第一章金融业风险与监管综述
(一)金融风险的概念
１、识记：
（１）金融风险的定义
一种表述认为，金融风险主要是指在宏观经济运行中，由于金融体系和金融制度的问题、金融政策的失误以及经济主体在从事金融活动时因决策失误，客观条件变化或其他情况而有可能使资金、财产、信誉遭受损失等原因，客观上会影响宏观经济稳定、协调发展，导致一国国民经济停滞甚至倒退的可能性。
另一种表述认为，金融风险是指在货币经营和信用活动中，由于各种因素随机变化的影响，使金融机构和投资者的实际收益与预期收益相背离的不确定性及其资产蒙受损失的可能性。
２、领会：
（1）金融风险的广泛存在是现代金融市场的一个重要特征：
（2）金融风险是行为人遭受损失的不确定性：
（3）金融风险的成因是金融活动中的不确定性。
(二)金融风险的种类
识记：
（１）汇率风险：汇率的波动给行为人造成损失的不确定性。
（２）利率风险：由于市场价格变化（利率变化）引起金融机构持有资产价格变动，或银行及其他金融机构协定利率跟不上市场利率变化而带来的风险。
（３）信用风险：由于信用活动中存在不确定性而遭受损失的可能性。由于金融机构（如银行）运用资金，对客户进行贷款，借款人不能按期归还贷款本息所形成的风险。（最大风险）
（４）流动性风险：是指存款人以正当理由要求提款时银行或其他金融机构不能支付的风险
（５）系统技术风险：金融系统如银行系统内部软硬件发生错误、损坏而危害金融机构经营管理的风险。
（６）管理风险：金融机构管理层在管理程序、管理机制或管理环节中出现纰漏对金融机构带来的风险。
（７）犯罪风险：金融机构要时刻面对来自外部和内部或内外勾结针对其犯罪活动而带来的风险。
（８）国家、政府和法规风险：一国政府更迭或首脑更替带来的政策变化的风险，或一个国家政策、法规的调整给金融机构带来的各种各样风险。
（９）关联风险：由于相关产业或相关市场发生严重问题，而使行为人遭受损失的可能性。
(三)金融风险的特征
识记：
（１）客观性：客观性的原因①市场经济主体的有限理性；②市场经济主体的机会主义倾向；③信用中介性和对象的复杂性。
（２）潜在性和累积性：由于金融机构和融资者间存在着极大的信息不对称，而微观金融主体对金融资产价格变化的信息优势极不完全的，因此金融风险具有很大的潜在性，并在各金融机构中不断累积。
（３）突发性和加速性：由于微观金融主体的投机化行为模式，金融风险具有加速累积的特点，金融泡沫越吹越大。而一旦风险累积超过一定的临界值，随着某一具体金融事件的发生，社会个体的“信用幻觉”被打破，潜在风险遂突发为现实风险。个体的投机化行为模式再次起到加速器的作用，经济危机最终形成。金融风险一旦爆发，它不同于其他风险爆发只在既定范围内匀速运动，而是因风险失去信用基础而加速变动。一旦金融风险爆发，往往伴随着突发性、加速性，直到形成后果更为严重的金融危机。
（４）扩散性与传染性：金融机构风险损失或失败，不但影响自身的生产和发展，更多的是导致众多的储蓄者或投资者的失败，从而引起社会的动荡。扩散性是指个别金融机构经营出现危机，会迅速扩张到其他金融机构，乃至波及整个金融体系。由于国际金融交往日益频繁，一国的金融风险往往会通过各种渠道实现跨国“传染”。一旦一国金融风险突发酿成金融危机，很快就会传染给其他国家，于是形成“多米诺骨牌”效应。这一特征在全球金融一体化成为趋势的今天显得尤为突出。
（５）破坏性：金融风险一旦发生，不仅使客户和股东蒙受很大的经济损失，而且往往波及社会再生产的所有环节，影响社会再生产的顺利进行和经济的持续增长，造成社会巨额的经济损失，甚至危及社会稳定，引发严重的政治危机。
（６）可控性：虽然金融风险的爆发往往由偶然事件引起，但由于其产生与发展都有一定的规律可循，因此又是可以防范与控制的，市场金融主体可以根据一定的方法、制度对风险进行事前识别、分析和预测。
（７）周期性：金融运行是在既定的货币政策环境下，并处于整个国民经济整体循环之中，因此金融风险
也受国民经济循环周期和货币政策变化的影响，呈现周期性、规律性的变化。
(四)金融监管
１、识记：
（１）金融监管的定义
集团论：政府及其有关机构代表社会公众，对金融机构经营管理及相关金融市场实施的监督管理。
２、领会：金融监管各理论
（1）公共利益论：监管的目的在于维护公共利益。监管是提高整个经济运行效率的一个重要手段。任何监管体系，只要其宗旨不在于对资源进行重新分配，即可被认为是为了在自由的市场机制“失灵”的情况下提供一项公共的救济。公共利益理论认为管制是从维护社会利益出发，满足公众需求，弥补自有市场机制“失灵”或“缺陷”的有效措施。它产生的前提条件是认为有自然垄断、外部效应和信息不对称等自由市场内在缺陷的存在。所以，该理论强调，管制是作为医治这些缺陷的必要手段。
（2）利益集团论：基于对公共利益论的各种评述与争论，利益集团论摒弃了公共利益理论的前提和各种假设。而将其理论置于以下假设前提之上，即作为一般规则，社会代理人从事公共活动，目的在于增进自己的主观福利，而非一般公众的福利。基于这一前提，利益集团理论将焦点集中在监管过程的各参与团体所能从事的广泛自利行为的机会之上，以及集中在对于此等自利行为的法律与社会控制之上。
（3）货币监管论：为了控制货币和信贷的膨胀率，从而实现政府的宏观经济目标。
（4）审慎监管论：银行监管最有说服力的理论。其着眼于银行业的稳健与安全运行。目的：①对作为银行服务消费者的储户个人进行保护，以防范银行倒闭带来的风险。②对银行体系从整体上予以保护，已防范传染性危机带来的风险。
(五)金融风险与金融监管的辨证关系
1、领会：
（1）感谢金融风险：金融风险的出现，促使金融业乃至整个社会都发生了积极的变化。
①金融风险使全社会增强了金融风险意识。
②证明我国金融改革的艰巨性和复杂性。
③促使地方政府领导金融工作的方式发生了根本性转变。
④使中央银行的监管意识大大增强，监管理念不断更新，更加客观地审视目前央行监管体制和工作思路，在监管意识和手段上有较大进步。
（2）金融风险的内在特性使金融监管成为必然：
①金融业是一个特殊的高风险行业。
②金融业具有发生支付危机的连锁反应。
③金融体系的风险，直接影响着货币制度和宏观经济的稳定。
金融风险的内在特性，决定了必须有一个权威机构对金融业实施适当的监管，以确保整个金融体系的安全与稳定。（3）有效金融监管降低金融风险：金融监管当局通过合理制定和有效执行有关金融管理规章，增加市场参与者的不完全信息，降低金融交易风险，减少金融危机发生的可能性，提高金融市场的系统稳定性和运行效率，通过采取适当措施管理金融危机，减轻金融危机的不利影响，防止发生系统风险。通过全过程的金融监管，如对于金融机构的市场准入、日常业务经营以及市场退出等环节的监管，对金融机构作出合理规划，对于经营业务及风险度和处理办法进行充分考虑，以减少潜在风险；对日常业务经营的监管可以规范金融机构的业务经营，限制金融机构不必要的冒险行为。
（4）金融监管的负面影响可能增加金融风险：尽管我们从许多方面论证金融监管的必要性和重要性，然而在实证研究中，也有学者认为市场自律可能是获取银行体系安全和稳健的一种更有效的途径和方法。也就是说金融监管的有效性受到质疑，由于监管的存在，会导致一些与监管的初衷相砵的负面影响，反而增大金融风险。
2、应用：金融风险与金融监管的辨证关系
综上（1）（2）（3）（4）所述，金融风险与金融监管司一种辩证关系，他们相互影响、相互作用。我们应准确认识并把握它们之间的关系，通过金融监管把金融风险控制在合理的、可控的范围之内，而合理的、可控的金融风险又能促进金融市场的活跃与创新，不断推进我国金融业的改革和发展。
第二章金融风险环境因素分析
（一）金融风险的外部环境因素分析
１、识记：
（１）虚拟资本：与实物资本相分离的、本身没有价值的，仅是取得一定收益权的凭证。如股票、债券、商业票据和其他可转让证券。
（2）蒙代尔三角：在资本完全自由流动的情况下，要想维持固定汇率制，就只能牺牲货币政策的有效性和独立性。
（3）货币政策：政府货币当局即中央银行通过银行体系变动货币供给量来调节总需求的政策。
２、领会：
一、宏观经济运行的动态性带来的金融风险
（1）实体经济波动与经济周期带来的金融风险：
（2）虚拟资本运行与泡沫经济带来的金融风险：
（3）宏观经济政策带来的金融风险：
1.各种政策手段、工具难以协调配合。
2.宏观政策对金融风险的直接影响。
3.政策的时滞性带来的金融风险。
二、货币体系不确定性带来的金融风险
（1）货币职能带来的金融风险：
1.价值尺度带来的金融风险。
2.流通手段带来的金融风险。
3.贮藏手段带来的金融风险。
4.支付手段带来的金融风险。
5.世界货币带来的金融风险。
（2）货币供求和需求带来的金融风险：
1.货币供给带来的金融风险。
2.货币需求带来的金融风险。
三、信息不对称带来的金融风险：
（1）信息不对称性将导致逆向选择和道德风险。
（2）存款市场的信息不对称引发并加剧银行恐慌
四、制度变迁带来的金融风险：
（1）金融产权关系不明晰；
（2）我国改革与发展战略的失误；
（3）金融替代财政，承担了转轨中转嫁的风险；
（4）政府对金融系统的直接干预；
（5）各项改革政策推进不同步，各领域市场化程度不同步；
（6）法律、规章等社会经济正式制度不健全；
（7）习惯、道义等意志形态改革滞后。
（二）金融体系内部不确定性因素分析
1、识记：
（１）货币市场：专门融通短期资金的场所（其交易的标的物有货币头寸、存单、票据、短期公债等，因其偿还期限短，风险小且流动性强，被视为具有类似于货币的功能。）
（2）资本市场：专门融通期限在一年以上的中长期资金的市场。
（3）外汇市场：进行外币和以外币表示的支付凭证买卖的市场。
（4）外汇风险：汇率变动对经济领域的影响具有不确定性，这种不确定性就是所谓的外汇风险。
2、领会：
（１）金融工具的不确定性：
①票据业务可能产生的风险分析：1.违约产生的信用风险；2.法律条款适用性风险。
②信用证项下的银行风险：1.开证行的风险；2.通知行的风险；3.付款行或偿付行或议付行的风险；4.保兑行的风险。 P52（理解各家风险）
（２）金融机构体制的不确定性：
①国有商业银行的产权结构与银行风险：我国商业银行的产权结构承袭了公有产权制度下的国有产权结构安排，使银行财产所有权、经营权、收益权高度集中于国家政府，加剧了经营风险和成本效率的损失。从激励方面，由于产权不明晰，使商业银行的短期目标与长期目标相互脱离，不利于商业银行的长期发展，造成极大的成本和效率损失。
②商业银行的金融创新与银行风险：1.银行信用级别的降低； 2.银行收益状况的恶化；3.资本质量的恶化；
4.银行大量倒闭。
③商业银行的国际化经营与银行风险:1.我国银行业整体盈利能力依然偏弱；2.信贷增长过快中潜在风险增大；3.不良贷款率仍偏高并有可能反弹；4.资本缺口仍然很大，资本充足率仍然较低；5.商业银行风险管理已不适应国际化发展要求。
（3）金融市场的不确定性（资本市场中的风险）：
①股票是价格波动大,波动频繁；
②股票市场投机过度,存在泡沫化倾向；
③上市公司业绩成长与高股价相背离；
④股票市场表现为以政策因素为主的系统性风险。
（三）主体非理性因素引致的金融风险
1、识记：
（１）显著性思维：投资者的决策行为并不是固定不变的，他会根据事件的发生修正自己原来的决策行为，而这有可能导致决策的偏差。
（２）铆定效应：是指人们趋向于把将来的估计和过去已有的估计相联系。
（３）羊群效应：是信息连锁反应导致的一种行为方式，当个体根据其他行为主体的行为而采取类似的行为时就会产生“羊群效应”。
2、应用：金融风险风险环境因素分析-整个章节
第三章控制金融业风险的监管对策与手段
（一）金融监管的经济学分析
1、领会：
（１）金融监管的必要性：
①金融监管的现实理由：对金融危机的防范。近年来，世界各地金融危机频繁发生。虽然金融危机由多种因素导致，但金融监管不力也是其中一个重要原因。鉴于金融危机不仅对金融业，更重要的是对实物经济会产生灾难性的影响，理所当然的要求政府部门介入进行金融监管以降低社会成本，金融危机只是一种现象。实际上各国从来都没有完全放弃过金融监管，但金融危机依然发生，只是在次数和程度上有所改观而已，由此看来，加强金融监管还有其他更重要的理由。
②金融业的行业特殊性及金融机构的自身特点：风险大，脆弱性。金融业的风险来自方方面面，不仅有一般行业共有的信用风险、经营风险、市场风险、管理风险，还有金融行业特有的利率风险，汇率风险、国际游资冲击风险。金融业自身是一个脆弱的行业，表现为金融体系、金融机构内在的脆弱性和金融资产价格内在的波动性。金融监管可以将风险控制在一定范围内保证金融体系安全，进而保证国民经济的健康发展。另外，金融机构自身的特点也决定了金融监管的必要性。金融业是高负债行业。金融机构为了追逐高额利润，具有盲目扩张资产，向风险大，收益高的项目扩张的内在动力，往往可能导致资产负债状况的恶化。
③金融监管的内在原因：对市场失灵的补救。微观经济学理论认为，完全竞争的市场经济只是一种理想的状态。在现实生活中，由于存在不完全竞争、外部效应、公共物品和信息不对称等因素，市场无法保证资源的配置符合帕累托最优原则的要求。
（２）金融机构的外部效应：
所谓外部效应：是指由于自然的或制度上的原因，在提供产品和劳务时，私人费用（或所得）和社会费用（或利益）之间存在偏差，某个独立个体的生产和消费行为对其他的行为主体产生附带的成本或效益，而造成利益上的损失或增利的行为。
（３）金融机构自由竞争悖论：
金融机构是经营货币的特殊企业，它所提供的产品和服务的特性，决定其不完全适用于一般工商业的自由竞争原则。因为:1.金融机构规模经济的特点使其自由竞争很容易发展成为高度的集中垄断，而金融业的高度集中垄断不仅在资源配置效率和消费者的利益方面带来损失，而且也将产生其他经济或政治上的不利影响。2.自由竞争的结果是优
胜劣汰，而金融机构激烈的同业竞争导致整个金融体系的不稳定，进而危及整个经济体系的稳定。因此,自从自由
银行制度崩溃之后,金融监管的一个主要使命就是如何在维持金融体系的效率的同时,保证整个体系的相对稳定和
安全。
（４）金融体系的内在不稳定性：
①在金融体系的内在脆弱性客观存在的条件下，金融监管能够在某种程度上减少脆弱性但并不能完全避免金融
风险的发生。以下是关于金融体系不稳定的观点：明斯基和金德尔伯格关于金融体系内在不稳定性的观点。 P98 明斯基指出金融体系自身具有内在脆弱性，即内在的不稳定性，易于动荡和爆发危机。明斯基认为金融动荡的根源
是由于“换位”所引起的，即由于某一足够大的影响，使一个重要的经济部门得到获利机会而改变该部门的经济
前景。“换位”的结果是给一些或新或旧的领域带来投资的机会，而另一些无利可图的领域则被遗弃。一旦某领域
出现新机会，市场主体就会争先恐后的加以利用，泡沫成分扩大和经济的表面繁荣随之而来。明斯基将融资和商业
周期理论结合起来，指出客观存在的商业周期会诱使企业进行高负债经营。在此，他强调，由于实际经济运行中投
资高潮和低谷交替出现，信贷资金的规模、结构和融资类型的变化，债权债务关系的不稳定性几乎就是不可避免的。金德尔伯格沿着明斯基的思路发展出投机-恐慌-崩溃模型并以此说明经济危机所具有的周期性。他认为，金融危机
和经济危机是相同的，但两者不具有同步性，金融危机先于经济危机，并加速经济危机的爆发。
②银行挤兑模型对银行业内在不稳定性的阐述 P99
Diamond和Dybvig（戴尔蒙德和荻伯威格）把银行从其他金融机构中突出出来，建立经典的银行挤兑模型。二人提
出的主要结论是：不对称信息是银行遭到挤兑的根本原因，银行挤兑可能作为一个均衡现象出现，并更接近于现实，即“健康”的银行也会倒闭。
③吉本斯关于不稳定博弈性的阐述P99
1992年，吉本斯在《博弈入门》中，将在完全但不完美信息条件下的博弈动态论引入对银行行为的分析，得出了与
上面相类似的结论，即银行体系存在着内部的不稳博弈性。在整个过程中，银行并不是博弈的局外人，银行的所有
行为全是随着客户的行为而确定的，因而，挤兑现象的发生与否全是由银行客户之间的博弈决定的，而不是银行的
不恰当行为。吉本斯的理论进一步肯定了银行体系脆弱性的存在，也指出了这种内在不稳定是无法通过银行自身来
解决的，外部的管理与风险分担就显得更为重要。
（二）金融监管的基本内容
１、识记：
（１）存款保险制度：指金融监管当局为了保护存款人的利益，维护金融体系的安全和稳定，要求各吸收存款的金
融机构按其存款的一定比率，向存款保险机构交纳保证金，进行投保的制度。P116
（2）内部控制：由企业董事会、经理阶层和其他员工实施的，为营运的效率效果、财务报告的可靠性、相关法令
的遵循性等目标的达成而提供合理保证的过程。P121
2、领会：
（１）预防性监管内容：
1）市场准入监管；
2）业务营运监管：①业务经营合规性；②风险控制；③资本充足性；④资产流动性；⑤资产质量；⑥盈利能力；⑦业务范围管制；⑧对大额风险集中的监管和控制；⑨管理和内部控制。P105
（２）市场退出监管方法：1.实施救助： 1）有问题机构的自我救助；2）政府救助；3)金融同业救助；4）中央银
行救助；5）存款保险机构提供紧急援助；6）重组）；2.收购或兼并；3.行政关闭和撤销；4.依法破产清算。（３）存款保险制度内容：1）存款保险体制：是指存款保险机构设置上的构成状况。大多数国家是高度集中单一
式的，只有少数是复合式的。2）存款保险制度的具体组织形式：存款保险制度的具体组织形式没有固定模式，有
的是官办的，有的是银行组织办的，还有的是由政府和银行同业组织办的。由各国根据需要和可能以及各自的国情
而定。3）存款保险标的的范围：一般包括本国货币存款和外币存款，也有一些国家不保护外国货币存款，例如加
拿大、法、日和英。在大多数国家，该范围不包括银行间同业存款、某些定期存款和可转让大额定期存单存款等。4）参加存款保险的金融机构：实施存款保险制度的国家大多实行属地原则，即保险对象的确定以银行所在地为准
既包括本国银行，又包括外国银行在本地的分支机构或附属机构，一般不包括本国银行在国外分支机构。5）存款
损失的赔偿：各国情况也不尽相同，大多数国家法律规定在最高控制点以内给予100%的赔偿，但有的国家则要求存
款者承担一部分损失。 P116
（４）金融机构的内部控制构成及原则：
①内部控制的构成（五大要素)：一是控制环境；二是风险评估；三是控制活动；四是信息和沟通；五是监督。
②建立的原则：1）有效原则。即 各种内控制度应当具有高度的权威性； 执行内控制度不能存在任何例外。（P129）2）审慎性原则。要充分考虑到业务过程中各个环节可能存在的风险和容易发生的问题，设立适当的操作程序和控制步骤来避免和减少风险，并设定风险发生时要采取的补救措施。 3）全面原则。内控机制必须全面、完整，覆盖到各个业务环节和业务部门，不能留有任何死角和空白点。（P130） 4）独立性原则。在建立业务内部控制时，要保持各个环节的相对独立。 5）及时性原则。内控制度的建立和改善要跟上业务和形式发展需要。（7）健全我国银行的内部控制制度的途径：1）健全内部控制管理制度，创造良好的内部控制环境。2）部门岗位职责的适当分离，是内控独立性基本要求。3）建立有效的内部控制预警系统。 P135
（三）金融监管的准则---巴塞尔协议
１、识记：
（１）金融脱媒：是指在金融管制的情况下，资金的供给绕开商业银行这个媒介体系，直接输送到需求方和融资者手里造成资金的体外循环。
２、领会：
（１）巴塞尔协议主要内容（包括四部分）：
①资本组成：1)一级资本（核心资本）：包括永久性股东权益；公开储备。 2）二级资本(附属资本)：包括非公开储备；资产重估储备；普通准备金/普通呆账准备金；混合债务/股本资本工具；次级长期债务。
②风险加权：1）表内项目的风险权重有五级：0%，10%，20%，50%，100%。 P152（理解） 2）表外项目按“信用换算系数”分成四级：10%，20%，50%，100%。 P152（理解）
③目标标准比率：从事国际业务的银行资本与加权风险资产的目标标准比率应为8%，其核心资本成分至少为4%。此外，核心资本不应包括附属资本成分，附属资本中普通贷款损失准备金最多不能超过风险加权资产的1.25%（在特殊或临时情况下可达2.0%），附属资本中次级长期债务最多不能超过核心资本的50%。 P153
④过渡及实施安排
（２）巴塞尔协议主要贡献与不足：
①主要贡献：1）巴塞尔协议使银行的管理模式由资产负债管理走向风险资产管理。2）巴塞尔协议为国际银行业风险管理提供了统一标准。3
）巴塞尔协议使银行管理的对象由资产负债表内拓宽到表外。4
）它在衡量银行信用风险时特别强调国家风险的影响。
②不足之处：1）过分强调银行资本充足，从而忽视银行业的其他风险。2）风险权重对风险程度不敏感。3）难以有效约束监管资本套利。4）忽视其他风险。仅注意到信用风险，而没有考虑到在银行经营中影响越来越大的市场风险、操作风险等。
（３）巴塞尔新资本协议主要内容与特点：
①主要内容：可以概括为：三大支柱、三类风险、三种方法。 1）三大支柱：第一支柱，最低资本要求；第二支柱，监管部门对资本充足率的监督检查；第三支柱，市场纪律。2）三类风险：信用风险、市场风险、操作风险。3）三种方法：信用风险的计算方法：标准法、基础IRB、高级IRB；市场风险的计算方法：标准法、内部模型法；操作风险的计算方法：标准法、基本指标法、市场计量法。（IRB即信用风险内部评等法）
②特点：1）拓展风险范畴，使资本水平更全面地反映银行面对的风险。2）更加灵活、更加动态化的风险计量方法，使资本水平更真实的反映银行面对的风险。3）资本约束范围的扩大。
（四）防范与化解金融风险的对策
1、应用：（１）防范与化解金融风险的对策：
①风险防范的措施： 1.风险回避措施（事前）：指风险管理者在风险发生之前就发现可能的风险损失，因而
在经营活动中有意识的采取回避措施，主动放弃或拒绝承担该风险。 2.风险转移措施（事前）：指在风险发生之前，通过各种交易活动，把可能发生的风险转移给其他人承担，风险转移是风险和收益之间的重新安排。
主要方式：担保、保险、转让等。如将国际银团贷款中的贷款出售、未到期票据的贴现等，都是风险资产转让的具体方式。 3.风险分散措施：指风险管理者通过承担各种性质不同的风险，利用它们之间的相关程度取得最优的风险收益，使这些风险加总后的总体水平最低，同时又可获得较高的风险收益。4．风险抑制措施：是指在承担风险之后，加强对风险因素的关注，注意事态向不利方向变化的信号，在风险爆发之前采取措施，防止事态恶化，尽量减少风险造成的损失。5．风险补偿措施（事后的、被动的措施）：是指风险主体利用资本、利润、抵押品拍卖收入等形式的资金，弥补其在某种风险上遭受的资产损失，使风险损失不会影响到正常的经济活动进行，是在用风险主体的收入弥补风险可能造成的损失。
②防范和化解金融机构所面临风险的具体方法和措施： P177
１.在发展中防范和化解金融风险：1）金融工程和风险控制；（运作五步骤：①诊断、②分析、③开发、
④定价、⑤定制）2）金融制度创新。
２.拓展经营范围，分散金融风险
３.建立健全内部控制制度，提高内部控制水平
４.提高科技含量，创新金融产品
５.提升金融监管水平
６.加强金融监管，健全金融法制
７.完善金融监管体制，防范和化解金融风险
第四章金融风险的生成机理
（一）金融衍生工具的风险成因分析
１、识记：
（１）金融衍生工具的特点：①其价格波动的随机性；②信息披露与合约执行具有非对称性。
２、领会：
（１）从宏观微观看金融衍生工具的风险成因分析
1.从金融衍生工具本身的特点分析：①其价格波动的随机性；②信息披露与合约执行具有非对称性。
2.从宏观层面分析：①金融开放加大了监管难度；②银行业务的表外化，绕开监管；③金融技术的现代化，从事高风险交易加大风险；④金融市场的全球化，加大了金融监管难度。 P187
3.从微观层面分析：①管理层对金融衍生工具的风险认识不足；②内部控制薄弱。
（二）证券市场的风险形成机理
１、识记：
（１）证券市场的系统性风险与非系统性风险：
①系统性风险是由于某种因素对市场上所有的证券都产生影响，使投资者面临收益或亏损的可能性。这种风险不能通过分散投资来避免，单个的投资者一般很难回避。
②非系统风险是对个别证券产生影响的风险，投资者可通过采取一些投资策略来弱化它们的影响。
2、领会：
（１）分析证券市场风险产生的原因
①从供求关系失衡角度分析:市场供求失衡，市场投机气氛较浓。
②从上市公司自身素质状况分析：近年来，公司数量迅速增加，业绩下滑严重，证券市场的潜在风险不断累积。
③从信息不对称角度分析：中小投资者普遍缺乏专业知识、风险意识，缺少信息把握和判断能力，造成损失。
④从证券机构违规经营分析：证券市场法制不健全，市场主体自律意识差，市场监管滞后，违规事件经常出现。从根本上说，结构性矛盾和制度欠缺是中国证券市场风险的根源。
（三）期货市场风险的成因分析
１、领会：
（１）从宏观金融环境分析期货市场风险的成因：
①金融发展自由化；②金融交易电子化；③金融主体机构化；④金融市场的全球化。
（２）从微观环境看期货市场风险的成因：
①对金融衍生产品功能的理解不够全面；②投资机构内部控制薄弱；③交易员越权违规交易。
（3）中国期货市场风险的成因：
①法律法规严重滞后，对市场经常进行行政干预；②市场结构不完整，市场发育不全；③利益所得与风险承担不对称。
（四）银行业风险的成因分析
１、识记：
（１）内部人控制：是指在财产所有权和经营权分离的情况下，经营者利用自己在信息和管理上的优势，偏离所有者的利益目标，为获得自身的最大利益而损害所有者利益的行为。 P199
（２）道德风险：是指经营者在行使资金使用权时是以自身利益目标最大化为依据的，而选择对出资人来说是次优的或存在较大缺陷的方案。
（３）逆向选择：是指在选择代理人的过程中，委托人在考虑了代理人可能存在的问题之后，不能选择出符合要求的代理人，反而选择出不符合要求的代理人。 P200
（４）产权制度：是指以产权为基础，对财产关系进行合理有效地组合、调节的制度安排。
（５）直接融资：是指各主体分配的收入投入运营资金，形成企业的资本金。
（６）间接融资：是指国家、企业和城乡居民将资金存在金融机构，再通过银行、非银行金融机构等信用渠道向企业提供运营资金，形成企业的负债资产。
2、领会：
（１）银行业风险的生成机制：
①现代经济体系中的银行业风险内生机制。（a.社会分工与交易多元化；b.经济环境的确定性；c.经济主
体的有限理性；d.产权明晰的市场经济条件。）
②银行体系主体的缺陷与银行业风险的内生机制。（a.银行业主体的有限理性；b.内部人控制问题。）
③银行体系的客体缺陷与银行业风险的内生机制。（a.不确定性、复杂性、定价的困难性及合同不完全性；
b.银行业产品的虚拟性。）
④银行体系运作方式和组织结构上的缺陷。（a.风险补偿机制不健全；b.银行业内部的过度竞争；c.银行
体系的脆弱性；d.银行活动中的外部性问题。）
⑤银行体系风险的外部因素。（a.宏观经济因素；b.非经济因素：政局的变化、战争、自然灾害；c.非正
式银行体系对银行体系的影响。）
（２）单一产权结构加大银行经营风险的原因分析：
国有银行单一的公有产权结构①使经营者对其资产的关切程度降低，经营风险加大②使其有效激励机制不够完善③是上级行对下级行的监督管理弱化，从而加大了银行业风险④使其人情关系异化，加大了其风险⑤使其内控机制建设滞后。
（３）中国银行业风险的成因分析：
①国有银行的产权制度与中国银行业的风险：1）产权与治理结构。按产权的归属性质，产权制度可以分为国有产权、集体产权和私有产权。私有产权的治理效率高于集体产权，而集体产权的治理效率又高于国有产权。公有产权制度下的治理结构可以分为行政型和公司型两种。行政型治理结构的效率一般低于公司型治理结构的效率。2）行政型治理结构加剧了商业银行的风险。我国国有银行单一的产权结构使其经营风险加大的原因分析：国有银行单一的公有产权结构①使经营者对其资产的关切程度降低，经营风险加大②使其有效激励机制不够完善③是上级行对下级行的监督管理弱化，从而加大了银行业风险④使其人情关系异化，加大了其风险⑤使其内控机制建设滞后。
P214
②企业融资机制与中国银行业的风险 P214 1）企业融资机制与银行业风险。（1）直接融资机制下融资风险的承担者是债权人（投资者）。（2）间接融资机制下融资风险的承担者是银行等金融机构。（3）间接融资机制下企业的融资风险转化为银行业风险。2）企业债务对金融风险的作用机制。企业债务是间接融资机制下企业融资的结果。由于间接融资机制下企业的融资风险转化为银行业风险，因而，企业债务必然对银行业风险起重要的推动作用。
③信用关系正常发展的条件。 P217 银行和企业之间的借贷关系以信任为基础，但由于主客观原因，这种以信任为基础的借贷关系还隐含着不确定性，也就是银行业风险。而信用关系必须通过法制约束的机制来维持。 P219 ④企业的失信行为与银行业的风险分析 P219 从我国的实际情况来看，广泛存在的失信问题给银行业带来了很大的风险。1）市场主体不完整，是我国信用秩序混乱的重要原因。2）违约案件调查难、结案难、执行难。3）银行成本外部化降低了信贷契约执行的严肃性和法律约束力。
⑤数量型的经济增长方式与银行业风险 P220 现代经济学把经济增长分解为生产要素投入量增加的贡献和生产
要素效率提高的贡献。在外延型的经济增长方式下，生产要素投入量增加的贡献相对较大，而生产要素效率提高的贡献相对较小。这种经济增长方式只有在市场容量大，供不应求严重的状况下才可能存在。当供求趋于平衡，市场竞争激烈时，这种增长方式必然造成投入产出效益低下，以致陷入亏损的困境。
⑥政府干预与银行业风险 P220 1）行政干预的形式和原因。转轨时期，政府对银行业的行政干预有以下三方面原因：（1）我国当前的社会经济条件下，政府具有管理经济的职能。（2）我国商业银行的分支机构都是按行政区划设置的，各级政府是银行分支机构所在地的父母官。（3）对行政干预所造成的建设项目的失误、银行信贷资金的缺失，既无人追究决策者的责任，也就无人追究操作者的责任，只当是付了“学费”。行政干预金融的形式：
（1）利用权力和影响多设金融机构，甚至自办金融，形成地方金融热。（2）对已有金融机构的活动进行干预。（3）随意挪用信贷资金，改变贷款用途。（4）利用企业改组、兼并、破产等多种形式转移银行资产，甩掉银行债务。2）行政干预对银行业风险的影响。（1）随着行政首脑的更换，新官不理旧债，导致大量银行贷款责任无法落实。（2）由于许多贷款项目大多从地方利益出发，上项目缺乏周密的论证和宏观考虑，投产后往往经济效益差，还款能力不足，造成贷款呆滞。（3）贷款被随意挪用，或中途改变用途，债券无着落。（4）在当前的企业中，许多政府以企业改制为名，运用各种方式千方百计侵蚀银行资产，造成银行资产流失。
第五章我国金融业监管的创新与发展
（一）各国金融业监管体制的比较研究
１、识记：
（１）金融监管体制:是指为实现特定的社会经济目标而对金融活动施加影响的一整套机制和组织机构的总和。
P236
２、领会：
（１）英、美及日三国金融监管比较：
①三国的金融监管体制都是与其政治、社会、法律制度、经济结构和发展水平、历史传统和文化背景相适应的。
②美国的双线多头监管体制的长处十分明显：它适应于地域辽阔、金融机构很多而情况差别又很大的国家，适应于政治经济结构比较分散的联邦制国家。这种体制能较好的提高金融机构管理部门的工作效率，可以防止一国金融权力的过分集中，还可以使金融机构根据自身的不同特点，选择金融管理机构；也可以使金融制度的管理专门化，提高对金融业务机构服务的能力。不足之处：管理机构交叉重叠，金融法规不统一；管理分散，重复检查与监督，影响金融机构的业务活动；金融机构容易钻不同管理部门的空子，加剧金融领域的矛盾与混乱；降低货币政策与金融管理的效率；为金融机构造成一个不平等的金融环境。
③英国的高度集中金融监管体制使得英国金融管理集中，金融法规统一，被监管的金融机构不容易钻空子。若运行得当，还有助于提高货币政策和金融管理的效率，为金融机构提供良好的社会服务。它也有助于克服其体制下的相互扯皮、推卸责任的做法。不足之处：这种体制有可能使金融管理部门作风官僚化，金融管理任务过重，不利于提高金融管理队伍的素质，不利于为金融机构提供更好的服务。
④日本的单线多头金融管理体制，制约金融发展的因素比双线多头管理体制少得多。金融体系的集中统一管理和金融工作的效率是显而易见的，各金融管理部门之间的协作也是不错的。不足之处：这种单线多头管理体制运行效率的关键在于各金融管理机构之间的合作，在一个不善合作和立法不健全的国家中，这种体制难以有效运行，另外，这种体制也面临着同双线多头管理体制类似的问题，如重复管理等。
（２）英、美及日三国金融监管对我国的启示：
①更新监管理念，真正实现三个“转变”，即从合规性监管向风险监管转变；从不透明的监管向高度透明的监管转变；从仅以审慎为目标向审慎监管和保护消费者权益的双目标转变。
②监管的核心应该是银行业监管，降低银行监管成本。
③完善金融监管法律制度框架，强化依法监管。
（二）我国金融监管体制现状和主要问题
1、领会：
（１）我国金融监管体制现状和主要问题：
１）我国金融监管体制的现状：
１.确立分业监管的金融监管模式。确立了以中国人民银行、中国银监会、中国证监会、中国保监会为主体的分业监管模式。
２.金融监管法律框架基本形成：《中国人民银行法》、《商业银行法》、《票据法》、《担保法》、《保险法》、《证券法》、《刑法》、《金融违法行为处罚办法》等法律。另外，各金融行业相继成立了行业自律组织，并制定了各自的行业自律公约，约定了行业成员规范经营的准则。并附以一定的奖惩措施。３.银行监管逐步规范：１）制定并修改完善《商业银行内部控制指引》；２）促进商业银行不断完善公司治理结构；３）促进商业银行
加强风险管理；４）促进商业银行加强信息披露；５）加大对商业银行内部控制的评估与监督。
２）我国金融监管中存在的问题： P262 １.金融监管体系存在“真空”，即配合不力，从而降低了整个监管效率。２.金融监管理念滞后。主要表现在：（１）对金融监管在风险管理中的地位认识不清。（２）对市场规范在
保证金融体系稳定上的作用认识不足。（３）对监管机构和金融机构在风险管理中责任认识不清。３.金融监管措施同地方经济发展存在矛盾。４.管理者风险大。我国金融监管人员政治素质不高，在监管过程中，不能严格依法、依纪办事，有的甚至徇私枉法、滥用职权。
（三）我国金融监管制度创新构想
１、识记：
（１）功能性监管：是指中央银行同其他功能监管者（包括证券交易委员会、商品交易委员会、证券交易商协会、保险委员会等）相互配合，共同识别单个金融实体的风险以及整个金融持股公司的整体风险。
（2）处理经营与监管方式的原则：１）合理分业；２）适度混合；３）行业自律；４）协调监管
2、领会：
（１）四位一体的立体监管模式：１.建立中国银监会的监管制度；２.建立金融机构的自律机制；３.发挥社会监管的重要职能；４.建立金融机构的内控体系。
（２）完善监管客体自律机制的途径：１．建立系统完整的自律机制２.以完善各类责任制为契机，强化自律机制的真正落实，增强自律制度的执行力度。３．健全内审机制，增强自律机构的权威性。４.鼓励我国金融机构实施ＩＳＯ９０００标准，提高自我约束能力。５．通过建立银行同业公会制度来实行同业自律监督。６整合自律机制监管部门合力，对金融机构自律机制实行有效监督。
（３）健全银行内控制度的途径：１.重视内控制度的建设，创造良好的内控文化氛围。２.建立
相对独立和权威的内控机构，负责内控制度的制定和执行。３.明确各管理部门的权责，建立权力制衡机制。４.建立对内部控制科学有效的综合评价体系。５.对那些目前尚未建立内部控制制度、管理基础较差的金融机构，至少在目前要从加强财务管理入手，实行各部门相对独立核算的运行机制；加强资金管理，重视头寸匡算工作，把低利资产降到最低限度；尽快提高资本充足率水平，以保证资产运用的安全性和盈利性。
（４）健全风险预警体系：一套完整、有效地预警机制应主要包括：１.科学的预警指标２.建立健全金融机构材料上报制度。３.建立风险预警的评估系统和传导机制
3、应用：我国金融监管体制的建立
简述提高我国金融监管水平的制度创新内容
（1）提高金融业人员的素质（P266）
（2）建立“四位一体”的立体监管模式（P272）
（3）加强各监管主体间的高效配合（P280）
（4）健全风险预警体系（P282）
（5）加强跨境监管的合作（P283）
（6）选择具有前瞻性的监管模式（P286）
国际金融复习题和答案 国际金融复习题一 一、名词解释： 1、外汇 2、浮动汇率制度 3、汇票 4、政府贷款 二、填空题 1、汇率按照外汇买卖的交割期限划分可分为和。 2、直接标价法也称标价法，是指以一定单位的作为标准，折成若干单位的 来表示汇率 3、外汇风险又称，是指经济主体在持有或运用外汇的经济活动中，因而蒙受损失的一种可能性。 4、国际结算中的主要票据由有：基本单据和附属单据。其中基本单据包括 和。 5、国际收支平衡表中经常项目的主要内容是：、、和。 6、国际储备所包括的内容有：（1），（2），（3）在国际货币基金组织的储备头寸，（4）。 7、货币市场分为：市场、市场和市场 8、所谓外国债券是本国发行人在国外证券市场发行的以计值的债券。 三、判断题 （）1、记账外汇不可以租有兑换成其他国家货币，但可以向第三国支付。 （）2、在我国境内不禁止外币流通，可以以外币计价结算。 （）3、我国居民可以租有携带外币出入国境。 （）4、我国人民币不是国际自由货币。 （）5、简洁标价法是指以一定单位的外国货币作为标准来表示本国货币的汇率的。 （）6、银行的中间汇率是确定远期汇率的基础。
（）7、如果一国的货币汇率贬值，则该国出口商的利润增加。 （）8、逃汇和套利都是国际金融市场上的投机行为。 （）9、经济主体只要持有或运用外汇，就存在外汇风险。 （）10、如果一种货币的远期汇率低于既期汇率，称之为贴水。 （）11、外币期货与远期外汇买卖没有什么区别。 （）12、在利率互换交易中，交易双方在交易的整个官称都不交换本金，本金是各自的资产或负债，交换的知识利息款项。 （）13、所谓多头保值就是在期货市场上先卖出某种外币期货，然后买入期货扎平头寸。 （）14、货币互换是指双方按固定汇率在期初交换两种不同货币的本金，然后按预先规定的日期，进行利息和本金的分期互换。 （）15、国际结算从一开始就和采取非现金结算方式。 （）16、本票的出票人就是付款人，因而本票无须承兑。 （）17、信用证只适合于小额的期货货款的结算。 （）18、“福弗廷”是一种中、长期的资金融通形式。 （）19、国际收支所反映的内容是经济交易。 （）20、国际储备仅是国际交易中的支付手段，不能构成沟内货币需求总量的一部分。 四、选择题（含单选与多选） 1、在国际贸易中，用何种货币进行结算，通常取决于（） A、各国的历史文化 B、各国的政治力量、经济力量的对比 C、第三国的裁决 D、各国的习惯 2、假设外国公司以机器设备形式在我国进行投资，如果人民币贬值，那么该投资商将会 ( ) A、增加投资额 B、较少投资额 C、保持不变 3、银行在为顾客提供外汇买卖的中介服务中，如果在营业日内一些币种的出售额低于购入额称之为（） A、空头 B、多头 C、卖空 D、买空 4、同时在两个外汇市场上一边买进一边卖出同一种外币的套汇行为称之为（） A、直接套汇 B、间接他欧I C、两角套汇 D、三角套汇
《金融风险管理》复习资料一、单选题 １．（D 们之间的相关程度来取得最优风险组合， 水平最低。D. 分散策略 2. 3. 4.狭义的信用风险是指银行信用风险， 违约或客观上还款出现困难， 险。B. 借款人 ５． 产负债管理 ６．所谓的“存贷款比例”是指_（A）。A. ７． 率的上升会（A 加银行的 将功能货币转为记账货币时， 能性。B. 折算风险 9. 员负责而导致的决策失误或以权谋私问题，行了（D）制度，以降低信贷风险。D. 10证券承销的信用风险主要表现为， 券的（D） 相应的损失。D.发行人 11.（C） 达到这个目的， 的股票。C. 成长型基金 12.融资租赁一般包括租赁和（D） 13“（A Ａ期货合约 14.目前，互换类（Swap 互换两大类。B. 货币互换 15.上世纪50年代，马柯维茨的_（C） 的MM 在，金融工程的理论基础仍是这两大理论。 16.中国股票市场中（_A_） 量的资产。A. 认股权证 17. 先是（A）；其次是应用系统的设计。A. 18.金融自由化中的“价格自由化” A. 利率 19.一般认为，1997 因是我国当时没有开放（_B_）。B. 二、多选题 1.按金融风险主体分类， （ABCD）A. 国家金融风险 B. 融风险 D.企业金融风险 2.“信息不对称又导致信贷市场的__和__，风险的发生。（AC） A. 逆向选择 B. 收入下降 C. 道德风险3. A. B. 保证国际货币的可兑换性和可接受性 C. 保证金融机构的公平竞争和较高效率 D. 保证国家宏观货币政策制订和贯彻执行E．维护社会公众的利益 ４．商业银行的负债项目由___、_____ 和（ACE）A. 存款 C. 借款 E. A. 同一地区房地产项目供过于求 B. 项目计划或设计中途改变 D. 销售缓慢，售价折扣过大 6.商业银行的资产主要包括四种资产， B. 现金资产 C.证券投资 D. 贷款 E. __ 和__以外的所有风险都视为）A. 交易风险B. 经济风险C. 市场风险D. 信市场风险C. 财务风险D.法律风险 ）。 A. 资产证券化B. 呆坏账核销C. 债权出 ____、___和____等环 A. 理赔 B. 咨询 C. 核保 D. 核赔 E.清算 _C_全部销售给_ A.投资者 B.中介公司 C.发行价 D.零售价 （ABCD）。A.计划销售C.承销法D.通过商业银行或保险公司促销法 A.小额农贷C. 储蓄存款 （ABC）。 C. 供货人 D.牵头人 E.经理人 到期收益率与当期债券价格正向相 ×）放贷人是否发放贷款的审查标准是“5C” 职业（Career）、资格和能力（Capacity）、Collateral）、经营条件和商业周 ）。（×）” 对利率变化不敏感 √） 利率的下降会 ×） 在未来确定期将市场利率（或参考利率）与固定利率 （借款者）将获得两者） 而拥有 √） 说明其收益的平均变 √） 也包括除信贷以外的其他金 即信贷风险，也就是由于借款人主工商业贷款特征：工商业贷款一般分为流动 管理费用、债务利息等 ②用流动资金贷款来购买长期资产，如固 ③借款企业不能按期偿还对供应 或是因为存货跌价、应收账 （２）定期贷款的风险表现 ②经营 销售收入低于预 ③在贷款还清之前，用贷款 使得抵押率超过正 ⑤ 影响企业积累和发展；⑥由于经营 （1）信用问题， 无法偿还贷款，或是信用证保兑 2）操作问
2015年10月高等教育自学考试全国统一命题考试 管理会计(一) 试卷 (课程代码 00157) 本试卷共4页。满分l00分。考试时间l50分钟。 考生答题注意事项： 1．本卷所有试题必须在答题卡上作答。答在试卷上无效，试卷空白处和背面均可作草稿纸。2．第一部分为选择题。必须对应试卷上的题号使用2B铅笔将“答题卡”的相应代码涂黑。3．第二部分为非选择题。必须注明大、小题号，使用0．5毫米黑色字迹签字笔作答。4．合理安排答题空间，超出答题区域无效。 第一部分选择题 一、单项选择题 (本大题共l0小题，每小题l分，共10分) 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其选出并将“答题卡”的相应代码涂黑。未涂、错涂或多涂均无分。 1．管理会计所提供的信息主要是 A．历史信息 B．现时信息 C．现时和未来的信息 D．未来信息 2．下列各项中不属于约束性固定成本的是 A．职工培训费 B．财产保险费 C．固定资产折旧费 D．房屋设备租赁费 3．企业预算销售量超过盈亏平衡点的差额称为 A．边际贡献 B．安全边际 C．税前净利润 D．销售毛利 4．某公司为了扩大营业额，拟定了四种方案，各个方案在自然状态下的损益值估计如下表所示，则根据小中取大法选择的生产方案是 A．方案A B．方案B C．方案C D．方案D 5．亏损产品应该停产的原因之一是 A．单位变动成本大于零 B．单位变动成本小于零 C．单位边际贡献大于零 D．单位边际贡献小于零 6．在新产品刚上市场时，把产品的价格定得很高，同时花费巨额广告费用和销售费用促销的定价策略是 A．撇油性定价 B．渗透性定价 C．尾数定价 D. 促销定价 7．全面预算编制的起点和关键是 A．生产预算 B．成本预算 C．销售预算 D．现金预算 8．在预算的过程中自动延伸，使预算期永远保持在一年的预算是
管理学原理考试重点 （一）管理与管理学 1. 识记： （1）管理的概念：（P5）管理是指组织为了达到个人无法实现的目标，通过各项职能活动，合理分配、协调相关资源的过程。 （2）管理的基本职能：（P6）计划、组织、领导、控制、创新。 2. 领会： （1）管理学的研究对象：（蔡P5）管理学的一般规律。 （2）管理二重性：（蔡P15）与生产力相联系的自然属性和与生产关系相关联的社会属性。 （3）管理既是一门科学，又是一种艺术：（蔡P3） 科学性：A、管理是有一定的规律可以遵循的；B、管理要以科学的管理理论和方法为指导。 艺术性：在管理实践中，必须灵活运用管理理论和方法，经验和技巧都很重要。 统一性：在管理中，科学性与艺术性相辅相成。 （4）管理者的角色：（P7） A、人际角色：a代表人 b 领导者c联络者； Ｂ、信息角色：b传播者a监督人c发言人； C、决策角色：a企业家b冲突管理者c资源分配者d谈判者 （5）管理者的技能：（P8）a 技术技能b人际技能c概念技能 （二）、管理理论的形成与发展 1. 识记： （1）霍桑试（实）验：（P18）是指梅奥作为一位心理学家和管理学家，他领导了1924——1932年在芝加哥西方电器公司霍桑工厂进行的试验。 包括四个阶段：第一阶段，工作场所照明试验；第二阶段，继电器装配室试验；第三阶段，大规模访谈；第四阶段，接线板接线工作室试验。 梅奥在总结霍桑试验成果的基础上写出了《工业文明中的人的问题》一书，并于1933年出版。梅奥开创了人际关系学说，并为后续的行为科学理论奠定了基础。 人际关系学说的主要内容如下:1、工人是社会人，而不是经济人。2、企业中存在着“非正式组织”。3、生产效率主要取决于工人的工作态度以及他和周围人的关系。 （2）学习型组织：（P22）是指具有持续不断学习、适应和变革能力的组织。 彼得圣吉认为，判断一个组织是否是学习型的组织，具有以下四条基本标准：1、人们能不能不断检验自己的经验；2、人们有没有生产知识；3、大家能否分享组织中的知识；4、组织中的学习是否和组织的目标息息相关。 （3）核心资源：是指有价值的、稀缺的、不完全模仿和不完全替代的资源，它是企业持续竞争优势的源泉。 （4）核心能力：是组织内的集体知识和集体学习，尤其是协调不同生产技术和整合多种多样技术流的能力。 2. 领会 （1）泰罗科学管理理论要点：（P13）a、工作定额b、标准化c、能力与工作相适应d、差别计件工资制e、计划职能与执行职能相分离 （2）亨利?法约尔一般管理（组织管理）理论要点：（P15） 五项职能：计划、组织、指挥、协调、控制。 六种基本活动：技术活动、商业活动、财务活动、安全活动、会计活动、管理活动。 14条原则：1:分工2:权力与责任3:纪律4:统一指挥5:统一领导6:个人利益服从集体利益7:报酬合理8:集权与分权9:等级链与跳板10:秩序11:公平12:人员稳定13:首创精神14:集体精神。
自考国际金融重点笔记：第1xx 中华考试网（）【】［2010年8月10日］第一篇国际金融基础篇 第一章国际收支 ［选择］一国国际收支的状况是按时期来核算的。 ［选择］国际收支是统计学中的一个流量概念。 ［选择］贸易差额：一国货物进出口规模的对比。当出口大于进口时，为贸易顺差，反之为逆差。 ［选择］净差错与遗漏是为使国际收支平衡表的借方总额和贷方总额相等而人为设置的项目。 ［选择］商品与服务出口记人经常项目的贷方。 ［选择］会计核算制度的不同是造成狭义国际收支和xx国际收支差异的原因。 ［选择］xx的国际收支是当前国际上普遍采用的国际收支概念。 ［选择］国际投资收益应记入国际收支平衡表的经常账户。 ［选择］储备资产属于我国改变《国际收支手册》标准格式而独立设置的项目。 ［选择］编制国际收支平衡表依据的是会计核算中的复式借贷记账法。 ［选择］美元是我国国际收支平衡表的记账单位。 ［选择］经常项目能对外汇收入汇率起着根本的稳定作用。
［选择］银行手续费属于劳务收支项目。 ［选择］国际收支中的主要差额包括贸易差额、经常账户差额、金融账户差额、国际收支差额。 ［选择］属于XX国际收支范围的是狭义的国际收支、未结清债权债务、以货币表示的无须货币结清的国际交易。 ［选择］储备资产包括货币黄金、外汇、特别提款权、普通提款权。 ［选择］属于金融账户中证券投资子项目的是长期债券、中期债券、货币市场工具、衍生金融工具。 ［名词、简答］狭义的国际收支：指一国（或地区）在一定时期之内，居民与非居民之间的所有外汇收入和外汇支出的总和。XX的国 际收支：指一国（或地区）在一定时期之内，居民与非居民之间的各种国际经济交易的总和。 XX的国际收支二狭义的国际收支+未结清债权债务+以货币表示的无须货币结清的国际交易。当前，国际上普遍采用的是XX国际收支的概念。 ［名词］国际收支平煎表：国际收支平衡表是指一国对其在一定时期内发生的全部国际经济交易，以货币为单位，按照经济交易的特性设计的账户进行系统的归类后所形成的统计报表。 ［判断］一国货币黄金的增加，应计入储备资产的借方。 ［判断］一般而言，一国国际收支规模越大，说明该国的对外开放程度越高。 ［判断］一国国际收支顺差减少，不考虑其他因素，将使该国货币
金融风险的概念 是指金融变量的变动所引起的资产组合未来收益的不确定性。违约风险 是指债务人还款能力的不确定性 信用风险 是指债务人或者交易对手未能履行合约规定的义务或因信用质量发生变化导致金融工具的价值发生变化，给债权人或金融工具持有人带来损失的风险。 信用评级 是评估受评对象信用风险的大小 市场风险 是指金融机构在金融市场的交易头寸由于市场价格因素的变动而可能遭受的收益或损失。 利率风险 是指银行的财务状况在利率出现不利变动时所面临的风险。 久期 债券在未来产生现金流的时间的加权平均,其权重是各期现金值在债券价格中所占的比重。 流动性风险 是指由于流动性不足而导致资产价值在未来产生损失的可能性 操作风险 由不完善或有问题的内部程序、人员及系统或外部事件所造成损失的风险 金融风险的特点： 普遍性、不确定性、主观性、隐蔽性、扩散性、或然性、内外部因素的相互作用性、可转换性、叠加性。 金融风险的分类：市场分析、信用风险、操作风险、流动性风险 金融风险的识别原则： 实时性原则（金融风险时常处于动态变化当中，因而要实时关注、连续识别、即时调节）、准确性原则（如果识别不准确会给后续风险处理带来延误或者产生新风险）、系统性原则（经营活动是一环扣一环的，每一项活动都会带来一种或朵）、成本效益原则（随着金融风险识别活动的进行，边际收益会越来越少，因而需要权衡成本和收益，以选择和确定最佳的识别程度与识别方法，使得风险识别活动活动最大效益） 金融风险识别方法 现场调查法，是指金融风险识别主体通过对可能存在风险的各项业务及其所涉及的部门进行详尽的现场调查来识别金融风险的方法。优点：简单、实用、经济，能获得第一手资料，保证所得信息的可靠性。缺点：花费大量人力财力，很难准确把握调查重点难点，对调查人员是一个巨大挑战。 问卷调查法，是指通过调查人员发放问卷调查表让被调查人员现场填写来识别金融风险的方法。优点：节省大量的人力、物力和时间，有助于降低风险管理的成本，而且同样可以获取大量信息。缺点：问卷调查表微小漏洞都可能导致获得的调查资料和信息不可靠。 情景分析法，先利用有关数据、曲线与图表等资料对未来状况进行描述，然后再研究当某些因素发生变化时，又将出现何种风险以及将导致何种损失和后果。优点：可以识别和测定资产组合所面临的最大可能损失。缺点：分析主要依靠分析者的分析角度选取，不同人分析有不同的分析角度，所以比较难把握。 金融风险管理的策略方法 风险规避策略：通过计划的变更来消除风险或风险发生的条件，保护目标免受风险的影响。比方说，知道了将要开展的一个业务是有风险的，我们可以选择不开展它。但是在规避这项风险的同时我们也放弃了收益的机会，这是一项消极的风险管理策略。 风险转移策略：通过购买某种金融产品或采取其他合法的经济措施将风险转移给其他经济主体的一种策略性选择。风险转移可分为保险转移和非保险转移。 风险分散策略：通过多样化的投资来分散和降低风险的策略。但是风险分散是有成本的，主要是分散投资过程中增加的各项交易费用。 风险对冲策略：通过投资或购买与标的资产收益波动负相关的某种资产或衍生品，来冲销标的资产潜在损失的一种策略性选择。意图在不放弃风险活动的同时采取一系列措施，来减少和避免最后的风险损失，或是降低损失发生时产生的成本。 风险补偿策略：商业银行在所从事的业务活动造成实质性损失之前，对所承担的风险进行价格补偿的策略性选择。 风险承担策略：金融机构理性地主动承担风险，以其内部资源如风险准备金、自有资金来弥补可能发生的损失。 VaR 公式：μ）（-z v V aR c 0A σ= σc 0R z v V aR = 假设股票A 的收益率服从正态分布，且年标准差为30%（按252个工作日计算），某投资者购买了100万元的股票A ， 请问：（1）在95%置信水平下，样本观察时间段为1天、1周的VaR 为多少？（每周按5个工作日计算） 1年σc 0R z v V aR ==100×1.96×30%=58.8
全国2012年4月高等教育自学考试 管理会计（一）试题 课程代码：00157 一、单项选择题（本大题共10小题，每小题1分，共10分） 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后括号内。错选、多选或未选均不得分。 1．当其它条件不变时，与利润同方向变动的因素是（） A．变动成本B．固定成本C．产品结构D．产品单价2．下列费用中属于酌量性固定成本的是（） A．房屋及设备租金B．技术开发费 C．固定资产折旧费D．不动产税 3．变动成本率的计算公式正确的是（） A．边际贡献/销售收入B．单位边际贡献/销售收入 C．变动成本/销售收入D．单位变动成本/销售收入 4．构成原材料成本差异的基本因素有原材料的消耗数量差异和（） A．效率差异B．耗费差异C．闲置能量差异D．价格差异5．对零部件或产品实际操作的生产时间是（） A．加工时间B．生产周期C．检验时间D．工艺时间6．某投资项目按12%计算的净现值为3万元，按14%计算的净现值为-7万元，则其内部报酬率为（） A．10.6% B．12.6% C．13.6% D．14.6% 7．直接材料预算的编制基础是（） A．销售预算B．总预算C．现金收支预算D．生产预算8．责任会计的主体是（） A．责任中心B．成本中心C．生产部门D．管理部门9．企业管理深入到作业层次以后，企业成为满足顾客需要而设计的一系列作业的集合体，从而形成一个由此及彼、由内向外的（） A．采购链B．作业链C．供应链D．产品链 浙00157# 管理会计（一）试卷第1页共4页
10．在生产经营决策中，应用本量利分析的关键是确定（） A．固定成本B．变动成本C．成本无差别点D．销售量 二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分） 在每小题的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均不得分。 11．本量利分析的基本假设包括（） A．销售价格固定B．销售组合固定 C．成本是线性的D．销售税率固定 E．产销平衡 12．下列对决策特征描述正确的有（） A．决策总是面对未来B．决策的实施是固定的 C．决策要有明确的目标D．决策的方案是唯一的 E．决策要考虑人的因素 13．长期投资决策分析的基本因素包括（） A．营业利润B．货币时间价值 C．现金流量D．资本成本 E．要求报酬率 14．利润中心业绩评价可以选择的指标有（） A．销售收入B．边际贡献C．分部经理边际贡献 D．分部利润E．税前部门净利 15．变动性制造费用成本差异可以划分为（） A．效率差异B．成本差异C．支出差异 D．生产能力利用差异E．费用差异 16．决策按决策者所掌握的信息特点分类，可分为（） A．接受或拒绝方案决策B．互斥方案决策 C．不确定性决策D．确定性决策 E．风险性决策 17．管理会计信息的时间属性有（） A．历史性B．现实性C．预测性 D．随机性E．客观性 浙00157# 管理会计（一）试卷第2页共4页
管理学原理 名词解释 管理突破：指通过解决组织的慢性问题，增强组织素质的有组织的活动过程。 全面质量管理：一个组织以质量为中心，以全员参与为基础，目的在于通过让顾客满意和本组织所有成员及社会受益而达到长期成功的管理途径。 人才生命周期：人才的生命周期大致可以划分为引入阶段、成长阶成熟阶段和衰退阶段。主管人员培训应根据各个阶段的特点采取相应的对策和措施。 霍桑实验：20世纪20年代至30年代间，美国有关研究人员在美国西方电器公司霍桑工厂进行了有关工作条件、社会因素与生产效率之间关系的试验。 决策：是为达到一定的目标，从两个以上的可行方案中选择一个合理方案的分析判断过程。强化：指通过不断改变环境的刺激因素来达到增强，减弱或消失某种行为的过程。 零期预算：在每个预算年度开始时，将所有还在进行的管理活动都看作重新开始。 管理道德：指规定行为是非的惯例或原则。 战略：是为了回答使命和目标而对发展方向，行为方针，以及资源配置等提出的总体规划。直线职权：指某项职位或某部门所拥有的包括作出决策，发布命令等的权力，也就是通常所说的指挥权。 目标管理：是让组织的管理人员和涡工亲自参加目标的制定，在工作中实行“自我控制”并努力完成目标的一种管理制度或方法。 沟通：指将某一信息传递给客体或对象，以期取得客体做出相应反应效果的过程。 社会责任：指组织在遵守，维护和改善社会秩序保护增加社会福利等方面所承担的职责义务。系统：指由相互作用和相互依赖的若干组成部分结合而成的，具有特定功能的有机整体。控制工作：指管理者通过事先确定的标准，或根据组织内外环境的变化和组织的发展，拟订标准，对下发工作成交进行测量、评价和采取相应纠正措施的过程。 预算：就是用数字编制未来某一个时期的计划，也就是用财务数字或非财务数字来表明预期结果。 1.战略性计划：指应用于整体组织的，为组织未来较长时期（通常为五年以上）设立总体目标和寻求组织在环境中的地位的计划。战略性计划的首要内容是愿景和使命陈述，第二项内容是战略环境分析，即分析外部环境和内部条件；第三项内容是战略选择，选择企业合适的发展途径。最后通过制定一系列战术性计划将战略计划付诸实施。 2.平衡积分卡是由财务、顾客、内部经营过程，学习和成长四个方面构成的衡量企业、部门和人员的卡片，它的目的在于平衡，兼顾战略与战术.长期和短期目标.财务和非财务衡量方法.滞后和先行指标。 3．标杆管理标杆管理的概念可概括为：不断寻找和研究同行一流公司的最佳实践，并以此为基准与本企业进行比较、分析、判断，从而使自己企业得到不断改进，进入或赶超一流公司，创造优秀业绩的良性循环过程。其核心是向业内或业外的最优秀的企业学习。通过学习，企业重新思考和改进经营实践，创造自己的最佳实践，这实际上是模仿创新的过程。 4.风险型决策：如果决策问题涉及的条件中有些是随机因素，它虽然不是确定型的，但我们知道它们的概率分布，这类决策被称风险性决策。风险型决策是指决策者不能预先确知环境条件，各种决策方案未来的若干种状态是随机的。 5．管理是指组织为了达到个人无法实现的目标，通过各项职能活动，合理分配.协调相关资源的过程。管理是指在特定的时空环境下，管理主体有效整合组织资源，运用一定的职能和手段，以达成组织既定目标与责任的动态过程。
自考国际金融重点笔记 Last updated on the afternoon of January 3, 2021
2018年4月自考国际金融重点笔记 第一篇?国际金融基础篇 国际收支平衡表中净差错与遗漏产生的原因。(1)编表原理与实际会计核算之间存在差异。(2)由于国际收支所涉及的内容繁多，统计的资料与数据来源于不同的部门，所搜集到的资料与数据不可能完全匹配。(3)人为因素。一些交易主体所进行的违反国家政策和法律许可的经济活动，当事主体不可能主动申报，相关的统计部门也难以搜集和统计到准确的数据。(4)存在统计误差。 经常项目的构成与作用。 经常账户又被称为经常项目，是反映一国与他国之间真实资源（又称实际资源）转移的项目。通过此项目形成的外汇收入，是一国可以自主支配的外汇，所以，该项目又是一国国际收支平衡表中基本、最重要的项目。该项目又可细分为货物、服务、收益和转移四个子项目。(1)货物。也曾被译为商品，是反映一国商品的出口和进口，又称有形贸易交易规模的项目。(2)服务。也曾被译为劳务，是指一国居民为非居民提供的各种服务和该国居民利用非居民提供的服务。(3)收入。又译为收益，是指由于生产要素在国际间的流动而引起的要素报酬的外汇收入与支出。(4)经常转移。又称为单方面转移，是指货币资金在国际间转移的过程中，无对等的经济交易同时发生的国际间的资金流动。 金融项目的构成与作用。 金融账户是资本与金融账户中的主要部分，是国际收支平衡表中反映居民与非居民之间国际资本流动的项目。按照投资类型，亦即功能，主要确定为直接投资和证券投资两部分，并将这两种形式以外的所有其他形式的国际资本流动，统统归类于其他投资。该资料来源公众号：自考研究所，关注公众号领取专业全套资料 (1)直接投资包括分别反映投资人的原始的股本投入和撤回的净额及由直接投资企业中的外国投资人所得收益的再投资的状况。 (2)从资本流动的方向看，包括本国居民购买国外证券金融资产和外国的非居民向本国居民出售其原先持有的本国的证券金融资产而形成的本国金融账户下的外汇流出，或反之而形成的外汇流入。 (3)在其他投资项目也是先按照由债权债务关系决定的资产和负债来分类，并在资产负债项下，按照贸易信贷、贷款、货币和存款及其他共四项来分类。 分析国际收支中的主要差额所反映的经济现象。(1)贸易差额。贸易差额是一国货物进出口规模的对比。当出口大于进口时，为贸易顺差，反之为逆差。(2)经常账户差额。也常被称为经常项目差额，是指经常账户所包括的全部项目的外汇收入和支出的对比。当其为顺差时，实际上反映的是由于本国真实资源的流出大于他国真实资源的流入而形成的净外汇收入，也是当期本国让渡给他国的可支配本国物质资源的程度；反之，当其为逆差时，反映的是本国通过增加负债或动用外汇储备而增加的当期对他国真实物质资源的支配程度。(3)金融账户差额。金融账户差额是国际收支平衡表中所有金融项目，也就是国际资本流动形成的外汇收入和支出的对比。国际资本流动对国际收支平衡状况的影响，主要体现在它可以暂时改善一国的国际收支状况。(4)国际收支差额是反映一国除货币当局以外所进行的各种国际经济活动而形成的外汇收入和支出的对比。 第二章?国际货币体系国际货币体系的基本内容： 国际储备资产的选择与确定，其所要解决的核心问题是采用什么作为国际支付的手段 汇率制度的安排与本国货比是否可兑换 国际结算的安排 国际收支及其调节机制 国际间金融事务的协调与管理 国际货币体系的作用：
【金融风险管理】期末复习资料 小抄版 全部考试题型包括六种题型：单选题（每题1 分，共10分）多选题（每题2分，共10分） 判断题（每题1分，共5分）计算题（每题15 分，共30分）简答题（每题10分，共30分） 论述题（每题15分，共15分） 一．单选题 1、金融风险管理的第二阶段是（B ） A 、识别阶段 B 、衡量与评估阶段 C 、处理阶段 D 、实施阶段 1.“流动性比率是流动性资产与_______之间的 商。（B ） A.流动性资本 B.流动性负债 C.流动性权益 D.流动性存款” 2.资本乘数等于_____除以总资本后所获得的数 值(D) A.总负债 B.总权益 C.总存款 D.总资产” 3.狭义的信用风险是指银行信用风险，也就是由 于______主观违约或客观上还款出现困难，而给 放款银行带来本息损失的风险。(B) A.放款人 B.借款人 C.银行 D.经纪人” 4._______理论认为，银行不仅可以通过增加资 产和改善资产结构来降低流动性风险，而且可以 通过向外借钱提供流动性，只要银行的借款市场 广大，它的流动性就有一定保证。(C) A.负债管理 B.资产管理 C.资产负债管理 D.商业性贷款” 5.“所谓的“存贷款比例”是指___________。(A) A.贷款/存款 B.存款/贷款 C.存款/（存款+贷款） D.贷款/（存款+贷款） 6.当银行的利率敏感性资产大于利率敏感性负 债时，市场利率的上升会_______银行利润；反 之，则会减少银行利润。(A) A.增加 B.减少 C.不变 D.先增后减” 7.“银行的持续期缺口公式是____________。(A) A. 8.为了解决一笔贷款从贷前调查到贷后检查完 全由一个信贷员负责而导致的决策失误或以权 谋私问题，我国银行都开始实行了________制 度，以降低信贷风险。(D) A.五级分类 B.理事会 C.公司治理 D.审贷分离” 9.“融资租赁一般包括租赁和_____两个合同。 (D) A.出租 B.谈判 C.转租 D.购货 10.证券承销的信用风险主要表现为，在证券承 销完成之后，证券的____不按时向证券公司支付 承销费用，给证券公司带来相应的损失。(D) A.管理人 B.受托人 C.代理人 D.发行人 11.________是以追求长期资本利得为主要目标 的互助基金。为了达到这个目的，它主要投资于 未来具有潜在高速增长前景公司的股票。(C) A.股权基金 B.开放基金 C.成长型基金 D.债券基 金 12.______是指管理者通过承担各种性质不同的 风险，利用它们之间的相关程度来取得最优风险 组合，使加总后的总体风险水平最低。(D) A.回避策略 B.转移策略 C.抑制策略 D.分散策略 13.________，又称为会计风险，是指对财务报 表会计处理，将功能货币转为记账货币时，因汇 率变动而蒙受账面损失的可能性。(B) A.交易风险 B.折算风险 C.汇率风险 D.经济风险 14.________是在交易所内集中交易的、标准化 的远期合约。由于合约的履行由交易所保证，所 以不存在违约的问题。(A) 15.上世纪50年代，马柯维茨的_____________理论和莫迪里亚尼-米勒的MM 定理为现代金融理论的定量化发展指明了方向。直到现在，金融工程的理论基础仍是这两大理论。(C) A.德尔菲法B.CART 结构分析C.资产组合选择D.资本资产定价 16.中国股票市场中______是一种买进权利，持有人有权于约定期间（美式）或到期日（欧式），以约定价格买进约定数量的资产。(B) A.认股权证B.认购权证 C.认沽权证D.认债权证 17.网络银行业务技术风险管理主要应密切注意两个渠道：首先是_________；其次是应用系统的设计。(A) A.数据传输和身份认证B.上网人数和心理C.国家管制程度D.网络黑客的水平 18.金融自由化中的“价格自由化”主要是指________的自由化。(A) A.利率B.物价C.税率D.汇率 19.一般认为，1997年我国成功避开了亚洲金融危机的主要原因是我国当时没有开放_________。(B) A.经常账户B.资本账户C.非贸易账户D.长期资本账户 二．多选题 1.商业银行的负债项目由_____________、____________和____________三大负债组成。(ACE) A.存款B.放款C.借款D.存放同业资金E.结算中占用资金” 2.“房地产贷款出现风险的征兆包括：____________。(ABD) A.同一地区房地产项目供过于求B.项目计划或设计中途改变 C.中央银行下调了利率D.销售缓慢，售价折扣过大 E.宏观货币政策放松” 3.商业银行的资产主要包括四种资产，分别是：_______________。(BCDE) A.吸收的存款B.现金资产C.证券投资D.贷款E.固定资产” 4.“商业银行面临的外部风险主要包括______。(ABD) A.信用风险B.市场风险C.财务风险D.法律风险” 6.“农村信用社的资金大部分来自农民的_______，_______是最便捷的服务产品。（AC ） A.小额农贷B.证券投资C.储蓄存款D.养老保险” 7.融资租赁涉及的几个必要当事人包括：_______。（ABC ） A.出租人B.承租人C.供货人D.牵头人E.经理人” 8.汇率风险包括（ABCD ） A 、买卖风险B 、交易结算风险C 、评价风险D 、存货风险 9.广义的保险公司风险管理，涵盖保险公司经营活动的一切方面和环节，既包括产品设计、展业、______、______和______等环节(ACD)。 A.理赔B.咨询C.核保D.核赔E.清算” 10.证券承销的市场风险就是在整个市场行情不断下跌的时候，证券公司无法将要承销的证券按预定的______全部销售给______的风险。(CA) A.投资者B.中介公司C.发行价D.零售价 11.基金的销售包括以下哪几种方式：______。(ABCD) A.计划销售法B.直接销售法C.承销法D.通过商业银行或保险公司促销法 以下哪几类风险:_________________（ABC ） A.国家金融风险B.金融机构风险C.居民金融风险D.企业金融风险 13.信息不对称又导致信贷市场的________和______，从而呆坏帐和金融风险的发生。（CA ） A.逆向选择B.收入下降C.道德风险D.逆向撤资 14.金融风险管理的目的主要应该包括以下几点：____(ACDE) A.保证各金融机构和整个金融体系的稳健安全 B.保证国际货币的可兑换性和可接受性 C.保证金融机构的公平竞争和较高效率 D.保证国家宏观货币政策制订和贯彻执行 E.维护社会公众的利益 15.商业银行的负债项目由_____________、____________和____________三大负债组成。(ACE) A.存款B.放款C.借款D.存放同业资金E.结算中占用资金 16.商业银行的资产主要包括四种资产，分别是：_______________。(BCDE) A.吸收的存款B.现金资产C.证券投资D.贷款E.固定资产 17,外汇的敞口头寸包括：_____等几种情况。(ABCD) A.外汇买入数额大于或小于卖出数额 B.外汇交易卖出数额巨大 C.外汇资产与负债数量相等，但期限不同 D.外汇交易买入数额巨大 18.广义的操作风险概念把除________和________以外的所有风险都视为操作风险。(CD) A.交易风险B.经济风险C.市场风险D.信用风险 19.在不良资产的化解和防范措施中，债权流动或转化方式主要包括：____________。(ACD) A.资产证券化B.呆坏账核销C.债权出售或转让D.债权转股权” 20.目前，互换类（Swap ）金融衍生工具一般分为________和利率互换两大类。(BC) A.商品互换B.货币互换C.费率互换D.税收互换 三．判断题 1.“对于贴现发行债券而言，到期收益率与当期债券价格正向相关。（×）” 2.“一项资产的?值越大，它的系统风险越小，人们的投资兴趣就越高，因为可以靠投资的多样化来消除风险。（×）” 3.“在德尔菲法中，放贷人是否发放贷款的审查标准是“5C ”法，这主要包括：职业（Career ）、资格和能力（Capacity ）、资金（Capital ）、担保（Collateral ）、经营条件和商业周期（ConditionorCycle ）。（×）” 4.“核心存款，是指那些相对来说较稳定的、对利率变化不敏感的存款，季节变化和经济环境对其影响也比较小。（√）” 5.当利率敏感性负债大于利率敏感性资产时，利率的下降会减少银行的盈利；相反，则会增加银行的盈利。（×）” 6.利率上限就是交易双方确定一个固定利率，在未来确定期限内每个设定的日期，将市场利率（或参考利率）与固定利率比较，若市场利率低于固定利率，买方（借款者）将获得两者间的差额（×）” 7.拥有外汇多头头寸的企业将面临外汇贬值的风险，而拥有外汇空头头寸的企业将面临外汇升值的风险。（√）” 8.一种金融资产的预期收益率的方差小，说明其收益的平均变动幅度小，则投资的风险也越小（√） 三、简答题 1．如何从微观和宏观两个方面理解金融风险？ A L L A P P D D ?-
2 0 1 7 年1 月广东省高等教育自学考试管理与成本会计试题（课程代码04533） 一、单项选择题（本大题共20 小题，每小题1分，共20 分）在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其选出并将“答题卡”的相应代码涂黑。错涂、多涂或未涂均无分。 1．早期的成本会计又称为 A. 经营型成本会计 B ?记录型成本会计 C. 汇集型成本会计 D. 管理型成本会计 2. “基本生产成本”科目的余额是 A. 产成品成本 B. 在产品成本 C. 未结转成本 D. 已结转成本 3. 某公司预付下一年的保险费，应借记 A. 预提费用 B. 销售费用 C. 管理费用 D. 待摊费用 4. 构成产品实体的原材料，通常由各生产单位按 A. 产品类别领用 B. 成品类别领用 C. 用途类别领用 D. 数量类别领用 5. 对在产品进行盘点后，要根据清查结果编制 A. “在产品责任表” B. “在产品清查表” C. “在产品盘点表” D. 在产品库存表” 6. 原材料项目约当产量的确定，取决于产品生产过程中的 A. 耗费金额 B. 投料金额 C. 耗费程度 D. 投料程度 7. 下列属于单件生产的企业是 A. 船舶制造 B. 汽车制造 C?电子制造 D.童装制造 8. “泰罗制”诞生于 A. 19世纪初 B. 20世纪初
C. 第一次世界大战后 D. 第二次世界大战后 9．为管理会计中各种分析方法的实际应用奠定基础的是 A. 成本性态分析 B. 高低点分析 C. 直线回归分析 分析 10. 全部成本法下，销售收入与销售成本之差等于 A. 税前利润 B. 销售利润 C?销售毛利 D. 边际贡献 11. 在本量利分析中，通常假设变动成本与产量呈 A. 完全非线性关系 B. 完全线性关系 C. 完全变动关系 D. 完全非变动关系 12. 决策的关键是 A. 预测 B. 管理 C?协调 D.组织 13. 根据当时实际发生的支出而计算的成本是 A. 现金支出成本 B. 沉落成本 C. 重置成本 D. 历史成本 14. 收入或支付在第一期以后的某一时间的年金称为 A. 后付年金 B. 即付年金 C. 递延年金 D. 永续年金 15. 评价投资项目经济效益的基础是 A. 利润 B. 现金净流量 C?成本 D.设备回收期 16. 若某项投资的净现值大于0，则有 A. 现值指数大于1 B. 现值指数小于1 C. 现值指数小于0 D. 现值指数大于0 17．全面预算的前提是已经确定下来的
管理学原理复习重点 第一篇：绪论 第一章：管理与管理学 一、定义 1管理；指组织中的管理者，通过实施计划、组织、人员配备、领导、控制等职能来协调他人的活动，使他人同自己一起实现既定目标的活动过程。 2管理两重性（自然性与社会性）；管理是由许多人协作劳动而产生的，它是有效组宽心丸共同劳动所必需的，具有同生产力、社会化大生产相联系的自然属性；另一方面，管理又体现着生产资料所有者指挥劳动、监督劳动的意增，因此它又有同生产关系、社会制度相联系的社会属性。 3管理学；管理学是一门系统地研究管理过程的普遍规律、基本原理和一般方法的科学。 二、问答 1管理基本特征？ 答：①管理是一种文化现象和社会现象 ②管理的主体是管理者 ③管理的任务、职能与层次 ④管理的核心是处理好人际关系。 2掌握管理两重性意义？ 答：①认真总结我国在管理理论与实践上正反两方面的经验教训，更好的发挥社会主义制度的优越性。②注意学习引进国外对我们有益的管理理论，技术和方法。③要结合实际，随机制宜地学习与运用。
3管理学特点？ 答：一般性、多科性、历史性、实践性 4管理学内容？ 答：生产力方面、生产关系方面、上层建筑 5学习管理学意义及方法？ 答：意义：①管理的重要性决定了疲惫习、研究管理学的必要性②学习研究管理学是培养管理人员的重要手段之一③学习研究管理学是未来的需要方法：唯物辩证法、系统方法、理论联系实际的方法。 6什么是系统及系统特点？ 答;指由相互作用和相互依赖的若干组成部份结合而成的具有特定功能的有机整体。特点：整体性、目的性、开放性、交换性、相互依存性、控制性。 第二章：管理学的形成与发展 一、定义 1战略管理；是组织制定和实施战略的活动过程，其核心问题是确保组织的自身条件与外部环境相适应，求得组宽心丸长期稳定的发展。 2全面质量管理；一个组织以质量为中心，以全员参与为基础，目的在于通过让顾客满意和本组织所有成员及社会受益而达到长期成功的管理途径。 二、问答 1科学管理理论要点？ ①科学管理的中心问题是提高劳动生产率 ②为了提高劳动生产率，必须为工作配箅“第一流的工作” ③要使工人掌握标准化的操作方法，使用标准化的工具，机器和材料，并
2017年4月高等教育自学考试全国统一命题考试 国际金融试卷 (课程代码00076) 本试卷共4页，满分l00分，考试时间l50分钟。 考生答题注意事项： 1.本卷所有试题必须在答题卡上作答。答在试卷上无效，试卷空白处和背面均可作草稿纸。 2．第一部分为选择题。必须对应试卷上的题号使用2B铅笔将“答题卡”的相应代码涂黑。 3．第二部分为非选择题。必须注明大、小题号，使用0．5毫米黑色字迹签字笔作答。 4.合理安排答题空间，超出答题区域无效。 第一部分选择题(共30分) 一、单项选择题(本大题共20小题，每小题l分，共20分) 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其选出并将“答题卡”的相应代码涂黑。错涂、多涂或未涂均无分。 1．中国企业在欧洲直接设立新企业，这笔交易应记入 A．经常账户 B．资本账户 C．金融账户 D．储备账户 2．外汇储备资产中流动性最低的是 A．一级储备 B．二级储备 C．三级储备 D．1超级储备 3．特里芬在《黄金与美元危机》中关于一国国际储备与进口额的比例，最低限是 A．20％ B．25％ C．30％ D．40％ 4．某日中国银行报出：USDl00=CNY656．43"一656．89，则656．89是 A．买入汇率 B．卖出汇率 c．中间汇率 D．现钞汇率 5．在直接标价法下，外币贬值表明 A．外汇汇率上升，本币汇率上升 B．外汇汇率上升，本币汇率下降 C．外汇汇率下降，本币汇率下降 D．外汇汇率下降，本币汇率上升 6．由一国的价格水平、成本、汇率、利率等因素引起国际收支失衡是 A．周期性失衡 B．货币性失衡 C．收入性失衡 D．结构性失衡 7.国际金融市场中最大的是 A．国际股票市场 B.国际债券市场 C．国际外汇市场 D．国际信贷市场 8.即期外汇交易的标准交割曰是 A．T+0 B．T+1 C．T+2 D．T+3