全体员工之间要有效沟通与协调，优化管理流程，不断提高管理效率。 （三）风险分散 本行实现信用风险敞口在国家、地区、行业、产品、期限和币种等维度上的适度分散，防范集中风险。严格遵循监管标准，审慎核定单一客户和关联客户授信额度，有效控制客户信用风险集中度。 本行实现市场风险敞口在国家、地区、市场、产品、期限和 －3－
第7章 流动性风险 1. （3）；热门证券和非热门证券之间的收益率价差反映了流动性溢价，因为债券的其他方面均相同。在选项（1）和（4）中，资产和融资流动性风险应该互相交换。最后，对于选项（2），安全投资转移增加了收益率价差。 2. （3）；比较两种股票，流动性较好的股票具有较大的交易量和较小的买卖价差，因此选项（2）和（4）是正确的。它还具有很大的市场深度，这意味着大量的交易不会对价格产生影响，因此选项（1）是正确的。剩下的选项（3）一定是错误的。交易活跃和波动率之间没有必然联系。 3. （2）；在市场崩溃中，买卖价差会变大，流动性价差也会变大.说法I 是不正确的，因为国债比互换更容易反弹，这将导致卖空国债比互换给投资组合造成的损失更大。 4. （1）；选项（2）是正确的。选项（3）正确地描述了事件非流动性资产价格的滞后反应。选项（4）说明了资产流动性依赖于头寸的投资者，是正确的。主要由杠杆投资者持有的资产在投资者被强制出售资产时会经历价格的急剧下跌。 5. （1）；说法I 是正确的，这就是北岩银行的案例；说法Ⅱ也可以预警，因为它意味着资产风险或融资风险发生的概率上升；说法Ⅲ是不正确的，因为较长期限的负债降低了近期融资问题发生的概率；说法Ⅳ是不正确的，因为这是指市场风险而非流动性风险；说法Ⅴ是不正确的，因为流动性风险产生于价差的扩大，而不是缩小；说法Ⅵ是正确的，因为保证金的要求将产生流动性问题；说法Ⅶ是正确的，因为这需要现金进行重新支付。 6. 相对于初始价值的传统V AR 为： （注意均值的估计非常高） 。 还必须加上：，总和为254美元。 7. 传统V AR 为。价差效应为，总共为$1549。和通常一样，我们看到流动性价差的部分很小。 8. 股票头寸的市场中间价值为(亿美元)；大宗商品头寸的中间市场价值为(亿美元)。股票的买入卖出差价比率为1/90，即0.01111；大宗商品的买入卖出差价比率为0.1/15.05，即0.006645，正常市场的平仓费用为(以百万美元计) 即750万美元。 9. 我们进一步假定上题8中股票买入卖出差价比率的均值和标准差分别为0.01111及0.02222，大宗商品买入卖出差价比率的均值和标准差均为0. 006645。假设差价均服从正态分布，在99%的置信度下，平仓费用为多少？ 答： (M)()$5000(2.332%1%)$183VAR w ασμ=-=?-=211()()$5000(0.5% 2.331%)$70.7522 s VaR L W S ασ'=+=+?=$721000 1.24% 1.645$1469???=$0.161000$80?=9010009?=万15.055000=7.525?万9000.01111/2+752.50.006645/2=7.5??
关于流动性风险管理方 法的说明 公司标准化编码 [QQX96QT-XQQB89Q8-NQQJ6Q8-MQM9N]
附件 1 关于流动性风险管理方法的说明 一、现金流测算分析和限额设定 （一）商业银行应当在涵盖表内外各项业务基础上，按照本外币合计和重要币种，区分正常和压力情景，并考虑资产负债未来增长，分别测算未来不同时间段的现金流入和流出，并形成现金流量报告。 （二）未来现金流可分为确定到期日现金流和不确定到期日现金流。确定到期日现金流是指有明确到期日的表内外业务形成的现金流。不确定到期日现金流是指没有明确到期日的表内外业务（如活期存款）形成的现金流。商业银行应当按照审慎原则测算不确定到期日现金流。 （三）商业银行应当合理评估未提取的贷款承诺、信用证、保函、银行承兑汇票、衍生产品交易、因其他履约事项可能发生的垫款、为防范声誉风险而超出合同义务进行支付等所带来的潜在流动性需求，将其纳入现金流测算和分析，并关注相关客户信用状况、偿债能力和财务状况变化对潜在流动性需求的影响。 （四）商业银行在测算未来现金流时，可以按照审慎原则进行交易客户的行为调整。商业银行所使用的行为调整假 1
设应当以相关历史数据为基础，经充分论证和适当程序审核批准，并进行事后检验，以确保其合理性。 （五）商业银行各个时间段的现金流缺口为该时间段的现金流入与现金流出的差额。根据重要性原则，商业银行可以选定部分现金流量少、发生频率低的业务不纳入现金流缺口的计算，但应当经其内部适当程序审核批准。 （六）商业银行应当由负责流动性风险管理的部门设定现金流缺口限额，确保现金流缺口限额与流动性风险偏好相适应，并经其内部适当程序审核批准。商业银行应当至少每年对现金流缺口限额进行一次评估，必要时予以修订。 （七）商业银行应当按照以下原则设定未来特定时间段的现金流缺口限额： 1.商业银行应当预测其未来特定时间段内的融资能力，尤其是来自银行或非银行机构的批发融资能力，并依据压力情景下的调减系数对上述预测进行适当调整。 2.商业银行应当按照合理审慎的方法计算优质流动性资产变现所能产生的现金流入。 3.商业银行设定现金流缺口限额时应当充分考虑支付结算、代理和托管等业务对现金流的影响。 二、流动性风险压力测试的参考压力情景 （一）流动性资产变现能力大幅下降。 （二）批发和零售存款大量流失。 2
一、单项选择题 1. 根据《证券公司流动性风险管理指引》的规定，流动性覆盖率与净稳定资金率应均不低于（）。 A. 50% B. 80% C. 100% D. 200% 您的答案：C 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 2. 根据《证券公司流动性风险管理指引》的规定，证券公司应在每月结束之日起（）个工作日内， 向中国证券业协会报送流动性风险监管指标报表。 A. 5 B. 7 C. 10 D. 15 您的答案：C 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 3. 证券公司应对首席风险官履职提供充分保障，保障首席风险官能够充分行使履行职责所必要的 （）。 A. 参与权 B. 知情权 C. 决策权 D. 选举权 您的答案：B 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 二、多项选择题 4. 根据《证券公司流动性风险管理指引》有关规定，下列有关净稳定资金率的说法正确的是（）。 A. 证券公司的净稳定资金率应不低于100%
B. 净稳定资金率与可用稳定资金成正比 C. 净稳定资金率与所需稳定资金成反比 D. 净稳定资金率是指所需稳定资金与可用稳定资金之比 您的答案：A,C,B 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 5. 根据《证券公司流动性风险管理指引》有关规定，下列有关流动性覆盖率的说法正确的是（）。 A. 流动性覆盖率指压力情景下公司持有的优质流动性资产与未来30天的现金净流出量之比 B. 证券公司的流动性覆盖率应不低于80% C. 证券公司的流动性覆盖率应不低于100% D. 证券公司的流动性覆盖率应在2015年6月30日前达到规定标准 您的答案：A,D,C 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 6. 根据《证券公司流动性风险管理指引》的规定，流动性风险应急计划应符合以下要求（）。 A. 合理设定应急计划触发条件 B. 规定应急程序和措施，明确各参与人的权限、职责及报告路径 C. 列明应急资金来源，合理估计可能的筹资规模和所需时间，充分考虑流动性转移限制，确保应急资金来源的可靠性和充分性 D. 证券公司应定期对应急计划进行演练和评估，并适时进行修订 您的答案：B,C,A 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 7. 优质流动性资产包括（）。 A. 货币资产、结算备付金 B. 未被冻结或质押的国债、中央银行票据、金融债券、地方政府债、信用评级AA-及以上信用债 C. 固定资产 D. 未被冻结或质押的上海180指数、深圳100指数、沪深300指数成分股，其折算后金额不超过优质流动性资产总额的15% 您的答案：B,A,D 题目分数：10
中国银监会令 2014年第2号 《商业银行流动性风险管理办法(试行）》已经中国银监会２０1３年第1８次主席会议通过。现予公布，自20１４年３月１日起施行。 主席尚福林 ２0１4年1月17日商业银行流动性风险管理办法（试行) 第一章总则 第一条为加强商业银行流动性风险管理,维护银行体系安全稳健运行,根据《中华人民共和国银行业监督管理法》、《中华人民共和国商业银行法》、《中华人民共和国外资银行管理条例》等法律法规,制定本办法。 第二条本办法适用于在中华人民共和国境内设立的商业银行,包括中资商业银行、外商独资银行、中外合资银行。 第三条本办法所称流动性风险，是指商业银行无法以合理成本及时获得充足资金,用于偿付到期债务、履行其他支付义务和满足正常业务开展的其他资金需求的风险。 第四条商业银行应当按照本办法建立健全流动性风险管理体系,对法人和集团层面、各附属机构、各分支机构、各业务条线的流动性风险进行有效识别、计量、监测和控制，确保其流动性需求能够及时以合理成本得到满足。
第五条中国银行业监督管理委员会（以下简称银监会）依法对商业银行的流动性风险及其管理体系实施监督管理。 第二章流动性风险管理 第六条商业银行应当在法人和集团层面建立与其业务规模、性质和复杂程度相适应的流动性风险管理体系。 流动性风险管理体系应当包括以下基本要素: (一)有效的流动性风险管理治理结构。 （二)完善的流动性风险管理策略、政策和程序。 （三）有效的流动性风险识别、计量、监测和控制。 (四)完备的管理信息系统。 第一节流动性风险管理治理结构 第七条商业银行应当建立有效的流动性风险管理治理结构,明确董事会及其专门委员会、监事会(监事）、高级管理层以及相关部门在流动性风险管理中的职责和报告路线,建立适当的考核及问责机制。 第八条商业银行董事会应当承担流动性风险管理的最终责任,履行以下职责： (一)审核批准流动性风险偏好、流动性风险管理策略、重要的政策和程序。流动性风险偏好应当至少每年审议一次。 (二)监督高级管理层对流动性风险实施有效管理和控制。
保利建设集团有限公司全面风险管理手册 二0一三年十二月
第一章总则 1.1编制目的 本手册作为保利建设集团有限公司（以下简称“公司”）开展全面风险管理工作的指导性文件，旨在通过建立并运行系统的风险管理机制（即全面风险管理体系），提升公司风险管理水平，有效防范、化解，并合理承担或利用所面临的风险，简化管理行为、整合管理资源、降低管理成本、提高管理效率的目的，在公司管理各项系统进行有效整合促进公司持续、健康、稳定发展，为公司实现既定目标提供充分的保障。 1.2依据 国资委《中央企业全面风险管理指引》 《国资委2013年度中央企业全面风险管理报告（模板）》、 财政部等五部委《企业内部控制基本规范》（财会[2008]7 号）
财政部等五部委《企业内部控制配套指引》（财会[2010]11 号）《中国保利公司全面风险管理手册》 GB/T 2453-2009《风险管理原则与实施指南》；ISO31000：2009《风险管理原则和指导方针》 GB/T19001-2008/ISO9001：2008 质量管理体系；GB/T50430 工程建设施工企业质量管理规范；GB/T50380：2006 工程建设设计企业质量管理规范 GB/T24001-2004/ISO14001：2004 环境管理体系 OHSMS18000；GB/T28001-2011：职业健康安全管理体系 1.3适用范围 本手册适用于公司范围内，所有人员应当遵循手册要求，开展全面风险管理工作。 本手册对控股子公司具有指导意义，各控股子公司应根据本手册的基本框架，结合自身特点参照实施，开展全面风险管理工作。1.4手册的颁布 本手册于2013年月经公司董事会审议批准后颁布，自颁布之日起生效。
流动性风险管理 流动性风险定义 流动性风险是银行不能按照合理价格获得足够的现金流来保证合理资产需求或清偿到期债务而产生的风险。 金融创新使银行流动性面临挑战 (1)从资本市场融资带来流动性风险管理 (2)资产证券化带来的挑战 (3)金融工具日益复杂化带来的挑战 (4)支付结算系统相互依存性增加带来的挑战 (5)国际业务发展引起的总来那个和结构变化带来的挑战 2008年6月巴塞尔委员会发布《稳健的流动性风险管理与监管的原则》，提出17条原则，主要有 (1)高管层从战略上高度重视流动性管理 (2)建立可蹙额的流动性风险控制流程 (3)制定融资来源和期限多元化的筹资战略。 (4)根据系列压力测试制定应急计划。 (5)监管机构实施持续监督检查评估。 一、流动性风险的基本分析 流动性风险不会直接威胁到金融机构的清偿力，它通常是金融机构日常管理的内容。只有在极端情况下，流动性风险问题才会发展成清偿风险问题。 商业银行的流动性风险的根源在于负债与资产的不对称，流动性供给与流动性需求的不匹配。当流动性需求远远超过流动性供给的时候，就发生了流动性危机。构成银行流动性的来源： 资产流动性 负债流动性 资产负债表外的流动性 (一)原因 流动性风险来自于资产和负债两个方面。从负债方面看，流动性风险产生于金融机构负债的持有者(比如储户或保单持有者)要立即兑换其金融债券时，当金融机构负债的持有者要求提取存款时，它要求借入额外的资金或出售资产来满足提款的要求。最具流动性的资产是现金，金融机构使用这种现金资产来向要求提取资金的债券持有者付款。然而，金融该机构一般会尽可能减少其现金准备的持有额，因为这些准备不能带来利息收益。为了获得利息收益，大多数金融机构会对流动性较差或期限较长的资产进行投资。尽管大多数资产最终都能转变成现金，但是对某些资产而言，这种转变需要付出高昂的代价—当它需要立即出售时。资产持有者立即出售资产所获得的价格，要大大低于在较长期限内协商出售时所获得的价格。因此，有些资产或许只能按较低的甩卖价(fire-sale price)出售，从而会对金融机构的清偿力构成威胁。同时，除了出售资产之外，金融机构还可以购入或接入额外的资金。 流动性风险产生的第二个原因来自资产方面，即提供表外贷款承诺。贷款承诺使客户可以(在承诺期内)随时从金融机构借取(提取)资金。当接狂人按贷款承诺取款时，金融机构必须立即为表内贷款融资；这就对资产的流动性提出了需要。与负债被提取时一样，金融机构
商业银行流动性风险管理指引 （第2次征求意见稿） 第一章总则 第一条为加强商业银行的流动性风险管理，维护商业银行安全稳健运行，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》、《中华人民共和国商业银行法》以及其他有关法律和行政法规，制定本指引。 第二条在中华人民共和国境内设立的中资商业银行、外商独资银行、中外合资银行、外国银行分行适用本指引。 第三条本指引所称流动性风险是指商业银行虽然有清偿能力，但无法获得充足资金或无法以合理成本获得充足资金以应对资产增长或到期债务支付的风险。 流动性风险可以分为融资流动性风险和市场流动性风险。融资流动性风险是指商业银行在不影响日常经营或财务状况的情况下，无法有效满足资金需求的风险；市场流动性风险是指由于市场深度不足或市场动荡，商业银行无法以合理的市场价格出售资产以获得资金的风险。 第四条流动性风险管理是识别、计量、监测和控制流动性风险的全过程。商业银行应当坚持审慎性原则，充分识别、有效计量、持续监测和适当控制在各个业务环节中的流动性风险，确保商业银行无论在正常经营环境中还是在压力状态下，都有充足的资金应对资产的增长和到期债务的支付。 第五条中国银行业监督管理委员会（以下简称银监会）依法对商业银行的流动性风险和流动性风险管理实施监督管理。银监会综合运用多种监管手段，督促商业银行建立健全流动性风险管理架构，有效识别、计量、监测和控制流动性风险，维持充足的流动性水平以满足各种资金需求和应对不利的市场状况。当商业银行的流动性风险管理体系存在缺陷或者出现流动性风险时，银监会应当及时采取措施，最大限度地降低流动性风险对金融市场的影响，维护银行体系安全、稳健运行。 第二章：流动性风险管理体系 第六条流动性风险管理体系是商业银行风险管理体系的组成部分。流动性风险管理体系应当与本行总体发展战略和整体风险管理体系相一致，并与本行的规模、业务性质和复杂程度等相适应。商业银行实施流动性风险管理，应适当考虑流动性风险与其他风险的相关性，并协调流动性风险管理与其他类别风险管理
全面风险管理体系指引 目录 第一章总则 第二章风险管理组织体系 第三章风险信息的收集和识别 第四章风险评估 第五章风险应对 第六章内部控制管理 第七章全面风险风险管理信息系统 第八章风险管理文化 第九章全面风险管理考核与责任追究 第十章附则
第一章总则 第一条为指导集团各中心及各分子公司落实《天明全面风险管理制度》，实施开展集团全面风险管理工作，增强企业竞争力，提高投资回 报，促进企业持续、健康、稳健发展，根据《中国人民共和国公 司法》、《全面风险管理制度》等相关法律法规，制定本指引 第二条集团各中心及分子公司根据自身情况贯彻执行本指引。由集团决策委员会负责督导本指引的实施 第三条本指引所称的企业风险，是指未来的内外部不确定性对企业实现经营目标的影响 第四条本指引所称呼的集团为XXXXX集团有限责任公司 第五条本指引所称的全面风险管理，是指集团围绕总体战略经营目标，通过在各个管理环节和日常经营过程中执行风险管理的基本流 程；培育良好的风险管理文化；建立健全全面风险管理体系 第六条本指引所称的风险管理基本流程指： 1收集风险管理的初始信息 2对风险信息的识别 3进行风险评估 4制定风险管理策略 5提出和实施风险管理解决方案 6风险管理的监督和改进 第七条本指引所称的内部控制系统，是指根据风险管理策略目标以及集团相关规定，针对集团战略、投融资、财务、审计监察、法律事 务、人力资源、招采、加工制造、销售、物流、质量、安全生产、 环境保护等各项业务管理及其重要业务流程，以及其他外部可能 影响企业的因素等，通过执行风险管理基本流程，制定并执行的 规章制度、程序和措施 第八条集团开展全面风险管理要实现的风险管理目标如下： 1确保将风险控制在与总体目标相适应并可承受的范围内 2确保企业内外部，尤其是企业与股东之间实现真实、可靠的信息沟通，包括编制和提供真实、可靠的财务报告确保遵守
xx银行流动性风险管理办法（草案）第一章总则第一条为适实现可持续的、科学的经营发展，增强风险预测、计量和调控能力，提高本行的资金流动性风险防控水平，有效降低经营风险和波动，科学、合理、有效平衡资产负债结构和水平，提高本行经营效益，切实增强本行经营管理水平，特制定本办法。第二条流动性风险管理是本行资产负债管理过程的重要组成 部分，是指本行能够在任何时间里以合理的价格筹措到资金来满足契约或关系债务的过程。 第三条流动性风险管理的基本目标是：在有效满足客户支付结算、偿还债务本息和发放贷款的现金支付需要的前提下，保持合理的流动水平，科学配置资产负债结构和比例，保障本行经营的持续、稳健，实现盈利能力最大化。 第四条流动性风险管理主要是对现金资产的科学管理，包括：库存现金、存放中央银行准备金款项以及存放、省本行（同业）的活期存款等。 第五条流动性风险产生的原因主要有资产与负债的期限结构 不匹配；资产负债质量结构不合理；利率变动；货币政策变化及金融市场发展程度等。 第六条流动性风险主要分为资产流动性风险和负债流动性风险。资产流性动风险主要表现为存贷款比例过高，资产负债结构
不匹配；负债流动性风险主要表现为备付金不足，出现支付缺口。 管理原则和方法第二章． 第七条为实现流动性风险管理的基本目标，应遵循以下三项原则： 一、总量均衡原则。即在保证支付准备的前提下，通过负债和营运资金总量对资产总量的制约，保持负债、营运资金和资产的总量均衡，控制超负荷经营； 二、结构对称原则。即负债与资产要在期限、利率结构上保持对称关系。通过及时调整流动性缺口，保持资产和负债的偿还期对称关系，建立资产和负债的期限对称结构；保持资产与负债在利率结构上的对应，严格控制非生息资产占比，保持和提高利差水平； 三、适时调节原则。即资产和负债保持一种流动性状态，当出现流动性缺口时，通过资金调剂、主动负债的方式来满足流动性需求，扩大经营规模；当流动性需求减少、出现多于头寸时，又可投资于短期金融工具，获取盈利。 第三章监测管理 第八条流动性风险管理采取“统一管理，分类指导，适时监控”的办法进行。 统一管理：即由本行经营管理层统一制定本行流动性风险管理目
商业银行流动性风险管理办法（试行）
（征求意见稿） 第一章总则 (2) 第二章流动性风险管理 (2) 第一节流动性风险管理治理结构 (3) 第二节流动性风险管理策略、政策和程序 (5) 第三节流动性风险识别、计量、监测和控制 (6) 第四节管理信息系统 (11) 第三章流动性风险监管 (12) 第一节流动性风险监管指标 (12) 第二节流动性风险监测 (13) 第三节流动性风险监管方法和手段 (15) 第四章附则 (18) 附件1 关于流动性风险管理要求的说明 附件2 关于流动性覆盖率的说明 附件3 关于流动性风险监测参考指标的说明 附件4 关于外资银行流动性风险相关指标的说明 第一章总则 第一条为加强商业银行流动性风险管理，维护银行体系安全稳健运行，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》、《中华人民共和国商业银行法》、《中华人民共和国外资银行管理条例》等法律法规，制定本办法。 第二条中华人民共和国境内设立的中资商业银行、外商独资银行、中外合资银行适用本办法。 第三条本办法所称流动性风险，是指商业银行无法以合理成本及时获得充足资金，以偿付到期债务、履行其他支付义务和满足正常业务开展的资金需求的风险。
第四条商业银行应当按照本办法建立健全流动性风险管理体系，对法人和集团层面、各附属机构、各分支机构、各业务条线的流动性风险进行有效识别、计量、监测和控制，确保其流动性需求能够及时以合理成本得到满足。 第五条中国银行业监督管理委员会（以下简称银监会）依法对商业银行的流动性风险水平及其管理状况实施监督管理。 第二章流动性风险管理 第六条商业银行应当在法人和集团层面建立与其业务规模、性质和复杂程度相适应的流动性风险管理体系。 流动性风险管理体系应当包括以下基本要素： （一）有效的流动性风险管理治理结构。 （二）完善的流动性风险管理策略、政策和程序。 （三）有效的流动性风险识别、计量、监测和控制。 （四）完备的管理信息系统。 第一节流动性风险管理治理结构 第七条商业银行应当建立有效的流动性风险管理治理结构，明确董事会及其专门委员会、监事会（监事）、高级管理层以及相关部门在流动性风险管理中的职责和报告路线，建立适当的考核及问责机制。 第八条商业银行董事会应当承担流动性风险管理的最终责任，履行以下职责： （一）审核批准并至少每年审议一次流动性风险偏好、流动性风险管理策略、重要的政策和程序。 （二）监督高级管理层对流动性风险实施有效管理和控制。 （三）持续关注流动性风险状况，定期获得流动性风险报告，及时了解流动性风险水平、管理状况及其重大变化。 （四）审批流动性风险信息披露内容，确保披露信息的真实性和准确性。 （五）其他有关职责。 董事会可以授权其下设的专门委员会履行其部分职责。
全面风险管理知识题库 一、单项选择 1、国资委发布的《全面风险管理指引》中所定义的"风险"是：（） A、不能实现的业务目标 B、指企业经营过程中对未来事项预期的不确定性 C、未来的不确定性对企业实现其经营目标的影响 D、对企业业务目标具有关键性影响的因素以及自身的不确定性 答案：C P2 2、以下哪项不属于企业开展全面风险管理工作应建立的三道防线？（） A、各有关职能部门和业务单位-第一道防线P38 B、风险管理职能部门和董事会下设的风险管理委员会 C、内部审计部门和董事会下设的审计委员会 D、外部中介机构 答案：D P46 3、现阶段,全面风险管理的特征是:( ) A、以"安全与保险"为特征 B、以"内部控制和控制纯粹风险"为特征 C、以"风险管理战略与企业总体发展战略紧密结合"为特征 D、以"管理机会风险"为特征 答案：C P13-15 4、根据财政部下发的《企业内部控制基本规范》，以下哪项不是企业建立和实施内部控制应该遵循的基本原则？（）
A、全面性原则 B、重要性原则 C、持续性原则 D、制衡性原则 答案：C P97-99 5、下面哪项是对资金管理风险的描述？（） A、由于所在国家政局不稳定，海外投资项目产生巨额亏损 B、由于资金的分散管理，导致企业本年度财务费用增加8000万元 C、由于会计准则使用不当导致企业本年度账面利润低估5000万元 D、由于工资计算错误导致员工工资错误发放 答案：B P12 6、哪项不属于企业应对资金管理风险的控制措施？（） A、财务部门对未来资金使用需求进行预测分析 B、财务部门每月组织固定资产盘点 C、企业通过股权融资将资产负债率从80%降低到65% D、财务部门实时监控企业现金存量是否处于安全水平 答案 B 7、下面哪项不是全面风险管理的总体目标? （） A、确保将风险控制在与企业总体目标相适应并可承受的范围内 B、确保企业抓住可能存在的机会 C、确保企业资产安全 D、确保企业建立针对各项重大风险发生后的危机处理计划,保
流动性风险管理 学习目标 ①流动性 ②流动性风险产生的主要原因； ③流动性风险的衡量； 流动风险是金融机构面临的主要风险之一。当金融机构不能及时提供充足的现金来满足客户提取存款的要求和支付到期债务时，金融机构面临着流动性危机，这种流动性危机很容易导致银行破产。保证提供充足的流动性是资产负债管理的目标之一，为达到这一目标，必须进行全面和准确的流动性分析，根据流动性分析结果，制定有效的流动性管理策略。 第一节流动性风险概述 一．流动性的概念 根据银行业约定俗成的定义，流动性指银行能够在一定时间内以合理的成本筹集一定数量的资金来满足客户当前的资金需求。流动性概念因此涵盖了三个方面的因素：资金数量﹑成本和时间。 一家银行若能够在一定时间内以合理成本筹集到较大数量的资金，该银行便具有良好的流动性；银行以合理成本，较快地区的一定数量的资金，也具有较好的流动性；或者银行在一定时间内以较低成本获得一定数量的资金，同样具有较好的流动性。 此外，可用一家银行筹集到的资金数量与它目前的需要或者潜在的需要行比较，衡量其流动性。例如，有两家银行在同一时间内以同样的成本筹集到同等额度到的资金，但是其中一家银行实际需要或预期的资金需求仅为另外一家的一半，则这家银行的流动性要优于另外一家银行。 二．流动性风险的概念 流动性风险指的是银行面临这样一种风险，即它不能随时以合理的价格筹集到足够的资金履行自己的义务，满足客户的需求。以美国为例，虽然各银行对自己所面临的流动性风险在表述上略有差异，但是基本上都部分或者全部反映可上述的流动性概念中隐含的三个要素。 J．P．摩根财团认为，流动性风险是这样一种风险，即银行不能以合理的利率筹集到期限相同或者相近的资金为其资产组合提供融资。 原第一芝加哥银行认为，流动性风险即银行不能及时地履行现在和未来的金融义务。 大同曼哈顿银行认为，流动性风险是这样一种风险，即银行不能满足客户的提款，神情新贷款或偿付到期债务的要求。 总的说来，商业银行所面临的流动性问题或风险不外乎以下四种情况： （1）银行的一切经营活动正常。信贷资金市场正常运转，银行本身并无严重问题发生；（2）银行本身出现短期危机。例如，银行出现坏账； （3）银行业整体出现短期危机。这种情况往往有国际金融危机所导致； （4）银行陷入长期危机。例如，银行不短出现营业亏损，从而存在倒闭的风险。 本章的重点将放在“银行的一切经营活动正常。信贷资金市场正常运转，银行本身并无严重问题发生”。其他情况属于流动性风险的极端情况：往往由其他风险----信用风险﹑利率风险等导致。
流动性风险管理办 法
兰州农村商业银行西站支行流动性风险管理办法 编制部门：风险合规部 审核： 批准： 版次号：A/0 生效日期：年月日
修改记录............................................................................. 错误!未定义书签。第一章总则 ...................................................................... 错误!未定义书签。第二章组织与职责 .......................................................... 错误!未定义书签。第三章流动性风险管理方法 .......................................... 错误!未定义书签。第四章流动性风险管理内容.......................................... 错误!未定义书签。第五章流动性风险的监测和控制 .................................. 错误!未定义书签。第六章流动性风险报告程序 .......................................... 错误!未定义书签。第七章流动性风险的应对 .............................................. 错误!未定义书签。第八章流动性风险预警 .................................................. 错误!未定义书签。第九章流动性风险应急处理 .......................................... 错误!未定义书签。第十章罚则 .................................................................... 错误!未定义书签。第十一章附则 ................................................................ 错误!未定义书签。