1、影响债券利率的因素有哪些？ ①现行银行同期储蓄存款利率水平。银行储蓄和债券是可供投资者、居民选择的两种形式，一般都从收益高、风险小两个方面去考虑，由于公司债券筹资的资信不如储蓄，所以一般来说债券筹资的利率应高于同期储蓄存款利率水平。 ②国家关于债券筹资利率的规定。在我国，由于实行比较严格的利率管制，依企业的不同隶属关系，债券利率由中国人民银行总行或省级分行以行政方式确定。 ③发行公司的承受能力。为了保证债务能到期还本付息和公司的筹资资信，需要测算投资项目的经济效益，量入为出。投资项目的预计投资报酬率是债券筹资利率的基本决策因素。本期债券的发行人三峡总公司的财务状况良好。截止2000年底，三峡总公司的资产总额为692.74亿元，负债总额为342.10亿元（其中长期负债为327.64亿元），净资产为350.39亿元，资产负债率为49.38%，流动比率为2.27，速动比率为2.25。表明公司对长短期债务都有较强的偿付能力。到目前为止，三峡工程的施工进度和质量都达到或超过了预期水平，而且施工成本较原先计划的为低，工程进展十分顺利。三峡总公司的资本实力雄厚、债务结构合理。本期三峡债券的本息偿付有足够的保障。 ④市场利率水平与走势。对利率的未来走势作出判断是分析债券投资价值的重要基础。利率是由市场的资金供求状况决定的。作为货币政策的重要工具之一，利率调整通常需要在经济增长、物价稳定、就业和国际收支四大经济政策目标之间进行平衡，并兼顾存款人、企业、银行和财政利益。利率调整决策（或评价利率政策的效果）主要有三种方法，即财务成本法、市场判断法与计量模型分析法。目前，中国调整利率的主要依据是财务成本法。但不论采取哪种办法，都需要参照经济增长、物价水平、资金供求情况、银行经营成本、平均利润率、国家经济政策、国际利率水平等主要指标。这些因素均使得我国利率上升的压力大大减轻，或者说短期内人民币利率将保持稳定；从中、长期看，人民币利率仍然存在上升预期。 ⑤债券筹资的其他条件。如果发行的债券附有抵押、担保等保证条款，利率可适当降低，反之，则应适当提高。三峡债券的风险很低。从信用级别看，经中诚信国际信用评级有限责任公司评定，2001年三峡债券的信用级别为AAA级，是企业债券中的“金边债券”。从担保的情况来看，经中华人民共和国财政部财办企[2001]881号文批准，三峡工程建设基金为本期债券提供全额、不可撤销的担保，因此具有准国债的性质，信用风险很小。可以看出，三峡工程建设基金每年都将给三峡总公司带来巨大而稳定的现金流入，而且从2003年开始，三峡电厂开始发电，随着发电量的逐年增加，其每年的现金流入增长很快。因此，本期债券的偿付有很好的保障。 2、谈全面预算管理体构成包括哪些内容，及他们之间的关系？企业在编制预算过程中应注意哪些问题。
财务案例分析 第一次形考作业 1、利用案例一背景及资料，叙述董事会、监事会、审计委员会的构成、职责及关系。 答：⑴ 董事会是由股东大会选举而产生，按国家法律法规和公司章程履行职责，公平对待所有股东，关注其他利益相关者。董事会是公司的决策机关，依法对公司进行经营管理。 董事会对外代表公司进行业务活动，对内管理公司的生产和经营。 ⑴监事会是由股东大会选举而产生，是公司常设性监督机构，直接对股东大会负责，以财务 监督为核心，对董事会及其成员进行监督，保护公司资产安全。监事应具有法律、财务、等方面的专业知识或工作经验，具有与股东、职工及其他相关利益者交流的能力。其内容包括一般业务上的监察，也包括会计事务上的，但对内它一般不能参与公司的业务决策和管理，对外一般无权代表公司。 ⑴审计委员会是董事会下设的委员会，独立董事应占多数并担任负责人，其中应有一名是会 计专业人员。委员会向董事会汇报工作，代表董事会监督财务报告和内部控制。审计委员会下设办公室一一审计部，负责承办审计委员会的有关具体事务。 2、针对教材案例一的内容，阐述法人治理结构的功能与要点。 答：（1 ）法人治理结构包括四大机构：股东大会、董事会、经理层和监事会。 （2 ）股东大会是公司的权力机构，董事会是公司的经营决策机构，经理层属于执行机构，监事会是监督机构。 （3 ）各部分的组成及功能 ①股东会议的组成及功能。股东会议是由公司股东组成的机构。在股份公司，股东是指 持有公司股票的投资者，在有限公司，股东是指认购公司股份的投资者。股东可以是自然人，也可以是法人。股东会议是公司的权力机构。董事会的组成和公司的重大决策等必须得到股东会议的认可和批准方为有效。 ②董事会及其功能。董事会是公司的经营决策机关，对股东大会负责，依法对公司进行 经营管理。董事会对外代表公司进行业务活动，对内管理公司的生产和经营。也就是说公司的所有内外事务和业务都在董事会的领导下进行。
会计案例分析课程记分作业（一） 本次作业范围为第一篇、第二篇 一、分析论述题 1．分析企业的货币资金控制，其流程如何设计？有哪些关键点？ 货币资金是指在企业生产经营过程中处于货币形态的那部分资金，按其形态和用途不同可分为包括库存现金、银行存款和其他货币资金。它是企业中最活跃的资金，流动性强，是企业的重要支付手段和流通手段，因此必须加强对企业货币资金的管理和控制，建立健全货币资金内部控制制度，确保经营管理活动合法而有效运行。 流程如何设计：见教材48页的设置货币资金业务流程： 有哪些关键点？见教材48页的设置货币资金关键控制点： 2．分析企业的应收账款管理，其政策如何制定？如何防止或减小风险？ 应收账款，是公司因销售商品、提供劳务等业务应向购买方、接受劳务的单位或个人收取的款项。形成应收账款的直接原因是赊销。虽然大多数公司希望现销而不愿赊销，但是面对竞争，为了稳定自己的销售渠道、扩大商品销路、开拓并占领市场，降低商品的仓储费用、管理费用、增加收入，不得不面向客户采用信用政策，提供信用业务。公司采用赊销，虽能给公司带来以上好处，但也要付出一定代价，给公司带来风险。如客户拖欠货款，应收账款收回难度越来越大，甚至收不回。所以，应收账款管理是一个企业管理的重中之重。 政策如何制定？ 应收账款的增加为企业带来收入的同时，也带来了风险。因此，应收账款管理工作要做的好, 最重要是制定科学合理的应收账款信用政策。具体如下 ①信用条件，指企业接受客户信用订单时所提出的付款要求，主要包括信用期限、折扣期限及现金折扣等。这里所说的信用期限是指企业允许客户从购货到支付货款的时间间隔，企业产品销售量与信用期限之间存在着一定的依存关系；这里所说的现金折扣是指在规定的时间内客户提前偿付货款可按销售收入的一定比率享受的折扣；这里所说的折扣期限是指为客户规定的可享受现金折扣的付款时间。 ②收账政策亦称收账方针，是指当客户违反信用条件，拖欠甚至拒付账款时企业所采取的收账策略与措施，主要包括收账程序、收账方式等。企业制定收账政策时，要注意把握宽严程度，针对不同的客户采取相应的措施，以尽量确保在不丧失客户的情况下收回账款，减少收款费用和坏账损失。 ③信用标准是企业决定授予客户信用所要求的最低标准，也是企业对于可接受风险提供的一个基本判别标准。信用标准较严，可使企业遭受坏账损失的可能减小，但会不利于扩大销售。反之，如果信用标准较宽，虽然有利于刺激销售增长，但有可能使坏账损失增加，得不偿失。可见，信用标准合理与否，对企业的收益与风险有很大影响，企业需要一个明确的尺度来作为判断的依据，它告诉企业应如何运用商业信用，应如何拒绝客户赊账的要求。 如何防止或减小风险？ 所谓风险控制，是指在风险识别和风险评估的基础上，针对企业所存在的风险因素，积极采取控制措施，以消除风险因素或减少风险因素的危险性，在损失发生前，通过采取措施，降低了损失发生的可能性；在损失发生后，将损失减小到最低限度。 风险控制措施可以分为5种：避免风险、预防风险、降低损失、转移风险和承担风险。 ①避免风险。经过风险评估后，我们将某客户评估为高风险，那么我们可能就不给其赊销，这样就规避了风险。 ②预防风险就是要降低发生损失的可能性，通过风险评估，我们将可以划分特定企业的风险等级，如果能够只和一些低风险的客户交易，那么企业应收账款的综合风险将会大幅度降低, 因此,建立健全相关的内部控制,比如: (1)严格赊销审批制度。(2)定期核对等来预防风险。 ③降低损失。当企业有好的投资机会,此时却由于很多应收账款未能及时收回,没有足够的资金时，可以
公司物流和看板公司内部档案编码：[OPPTR-OPPT28-OPPTL98-OPPNN08]
X X公司物流和看板XX咨询 2003-10为实现准时化的生产方法，必须树立按照售出情况进行生产的概念。 由于生产的速度比售出的速度快，所以导致生产过剩，生产过程中出现了停止的现象。 因此，必须严格按照计算出的制造节拍进行生产。 切莫按设备和人的能力进行生产只有按照售出情况进行生产，才能使低成本生产变成可能。 将制造出的产品放在生产线后边，使用看板交流信息，产品售出，看板返回，什么型号看板，告诉我们下一步生产什么型号产品。 现在，一般的工厂使用生产计划来知道工厂内生产，而由于计划会改变，所以泛滥的信息会导致过度制造。 每到工序每天会受到计划，并按照定额（计划）生产，并不考虑后工程的需求，因此，中间在制品会急剧增加。 由于后工程看不见前工程的售出情况，所以只得按照计划进行生产。 正确的做法是：前道工序使用的情况，也就是后工序的制造情况 低水平的物流也会导致物品到处滞留，大量运输方式使制造周期长，库存量加大。高水平物流：在必要的时间按照必要的数量运输必要的东西通常我们生产中将每天作出的半成品送回半成品库，这样的物流水平太低了。 事项如果我们将制造出的产品直接送到用户使用的生产线上，将省去进出库及仓库管理等诸多环节，是成本大幅度下降。
如果只考虑运输费用，大量运输必然造成减少运输频度，后工程的情况无法频繁的反馈给前工序，这将导致过度制造。 由于不知道产品什么时候被使用，什么时候被送走，所以前后工程都需要仓库。 无论运输成本多么低廉，如果准时化水平底下就不可能减低总的物流成本，也不可能实现高效物流。 丰田生产的历史也是物流发展的改善史。 同时实现准时化生产和低廉的物流 1 小批量多频次运输 2 缩短滞留时间及运送周期 3 实现高效的装载率 利用混载运输的方法提高运输的效率 均衡生产是实现准时化生产和高效物流的首要前提条件。 均衡化包含有两层意思 一是产品的数量均衡，既在相对一段时间里，让生产的速度保持相对稳定。 再一个是品种的均衡，既所有的品种按照均衡的方式一套一套的造出来。 拉动式生产系统的意义： 1.将生产出来的产品放在生产现场，不能放在仓库。 2.按照售出的顺序、售出的速度，将产品一个一个地生产出来。 减少库存的方法： 1.物流的改善多次均衡的出货，多次均衡的收货
财务案例分析作业1 单项选择题 第1题在波特的钻石模型分析中，产品或服务必须有强大的国内市场需求属于（）。 A、有利因素状况 B、钻石条件 C、相关和支持性行业的存在 D、企业战略、结构和同业竞争 答案：B 第2题甲公司是一个刚刚成立的企业，主要生产服装。该企业无论是生产、销售都由总经理管理，总经理对下属直接管理和控制，该企业的组织结构属于（）。 A、矩阵制组织结构 B、职能制组织结构 C、创业型组织结构 D、事业部制组织结构 答案：C 第3题绝对控股是指当一个发起股东持有公司总股本的（）以上时，就实现了绝对控股。 A、30% B、50% C、51% D、60% 答案：C 第4题股东大会应由（）召集并担任会议主席。 A、大股东 B、小股东 C、董事长 D、监事会主席 答案：C 第5题某生产汽车的公司确定的企业战略目标是实现高增长。管理层经过分析认为行业的增长会带来更多的来自新进入者的威胁，与企业的战略目标一致。根据以上信息可以判断，该公司管理层进行的分析属于（）。 A、业绩分析 B、控制分析 C、差距分析 D、行业分析 答案：C 第6题国美电器和大中电器是两家知名的家电零售企业，国美电器与大中电器的合并属于（）。 A、多元化战略
B、横向一体化战略 C、纵向一体化战略 D、产品开发战略 答案：B 第7题与股权融资相比，债券的发行费用较（）。 A、高 B、一样 C、低 D、不确定 答案：C 第8题( )指负债总额与资产总额之比，它分析负债筹资程度和财务风险的大小。 A、负债比率 B、流动比率 C、速动比率 D、销售净利率 答案：A 第9题国际上一般认为负债比率在（）%左右比较合适。 A、20 B、30 C、40 D、50 答案：B 第10题通常，企业对外筹资的渠道不包括（）。 A、发行股票 B、发行债券 C、向金融机构贷款 D、员工集资 答案：D 多项选择题 第11题下列事项中必须由股东大会以特别决议通过的是( )。 A、公司增减股本 B、发行股票和发行债券 C、公司的合并分立 D、公司章程的修改 E、重大收购或出售 答案：A|B|C|D|E 第12题下列事项应该由股东大会做出普通决议的有( )。 A、董事会和监事会的工作报告 B、董事会拟订的利润分配方案和亏损方案
会计案例分析作业二 1、坏账准备的计提方法有哪些？企业选择不同的方法和计提比例会产生什么不同结果？（可举例说明） 答：企业会计准则要求企业采用备抵法估计企业的坏账，计提坏账准备的方法由企业自行确定。坏账准备的计提方法通常有账龄分析法、应收账款余额百分比法、赊销百分比法等。企业可自行决定采用何种方法，或根据情况分别采用不同的方法，但一旦选用，不得随意变更。因为企业选择不同的方法和计提比例会对当期利润的高低造成影响。比如：哈空调2007年年报表示，业绩增长的主要原因是销售收入增长，同时特别强调，“由于会计估计变更，即对应收账款坏账准备的计提方法由账龄分析法变更为迁移模型法，增加本年净利润4116.54万元，占净利润总额的17.47%”。 2、存货的计价方法有哪些？选择不同的计价方法对企业有什么影响？（可举例说明） 答：存货的计价方法分为计划成本法和实际成本法。而采用实际成本计价的方法又可以分为：①先进先出法：假定先收到的存货先发出，按进货先后顺序和各批单价，随时计算发出和结存余额的一种计算方式。②加权平均法（移动加权平均法）：根据每种存货的加权平均单价计算发出存货实际成本的一种计算方法。③个别计价法：以某批存货购入时的实际单价作为该批存货发出的单位成本的一种计价方法。 不同的存货计价方法将会产生不同的利润和期末存货估价，并对企业的税收负担、现金流量产生影响。采用先进先出法。期末存货的价格接近于当时的价格，真实的反映了企业期末资产状况，符合谨慎原则的要求。先进先出法虽然能够较好地符合存货管理、存货估价及业绩评价的要求，但在物价持续上涨的情况下会导致较高的所得税支出。当企业采用加权平均法和移动加权平均法时，本期销货成本是在早期购货成本与当期购货成本之间。但采用这两种方法会使当期计算得出的销售利润大于与当期销售成本配比的实际销售利润。计算得到的销售成本既不能与当期销售利润配比，又不能完全消除通货膨胀的影响，因而就可能同时损害了前后两个不同会计期间会计信息的真实性。 3、固定资产的折旧方法有哪些？选择不同的折旧方法对企业有什么影响？（可举例说明）答：计提固定资产折旧方法通常分为直线折旧法和加速折旧法两类，具体包括： （1）年限平均法：将固定资产的应计折旧额均衡地分摊到固定资产预计使用寿命内。（2）工作量法：根据实际工作量计算每期应计提折旧额的一种方法。
车间生产管理看板 生产管理看板能够有效的对生产现场进行管理，是解放管理者管理力度，同时确保生产正常进行的有效手段。在车间生产管理过程中，灵活的运用起车间生产管理看板是一种不错的手段。 一、常见的几种车间生产管理看板 1.车间月排期进度看板：车间按照目标效率评估月产能，向PMC接单，根据物料齐套情况与PMC的客交期安排生产排期，监控生产部门各工段的生产进度。 2.物料管理看板：物料管理模块通过精确计算每种物料的出入库时间、数量变化，清楚记录每种物料的过去与未来的库存变化，从而更好控制和管理物料，有效消减库存并防止缺货。 3.周目视看板：生产小组按照车间的生产排期，根据小组的目标效率，人员，工作时间，标准工时，计算出每天的目标产量，安排小组的生产计划，每日生产完成情况。
4.IE信息看板：记录各生产小组的生产数据，效率、达成率、良品率、实际产量、等数据，b现场ie改善项目、标准作业张贴，改善提案，精益思维意识宣导等。 5.生产异常看板：记录车间各部门出现的异常，汇总，因此造成的损失，寻找问题根源，加于改善，确保同样的问题不再重复出现，责任部门纳入绩效考核依据。 6.质量管理：质量管理涉及到产品良率、产品质量信息记录等。通过看板管理系统，可以直观的了解产品实时质量信息并对不良品进行追踪与管控，并及时做出改正措施以预防不良品的产生。 7.电子看板：将生产看板的生产任务以电子牌(电子看板)形式显示到各个生产线下，工人员根据电子看板内容明确加工任务，从而使得各个生产人员职责更加清晰，避免生产人员凭感觉生产，实现车间生产现场管理透明化。 8.绩效考核：(计划与实际)负荷率、物品平均生产周期、工序平均生产工时、平均生产准备时间等进行有效统计与考核分析，对各层级计划的合理性及现场执行情况进行有效考核，进一步加强生产管控，方便企业作出正确决策。 二、看板管理模块 目前，车间生产管理还是主要以粗放式的手工管理为主，这样的管理远远落后于市场以及用户对企业的要求。一个企业要想生产出高质量、低成本的产品，就必须对生产管理进行信息化，用计算机的精确管理、控制来代替手工的粗放式管理，用以实现车间生产管理的有效性、高效率性以及低成本性。而看板管理作为精益生产的核心手段之一,无疑对提高工作效率及降低生产成本方面发挥了重要的作用。
南方公司生产单一产品，年生产能力为40000单位。2005年度只生产并销售10000单位，该年度既没有期初存货也没有期末存货。2005年度的损益表如下： 损益表 南方公司董事会十分重视这笔亏损，专门召开会议研究如何扭亏为盈。会上，公司高级顾问刘弘愿意出任总经理扭转此困境。但是，他提出：不领取固定工资，而领取税前利润的10%作为其报酬。董事会经过研究讨论同意了他的要求，并签定了聘任合同。 2006年度，刘弘上任后立即抓生产，提高劳动生产率，使公司的年产量上升到30000单位，而销售量仍然保持在2005年度的水平上。这样，在其他条件不变的情况下，南方公司2006年度损益表上显示税前利润为7000万元。公司董事会在审核了2006年度损益表后，按合同规定支付700万元给刘弘。刘弘领取了700万元之后，声称南方公司已经盈利，他已完成了历史使命，他喜欢接受新的挑战，
辞去了总经理的职务。 根据上述资料，要求： 1）南方公司2006年度税前利润7000万元是如何得来的？请你为该公司编制2006年度损益表。 2）如果你是南方公司的监事会成员，你将会发表什么意见？结论： 刘弘只是通过提高生产量，降低产品分摊的固定性制造费用，进而降低单位产品成本，将部分固定性制造费用计入存货递延至了以后各期，降低了本期销售成本，从而提高了利润。 批判意见，说明利润计算的缺陷被利用。 损益表万元 单位产品成本=1+24000/30000=1.8
第二天： 1、企业如何做好财务管理工作？您企业在财务管理过程中存在那些问题（举例说明） 2、企业内部控制的关键要素是什么？ 3、如何做好企业预算管理工作？ 4、财务分析 某电冰箱制造公司连续两年亏损,总经理召集有关部门的负责人研究扭亏为盈的办法。会议要点如下： 总经理：我厂去年亏损500万元，比前年还糟。金融机构对于连续3年亏损的企业将停止贷款，如果今年不扭亏为盈，企业将被迫停产。销售副总：问题的关键是我们以每台冰箱1，600元的价格出售，而每台冰箱的成本是1，700元。如果提高价格，面临竞争，冰箱就卖不出去，出路只有降低成本，否则销售越多，亏损越大。 生产副总：我不同意。每台冰箱的制造成本只有1，450元，我厂的设备和工艺是国内最先进的，技术力量强，熟练工人多，控制物耗成本的经验得到行业协会的肯定与表扬。问题在于生产线的设计能力是10万台，而因为销路打不开，去年只生产4万台，所销售的5万台中还有1万台是前年生产的。由于开工不足，内部矛盾增加，人心涣散 总经理：成本到底是怎么回事？ 财务经理：每台冰箱的变动生产成本是1，050元，全厂固定制造费用总额是1，600万元，销售和管理费用总额是1，250万元。我建
《财务案例分析》大作业二 班级姓名得分请结合教材中关于理论阅读本案例，运用所学财务管理分析如下问题，也可以从其她角度对案例进行点评，字数在800字以上。 （1）依照案例分析一种公司建立财务控制制度应当如何入手？ 一、建立财务体系内控七原则：合法性原则，整体性原则，针对性原则，一贯性原则，适应性原则，发展性原则 二、建立和健全各项财务管理基本工作制度，增进公司管理整体水平提高。通过实行这些制度，有效地加强了公司在经营环节中原始记录、计量、消耗、定额、验收等工作，提高了公司管理整体水平。 三、建立和健全商品购销存环节管理办法，规范公司流动资产管理行为，健全内部约束机制，保证资产完整和增值。1、在商品购进环节，规范公司进货决策和进度行为，把好进货关。2、在商品销售环节，制定《销售货款管理办法》，加快销货款回收。3、在商品储存环节，建立《商品排查制度》，每月全面排查一次，专项排查及时进行。 四、建立和健全自我扩张和自我约束公司财务机制，保证公司持续、稳定、协调发展。 五、依照公司生产经营特点和管理客观规定，严格执行公司内部财务控制和会计监督。 1、关于资产安全和增值问题。在制定内部财务管理办法时，一方面考虑是资产安全和合理运用，使之发挥最佳经济效益。 2、关于贯彻公司内部责任问题。咱们在内部控制制度中明确规定了各部门权力责任，做到分级负责、职责分明、互相制约。 3、关于会计监督问题。会计监督不单纯是对普通费用报销审查，而应贯穿于公司经营活动全过程，从公司经营资金筹集、资金运用、费用开支、收入实现，始终到财务成果产生。
（2）实行集权和分权相结合财务管理体制有什么好处？ 公司组织设计之因此把集权与分权相结合怍为一项基本原则用来指引层次设计，好处如下： 集权与分权相结合是保证两者互相取长补短基本构造形式。公司集权与分权各有利弊，只有结合起来，才干扬己之长、朴己之短。就集权而言，它有助于统一领导和指挥，加强对中下层组织控制，这对于贯彻贯彻公司经营战略，合理运用公司经营资源，提高公司整体效益，具备重要意义，但是，集权也会限制中下层管理人员积极性和创造性，加重高层领导工作负荷，还会影响全面管理人才培养。实行分权，好处是可以克服集权上述缺陷，然而，这又容易产生偏离公司整体目的本位主义倾向，使各分权单位之间协调发生困难，成果有损于公司整体效益提高。因而，公司只有建立集权与分权相结合权力构造，才干使两者扬长补短，获得相辅相成良好效果。 此外实现集权与分权巧妙结合，散而不乱，统而不死。各工厂直接面对客户，可以迅速地依照本地市场变化作出经营调节；作为利润中心，其决策权相对独立，避免了集权形式下信息在公司内部传递也许给公司带来决策延误，分权经营具备反映适时性和灵活性。公司通过预算审批、内部报告管理和协调会，使得各工厂经营处在公司总部控制之下，互相间可以共享资源、协调行动，以发挥公司整体竞争优势。其中，执行部起到了承上启下作用，它解决了一国境内各工厂大某些有关事务，加快了问题解决，减轻了公司总部工作承担；同步，
"零库存管理"的典型一"丰田看板方式 丰田公司的看板管理是一种生产现场管理方法。它是利用卡片作为传递作业指示的控制工具，将生产过程中传统的送料制改为取料制，以"看板"作为"取货指令"、"运输指令"、"生产指令"进行现场生产控制。看板作为可见的工具，反映通过系统的物流，使企业中生产各工序、车间之间按照卡片作业指示，协调一致地进行连续生产；同时，促使企业的产、供、销各部门密切配合，有效和合理地组织输入＼输出物流，满足市场销售需要，实现整个生产过程的准时化、同步化和库存储备最小化，即所谓零库存，保证企业获取良好的经济效益。 a．"看板管理"的原理（图1） 任务下达任务下达任务下达任务下达 完成BM 完成BP 完成BM 完成B或 图1"看板"原理示意图 由图1可以看出，"看板管理"是由代表客户需求的订单开始，根据订单按产品结构自上而下进行分解，得出完成订单所需零部件的数量。生产控制人员检查现有零部件库存，是否能满足订单的要求，如果不足，就由最后一道加工工序开始，反工艺顺序地逐级"拉动"前面的工序。在此过程中，看板起到指令的作用，通过看板的传递或运动来控制物流。 b．"看板管理"的过程 日本丰田公司利用看板进行生产现场管理的过程如因2所示： 图2"丰田看板管理系统"运作示意图 图2中，在总装配线上有许多工位，每个工位有相应的存料点。各加工线上有多个工序，每个工序附近有两个存料点：一为进口点存料点，用以存贮上一工序已加工完毕、本工序准备加工的零部件；二为出口点存料点，用于存贮本工序已加工完毕，供下道工序随时提取的零部件。当总装线收到一个作业计划后，它按该计划要求的品种、数量进行作业，在各工位存料点中抽取总装配所需的零部件，使各工位存料点库存减少。各工位存料点为补充库存，就到各子装配线出口存料点提取零部件。各出尸存料点为保持定额，又从相应的工序按照生产需要取走一定数量的零部件。这样，就形成一条向上游工序的"链"，使整个物流按总装配的要求同步运动。 C．看板的形式和分类 看板形式很多。常见的有塑料夹内装着的卡片或类似的标识牌、存件箱上的标签、流水生产线上各种颜色的小球或信号灯、电视图像等。 看板主要可以分为生产看板和取货看板两种不同的类型。 ·生产看板（图3） 是在工厂内指示某工序加工制造规定数量工作所用的看板。内容包括需加工工件的件号、件名、类型、工件存放位置、工作背面编号、加工设备等。 图3 企业生产看板实例
蚌埠电大 （课程作业） 姓名： 学号： 班级： 成绩： 课程名称：《会计案例分析报告》 2017年12 月10 日 关于麦科特公司造假问题的分析报告 随着我国改革开放和市场经济的发展，我国的会计职业也逐渐的发展起来，形成了一系列相关的管理监督制度。由于市场的自发性，导致我国出现了一连串的造假事件，使诚信危机愈演愈烈。 一、事件回顾 麦科特公司2000年8月7日在深交所上市，拥有光学机械、纺织轻化、生物医药、精工电子、投资贸易等五大产业，是全国最大光学生产基地之一。经查，麦科特利用虚构巨额利润、欺诈上市。证监会通过对麦科特利润虚假问题调查，查明该公司的问题主要为通过伪造进口设备融资租赁合同，虚构固定资产9074万港元；采用伪造材料和产品购销合同、
虚开进出口发票、伪造海关印章等手段虚构收入3011.8万港元，虚构成本20789万港元，虚构利润9320万港元。为达到上市规模，麦科特将虚构利润9000多万港元先转成资本公积金再转为实收资本，明显属于欺诈上市。 二、案例分析 1．麦科特事件的原因主要就在于人的素质缺乏和制度的不完善 会计职业人员诚信缺失，缺乏职业道德修养，在利益的链条上环环造假。在麦科特发行上市过程中，深圳华鹏会计师事务所会计师为其出具了严重失实的审计报告，广东大正联合资产评估有限责任公司评估师出具了严重失实的资产评估报告，广东明大律师事务所律师出具了严重失实的法律意见书，南方证券有限公司券商参与编制了严重失实的发行申报文件。诚信是市场经济的要求，是企业的无形资产，事关企业的成败。诚信从业更是会计人员工作的必要前提。麦科特造假事件突显了严重的诚信危机和提高会计人员职业道德的重要性。 麦科特做假案曝光后，再一次引起市场哗然。究其原因，不仅该企业三年内共虚构利润9000多万港元，并以此骗得虚假上市的行径让人愕然惊叹；更恐惧的是，在此过程中所有中介机构无一例外地“开闸放水”、“推波助澜”，使这起造假工程发挥到了“极致”。对在麦科特上市过程中，由会计师、评估师、律师及券商出具的审计报告书、资产评估书、法律意见书及发行申报文件，中国证监会发言人一概给出了“严重失实”的结论，并认定其中有涉嫌犯罪的行为。如此“全面”地追究中介机构造假的刑事责任，在中国证券市场
财务案例研究作业及答案 习题一 （一）名词解释 独立董事关联交易类别股东薪酬计划 (二）理论分析 1.该公司采取何种组织形式？与传统的直线职能式结构相比有何差异，该模式下股东大会、董事会的财务分层管理作用是如何体现的？ 2.该公司的股权结构的分布状况如何？你认为集团公司如何才能与上市公司实现五分开（业务、机构、人员、资产、财务）？ 独立董事的设立有何目的？ 3.本案例中对董事会的权责是否进行了量化？尚有哪些不足？量化的度应如何掌握？ 4.该公司对中小股东权益采取了何种保护措施？为何要提出此问题？ 5.该公司的监事会、审计委员会和审计部（内部审计）这三者职能是否重叠？三者的关系是什么？
6.董事长与总经理是否分开对公司的决策有无影响？在何种情况分开或合一。 习题二 （一）名词解释 改制上市同业竞争关联交易上市盈利预测 （二）理论分析 1.从案例出发，评价改制上市对国有企业的必要性、迫切性和主要难点。 2.改制后的公司股本规模与结构设计上应考虑的哪些因素？ 3.上市公司盈利预测的必要性与基本原理？ 4.投资者应如何评价上市公司的投资计划？ 5.上市发行定价的基本方法有哪些？ 习题三 （一）名词解释
公司债券浮动利率基准利率 （二）理论分析 1.与股票融资比较，发行债券对公司的利弊何在？ 2.现行法律规定，在公司内部，债券发行必须经过股东大会审议批准，式分析其理由。 3.如何确定公司债券发行规模？ 4.公司债券利率的影响因素有哪些？ （三）案例讨论 习题四 （一）名词解释 可转换债券转换价格转换价值 （二）理论分析 1.公司2000年12月刚实行配股计划后又准备实施可转换债券的发行，你认为该公司是否具备发行可转换债券的基本条件？
《财务案例分析》作业一 一、单选题（每题2分） 1. 企业投资者进行财务分析的根本目的是关心企业的（ A ） A．盈利能力 B．营运能力 C．偿债能力 D．增长能力 2. 公司对外提供的反映公司某一特定日期财务状况和某一会计期间经营成果、现金流量的文件是指（ B） A．财务报表 B．财务报告 C．财务状况说明书 D．资产负债表 3. 根据企业连续若干会计期间（至少三期）的分析资料，运用指数或动态比率的计算，比较与研究不同会计期间相关项目的变动情况和发展趋势的财务分析方法是（ C ） A. 水平分析法 B.垂直分析法 C.趋势分析法 D.比率分析法 4. 杜邦财务分析体系的核心指标是（ D） A．总资产周转率 B．销售净利率 C．权益乘数 D．净资产收益率 5. 财务报表分析的逻辑出发点和基本导向是（A ） A．战略分析 B会计分析 C．财务分析 D．前景分析 6. 行业所赖以形成的技术日渐成熟，产品基本定型并实现了标准化，行业己经拥有一批固定的客户，则此行业可能正在处于（ B ） A.投入期 B.成长期 C.成熟期 D.衰退期 7. 一般情况下，企业财务状况比较稳定可靠的流动比率应保持在（ C ） A.4∶1 B.3∶1 C.2∶1 D.1∶1 8. 一般来说，资产负债率越高，表明（ A ） A.企业利用债权人提供资金进行经营活动的能力越强 B.企业利用债权人提供资金进行经营活动的能力越弱 C.债权人发放贷款的安全程度越高 D.企业偿还债务的能力越强 9. 星河公司2008年存货周转期为30天，应收账款期为45天，应付账款周转期为25天，则该公司现金转化周期为（B ） A.10天 B.50天 C.40天 D.100天 10. 企业收益的主要来源是( D) A.投资收益 B.投资活动 C.筹资活动 D.经营活动 二、多选题（每题3分） 1. 企业财务报表分析的主体包括（ ABCDE ） A．投资者 B．债权人 C．经营者 D．政府管理部门 E．企业员工 2. 资产负债表的作用包括（ ABCE ） A.揭示经济资源总量及其分布形态
财务案例分析作业 一、单项案例分析（35 分）某生物制品厂厂长盛某将大量的销售货款截留在代理出口单位甚至转移。盛某通过少开发票的手段，截留贪污了销售款400 多万元，并通过代理出口单位将贪污的货款转移到了其私人开的企业。该厂财务管理混乱为盛某贪污行为大开了方便之门：财务科根据盛某的指令开具销售发票，盛说多少就是多少；仓库里没有库存明细帐及货物进出库记录，销售成本按估算的毛利率计算；产成品因为只有总账，所以产品存货应该是多少，谁也说不清，以至于通过库存盘点，实物结存数量与按产成品总帐计算出的产品单位成本大大超过售价。 分析要求： 1、分析该案例的根据是什么？答：分析该案例的根据是《中华人民共和国会计法》、《企业会计准则》、《企业内部会计控制规范》、《企业内部控制规范》、《会计基础工作规范》。 内部会计控制是指主要运用会计程序、措施、方法对单位内部经济活动进行管理控制的一种方法。即为了提高会计信息质量，保证资产安全、完整，确保有关法律法规和规章制度的贯彻执行，而对单位经济活动制定实施的一系列内部控制方法。 2、你认为该企业存在什么问题？答：企业存在以下问题： （1）盛某和该企业的行为是严重违法行为，会计法规定：任何单位或者个人不得以任何方式授意、指使、强令会计机构、会计人员伪造、变造会计凭证、会计帐簿和其他会计资料，提供虚假财务会计报告。各单位应当定期将会计帐簿记录与实物、款项及有关资料相互核对，保证会计帐簿记录与实物及款项的实有数额相符、会计帐簿记录与会计凭证的有关内容相符、会计帐簿之间相对应的记录相符、会计帐簿记录与会计报表的有关内容相符。公司、企业进行会计核算不得有虚列或者隐瞒收入，推迟或者提前确认收入；随意改变费用、成本的确认标准或者计量方法，虚列、多列、不列或者少列费用、成本的行为。 （2）这种违法行为除了盛某个人主观原因外，更重要的是企业的内部会计控制制度的缺陷。①货币资金控制缺失；②销售和收款控制缺失；③账簿设置不符合法律法规的规定；④原始凭证一一出入库凭证缺失。 （3）核算不正确，生产企业销售成本不能按毛利率估算。 3、你有何建议？ 答：建议如下： （1）依法对盛某作出严肃处理； （2）加强会计基础工作和对会计人员的职业道德和业务素质的培训； （3）建立健全内部会计控制制度。包括：
财务案例分析作业1 一、单项案例分析题 1、根据案例一，在万科的治理结构下，你认为对于公司长期的财务决策与控制，是由董事会主导还由管理层主导？为什么？（15分） 答：根据案例一，万科在公司结构下，对于公司长期财务决策与迫近应该是由董事会主导的。可以从公司章程第108条中董事会的职权中看出，例如决定公司的经营计划和投资方案；制订公司的年度财务预算方案、决算方案；制订公司增加或者减少注册资本、发行债券或其他证券及上市方案；拟订公司重大收购、收购本公司股票或者合并、分立、解散和变更公司形式方案；在本章程规定的范围内，决定公司对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保事项、委托理财等事项。应由董事会审批的对外担保，必须经出席董事会的三分之二以上的董事审议同意并做出决议；第110条中规定：董事会确定对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保事项、委托理财的权限，建立严格的审查和决策程序；重大投资项目应当组织有关专家、专业人员进行评审，并报股东大会批准。按照《公司法》及有关法规规定，公司拟投资项目金额占公司最近经审计总资产的10%以上的，应当由董事会批准；公司拟投资项目金额占公司最近经审计总资产的50%以上的，该次交易应当经过股东大会批准。总而言之，董事会确定对对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保事项、委托理财权限，建立严格的审查和决策程序，重大投资项目等。 2、根据案例二说明如何把握相对估值法和绝对估值法的采用前提与利弊？（15分） 答：常用的企业价值评估方法分为相对估值法和绝对估值法两种。相对估值法主要依赖会计利润和账面价值，最常用的有市盈率法和市净率；而绝对估值法——内含价值法则是专门针对寿险行业盈利模式的特殊性而提出的。相对估值法必须在资本市场有效的假设前提下进行同时，相对估值法比较直观，资料易得，例如市盈率可反映公司风险性、成长性、资产盈利水平等特征，但是相对估值法出存在很多弊端例如对亏损企业无意义、对周期性行业的企业估价往往出现较大偏差、新兴市场股价波动较大，难以估值、对企业动态成长性估计不足，对新型产业难以应用等。绝对估值法使用的前提是公司未来至少要有五年以上的盈利预测，再对其盈利预测按照一定的折现率合计计算其价值。寿险公司的内含价值，是指在充分考虑总体风险的情况下，适用业务对应的资产未来产生的收益中可以分配给股东的利益的现值。这个概念延续了经济价值的概念，并在评估过程中很明显地体现出了寿险行业的特点，加入了对未来的精算假设，运用了精算的技术，是寿险行业特有的以精算技术为基础的公司价值概念。从而克服了相对估值法的不足，但是作为绝对估值法的内含价值法自身也存在缺陷：（1）计算内含价值的精算标准仍在演变中，迄今并没有全球统一采用的标准来定义一家保险公司的内含价值的形式、计算方法或者报告格式。因此，在定义、方法、假设是、会计基准以及披露方面的差异可能导致在比较不同公司的时存
《财务案例分析》大作业四 班级姓名得分请结合教材中的有关理论阅读本案例,利用所学的财务管理分析以下问题,也可以从其她角度对案例进行点评,字数在800字以上。 （1）从财务的角度如何进行授权控制？ 授权控制就是指在某项财务活动发生之前,按照既定的程序对其正确性、合理性、合法性加以核准并确定就是否让其发生所进行的控制。授权控制作为一种事前控制可将一切不合法、不正确、不合理的经济行为制止在发生之前。授权控制的方法就是通过授权通知书来明确授权事项与使用资金的限额。授权控制的原则就是, 对在授权范围内的行为给予充分信任, 但对授权之外的行为不予认可。授权通知书除授权人持有外, 还必须下达给公司的相关部门, 并指令这些部门严格地按授权的范围进行操作。 公司授权控制的要点为: (1)公司所有人员不经合法授权,不能行使该项权力。公司应该按照“责权利” 相结合的原则,在合理分工的基础上,授予各层面管理人员以相应的权限并赋予相应的责任,不经合法授权,任何人不能对项目进行审批;获得授权的人则应在规定的权限范围内行事,不得越权或弃权。 (2)公司的所有业务不经授权不能执行。公司的每一项经营业务在执行之前, 必须按照该项业务的授权程序,报经规定的人员或部门予以审批。不经审批,不得办理经营业务。 (3)经营业务一经授权必须予以执行。如果情况有变不能执行,则应及时请示汇报。已经授权的经营业务,在实际执行中必须按照已授权的方案进行,不准擅做主张,不按授权的方案行事。在执行中确需变动或更改的,应及时报告,从而确保各项业务的实施依照既定的方针进行。
（2）结合理论分析,提出您对浙江金鹰股份公司内部资金控制机制的改进建议。 (1)制定具体的措施, 加强对货币资金安全性、完整性、合法性、效益性的检查。 (2) 强化内部审计监督。内部审计就是企业自我评价的一种活动, 内部审计可协助管理当局监督控制措施与程序的有效性, 能及时发现内部控制的漏洞与薄弱环节。内部审计力度的强弱同样影响货币资金内部控制的效果。 货币资金完整性控制,其控制方法一般有以下几种: 第一发票、收据控制。发票、收据控制就是利用发票、收据编号的连续性, 核对收到的货币资金与发票、收据金额就是否一致, 以确保收到的货币资金全部人账的一种完整性控制手段。 第二银行对账单控制。通过编制银行存款余额调节表, 可以发现未达账项, 分析其原因, 发现其就是否存在错弊。 第三物料平衡控制。物料平衡控制就是利用物质不灭定律, 复核主要原材料在生产、销售过程中, 量上就是否平衡, 以确保生产资金完整性的一种控制方法。这种控制方法主要适用于生产、加工行业。。 第四业务量控制。业务量控制就是根据某项业务量的大小, 来复核其货币资金完整性的一种控制方法。 第五往来账核对控制。特别应注意对于已作坏账处理的应收账款, 了解就是否有收回款项不入账的情况。 货币资金安全性控制。货币资金安全性控制方法一般有以下几种: 第一账实盘点控制。账实盘点控制就是通过定期或不定期对货币资金进行盘点, 以确保企业资产安全的一种常见的控制方法。 第二库存限额控制。利用此方法能高度集中货币资金, 统筹使用, 特别适用于货币资金短缺的企业。 第三实物隔离控制。实物隔离控制就是采取妥善措施确保除实物保管之外的人员不得接触实物的控制方法。 第四岗位分离控制。岗位分离控制就是将不相容岗位分别由不同的人负责, 以达到相互牵制、相互监督的作用的一种控制方法。 货币资金合法性控制。合法性控制一般都采用加大监督检查力度的方法, 合法性控制风险一般较大,通常涉及企业决策管理者本人,。 货币资金效益性控制。货币资金效益性控制就是服从企业财富最大化的财务管理目标, 通过运用各种筹资、投资手段合理、高效地持有与使用货币资金的控制方法。 本公司的资金管理模式就是企业的一切现金收付活动都集中在企业的财务部门, 各分支机构或子公司不单独设立帐号, 一切现金支出都通过财务部门付出, 现金收支的批准权高度集中在经营者, 或者经营者授权的代表手中。统收统支的方式有助于企业实现全面收支平衡,提高现金的流转效率, 减少资金的沉淀, 控制现金的流出; 但就是不利于调动各层次开源节流的积极性, 影响各层次经营的灵活性, 以致降低集团经营活动与财务活动的效率。在调动各层次积极性方面可以做一些工作。
《财务案例分析》形考作业十四案例答案 （参考） 案例一： 1、阐述法人治理结构的功能与要点。 参考答案： （1）法人治理结构包括四大机构：股东大会、董事会、经理层和监事会； （2）股东大会是公司的权力机构，董事会是公司的经营决策机构，经理层属于执行机构，监事会是监督机构； （3）股东大会的功能：①决定公司的经营方针和资金计划；②选择和更换董事；③选举和更换股东代表出任董事；④审议批准董事会的报告；⑤对公司发行债券作出决议等； （4）董事会的功能：决定公司的经营方针和投资计划等； （5）经理的功能：①组织公司经营管理；②执行董事会有关决议；③组织公司的年度经营计划和投资方案的实施；④拟定公司内部管理机构设置的方案；④批准公司的内部管理机构制度的有关设置； （6）监事会的功能：①检查公司的财务对管理高级人员进行监督；②核对拟提交股东大会的财务报告；③与董事会交涉或起诉；④章程规定的其它职权；⑤报告高级管理人员的诚信等。 2、该公司对中小股东权益采取了何种保护措施？为何要提出此问题？ 参考答案： 为了保护少数股东遭欺诈或压制，《公司章程》对中小股东权益采取了一系列的保护措施： （1）制定了一系列的投资者服务计划，提高公司的透明度； （2）认真作好公司的信息披露工作，遵照信息披露的充分性、完整性、真实性、确定性等； （3）规范关联交易，避免同业竞争； （4）通过独立董事制度、审计委员会制度、监事会制度、内部监控制度等办法，加强对中小投资者的保护。 案例二： 1、从案例出发，评价改制上市对国有企业的必要性、迫切性和主要难点。 参考答案： 改制上市对国有企业的迫切性，体制原因是传统国有大中型企业的各种弊端的根源，特征是政企不分，经营低效。国企改革的目的是使传统的公有制企业成为现代市场经济的微观主体。 必要性：国企通过正当的程序或手段对企业自身进行改造设计，达到上市要求，并依托逐渐完善的资本市场改进公司的运营机制。 改制上市有六大方面的问题： （1）满足改制上市的条件限制。改制上市的条件是企业必须依靠自身的经营能力和财务状况设计达到。贵州仙酒公司属后种情况，本身成立时间不足三年，不符合连续盈利三年的要求，但它联合其它控股股东，按《公司法》规定，可以
