股份公司股票的发行价
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股份有限公司股票的发行价格
综合国内外股份有限公司关于股票发行价格的规定，主要有以下4种价格形式：
面额发行。面额发行又称平价发行，即按照股票票面标明的金额发行。如某公司股票每股面值人民币1元，面额发行，每股售价人民币1元。
溢价发行。即以高于股票票面额的价格发行。例如，四川长虹电器股份有限公司股票每股面额人民币1元，1988年10月，该公司按面额向社会公开发行了3600万元人民币普通股票。经有关单位批准，该公司于1992年12月又采取溢价发行的形式，以每股人民币6元的价格向本公司原人股东配售万元股票。溢价发行的一种方式是中间价发行，即公司发行新股时，发行价格取票面价格和市场价格的中间值。例如，1988年5月，上海真空电子器件股份有限公司增资扩股发行股票1500万元，股票面额为人民币100元，当时该股票的市场交易价为人民币126元左右。于是，该公司采用中间价溢价发行的方式，以人民币113元的价格发行面额100元的股票。实践证明，这一发行价格合理，基本符合该公司实有资产的增值率。
时价发行。即发行新股时，以原已发行股票的当今市场价格发行，而不论市价是高于股票面额、低于股票面额或是等于股票面额。
折价发行。即以低于股票面额的价格发行。折价发行的折扣由公司与股票承销机构商定。例如，某公司股票面额为人民币100元，若折扣率为5%，则该股票折价发行的价格为95元。在我国企业股份制改革试点初期，由于公众的金融意识还不强，承销商承担风险的能力有限，因此，第一批发行股票的公司中，有的采用了折价发行的方式，如上海豫园商场股份有限公司、沈阳金杯汽车股份有限公司等。
1993年颁布的中国公司法规定，股票发行价格可以按票面金额，也可以超过票面金额，但不得低于票面金额。以超过票面金额为股票发行价格的，须经国务院证券管理部门批准。以超过票面金额发行股票所得溢价款列入公司资本公积金。
有限责任公司与股份有限公司的概念及特征 我国《公司法》以股东对公司的责任形式为标准，将公司分为有限责任公司和股份有限公司。 1. 有限责任公司的概念及特征 有限责任公司，简称有限公司，是指由法律规定的一定人数的股东所组成，股东以其出资额为限对公司债务承担责任，公司以其全部资产对其债务承担责任的企业法人。 我国法学界通说认为有限责任公司具有以下特征： (1) 股东人数有最高数额限制。《公司法》第24条规定：“有限责任公司的股东由50个以下的股东出资设立。” (2) 股东对公司承担有限责任。《公司法》第 3条规定：“有限责任公司的股东以其认缴的出资额为限对公司承担责任。”股东不对公司的债权人负责。 (3) 公司设立程序简便，组织机构简单。设立有限责任公司的手续比较简便，由全体股东制定公司章程并签名盖章，履行一定手续之后即可向公司登记机关申请设立登记，而且股东的出资可以分期缴纳。此外，有限责任公司的机关比较简单，股东人数较少或规模较小的有限责任公司可以不设董事会和监事会。 (4) 具有非公众性和非公开性。具体表现为股东人数有限、股东对外转让受到严格的限制，不发行股票，不能公开募集股份。 2. 股份有限公司的概念及特征 股份有限公司，简称股份公司，是指公司全部资本分为等额股份，股东以其所认购的股份对公司承担责任，公司以其全部资产对公司债务承担责任的企业法人。 股份有限公司具有以下特征： (1) 发起人须符合法定的人数。《公司法》第78条规定：“设立股份有限公司，应当有二人以上二百人以下为发起人，其中须有半数以上的发起人在中国境内有住所。”
(2) 全部资本为等额股份。这是股份有限公司最重要的特征。《公司法》第 125条规定：“股份有限公司的资本划分为股份，每一股的金额相等。公司的股份采取股票的形式。股票是公司签发的证明股东所持股份的凭证。” (3) 股东对公司负有限责任。《公司法》第3条规定：“股份有限公司的股东以其认购的股份为限对公司承担责任。” (4) 资本证券化，公司具有公众性和公开性。根据《公司法》第五章的规定，股份有限公司的股份采取股票形式的，股票可以向社会公开发行，可以自由流通转让。这使得公司资本证券化，任何人都可以通过购买股票而成为股东，从而使股份有限公司具有公众性。股份有限公司必须实行公开制度将其经营及财务状况 等向社会公开，以保护公司股东、债权人和社会公众利益，并维护社会交易安全。
股份有限公司股东会决议范本 出席会议股东： 1、发起人、股东（或者代理人）：_________、_________、_________。 2、认股人：_________、_________、_________（无认股人的，删除该款，募集设立专用）。 （ 3、列席本次股东大会的新增股东：_________、_________、_________（无新增股东的，删除该款）。 根据《中华人民共和国公司法》及本公司章程，_________股份有限公司于_________年_________月_________日在（地点： _________）召开（年度、临时）第_________届第_________次股东大会，本次股东大会由公司董事会召集，董事长_________主持会议。会议召开前依法通知了全体股东，会议通知的时间及方式符合公司章程的规定。会议应到股东_________人，实到_________人（其中代理人_________人），代表公司股份_________万股，占公司股东表决权的
_________%（占全部股份总额的_________％），符合章程要求。决议事项如下： 一、同意公司监事的任免决定 1、免职情况 同意免去_________的监事职务；股东甲_________票赞成，股东乙_________票赞成，股东丙_________票赞成，赞成人数符合法定比例。 2、任职情况 各股东共推荐监事候选人_________名，从中选举_________名监事。 （1）监事候选人_________，股东甲_________票赞成，股东乙_________票赞成，股东丙_________票赞成。 : （2）监事候选人_________，股东甲_________票赞成，股东乙_________票赞成，股东丙_________票赞成。 （3）监事候选人_________，股东甲_________票赞成，股东乙_________票赞成，股东丙_________票赞成。 （4）根据以上投票选举结果，同意选举赞成人数符合法定比
股份有限公司章程 第一章总则 第1条为维护股份有限公司（以下简称“公司”）股东和债权人的合法权益，规范公司的组织和行为，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）和其他有关规定，制订本章程。 第2条公司系经批准，由作为发起人，采取发起设立方式/募集设立方式设立的股份有限公司。 第3条公司经国务院证券监督管理机构批准，可以向境内外社会公众公开发行股票。 第4条公司注册名称: 股份有限公司（以下简称公司） 第5条公司住所为： 第6条公司注册资本为人民币万元；实收资本为人民币万元。 第7条公司为永久存续的股份有限公司。 第8条董事长为公司的法定代表人。 第9条公司由法人/自然人作为发起人，以发起设立/募集方式设立，股东以其认购股份为限对公司承担责任，公司以其全部资产对公司的债务承担责任。 第10条本公司章程自生效之日起，即成为规范公司的组织与行为、公司与股东、股东与股东之间权利义务关系的具有法律约束力的文件。股东可以依据公司章程起诉公司；公司可以依据公司章程起诉股东、董
事、监事、总经理和其他高级管理人员；股东可以依据公司章程起诉股东；股东可以依据公司章程起诉公司的董事、监事、总经理和其他高级管理人员。 第11条本章程所称高级管理人员是指公司的总经理、董事会秘书、财务负责人。 第二章经营宗旨和范围 第12条公司的经营宗旨：依据有关法律、法规，自主开展各项业务，不断提高企业的经营管理水平和核心竞争能力，为广大客户提供优质服务，实现股东权益和公司价值的最大化，创造良好的经济和社会效益，促进文化的繁荣与发展 第13条公司经营范围是： 第三章股份 第一节股份发行 第14条公司全部资本划分为等额股份，每股金额为人民币一元。 第15条公司发行的所有股份均为普通股。 第16条公司股份的发行，实行公开、公平、公正的原则，同股同权，同股同利。 第17条公司发行的股份，由公司统一向股东出具持股证明。 第18条公司发行的普通股总数为万股，目前股东及其持股比例如下： 公司万股，占总股本的 %； 公司万股，占总股本的 %；（注：根据公司情况，如
股份有限公司股票的发行方式 股票的发行方式是指发行公司采取什么方法和渠道使自己的股票为投资者所认购。股份有限公司对股票发行方式的选择，对于发行是否成功具有重要意义。选择适合公司自身情况、市场情况和投资者心态的好的发行方式，可以使公司及时募足所需资本，保证经营计划的实现。 股票发行方式按照中介人参与发行股票的程度分类，分为直接发行和间接发行两种方式。直接发行又称为自营发行、代销或推销，这种发行方式是由股份有限公司自己承担发行股票的责任和风险，而股票发行的中介人--证券经营机构只是做协助性工作并收取一定的手续费。具体做法是，发行公司与依法设立的证券机构签订股票承销协议，委托证券经营机构代理发行股票，承销机构按委托的价格销售股票，在发行期结束后，销多少算多少，将未售出的股票全部退还给发行公司，不承担风险，只收取一定的手续费和有关费用。间接发行又称为委托发行或包销，指股份有限公司把股票发行委托给证券经营机构发行，由证券经营机构包干，收取股票发行的差价收益，承担发行风险。具体做法是，发行公司与依法设立的证券经营机构签订股票承销协议，由证券经营机构先以自己的名义买下股票发行人的全部股票，然后，再将股票转售给投资者。证券商包销股票，是用略低的价格从股票发行人手中买进股票，然后以较高的价格卖出，卖价与买价的差额则为证券商的包销收入。对发行期结束后未售出的股票，证券商不能退还发行人，必须自行承担风险。以上两种股票发行方式各有利弊，直接发行可使公司控制发行过程，发行成本也较低，若在内部发行，则无需向社会公众提供有关资料。但这种发行方式费时多，社会影响小，不利于提高公司的知名度，且需要一定的专职人员。间接发行能在较短的时间内募足资本，且手续方便，风险较少，还可扩大社会影响，提高公司知名度。不足的是，发行成本较高，且要向社会提供发行股票的有关资料。 股票发行方式按照是否办理公开发行股票审核事宜分类，又可分为公开发行与非公开发行两种方式。公开发行是指发行公司依法办理有关发行审核程序，通过证券经营机构，公开向社会发行股票。公开发行股票的发行公司，可以申请股票上市成为上市公司，也可不必申请上市。公开发行使股票的发行面广，有利于股权分散，有利于克服垄断，有利于提高发行的质量信誉，因而，有条件的股份有限公司大多采用公开发行方式发行股票。非公开发行是指发行公司不办理公开发行的审核程序，股票不公开对外销售，只向公司内部职工或特定对象定向出售，如采取发起设立方式设立的股份有限公司，股票的发行就是采取非公开发行的方式。 由上述知，公开发行可以是直接发行，也可以是间接发行；直接发行可以是公开发行，也可以是非公开发行；非公开发行只能是直接发行；间接发行只能是公开发行。中国公司法强调：公司向社会公开募集新股，应当由依法设立的证券经营
有限责任公司是指由一定人数股东组成的，股东以其出资额为限对公司承担责任，公司以其全部资产对公司的债务承担责任的公司。有限责任公司的设立必须具备法定人数、发起人、资本、章程等条件。 股份有限公司是指全部资本分为等额股份，股东以其所持股份为限对公司承担责任,公司以其全部资产对公司的债务承担责任的公司。股东大会是公司的权力机构; 董事会是公司业务执行机构、经营决策机构;董事会聘任经理, 经理在董事会领导下, 负责日常经营管理工作。另外还有监事会负责监督公司的经营活动。 一、有限责任公司和股份有限公司的含义 （一）有限责任公司的含义：所谓有限责任公司，又称有限公司，在英美称为封闭公司或私人公司，它是指根据法律规定的条件成立，由两个以上股东共同出资，并以其认缴的出资额对公司的经营承担有限责任，公司是以它的全部资产对其债务承担责任的企业法人。 （二）股份有限公司的含义：股份有限公司又称股份公司。在英美称为公开公司或公众公司，是指注册资本由等额股份构成，股东通过发行股票筹集资本。我国《公司法》规定：“股份有限公司是指其全部资本分为等额股份，股东以其所持股份为限对公司承担责任，公司以其全部资产对公司的债务承担责任的企业法人。” 二、有限责任公司与股份有限公司两者之间的异同 （一）有限责任公司与股份有限公司的共同点 公司制的基本共性在于它们都是以许多股东共同投资入股形成公司法人制度为基本特征的。由于股份公司是典型的合资公司，重在资本的稳定，以维持对外信用，实现股利的利益，因此，有限责任公司和股份有限公司的共同点表现在： 1．实行了资本三原则。一是“资本确定原则”。在公司设立时，必须在公司章程中确定公司固定的资本总额，并全部认足，即使增加资本额，也必须全部加以认购。二是“资本维持原则”。公司在其存续期间，必须维持与其资本额相当的财产，以防止资本的实质性减少，确保债权人的利益，同时，也防止股东对盈利分配的过高要求，使公司确保正常的业务运行。三是“资本不变原则”。公司的资本一经确定，非按严格的法定程序，不得随意改变，否则，就会使股东和债权人利益受到损害。作为股东拥有转让股权的权利和自由，但不得抽回股本，公司实行增资或减资，必须严格按法定条件和程序进行。
非上市股份公司股权转让 完整版 In the legal cooperation, the legitimate rights and obligations of all parties can be guaranteed. In case of disputes, we can protect our own rights and interests through legal channels to achieve the effect of stopping the loss or minimizing the loss. 【适用合作签约/约束责任/违约追究/维护权益等场景】 甲方：________________________ 乙方：________________________ 签订时间：________________________ 签订地点：________________________
非上市股份公司股权转让完整版 下载说明：本合同资料适合用于合法的合作里保障合作多方的合法权利和指明责任义务，一旦发生纠纷，可以通过法律途径来保护自己的权益，实现停止损失或把损失降到最低的效果。可直接应用日常文档制作，也可以根据实际需要对其进行修改。 转让方：（甲方） 住址： 法定代表人： 受让方：（乙方） 住址： 法定代表人： 鉴于： 1、甲方是一家依法成立的公司，持有【】工商行政管理局核发的注册号为【】的《企业法人营业执照》。 2、乙方是一家依法成立的公
司，持有【】工商行政管理局核发的注册号为【】的《企业法人营业执照》。 3、甲方现为公司股东，持有公司【】％的股权。 4、经甲、乙双方协商一致，甲方同意转让，乙方同意受让甲方持有的公司的％的股权。 5、鉴于公司股东会也同意由乙方受让甲方在该公司拥有的%股权。 一、转让标的 （1）本次股权转让的标的为甲方持有公司％的股权。 （2）转让标的包括本协议生效日以后其所应附有的全部权益、利益及依
四川精英律师团都燕果律师有限责任公司与股份有限公司的概念及特征 我国《公司法》以股东对公司的责任形式为标准，将公司分为有限责任公司和股份有限公司。 1.有限责任公司的概念及特征 有限责任公司，简称有限公司，是指由法律规定的一定人数的股东所组成，股东以其出资额为限对公司债务承担责任，公司以其全部资产对其债务承担责任的企业法人。 我国法学界通说认为有限责任公司具有以下特征： (1)股东人数有最高数额限制。《公司法》第24条规定：“有限责任公司的股东由50个以下的股东出资设立。” (2)股东对公司承担有限责任。《公司法》第3条规定：“有限责任公司的股东以其认缴的出资额为限对公司承担责任。”股东不对公司的债权人负责。 (3)公司设立程序简便，组织机构简单。设立有限责任公司的手续比较简便，由全体股东制定公司章程并签名盖章，履行一定手续之后即可向公司登记机关申请设立登记，而且股东的出资可以分期缴纳。此外，有限责任公司的机关比较简单，股东人数较少或规模较小的有限责任公司可以不设董事会和监事会。 (4)具有非公众性和非公开性。具体表现为股东人数有限、股东对外转让受到严格的限制，不发行股票，不能公开募集股份。 2.股份有限公司的概念及特征 股份有限公司，简称股份公司，是指公司全部资本分为等额股份，股东以其所认购的股份对公司承担责任，公司以其全部资产对公司债务承担责任的企业法人。 股份有限公司具有以下特征： (1)发起人须符合法定的人数。《公司法》第78条规定：“设立股份有限公司，应当有二人以上二百人以下为发起人，其中须有半数以上的发起人在中国境内有住所。”
(2)全部资本为等额股份。这是股份有限公司最重要的特征。《公司法》第125条规定：“股份有限公司的资本划分为股份，每一股的金额相等。公司的股份采取股票的形式。股票是公司签发的证明股东所持股份的凭证。” (3)股东对公司负有限责任。《公司法》第3条规定：“股份有限公司的股东以其认购的股份为限对公司承担责任。” (4)资本证券化，公司具有公众性和公开性。根据《公司法》第五章的规定，股份有限公司的股份采取股票形式的，股票可以向社会公开发行，可以自由流通转让。这使得公司资本证券化，任何人都可以通过购买股票而成为股东，从而使股份有限公司具有公众性。股份有限公司必须实行公开制度将其经营及财务状况等向社会公开，以保护公司股东、债权人和社会公众利益，并维护社会交易安全。
X X X股份有限公司 股东大会会议记录 会议时间： 年月日上午： 会议地点： XXX股份有限公司会议室 参加会议人员： 全体发起人，拟任董事、监事、高管 主持人： 会议议程： 1、审议《关于XXX股份有限公司筹办情况的报告》； 3、审议《XXX股份有限公司章程》； 4、选举第一届董事会董事； 5、选举第一届监事会成员； 6、审议《关于授权董事会办理工商设立登记的议案》。 7、对本次股东大会议案进行表决； 8、统计表决结果，休息20分钟； 9、宣布表决结果； 10、出席会议的董事及会议主持人在股东大会会议记录上签字，会议结束。 会议记录： 一、会议主持人讲话
主持人介绍此次会议召开的背景情况。自然人XX、XX、XX、XX、XX、XX共同发起，拟出资XX万元，设立XX股份有限公司，从事XXXXXX经营。至X年X月X日，X位发起人已认缴全部X万元注册资本，公司筹备结束，今天召开首次股东大会，对公司设立相关事宜进行表决。 二、会议主持人简要介绍会议议案 主持人宣读本次大会有关议案。 三、逐项审议并表决议案 1、审议通过了《关于XXX股份有限公司筹办情况的报告》； 2、审议通过了《XXX股份有限公司章程》； 3、公司设董事会,成员5人。选举XX、XX、XX、XX、XX 为公司董事，组成公司第一届董事会，任期三年，到期可连选连任。 4、公司设监事会，成员3人，其中1人为职工代表监事。选举XX、XX为监事，与职工大会选举产生的职工代表监XXX共同组成公司第一届监事会，任期三年，到期可连选连任。 5、会议一致同意设立XXX股份有限公司，并授权董事会向公司登记机关申请设立登记。 以上事项表决结果：同意的，占出席会议总股数100%； 不同意的，占出席会议总股数0%；
股权托管协议 协议当事方： 委托方：上海第十某印染厂（以下简称“甲方） 住所：徐家汇路 300 号*** 法定代表人：谢裕中 ** 电话： 63840587 受托方：浙江加佰利控股某集团有限公司（以下简称“乙方）住所：浙江绍兴杨讯桥法定代表人：孙永利 为完善上海民丰某实业（集团）股份有限公司（以下简称“民丰某实业” ）法人治理结构，顺利实现管理的交接，甲、已双方本着互惠互利的原则，根据有关法律、法规的规定，经友好协商，就乙方受托管理甲方持有的民丰某实业部分发起人国有法人股股权的事项达成如下条款： 第一条释义 1.1本合同下列用语按如下定义和解释： 1.1.1“甲方”指委托方，即上海第十某印染厂。 1.1.2“乙方”指受托方，即浙江加佰利控股某集团有限公司。 1.1.3“民丰某实业”指上海民丰某实业（集团）股份有限公司。 1.1.4“股权转让协议” 指甲方与乙方在年月日签订的股 权转让协议。 1.1.5“本协议”指甲方与乙方签订的本股权托管协议。 1.1.6“股权处置权”指在股份上设置质押的权利和转让股份的权 利。 本合同的名称及每条的标题将不限制具体条文的真实含义。 1.2 第二条托管标的 甲方按照民丰某实业年月日拥有的总股本股计算，自愿将其持有的民丰某实业发起人国有法人股% ，即股股权（以
下简称“该股权”）委托乙方管理，乙方代表甲方依法行使除股权处置权外的其它股东权利。甲方将该股权托管给乙方后，甲方不能再行使股权处置权之外的股东权利，且其股权处置权应受本托管协议有关约定的约束。 第三条托管期限 3.1本协议有效期项下的托管期间自年月日开始至本协议 3.2除另有约定外，本协议在具备以下情况之一时自行终止： 321 双方签署《股权转让协议》获国有资产监督管理委员会财政 部批准并在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成股权转 让的过户手续。 3.2.2双方签署的《股权转让协议》不能获得国有资产监督管理委员会财 政部的批准。 3.2.3双方任何一方根据《股权转让协议》的约定书面通知对方解除《股 权转让协议》。 第四条甲方权利和义务 4.1在托管期间，甲方享有以下权利： 在托管期间，对依照公司法、证券法及证券监管部门、上海证券交易所的规范性文件规定及民丰某实业章程等规定，民丰某实业拟出售固定资产、无形资产、资产置换，按照程序和权限属于股东大会权限范围内表决事项，乙方行使权利时，甲方享有下列权利： 4.1.1乙方在促成民丰某实业作出拟出售固定资产、无形资产、资产置换 决定前，应事先书面征求甲方意见。 4.1.2在托管期间，对依照公司法、证券法及证券监管部门、上海证 券交易所的规范性文件规定及民丰某实业章程等规定，属于股 东大会权限范围的重大事项，乙方在行使权利时，甲方享有知情 权，但无异议权。 4.1.3在托管期间，属于董事会权限范围内的事项，由董事会依照有关规 定行使，甲方不得干涉。董事会可根据民丰某实业实际情况决定是 否告之甲方，但涉及民丰某实业商业秘密的事项，董事会不得告之
股份公司股票发行与股票上市 股票上市是指己经发行的股票经证券交易所批准后，在交易所公开挂牌交易的法律行为，股票上市，是连接股票发行和股票交易的“桥梁”。在我国，股票公开发行后即获得上市资格。 股票之因此要上市，是因为上市能够给公司带来以下好处： （1）能够推动企业建立完善、规范的经营治理机制，以市场为导向自主运作，完善公司治理结构，不断提高运行质量。 （2）上市后股票价格的变动，形成对公司业绩的一种市场评价机制。那些业绩优良、成长性好的公司的股价一直保持在较高的水平上，使公司能以较低的成本筹集大量资本，进入资本快速、连续扩张的通道，不断扩大经营规模，进一步培育和进展公司的竞争优势和竞争实力，增强公司的进展潜力和进展后劲。
（3）各国对公司股票上市都制定了明确的标准，公司能上市。表明投资者对公司经营治理、进展前景等给予了积极的评价。同时，公司证券的交易等信息通过中介、报纸、电视台等各种媒介不断向社会公布，扩大了公司的知名度，提高了公司的市场地位和阻碍力、十分有助于公司树立产品品牌形象，扩大市场销售量，提高公司的业务扩张能力。 2．股票上市需要具备什么条件？ 股票上市后，股份公司的一举一动都和千百万公众投资者的利益紧密相连。因此，世界各国证券交易所都对股份公司上市做出了严格的规定，如必须有符合要求的业绩记录，最低的股本数额、最低的净资产值、最低的公众持股数和比例等。在严格的规定下，能够在证券交易所上市的股份公司事实上只占专门小一部分。 依照《中华人民共和国公司法》及《股票发行与交易治理暂行条例》的有关规定，股份公司申请股票上市必须符合下列条件：
（1）经国务院证券治理部门批准股票已向社会公开发行。 （2）公司股本总额许多于人民币5000万元。 （3）公司成立时刻须在3年以上，最近3年连续盈刊。原国有企业依法改组而设立的，或者在《中华人民共和国公司法》实施后新组建成立的公司改组设立为股份有限公司的，其要紧发起人为国有大中型企业的，成立时刻可连续计算。 （4）持有股票面值达人民币1000元以上的股东人数许多于1000人，向社会公开发行的股份许多于公司股份总数的25％；假如公司股本总额超过人民币4亿元的，其向社会公开发行股份的比例许多于15％。 （5）公司在最近3年内无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载。 （6）国家法律、法规规章及交易所规定的其他条件。
第六章 公司股本 本章提要 股份有限公司主要通过发行股票来筹集自有资本，这些资本与保留盈余一起构成公司的权益资本，股份有限公司的股本主要包括普通股和优先股，在发行股票筹资后，为了资金使用需要，股份有限公司还可以通过配股和增发新股来筹措资金，增加股本。公司应该按照自身的情况来选择合适的筹资方式。 本章习题 ò??￠名词解释 普通股 优先股 配股 优先认股权 市盈率 累积优先股 可转换优先股 ?t?￠单项选择题 １、为了简化股票的发行手续，降低发行成本，股票发行应该采取（）方式 Ａ、溢价发行 Ｂ、平价发行 Ｃ、公开间接发行 Ｄ、不公开直接发行 ２、股票市场价值，就是通常所说的（） Ａ、票面价值 Ｂ、账面价值 Ｃ、清算价值 Ｄ、 股票价格 ３、股票按股东权利和义务的差别，分为（） Ａ、记名股和不记名股 Ｂ、国家股、法人股和外资股 Ｃ、普通股和优先股 Ｄ、旧股和新股 ４、普通股与优先股的不同特征有（）％ Ａ．同属公司股本 Ｂ．需支付固定股息％ Ｃ．股息从税后利润中支付 Ｄ．可参与公司重大决策 ５、下列有关优先股的表述错误的有（） Ａ．可转换优先股是股东可在一定时期内按一定比例把优先股转换成普通股的股票％ Ｂ．不参与优先股是不能参加利润分配的优先股％ Ｃ．非累计优先股是仅按当前利润分取股利，而不予以累计补付的优先股％ Ｄ．可赎回优先股是股份公司可以按一定价格收回的优先股％ ６、优先股的优先权主要表现在（） Ａ．优先认股 Ｂ．优先取得剩余利润分配％ Ｃ．优先分配剩余财产 Ｄ．优先行使投票权％ ７、不属于优先股股东的权利的是（） Ａ、优先分配股利Ｂ、优先分配剩余财产Ｃ、表决权 Ｄ、剩余求偿权优于普通股 ８、Ａ公司当前股票市场价格为１０元，每股净利润为０．６元，行业市盈率为２０倍，当公司增发新股发行价格应当为（） Ａ、６元 Ｂ、１２元 Ｃ、１０元 Ｄ、２０元
关于印发《公开发行股票公司信息披露的内容与格式准则第三号 〈中期报告的内容与格式〉》的通知 1998年6月18日证监上字［1998］69号 各上市公司： 现将修改后的《公开发行股票公司信息披露的内容与格式准则第三号〈中期报告的内容与格式〉》印发给你们，请遵照执行。 公开发行股票公司信息披露的内容与格式准则第三号中期报告的内容与格式 一、总则 （一）根据《中华人民共和国公司法》（简称《公司法》）、《股票发行与交易管理暂行条例》（简称《股票条例》）和《公开发行股票公司信息披露实施细则》（简称《信息细则》）制订本准则。 （二）凡根据《公司法》、《股票条例》在中华人民共和国境内公开发行股票并在证券交易所上市的股份有限公司（简称“公司”）应当按照本准则的规定经编制中期报告。 （三）公司应当披露本准则列举的各项内容。但是本准则某些具体要求对公司确实不适用的，公司可根据实际情况在不影响披露内容完整性的前提下作出适当修改，同时予以说明。如公司作出修改致使披露内容减少，应经证券交易所批准并报中国证券监督管理委员会（简称“中国证监会”）备案。公司还可根据其自身的实际情况，增加其他内容。 已发行境内上市外资股及其衍生证券并在证券交易所上市的公司，应同时编制中期报告外文译本。公司应努力保证两种文本内容的一致性，并在外文文本上注明“本报告分别以中、英（或日、法文等）文两种文字编制，在对两种文本的理解发生歧义时，以中文文本为准。” 同时在境内和境外证券市场上市的公司，如果境外证券监管部门要求的中期报的内容与本准则不一致，应遵循报告内容从多不从少，报告披露时限从短不从长，报告要求从严不从宽的原则办理。并应在同一时间公布中期报告。 （四）公司全体董事必须保证中期报告内容的真实、准确、完整，并就其保证负个别及连带责任。
非上市股份有限公司的特殊性 现行《公司法》将公司分为有限责任公司和股份有限公司两种类型。其中股份有限公司又以其是否发行在证券交易所挂牌上市的股份而分为上市公司和非上市公司。鉴于有限责任公司的资本不是以等额形式存在的，也就是说其资本不是单位化的，上市问题无从谈起。非上市公司中就包含了有限责任公司和部分股份有限公司。在市场经济发达国家的公司相关立法中，一般是将公司分为公众公司（即上市公司）和封闭公司（即非上市公司）。在我国，也有研究结论认为非上市的股份有限公司与有限责任公司在运做中和规范上并没有实质性的差异，所以建议在《公司法》修改中重新划分公司的类型，不再就有限责任公司和股份有限公司分别立法，而是将上市公司和非上市公司作为公司相关立法中对于公司的基础性分类。 笔者此前也曾很赞同这种观点，并进一步按照这种思路设计具体的操作步骤，指出就非上市公司而言，如何安排公司的资本，可以完全体现股东的意思自治，由章程加以约定具体是采取股份有限形式将股本划分为相等份额，还是采取有限责任形式由股东直接按照比例约定持有。公司只需要就此等情况在工商行政管理部门登记备案即可。但是，笔者近期在对这个问题的研修中又有不同心得，认为非上市股份有限公司具有特殊性，不能简单地建议在《公司法》修改的时候不再区分有限责任公司与非上市的股份有限公司，理由如下： 第一，非上市股份有限公司是与中等规模的商事实体相对应的法律形式，它的存在是适应实际需求，体现商事主体类型多元化的很重要的一个方面。 从法定最低注册资本金的角度出发可以看出，非上市股份有限公司是承接资本规模较小的有限责任公司和资本规模较大的上市公司之间的一类资本规模中等的公司。按照我国《公司法》第23条的规定对有限责任公司的注册资本根据其所从事的行业的不同，分别规定为50万，30万和10万元。尽管目前也有学者在探讨是否取消或降低法定最低注册资本金的问题，但是事实上，应该说现行《公司法》中对法定最低注册资本金的要求并不高，实践中大量存在的符合此等资本规模要求的有限责任公司是小型的。非上市的股份有限公司需要符合《公司法》第78条的规定，其“注册资本的最低限额为人民币 1000万元”。这是与中等资本规模相对应的公司。上市公司，其股本总额不少于人民币 5000
股份有限公司发行新股及条件 股份有限公司在成立之后另行发行股份叫做发行新股。公司在设立时首次发行股份，主要是为了募集公司设立所需的资本，按规定，发行股份的数额不得低于法定注册资本。公司成立后发行新股，主要是为了筹集营运资金，其发行的数量无限制，发行的程序与首次发行也有所区别。 股份有限公司在成立之后为了筹措营运资金，在下列情况下，可以按法定程序发行新股： 一是在公司章程规定的股份总额范围内发行新股。股份有限公司的股份总额往往高于法定注册资本，因此，有的股份有限公司章程规定，公司的股份总额不是在公司设立时一次发行完毕，而是分次发行。所以，在公司成立以后，公司可按章程规定在股份总额范围以内发行新股，以募足公司的股份总额。 二是为增加公司资本而发行新股。股份有限公司章程规定的股份总额全部发行完毕以后，公司为扩大其资本，可以另行发行新股。 三是为分派股息和红利而发行新股。按公司章程规定，公司在一个营业年度有盈余时，应当向股东分派股息和红利。分红派息时，若公司在资金方面遇到困难，可采用发行新股的方法，向股东送股或派股，以抵偿股东应得的股息与红利。 四是为用公积金扩大资本而发行新股。公司成立后，若股东大会决议要把公司公积金的全部或部分扩充资本，那么，应按照股东所持股份的比例向其分派股份。 五是为进行公司债券转换而发行新股。发行可转换公司债券的股份有限公司，依法进行公司债券转换股票时，应向持有公司债券的债权人分派相当于所转换金额的新股。 六是为吸收合并其他公司或企业而发行新股。在这种情况下，应根据股东大会决议，按比例向股东分派新股。 股份有限公司发行新股的方式有两种，一种是不公开发行，新股由公司股东、职工或者定向人员认购，不由社会公众认购。另一种是公开发行，新股份全部或部
股份有限公司注册资本是什么意思 众所周知股份公司是指公司资本为股份所组成的公司，股东以其认购的股份为限对公司承担责任的企业。由于所有股份公司均须是负担有限责任的有限公司，所以一般合称"股份有限公司"。我国法律规定设立股份有限公司，应当有2人以上200以下为发起人，注册资本的最低限额为人民币500万元。那么注册资本到底是什么意思呢?本文给您详细说明一下。 股份有限公司注册资本是什么意思 注册资本也叫法定资本，是公司制企业章程规定的全体股东或发起人认缴的出资额或认购的股本总额，并在公司登记机关依法登记。 社会化大生产对企业组织形式有较高的要求，而股份公司则能够满足这些要求，这是因为，股份公司通过招股集资的方法能够集中巨额资本，满足大生产对资本的需求;同时股份公司的所有权属于所有 的股东，设置了股东大会、董事会、监事会等各种管理机构，实行所有权和经营权的分离，因此股份公司成为现代经济中最主要的企业组织形式。 2006年《公司法》修改后取消了按照公司经营内容区分最低注册资本额的规定，将有限责任公司的最低注册资本从10万―50万元统一降至3万元，将股份有限公司的最低注册资本从原来的1000万元降至500万元。且没有采纳授权资本制，但却允许两种公司的资本都可以分期缴纳，而不必一次性缴足，只是要求全体股东的首次出资额不得低于注册资本的20%(首期出资额不得低于注册资本最低限额)， 而其余部分必须在两年内缴足，其中投资公司可以在5年内缴足。2014年新《公司法》改实收资本验资制为核准制，仅存27类金融相关企业仍需验资注册资本。
出资比例结构方面，一是将工业产权扩大到整个知识产权，二是取消了无形财产出资比例的限制，而只是规定货币出资的金额不得低于注册资本的30%，更为重要的修改是根本改变了对股东出资的立法方式，以一个富有弹性的抽象标准"可以用货币估价并可以依法转让的非货币财产"取代了原来机械、固化的全面列举式的规定，不仅实质性地扩大了股东出资的范围，而且充分地利用各种投资资源和社会财富，最大限度地满足股东和公司的投资需求。 2013年《公司法》修改之后，取消了公司设立的最低限额。 实际上现实当中一般而言公司注册资本都用于公司的日常经营运作、发放人员工资、进货、买办公用品等等，只要注意开具相关发票这些行为都是可以的。而虽然说公司的法定代表人是自己，整个公司都是自己的，注册资本也是不可以随便取出来供个人使用的。当然，注册资本取出来之后尽快放回去也是可以的。
股份有限小公司上市条件: 根据我国《公司法》的规定，股份有限公司申请其股票上市必须符合下列条件： 1、股票经国务院证券管理部门批准已向社会公开发行； 2、公司股本总额不少于人民币5000万元； 3、开业时间在三年以上，最近三年连续盈利；原国有企业依法改建而设立的，其主要发起人为国有大中型企业的，可连续计算； 4、持有股票面值达人民币1000元以上的股东人数不少于1000人，向社会公开发行的股份达公司股份总数的25%以上；公司股本总额超过人民币4亿元的，其向社会公开发行股份的比例为15%以上； 5、公司在最近三年内无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载； 6、国务院规定的其他条件。 满足上述条件可向国务院证券管理审核部门及交易所申请上市。 企业上市流程 (一)改制阶段 企业改制、发行上市牵涉的问题较为广泛复杂，一般在企业聘请的专业机构的协助下完成。企业首先要确定券商，在券商的协助下尽早选定其他中介机构。股票改制所涉及的主要中介机构有：证券公司、会计师事务所、资产评估机构、土地评估机构、律师事务所[企业主板上市、深圳创业板上市(010)8629-0776] 。 (1)各有关机构的工作内容 拟改制公司 拟改制企业一般要成立改制小组，公司主要负责人全面统筹，小组由公司抽调办公室、财务及熟悉公司历史、生产经营情况的人员组成，其主要工作包括： 全面协调企业与省、市各有关部门、行业主管部门、中国证监会派出机构以及各中介机构[企业主板上市、企业中小板上市、深圳创业板上市(010)8629-0776]的关系，并全面督察工作进程； 配合会计师及评估师进行会计报表审计、盈利预测编制及资产评估工作； 与律师合作，处理上市有关法律事务，包括编写公司章程、承销协议、各种关联交易协议、发起人协议等； 负责投资项目的立项报批工作和提供项目可行性研究报告；
第2章股份有限公司概述 第1节股份有限公司的设立 1.股份有限公司的设立原则、方式、条件和程序[熟悉]: 一、设立原则： 1、公司：有限责任公司和股份有限公司。 公司设立一般情况下实行准则主义，但公开发行股票的股份有限公司的设立要经过证监会核准。 2、股份有限公司的发起设立和特定对象募集设立，实行准则设立原则； 3、以募集方式设立股份有限公司公开发行股票的，还应向公司登记机关报送国务院证券监督管理机构的核准文件。 4、公开募集设立，实行核准设立制度。 所谓核准主义是指除符合法定的设立条件外，还需经行政主管机构的核准企业才能有效设定 准则主义是由法律为企业的设立制定出要件，凡符合法定要件者即可有效成立 二、设立方式 三、设立条件： 1.发起人符合法定人数：2≤发起人人数≤200，并且有半数以上的发起人在中国境内有住所。 2.发起人认购和募集的股本达到法定资本最低限额 我国《公司法》明确规定：股份有限公司的注册资本应为在公司登记机关登记的实收股本。股份有限公司的注册资本的最低限额为人民币500万元（法律、行政法规对股份有限公司注册资本的最低限额有较高规定的，从其规定）。 发起设立的注册资本为全体发起人认购的股本总额（全体发起人首次出资额≥注册资本的20%，剩余的部分自公司成立之日内两年内缴足，其中，投资公司可以在5年内缴足，在缴足前不得向他人募集股份）。 在募集设立的情况下，发起人认购的股份不得少于公司股份数的35%。 3、股份发行、筹办事项符合法律规定。 4.发起人制定公司章程，采用募集方式设立的经创立大会通过。其中，发起人向社会公开募集股份的，须向中国证监会报送公司章程草案。 5.有公司名称，建立符合股份有限公司要求的组织结构。名称由行政区划、字号、行业、组织形式依次组成：（如中国平安保险股份有限公司）组织机构：建立股东大会、董事会、经理和监事会。 6.有公司住所。 设立程序： 【例题单选题】以募集方式设立的股份有限公司，发起人认购的股份不得少于公司股份总数的（）。 A.35% B.20% C.25% D.40% 『正确答案』A
注意：本示范文本不得手工填写，打印时应当删除文本中红色字体部分。 股份有限公司股东会决议样本：备案 XXXX股份有限公司股东大会决议 （仅供参考） 出席会议股东： 1、发起人、股东（或者代理人）：、、、。 2、认股人：、、、。（无认股人的，删除该款，募集设立专用） 3、列席本次股东大会的新增股东、、。（无新增股东的，删除该款） 根据《中华人民共和国公司法》及本公司章程，龙岩市XXX股份有限公司于X年X月X日在（地点）召开（年度、临时、第X届第X次，请根据实际情况选择）股东大会，本次股东大会由公司董事会召集，董事长ＸＸＸ主持会议。会议召开前依法通知了全体股东，会议通知的时间及方式符合公司章程的规定。会议应到股东人，实到人（其中代理人X人），代表公司股份××万股，占公司股东表决权的XX %(占全部股份总额的××％)，符合章程要求。决议事项如下： 一、同意公司监事的任免决定（累积投票制，每股具有等同于待选董事人数的表决权（比如：比如：甲出资80万，乙出资70万，丙出资50万，选3人即每股3票，200万出资额就有600万票，甲240万票，乙出资210万票，丙150万票，各股东可以把票数即表决权按不同比例分别投于各自推荐的候选人身上）：
1、免职情况 （1）同意免去(XXX)的监事职务；股东甲××票赞成，股东乙××票赞成，股东X××票赞成，赞成人数符合法定比例。 （2）……………… 2、任职情况 各股东共推荐监事候选人X名，从中选举X名监事。 （1）、监事候选人，股东甲××票赞成，股东乙××票赞成，股东X××票赞成。 （2）、监事候选人，股东甲××票赞成，股东乙××票赞成，股东X××票赞成。 （3）、监事候选人，股东甲××票赞成，股东乙××票赞成，股东X××票赞成。 根据以上投票选举结果，同意选举赞成人数符合法定比例 的、担任公司监事，任期X年。 3、监事会组成人员 同意由原监事、、和新监事、组成公司新一届监事会。 二、同意就上述变更事项修改公司章程相关条款。（提交新章程的则表述为：同意X年X月X日修订的公司章程，公司章程自本决议通过之日起生效。） 全体董事签字、盖章： （自然人的签字、非自然人的盖章） 会议主持人：×××(签字)
XXX股份有限公司 章程 第一章总则 第一条为确立本公司的法律地位，为了适应建立现代企业制度的需要，规范本公司的组织和行为，保护公司、股东和债权人的合法权益，促进本公司发展，根据《中华人民共和国公司法》和国家有关法律、法规，特制订本章程。 第二条公司法定名称：XXX股份有限公司（以下简称公司） 第三条公司法定地址： 第四条公司注册资本： 第五条公司是XXX人民政府批准，以发起方式设立，依法在XXX工商行政管理局登记注册的股份有限公司。 第六条公司以其全部法人财产，依法自主经营，自负盈亏。公司在国家宏观调控下，按照市场需求自主组织生产经营，以提高经济效益、劳动生产率和实现资产增值保值为目的。 第七条公司实行权责分明，管理科学，激励和约束相结合的内部管理体制。 第八条公司坚持股权平等、同股同利、利益共享、风险共担的原则。股东以其所持股份为限对公司承担责任，公司以其全部资产对公司的债务承担有限责任。 第九条公司可以向其他有限责任公司和股份有限公司投资，并以该出资额为限对所投资公司承担责任。 第十条公司的一切活动，严格遵守国家法律、法规，遵守职业道德，加强社会主义精神文明建设，维护国家利益和社会公众利益，接受政府和社会公众的监督。 第十一条公司的合法权益和经营活动，受国家法律保护，任何机关、团体和个人不得侵犯和非法干涉。 第十二条公司依法保护职工的合法权益，加强劳动保护，实现安全生产；采用多种形式，加强职工的职业教育和岗位培训，提高职工素质。 第十三条公司职工依法组织工会，开展工会活动，维护职工合法权益，公司应当为公司工会提供必要的活动条件。 第十四条公司中中国共产党基层组织的活动，依照中国共产党章程办理。 第十五条公司承认已登记的股东为股权的绝对持有者，拒绝其他一切争议。 第十六条公司为永久性股份有限公司。 第二章宗旨和经营范围 第十七条公司宗旨：推出您的品牌、塑造您的形象；立足西部，力争成为广告业界的带头人。
编号：_________________ 员工持股协议书样式 甲方：________________________________________________ 乙方：________________________________________________ 签订日期：_________年______月______日
甲方：__________ 乙方：__________ 现任岗位：__________ 身份证号：__________ 联系方式：__________ 家庭住址：__________ 鉴于甲方对于乙方工作能力、岗位贡献的评估和认可，根据中华人民共和国《公司法》、《证券法》、《公司章程》以及______年______月______日发布的《有限责任公司股权激励方案》(以下简称《股权激励方案》)之规定，甲乙双方就有限责任公司股份购买、持有、行权、变更等有关事项达成如下协议：__________ 一、股权的授予 (一)实体股份
甲方授予乙方：__________ 有限责任公司实体股份股。 (二)虚拟股份 甲方除授予乙方实体股份之外，同时授予乙方：__________ 有限责任公司实体虚拟股份(身股) 股。 二、股份的价格 (一)实体股份 1、乙方需为所获授的实体股份支付转让对价，根据《股权激励方案》所确定的计算方法，乙方共需为所获授的实体股份支付人民币总计______元。 2、乙方所需支付的费用，可在_____年至_____年分五期支付完毕，历年的缴付比例及金额为：__________ 3、乙方最迟应于每一年度_____月_____日之前按照上述约定比例向甲方缴付购买实体股份的费用。