1、金融机构的作用：a.金融机构是金融市场上最重要的中介机构，是储蓄转化为投资的传递者和导向者。b.金融机构还是金融市场上资金的供给者和需求者。c.在发达的金融市场中，对金融市场的压力一般也是通过金融机构传递的。总之，金融机构在金融市场中的特殊地位，使其在一国的金融体系中起着关键作用
2、债券定义：债务人在筹集资金时，依照法律手续发行，向债权人承诺按约定利率和日期支付利息，并在特定日期偿还本金，从而明确债权债务关系的有价证券。债券特征：债券表示表示一种债权，因而可以据以收回本息；债券的期限已经约定，只有到期才能办理清偿；债券虽未到期，却可以在市场上自由转让；债券因交易而有市场价格，因价格不断变动而具有流动性；债券的价格虽然经常变动，但变动的幅度相对有些证券（如股票）要小
3、股票与债券的区别表现在：性质不同；发行者不同；期限不同；风险和收益不同；责任和权利不同
4、证券交易所基本特征：证券交易所自身并不持有和买卖证券，也不参与制定价格；交易采用经纪制方式；交易按照公开竞价方式进行；证券交易所有着严格的规章制度和定型的运作程序；证券交易的过程完全公开。
5、证券交易所社会职能：创造了一个具有连续性和集中性的证券交易市场；形成公平合理的交易价格；保证充分的信息披露，便利投资与筹资；客观反映经济状况，引导资金投向
6、同业拆借市场功能：为金融机构提供了一种实现流动性的机制；提高金融资产的盈利水平；及时反映资金供求变化；成为中央银行有效实施货币政策的市场机制
7、同业拆借市场的管理的主要内容：对市场准入的管理；对拆出、拆入数额的管理；对拆借期限的管理；对拆借抵押、担保的管理；对拆借市场利率的管理；对拆借市场供求及利率进行间接调节
8、商业票据的发行要素：对各种借款方式进行成本收益比较，确定是否采取发行商业票据方式筹资；发行数量；发行方式；发行时机；发行承销机构；发行条件，主要包括贴现率、发行价格、发行期限、兑付和手续费；到期偿付能力测算；评级。
9、金融市场的功能：转化储蓄为投资；改善社会经济福利；提供多种金融工具并加速流动，使中短期资金凝结为长期资金的功能；提高金融体系竞争性和效率；引导资金流向
10、同业拆借市场特点：对进入市场的主体有严格限制；融资期限较短；交易手段较为先进，手续比较简便，成交时间较为迅捷；交易额较大，一般不需要担保或抵押，完全是一种信用交易；利率有供求双方议定，可以随行就市
11、金融市场的监督管理目标：从宏观经济角度看，是为了保证金融市场机制、进而保证整个国民经济秩序的正常运转，以高效、发达的金融制度推动经济的稳定发展。从金融市场本身看，是为了限制和消除一切不利于市场运行的因素，以维持市场价格的相对稳定，保障市场参与者正当权益，保证市场在具有足够深度、广度和弹性的基础上稳步运行，减少波动，为国家货币政策与财政政策的实施创造良好的金融环境
12、债券市场的功能：成为政府、企业、金融机构及公共团体筹集稳定性资金的重要渠道；为投资者提供了一种新的、具有流动性和盈利性的金融商品或金融资产；为中央银行间接调节市场利率和货币供应量提供了市场机制；为政府干预经济、实现宏观经济目标提供了重要机制
13、债券发行利率的影响因素：债券的期限；债券的信用等级；有无可靠的抵押和担保；当前市场银根的松紧、市场利率水平及变动趋势，同类证券及其他金融工具的利率水平等；债券利息的支付方式；金融管理当局对利率的管制结构
14、股票市场的功能：通过发行股票，可以使股份公司获得创建的资本；通过发行股票，可以使股份公司得以不断扩充资本，增加固定资产投资，扩大生产经营规模，增强市场竞争力；通过发行股票，可以使股份公司不断增加营运资本，进一步扩大生产规模；通过发行股票募集资金，可以使股份公司减轻债务还本付息的压力，降低资金成本，从而改善公司财务状况，增加利润积累，提高竞争力；发行股票，可以为投资者提供一种新的、高风险与高收益并存的投资工具，增加一种新的金融资产；股票市场的价格变化，可以综合反映股票发行公司的经营状况及国民经济的运行情况，成为企业经营状况和国民经济的“晴雨表”
15、股票流通市场交易方式：议价买卖和竞价买卖、直接交易和间接交易、现货交易和期货交易，以及信用交易、股票指数期货交易、期权交易等。股票场内交易与场外交易的区别：交易地点和交易场合不同；交易的股票不同；交易规则不同；交易方式不同。
16、股票市场的管理则包括向社会发行股票的条件约束，发行股票的申请与核准，及对股票发行的管理；同时包括对认购股票及收益分配的管理；以及对股票交易的监督管理，含股票上市的基本条件、股票上市的核准、证券交易所交易的管理、柜台交易的管理等
17、影响股票价格变动的主要因素有：（1）宏观经济因素。主要包括：经济增长、经济周期或经济景气循环、利率、货币供应量、财政收支因素、投资与消费、物价、国际收支、汇率。（2）政治因素与自然因素，具体包括：战争、政局因素、国际政治形势的变化、劳资纠纷等。自然因素主要指地震、水灾、火灾等天灾人祸的影响。（3）行业因素主要包括行业寿命周期、行业景气循环等。（4）心理因素。（5）公司自身因素。又具体分为：公司利润因素；股息、红利因素；股票分割因素；股票是否为初次上市因素；重大人事变动；投资者因素；其他因素。
18、证券投资基金的优势与局限性。优势为：小额投资，费用低廉；组合投资，分散风险；专家理财，省心省事；流动性高，变现力强；种类繁多，任意选择。证券投资基金的局限性主要表现在：虽可以进行组合投资，分散风险，却不能完全消除风险；在股市行情看淡时，证券投资基金的表现可能比股市还差；基金适宜中长期投资，对于短线买卖者，会增加投资成本。
19、期货市场功能：转移价格风险的功能.价格发现功能.投机功能.影响股票价格因素：a公司经营状况。b公司的股利支付政策c资产净值d公司
的重组e股票分割.宏观经济因素。当经济稳定增长
时，多数企业的经营状况较好，股价一般会稳定上升。
经济的周期性波动往往会引起股票市场的周期性波
动。政府的经济政策也会对股票价格产生重要影响。
宽松的货币政策会降低利率，宽松的财政政策会刺激
经济增长，都会造成股价上升。相反，紧缩的财政货
币政策会引起股票价格下降。其他因素。影响股票价
格的因素很多，如政治事件、投机行为、心理因素、
监管政策等，都会对股票价格产生一定的影响。
20、开放型投资基金与封闭型投资基金的
区别为：基金规模的可变性不同；基金单位的买卖方
式不同；基金单位的买卖价格不同；基金投资策略不
同。契约型投资基金与公司型投资基金的主要区别
为：法律依据不同；投资者的地位不同；融资渠道不
同；法人资格不同；经营资产的依据不同；资金运营
不同。成长型基金与收入型基金的差异为：投资目标
不同；投资工具不同；资金分布不同；派息情况不同
21、外汇市场的功能是：便于不同种货币
的兑换，促使国际贸易的顺利实现；提供买方、卖方
信贷及担保，促进国际贸易规模的不断扩大和进出口
商的资金正常周转；为保持外汇资金平衡、规避外汇
风险
22、外汇市场的结构为：柜台市场与交易
所市场；外汇零售市场和外汇批发市场；官方外汇市
场与自由外汇市场；外汇现货市场与外汇期货市场。
23、外汇市场的运行机制有：供求机制、
汇率机制、效率机制、风险机制。交易方式有：a外
汇即期交易。又称现汇交易或现汇买卖，是指外汇买
卖双方在外汇买卖成交后，于当日或两个营业日内按
成交时的汇率进行交割的一种交易方式；外汇远期交
易。是指在外汇买卖成交时，双方先签定合同，规定
交易的币种、数额、汇率以及交割的时间、地点等，
并于将来某个约定的时间进行交割的一种外汇买卖
方式；b套汇交易。是指两个或两个以上外汇市场
上某些货币的汇率差异进行外汇买卖，从中套取差价
利润的交易方式；套利交易。又称利息套汇交易，是
指利用不同国家或地区短期利率的差异，将资金由利
率较低的国家或地区转移到利率较高的国家或地区
进行投放，从中获取利息差额收益的交易方式；c掉
期交易。是指在买进或卖出某种货币的同时，卖出或
买进同种货币的一种外汇交易；d套期保值交易又称
抵补保值，是指为了对预期的外汇收入或支出、外币
资产或保值而进行的远期交易，也就是在有预期外汇
收入或外币资产时卖出一笔金额相等的同一外币的
远期，或者在有预期外币支出或外币债务时买入一笔
金额相等的同一外币的远期，以达到保值的目的；e
投机交易。一般是指在预测价格将要上升时先买后
卖，在预测价格将要下降时先卖后买以赚取利润的行
为。
24、外汇管制的目的是：维持国际收支平
衡，改善国际收支状况；维持本国货币和汇率的稳定；
维持本国经济与市场的稳定
25、金融期货市场的特征有：金融期货市
场是有组织的和有形的市场；金融期货市场是有严格
规章制度和交易程序的市场；金融期货交易更为标准
化和规范化。
26、金融期货市场功能是：套期保值，转
移风险；投机牟利，承担风险，润滑市场；促使供求
机制、价格机制、效率机制、风险机制的调节功能得
到进一步体现和发展
27、股票期货交易是指股票交易双方在签
定买卖合同后并不立即执行，而是按合同中约定的价
格在将来某一个日期进行交割和清算。其特点在于买
卖双方签定合同之后无需立即付款和交付股票，只有
到了约定交割日期才付款交货。和现货交易相比较，
投资者能够用更长的时间来分析股票价格行情的变
化，从而调整自己的投资策略。另一方面还可活跃现
货市场交易。股票期货交易的方式为多头和空头
28、影响金融市场发展的主要因素是：
（1）经济因素。具体包括：经济环境的变化、放松
管制与加强管制两种经济哲学的交替、c、世界货币
制度的影响。（2）法律因素。（3）市场因素。（4）技
术因素。具体体现在：电子技术改变了金融机构传统
的业务手段，使其更加现代化；电子技术的普及为金
融市场的扩大提供了丰富的物质条件；技术的发展进
一步刺激了金融创新。
29、世界经济新格局的形成对金融市场
发展的影响：世界经济的日益国际化和一体化，将导
致金融市场的国际化和全球一体化；世界经济的区域
集团化将刺激区域性国际金融市场的发展，并成为金
融市场完全过渡到“全球一体化”的必经阶段；世界
经济的发展使大多数发展中国家的金融市场迅速发
展
30、金融市场未来的发展趋势是：金融市
场的国际化、全球一体化和证券化趋势将继续发展。
金融创新不断发展，但势头将有所减缓；金融危机的
频繁发生必将导致新一轮金融管制和监督的加强；国
际证券投资逐渐向发展中国家倾斜；发展和完善国内
金融市场将成为发展中国家和地区近期内的首要选
择，并逐渐加快其国际化的步伐
31、我国金融市场目前存在的主要问题
有：金融市场的规模还不能满足改革开放和国民经济
发展的需要；金融市场的发展结构还不太合理；金融
市场法律体系趋于完善，但执法力度有待加强；金融
市场的营运机制还不完善
32、世界金融市场发展对我国的启示：从
世界金融市场的发展历程看，一国金融市场的存在与
发展应同该国经济发展的实际需要想适应；发展和完
善金融市场的模式可以选择；金融市场发展必须维持
合理的结构；金融市场要有完善而有效的法律体系；
金融市场必须要有较为完善的营运机制。我国金融市
场的发展战略：我国金融市场的发展和培育模式必须
是政府推动式；我国金融市场必须走国际化道路，但
在策略上必须既积极又谨慎；建立和发展全国统一的
金融市场体系
33、货币市场的基本功能：为暂时性的资金
盈余者和资金短缺者提供资金融通渠道。这可从两方面
加以考察。就暂时性资金短缺者而言，货币市场为其
提供融通短期资金的渠道。（就暂时性资金盈余者而
言，货币市场为其暂时闲置的资本提供获利的渠道）。
因此，供需双方的共同需要内在性地决定了货币市场
的基本功能。随着市场的成熟和发展及金融工具的不
断创生，该市场又具有了各种派生功能。其中最重要
的是为中央银行实行货币政策提供场所和工具。另
外，一国货币市场的发展程度(货币化程度，通常以
M2／GDP表示)常常用作衡量该国经济发展水平和社
会现代化程度的标准
34、风险投资的金融服务意义：风险投资
为新兴高科技产业提供融资服务。对于新兴高科技企
业而言，由于规模小，各方面不成熟，它们很难从银
行与信托等机构那里获得融资。但是这些新兴企业对
经济的发展又意义重大，是未来经济的代表。风险投
资可以为新兴高科技企业解决融资问题。风险投资为
高科技企业注入了管理内涵。企业管理是决定企业成
败的关健。高科技企业的创业者绝大多数都是技术的
天才，但不一定是管理天才，新兴高科技企业在创业
初期往往缺乏管理能力，风险投资家以其精通的金融
知识和管理知识填补了高科技企业这方面的缺陷。风
险投资是知识经济时代的一种金融服务形式。知识经
济是以无形的创造性知识为基础，创造性知识向实际
生产转化的必不可少的条件是资本，而为知识经济提
供资本的就是风险投资。高科技企业在发展之初具有
明显的高风险性，只有风险投资才能够适应知识经济
时代金融服务的要求
资本投资者入境计划–附加合约 本协议书订立于20____年____月____日 就以下双方: (1)______________，中国身份证编号：________________________________，资本投资者入 境计划档案编号(如有):____________________________________________，其登记地址为: ______________________________________________________________________。(以下称“客户”); 及 (2)长江证券经纪(香港)有限公司，其登记地址为香港皇后大道中183号中远大厦19楼 1908室(以下称“长江证券”)。 乃: 客户将会/已成为香港特别行政区政府入境事务处推行的资本投资者入境计划的申请人。 客户已经与长江证券订立合约开设一个证券投资户口(下称“主合约”)，作为买入及/或持有有关资产以乎合资本投资者入境计划的要求。除主合约内所订立的条款外，长江证券已经同意根据以下条款开设一个证券投资户口并提供有关设施予客户。 本合约是附加于客户与长江证券双方所签订的主合约(下称“附加合约”)。 兹达成协议如下： 定义及解释 除非文义另有不同要求，在主合约及资本投资入境计划内所有的短语及词语均适用于本附加合约并具有相同意义。 “资本投资入境计划户口”指客户为乎合资本投资入境计划的有关要求而于长江证券开设根据客户指示操作以作买入及/或持有指定金融资产的证券投资户口。 “入境事务处处长”指香港特别行政区政府入境事务处的处长。
“规则”指资本投资者入境计划的规则。 “计划”指资本投资者入境计划。 “指定金融资产”指入境事务处处长为资本投资入境计划而不时界定的资产类别。 “工作日”指星期六、星期日、公众假期、香港法例第一章<释义及通则条例>第71(2)条所界定的烈风警告或黑色暴雨警告日以外的任何一天。 声明及保证 １．申请人/投资者与金融中介机构开立并按其指示运作的指定账户中，只可持有： (1)指定金额资产（其定义按照入境事务处处长为施行计划而公布的《计划规则》 中所指者）; (2)出售或以其他方式把指定金额资产变卖后所得的现金收益； (3)申请人/投资者存入指定账户，用以投资于指定金融资产的现金；以及 (4)指定账户内累积的现金股息或利息。 ２．申请人/投资者存入指定账户的现金，以及出售或以其他方式把指定金融资产变卖后所得的现金收益，必须并按照《计划规则》的规定投资或再投资于指定金融资产上。 ３．金融中介机构在实际知悉发生下列任何事项后，必须于7个工作天内以书面通知处长。 (1)申请人/投资者已从指定账户内提取任何资产(指定账户内累积的现金股息或 利润除外); (2)申请人/投资者发出指示，要从指定账户内提取任何资产(指定账户内累积的现 金股息或利润除外);
金融中介机构 本章重要术语：金融中介机构商业性金融中介机构政策性金融中介机构管理性金融中介机构货币性金融中级机构非货币性金融中介机构商业银行商业银行负债业务商业银行资产业务商业银行表外业务资本充足率信用放贷抵押放款票据贴现储蓄贷款协会互助储蓄银行信用合作社保险公司共同基金投资银行金融公司 第一节金融中介机构及其类型 一、金融中介机构的含义 笼统地讲，金融中介机构即进行资金融通活动，从事投融资活动和提供各种金融服务的机构，他们是为投资者和筹资者牵线搭桥，媒介资金融通，为客户提供各种金融服务的机构或组织，金融中介机构既包括从事融资活动的机构，也包括进行投资活动的机构。 二、金融中介结构的类型
第二节 存款类金融中介机构 存款类金融中介机构是以吸收存款和发放贷款为主要业务的金融中介结构。这类机构在美国主要包括商业银行、储蓄贷款协会与互助储蓄银行和信用合作社。 一 商业银行 （一）资产负债表内业务 1 商业银行负债业务 （1）商业银行的自有资本：自有资本主要由注册资本，资本公积金，盈余公积金和未分配盈余组成。（自有资本分类见下页表） 资本充足率（资本风险（加权）资产率）：指商业银行资本对加权风险资产的比率。 公式：资本充足率=（资本—扣减项）/加权风险资产；（应达到8%） 核心资本充足率=核心资本/加权风险资产（不得低于4%） （2）商业银行负债 A 被动型负债 B 主动型负债 2 商业银行资产业务 （1）现金资产业务 （2）放款业务：信用放款和抵押放款（西方国家）；中国：信用放款，担保放款和票据贴现。其中担保放款又细分为抵押放款，质押放款和保证放款 （3）票据贴现业务： 实现贴现金额=票据票面金额—贴现利息 贴现利息=票据票面金额*贴现天数*（月贴现率/30） （4）证券投资业务 （二） 资产负债表外业务 不列入资产负债表内，不影响其资产负债总额，但能影响银行当期损益，改变银行资产报酬率的经营活动。 广义的商业银行资产负债表外业务：结算业务，代理业务，信托业务，租赁业务，银行卡业务以及信息咨询服务等业务，担保与承诺以及金融衍生工具投资等业务。 狭义的商业银行资产负债表外业务：担保与承诺以及金融衍生工具投资等业务。
如何加强金融中介信息服务机构监管 集团公司文件内部编码：（TTT-UUTT-MMYB-URTTY-ITTLTY-
如何加强金融中介信息服务机构监管金融机构是指从事证券、保险、信托、基金等金融服务的机构。与此相对应的金融中介信息服务机构是指，通过向消费者提供投资信息咨询以及向相关金融机构推荐投资主体而收取报酬和佣金的公司、企业或者个体。 近年来，随着金融行业的高速发展，金融机构和金融中介信息服务机构数量呈现急速增长态势，在整合资金链，促进资金流通，提高资金利用率方面发挥了积极作用。但是，金融中介信息服务机构管理和经营不规范，也导致了金融风险加大，甚至引发群体性事件，需要相关部门开展综合治理，引导金融中介信息服务行业健康发展。 当前金融中介信息服务机构存在的问题 市场风险。市场风险是指由于市场波动等原因使投资者不能获得预期收益的风险。目前，通过金融中介信息服务机构进行投资的主体很大一部分是作为个体的社会自然人，这类人多为工薪阶层，理财投资知识和风险评估能力有限，在一些未进行专业培训、未获得金融行业专项资质的金融中介信息服务机构从业人员的介绍下，易盲目投资。同时，由于中介信息服务机构在此过程中只提供咨询服务，不承担任何具体责任，无形中又加大了投资者的投资风险。 信用风险。信用风险是指合同的一方不履行义务的可能性。在对大量金融中介信息服务机构的监管中我们发现，大部分机构借助店堂广告、印刷品广告等宣传方式诱惑投资者，宣称投资的高收益、高回报，同时谎称某知名财团为担保保障，骗取投资者的信任。在利益的驱使下，众
多投资者不能保持理性认识，盲目参与投资，上当受骗。近来频繁曝出的金融中介信息服务机构伙同金融机构向消费者推荐投资项目，最终投资后中介机构人走楼空的情况便是如此。上述诈骗行为不仅损害了投资者的利益，造成了恶劣的社会影响，也在一定程度上影响了执法部门的形象。 操作风险。操作风险是指因交易或管理系统操作不当引致损失的风险。按照工商登记相关管理办法的规定，大多数金融中介信息服务机构被核准的经营范围是投资、理财咨询服务。然而，在联合执法检查中我们发现，部分金融中介信息服务机构依靠向社会个体推荐投资项目，帮助公司、集团募集社会零散资金，通过借贷间利息差额和双向佣金获得违法收入。这些金融中介信息服务机构并未取得国家金融管理部门的前置许可，也缺少具有相应资质的从业人员，专业性差、管理混乱、超范围经营，违反了国家法律法规，给投资者带来巨大的金融风险，同时扰乱国家金融秩序，影响市场经济安全和社会稳定。 强化金融中介信息服务机构监管的建议 严把企业名称关。核名主要指向信息咨询，而不是投资理财咨询或投资理财服务，防止少数人专门利用模糊的金融投资咨询企业名称欺骗投资者，从事非法投资、融资活动。 严把经营范围核准关。要提高业务办理人员素质和业务水平，引导业务办理人员严格依法办事，明确标注相关中介服务机构的经营范围是提供信息咨询服务，并建议确切注明严禁从事借贷、募集、融资、代理投资、招标等服务，以此起到警示经营者和投资者的作用。营业执照是投
1．“金融中介”所指的范围有大有小，通常使用的口径有几个? 答：“金融中介”是指从事各种金融活动的组织，林林总总，统称为金融中介，也常常统称为“金融机构”、“金融中介组织”。 （1）联合国统计署的分类 ①按经济活动类型分类，把现今世界上的经济活动分成17个大类。金融中介，是其中的一大类，包括的内容是： a．不包含保险和养老基金的金融中介活动。 货币中介：中央银行的活动；其他货币中介，主要是指存款货币银行性质的活动； 其他金融中介：金融租赁活动；其他提供信用的活动，主要指类如农业信贷、进出口信贷、消费信贷等专业信贷的活动。 b．保险和养老基金——不包括强制性社会保障。 包括：生命保险活动、养老基金活动、非生命保险活动。 c．辅助金融中介的活动。 金融市场组织，如证券交易所的活动； 证券交易活动，这包括投资银行、投资基金之类的活动； 与金融中介有关的其他辅助活动。 ②按中心产品的分类，共分9大类。金融产品属于服务性质的产品。“金融中介、保险及辅助服务”包括的内容是： a．金融中介服务——不包括投资银行服务、保险和养老基金服务。 包括：中央银行服务、存款贷款服务、中间业务的服务、金融租赁，等等。 b．投资银行服务。 包括：投资银行服务、证券买卖服务、证券承销、包销服务，等等。 c．保险和养老基金服务——不包括强制性社会保障。 包括：生命保险和养老基金服务、意外伤害和健康保险服务、非生命保险服务，等等。 d．再保险服务。 e．金融中介辅助服务。 与投资银行有关的服务，如合并与收购服务、公司理财和风险投资服务； 经纪服务、证券交易的处理和结算服务； 金融资产管理、信托、委托服务； 与金融市场有关的营运服务和管理服务； f．保险和养老基金辅助服务，等等。 （2）国民核算体系SNA对金融业按机构的分类 这种分类，是从交易主体或资金收支角度作为识别不同金融机构的划分标准。具体划分是：中央银行；其他存款公司；不是通过吸纳存款的方式而是通过在金融市场上筹集资金并利用这些资金获取金融资产的其他金融中介机构，如投资公司、金融租赁公司以及消费信贷公司等；金融辅助机构，如证券经纪人、贷款经纪人、债券发行公司、保险经纪公司以及经营各种套期保值的衍生工具的公司等；保险公司和养老基金。 2．对金融中介机构的分类有种种标准，对它们进行分类为什么很不容易? 答：金融中介包括的范围极广。在间接融资领域中，与资金余缺双方进行金融交易的金融中介有各种类型的银行；在直接融资领域中，为筹资者和投资者双方牵线搭桥，提供策划、咨询、承销、经纪服务的金融中介，有投资银行、证券公司、证券经纪人、金融市场上的各种基金以及证券交易所；与它们并存的另一大类是各种保险事业；从事信托、金融租赁、土地和房地产金融活动的，在金融中介系统中也都是重要环节。在当前世界市场经济生活中，所有的金融中介构成一个极其庞大、极其多样性的大系统。要想明确哪些产业应该划入金融
第四章金融中介机构 教学目的与要求： 本章在概括介绍了金融机构的产生、发展以及中外金融机构体系构成的基础上，使学生对现代银行的功能，金融机构的发展，我国金融机构体系发展的三个阶段以及各阶段的改革情况有了初步的了解。因此，要求学生利用本章的知识结合实际，分析研究我国现行的金融机构体系，以及加入WTO对我国金融机构体系的影响。 教学建议： 一、讲清“金融机构”与“银行”的关系，避免二者的重复。 二、要求学生自己收集材料，分析研究我国现行金融机构体系以及1979年或1994年以来我国金融机构改革的主要内容 第一节银行的起源与演进 银行是人们在日常生活中与之接触最多，但又对之不甚了解，甚至感到陌生的金融中介机构。银行究竟是如何产生的，为什么我们要将这类金融中介机构称为“银行”，在市场经济中银行有哪些职能和作用?这些都是令人颇感兴趣井希望了解的问题。 一、银行的起源 汉语“银行”是指专门从事货币存、贷及其他信用业务的金融中介机构。自鸦片战争以后，“银行”一词就成了英文“bank”的中文译语。但“银行”一词在汉语中出现则已有八九百年7。早在11世纪，我国就有“银行”一词：当时，人们习惯把各类从事商业或生产小商品的机构称作“行”、即行业之意．“银行”即指从事银器铸造或
交易的行业。据说，当时的金陵(今南京)就有“银行街”，即银铺集中的地方：鸦片战争后，外国金融机构bank进入我国，人们根据我国实行银本位制，使用白银作为货币材料，并在当时也主要使用白银、银票作交易媒介这—情况。 一般认为现代银行是经由两条途径产生的。 第一条途径是经由货币兑换业转变而成银行。中世纪的咸尼斯凭借其优越的地理位置和方便的水陆交通而成为世界著名的贸易中心，吸引各地和各国商人云集于此从事商品贸易。但当时货币制度不统一．即使是在同一国家，不同地区的货币也有差别。为了顺利地进行商品交换，商人们需要把各自携带的各不相同的货币兑换成威尼斯地方货币，于是就出现了专门从事货币兑换的商人，称为货币兑换后来，银行这一新型的金融机构又从意大利传播到欧洲其他国家，并在英国引起了另一种产生银行的途径。 第二条途径便是以资本主义原则组织起来的股份制银行。1653年，英国建立了资本主义制度．英国的工业和商业有了较快的发展。工商业的发展，需要有可以提供大量资金融通的专门机构与之相适应。英国原有的金匠业在原来为统治者提供融资服务、和办理贴现等业务的基础上，又以自己的信誉作担保，开出代替金属货币的信用票据，并为人们所接受，具有流通价值，这就使更具有现代意义的银行出现了。 二、银行的集中与垄断 银行作为经营货币信用业务的企业，是随着资本主义生产方式的
第一章 储蓄与投资:储蓄是当期未用于消费的货币收入。投资是指把资金用于各类生产活动,也即资本形成。 直接融资:传统上直接融资和间接融资的划分标准是看融资行为是否通过金融中介。一般来说,直接融资包括股权融资和债权融资。 间接融资:主要是指向银行借款。 内源性融资:内源性融资包括企业在创业过程中的原始资本积累和经营过程中的剩余价值或利润的资本化(纯收益中未分配给股东的部分)。另外,企业在收入中提取的折旧基金也被视为内源性融资。 外源性融资:指企业发展过程中的资本扩充(企业从股东那里筹集股本)和对外举债的各类债务,主要是向金融机构借款和发行企业债务。 金融中介:在经济金融活动中为资金盈余者和资金需求者提供条件、促使资金融通实现,通过自己的业务活动为公司企业、事业单位、机关团体、政府部门和社会公众提供相关金融服务的各类金融机构。 金融中介性质:第一,金融中介是为实质经济部门提供融资、投资等服务的金融机构；第二,金融中介通过提供金融服务产品而成为一种特殊的企业和行业；第三,金融中介的经营活动具有内在的风险性且对国民经济的影响巨大。 金融中介分类:商业银行及其他以融资业务为主的融资类金融中介机构,证券公司以及其他以融资业务为主的投资类金融中介机构,保险公司及其他以保障业务为主的保障类金融中介金融中介机构,咨询评估公司及其他以金融信息咨询服务业务为主的信息咨询服务类金融中介机构。 资金流量表:资金流量表是以全社会资金运动 为对象，核算各部门资金 的来源和运用，反映全社会各种资金在各部门间的流量、流向及其相互关系。是反映常住者之间以及常住者和非常住者之间的经济交易的矩阵表式。 国民收入流量循环:包括消费、储蓄、政府收入、国外投资四部分,投资等于储蓄是总产出平衡的必要条件。 第二章 货币支付:支付货币是指实际支付使用的货币。
第一章金融中介学概述 一．名词解释 1.金融中介：是指与金融市场对应的资金配置机制 2.金融市场：是指资金供应者和资金需求者双方通过信用工具而融通资金的市场 3.结算：是指金融中介机构为客户之间办理的货币收付 4.清算：是指金融中介机构同行业之间办理的双边或多边货币收付 5.风险管理：是指金融中介机构通过各种业务。技术和管理，分散、转移、控制和减轻金融、经济及社会活动中的各种风险 6.信息不对称：是指交易的一方对交易的另一方了解不充分，造成信息拥有方面的不平等。 二．判断题 1.从广义上说，金融系统中存在的所有机构和组织都可以视为金融中介机构 判断：正确。P4倒数第二段 2.投资银行是历史最悠久，规模和影响最大的金融中介机构 判断：错误，是商业银行。P5页第一段第三行 3.为资金盈余者和资金需求者提供融资和投资工具等条件是金融中介的基本职责 判断：正确。P5倒数第三段最后一句 4.金融机构“效率现”是金融中介存在合理性分析所采用的基本观点和思路 判断：正确。P21页标题2第二段 5.金融中介的功能是在适应实体经济发展的过程中逐渐延伸形成的 判断：正确。P7倒数第一段 三．单项选择题 1.商业银行是以接受存款，提供贷款和办理（ B ）为基本业务，其他金融机构都是在商业银行发展和新兴业务发展的基础上建立的 A.支付结算 B.转账结算 C.储蓄存款 D.证券买卖【P5】 2.金融中介机构充当支付中介，所提供的（ D ）服务促进了社会经济的顺畅进行 A.清算 B.转账支付 C.结算支付 D.支付结算【P8,p2】 3.直接融资的工具包括（B ）股票和债券等 A.银行承兑汇票 B.商业票据 C.支票 D.贷款【P10.最后一段】 4.保险公司通过向公众出售其发行的（D ）为投保人提供各种标的的保险保障 A.合约B基金C.股票D.保单【P12,p3】 5.融资交易成本包括资金商品的价格（即利率），交易过程中的（C ）等 A汇率高低B.风险C.机会成本D.沉没成本【p13】 四．多项选这题 1.根据各类金融机构在金融活动中的业务特点和基本功能，把金融机构划分为（ABCD ） A证券类金融中介 B.保险类金融中介 C.金融信息息服务类中介 D.融资类金融中介【P18~19] 2.以下属于融资类的金融中介是（ABD ） A.商业银行 B.信用合作社 C 中央银行 D.储蓄银行【P18的（1）