工程经济笔记
工程估价
1、生产性建设工程项目总投资包括：【建设投资】和【铺底流动资金】
2、非生产性建设工程项目总投资只包括：【建设投资】
3、建设投资分为：【静态投资部分】和【动态投资部分】
4、静态投资部分由【建筑安装工程费】、【设备及工器具购置费】、【工程建设其他费】和【基本预备费】构成
5、动态投资部分包括：【涨价预备费】、【建设期利息】
6、设备购置费包括：【设备原价】和【国内设备运杂费】
设备购置费=设备原价或进口设备抵岸价+设备运杂费
8、设备运杂费是指设备原价中未包括的【包装和包装材料费】、【运输费】、【装卸费】、【采购费及仓库保管费】、【供销部门手续费】
如果设备是由设备成套公司供应的，成套公司的服务费也应计入设备运杂费中
9、在计算设备原价时，一般按【带有设备的出厂价】计算
10、进口设备的交货方式分为【内陆交货类】、【目的地交货类】、【装运港交货类】
11、装运港交货类即卖方在出口国装运港完成交货任务。主要有【装运港船上交货价，习惯称离岸价】、【运费在内价】、【运费、保险费在内价，习惯称到岸价】
12、采用装运港船上交货价时卖方的责任是：
一、负责在合同规定的装运港和规定的期限内，将货物装上买方指定的船只，并及时通知买方
二、负责货物装船前的一切费用和风险
三、负责办理出口手续
四、提供出口国政府或有关方面签发的证件
五、负责提供有关装运单据
13、采用装运港船上交货价时买方的责任是：
一、负责租船或订舱，支付运费，并将船期、船名通知卖方
二、承担货物装船后的一切费用和风险
三、负责办理保险及支付保险费，办理在目的港的进口和收货手续
四、接受卖方提供的有关装运单据，并按合同规定支付货款
14、进口设备抵岸价=货价+国外运费+国外运费保险费+银行财务费+外贸手续费+进口关税+增值税+消费税
15、货价=离岸价*人民币外汇牌价
16、国外运费=运量*单位运价或 =离岸价*运费率
17、国外运输保险费=（离岸价+国外运费）/1-国外运输保险费率*国外运输保险费率
18、银行财务费=离岸价*人民币外汇牌价*银行财务费率
19、外贸手续费=进口设备到岸价*人民币外汇牌价*外贸手续费
20、进口设备到岸价=离岸价+国外运费+国外运输保险费
21、进口关税=到岸价*人民币外汇牌价*进口关税价
22、进口产品增值税额=组成计税价格*增值税率
组成计税价格=到岸价*人民币外汇牌价+进口关税+消费税
23、国产标准设备由【设备制造厂交货地点起】至【工地仓库止】所发生的【运费】和【装卸费】
24、进口设备则由【我国到岸港口、边境车站起】至【工地仓库止】所发生的【运费】和【装卸费】
25、工程建设其他费用，按内容分为【三】类，第一类为【土地使用费】；第二类为【与项目建设有关的费用】；第三类为【与企业生产和经营活动有管的费用】
26、与项目建设有关的其他费用有：
一、建设管理费包括【建设单位管理费】、【工程监理费】、【工程质量监督费】
二、可行性研究费
三、研究试验费
研究试验费不包括以下项目：（1）应由科技三项费用开支的项目
（2）应在建筑安装费用中列支的施工企业对建筑材料、
构件和建筑物进行一般鉴定、检查所发生的费用及
技术革新的研究试验费
(3)应由勘查设计费或工程费用中开支的项目
四、勘查设计费包括【工程勘查费】、【初步设计费】、【设计模型制作费】
五、环境影响评价费
六、劳动安全卫生评价费
七、场地准备及临时设施费此项费用不包括已列入建筑安装工程费用中的施工单
位临时设施费用
八、引进技术和进口设备其他费
九、工程保险费
十、特殊设备安全监督检验费
十一、市政公用设施及绿化补偿费
27、联合试运转费是指新建项目或新增加生产能力项目，在交付生产前按照批准的设计文件所规定的工程质量标准和技术要求，进行整个生产线或装置的负荷联合试运转或局部联动试车所发生的【费用净支出】
28、联合试运转费不包括【由设备安装工程费用开支的调试及试车费用】，以及【在试运转中暴露出来的因施工原因或设备缺陷等发生的处理费用】
29、不发生试运转或试运转收入大于（或等于）费用支出的工程，不裂此项费用
30、联合试运转费=联合试运转费用支出-联合试运转收入
31、生产准备费包括
一、生产职工培训费
二、生产单位提前进场才加施工、设备安装、调试等以及熟悉工艺流程及设备性能等人员的工资、工资性补贴、职工福利费、差旅交通费、劳动保护费
32、预备费包括：【基本预备费】和【涨价预备费】
33、基本预备费=（设备及工器具购置费+建筑安装工程费+工程建设其他费）*基本预备费率
34、按照费用构成要素划分，建筑安装工程费由【人工费】、【材料费】、【施工机具使用费】、【企业管理费】、【利润】、【规费】和【税金】组成。
35、人工费是指按工资总额构成规定，支付给从事建筑安装工程施工的生产工人和附属生产单位工人的各项费用。内容包括
一、计时工资或计件工资
二、奖金
三、津贴补贴
四、加班加点工资
五、特殊情况下支付的工资
36、材料费包括
一、材料原价
二、运杂费
三、运输损耗费
四、采购及保管费包括【采购费】、【仓储费】、【工地保管费】、【仓储损耗】
37、工程设备是指构成或计划构成永久工程一部分的【机电设备】、【金属结构设备】、【仪器装置】、【其他类似的设备和装置】
38、施工机具使用费是指施工作业所发生的【施工机械】、【仪器仪表使用费】或【其
租赁费】
39、施工机具使用费包括
一、施工机械使用费由【折旧费】、【大修理费】、【经常修理费】、【中小型机械安拆费及场外运费】、【人工费】、【燃料动力费】、【税费】组成
二、仪器仪表使用费
40、企业管理费是指建筑安装企业【组织施工生产】和【经营管理】所需的费用。
包括：
一、管理人员工资
二、办公费
三、差旅交通费
四、固定资产使用费
五、工具用具使用费
六、劳动保险和职工福利费
七、劳动保护费
八、检验试验费不包括【新结构、新材料的试验费】，【对构件做破坏性试验及其他特殊要求检验试验的费用】和【发包人委托检测机构进行检测的费用】
九、工会经费
十、职工教育经费
十一、财产保险费
十二、财务费
十三、税金指企业按规定缴纳的房产税、车船使用税、土地使用税、印花税等十四、其他
41、规费包括
一、社会保险费
二、住房公积金
三、工程排污费
42、税金是指国家税法规定的应计入建筑安装工程造价内的【营业税】、【城市维护建设税】、【教育附加】以及【地方教育附加】
43、建筑安装工程费按照工程造价形成由【分部分项工程费】、【措施项目费】、【其他项目费】、【税金】组成
44、工程造价管理机构确定日工资单价应根据【工程项目的技术要求】，通过市场调查，参考实物工程量人工单价综合分析确定，最低日工资单价不得低于工程所在地人力资源和社会保障部门所发布的最低工资标准的：【普工1.3倍】；【一般技工2倍】；【高级技工3倍】
45、台班折旧费=机械预算价格*（1-残值率）/耐用总台班数
46、台班大修理费=一次大修理费*大修次数/耐用总台班数
47、工程造价管理机构在确定计价定额中利润时，应以【定额人工费】或【定额人工费与定额机械费之和】作为计算基数，其费率根据历年工程造价累积的资料，并结合建筑市场实际确定，以【单位（单项）工程】测算，利润在税前建筑安装工程费的比重可按不低于【5%】且不高于【7%】的费率计算
48、社会保险费和住房公积金应以【定额人工费】为计算基础
49、发包人和承包人均应按照【省、自治区、直辖市】或【行业建设主管部门】发布的标准计算【规费】和【税金】，不得作为【竞争性费用】
50、建设工程定额按生产要素内容分类分为
一、人工定额
二、材料消耗定额
三、施工机械台班使用定额
51、建设工程定额按编制程序和用途分为
一、施工定额
施工定额是以【工序】作为研究对象，属于【企业定额】的性质。施工定额是建设定额中分项最细、定额子目最多的一种定额，也是建设工程定额中的基础性定额，也是编制预算定额的基础
二、预算定额
预算定额是以【建筑物或构筑物各个分部分项工程】为对象编制的定额，是以【施工定额】为基础综合扩大编制的，同时也是编制【概算定额】的基础
三、概算定额
概算定额是以【扩大的分部分项工程】为对象编制的
四、概算指标
概算指标是【概算定额的扩大与合并】，它是以【整个建筑物和构筑物】为对象，以【更为扩大的计量单位】来编制的。一般是在【概算定额】和【预算定额】的基础上编制的，也可作为编制【估算指标】的基础
五、投资估算指标
52、编制人工定额主要包括：【拟定正常的施工条件】以及【拟定定额时间】两项工作
53、多余工作的工时损失不应计入定额时间，由于偶然工作能获得一定产品，拟定定额时要适当考虑它的影响
54、停工时间按其性质可分为【施工本身造成的停工时间】和【非施工本身造成的停工时间】两种
55、违背劳动纪律造成的工作时间损失不应允许存在，在定额中是不能考虑的
56、拟定施工的正常条件包括：【拟定施工作业的内容】、【拟定施工作业的方法】、【拟定施工作业点的组织】、【拟定施工作业人员的组织】
57、人工定额按表现形式的不同，分为【时间定额】和【产量定额】
58、人工定额按定额的标定对象不同，分为【单项工序定额】和【综合定额】两种
59、人工定额常用的方法有
一、技术测定法
二、统计分析法适用于施工条件正常、产品稳定、工序重复量大和统计工作制度健全的施工过程
三、比较类推法适用于同类产品规格多、工序重复、工作量小的施工过程
四、经验估算法通常作为一次性定额使用
60、材料消耗定额的组成【主要材料】、【辅助材料】、【周转性材料】、【零星材料】
61、编制材料消耗定额，主要包括【确定直接使用在工程上的材料净用量】和【在施工现场内运输及操作过程中的不可避免的废料和损耗】
61、损耗率=损耗量/净用量*100%
62、总消耗量=净用量+损耗量=净用量*（1+损耗率）
63、周转性材料一般与下列四个因素有关
一、第一次制造时的材料消耗（一次使用量）
二、每周转使用一次材料的损耗（第二次使用时需要补充）
三、周转使用次数
四、周转材料的最终回收及其回收折价
64、低负荷下的工作时间不能作为计算时间定额的基础
65、施工定额在企业管理工作中的基础作用有：
一、施工定额是企业计划管理的依据
二、施工定额是组织和指挥施工生产的有效工具
三、施工定额是计算工人劳动报酬的依据
四、施工定额有利于推广先进技术
五、施工定额是编制施工预算、加强企业成本管理和经济核算的基础
66、编制企业定额最关键的工作是【确定人工、材料和机械台班的消耗量】，以及【计算分项工程单价或综合单价】
67、人工价格一般情况下就按【地区劳务市场价格计算确定】
68、材料价格按【市场价格计算确定】
69、施工机械使用价格最常用的是【台班价格】。应通过【市场询价】、【根据企业和项目具体情况计算】确定
70、概算定额是在【初步设计阶段编制设计概算】或【技术设计阶段编制修正概算】的依据，是确定【建设工程项目投资额】的依据。可用于【进行设计方案】的技术经济比较。也是编制【概算指标】的基础
71、在设计深度不够的情况下，往往用【概算指标】来编制初步设计概算
72、设计概算分为【单位工程概算】、【单项工程综合概算】和【建设工程项目总概算】
73、设计概算的作用
一、是制定和控制建设投资的依据
二、是编制建设计划的依据
三、是进行贷款的依据
四、是签订工程总承包合同的依据
五、是考核设计方案的经济合理性和控制施工图预算和施工图设计的依据
六、是考核和评价建设工程项目成本和投资效果的依据
74、单位工程概算分【建筑工程概算】和【设备及安装工程概算】
75、建筑工程概算的编制方法有【概算定额法】、【概算指标法】、【类似工程预算法】
76、设备及安装工程概算的编制方法有【预算单价法】、【扩大单价法】、【设备价值百分比法】、【综合吨位指标法】
77、概算定额法要求初步设计达到一定深度，建筑结构比较明确时方可采用
78、当初步设计深度不够，不能准确地计算工程量，但工程设计采用的技术比较成熟而又有类似工程概算指标可以利用时，可以采用【概算指标法】编制工程概算
79、类似工程预算法适用于拟建工程初步设计与已完工程或在建工程的设计相类似且没有可用的概算指标的情况，但必须对建筑结构差异和价差进行调整
80、设备安装工程概算的编制方法有
一、预算单价法当初步设计有详细设备清单时，可直接按预算单价编制设备安装工程概算
二、扩大单价法当初步设计的设备清单不完备，或仅有成套设备的重量时，可采用主体设备、成套设备或工艺线的综合扩大安装单价编制概算
三、概算指标法当初步设计的设备清单不完备，或安装预算单价及扩大综合单价不全，无法采用预算单价法和扩大单价法时，可采用概算指标编制概算
81、单项工程综合概算是以【其所包含的建筑工程概算表】和【设备及安装工程概算表】为基础汇总编制的
82、材料预算价格的审查以【耗用量最大的主要材料】作为审查的重点
83、设备及安装工程概算审查的重点是【设备清单与安装费用的计算】
84、施工图预算对施工单位的作用
一、是确定投标报价的依据
二、是施工单位进行施工准备的依据
三、是控制施工成本的依据
85、实物量法是依据【施工图纸】和【预算定额的项目划分】及【工程量计算规则】，先计算出【分部分项工程量】，然后套用【预算定额】来编制施工图
86、定额单价法是用【事先编制好的分部分项工程】的单位估价表来编制施工图预算的方法
87、工程量清单单价法是根据【国家统一的工程量计算规则】计算工程量，采用【综合单价的形式】计算工程造价的方法
88、实物量法编制施工图预算的步骤与【定额单价法】基本相似，但在【具体计算人工费】、【材料费】、【机械使用费及汇总】三种费用之和方面有一定区别
89、施工图预算审查的重点是【工程量计算是否准确】，【定额套用】、【各项取费标准是否符合现行规定】或【单价计算是否合理】等方面
90、全面审查法的优点是【全面】、【细致】、【审查质量高】、【效果好】；缺点是【工作量大】、【时间较长】。这种方法适合于一些【工程量小】、【工艺比较简单】的工程91、筛选法的优点是【简单易懂】、【便于掌握】、【审查速度快】、【便于发现问题】，该方法适用于审查【住宅工程】或【不具备全面审查条件】的工程
92、招标工程量清单必须作为招标文件的组成部分，由【招标人】提供，并对其【准确性】和【完整性】负债
93、招标工程量清单应以【单位（项）工程】为单位编制，应由【分部分项工程量清
单】、【措施项目清单】、【其他项目清单】、【规费】和【税金项目清单】组成
94、对于计价而言，无论什么专业都应该是一样的；而计量，随着专业的不同存在不一样的规定
95、《计量规范》中规定的“项目名称”为【分项工程项目名称】，一般以【工程实体】命名
96、工程量清单项目特征描述的重要意义在于：
一、项目特征是区分清单项目的依据
二、项目特征是确定综合单价的前提
三、项目特征是履行合同义务的基础
97、清单项目特征主要涉及【项目的自身特征】、【项目的工艺特征】以及对【项目施工方法可能产生影响的特征】
98、以“吨”为计量单位的应保留小数点（后三位）；以“立方米、平方米、米”、千克“为计量单位的应保留小数点（后二位）；以“项、个”为计量单位的应取（整数）99、编制工程量清单时如果出现《计量规范》附录中未包括的项目，编制人应做（补充），并报（省级或行业工程造价管理机构备案）
100、其他项目清单内容列项
一、暂列金额
二、暂估价
三、计日工
四、总承包服务费
101、规费项目清单的编制出现《建设工程工程量清单计价规范》GB50500-2013未列的项目，应根据【省级政府或省级有关部门的规定列项】
102、税金项目清单的编制出现《建设工程工程量清单计价规范》GB50500-2013为列的项目，应根据【税务部门的规定列项】
103、工程量清单计价过程分【工程量清单编制】、【工程量清单应用】
104、利用综合单价法计算分部分项工程费需要解决两个核心问题即：确定各分部分项工程的【工程量】及其【综合单价】
105、综合单价的计算通常采用【定额组价】的方法
106、综合单价=（人、材、机总费用+管理费+利润）/清单工程量
107、措施项目清单中的【安全文明施工费】应按照国家或省级、行业建设主管部门的规定计价，不得作为【竞争性费用】
108、综合单价法适用于可以计算工程量的措施项目，主要是指一些工程实体有紧密联系的项目
109、参数法计价适用于施工过程中必须发生，但在投标时很难具体分项预测，又无法单独列出项目内容的措施项目
110、分包法计价适合可以分包的独立项目
111、暂列金额和暂估价由【招标人按估算金额确定】
112、计日工和总承包服务费由【承包人根据招标人提出的要求】，按【估算】的费用确定
113、【规费和税金】应按国家或省级、行业建设主管部门的规定计算，不得作为【竞争性费用】
114、措施项目中的总价项目应采用【综合单价方式报价】
115、具体工程项目选择何种合同计价形式，主要依据【设计图纸深度】、【工期长短】、【工程规模】和【复杂程度】进行确定
116、一、实行工程量清单计价的工程，应采用【单价合同
二、建设规模较小、技术难度较低、工期较短，且施工图纸设计已审查批准的建设工程可以采用【总价合同】
三、紧急抢险、救灾以及施工技术特别复杂的建设工程可以采用【成本加酬金合同】
117、计量依据一般有【质量合格证书】、【《计量规范》】、【技术规范中的“计量支付”条款】和【设计图纸】
118、对于承包人已完成的工程，并不是全部进行计量，只有质量达到合同标准的已完工程才予以计量
119、《计量规范》和技术规范是确定计量方法的依据
120、导致工程量清单缺项的原因有【设计变更】、【施工条件改变】、【工程量清单编制错误】
121、索赔事件成立必须满足的要素：【正当的索赔理由】；【有效的索赔证据】；【在合同规定的时间内提出】
122、增加工作内容的人工费应按照【计日工费计算】；而停工损失费和工作效率降低的损失费按【窝工费计算】
123、当工作内容增加引起设备费索赔时，设备费的标准按照【机械台班费计算】因窝工引起的设备费索赔，当施工机械属于施工企业自有时，按照【机械折旧费计算索赔费用】；当施工机械是施工企业从外部租赁时，索赔费用的标准按照【设备租赁费计算】
124、对工程范围、工作内容变更等引起的索赔，承包人可按【原报价单中的利润百分率计算利润】
125、工程预付款的额度：包工包料的工程原则上预付比例不低于合同金额的【10%】，不高于合同金额的【30%】；对重大工程项目，按【年度工程计划逐年预付】
126、计量和付款周期可采用【分段】或【按月结算】的方式
127、工程竣工结算应由【承包人或受其委托具有相应资质的工程造价咨询人编制】，并应由【发包人或其委托具有相应资质的工程造价咨询人核对】
128、分项工程人、料、机费用的估价方法有【定额估价法】、【作业估价法】和【匡算估价法】
129、总标价由【分项工程合价】、【分包工程总价】、【暂定金额】组成
130、当发现遗漏或相差较大时，投标人【不能随便改动工程量】，仍应按招标文件的要求填报【自己的报价】，但可另在投标函中适当予以说明
1、资金的时间价值 1、资金的时间价值：资金在生产和流通过程中随着时间推移而产生的增值。 2、影响资金时间的主要因素： 1)资金的时间价值 2)资金数量的大小 3）资金投入和回收的特点（在总投资一定的情况下，前期投入的资金越多，资金的负效益越大） 4）资金周转的速度（↑，资金回收↑，原资金时间价值↑） 3、衡量资金时间价值的尺度（利息与利率） 1）利息：一定数额货币经过一段时间后资金的绝对增值； 借贷过程中，债务人支付给债权人的超过原借贷款金额的部分； 占用资金所付的代价或是放弃近期消费所得的补偿（资本化利息） I=F-P 式中；I—利息 F—还本利息总金额 P—原借贷款金额，又称“本金”。 2）利率：单位时间内所得利息额与原借贷款金额之比。 i=l/p 式中：i—利率 l—利息 p—本金 3）计息周期n：表示计算利息的时间单位，通常为年、半年、季、月、周或天。 4）影响利率高低的因素： ①首先取决于社会平均利润率的高低，随之呈正向变动，遵循“平均利润率代数和不为零”； ②在平均利润率不变的情况下，取决于金融市场上借贷资本的供给情况； ③借出资本要承担风险的高低； ④通货膨胀的影响； ⑤受借出资本的期限长短影响（贷款期限越长，风险就越大，利率就越高） 注* 通常指根据法律或合同、契约的规定，在借贷关系中对债权人负有不偿还义务的人。付款者有权请求他方为特定行为的权利主
体，是指那些对企业提供需偿还的融资的机构和个人。 4、单利和复利 1）单利：计算利息时，以本金为基数计算利息，不将利息计入本金，所获得的利息与时间成正比。 I=P*i*n 式中： l —利息 p —本金 i —计息周期的利率 n —计息周期 而第n 期末单利的本利和F 等于本金加上利息，即F=P+P*i*n=p （1+i*n ）（i 、n 对应一致）。 2）复利：计算利息时，以本金和累计利息之和为基数计算利息。 I t =i*F t-1 式中：I t —第t 期的利息 i-计算周期复利利率 F t-1-第（t-1）期末的复利本利和。 而第n 期末的复利本利和：F t =F t-1*(1+i) 3）复利的计算方法： ①离散型复利（按期（年、半年、季、月、周、日）计算的复利【普通复利】 常用支付形式：一次性支付/等额支付 ②连续式复利（按瞬时计算的复利） 5、利息和利率在工程经济活动中的作用 1）利息和利率是以信用方式动员和筹集资金的动力； 2）利息促进投资者加强经济核算，节约使用资金； 3）利息和利率是宏观经济管理的重要杠杆； 4）利息与利率是金融企业发展的重要条件。 1、2 等 值 计 算 1）等值：在资金时间因素的作用下，在不同的时间点上绝对值资金（不等）具有相同的价值。 2）现金流量：（CI-CO ）t ：考查对象整个期间各时点t 上实际发生的资金流出或 资金流入。 式中：（CI ）t 指现金流入 cash inflow （CO ）t 指现金流出 cash flow 3）现金流量图： ①始点o 表示第1年（或月、日）开始；“1”表示第1年（或月、日）结束，第2年（或月、日）开始，即第n 期终点与第（n+1）期始点重合（时间点为本期结束点） ②纵轴表示现金流量，向下表示流出，向上表示流入 ③现金流量的三要素：现金流量的大小； 现金流量的方向； 现金流量的作用点。 累计现金流量图见书P13-P14.
一级建造师《建设工程经济》计算公式汇总 1、单利计算 式中 I t ——代表第t 计息周期的利息额；P ——代表本金；i 单——计息周期单利利率。 2、一次支付的终值和现值计算 ①终值计算（已知P 求F 即本利和） ②现值计算（已知F 求P ） n n i F i F P -+=+= )1()1( 3、等额支付系列的终值、现值、资金回收和偿债基金计算 等额支付系列现金流量序列是连续的，且数额相等，即： ） ，，，，常数（n t A A t 321=== ①终值计算（即已知A 求F ） i i A F n 11-+=）（ ②现值计算（即已知A 求P ） n n n i i i A i F P ）（）（）（+-+=+=-11 11 ③资金回收计算（已知P 求A ） 111-++=n n i i i P A ）（） （ ④偿债基金计算（已知F 求A ） 1 1-+=n i i F A ）（ 4、名义利率r 是指计息周期利率：乘以一年内的计息周期数m 所得的年利率。即：m i r ?= 5、有效利率的计算 包括计息周期有效利率和年有效利率两种情况。 （1）计息周期有效利率，即计息周期利率i ，由式（1Z101021）可知： m r I = （1Z101022-1） （2）年有效利率，即年实际利率。 年初资金P ，名义利率为r ，一年内计息m 次，则计息周期利率为 m r i = 。根据一次支付终值公式可得该年的本利和F ，即： m m r P F ?? ? ?? +=1 根据利息的定义可得该年的利息I 为：??? ?????-??? ??+=-? ?? ? ? +=111m m m r P P m r P I 单 i P I t ?=m i r ?=
高等教育自学考试“工程经济”复习笔记 第一章工程经济分析的基本经济要素 工程经济分析的基本要素包括五方面内容，它们是：现金流量、投资、成本费用及其构成。本章的重点在于理解和记忆各个基本概念的含义，并能够估算固定资产投资、流动资金投资和总成本费用。 一、现金流量 1、现金流量的概念：它是以项目作为一个独立系统，反映项目在整个寿命周期内实际收入（收益）和实际支出（费用）的现金活动它只计算现金收支（包括现钞，转账支票等结算凭证。 2、现金流量图的绘制：绘制中要注意的是，一般假设投资在年初发生，其他经营费用或收益均在年末发生。 二、投资 1、投资的基本概念与构成
建筑工程费 设备购置费 固定资产投资安装工程费 工程建设其他费用预备费用 I 工程项目总投资 固定资产投资方向调节税建设期借款利息流动资金 在这里，工程项目总投资可以理解为建设项目的投入和维持生产 投入的周转资金的总和。投资后形成资产，我们看： 固定资产 工程项誌投资形成的资产』囂囂流动资产 I 固定资产是指使用年限在一年以上、单位价值在规定标准以上，并在使用过程中保持原有物质形态的资产。固定资产使用时，以折旧的形式分批转移到新产品的价值中去。 无形资产是指没有物质实体，但却可使拥有者长期受益的资产，如专利权、商标权等等。 递延资产是指不能全部计入当年损益，应当在以后年度内分期摊销的各项费用，如开办费等。
流动资产是指可以在一年内或者超过一年的一个营业周期内变 现或者耗用的资产。包括现金、各种存款、短期投资、应收预付款项、 存货等。 T'吒尊『肪学现：tip廻?召＜4 u R4吟玄?邛帝■泪I 辽n.wss^：^-^ii￡r穗刚暑空肛探■惜首准旬*忑±朮性:：吿?目制M翊稠足. 丘砂费ar^p?5 三、 门E巧旳畀明审啻両亏和TR—亍导匪■■冯酊円轧棗i?旻耳庭士F刃旺估骂一Wff?fH^-. ETRb 这几种估算方法应该掌握，特别是生产规模指数法和分项类比估算法，可以参照教材例题。 第二章工程经济分析的基本原理 工程经济分析的基本原理就是对技术方案的经济效益进行分析、 计算和评价，从中选出最优方案。这就需要通过一套完整的指标体系在两个以上技术方案经济效益比较时，必须使它们“可比”，因此要掌握 4 个可比原则，资金在运动中会产生价值（随时间变化），其增值部分就资金的时间价值，由于资金随时间变化，不同时期的不同资金金额可以折算为某一时间点上相同的金额，这就是资金的等 删tzmt样nn肚岂栏也*■册眸■詡计鼻和比 刘翳斤用总塢帛據州
1资金的时间价值 1、资金的时间价值：资金在生产和流通过程中随着时间推移而产生的增值。 2、影响资金时间的主要因素： 1）资金的时间价值2）资金数量的大小 3）资金投入和回收的特点（在总投资一定的情况下，前期投入的资金越多，资金的负效益越大） 4资金周转的速度（T,资金回收T,原资金时间价值T） 3、衡量资金时间价值的尺度（利息与利率） 1 ）利息：一定数额货币经过一段时间后资金的绝对增值； 借贷过程中，债务人支付给债权人的超过原借贷款金额的部分；占用 资金所付的代价或是放弃近期消费所得的补偿（资本化利息） 匸F-P 式中；I —利息F —还本利息总金额P —原借贷款金额，又称“本金”。 2 ）利率：单位时间内所得利息额与原借贷款金额之比。 i=l/p 式中：i —利率I —利息p —本金 3 ）计息周期n表示计算利息的时间单位，通常为年、半年、季、月、周或天。 4 ）影响利率高低的因素： ①首先取决于社会平均利润率的高低，随之呈正向变动，遵循“平均利润率代数和不为零”； ②在平均利润率不变的情况下，取决于金融市场上借贷资本的供给情况； ③借出资本要承担风险的高低； ④通货膨胀的影响； ⑤受借出资本的期限长短影响（贷款期限越长，风险就越大，利率就越 高） ________________________________ J 通常指根据法律或合同、契约的规定，在借贷关系中对债权人负有不偿还义务的人。付款者有权请求他方为特定行为的权利主体，是指
那些对企业提供需偿还的融资的机构和个人。 4、单利和复利 1）单利：计算利息时，以本金为基数计算利息，不将利息计入本金，所获得的利息与时间成正比。 I=P*i* n 式中：I —利息p —本金i —计息周期的利率n —计息周期 而第n期末单利的本利和F等于本金加上利息，即F=P+P*i*n=p（1+i*n）（i、n 对应一致）。 2 ）复利：计算利息时，以本金和累计利息之和为基数计算利息。 I t =i*F t-i 式中：I t—第t期的利息i- 计算周期复利利率 F t-i-第（t-1 ）期末的复利本利和。 而第n期末的复利本利和：F t=F-i *（1+i） 3 ）复利的计算方法： ①离散型复利（按期（年、半年、季、月、周、日）计算的复利【普通 复利】常用支付形式：一次性支付/等额支付 ②连续式复利（按瞬时计算的复利） 5、利息和利率在工程经济活动中的作用 1）利息和利率是以信用方式动员和筹集资金的动力； 2）利息促进投资者加强经济核算，节约使用资金； 3）利息和利率是宏观经济管理的重要杠杆； 4）利息与利率是金融企业发展的重要条件。 1、2等值计算 1）等值：在资金时间因素的作用下，在不同的时间点上绝对值资金（不等）具有相同的价值。 2）现金流量：（CI-CO）t :考查对象整个期间各时点t上实际发生的资金流出或资金流入。 式中：（Cl）t指现金流入cash inflow （CQ t指现金流出cash flow 3）现金流量图： ①始点o表示第1年（或月、日）开始；“ 1”表示第1年（或月、日）结束，第2年（或月、日）开始，即第n期终点与第（n+1）期始点重合（时间点为本期结束点 ②纵轴表示现金流量，向下表示流出，向上表示流入 ③现金流量的三要素：现金流量的大小；现金流量的方向；现金流量的作用点。
徐蓉一级建造师《建设工程经济》精讲通关计算公式汇总 1. 单利计算 单i P I t ?= 式中 I t ——代表第t 计息周期的利息额；P ——代表本金；i 单——计息周期单利利率。 )i ×n ＋P(1=I ＋P =F 单n F —本利和 P —本金 i 单—单利利率 In —单利总利息 2. 复利计算 1-?=t t F i I 式中 i ——计息周期复利利率；F t-1——表示第（t －1）期末复利本利和。 而第t 期末复利本利和的表达式如下： ) 1(1i F F t t +?=- 3. 一次支付的终值和现值计算 ①终值计算（已知P 求F 即本利和） n i P F )1(+= ②现值计算（已知F 求P ） n n i F i F P -+=+= )1() 1( 4. 等额支付系列的终值、现值、资金回收和偿债基金计算 等额支付系列现金流量序列是连续的，且数额相等，即： ） ，，，，常数（n t A A t 321=== ①终值计算（即已知A 求F ） i i A F n 11-+=）（ ②现值计算（即已知A 求P ） n n n i i i A i F P ）（）（）（+-+=+=-11 11 ③资金回收计算（已知P 求A ） 111-++=n n i i i P A ）（）（ ④偿债基金计算（已知F 求A ）
1 1-+=n i i F A ）（ 5. 名义利率r 是指计息周期利率：乘以一年内的计息周期数m 所得的年利率。即：m i r ?= 6. 有效利率的计算 包括计息周期有效利率和年有效利率两种情况。 （1）计息周期有效利率，即计息周期利率i ，由式（1Z101021）可知： m r I = （1Z101022-1） （2）年有效利率，即年实际利率。 年初资金P ，名义利率为r ，一年内计息m 次，则计息周期利率为 m r i =。根据一次支付终值公式可得该年的本利和F ，即： m m r P F ? ? ? ?? +=1 根据利息的定义可得该年的利息I 为： ??? ?????-??? ??+=-??? ?? +=111m m m r P P m r P I 再根据利率的定义可得该年的实际利率，即有效利率i eFF 为： 11i eff -?? ? ??+==m m r P I 7. 投资收益率的指标（不要求计算）P20 ○ 1 总投资收益率（ROI ） ROI=EBIT/TI (EBIT —息税前利润，TI —总投资) 总投资=建设投资（包含建设期贷款利息）+全部流动资金 ○ 2 资本金净利润率（ROE ） ROE=NP/EC (NP —净利润，NE —技术方案资本金) （净利润=利润总额-所得税）（所得税税后） 8. 投资回收期
工程经济学读书笔记 工程经济学是工程与经济的交叉学科，是研究工程技术实践活动经济效果的学科，下面是工程经济学读书笔记，请看： 工程经济学读书笔记关键概念： 1、投资：狭义的投资是指为建造和购置固定资产、购买和储备流动资产而事先垫付的资金及其经济行为。广义的投资是指一切为了将来的所得而事先垫付的资金及其经济行为。 投资活动是诸多要素的统一：投资主体、投资环境、资金投入、投资产出、投资目的。 2、投资主体：是指各种从事投资活动的法人和自然人。在我国实践中，具体表现为从事投资的各级政府、企业、个人及外商等。 3、经营性投资：是指所形成的资产主要用于物质生产和营利性服务。主要特征为：投资资金所转换的资产在运转中进行经济核算，以其收入弥补其支出，计算和考核盈亏。正常情况下，所投资金能够完成周转过程。 4、生产成本：和期间费用共同构成总成本费用，是指企业发生的费用中，能够和一定产品对象相联系的支出，包括费用发生时能够确定产品成本对象的直接费用和需要
按照一定标准分配计入产品成本的间接费用。具体包括四部分内容：直接材料费、直接工资、其他直接支出、制造费用。 5、经营成本：是指项目总成本费用扣除折旧费、维简费、摊销费和利息支出后的成本费用。 计算公式：经营成本=总成本费用-折旧费-维简费-摊销费-流动资金贷款利息。 6、固定成本：凡是成本总额在一定时期和一定业务量范围内，不受业务量增加减少变动影响而固定不变的成本。但就单位产品中的固定成本而言，则与业务量的增减成反比例变动。 7、变动成本：指成本总额与业务量总数成正比例增减变动关系的成本。但就单位产品的成本而言，则是固定不变的。 8、固定资产折旧：指固定资产在生产过程中，由于损耗而使其价值逐渐减少的现象。固定资产由于损耗而转移到产品中去的那部分价值，在实际工作中称为折旧额或折旧费。我国现行固定资产折旧方式主要有三种方式，即：平均年限法/Nd；）、余额递减法、年数和折旧法。 9、余额递减法：是一种典型的加速折旧法，该方法的特点是固定资产使用前提取的折旧较多，随着时间的推移，计提折旧的数额越来越少。其意图在于鼓励企业家大设备和建筑物的更新速度，促进技术进步。余额递减法适用于近代
2018 一级建造师《工程经济》知识点大全 复习要点：编制招标控制价 招标控制价编制时，应该注意以下问题： (1) 《建设工程工程量清单计价规范》GB50500--2013 将原规范中“国有资金投资的工程建设项目应实行工程量清单招标，并应编制招投标控制价……”上升为强制性条文，即：国有资金投资的工程建设招投标，必须编制招标控制价。 (2) 招标控制价编制的表格格式等应执行《建设工程工程量清单计价规范》GB50500--2013 的有关规定。 (3) 一般情况下，编制招标控制价，采用的材料价格应是工程造价管理机构通过工程造价信息发布的材料单价，工程造价信息未发布材料单价的材料，其材料价格应通过市场调查确定。另外，未采用工程造价管理机构发布的工程造价信息时，需在招标文件或答疑补充文件中对招标控制价采用的与造价信息不一致的市场价格予以说明，采用的市场价格则应通过调查、分析确定，有可靠的信息来源。 (4) 施工机械设备的选型直接关系到基价综合单价水平，应根据工程项目特点和施工条件，本着经济实用、先进高效的原则确定。 (5) 应该正确、全面地使用行业和地方的计价定额以及相关文件。 (6) 不可竞争的措施项目和规费、税金等费用的计算均属于强制性条款，编制招标控制价时应该按国家有关规定计算。 (7) 不同工程项目、不同施工单位会有不同的施工组织方法，所发生的措施费也会有所不同。因此，对于竞争性的措施费用的编制，应该首先编制施工组织设计或施工方案，然后依据经过专家论证后的施工方案，合理地确定措施项目与费用。财务比率是通过财务报表中的财务数据的关联性计算的，它显示了财务报表科目之间的关系。 常用的财务比率有以下几种： (1) 偿偾能力比率，常用的指标有资产负债率、流动比率和速动比率三个指标。 ①资产负债率资产负债率是企业总负债与总资产之比，它既能反映企业利用债权人提供资金进行经营活动的能力，也能反映企业经营风险的程度，是综合反映企业偿债能力的重要指标。其计算公式为：资产负债率=总负债+总资产X100% ②流动比率流动比率是企业流动资产与流动负债的比率，主要反映企业的楼債能力。其计算公式为：流动比率=流动资产+流动负债 ③速动比率速动比率是指企业的速动资产与流动负债之间的比率关系，反映企业对短期债务偿付能力的指标。其计算公式为：速动比率=速动资产+流动负債 (2) 资产管理比率，资产管理比率是用于衡量公司资产管理效率的指标。常用的指标有总资产周转率、流动资产周转率、存货周转率、应收账款周转率等。 ①总资产周转率总资产周转率是指企业在一定时期内主营业务收入与总资产的比率。总资产周转率的计算公式如下：总资产周转率(次)=主营业务收入+资产总额 ②流动资产周转率流动资产周转率是指企业在一定时期内营业收入与全部流动资产之间的比率，通常用周转次数和周转天数来表示。两个指标的计算分别如下：流动资产周转次数=流动
【最新资料,Word版，可自由编辑！】
一级注册建造师知识点--建设工程经济篇 投资收益率：总投资收益率、资本金净利润率 静态分析 静态投资回收期(P) 盈利能力分析 动态分析：财务内部收益率、财务净现值、 财务净现值率?动态投资回收期(P’) 确定性分析?偿债能力分析：利息备付率、偿债备付率、借款偿还期、资产负债率、 流动比率、速动比率 财务生存能力分析：累计盈余资金大于0 1：财务分析 盈亏平衡分析 不确定性分析 敏感性分析 2：财务净现值率（FNPVR）= 财务净现值（FNPV）/ 投资现值（IP），投资现值与财务净现值的折现率一致。 3：计息周期有效利率（i）= 名义利率（r）/ 一年内的计息周期数（m）即：i=r/m。 4：年有效利率i eff?=（1+r/m）m-1 5：F= P (1+i)n?= A[(1+i)n-1/i]
6：利息备付率（ICR）：指项目在借款偿还期内每年可用于支付利息的息税前利润（EBIT）与当期应付利息（PI）的比值，即：ICR=EBIT/PI。对于正常经营的项目，利息备付率应当大于1，根据我国企业历史数据统计分析，一般情况下，利息备付率不宜低于2。 7：偿债备付率(DSCR)：指项目在借款偿还期内，每年可用于还本付息的资金（息税前利润+折旧+摊销-企业所得税）与当期应还本付息金额（PD）的比值，即：DSCR=(EBITDA-TAX) / PD。偿债备付率正常情况下应当大于1，根据我国企业历史数据统计分析，一般情况下，偿债备付率不宜低于1.3。 8：资产负债率=负债总额/资产总额*100%，一般来说，该指标为50%比较合适。 9：速动比率=速动资产/流动负债，速动资产有两种计算方法：1）速动资产=流动资产-存货?2）速动资产=货币资金+短期投资+应收票据+应收账款+其他应收款。 10：流动比率=流动资产/流动负债，一般来说，生产企业合理的最低流动是2。 11：生产能力利用率=盈亏平衡点产量/设计生产能力。盈亏平衡点为企业的保本点。 12：投资回收期能够体现投资回收快慢，财务内部收益率（FIRR）能体现投资大小对方案资金回收能力的影响。 13：财务现金流量表分为：项目投资现金流量表、项目资本金现金流量表、投资各方现金流量表和财务计划现金流量表。 14：项目投资现金流量表的现金流出包括：建设投资、流动资金（没有利息支出）。
一级建造师工程经济笔记 前言： 1、本笔记以梅世强的老师的讲义为基石，不断在学习中丰富整理，共80页，包含了课本中的历年必考重点及一般重要内容。为本人学习经验的总结，适合学习时间有限的朋友。 2、本笔记根据2016年的经济教材编写。汇集了历年的必考点，红色和※所示的是必须会的，黑色部分随没有采色重要，但也是书上提练出来的可考重点，本人认为所编考点应该能够涵盖考试考点。但在学习中为增加理解还需翻阅课本。 3、为方便记忆，本人收集、并创作了一些口决，所收集口决因不能找到具体创作者，故特请原作者见谅。 4、希望大家学习该资料的同时，积极提出宝贵意见，以便本人持续的完善和提高。
第一章工程经济 1Z101011利息的计算 1、资金是运动的价值，资金的价值是随时间变化而变化的，是时间的函数，随时间的推移而增值，其增值的这部分资金就是原有资金的时间价值 2、※影响资金时间价值的因素：1）资金使用时间2）资金量的多少3）资金投入和回收特点4）资金周转速度。（口决：两周时间收回。“两”指“资金量”） 3、对于资金时间价值的换算方法与采用复利计息的方法完全相同，通常用利息额的多少作为衡量资金时间价值的绝对尺度，用利率作为衡量资金时间价值的相对尺度 4、利息常常被看做是资金的一种机会成本。 5、※影响利率的5个决定因素：1）首要因素，社会平均利润率（大）是利率的最高界限2）借贷资本的供求情况（供过求，利率下降，求过供，利率上调）3）风险（与利率成正比）4）通货膨胀（对利息有直接影响）5）期限。（口决：供货期险峻） 6、以信用方式筹集资金有一个特点就是自愿性，而自愿性的动力在于利息和利率；复利计算分为：间断复利和连续复利。一般采用间断复利 1Z101012资金等值计算及应用 1、※金额相等的两笔资金，在资金时间价值的作用下，其价值不同。反之，金额不等的两笔资金，在资金时间价值的作用下，其价值有可能具有相等的价值； 2、※现金流量图绘制:1）横轴时间轴2）垂直箭线表示现金流量，上收入、下支出3）箭线长短与数值 大小应成比例4）箭线与时间轴的交点即为现金流量的交点 3、※现金流量3要素：现金流量大小、方向和作用点（发生时点）。 4、※影响资金等值的三个因素：1）资金数额2）资金发生时间长短3）利率（折现率）。利率是关键因素。（口决：树长绿） 终值和现值及等额年金的计算公式
8 8 8 …… 8 课后习题： 第2章： 1. 解：（1）现金流量图： （2）设从现在起在n 个周期内还清余款，半年利率为6%，建立等值公式：110-20=28（P/F ，6%，2）+8（P/A ，6%，N-2）（P/F ，6%，2） 90=28╳0.89+8╳（P/A ，6%，N-2）╳0.89 （P/A ，6%，N-2）=65.08/7.12 =9.14 ， 查表得：n-2=14，n=16（半年），所以8年内还清。 2、某企业5年后需要一笔50万元的资金用于固定资产的更新改造，如果年利率为6%，问从现在开始该企业每年末应存入银行多少钱？ 解：现金流量图略 A=F （A/F,i,n ） =50 ╳（A/F ，6%，5）=50 ╳0.1774=8.87 万元 第四章： 4. 某方案的现金流量如表1-1所示，基准收益率为10%，试计算： （1）静态投资回收期；（2）净现值。 某项目现金流量（万元） 表1-1 解：（1）列表计算累计净现金流量 年 2.5100 2016=+-=Pt 20万元 28万元 0 1 2 3 4 5 ……… n 时间单位：半年 110万元
(2)NPV=-400+80（P/F，10%，1）+90（P/F,10%,2）+100（P/F,10%,3） +10（P/F,10%,4）+100（P/F,10%,5）+100（P/F,10%,6） =-400+80*0.9091+90*0.8264+100*0.7513+10*0.6830+ 100*0.6209+100*0.5645 =-52.396万元 6. 某项工程总投资为4500万元，投产后每年经营成本为600万元，每年的收益为1400万元，产品的经济寿命期为10年，在第10年末还能收回资金200万元，年收益为12%，试用净现值法确定投资方案是否可取。 解：（1）现金流量图略 NPV=-4500+（1400-600）（P/A,12%,10）+200（P/F,12%.10）=-4500+800*5.6502+200*0.3220 =-4500+4520.16+64.4 =84.56 由判别准则：NPV>0，所以投资方案可取 7、A、B为两个互斥方案，其方案现金流如下表4-1所示，基准收益率为10%，请用增量内部收益率法进行方案的比选。 方案现金流（单位：万元）表4-1 A方案：NPVA=-100+40(P/F,10%,1)+40（P/F,10%,2）+50(P/F,10%,3) =-100+40*0.9091+40*0.8264+50*0.7513 =-100+36.364+33.056+37.565 =6.985 B方案：NPVB=-120+50(P/F,10%,1)+50（P/F,10%,2）+60(P/F,10%,3) =-120+50*0.9091+50*0.8264+60*0.7513 =11.853 （2）相对效果检验，采用增量内部收益率 B-A现金流：
徐蓉一级建造师《建设工程经济》精讲通关计算公式汇总 1. 单利计算 I t 二 P i 单 式中I t -------------- 代表第t 计息周期的利息额；P -------- 代表本金；i 单 ---------- 计息周期单利利率 F = P + I n = P （1+ n × 单） F —本利和P —本金i 单一单利利率In —单利总利息 2. 复利计算 11 二 i '：Ft i 式中i ――计息周期复利利率；F t-i ――表示第（t - 1）期末复利本利和。 而第t 期末复利本利和的表达式如下： F t =F tJ （1 i ） 3. 一次支付的终值和现值计算 ① 终值计算（已知P 求F 即本利和） F=P （I ：：i ）n ② 现值计算（已知F 求P ） P=-^n =F （1 也）』 （1 i ）n 4. 等额支付系列的终值、现值、资金回收和偿债基金计算 等额支付系列现金流量序列是连续 的，且数额相等，即： ①终值计算（即已知A 求F ） F =A(LJ ))^1 ②现值计算（即已知A 求P ） ③ 资金回收计算（已知P 求A ） A=P 亠丄 (1 ÷i ) n — ④ 偿债基金计算（已知F 求A ） A=F - (1 ?i) n -1 5. 名义利率r 是指计息周期利率：乘以一年内的计息周期数 m 所得的年利率。即： ^i m 第1页 A t -A -常数(t =1,2,3,..?, n ) (1 ■ i) n -1 P r i 宀A i ( I .i )
6. 有效利率的计算 包括计息周期有效利率和年有效利率两种情况。 （1）计息周期有效利率，即计息周期利率i ,由式（1Z101021）可知： I=-（1Z101022-1） m （2）年有效利率，即年实际利率。 年初资金P,名义利率为r ,一年内计息m次，则计息周期利率为—丄。根据一次支 m 付终值公式可得该年的本利和F，即： F=Pd m m 根据利息的定义可得该年的利息I为： =PG 丄『_P=P%+丄］ I m J代m丿 再根据利率的定义可得该年的实际利率，即有效利率i eFF为： i eff 1 1 P m 7. 投资收益率的指标（不要求计算）P20 ①总投资收益率（ROI） ROI=EBIT/TI （EBlT —息税前利润，TI —总投资）总投资=建设投资（包含建设期贷款利息）+全部流动资金 ②资本金净利润率（ROE ROE=NPzEC （NP —净利润，NE-技术方案资本金）（净利润=利润总额-所得税）（所得税税后） 8. 投资回收期 F t=（累计净现金流量开始出现正值的年分数-1 ）+ （上一年累计现金流量的绝对值Z出现正值年份的净现金流量） 9. 财务净现值 n X FNPV CI -CO 1 ?i c（1Z101035） t ￡t 式中FNPV ――财务净现值； （CI-CO）t――第t年的净现金流量（应注意“ + ”、“ - ”号）； 基准收益率； 第2页
一建工程经济知识点完整版 一．资金时间价值的计算及应用 1. 资金时间价值： （1）概念：其实质是资金作为生产经营要素，在扩大再生产及其资金流通过程中，资金随时间周转使用的结果。 ——产生资金时间价值的两个必不可少的因素：①投入扩大再生产或资金流通；②时间变化。 （2）影响资金时间价值的因素：①资金使用时间；②资金数量大小；③资金投入和回收的特点（总资金一定，前期投入的资金越多，资金的负效益越大；资金回收额一定，离现在越近的时间回收的资金越多，资金的时间价值就越多）；④资金周转的速度。 2. 利息与利率： （1）概念：——资金时间价值的换算方法与采用复利计算利息的方法完全相同。 ——复利计算有间断复利和连续复利之分。实际应用中都采用间断复利。 ——再工程经济分析中，利息常常被看成是资金的一种机会成本。 （2）利率高低的决定因素： <1>社会平均利用率：利率的高低取决于社会平均利润率的高低，并随之变动。 <2>金融市场上借贷资本的供求情况：借贷资本供过于求，利率便下降。 <3>风险；风险越大，利率越高。 <4>通货膨胀：资金贬值使利率无形中成为负值。 <5>期限：贷款期限越长，不可预见因素越多，利率也越高。 （3）利息与利率在经济活动中的作用： ——以信用发生筹集资金有一个特点就是自愿性，而自愿性的动力在于利息和利率。 ——信用就是经济活动中产生的赊欠关系，包括银行信用和商业信用。 （4）利息的计算：（单利与复利之分） <1>单利： 单i t ?=P I 在工程经济分析中，单利使用较少，通常只适用于短期投资或短期贷款。 <2>复利：）（i 11t t +?=-F F 利生利，利滚利。本金越大，利率越高，计息周期越 长，单利与复利差距就越大。 3. 资金等值概念； （1）两笔资金相同，在不同时间点，在资金时间价值作用下两笔资金不可能存在等值关系。 （2）两笔金额不等的资金，在不同时间点，在资金时间价值作用下，两笔资金有可能等值。 （3）两笔金额不等的资金，在不同的时间点上，在资金时间价值的作用下，如果某个时间点等值，则利率不变的情况下，其它时间点上也等值。 （4）两笔资金金额相等，在同一时间点上，在资金时间价值的作用下，两者资金等值。 （5）两笔资金金额不等，在同一时间点上，在资金时间价值的作用下，两笔资金不等值。 4. 影响资金等值的因素有三个：①资金数额的多少；②资金发生时间的长短；③利率的大小（是关键因素）。 5. 现金流 量图： （1）现金流量图
1Z101000 工程经济 1Z101010 资金时间价值的计算及应用 1、资金时间价值：资金作为生产要素，在扩大再生产及资金流通过程中随时间变化而产生增值，其增值部分就是原有资金的时间价值 2、影响资金时间价值的因素： ①资金的使用时间、②资金数量的多少、③资金投入和回收的特点、④资金周转速度 3、使用资金的原则：充分利用并最大限度地获取时间价值 ①加速资金周转、②尽早回收资金、③从事回报高的投资、④不闲置资金 4、利息：（绝对尺度）资金时间价值的一种重要表现形式 ①利息的本质是由贷款发生利润的一种再分配，是资金的机会成本 ②利息是占用资金所付出的代价或者是放弃使用资金所得的补偿 5、利率：（相对尺度）单位时间内所得利息额与原借贷金额之比，通常用百分数表示 6、决定利率高低的因素： ①]社会平均利润率、②借贷资本供求状况、③借出资本承担的风险、④]通货膨胀、⑤借出资本期限 7、单利：利不生利，没有完全反映资金的时间价值，通常只适用于短期投资或短期贷款 8、复利：利生利、利滚利 ①间断复利——普通复利，是按期（年、季、月等）计算复利。实际使用多采用 ②连续复利——按瞬时计算复利 9、现金流量：考察技术方案整个期间各时点t 上实际发生的资金流出或资金流入称为现金流量 现金流出t CO ；现金流入，用t CI ；净现金流量()t CO CI - 10、现金流量图三要素：大小（现金流量的数额）、方向（现金流入或流出）、作用点（发生时点） 11、在考虑资金时间价值的前提下，在一定的利率条件下，不同时点、不同金额的资金在价值上是等效的，称为资金等值。 12、在复利计算中，当计息周期小于一年时，就出现了名义利率和有效利率。 13、名义利率（r ）：指计息周期利率 i 乘以一年内的计息周期数 m 所得的年利率。即：r ＝i×m 14、有效利率（i eff ）：指资金在计息中所发生的实际利率，包括：计息周期有效利率和年有效利率 计息周期利率i ：i ＝r/m 年有效利率 i eff ：11-??? ??+=m eff m r i 15、计息周期小于（或等于）资金收付周期时的等值计算 ①按资金收付周期的实际利率计算 ②按计息周期的有效利率计算 注：对等额系列流量，计息周期与资金收付周期一致时才能用 1Z101020技术方案经济效果评价 1、技术方案经济效果评价基本内涵 技术方案是工程经济最直接的研究对象，获得最佳的技术方案经济效果则是工程经济研究的目的。 2、效果评价：对技术方案的财务可行性和经济合理性进行分析论证 3、技术方案经济效果评价基本内涵
1Z101000 工程经济基础 1Z101000 工程经济基础知识体系 1Z101010掌握现金流量的概念及其构成 1．知识体系 工程经济基础 时间价值理论 现金流量图 资金等值计算 投资方案 经济效果评价 评价理 论应用 建设工程项目可行性研究的概念和基本内容 建设工程项目周期概念和各阶段对投资的影响 盈亏平衡分析 ( 盈亏平衡点BEP ) 敏感性分析 ( 敏感度系数E ) 评价内容 盈利能力 清偿能力 抗风险能力 成本效益分析法 财务评价 指标体系 静态经济评价指标 （R;P t ;,P d ;利息与偿债备付率） 动态经济评价指标 （P t ’; FNPV; FIRR; FNPVR ） 成本效能分析法 评价方法
表示2. 知识要点 现金流量 某建设项目投资总额为1000万元，建设期三年，各年投资比例分别为：20%、50%、30%，项目从第四年开始产生效益，每年的净现金流量为300万元，项目计算期十年，在最后一年可收回固定资产余值及流动资金100万元。则该项目的现金流量图为（） 知识要点：1Z101013现金流量图的绘制方法答案：C 100 100 B D 500 100 100 500
解题思路：在画现金流量图时，注意现金流量三要素：现金流量的大小、方向（流出或流入）及作用点（现金发生的时间电）。 解题技巧：在画现金流量图时，投资一般画在年初，收益一般画在年末，箭头向上表示受益（现金流入），箭头向下表示支出(现金流出)，箭头上方（下放）注明现金流量的数值。现金流量图画得正确与否是正确进行资金等值计算的前提。画现金流量图时一定要注意全面，不要有漏项。同时要注意区分年初与年末。 1Z101080熟悉资金的时间价值概念及其相关计算 1．知识体系 2．知识要点 （1）资金的时间价值 资金的价值是随时间变化而变化的，是时间的函数，随时间的推移而增值，其增值的这部分资金就是原有资金的时间价值。 1.与采用复利计算利息 的方法相同。 2.利息额的多少是衡量资金时间价值的绝对尺度，利率是衡量资金时间价值的相对尺度。 利息计算 不计在先前利息周期中所累积增加复利计算：用本金加上先前计息周期所累积利息总额之和计算。 )：r=i ×m, 1)1(-+ =m eff m r i 1.不同时期、效”的资金称为等值，又叫等效值。2.等值基本公式： （F/P ，i ，n ） （（A/P ，i ，n ） （（F/A ，i ，n ） （影响资金等值因素：金额的多少、资金发生的时间、利率的大小。3.贷款利息计算方法有单利法和复利法之分，公式不同。
级注册建造师知识点建 设工程经济篇 WTD standardization office【WTD 5AB- WTDK 08- WTD 2C】
【最新资料,Word版，可自由编辑！】
一级注册建造师知识点--建设工程经济篇 投资收益率：总投资收益率、资本金净利润率 静态分析 静态投资回收期(P) 盈利能力分析 动态分析：财务内部收益率、财务净现值、 财务净现值率?动态投资回收期(P’) 确定性分析?偿债能力分析：利息备付率、偿债备付率、借款偿还期、资产负债率、 流动比率、速动比率 财务生存能力分析：累计盈余资金大于0 1：财务分析 盈亏平衡分析 不确定性分析 敏感性分析 2：财务净现值率（FNPVR）= 财务净现值（FNPV）/ 投资现值（IP），投资现值与财务净现值的折现率一致。 3：计息周期有效利率（i）= 名义利率（r）/ 一年内的计息周期数（m）即：i=r/m。 4：年有效利率i eff?=（1+r/m）m-1 5：F= P (1+i)n?= A[(1+i)n-1/i] 6：利息备付率（ICR）：指项目在借款偿还期内每年可用于支付利息的息税前利润（EBIT）与当期应付利息（PI）的比值，即：ICR=EBIT/PI。对于正
常经营的项目，利息备付率应当大于1，根据我国企业历史数据统计分析，一般情况下，利息备付率不宜低于2。 7：偿债备付率(DSCR)：指项目在借款偿还期内，每年可用于还本付息的资金（息税前利润+折旧+摊销-企业所得税）与当期应还本付息金额（PD）的比值，即：DSCR=(EBITDA-TAX) / PD。偿债备付率正常情况下应当大于1，根据我国企业历史数据统计分析，一般情况下，偿债备付率不宜低于。 8：资产负债率=负债总额/资产总额*100%，一般来说，该指标为50%比较合适。 9：速动比率=速动资产/流动负债，速动资产有两种计算方法：1）速动资产=流动资产-存货?2）速动资产=货币资金+短期投资+应收票据+应收账款+其他应收款。 10：流动比率=流动资产/流动负债，一般来说，生产企业合理的最低流动是2。 11：生产能力利用率=盈亏平衡点产量/设计生产能力。盈亏平衡点为企业的保本点。 12：投资回收期能够体现投资回收快慢，财务内部收益率（FIRR）能体现投资大小对方案资金回收能力的影响。 13：财务现金流量表分为：项目投资现金流量表、项目资本金现金流量表、投资各方现金流量表和财务计划现金流量表。 14：项目投资现金流量表的现金流出包括：建设投资、流动资金（没有利息支出）。 15：项目资本金现金流量表的现金流出包括：项目资本金、借款本金偿还、借款利息支付、经营成本、营业税金及附加等。 16：项目总投资=建设投资+建设期利息+流动资金。生产期利息计入生产成本。
2017一级建造师学霸笔记分享 《建设工程经济》 1Z101000 工程经济 1Z101010 资金时间价值的计算及应用 1Z101011 利息的计算 一、利息与利率的概念 利率的高低由以下因素决定：（供、均、险、期、货） 1.利率的高低首先取决于社会平均利润率的高低，并随之变动。在通常情况下，社会平均利润率是利率的最高界限。因为如果利率高于利润率，无利可图就不会去借款。 2.在社会平均利润率不变的情况下，利率高低取决于金融市场上借贷资本的供求情况，借贷资本供过于求，利率便下降；反之，求过于供，利率便上升。 3.借出资本要承担一定的风险，风险越大，利率也就越高。 4.通货膨胀对利息的波动有直接影响，资金贬值往往会使利息无形中成为负值。 5.借出资本的期限长短。贷款期限长，不可预见因素多，风险大，利率就高；反之利率就低。二、利息的计算 （一）单利：“利不生利” 单 ＝i P I t ?（1Z101011-3）） （＝＝单i 1?++n P I P F n （lZ101011-4） （二）复利：“利生利”、“利滚利” 1-?t t F i I ＝（1Z101011-6）） （＝i F F t t +?-11（1Z101011-7） 理解： 例如有100块钱，银行利率10%，1年以后110，2年以后120,3年以后130就是单利计息的，它的利息的计算基数都是起初的100块。 同样100块钱，银行利率10%，,1年以后110,2年以后121=110（1+10%）,3年以后133=121（1+10%）就是复利计息，它的计息基数都是上一年的本利和。1Z101012 资金等值计算及应用 一、现金流量图的绘制（二）现金流量图的绘制
工程经济学知识点整理
1、工程经济学 定义：在有限资源的条件下，运用有效的方法，对各种工程项目进行评价和选择，以确定出最佳方案，从而为实现正确的投资决策提供科学依据的一门应用性经济学科。 研究对象（P2）：工程项目的经济性（一个项目具有独立的功能和明确的费用投入） 出发点：企业或投资者角度，以市场价格作为参照的财务评价； 地区或国家角度，综合考虑资源配置效率的国民经济评价； 考虑到就业率、分配公平和社会稳定等方面的社会评价。 研究特点（P3）：边缘性：自然科学和社会经济科学之间的边缘性学科；
（编英语综述）应用性：对具体问题进行分析评价，为将要采取的行动提出决策的依据； 预测性：在问题决策之前进行的，有科学的依据才能有科学的决策； 综合性：研究处理技术经济问题需要运用多学科知识进行综合分析与评价； 数量性：为科学准确评价方案的经济效果，工程经济学采用许多定量分析。 2、时间价值 定义：资金时间价值是指资金在扩大再生产及其循环周转过程中，随着时间变化而产生的增值。产生增值的两个条件： （1）货币作为资本或资金参加社会周转； （2）经历一定的时间。影响增值的因素主要包括：增值形式 （1）借贷中的利息； （2）生产经营
（1）资金数量和投入的时间； （2）资金的周转速度； （3）资金效益高低； （4）资金使用代价的计算方式及利率高低等。现金流量（现金流入、现金流出及净现金流量的统称） 三要素：大小、流向、发生时间 六个基本公式 已知量未知量系数表达 系数计算式 式 P F （F/P，i， n） F P （P/F，i， n）
A F （F/A ，i ，n ） F A （A/F ，i ，n ） A P （P/A ，i ，n ） P A （A/P ，i ，n ） 3、投资的估算 固定资产投资估算 扩大指标估算法(生产指数估算法)： 11n Q I I R Q ??=?? ??? I ：拟建项目固定资产投资额