第三章金融市场分析
教学目的：学会分析金融客户行为的影响因素、金融市场细分的应用；教学重点与难点：金融客户定义与分类、各类金融客户交易行为的区别、影响交易行为的因素、金融市场细分的条件与目的；
教学内容：
第一节金融市场概述
一金融市场的涵义与特点
（一）金融市场的涵义
（二）金融市场的特点
1、交易对象的特殊性
2、交易场所的特殊性
3、交易关系具有特殊性
4、交易价格的特殊性
5、交易活动的特殊性
二、金融市场的构成
1、金融市场的主体：个人、企业、政府、金融机构、金融监管机构
2、金融市场的客体：各种金融工具，也称为金融商品或信用工具
3、融资方式：直接融资，间接融资
三．金融市场的功能
1、融通资金
2、资金转换
3、价格发现
4、提供流动性
5、风险转移与分散
6、降低成本
7、实现资源有效配置
8、宏观调控
四、金融市场的分类
1、按融资期限不同：货币市场、资本市场
2、按金融资产交易的程序划分：发行市场、流通市场
3、按金融市场的组织方式划分：有组织的市场和无组织的市场
4、按金融交易支付特征分：现货市场、期货市场
5、按开放程度划分：国内金融市场、国际金融市场
第二节金融机构市场细分策略
一、市场细分的概念
根据：客户需求的差异性
客户需求的相似性
二、金融机构进行市场细分的意义
三、金融机构市场细分的原则
1 易于识别
2 可进入
3 效益性
4 稳定性
5 可反馈
四、金融机构市场细分的标准
1金融客户：
?是指接受金融企业提供的金融产品（服务）的个人或机构。
?大客户与小客户、头寸需求者与筹资者、投资者、套利者与保值者、经纪者、个人客户与机构客户。
2、金融客户的交易行为及决策过程
2.1金融客户的金融交易行为
WHY WHAT WHEN WHERE WHO HOW
2.2金融交易行为的决策过程
认识需要：内在刺激与规划刺激，强化需要。
搜集信息：个人、商业、公共、经验
评估信息：理想、重点、逐项考虑、期望值模式。
决定交易：交易时间、地点、方式、交易产品、服务
事后评价：掌握客户感受，肯定交易行为，保持忠诚
二影响金融客户交易行为的因素：
（一）个人因素：
1.心理因素：需求与动机、认知、态度。
?美国心理学家马斯洛根据重要程度将需求分为：
?生理的、安全的、社交的、受尊重的、自我成就的五个层次。
?不同的动机导致不同的行为：求安全、实惠、方便、高收益等单一或复合的动机。
?认知：是被理解了的感觉。
?心理学研究表明：人们所感觉到的事物并不一定都会形成认知，有一定的主观意识性、理解性和选择性。
?态度：人们对某个事物所持有的持久性和一致性的评价与反应，它体现一个人对某种事物的特殊感情或一定的倾向。
?影响客户态度因素有：便利性、安全性、服务质量。尽量不尝试改变客户的态度。
2.非心理因素：
?职业与收入：打工族要求便利，善于储蓄
?高收入人群更愿意购买股票进行高风险投资
?年龄与家庭生命周期
?在读的学生对金融产品需求少；
?提问：比较年轻的单身、已婚年轻人，有子女家庭、退休家庭的金融方面的需求。
个性与自我意识：开拓型的人喜欢多变的投资模式
3.社会环境因素：
?宏观经济环境、社会文化、社会阶层、相关群体，家庭等因素。在宏观经济环境中，经济高速发展，居民收入增加导致居民储蓄与投资增加。
4.企业营销刺激
?个人客户是否发生金融交易行为以及交易行为的具体内容也受金融企业?营销刺激影响。
?例如产品更具盈利能力或更为方便。
（二）、企业客户及组织市场的构成和其购买行为特征
?1企业市场特征：
?购买者少但购买数量大
?影响购买决策的人较多
?购买决策是理性的决策
?供求双方之间的关系密切
?衍生需求：外汇期货合约，外汇期权合约
?需求是波动的：外部市场变化影响企业对金融新产品的需求。
?事业机构市场和政府市场
?事业机构一般是不以营利为目的或不以营利为主要目的。
?政府市场是由履行政府职能的各种政府机构组成。
?企业市场购买行为的基本特征同样适用于事业机构市场和政府市场。
?但后两者受制度化约束较多具较高透明度。
2、影响组织购买行为的主要因素
? 2.1.环境因素：外部环境，政治、经济、法律状况等等。提问：为何基金最近如此热？
? 2.2.组织因素：组织机构自身的权力及构成。
? 2.3.人际关系：决策过程中到底谁起重要作用？例：求错人办坏事。（医生包礼现象）
? 2.4.个人因素：参与决策过程中的参与者年龄、收入、经历、教育、个性因素的影响。
（三）组织市场购买决策过程：
参与者：
?倡议者：提出购买要求的人。司机换车，财会人员
?使用者：使用产品或服务的人。通常是倡议者。
?影响者：影响购买决策的人。专业技术人员，专家
?购买者：有权选择供应商并安排购买条件的人。
?决定者：购买者有时也是决定者。高级管理人员。
?控制者：有权控制信息流入至购买方的人员，
?接线员、秘书、接待人员。
第三节金融机构市场调研
一、金融机构市场调研的含义和原则
原则
1 客观性原则
2 准确性原则
3 系统性原则
4 效益型原则
5 科学性原则
二、金融机构市场调研的意义
1、更好的认知市场
2 有利于制定适合本单位发展的营销策略
3 可以减少预测失误
4 可以提高营销水平
三、金融机构市场调研的内容
1 营销环境调研
2 客户需求调研：人口数量及构成，客户的行为调研
2.1、消费者行为和态度：
?外在因素
?内在因素
?消费者心理过程
2.2金融市场如何细分？
?不是细分金融产品和服务而是细分客户，即对客户需求差异性细分中，把需求相近的客户群体划分为若干个子市场。
2.3、为什么要进行市场细分？
便于发现营销机会
为制定营销组合战略提供依据
有利于发挥金融企业的竞争优势
为金融新产品的开发提供线索
2.4金融市场细分的条件：
可测量性，可盈利性，可成长性，可进入性
2.5金融市场细分需考虑哪些因素？
2.5.1人口变量：个性、年龄、职业、教育
2.5.2地理变量：地区、农村、气候、交通。
2.5.3心理变量：对人生、家庭、生活的态度。
2.5.4生活方式和个性。
2.5.5行为变量：注重时机、质量、风险、品牌、盈利、便利等态度。
细分市场案例分析
?华北牌“葛花茯苓咀嚼片”是留美博士李士于2002年回国时去瑶族旅游，发现瑶族“还阳藤”是当地家家必备的解酒草药，回美国后将瑶族“还阳藤”配伍砂仁、茯苓、陈皮等多味中药研制的新型解酒咀嚼产品。
“葛花茯苓咀嚼片”在酒前服用可以增加酒量，而且不会因饮酒过盛引起的各种恶心、呕吐、消化不量、脘腹胀闷、心悸失眠、反胃等症状。经过石家庄中医医院临床跟踪实验调查，酒醉之后引起的上述症状在服用产品后6-12个小时完成可以康复。
与同类产品细分
?经过市场调查后，就目前市场的同类解酒的产品进行分析：
? 1.目前解酒类产品始终围绕保肝护肝的概念上做文章，而且这个概念海王金尊已经教育了很多年；如果继续做下去，市场是有，但是做不大；
? 2.从渠道上，基本上可以想的到渠道已经都上了货，包括：药店、诊所、商朝、酒吧、夜总汇；
? 3.价格上从几元钱到几十元不等；
? 4.产品剂型上：分为口服液、饮料类、咀嚼片、单纯片剂、胶囊；
? 5.目前此类产品没有暴抄过；
宣传内容的细分
?一.概念突围
?曾经有位策划界名人说过，你如果在这个城市做产品做不到老大，那你就到可以去做老大的地方去。意思就是说，可以挖掘出自己的优势，找个好地方去发挥，成为老大，而不是跟着别人的屁股走路！华北牌“葛花茯苓咀嚼片”如果还是围绕“保肝、护肝”的概念来做的话，那就只有跟风！很难在同类产品中形成气候。经过几次讨论后，决定把产品的概念放在“中和、宿醉”这两个点上，为什么呢？
? 1.你是保肝也好，还是护肝也罢，消费者唯一不变的就是还是要喝酒。这个消费观是始终改变不了的，所以，考虑到消费者的需求我们就应该顺水推舟。既然还是要喝，那就喝吧，第一个概念出来了，就打中和酒精度数。
平时你可以喝1斤50度的白酒的，如果你超出了你的酒量，那肯定就会醉。但是从概念的宣传上，结合产品功能我们如果打出了中和概念，你平
时只有喝1斤50度白酒的酒量，吃了产品后，你可能就可以多喝。这个概念正好弥补了消费者还是要喝酒的需求。
? 2.酒前是可以了，那喝完呢？如果喝醉了怎么办？恶心、呕吐、消化不量、脘腹胀闷、心悸失眠、反胃等症状是肯定有的。如果是晚上喝醉后回家，那肯定就是全家人都是围绕着这个喝醉的人来转了，整晚就不得安宁了。
所以第二个概念也就出来了，如果喝醉了吃了产品，避免这样的情况发生，产生这样喝醉的结果，解决这个问题，归纳起来，我们就以避免“宿醉”
来概括。
目标市场的细分
? 1. 商务人士：在商务应酬前临时购买；
? 2.商务人士家属：关心其家人身体健康，担心太多的应酬对家人身体的损害，日常生活中为其购买；（这个正好用用上了宿醉概念）? 3.夜总汇、卡拉OK、陪酒小姐增加酒量购买；不可忽视这个消费群体，她们的消费绝不会低于任何一个群体；她们每天工作唯一做的事情是什么？就是多卖酒，既然是卖酒肯定少不了需要陪酒了，那么酒量就一定还可以，但是酒量再好，还是有一个度的。所以她们就必须找到解酒的产品来，在宣传的时候我们就增加了一个让她们信服的香港娱乐协会唯一指定解酒产品的LOGO！绕绕抓住了她们的购买欲望。
销售渠道的细分
? 1.酒前渠道：
?1）.超市卖柜：从酒前消费人群分析，应酬和非应酬的酒类消费者的购买酒的途径来分析，有一部份的人群还是喜欢去超市购买酒类，如果在酒的集中地做一个产品的小专柜，产品宣传到位，让人群了解产品的功能后，直接在超市购买产品的也不在少数。
?2）.烟酒专卖店：购买酒类产品的必经之路，产品既然是解酒的。所以，把酒前主要渠道之一定在烟酒专卖店上，完全吻合“酒”的途径；
?3）.社区小卖部：社区小卖部做为主要渠道，考虑的是一个“便利”。所有的小区都遍部着社区小卖部，不管是酒前和就后，都是一个非常好的销售途径；
? 2.酒后渠道：
?1）.酒店专柜、酒楼专柜：经过详细的分析和询问大量经常应酬的人群了解到，酒楼和酒店真正喝醉不是很多，从产品宣传到销售上，但是我们还是应该把这个渠道的定位酒中和酒后渠道上。这也是一个可以直接产生购买产品的途径！
?2）.卡拉OK前台、夜总汇前台专柜：从以上渠道我们分析后，其实真正喝醉酒的地方应该就是在夜总汇和卡拉OK，为什么？从我们的目标人群分析后得知，应酬的人他们不只是吃饭后就马上各自离开，而且在酒店和酒楼也不会喝的太“醉”而是要留着剩下的“酒量”到最后的目的地—夜总汇或者是卡拉OK。而往往到了这个地方，基本上都是全部“倒下”后才真正各自回家，所以真正喝醉的地方就是在这些地方了。而这些地方又正好是另外一个目标人群的所在地----陪酒小姐的上班的地方，所以酒后渠道最重要的场地也确定下来了。
? 3.另类渠道
?在销售的过程中捆绑当地销售量比较好的啤酒或者是白酒厂家，借用酒类渠道与促销。实施“赠量、赠广告”和“厚利、厚道”的捆绑策略，迅速建立“葛花茯苓咀嚼片”捆绑附加渠道，完成销售主渠道的建立。
?1）赠量：平时1个人消费1瓶啤酒或者半瓶白酒，消费者服用葛花茯苓咀嚼片后。增加酒量40%左右。那么，酒类企业销售酒的瓶数当然增加！
?2）赠广告：和葛花茯苓咀嚼片捆绑的酒类企业，都可以在葛花茯苓咀嚼片的宣传物料上加上该酒的LOGO广告。所谓广告资源互相借用！
?3）厚利：和葛花茯苓咀嚼片合作的酒产品，华药将以低价和酒厂结算。
铺货价格计算，促销费另算！
?4）厚道：严格的商圈控制和长线合作，保护酒厂利益，不签同类酒的合作！
本章小结
名词解释
金融客户金融市场细分
简答
?影响金融客户交易行为的因素？
?影响组织购买行为的主要因素？
?进行金融市场细分的原因？
?金融市场细分的条件？
?金融市场细分要考虑哪些因素？
十大陨落的互联网金融案例分析金融市场细分不够
近年来全球十大最终偃旗息鼓的互联网金融案例，需要强调的是，这个总结绝无半点贬低互联网金融的意思，只是希望提供一些启示，让这一行当可以在中国走得平坦些，毕竟竞争无处不在，最终能够受益老百姓，就是好东西。
1 首家互联网银行SFNB被收购
失败原因：盈利能力单一
1995年10月18日世界上第一家虚拟网络银行：安全第一银行(SFNB)诞生，它是由美国三家银行和两家计算机公司联合成立的，是得到美国联邦银行管理机构批准的第一家全交易型的网上银行。该银行完全依赖互联网进行运营，服务范围包括：电子支票业务、利息支票业务、货币市场、基本储蓄业务、信用卡及CDS等大范围的多种银行服务。由于费用低，一年后开设了大约7000个账户，总存款额超过2000万美元，截至1999年存款额就达4亿美元，增长速度极快，股价扶摇直上。
但SFNB公司一直未获盈利，因为有着纯网络银行固有的缺陷：由于资金运作渠道少，受营业网点，从业人员等的限制，SFNB很难像传统国际性大银行那样以专业的金融服务技能为核心竞争力，灵活运用各种金融工具获取利润，而是以网络操作的便捷性和更高的储蓄利率吸引客户，从而导致客户粘性不足，机构盈利能力单薄。随着大银行加快电子银行布局并降低成本，它的优势消失了。1998年SFNB被加拿大皇家银行以2000万美元收购其除技术部门以外的所有部分。
2 谷歌钱包难推广
失败原因：上下游不支持
谷歌钱包推出于2011年，采用NFC技术，用户可以通过谷歌钱包绑定信用卡的功能，直接刷手机消费。谷歌钱包看上去确实很方便，买东西吃饭坐出租车时，只需掏出手机轻轻一刷，支付即可完成。但一年以后这款移动支付产品的推广相当不顺利，支持的运营商和手机机型寥寥无几，远未达到谷歌预期。近日甚至有传言称，谷歌准备放弃这种产品。
谷歌钱包难推广
谷歌钱包之所以迟迟难以推进，最核心的原因不是技术问题，而是产业链上下游都不配合。换句话说，这条产业链由谷歌、电信运营商、手机制造商、信用卡公司、银行、连锁商户组成，都是各自领域的巨头，都不配合推广。目前美国四大运营商只有一家支持。美国最大移动运营商Verizon以该业务存在安全漏洞为由，拒绝与谷歌合作。而VISA、万事达卡这样的信用卡公司也有自己的小算盘，万事达卡和谷歌达成合作协议，但是另一大佬VISA 则想推出自己的移动支付端。
3 PayPal货基无奈清盘
失败原因：宏观金融环境变差
1999年美国支付公司PayPal设立了账户余额的货币市场基金，该基金由PayPal自己的资产管理公司通过联接基金的方式交给巴克莱(之后是贝莱德)的母账户管理，用户只需简单地进行设置，存放在支付账户中不计利息的余额就将自动转入货币市场基金，从而获得收益。当时PayPal货币市场基金堪称互联网金融的创举，其规模在2007年达到巅峰的十亿美元，相当于当时一个规模排名中游的货币基金(这与余额宝的规模没法比)。
在2002年至2004年的利率下行周期中，PayPal放弃大部分管理费用的收取来维持住货币基金的收益率和吸引力，勉强维持住超过1%的收益率，基金规模仅增长了31%，而活跃账户数和年成交总额分别上升1.5倍和8倍。而在2005年至2007年利率上行期间，货币基金的年收益率超过4%，规模出现连续翻番，增长了3.5倍。
2008年后PayPal货币市场基金的收益急剧下降，2011年仅为0.05%，相对于2008年贬损达98%。在宣布关闭货币市场基金之前，为维持基金收益，PayPal实际上已经补贴了基金两年时间。其失败的原因有两个：其一，美国利率市场化程度高，套利空间较小，PayPal 推出的“余额宝”收益率与活期存款利差不大，以至资金规模最高也就十亿美元左右;其二，金融危机后美国实行了超宽松货币政策，推出了量化宽松购买资产大肆放水美元计划，并且将利率降低至零水平，最终不得不销声匿迹。
4 Square支付前景不明朗
失败原因：成本高昂利润低
2009年3月，Square取得了快速的发展，其年支付交易金额达到了50亿美元。它是一个“小方块”，插到商家的智能手机上，商家就可以让顾客使用信用卡支付了。这种模式的优点在于不受收银机的束缚，也不用再支付固定专用POS机所需的设备和连接费用。Square对每笔刷卡交易金额提取2.75%的佣金，但小型商户可以选择每月支付275美元的佣金。
造成Square前景不明朗的原因有两个：一是成本高昂，二是整个移动支付市场竞争激烈。Square也绕不过向VISA、万事达等信用卡公司、清算公司缴纳固定费用。如果是一笔5美元的交易，Square获得14美分，但如果客户用的是一张高级VISA卡，Square需要给银行27美分。除非支付金额大于10美元，这种交易费用才能真正给Square带来利益。而那些小微商家或者小商家，每笔交易额高于10美元的并不多。Square原定于2014年的上市计划无限期延后，可能面临被收购，而银行和信用卡公司都是潜在的收购方。
5 网络信用卡NextCard破产
失败原因：审核不严坏账激增
NextCard是一家总部设在旧金山，通过互联网发放信用卡的公司。公司提供一套VISA 卡网上信用审批系统，并为使用者申请者提供互动服务。信用资料较少的申请人，只需在这里存有一定额度的存款，就可申请到信用卡。它的特色在于，在邮件寄出卡片之前就通过网络立刻为申请者授予信用额度。从1996年推出到2001年的第三季度，NextCard积累了120万个信用卡账户，未偿余额达20亿美元，其成本却比传统做法低70%。
2002年9月，公司正式承认已遭到联邦证券监察机构的调查，将面临9桩集体诉讼。2002年公司宣告破产。破产的最大原因是因为该公司的客户主要都是一些被其他信贷机构拒绝的消费者，这必然导致欺诈和坏账的激增。公司被发现把许多属于客户故意拖欠不还的普通信用坏账归为“欺诈”损失(“欺诈”损失被归纳于一次性损失，财务上不需要相应的储备金)，它需要大量增加储备金来预备将来的信用损失，导致其丧失流动资金，不得不宣布破产。
6 互联网保险InsWeb被收购
失败原因：产品复杂网上难卖
美国保险电子商务站点InsWeb创立于1995年2月，其主要盈利模式是为消费者提供多家合作保险公司的产品报价，帮助消费者作出购买决定，从中收取费用;为代理人提供消费者个人信息和投保意向，并向代理人收取费用。公司曾在美国纳斯达克市场上市，是全球最大的保险电子商务站点，并且在业界有着非常高的声誉，被福布斯称为是网上最优秀的站点。这个站点涵盖了从汽车、房屋、医疗、人寿、甚至宠物保险在内的非常广泛的保险业务范围。
但是保险产品大多较为复杂，往往需要代理人面对面的讲解;而单纯网络上难以迅速了解产品性质，这导致绝大多数保险产品无法依靠互联网销售。因此公司主要销售的还是相对简单的车险和意外险，而仅靠这个规模是难以维持生计的。长期亏损终于导致了股价的一路狂跌，2011年InsWeb被美国著名个人理财网站Bankrate收购。被收购前最后一次公布报表的前三季度收入仅为约3900万美元，与美国万亿美元左右保费相比几乎可以忽略不计。>> 7 日本版余额宝衰落
失败原因：宏观金融环境变差
乐天是日本排名第一的电商网站，其营收结构中金融证券占三分之一，而卖产品的收入不到50%。乐天收购了一家证券公司，一家信用卡贷款公司和信用卡发卡公司。乐天网站也曾推出类似余额宝的货币基金，主要是为了方便消费者购物而设立的，并没有余额宝这么高的收益，当然也没有那样的火爆。
在本世纪初很长一段时间内，日本银行都实行零利率政策，这使得投资基金的高利率显
得很有吸引力。加上日本政府的大力扶持，日本基金市场一度掀起购买狂潮。2005年爆发的活力门等一系列震惊证券市场的事件，让日本人谈基金色变。与此同时，日本央行渐渐结束了长达六年的零利率政策，日本人对购买基金的兴趣更加减弱。虽然银行利率不高，但却使得不少保守的日本民众改变投资取向，毕竟存在银行里更为安全。
8 众贷网满月即夭折
失败原因：政策监管信用体系缺失
2013年4月2日，上线仅一个月的众贷网宣布破产，成为史上最短命的P2P网贷公司。众贷网注册资金一千万，定位为中小微企业融资平台，同时也自称是P2P网络金融服务平台，提供多种贷款中介服务。据第三方网贷平台统计，众贷网运营期间共计融资交易近四百万。该公司法人代表卢儒化曾对媒体表示，众贷网破产是栽在一个项目上，由于缺乏行业经验，审核工作没有做到位，众贷网未能及时发现一个300万左右的融资项目的抵押房产已经同时抵押给多个人，到众贷网这里已经是第三次抵押了。
目前虽然P2P网络借贷平台从事的是金融业务，但这些平台并不具备金融许可证，多数网贷平台注册的是“网络信息服务公司”和“咨询类公司”。从民间借贷角度看，网贷平台应属于银监会监管，而从金融创新角度看，则应属央行监管。但至于此类公司从事金融业务，尚存监管空白。对网络借贷平台返利还没给出明确定义，在没有相关部门的监管之下，口碑好的网贷网站全靠自律。
9 基金淘宝店沦为鸡肋
失败原因：用户与渠道不对称
基金淘宝店在2013年光棍节正式上线，与上线时的火爆形成鲜明对比，基金淘宝店上线之后瞬间回归平静。各公司淘宝店分化明显，除了销售额过亿的基金淘宝店，有的基金公司店铺格外冷清，单只基金一个月只有一笔成交。淘宝的用户以年轻人为主，很多是基金新手，并非成熟的投资者，他们主要希望利用闲散资金进行投资，因此他们更青睐低风险保本的产品。另外相比银行渠道的理财经理，淘宝的店小二在专业度上也相对弱一点，导致销售不畅。
10 数银在线接近破产
失败原因：烧钱不止盈利难
位于杭州的数银在线是首家获得银监会核发牌照的互联网金融企业。它类似于金融产品超市，集成银行的信贷产品，使得客户能够通过其平台比较并申请贷款。其主要人群包括自然人及小企业。数银在线承担前端客户的搜集和前期的信用评估等服务工作，资金由正规金融机构提供，贷款审批和发放的流程是由银行来完成的。与数银在线存在合作关系的包括建行，农行等十几家商业银行。数银在线此前曾表示，通过向银行收取千分之一到千分之三的佣金来盈利。2010年数银在线获得了首轮5000万元融资，引入浙银资本占股10%，对公司的整体估值达到5亿元。
但数银在线一直没能获得持续发展的能力。对于大银行来说，数银在线提供的贷款者并不大，没有支付佣金的必要。而另一方面，为了吸引到优质的客户，数银只能不收取这部分佣金。结果就是数银在线对银行和消费者都无法收取任何费用。盈利模式不明朗的情况下，数银在线却“烧钱不止”。巨额广告投放，场地租金和人力薪资成本，数银在线每年成本在5000万元以上，对大股东持续投入形成了很大的压力。2013年春节后，大股东浙银资本突然宣布撤出，导致资金链骤然断裂，企业陷入困境。
金融市场调研报告范文 随着社会经济的发展，金融活动的领域也在不断扩大，金融活动的内涵日益丰富，以下是小编整理了一份金融市场调研报告范文，欢迎大家一起来阅读！ 金融业作为现代经济的核心，在经济社会发展中的起到越来越重要的作用。大力发展金融业，是促进我市经济更好更快发展的重要保障。今年上半年，我们组织部分政协委员，对我市的金融业发展情况进行调研。在市政协副主席储昭平的带领下，调研组听取了有关部门的情况通报，先后召开了金融界人士座谈会、企业家座谈会、金融专家座谈会，并实地走访了有关金融机构，了解我市金融业发展取得的成绩，查找存在的问题和不足，积极提出加快发展的建议。现将有关情况报告如下： 一、我市金融业发展的基本情况 近年来,我市坚持以邓小平理论和“三个代表”重要思想作为指导,牢固树立和落实科学发展观,认真贯彻中央宏观调控政策,积极调整产业结构,大力发展金融服务业,努力支持金融机构改革,促进了金融业的全面发展,发挥了金融在经济社会发展中的支撑和保障作用。 1、金融工作明显加强 市委、市政府高度重视金融工作，出台了《关于印发合肥市加快发展现代服务业的若干政策（试行）》、《关于推进
中小企业振兴计划、解决企业流动资金问题的若干政策》等政策措施，激发和调动金融机构支持地方经济发展的积极性和主动性，引导和支持金融企业做大做强。建立了与金融监管部门、金融机构协调机制，定期召开会议，研究分析形势，协调解决问题。银政企沟通机制更加畅通、更加密切，金融与地方经济互动融合、互相促进的局面进一步形成。今年3月，我市成立了金融工作办公室，其主要职责是协调驻肥金融监管机构和驻肥金融机构与地方政府之间的关系，落实中央金融政策，推荐公司上市，协同有关部门推进金融体制改革。金融工作办公室的成立及其职能的发挥，必将对我市金融业的统筹协调发展起到有力的促进作用。 2、金融总量迅速壮大 调研中了解到，近年来我市金融机构存贷款余额增长迅速。截至XX年末，全市金融机构本外币存、贷款余额分别为亿元和亿元。XX年4月末，我市金融机构本外币存、贷款余额分别为亿元和亿元，同比分别增长%和 %，创历史新高。资本市场融资力度加大。全市17家上市公司发行股票19只，从资本市场募集资金83亿元。XX年9月以来，市建投集团、海恒集团共发行企业债37亿元，市国资公司申请发行10亿元企业债正在办理股权质押登记手续，另有40亿元企业债的发行正在申请之中。信托租赁典当融资及小额贷款迅速发展。兴泰租赁累计向全市200户中小企业提供17亿元租赁
2018年金融行业分析报告 2018年1月
目录 1. 事情正在起变化 (3) 1.1. 跨境业务试点破冰 (3) 1.2. 九大创新业务或点燃星星之火 (4) 2. 金融业全面对外开放，券商机遇挑战并存 (5) 2.1. 金融业全面开放渐行渐近 (5) 2.2. 银政保：面对开放，不一样的故事 (6) 3. 从美国金融监管周期看我国金融监管周期 (7) 3.1. 美国VS.中国：成熟市场和政策市的监管周期很不同 (7) 3.2. 行业创新：从标准化创新到自主创新 (8) 4. 投资建议 (9) 5. 风险提示 (9)
1. 事情正在起变化 2015 年下半年以来，证券行业监管政策延续了两年半的收紧态势，依法 全面从严监管是一以贯之的主基调。2017 年全国金融工作会议重点强调 金融服务实体经济、防范金融风险、深化金融改革，并提出设立国务院 金融稳定发展委员会，强化央行宏观审慎管理，未来金融监管协同有望 加强。 近期，部分大券商的创新业务持续松绑，行业启动部分创新业务摸底调 查，从我们目前跟踪的监管政策导向来看，事情正在起变化。 1.1. 跨境业务试点破冰 部分券商获准开展跨境业务试点。近期，部分券商公告，证监会对公司 试点开展跨境业务有关事项无异议。根据公告，证监会对公司开展以下 业务无异议：第一，以自有资金参与境外交易场所金融产品交易，以及 投资于其他合格境内机构投资者允许投资的境外金融产品或工具；第二， 与境内外交易对手签订场外金融衍生品交易主协议及其补充协议（含 ISDA 、CSA 、NAFMII 及 SAC 等），参与场外金融产品交易，及向公司 客户提供相应的金融产品和交易服务。 表 1：部分上市券商试点跨境业务可以开展的业务 主要内容 业务一 以自有资金参与境外交易场所金融产品交易，以及投资于其他合 格境内机构投资者允许投资的境外金融产品或工具； 业务二 与境内外交易对手签订场外金融衍生品交易主协议及其补充协议 （含 I S D A 、C SA 、N A F M II 及 SAC 等），参与场外金融产品交易， 及向公司客户提供相应的金融产品和交易服务 公司公告， 海通证券曾于 2015 年获批开展境外自营业务，自有资金驱动的自营模 式和客户驱动的交易模式有显著区别，客户驱动的交易模式距离海外成 熟的 FICC 业务更进一步。海通证券 2015 年获批开展境外自营业务，公 告表述是，“以自有资金参与境外交易所金融产品交易、与境外机构签署 ISDA 主协议参与境外场外金融产品交易、投资于其他合格境内机构投 资者允许投资的境外金融产品或工具无异议”。 表 2：自营和代客业务具有显著差别 业务模式 业务划分 盈利模式 属性 资本金占用 客户驱动的交易模式 提供双边报价，基 于 资产负债表去创造交 易投资性的产 品或策 略 F I CC 差价收益、佣金 收 入为主 非方向性 较为灵活，F I CC 本身 有 融资能力
2005年上半年上海金融市场分析报告 较为宽裕的资金状况与部分子市场风险的不断累积，是进入2005年以来上海金融市场运行呈现出的主要特征。“宽货币、紧信贷”的实质在于储蓄资金无法有效转化为投资，导致资金在商业银行大量沉淀，这同时也反映了金融市场的不成熟和发展滞后，需要加快金融市场改革和创新步伐，推动金融市场全面、快速和稳健发展。 一、金融市场运行态势分析? (一)货币市场? 1.银行同业拆借与债券市场? 上半年，银行间同业拆借与债券市场累计成交万亿元，日均成交亿元，同比分别增长%和%。 由于市场资金保持持续宽松，市场利率价格区间不断下行。同业拆借、质押式回购和买断式回购的月加权平均利率分别由1月的%、%和%，下降到6月的%、%和%，分别大幅下降%、%和%。 3月16日超额准备金利率下调以后，商业银行的超额存款准备金率不断下降。一季度末，商业银行超额存款准备金率为?%，比上年同期低个百分点，4月末则降到%。 公开市场操作力度显着增强，但是货币回笼量仅相当于外汇占款量。虽然上半年央行票据的发行节奏不断趋于缓和，进入6月份后更是取消了3年期央票的发行，但是票据发行总量明显增多，上半年，央行共发行票据69期，共计回笼资金13780亿元；进行了21次正回购，共计回笼资金1600亿元；春节前进行了3次逆回购，共计投放资金380亿元；三项合计，上半年公开市场操作累计净回收亿元基础货币，而去年上半年净回笼仅为2978亿元。相对于上半年900多亿美元的外汇储备增加额而言，公开市场操作较好地对冲了外汇占款的资金投放量。
2.票据市场 上半年，一方面由于市场资金宽松，票据市场利率始终处于下降通道；另一方面由于商业银行风险控制审慎，贷款增长放缓，商业银行买票并持票到期以弥补信贷规模下降的意愿不断增强。上半年，上海票据市场承兑、贴现及买断式转贴现业务余额分别为亿元、亿元，同比分别下降%和上升%；承兑、贴现及买断式转贴现累计发生金额分别为亿元、亿元，同比分别下降%和上升%。 (二)资本市场 1.股票市场 上半年，沪市共有2家首发、5家增发，合计募集资金亿元，同比仅增长%。5月份股权分置改革启动后，新股发行和再融资均暂停。 沪市A、B股合计成交亿元，日均成交亿元，同比大幅下降?%。沪市上证指数振荡走低，股价整体下调。上证指数年初以开盘，6月末以收盘，比年初下降?%，振幅达%。 2.债券市场 在加息预期减弱和市场充沛的资金推动下，沪市国债指数始终处在连续上升通道中，并屡创近年新高。沪市债券市场累计成交亿元，日均成交亿元，同比下降%。银行间债券市场保持了半年的上涨
消费金融市场调查报告 Li haotian\2014.11.18 消费金融是指由金融机构向各阶层消费者提供包括消费贷款在内的金融产品和金融服务;当前四川市场上常见的办理消 费金融业务的公司不仅仅是金融机构，有三分之二是小额贷款等。在消费金融比较发达的国家,由消费金融支持的消费在全部消费中占有较大的比重。近年来,我国的消费金融也有了较大的发展,汽车贷款、耐用消费品贷款、信用卡等消费金融产品越来越多。消费金融的观念被越来越多的消费者,尤其是对未来经济状况有良好预期的年轻人所接受。 以下就在省内开展耐用消费品分期付款业务的公司和消费金融市场做出调查报告： 第一项：消费金融公司 这里消费金融公司是指开展耐用消费品分期付款业务的公司，这些公司开展业务的方式是先寻找优质合作商家，于商家达成互利的协议（帮助商家通过客户办理分期业务增加产品销量），再指定销售代表驻店销售公司分期产品，现场为客户办理申请的分期业务，申请时间在一小时左右，申请通过后于客户签订合同，客户与商家相互交付确认首付和商品后公司于第二个工作日给商家打款。 （1）合作商家所经营的产品和市场占比： ①、手机、电脑、相机等时尚电子产品，占75％； ②、大件家用电器。占比8％； ③、电动自行车、自行车，占16％；
④、摩托车占1％。 （2）申请消费金融公司分期产品的要求： ①龄在18—55岁有身份证的中国人（不包括华侨、军人、 港澳台同胞、外籍人士）； ②申请人现居住地址与工作地址均在成都市； ③申请人月收入不低于800元，贷款额度不高于月收入五 倍； ④行业要求： A、学生客户（成教、非成教）：学生申请金额500- 5000元，成教学生超过3000元需告知父母并最高不超 过4000； B、一般客户：连续工作满三个月； ⑤证明文件要求： A、第一证明文件：身份证 B、第二证明文件：社保卡/医保卡、银行卡+交易回单 （七天内）、驾驶证、户口本、工卡 ⑥产品贷款金额： 手机分期500-5000，电脑分期500-10000，家具1000- 20000； 一次可购买两件同类产品，但金额不超过上述金额； 通过后正常还款三个月可再次办理； ⑦自付金额比例与期数
有-------------- -------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- 金融产品研究报告 （房贷）3月份房地产市场继续保持着良好的成交势头，各地区销售同比、环比增长明显，同时，本月房贷金融市场上新增了两款节息型房贷产品，为借款人提供了更多的选择；自2006年以来，深发展在房贷市场上不断率先推出了“双周供”、“气球贷”、“循环贷”、“存抵贷”等一系列房贷理财产品，并引起了国内同行的广泛仿效 （理财产品）据【银率】网数据库统计，3月份各商业银行共发行各类理财产品391款，和上月发行了308款产品相比数量继续回升，环比涨幅26.9%，已经和去年11 月的396款产品数量基本持平； （基金）3月份，A股市场呈震荡上扬格局，投资者信心有所回升，最终，上证指数上涨13.94%，深证成指上涨18.06%，受此影响，股票基金指数上涨 12.22%，混合基金指数上涨9.87%； （黄金）2009年3月，国际现货黄金价格自千位回落后，展开横盘震荡行情，市场较为谨慎，盘中走势虽有波澜，但整体略显疲态，尾盘小幅收低，终结此前月线四连阳形态； （外汇）3月初英国、欧洲央行如期降息，市场将该消息视为利空出尽，英镑、欧元开始强势反弹，从3月10日开始，美元指数开始跳水，而本月下旬美元稳步展开上扬态势。 第一部分：房贷市场月度分析报告 3 一、市场行情概述 3 二、京、沪、穗、深四地房地产市场运行情况概述（3.2-3.29） 3 （一）北京房地产市场运行情况 3 （二）上海房地产市场运行情况 5 （三）广州房地产市场运行情况 5 （四）深圳房地产市场运行情况 5 三、房贷金融产品市场7 （一）渤海银行——“气球贷”7 “气球贷”是一个形象的名称。 英文:Balloon Loan,是国外流行的一种贷款方式! 这种贷款前期每期还款金额较小，但在贷款到期日还款金额较大，“前小后大”，像是一个气球的样子，所以就直接命名为“气球贷”。 “气球贷”是针对那些计划中短期持有贷款的客户设计的，即为其提供了一个较短的贷款期限，又以一个较长的期限来计算月供，减轻前期还款压力。同时，由于贷款期限短，相应的贷款利率也低。 “气球贷”是一种真正省息的房贷产品，也是市场上目前惟一一款针对利率进行创新的房贷产品[2]。 “气球贷”主要有三点： ---------------------------------------------------------精品文档 ---------------------------------------------------------------------
金融行业人才需求分析 金融业以其对国民经济巨大的影响力和对其他产业独特的“放大效应”已经被定义为21世纪最具发展前景的行业。随着我国市场经济建设的不断发展和完善，经济金融应用型人才的需求量呈不断增长的趋势。从职位分布上看，以8月份智联招聘发布的职位为例，金融招聘分布显示了以销售为导向的趋势，而银行系统招聘萎缩明显。招聘需求从高到低的排序是保险代理、经纪人、业务员、投资、理财顾问、客户经理、主管、证券、信贷管理、资信评估、风险管理、控制、稽查、融资经理、融资主管、融资专员、外汇交易、基金、国债经理人、银行经理、主任银行会计、柜员。 通过岗位分析，金融领域所需要的专业核心力如下： 1、银行业基本计算及真假钞识别能力。 主要培养学生掌握利用计算器、电脑等工具进行速算的能力；掌握银行前台业务的工作流程；熟练掌握人民币及外币的防伪标识，具有敏锐的真假钞辨别能力。 2、银行会计业务处理能力。 主要培养学生运用会计学的基本原理和基本方法，结合银行业务的特点和经营管理的要求，正确进行商业银行各项核心业务的会计处理，如存款及债券发行业务核算、贷款与贴现业务核算、支付结算业务核算、代理业务核算、国际结算业务核算、金融机构往来核算等技能。
3、银行信贷业务处理能力。 主要培养学生掌握商业银行资金筹集及运用的方法与途径，具有借款人资信调查能力、信用评级能力，担保分析能力，以及掌握短期商业贷款、中长期商业贷款、消费贷款、信用卡贷款、国际贸易融资等银行主要贷款业务的操作与管理技能。 4、股票、债券投资能力。 主要培养学生对金融市场，如同业拆借市场、票据市场、债券市场、股票市场、投资基金市场等的认知能力，在了解各类金融市场的基本结构、功能、运行机制和基本要素的基础上，掌握各类金融产品，如票据、股票、债券、投资基金等的发行、流通和投资技能。 5、外汇、期货、黄金等投资能力。 主要培养学生对外汇市场、期货市场的认知能力，在了解各类金融市场的基本结构、功能、运行机制和基本要素的基础上，掌握外汇、期货、黄金的投资技能。 6、金融产品认知能力。 主要培养学生掌握各类金融市场、金融产品和工具的认知能力，并运用各类金融产品、金融工具进行风险管理的技能。 7、金融营销能力。 主要培养学生掌握营销在金融服务中的重要作用；掌握金融产品的市场细分，金融产品开发、金融产品定价策略以及方法，具有利用广告和金融传播手段进行金融营销的能力，了解销售人员的管理、营销计划的制定与控制、营销策略等。
第一章金融行业定义 1.1金融的定义： 简单来说，金融就是资金的融通。金融是货币流通和信用活动以及与之相联系的经济活动的总称，广义的金融泛指一切与信用货币的发行、保管、兑换、结算，融通有关的经济活动，甚至包括金银的买卖，狭义的金融专指信用货币的融通。金融的内容可概括为货币的发行与回笼，存款的吸收与付出，贷款的发放与回收，金银、外汇的买卖，有价证券的发行与转让，保险、信托、国内、国际的货币结算等。从事金融活动的机构主要有银行、信托投资公司、保险公司、证券公司、投资基金，还有信用合作社、财务公司、金融资产管理公司、邮政储蓄机构、金融租赁公司以及证券、金银、外汇交易所等。 1.2金融市场的定义：金融市场是指资金供应者和资金需求者双方通过信用工具进行交易而融通资金的市场，广而言之，是实现货币借贷和资金融通、办理各种票据和有价证券交易活动的市场。比较完善的金融市场定义是：金融市场是交易金融资产并确定金融资产价格的一种机制。金融市场又称为资金市场，包括货币市场和资本市场，是资金融通市场。 直接融资：直接融资：盈余部门直接把资金贷给赤字部门使用，即赤字部门通过出售（发行）自己的债务凭证融入资金，而盈余部门则通过购买这些凭证向赤字部门提供资金（直接证券）。 间接融资：间接融资：盈余部门和赤字部门以金融机构为中介而进行的融资。金融机构作为资金的需求者，出售间接证券融入资金，盈余部门则买入间接证券。作为供给者，买进赤字部门的直接债券融出资金，而赤字部门则卖出直接证券，融入资金。 二者之间联系和区别：（1）联系：a、都是资金的融通活动；b、相互渗透、相互支持。（2）区别：a、金融机构所起的作用不同：在间接融资方式中，商业银行是核心中介机构。资金赢余者——银行——资金短缺者。在直接融资方式中，以证券公司为核心。资金赢余者——证券公司甲=证券公司乙——资金短缺者；b、特点不同：间接融资比直接融资的风险小、成本低、流动性好等优点。 1.21金融市场的形成：远在金融市场形成以前，信用工具便已产生。它是商业信用发展的产物。但是由于商业信用的局限性，这些信用工具只能存在于商
２０２０年消费金融行业发展分析报告
目录 Part 1 消费金融成绩回顾Part 4 2019年热点回顾 第3页 第33页第44页 Part 2 消费金融新特点第19页Part 3 拐点与盘整 Part 5 前景展望，空间依旧第50页
第一部分消费金融成绩回顾 ?1、放贷总额持续增长 ?2、授信人数持续攀升 ?3、信贷产业持续深化 ?4、金融科技持续渗透 ?5、业务模式日趋成熟 ?6、监管环境日趋完善
1、放贷总额持续增长 ?消费贷款规模保持高速增长，截止2019年9月末消费贷款高达13.34万亿元，同比增长17.4%。 ? 消费金融渗透率快速提升，由2016年的20.2%迅速提升至2018年的34.6%，逐步接近美国42%的消费金融渗透率水平。 我国消费贷款规模保持快速增长态势 2.34 3.18 3.86 4.78 5.92 9.63 12.05 13.34 34.7% 35.8% 21.2% 24.0% 23.8% 62.7% 25.1% 17.4% 0% 10%20%30%40%50% 60% 70%0 24681012 1416消费贷款规模（扣除房贷，万亿元）同比增速 我国消费贷款渗透率逐年显著提升 11.8% 14.5% 15.9% 18.0% 20.2% 30.3% 34.6% 4.4% 5.4% 6.0% 7.0% 8.0% 11.7% 13.1% 10.9%13.1% 14.2% 15.9% 17.8% 26.3% 31.6% 0% 5%10%15%20% 25%30%35%40%2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 消费贷款/消费支出消费贷款/GDP 消费贷款/社会消费品零售总额 数据来源：Wind 资讯
理财市场产品分析报告
理财产品分析报告 一、理财市场总体概况 招商银行《2013中国私人财富报告》1显示，2012年中国个人总体持有的可投资资产规模达到80万亿元，相较2010年年均复合增长率达到14%；可投资资产规模超过1000万元的高净值人士超过70万人，拥有的可投资资产规模达22万亿元。报告还预计，2013年中国私人财富市场仍将保持增长势头，全国个人可投资资产规模将达92万亿元，高净值人群规模将达84万人。随着中国高净值人群数量增多，财富管理市场现在变得炙手可热。 个人理财市场目标需求 需求是个人理财市场中很重要的一个组成部分，需求决定了最终理财产品的类型和特性，图1-1是2011年和2013年中国高净值客户财富目标比较分析柱状图，从图中可以看出，客户的财富目标种类更多即财富需求方面在不断拓宽和发展，例如现在新增加了对财富安全、子女教育和事业等方面。另外在总财富量和增加财富目标种类的同时也伴随着原有财富目标所占份额的减少。（数据来源） 2013中国私人财1数据来源：照行发布 富报告，中华工商时报，2013-5-18.
图1-1：2011年与2013年中国高净值客户财富 （二）个人理财市场实际需求 图1-2是2011年和2013年的中国境内资产配置情况，可以看出，股票和理财产品的占比在逐步增大，现金存款、基金和房地产方面的占比在缩小，这与人们的财富管理思想的转变和财富市场的发展趋势有很大关系。随着金融改革的进一步实施和银行贷款利率上限的放开，银行业及整个金融行业的市场化竞争越来越强，人们开始接受专业性和投资性更强的理财产品。（数据来源） 创造更多财富 创造更多财富 高品质生活 高品质生活财富传承财富传承财富安全子女教育发展事业其他0 1020304050607080901002011 2013 11-13年度中国高净值客户财富目标 其他 事业的进一步发展子女教育保证财富安全财富传承高品质生活创造更多财富
金融行业市场分析报告2020年2月
正文目录 1. 引言 (4) 2. VIX 及SKEW 的构建 (5) 2.1. 波动率指数VIX 计算方法 (5) 2.2. 偏度指数SKEW 计算方法 (7) 3. 50ETF 期权2019 年表现回顾 (8) 3.1. 标的行情回顾 (8) 3.1.1. 国内外主要指数 (8) 3.1.2. 50ETF (10) 3.2. 期权市场行情回顾 (13) 4. 50ETF 期权VIX 与SKEW 分析 (16) 4.1. VIX 与SKEW 的分布情况 (16) 4.2. VIX 与SKEW 的预警功能 (18) 4.3. VIX 的长记忆性特征 (21) 5. VIX 多空策略 (24) 6. 策略展望 (26) 图表目录 图1 (上证指数近1 年走势) (9) 图2 (A 股各主要指数近1 年走势对比) (9) 图3 (标普500 近1 年走势) (10) 图4 (美股各主要指数近1 年走势对比) (10) 图5 (上证50ETF 近1 年走势) (11) 图6 (上证50 行业构成) (11) 图7 (上证50 成分股当前权重及近1 年涨跌幅) (12) 图8 (近1 年上证50 成分股涨跌贡献) (12) 图9 (上证50ETF 移动Hurst 指数) (13) 图10 (近2 年上证50ETF 期权月成交量统计) (14) 图11 (近2 年上证50ETF 期权月持仓量统计) (14) 图12 (近1 年上证50ETF 期权成交量与持仓量P/C 比) (15) 图13 (近1 年上证50ETF 历史波动率) (15) 图14 (近1 年上证50ETF 平值期权隐含波动率) (16) 图15 (上证50ETF 期权VIX 指数) (17) 图16 (上证50ETF 期权SKEW 指数) (17) 图17 (VIX 分布) (18) 图18 (SKEW 分布) (18) 图19 (VIX 与50ETF 当日涨跌幅) (19) 图20 (SKEW 与50ETF 当日涨跌幅) (19) 图21 (VIX 与50ETF 过去20 日涨跌幅) (19) 图22 (VIX 与50ETF 过去20 日涨跌幅绝对值) (19) 图23 (SKEW 与50ETF 过去20 日涨跌幅) (20) 图24 (VIX 与SKEW) (20) 图25 (VIX 与50ETF 未来5 日波动幅度) (20) 图26 (SKEW 与50ETF 未来5 日波动幅度) (20) 图27 (上证50ETF 期权VIX 指数与隐含波动率、历史波动率对比) (20) 图28 (VIX 现值与VIX 未来20 日涨跌幅) (21)
第五讲消费者市场分析 （一）单项选择题（在下列每小题中，选择一个最合适的答案。） 1.以下哪一项不是消费者市场购买行为的特点（） A 购买者的广泛性 B 需求的差异性 C 购买者的非专业性 D 派生需求 2.钢琴属于哪种商品类别（） A 便利品 B 选购品 C 特殊品 D 非谋求品 3.对消费者的购买行为影响最为深远广泛的是（） A 个人因素 B 社会文化因素 C 经济因素 D 心理因素 4.消费者在购买产品时追求品牌是否有名气，按照马斯洛的需要层次理论，应属于（） A 生理需要 B 安全需要 C 尊重需要 D 自我实现需要 5.关于消费者决策购买过程，下列哪种说法是正确的（） A 消费者在购买过程中严格按照五步的顺序进行的 B 消费者购买决策根本就没有规律可寻 C 购买过程在实际购买发生之前就已经开始了，并且购买之后很久还会有持续影响 D 以上都不正确
6、马斯洛认为需要按其重要程度分，最低层次需要是指( )。 A．生理需要 B．社会需要 C．尊敬需要 D．安全需要 7、( )指存在于人体内驱使人们产生行为的内在刺激力，即内在需要。 A．刺激物 B．诱因 C．反应 D．驱使力 8、体育明星和电影明星是其崇拜者的( )。 A．成员群体 B．直接参照群体 C．厌恶群体 D．向往群体 9、对于减少失调感的购买行为，营销者要提供完善的( )，通过各种途径提供有利于本企业和产品的信息，使顾客确信自己购买决定的正确性。 A．售前服务 B．售后服务 C．售中服务 D．无偿服务 10、消费品市场的特点是 A.市场较集中 B. 购买人数多而散 C.专用性较强 D. 购买决策常为集体决策 11、根据弗洛伊德的动机理论：弗洛伊德认为人们对于真正影响自己行为的心理力量往往并不自知，可知消费需求具有下列什么特点。( ) A. 弹性 B .多样性 C. 替代性 D .可诱导性 12、影响消费者购买行为模式的基本因素是( ) A、经济收入水平 B、文化因素 C、社会因素 D、心理因素 13、下列哪一气质类型的消费者一般喜欢时新商品，且易受宣传影响？( ) A、多血质 B、胆汁质 C、粘液质 D、抑郁质 14、下列哪一气质类型的消费者购买商品是一般愿意花时间选择比较？( ) A、多血质 B、胆汁质 C、粘液质 D、抑郁质 15、下列哪一气质类型的消费者一般讲究实用，不易受宣传影响？( ) A、多血质 B、胆汁质 C、粘液质 D、抑郁质 16、下列哪一气质类型的消费者一般对新兴商品反应迟钝，购买决策迟缓？( ) A、多血质 B、胆汁质 C、粘液质 D、抑郁质
金融行业分析报告 引导语：金融业是指经营金融商品的特殊行业，它包括银行业、保险业、信托业、证券业和租赁业。下面是XX为你带来的金融行业分析报告，希望对你有所帮助。 市场的竞争就是人才的竞争，金融行业分析报告。人力资源管理的战略地位体现在与企业战略发展目标的紧密结合，而企业的战略发展随其外部环境的变化而变化。在唯一不变的就是变化的时代，人力资源管理者必须对外部行业环境人才动态有着灵敏的嗅觉和认知，才能在战略高度上把握全局，只有知己知彼，才能在行业人才博弈中脱颖而出。 截止到20xx年7月，智联招聘各行业客户数达199万家，每天有220万个热门职位更新，每日平均浏览量达485万人次，简历库有效简历2680万份，为行业报告提供了庞大的数据分析基础。 本报告结合外部行业调研、企业招聘需求和简历库数据集合分析而成，主要分析了行业从业人员现状、企业招聘需求、求职群体分布以及薪酬数据。广泛的数据积累和成熟的统计方法最终形成了科学的行业人才报告，为行业内企业人力资源战略规划、招聘实施、人才激励等方面提供了科学、全面、专业的数据依据。 中国的金融行业正在步入混业经营阶段，随着中国保险企业进军银行业，中国金融行业的境外收购量已大幅上升至
280亿美元。这些海外收购不仅为中国企业进军原本受限制的欧洲和北美市场铺平了道路，同时也使得外国企业得以进入不断增长的中国市场。目前，全球金融机构市值排行榜前10名中有5家来自中国。 20xx-20xx年上半年金融行业企业数量 自20xx年开始，金融行业的企业数量基本趋于稳定，增长率基本在%左右。截至20xx年6月，金融行业全国企业总数量达到83005个，金融行业主体受国家控制，行业内法人单位不足1万家，其余皆为分支机构，每年企业数量变化不明显。 截止20xx年6月，金融行业的企业数量区域分布中明显高于其它城市的是上海、北京上海和广州；其次，成都、天津、重庆排名靠前。 20xx年上半年金融行业企业数量城市分布万家，其余皆为分支机构，每年企业数量变化不明显。 20xx年上半年金融行业企业性质分布 截止20xx年6月，金融行业的企业中，国有企业占%，集体企业占0%，股份制企业占0%，私营独资企业占0%，外资及港澳台占%。金融行业受政府管理，以国有企业为主。 目前国内大约有金融人才399万人左右，但复合型人才，对银行、证券、保险等金融业务都精通的人才不到10万人，因此我国金融业急需高素质的混合型人才。
一、市场分析 （1）市场规模 目前市场上的猪肉平均在十二块一斤，烟村功能性猪肉普通猪肉价格是市场价格的两倍，最贵的里脊肉卖到488块钱一斤，让很多人不可思议。其实它是采用了高科技培养出来的猪，含胆固醇很低，并且含有人体需要的一些元素，这都是经过研究考核出来的，颁发有国家各项证书。其购买者主要偏向中高薪阶级中年人士，例外主要是那些注重养生的年轻人，因此，我们需要大力开拓年轻人市场。 （2）市场的构成 1.当前市场的烟村主要产品有：冻鲜肉系列、速冻鲜肉系列、卤制品系列。 2.与本品牌构成竞争的产品：针对于烟村功能性猪肉而言，其竞争产品就是普通的饲料猪肉，因为它们的价格便宜得多。 (3）市场构成的特性 烟村功能性猪肉在市场上没有季节性之分，没有暂时性。与普通猪肉比较，它的主要特色是健康，口味与其普通的猪肉有一定的区别，更加的有风味。(4)“烟村功能性猪肉”的SWOT分析
(5)发展前景 随着社会的发展，消费者对畜产品的需求已由数量型转向质量型，对高档猪肉需求日益增大。合理利用我国特有的地方猪种资源，开发放心、安全、健康、营养，风味独特的高档猪肉产品，并使之品牌化，满足消费者的新需求是今后养猪业趋势,这对解决当前食品安全问题也具有重大意义。据初步调查，全国对高档猪肉的需求量达6000万头以上，高档猪肉市值高达1500亿元以上，年盈利空间可达300亿元以上，经济效益极其显著。 二、消费者分析 （1）消费者购买主要场合 目前，烟村功能性猪肉在家乐福、家润多、步步高、易初莲花等大型超市都有专柜销售，其主要销售地点出现在大型超市有质量保证的场所。对于肉类产品来说，质量是它的生命线，只有让消费者感到放心，消费者才能买得舒心，而大超市是最好的代表。 （2）消费者对象 现有消费者是以中老年妇女和白领阶层为主；并以城镇居民为主，以农村居民为辅，收入多在2000元至3000元以上。从消费对象来看，我们现有的消费者是以女性为主，这与功能性猪肉在家庭消费中占居大比例和现有女性消费时尚有很大关系。这些女性多数为家庭中的生活支配者，她们控制着平时菜类的购买，而她们资金充足，愿意花上更多的资金购买更健康、绿色的产品，因此在功能性猪肉诉求策略上要凸现出来。
2018天津市金融市场运行情况分析报告
一、货币市场 (4) 二、股票市场 (6) 三、债券市场 (7) 四、基金市场 (8) 五、期货市场 (8) 六、租赁市场 (9) 七、新型交易市场 (13) 八、外汇市场 (16) 1.外汇市场机制不断创新 (16) 2.外汇期权交易提高效率 (19) 九、天津市银行业机构发展 (20) 1.存款少增，贷款同比多增 (21) 2.表外融资规模缩小 (23) 3.大型银行创新步伐加快 (23) 4.多家银行开展投贷联动业务 (24) 十、天津市证券业机构发展 (25) 1.法人证券公司发展态势良好 (26) 2.上市公司总市值略有降低 (27) 3.新三板挂牌企业快速增长 (27) 十一、天津市保险业机构发展 (28) 1.保费收入增长较快 (28) 2.车险市场稳健发展 (29) 3.监管不断加强 (30) 4.创新模式不断涌现，市场活跃程度高 (30) 十二、天津市其他金融业机构发展 (31) 1.互联网金融市场 (31) 2.融资租赁市场 (34)
图1 天交所挂牌企业数据统计 (14) 图2 天交所挂牌企业省份分布情况 (14) 图3 2009-2016年天交所历年累计交易数据 (15) 图4 2015和2016年各项业务营业利润的情况 (26) 表录 表 1 2016年天津市同业拆借情况 (4) 表 2 2016天津上市公司基本情况 (7) 表 3 2015～2016年开放式基金情况 (8) 表 4 2016年天津辖区内期货公司情况 (8) 表 5 2016三季度天津市融资租赁业务发展概况 (9) 表 6 2016年全国融资租赁企业十强排行榜（截至2016年9月） (10) 表7 2016年天津市银行业金融机构情况 (20) 表8 2016年天津市人民币贷款各利率浮动区间占比 (22) 表9 2015～2016年天津市证券业机构数量同期变化情况 (25) 表10 2016年天津上市公司情况 (27) 表11 2016年天津保费收入和赔付支出 (29)
2018年消费金融行业风险分析报告 2018年11月
目录 一、消费金融发展现状分析 (7) 1、银行个人贷款业务：短期消费类贷款规模有限 (7) （）金融机构个人贷款余额较快增长，增速有所回落 (7) （2）个人短期贷款增长提速 (7) 2、信用卡：发卡量猛增，贷款余额增速平稳，质量稳定 (8) （1）2017年信用卡发卡数量明显增加，2018年上半年有所回落 (8) （2）信用卡额度增长及贷款余额增长较为平稳 (9) （3）信用卡资产质量总体稳定 (9) 3、各类银行的消费金融业务分布 (10) （1）信用卡业务主要集中在股份行和国有行 (10) （2）农商行、城商行的个人消费及经营贷占比高 (11) （3）资产质量较稳定，业务增速灵活调整 (11) （4）资产质量稳定 (12) 4、持牌的消费金融公司：业绩分化明显，稳健经营致胜 (13) （1）业绩分化明显 (13) （2）行业经历阵痛期 (14) （3）场景优势凸显 (14) 5、互联网消费金融：行业洗牌，剩者为王 (15) （1）受监管政策和市场环境变化影响最大 (15) （2）行业变化趋势 (15) ①资金来源机构化 (15) ②回归场景 (15) （3）发展方向 (16) 二、前车之鉴 (16) 1、台湾：2005年卡债危机 (16)
（1）发展历程 (16) （2）风险爆发 (17) （3）原因分析 (18) （4）解决措施 (18) 2、韩国：2002-2004年信用卡危机 (19) （1）信用卡危机爆发的原因 (19) ①政策过度放松导致信用卡借贷过度 (19) ②征信体系不完善 (19) （2）改善措施 (20) （3）发展进入成熟期 (21) 3、日本：消费金融的兴衰史 (21) （1）发展历程 (21) （2）会员制的征信体系 (22) （3）强监管带来行业洗牌，大量消费金融公司停业破产 (22) 三、短期内发生系统性风险的概率不大 (23) 1、过往消费金融行业风险爆发的原因分析 (23) （1）消费金融行业有明显的周期性，风险的起因往往是金融危机之后的刺激政策23 （2）宽松的货币环境 (24) （3）激进的刺激政策 (24) （4）行业的恶性竞争 (24) 2、不具备不良贷款大面积爆发的条件 (25) （1）金融监管环境 (25) （2）信贷业务数据 (25) （3）消费金融的渗透率 (25) 3、目前存在的问题及改善措施 (26) （1）目前存在的问题：共债率 (26) （2）改善措施 (26)
金融行业市场分析及发展 前景分析报告 Newly compiled on November 23, 2020
2016-2022年中国互联网金融行业市场分析及发展前景分析报告 中国产业研究报告网
什么是行业研究报告 行业研究是通过深入研究某一行业发展动态、规模结构、竞争格局以及综合经济信息等，为企业自身发展或行业投资者等相关客户提供重要的参考依据。 企业通常通过自身的营销网络了解到所在行业的微观市场，但微观市场中的假象经常误导管理者对行业发展全局的判断和把握。一个全面竞争的时代，不但要了解自己现状，还要了解对手动向，更需要将整个行业系统的运行规律了然于胸。 行业研究报告的构成 一般来说，行业研究报告的核心内容包括以下五方面：
行业研究的目的及主要任务 行业研究是进行资源整合的前提和基础。 对企业而言，发展战略的制定通常由三部分构成：外部的行业研究、内部的企业资源评估以及基于两者之上的战略制定和设计。 行业与企业之间的关系是面和点的关系，行业的规模和发展趋势决定了企业的成长空间；企业的发展永远必须遵循行业的经营特征和规律。 行业研究的主要任务： 解释行业本身所处的发展阶段及其在国民经济中的地位 分析影响行业的各种因素以及判断对行业影响的力度 预测并引导行业的未来发展趋势 判断行业投资价值 揭示行业投资风险 为投资者提供依据
2016-2022年中国互联网金融行业市场分析及发展前景分 析报告 【出版日期】2015年 【交付方式】Email电子版/特快专递 【价格】纸介版：7000元电子版：7200元纸介+电子：7500元 【链接】 报告摘要及目录 报告目录： 第一章互联网金融行业发展综述 11 第一节互联网金融行业概述 11 一、行业定义 11 二、互联网金融的特点 11 （一）成本低 11 （二）效率高 12 （三）覆盖广 12 （四）发展快 12 （五）管理弱 12 （六）风险大 12 第二节互联网金融三大核心要素 13 第三节互联网金融的主要模式 13 一、第三方支付 13
金融行业市场调研报告 金融业是指经营金融商品的特殊行业，除了工业性的经济行为外，其他的与经济相关的都是金融业，那怎么写金融行业市场调研报告呢？下面是小编为大家收集整理的金融行业市场调研报告，欢迎阅读。 我们财经工委在市人大常委会分管领导的带领下，组织开展了全市金融业发展情况的调研活动，重点听取了市金融办、人民银行等相关部门的工作汇报，召集市管局、农商行、国投担保、中国人寿、华泰证券等单位开展座谈调研，广泛听取意见和建议。现将调研情况综述如下: 近年来，我市各金融部门紧紧围绕全市经济社会发展大局，加快金融创新步伐，加大对地方经济的金融支持力度，为全市经济社会发展提供了强有力的金融保障。 金融统筹机制不断健全。20xx年，我市专门设立金融办，负责全市金融的组织领导和协调服务工作。自金融办成立以来，出台了《关于进一步加快全市金融业创新发展的意见》、《关于进一步深化陆海统筹发展推进金融改革创新的实施意见》、《关于加快创业投资和股权投资发展的若干意见》，指导全市金融业发展。出台了《关于进一步推进企业上市工作的意见》、《关于加快企业在新三板等场外市场挂牌交易的意见》，有序推进企业上市工作。目前，全市有上市企业3家、新三板挂牌企业3家、天交所挂牌企业4家、江苏股交
中心挂牌企业1家。出台了《关于对金融部门信贷投放实施考核奖励的意见》，引导金融机构加大信贷投放力度，优化信贷投放结构。出台了《启东市企业信贷突发事件应急处置办法》、《小额贷款监管实施细则》，在防范地方金融风险方面发挥了积极作用。出台了青年创业贷款专项意见，引导银行机构对22名农村青年发放了525万元的创业贷款，利用金融支持有效缓解了我市的就业压力。 金融组织体系日趋完善。目前，我市已初步建成以政策性银行、股份制银行和地方商业银行为主体，小额贷款公司、融资担保机构、保险、证券等机构并存的多元化金融组织体系。其中，银行业金融机构达19家，位居南通六县市前列。小额贷款公司6家，融资担保公司 2家，保险机构40家，证券2家。此外，浙商银行、华夏银行等机构分设正在筹办中，恒昌财富等互联网金融新兴业态正在我市蓬勃发展。 金融综合实力稳步提升。近年来，我市金融机构积极应对复杂多变的宏观经济环境，努力保持全市金融总量合理适度增长。至20xx年末，全市本外币各项存款余额1089亿元，比年初增加134亿元，增长14%，存款增量位居南通六县市第三；各项贷款余额651亿元，比年初增加89亿元，增长16%，贷款增量位居南通六县市第一。今年1-2月份存款增加亿元，同比多增亿元；贷款增加亿元，同比多增亿元。20xx 年全市银行机构实现账面利润亿元，保费收入亿元，证券交
2019年金融产品市场 分析报告 2019年5月
目录 一、金融产品市场回顾 (6) 1、总体概况：首现年度收缩，通道类降幅明显 (6) （1）金融产品市场首现年度规模收缩，银行理财占比创出新高 (6) （2）金融产品市场格局变化深刻体现宏观去杠杆图景 (7) 2、银行理财：理财新规落地，转型之路开启 (8) （1）规模：总体余额32万亿，非保本理财规模基本持平 (8) （2）政策：银行理财子公司蓄势待发，兼具业务和股东优势 (9) ①资管行业迎来统一监管，银行理财子公司监管落地 (9) ②银行理财子公司蓄势待发 (9) （3）收益和配置：预期收益率降幅趋缓，配置以债券和非标为主 (10) 3、信托：“去通道”压力下加快转型步伐 (11) （1）信托余额逐收缩，通道业务降幅收窄 (11) （2）单一信托占比下降，主动转型初现端倪 (12) 4、券商资管：连续8个季度下降，较高点降幅已超1/3 (13) （1）规模连续8个季度下降，今年前两个月规模降至12.05万亿元 (13) （2）新发份额继续走低，固收类产品占比提升 (14) （3）固定收益类产品（债券类和货币类）占比延续扩大趋势 (14) 5、私募基金：规模增长趋缓，发行和业绩大幅回升 (15) （1）规模：整体规模增长乏力，证券类规模统计有待体现业绩增长变化 (15) （2）发行：受益股市转暖1季度新发产品数量快速回升 (17) （3）业绩：1季度业绩全面大幅回升，整体已收复2018年失地 (18) 6、公募基金：规模超越去年末水平，各细分产品线规模业绩双线飘红 (21) （1）规模：货币基金仍为第一大品类，债券指数型异军突起 (21) （2）发行：首发规模不及去年同期，短期纯债型、债券指数型保持扩张态势 (23) （3）业绩：各细分产品线全线飘红，分级B大涨七成 (24)