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电器公司 2009 XXX 电器公司 2009 年上半年暨 6 月份 经营分析及点评
综合点评
上半年产销量大幅下滑超过 19%，同时由于降价因素的作用使销售收入锐减 31%。上 半年销售情形呈现前低后高逐步回稳的态势: 去年底向下游销售公司的出货形成较大的库存，同时由于裁撤子公司的原因，导 至上半年 XXX 中国市场处于消化库存时期，公司向下游销售公司出货额大幅下降 36%,一季度甚至出现同比下降 53%的情况。 受金融危机影响，外贸业务受到较大的打击，上半年同比下降 29%，平均销售价 格下跌 11%。 为应对危机，公司采取了消化库存的应对措施，使产销率达到 101%,高于去年同 期 3 个百分点。 受国内国际宏观经济环境影响，公司经营活动已出现回暖。 公司销售毛利大幅提升 12 个百分点，其主要原因有： 受金融危机影响钢材需求不振，使钢材等大宗材料市场价格大幅下跌；但该情形 在六月份已出现明显减缓，环比下降率已降至 1%以内。 由于集团内部关联公司之间采取新的开票结算办法，上游子公司销售的材料或自 制件价格中不含有利润，使我司材料成本下降明显，提升了毛利润空间； 相比去年同期,外贸价格出现下降在一定程度上削弱了毛利率水平。值得注意的 是，经过前五个月的大幅降价，到六月降价潮已暂告段落。 上半年累计实现利润总额同比增长 213%,利润的大幅增加主要是由关联方利润转移实 现的。 受产量下降及计件工资下降影响，计提工资大降近二千万，单台 XXX 分摊的工资下降 1.73 元。而制造费用同比仅下降 137 万元，主要原因是本期将盘亏损失、领用辅助 材料在本科目列支的金额达 2752 万元（因核算模式不同去年直接将该部份费用计入 产品成本） ，如扣除该部份费用后同比下降了近 2900 万元，降幅 16%,但不及产量下 降幅度，主是是由于存在模具费、折旧费、租赁费等不因产量减少而同比例降低的 固定费用。 三项费用下降 1070 万元，降幅仅为 8%,费用控制有待进一步加强。 公司利用资产获取收益的能力有所增强，主要是由于公司采取了消化库存、改变结算 方法压缩应收款等必要措施。但同时也应当注意，一二月份销售减少使应收款周转 效率下降很大。 公司偿债能力进一步加强，在金融危机的大背景下，保持充足的流动性避免资金链断 裂对公司生存发展显得尤为重要。
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第一部分：财务数据分析 部分：财务数据分析
1、经营成果
表 1：经营情况总表 单位：万台 万元
项目 产量 销售量 销售收入 毛利额 期间费用 其他及 营业外收支 利润总额 单台利润 营业收入
2009 年 6 月份 154.41 172.19 37,799.94 5,757.33 1,827.80 1,304.03 5,233.43 30.39 41,103.01
2009 年 5 月份 172.91 138.91 31,903.88 5,745.74 1,581.00 1,313.77 5,588.55 40.23 35,316.15
较上月 数额+/-18.49 33.28 5,896.06 11.59 246.80 -9.74 -355.12 -9.84 5,786.86 幅度+/-% -10.70% 23.96% 18.48% 0.20% 15.61% -0.74% -6.35% -24.45% 16.39%
2009 年 上半年 729.88 737.86 176,784.78 31,847.12 12,121.47 6,672.60 26,538.28 35.97 194,086.57
2008 年 上半年 938.89 917.60 257,673.92 15,741.48 13,192.43 6,382.19 8467.29 9.23 272,862.80
较去年同期 数额+/-209.01 -179.74 -80,889.14 16,105.64 -1,070.97 290.41 18,070.99 26.74 -78,776.23 幅度+/-% -22.26% -19.59% -31.39% 102.31% -8.12% 4.55% 213.42% 289.77% -28.87%
注：本表数据来源财务系统及有关报表。XXX 公司包含单独考核的变压器、磁控管、模具及外贸等子公司。
2、主要财务指标
表 2：主要财务指标一栏表(取自对外财务报表) 单位：万台 万元
项目
一、盈利能力指标 1、毛利率 2、销售利润率 3、资产利润率 4、权益净利率 二、资产管理比率(次/月) 1、应收账款周转率 2、存货周转率 3、总资产周转率 三、偿债能力指标 1、流动比率 2、速动比率 3、资产负债率 4、产权比率
2009 年 2009 年 6 月份 5 月份
15.23% 12.73% 2.59% 5.94% 0.70 1.29 0.20 2.49 2.15 0.52 1.08 18.01% 15.20% 2.66% 6.10% 0.33 1.11 0.17 2.42 2.05 0.53 1.11
环比 变动
-2.78% -2.47% -0.07% -0.15% 0.36 0.18 0.02 0.07 0.09 -0.01 -0.04
2009 年 2008 年 上半年 上半年
18.01% 13.67% 0.03 0.06 0.45 1.21 0.17 2.49 2.15 0.52 1.08 6.11% 3.10% 0.68% 2.90% 0.50 1.48 0.20 1.50 1.24 0.74 2.85
同比 变动
11.91% 10.57% 1.82% 3.46% -0.05 -0.27 -0.03 0.00 0.99 0.91 -0.22 -1.78
半年度情况 1-6 月份公司累计实现利润总额 26538 万元，同比增长 213%。利润的实现主 要是由经营业务创造的，主营业务销售毛利及废料销售利润构成主要部份，而增加的利润主 要由毛利润所贡献的。相比去年，毛利率的大幅上升是最明显的。 月度情况 6 月份公司产量出现下降，但销量出现较大幅度的增长。值得注意的是，本月 利润额出现下降，主要是由于毛利率出现下降所引起。
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3、产销平衡分析
图 1：月度产销平衡分析图
销量
210 190 170 150 130 110 90 70 50 08年5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 09年1月 2月 3月 4月 5月 6月 162 181 156 165 187 173 181 202 213 191 151 137 135 145 160 160 102 74 64 80 106 107 142 139 173 172 154 90% 94% 108% 90% 112% 111% 93% 100% 80% 99% 155 80%
单位：万台
产量 产销平衡率
138% 109% 112%
注：本表数据来源于经营情况表及 SAP 及金蝶 K3。
半年情况 上半年完成 XXX 产量 730 万台，较去年同期下降 200 万台，降幅为 22%，内外 销下降幅度分别为 15%、25%;而当期产销率达到了 101%,超出去年同期 3 个百分点。 月度情况 月度情况 6 月份生产 XXX154 万台，较上月下降 10%,产量是本年二月份以来首次出现下 降；但产销率却达到了 112%,远高于上月。 4、外贸销售分析 、整体情况 1） 整体情况 、
表 1:XXX 外贸销售走势图
500 400 300 200 100 87 0 08年 02月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 单价(元/台) 11月 12月 09年 2月 收入(万元) 3月 4月 5月 6月 0 279 44685 288 260 216 24375 11229 155 43 134 10,000 28865 30,000 20,000 50,000 40,000
销量(万台)
半年情况 受金融危机影响，上半年 XXX 出口量达 503 万台，同比锐降近 130 万台。 月度情况 六月份 XXX 出口量继续攀升，是上半年销售最好的月份;而售价却进一步下跌， 但跌速已有较大的减缓。 、分业务部销售情况 2） 分业务部销售情况 、
表 2：销售分析表（分业务部） 单位：万台 万元
业务部
2009 年 6 月
销量
10.26 15.91 7.75 11.70
2009 年 5 月
销量
19.79 13.73 4.38 11.35
环比
销量±
-48.14% 15.91% 76.94% 3.09%
2009 年 1-6 月
销量
29.46 63.20 38.58 76.88
较上年累计
销量±%
-64.43% -23.49% 34.53% -28.56%
收入
2,153.07 3,690.20 1,488.21 2,512.71
收入
4,819.20 2,957.55 827.23 2,580.56
收入±
-55.32% 24.77% 79.90% -2.63%
收入
7,069.12 15,123.85 9,193.18 18,807.30
收入±%
-64.44% -31.17% 2.13% -38.16%
一部/东欧 二部/西欧 三部/南北欧 四部/中东、亚洲
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***电器公司 7.48 1,921.97 98.83% 88.22% 57.88 14,161.06 五部/大洋洲、非洲 14.88 3,617.58 12.33 2,836.76 18.55 3,962.49 -33.52% -28.41% 34.60 8,766.56 六部/北美一 23.87 4,874.56 24.73 5,171.04 -3.46% -5.73% 104.03 22,769.08 七部/北美二 19.96 4,313.75 3.81 830.26 423.77% 419.56% 67.68 15,281.54 八部/南美 16.85 3,378.33 4.20 863.61 301.11% 291.19% 31.27 6,997.97 九部/拉丁美洲 133.52 28,865.17 108.03 23,933.90 23.60% 20.60% 503.59 118,169.66 总计 -24.40% -14.62% 72.10% -48.06% 32.06% -20.48% -31.52% -28.83% 72.15% -53.54% 8.86% -29.16%
注:因组织架构调整，上年业务部的划分按今年所定的划分标准进行，如今年无此客户则按国家或地区划入相应的业务 部。销售数据不包括备件、空壳机等，以 FOB 价计量销售额。
半年情况 由于售价下降因素影响，本期收入下降幅度高出销量下降幅度近十个百分点。 月度情况 本月销售最大前三个业务部是七部、八、九业务部，而环比销量增加最多是一 部、八、九、五部，尤为突出的是业务五部、六部近五个月销量均是逐月上升的趋势。 、销售结构分析 3） 销售结构分析 、
表 3：销售分析表（按产品功能区分） 单位：人民币元
项目 热风对流 烧烤按键式 烧烤薄膜开关式 烧烤机械式 普通按键式 普通薄膜开关式 普通机械式 其他 平均
2009 年 6 月 销售 平均 售价 权重 2.60% 6.46% 2.24% 5.87% 5.21% 55.30% 21.72% 0.60% 100.00% 416.18 271.08 273.23 217.66 237.49 209.89 179.30 259.67 216.18
2009 年 5 月 销售 平均 售价 权重 2.69% 13.83% 3.19% 6.49% 3.97% 46.79% 22.66% 0.36% 100.00% 406.52 247.47 282.97 221.01 255.93 212.42 185.01 415.99 221.55
差异分析
结构 影响额 价格 影响额
2009 年累计
销售 权重 3.15% 平均 售价
相比去年同期
结构 影响额 价格 影响额
-0.36 -18.24 -2.68 -1.38 3.16 18.06 -1.74 1.01 -2.19
0.25 1.53 -0.22 -0.20 -0.96 -1.40 -1.24 -0.94 -3.18
422.02 -6.08 11.36% 269.25 -0.83 3.69% 307.28 -12.48 6.82% 227.13 -0.91 5.18% 259.19 0.25 44.66% 223.59 12.80 24.27% 194.22 -0.52 0.86% 407.37 46.05 100.00% 234.65 38.28
-0.34 -5.37 -0.53 -1.74 -0.87 -8.94 -3.96 -45.29 -67.05
注:本表数据取自 SAP 及金蝶系统；销量数据不包括备件、空壳机及备件；为保持数据的统一，售均指 FOB 价格。
半年情况 1-6 月份高端机型销售比重有所下降。 月度情况 当月普通机型销售比重继续增大，整体售价虽有所下降，但已大为减缓,其中 高端机型甚至有所上升。 4） 售价变动分析 ） 、 整体情况
表 4：可比产品售价变动分析(按对比月份)
售价变动影响收入 额(0906).xls
对比价所属月份 2008 年 12 月 2009 年 1 月 2009 年 2 月 2009 年 3 月 2009 年 4 月 2009 年 5 月 未找到对比价 总 计
数量 4.67 1.70 2.66 8.55 9.13 66.43 40.39 133.52
总额收入 1,064.32 399.43 553.32 1,759.66 2,052.22 14,247.69 8,788.52 28,865.17
收入占比 3.69% 1.38% 1.92% 6.10% 7.11% 49.36% 30.45% 100.00%
差异额 -189.14 -51.66 -67.44 -257.97 -108.09 -115.57 ／ -789.86
价格差异率 -15.09% -11.45% -10.86% -12.79% -5.00% -0.80% ／ -2.66%
简析 由上表可知，本月销售的产品与前几个月对比，因售价下跌影响收入降低的金额是 790 万元，可比产品与上年 12 月份相比已下降 15%，但与五月对比平均售价仅下跌 0.8 个百
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分点，可见售价下跌的情形已接近尾声。 当月售格变动较大产品
表 5:6 月售价变动主要品种一栏表 单位：台 人民币元
所属 业务部
2009 年 6 月 客户
翡利 节拍 节拍 新仕 宝力达 阿丝达 惠而浦 宝力达 三洋 麦德龙
对比 对比价
192.05 229.49 222.64 214.67 307.75 301.28 198.90 307.75 218.32 188.44
较上月 单价 ±
-41.50 -39.62 -38.23 -26.80 -61.81 -75.84 -21.61 -61.81 -15.42 11.93
名称
SMB177D4H-PA0C0G SEB177T8H-P00C0G SEB177T1H-P00C0G SEB177D2B-P00C0A SED289DJH-P00C2B GBD208T1H-PA0C0E SEA187P3H-P00C0A 散件 SED289DJH-P00C2S SBB177F8H-PA0C0E SMB177DFB-PA0C0E
数量
1.54 1.51 1.53 1.54 0.62 0.48 1.26 0.40 1.42 1.00
单价
150.55 189.87 184.41 187.87 245.94 225.45 177.28 245.94 202.90 200.37
价格所 属月份
09 年 3 月 08 年 12 月 08 年 12 月 09 年 3 月 09 年 3 月 09 年 5 月 09 年 4 月 09 年 3 月 09 年 5 月 09 年 5 月
单价 ±%
-21.61% -17.26% -17.17% -12.48% -20.08% -25.17% -10.87% -20.08% -7.06% 6.33%
影响收
入金额
-64.09 -59.86 -58.47 -41.39 -38.32 -36.10 -27.23 -24.72 -21.88 11.88
单台 降价
$6.25 $5.7 $5.5 $3.89 $9 $11.16 $3.15 $9 $2.3 /
二部/西欧 五部/大洋洲、非洲 五部/大洋洲、非洲 六部/北美一 九部/拉丁美 一部/东欧 八部/南美 九部/拉丁美 四部/中东、亚洲 一部/东欧
由此可以看出降价幅度大 简析 以上所列出的前九产品均是今年六月份前尚未降过价的， 多在 10 个百分点以上，个别产品降价幅度达 25 个百分点。另外值得注意的是，业务一部供 麦德龙 SMB177DFB-PA0C0E 产品平均售价有所上升，这主要是由于产品所供地区不同所造成， 并不存在涨价的情形。 2、外贸盈利情况分析 、 1） 外贸业务组盈利分析 ） 、外贸业务组盈利分析 、
表 5：业务组盈利分析表
2009 年 6 月份 业务部 销售 权重 利润率 利润(亏 损)占比 销售 权重 -7.44% -3.56% 1.73% 2.04% 1.77% -1.53% -4.51% 3.31% 8.19% 0.00% 较上月+/利润率 8.89% -7.10% -12.98% -2.87% -2.37% 0.17% 1.61% -7.48% 0.66% -0.74% 利润(亏 损)占比 4.58% -9.57% -2.66% 0.98% 1.15% -0.35% -0.26% 0.30% 5.83% 0.00%
２００９年上半年
销售 权重 利润率 利润(亏 损)占比
一部（东欧） 二部（西欧） 三部（南北欧） 四部（中东、亚洲） 五部（大洋洲、非洲） 六部（北美一） 七部（北美二） 八部（南美） 九部（拉丁美洲） 合计
12.53% 8.70% 5.16% 12.77% 9.80% 14.89% 16.89% 7.48% 11.78% 100.00%
17.74% 11.99% 4.99% 15.38% 14.28% 11.87% 10.84% 9.31% 8.18% 12.15%
18.29% 8.59% 2.12% 16.18% 11.52% 14.55% 15.07% 5.74% 7.93% 100.00%
12.02% 17.12% 6.32% 12.62% 7.52% 12.74% 19.14% 6.77% 5.75% 100.00%
8.09% 5.62% 4.77% 8.13% 10.83% 5.24% 3.45% 9.05% 7.22% 6.43%
15.12% 14.96% 4.69% 15.95% 12.66% 10.38% 10.26% 9.52% 6.46% 100.00%
半年情况 1-6 月份平均利润率为 6.43%,各月份呈现前低后高的情形。具体来看一部、二 部、四部利润率较高，而销售重点仍是北美、西欧等地。 月度情况 本月整体利润率 12%,较上月有所下降，其中业务三部、八部二部下降在七个 百分点以上，但业务一部利润率提升幅度较大。
2） 重点客户盈利情况分析 ） 、
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***电器公司 表 6：重点客户盈利分析表(按上半年销售额大小排序) 单位：人民币万元
客户 名称 沃尔玛 惠而浦 肯玛 塔吉特 翡利 三洋 新仕 麦德龙 节拍 宝力达 合计 占比
2009 年 6 月份 销售 采购 利润 额 成本 额 2,833.47 2,374.25 289.60 1,971.47 1,709.22 176.81 580.96 485.95 60.23 1,983.07 1,601.78 279.01 646.16 581.24 24.16 185.33 1,277.76 1,027.47 1,328.19 1,169.37 90.32 861.96 626.16 185.24 568.85 492.55 49.75 2,548.13 2,251.23 165.54 14,600.02 12,319.23 1,505.99 50.38% 51.62% 42.79%
2009 年上半年 标 利润 客户 销售 采购 记 率 名称 额 成本 沃尔玛 10,156.11 8,554.82 10.22% √ 惠而浦 8.97% √ 7,511.21 6,238.09 通用电器 7,404.37 7,261.94 10.37% 塔吉特 14.07% √ 5,681.17 4,951.85 翡利 3.74% √ 4,824.31 4,342.65 三洋 14.50% √ 4,816.41 4,054.22 新仕 6.80% √ 4,140.25 3,674.44 麦德龙 21.49% √ 3,813.72 3,071.24 特斯科 8.75% 3,270.19 2,876.03 宝力达 6.50% √ 2,863.82 2,497.44 合计 10.32% 54,481.56 47,522.72 占比 45.60% 46.55%
利润 利润 额 率 857.19 8.44% 670.56 8.93% -607.39 -8.20% 341.89 6.02% 6.27 0.13% 435.01 9.03% 154.20 3.72% 426.46 11.18% 96.28 2.94% 202.76 7.08% 2,583.24 4.74% 33.61% -
简析 本月销量最大前十家客户盈利能力有所增强，但仍低于平均水平，其中翡利公司盈 利能力最差。从上半年的情况来看，平均利润率不高于 5%，其中通用是亏损的，而翡利、新 仕等客户利润率都很低。 5、制造工资及制造费用 制造工资及制造费用 、 1） 总体情况
表 7：月度制造工资及费用表 单位：万元 元/台
项目 制造工资(计提 制造工资 计提) 计提 制造费用
2009 年 06 月 总额 2,746.55 2,455.88 9.25 19.57 14.88 509.50 -1.33 421.91 368.62 129.51 344.09 121.68 64.17 单台 17.79 15.90 0.06 0.13 0.10 3.30 -0.01 2.73 2.39 0.84 2.23 0.79 0.42
2009 年 05 月 金额 1,853.84 2,369.99 14.45 31.88 10.56 563.11 -3.51 316.01 376.88 142.38 309.09 113.48 44.82 单台 10.72 13.71 0.08 0.18 0.06 3.26 -0.02 1.83 2.18 0.82 1.79 0.66 0.26
较上月+/金额 892.71 85.89 -5.20 -12.31 4.32 -53.61 2.18 105.91 -8.26 -12.87 35.00 8.21 19.35 单台 7.07 2.20 -0.02 -0.06 0.04 0.04 0.01 0.90 0.21 0.02 0.44 0.13 0.16
2009 年累计 金额 10,148.48 14,684.24 49.87 94.98 59.70 2,698.15 -11.91 1,814.89 2,379.47 446.10 1,629.10 674.34 2,078.99 单台 13.90 20.12 0.07 0.13 0.08 3.70 -0.02 2.49 3.26 0.61 2.23 0.92 2.85
较上年+/金额 -1,949.74 -137.06 -48.49 -57.44 -38.02 -446.79 -46.46 -1,681.05 -501.12 236.80 -509.27 674.34 2,078.99 单台 -1.73 0.97 -0.06 -0.07 -0.04 -0.37 -0.06 -2.03 -0.46 0.34 -0.53 0.92 2.85
其中：低值易耗品 劳动保护费 办公费 电费 试验检验费 维修费 模具费 福利费 物料消耗
生产性物资领用 盘盈盘亏及报废
注：本表取自 SAP，包含磁控管、变压器、模具等车间费用,具体明细主要列示变动较大的项目;去年同期数据取自金蝶 K3，因核算方法不一，生产性物资领用、盘盈盘亏报废在去年直接进入产品成本而未列入制造费用。
半年情况 受产量下降及计件工资下调的影响，09 上半年发生的制造工资下降较大，单 台 XXX 分摊的也工资下降了 1.73 元，同比降幅为 11%。 制造费用总额虽下降不大，但扣除最后两项费用后下降了 2890 万元，降幅达 16%,不及
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产量下降幅度，主是是由于存在折旧费、租赁费等不因产量减少而降低的固定费用。 月度分析 由于补提车间一季度奖励 730 万元(实际已发放)，6 月份计提制造工资大幅增 加。 本月制造费用环比有所上升，同时由于产量减少使单台分摊的制造费用增加了 2.2 元。 现将当月变动较大的费用项目说明如下: 维修费 环比上升 106 万元，具体来看冲压一、磁控管及喷涂车间合计环比增加维修 费近一百万元，主要是由于当月从工贸领用的五金件较大，金额较大的五金件主要 有电缆、氢炉网带、绕线模具等。 办公费 环比增加 4 万元，主要原因是当月总装、注塑及模具车间从工贸公司领用的 办公用品较大。 试验检验费 本月为负值，主要是由于当月收取的供应商检验费较大(由工贸公司划 转)。 福利费 环比下降 13 万元，主要是由于上月生产部报销的员工伙食费比本月要高。 电费 环比下降 53 万元，主要受产量下降的影响。 生产性物资领用 环比增加 8 万元，主要是由于上月将一些物料从 BOM 中剔除，实际 领用时直接进入费用而不是进入直接材料成本。
6、期间费用 期间费用 1)管理及财务费用
表 8：管理及财务费用对比 单位：万元
2009 年 6 月份 项目 管理及财务费用
其中：工资 差旅费 研究发展费 维修费 坏帐损失 认证费 交际应酬费 公司经费 税金 利息支出 汇兑损益 银行手续费
2008 年 5 月份 金额 占收入%
金额
占收入%
较上月+/金额 占收入 +/+/-%
2009 年上半年 金额 占收入%
较上年同期 金额 占收入 +/+/-%
1,058.28 72.97 12.42 8.56 4.33 25.88 15.08 125.64 393.73 9.77 223.76 11.03 57.02
2.80% 0.19% 0.03% 0.02% 0.01% 0.07% 0.04% 0.33% 1.04% 0.03% 0.59% 0.03% 0.15%
931.71 37.93 1.04 48.37 0.74 154.56 0.00 2.98 251.83 6.18 427.47 -151.20 38.90
2.92% 0.12% 0.00% 0.15% 0.00% 0.48% 0.00% 0.01% 0.79% 0.02% 1.34% -0.47% 0.12%
126.57 35.04 11.37 -39.81 3.59 -128.68 15.08 122.66 141.90 3.59 -203.72 162.24 18.11
-0.12% 0.07% 0.03% -0.13% 0.01% -0.42% 0.04% 0.32% 0.25% 0.01% -0.75% 0.50% 0.03%
7,646.50 381.69 26.49 347.14 18.31 180.43 23.21 365.97 1,714.56 40.03 3,262.51 281.47 239.84
4.33% 0.22% 0.01% 0.20% 0.01% 0.10% 0.01% 0.21% 0.97% 0.02% 1.85% 0.16% 0.14%
-1,253.21 20.33 9.60 -153.43 -47.75 129.28 11.45 38.53 -256.46 -46.81 -241.41 -279.08 -201.92
0.87% 0.08% 0.01% 0.00% -0.02% 0.08% 0.01% 0.08% 0.20% -0.01% 0.49% -0.06% -0.04%
注：该表主要列示金额变动较大的项目，数据取自财务系统；具体项目的支出金额包含原单独考核的磁控管、变压器、模具 等子公司。 第 7 页 共 18 页
***电器公司
半年情况 今年上半年相比去年同期下降 1253 万元，但占销售收入的比重却提高了近 1 个百分点，这主要是由于利息支出、交际应酬费、差旅费、坏账损失增加或下降幅度不大所 致。 占总收入的比重环比下降 0.12 个百分 月度情况 本月共发生管理及财务费用 1058 万元， 点,以下将变动较大的项目说明如下： 差旅费 差旅费 环比增加 11 万元，主要是由于本月支付了汪贵富、陈志华等人机票费合计约 9 万元； 工资 环比上升 35 万元，其原因是本月将研发部的工资在此项目列支，而上月是在研 究发展费项目中列支，建议进行调整以保持科目使用的一惯性； 研究发展费 环比下降近四十万元，主要是由于会计处理时将研发部的工资列支科目 不一致造成的； 坏账准备 本月计提坏账准备金额 26 万元，环比下降 128 万元。按会计准则要求，上 月首次计提了坏账准备额,而本月仅是对本月变动（增加）的应收款按比例计提的坏 账准备额。 交际应酬费用 本月发生 125 万元，大幅增加 122 万元。主要是由于支付了两笔接待 费合计 117 万元。 利息支出 本月环比减少 203 万元，主要是由于银借款减少所致。 (2)外贸销售费用月度对比 外贸销售费用月度对比 销售
表 7：外贸费用按业务部对比表
项目 销售费用
其中:工资 差旅费 运输费 参展费 保险费 认证费 商检费 咨询费 快递费 菲林费 佣金费 报关费 其他杂费
2009 年 6 月份 金额 占收入%
2009 年 5 月份 金额 占收入%
较上月+/金额+/占收入+/-%
2009 年上半年 金额 占收入%
较上年+/金额+/占收入+/-%
769.52 137.73 16.25 363.65 12.81 19.02 17.32 10.05 0.34 3.59 6.40 76.67 1.92 69.53
2.67% 0.48% 0.06% 1.26% 0.04% 0.07% 0.06% 0.03% 0.00% 0.01% 0.02% 0.27% 0.01% 0.24%
649.29 117.77 1.97 350.74 23.70 5.04 19.29 30.25 10.86 6.75 17.85 14.81 24.88 0.55
3.51% 0.64% 0.01% 1.89% 0.13% 0.03% 0.10% 0.16% 0.06% 0.04% 0.10% 0.08% 0.13% 0.00%
120.23 19.97 14.28 12.91 -10.89 13.99 -1.97 -20.20 -10.51 -3.16 -11.45 61.87 -22.96 68.97
-0.84% -0.16% 0.05% -0.63% -0.08% 0.04% -0.04% -0.13% -0.06% -0.02% -0.07% 0.19% -0.13% 0.24%
4,475.08 1,003.65 121.54 1,672.57 99.09 100.94 199.10 154.30 49.72 33.26 36.86 172.88 51.46 275.09
3.79% 0.85% 0.10% 1.42% 0.08% 0.09% 0.17% 0.13% 0.04% 0.03% 0.03% 0.15% 0.04% 0.23%
182.36 245.82 -119.14 -49.69 71.24 117.33 50.61 -81.84 -160.17 -50.02 36.86 42.36 43.51 -53.84
0.81% 0.32% -0.06% 0.22% 0.06% 0.10% 0.07% -0.03% -0.10% -0.03% 0.03% 0.06% 0.04% 0.00%
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***电器公司 图 2：外贸费用月度对比
180
单位：万元
150
120
-9
23
-17
90
60
22 13
15 18 34 12 9
30
-
一部 东欧
二部 西欧
三部 南北欧
四部 中东、亚洲
五部 大洋洲、非洲
六部 北美一
七部 北美二
八部 南美
九部 拉丁美洲
其他
2009年6月
2009年5月
差额
半年情况 上半年外贸销售费用同比增加 182 万元，其中工资、保险、参展、 认证费支出增加较大。销售费用占外销收入的比例同比提高 0.8 个百分点，主 要是由于当期销售减幅较大所引起。 月度情况 6 月份发生外贸销售费用 769 万元，环比增加 120 元，增幅 18%. 分业务部来看，本月除业务一部、其他（不能归集到具体业务部的费用）有所 降低外，其余各部均是上升的。现就一些变动较大的业务部说明如下： 业务七部费用环比增加 23 万元。主要原因是本月支付了北美品牌费（会 计处理列支在其他杂费）55 万元。 业务九部费用环比增加 34 元，主要原因是本月销售增长计提的运输费增 加 36 万元。 业务二部费用环比增加 22 元，主要原因是本月销售增加计提的运输费增 加 26 万元。 其他费用环比下降 17 万元。主要原因是：(1)菲林费减少 11 万元； （2） 5 月份展邦代付顾问费 8 万元，而本月无此类业务发生；
7、外销业务应收款分析 1） 余额情况 ） 、
图 3:外贸业务应收款余额走势图 外贸业务应收款余额走势图
75000 65000 55000 45000 35000 29530 25000 15000 67539 62224
单位:人民币万元 单位 人民币万元
1月
2月
3月
4月
5月
2007年
6月
7月
2008年
8月
2009年
9月
10月
11月
12月
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***电器公司
简析 6 月份应收款余额继续连续第四个月出现上升，这主要受销售增加因素的影响。 1-6 月份平均应收款余额为 2.3 亿元，低于 08 年、07 年的幅度分别为 20%、45%。 2） 货款回笼情况分析 ） 、
图 4：货款回笼率走势图
180% 160% 140%
125% 171% 131% 116% 108% 81% 77% 72% 72% 123% 140% 95% 101% 87% 72% 78% 98% 122% 82% 95%
120% 100% 80% 60% 1月 2月
126% 104%
112% 85% 82% 85%
105% 99%
130%
3月
4月
2007年
5月
6月
7月
2008年
8月
9月
2009年
10月
11月
12月
注：货款回笼率是按照当月回款金额占上月销售额的比例计算得出。
简析 本月货款回笼有所下降，但仍接近 100%。当月回款情况较好的业务部有三部、四 部及五部。 1-6 月份外贸公司整体货款回笼率达 112%,远高于去年同期的 102%的水平。 、账龄分析（美元结算业务） 3） 账龄分析（美元结算业务） 、账龄分析
表 7：账龄分析表 单位：万美元
项目 预收款
小于 30 天
2009 年 06 月 30 日
2009 年 5 月 31 日 金额
-1,472.18 3320.46 757.13 120.03 4,197.63 659.92 3,385.38
较上期 ±
-100.06 550.38 253.90 -8.53 795.76 58.62 754.31
2008 年 06 月 30 日
较上年同期 ±
-695.63 531.84 -2,066.04 45.62 -1,488.58 228.23 -1,955.98
金额
-1,572.24 3870.85 1011.03 111.51 4,993.39 718.54 4,139.69
占比
-37.98% 93.51% 24.42% 2.69% 120.62% 17.36% 100.00%
占比
-43.49% 98.08% 22.36% 3.55% 123.99% 19.49% 100.00%
±%
6.80% 16.58% 33.53% -7.10% 18.96% 8.88% 22.28%
金额
-876.61 3,339.01 3,077.07 65.89 6,481.97 490.31 6,095.67
占比
-14.38% 54.78% 50.48% 1.08% 106.34% 8.04% 100.00%
±%
79.35% 15.93% -67.14% 69.24% -22.96% 46.55% -32.09%
正常 账款
31-90 天
91-365 天
小计
超期账款 合计
以美元结算的应收账款结余金额 4139 万元， 较上月增加 754 万元。 简析 截止上半年末， 应收款余额已是连续第三个月出现上升，这在一定程度上也反映销售情况的好转。 当月增加的应收款的账龄主要在一个月内，说明应收款较为安全。但应当注意的是超期 货款又有所增加，应加强控制。 、 4） 欠款额最大的前十位客户
表8 应收账款明细表（前十位） 单位：万美元
2009 年 6 月 30 日 客户名称 塔吉特 沃尔玛 惠而浦 新仕实业 余额 579.58 504.54 407.90 232.69 占总 额% 14.00% 12.19% 9.85% 5.62%
2008 年 5 月 31 日 余额 414.17 489.52 201.41 101.20 占总 额% 12.23% 14.46% 5.95% 2.99% ±
较上期 ±% 1.77% -2.27% 3.90% 2.63% 主要结算方式 LC60 LC 即付 OA60、 预收 TT LC30 帐龄 1-60 天 1-30 天 1-60 天,超期 23 万 1-30 天
165.40 15.03 206.50 131.48
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***电器公司
特斯科 宝力达 科迪斯国际 彼特斯 翡利 新发 合计
157.08 155.11 142.35 128.82 92.49 91.95 2,492.50
3.79% 3.75% 3.44% 3.11% 2.23% 2.22% 60.21%
159.30 -212.08 131.30 128.82 37.81 54.69 1,506.13
4.71% -6.26% 3.88% 3.81% 1.12% 1.62% 44.49%
-2.22 367.19 11.06 0.00 54.68 37.26 986.37
-0.91% 10.01% -0.44% -0.69% 1.12% 0.61% 15.72%
OA60 LC 即付/预收 LC 即付 LC60 LC 即付 LC60
1-60 天 1-30 天 超期 104 万元 超期半年以上 1-30 天 1-60 天
注：由于本月前十大客户与上月相比发生改变,本月前十大客户在上月的占比是 44.49%,上个月的前十大客户欠款额占 上月应收款总额比重为 68.49%。
简析 截止 6 月 30 日，欠款最大的前十位客户的应收账款余额合计达 2492 万美元，占应 收账款（以美元结算的客户欠款）总额的 60.21%，较上月份前十大客户所占比例下降超过八 个百分点，已是连续四个月出现下降，说明公司新客户开发力度有所加大，应收款过度集中 于大客户的情况有所改观。但应当注意的是前三大客户的应收账款占比仍达到三成六。 、应收账款周转率 5） 应收账款周转率 、
图 5：应收账款周转率走势图
1.4 1.2 1.0 1.04 0.8 0.6 0.4 0.2 0.58 0.48 0.41 1.18 1.11 1.07
1月
2月
3月
2007年
4月
5月
6月
2008年
7月
8月
9月
2009年
10月
11月
12月
简析 6 月份外销应收账款周转次数为 1.07 次/月，较上月略有提高，主要受销售增加的 影响。 8、制造成本分析（本部分磁控管、变压器按成本价进行核算） 制造成本分析（本部分磁控管、变压器按成本价进行核算） 成本分析 、产量成本趋势 1） 产量成本趋势
图 8：产量与单位成本对比图
100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 29 08年5月 23 6月 29 7月 35 8月
内销产量
单位：万台
288 276 62 263 269 249 122 250 248 246 249 244 240 70 42 61 76 74 134
元/台
119 300 280 260
300 260
290 295 270 266 269 264 268 256 254
269 265
270 263
242 240 226 221 214 212 208 208 200 190 181 180 68 4月 173 39 5月 191 184 35 6月 200 180 160 216 220
252
152 142 144 167 69 9月
99
38 10月
外销产量
83 11月
90 12月
32 09年1月
平均成本
18 2月
31 3月
内销成本
外销成本
注：本表数据来源于 XXX 公司生产成本分配表。 第 11 页 共 18 页
***电器公司
半年度情况 今年 1-6 月份产量较去年同期下降 22%;平均成本为为 200.63 元/台，较去 同期下降 23%。 环比下降 11%， 产量是近五个月来首次下滑。 月度情况 6 月份共生产内外销 XXX154 万台， 从上图可知，六月份产量的减少主要是由外销 XXX 导致的。 另外值得注意的是，产品成本逐月下降的趋势在本月出现扭转。在下面的分析当中知道， 本月产品成本上升主要是由于工、费的增加所导致的，但材料成本下跌的幅度已大为减缓。 2）月度制造成本分析 月度制造成本分析 (1)整体情况 1)整体情况 整体
表 11:6 月份生产产品相对本年前五月可比产品成本变动表 单位：万台 万元
对比价所属期 2009 年 01 月 2009 年 02 月 2009 年 03 月 2009 年 04 月 2009 年 05 月 其他无对比价 总计
生产数量 1.57 2.85 4.12 5.20 100.89 39.79 154.41
成本总额 326.96 534.54 778.94 994.51 19,579.83 7,333.55 29,548.33
占比 1.11% 1.81% 2.64% 3.37% 66.26% 24.82% 100.00%
影响金额 -65.50 -101.84 -36.53 -53.41 717.81 460.53
成本变动率 -16.69% -16.00% -4.48% -5.10% 3.81% 1.58%
单位：万台 元/台
表 12:6 月份成本变动影响一栏表(相比五月份可比产品成本)
升数 17L 18L 20L 23L 25L 28L 30L 34L 43L 38L 总计
注： 本表根据成本分配数据处理而得出,成本差异是根据两个月份可比产品的成本数据经汇总得出;差异率是按照差异 1、 额除以当月该类型所有产品的制造成本（不区分可比不可比产品）得出。2、为保持可径一致，数据均取自 SAP。
内销 出口 内外销 内销产量 出口产量 内销成本 出口成本 成本差异 成本差异 平均差异率 21.18 157.66 168.04 5.30% 1.69 154.07 -41.09 -13.64% 11.04 29.48 189.71 176.24 80.13 242.59 4.63% 21.81 5.82 232.25 195.53 154.61 70.01 3.76% 5.23 263.74 12.05 0.88% 0.68 223.71 2.93 1.96% 2.32 245.12 22.67 4.16% 1.59 236.15 5.57 1.50% 0.06 217.81 0.29 2.32% 0.00 296.62 0.01 3.75% 32.85 68.04 217.95 182.54 234.74 483.07 3.81%
可比产品制造成本为 简析 当期生产的 524 个品种中有 346 个与本年前五个月产品可比， 22,215 万元，占本月总制造成本的 75%。与前期成本相比可比产品成本增加了 460.53 万元, 可比产品成本上升率为 1.58%。 从表 11 可以看出， 相比四月份前的可比产品成本都是下降的,
1 但六月份相比五月份成本上升了 7.11 元/台，升幅 3.8%，其主要原因是：○由前面的分析知 2 道， 由于补计一季度资励及产量下降使单台 XXX 分摊的工资及制造费用增加 9.27 元/台;○由
于材料价格下跌使单位成本降低的金额是 2.16 元/台。 以上说明，成本下降的趋势已经扭转，应注意加强成本的控制，对外销售也应考虑成本 触底回升的事实。 (2)内销产品成本 2)内销产品成本
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***电器公司 图 9：XXX 内销产品产量、制造成本对比表
100% 80% 60% 222807 40% 20% 0% 119374
09年 6月产 量 年 月产
单位：台
元/台
220
235415
190 184.59 163455 160
09年 5月 产量 年 月
224.54
190.38 20L
229.00 23L
2 3L
2 0L
09年6月生产成本
09年5月生产成本
简析： 简析：6 月我公司内销 XXX 的产量 35.48 万台，较上月下降 3 万台;单位制造成本上升了 8 元，其中由于产品结构因素上升的金额是 1.23 元/台，由于可比产品成本上升影响的金额 是 7.15 元/台。相比上月，6 月份整体成本的上升主要受可比产品成本上升因素的影响。下 是本月成本变动较大的一些产品：
表 10：内销 XXX 制造成本异动机型对照表 单位：台 元/台
序号 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
产品名称
6 月产量
6 月单位成本
5 月单位成本
幅度+/-%
G70D20AN1P-DF 配套(A)(S0) P80D23N1P-B5 配套(B)(B0) G80D23CN2P-B5 配套(B)(B0) P70D20TP-C6(W0) D80D23SL-A9 配套(B)(S0) P80D23N1L-A9 配套(B)(S0) G80W23YSL-V9 配套(B)银色 G80D23CN2P-T7 配套(B)(B0) P70D20TP-A3(S0) G80W23YSLP-E5 配套(B)
注：该表数据取自 SAP 成本分配表
1970 9975 1612 10417 2947 1011 990 12245 4027 4522
195.08 175.51 205.41 154.03 200.41 176.41 351.3 201.97 157.35 664.45
175.94 159.39 187.4 143.03 186.63 164.46 328.44 189.21 147.45 724.85
10.88% 10.11% 9.61% 7.69% 7.38% 7.27% 6.96% 6.74% 6.71% -8.33%
简析 六月份内销产品大部份是上涨的，其主要原因是六月份工资及制造费用增加所 造成的，本月产品成本并未发现较大异常。 3)外销产品制造成本分析 3)外销产品制造成本分析 简析 6 月份外销炉的产量为 119 万台，较上月减少 15 万台,降幅超过 11%。 外销产品平均单位成本提高了 11 元,其中由于可比产品成本增加影响单位成本上升 7.1 元/台；由于产品结构因素上升的金额是 3.97 元/台。可见外销产品单位制造成本的上升主要 受可比成本增加因素的影响.
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***电器公司 图 8：XXX 外销产品产量、制造成本比对表
100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 413739 326175
407986 726243 19041 93864 6387 25703 37245 17900
单位：台
7842 14680
元/台
31603
71265 151347
181107
其他 34L 30L 28L 25L 23L 20L 17-18L
06月产量 月产量
320 280 240 200 249 160 160 120 17-18L 20L 23L 25L 06月单位本 28L 05月单位成本 150 178 170 200 185 256 215 228
05月产量 月产量
238 209 30L 235 34L
238 240
260
其他
注：本表数据取自 XXXSAP 成本分配表
以下列示的是成本变动较大的产品：
表 11：外销 XXX 制造成本变动较大机型对照表 单位：台 元/台
序号 1 2 3 4 5 10 7 8 9 10
产品名称
09 年 6 月产量
09 年 6 月单位成本
5 月单位成本
幅度+/-%
CBD208DKH-S00C0E SEB177B5B-P00C0A CEA2595SH-S10C6G SEB177D2B-P00C0A SED208Y2H-PA0C1G SMB177A9H-P00C0T SMB177A3B-PA0H0E GMD239T2H-SA0C0E SED300T3B-P00C0A SMD208D7H-PA0C0G
注：该表数据取自成本分配表
906 6992 909 16848 2357 1290 1402 882 1350 2430
272.71 163.52 331.29 170.68 183.97 204.22 147.27 207.79 189.98 155.78
227.54 138.87 282.44 152.09 165.43 265.49 196.22 277.43 268.25 221.76
19.85% 17.75% 17.30% 12.22% 11.20% -23.08% -24.95% -25.10% -29.18% -29.75%
简析 以上外销产品成本波动较大，主要是由于订单不同导致相同型号的物料构成存 在很大差异进而使成本不太具有可比性。本月按单产品成本并无大的异常。
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***电器公司
第二部分：营运数据分析 第二部分：营运数据分析 数据 1、库存管理分析
类别 原材料 在制品 半成品 库存商品-内销 库存商品-外销 合计 发出商品 2009 年 6 月 4,565.61 4,019.58 5,270.95 42.54 7,688.76 21,587.45 2,057.27 2009 年 5 月 4,565.67 3,377.28 5,512.60 42.54 9,547.97 23,046.06 2,836.01 环比 差额 -0.05 642.29 -241.65 0.00 -1,859.21 -1,458.61 -778.74 比例+/-% 0.00% 19.02% -4.38% 0.00% -19.47% -6.33% -27.46% 29.92 17,042.06 30,241.81 1,446.62 12.63 -9,353.30 -8,654.36 610.65 42.20% -54.88% -28.62% 42.21% 13,169.83 686.31 5.21% 2008 年 6月 与去年同期相比 差额 差额+/-%
注:1、以上是 XXX 公司整体库存情况，数据取自 SAP（上年同期取自金蝶）,包括制造公司、磁控管及变压器等。 2、 发出商品是指 XXX 制造公司向 XXX 销售公司发出的尚未开发票结算的产品,该部份存货资金不纳入制造公司 考核范围。 表 13:各子公司积压库存一栏表 单位：万元
月份 子公司
6月
5月
环比 差额 比例+/-% 8.00% -30.92% -67.47% -24.84%
制造公司 外销成品 磁控管
合计
645.80 1,074.80 77.54
1,798.14
597.96 1,555.95 238.39
2,392.30
47.84 -481.16 -160.85
-594.16
注：此处积压物资是指 1 个月以上的库存物资,数据取自子公司营运部门。
6 月底 XXX 公司存货资金（不含发出商品）整体较上月降低近 1500 万元，其中外销 成品库存下降近 1900 万元。与去年同期相比，库存资金减少近 9000 万元。 6 月底 XXX 积压物资整体理降近 600 万元，降幅达 25%。 2、生产订单分析 生产订单分析 订单分
(1)XXX 公司： (1)XXX 公司：
项目 6月 34 33 99% 178 120 67% 212 153 72% 5月 47 39 82% 129 134 104% 176 173 98% 环比 +/-% -29% -14% 17% 38% -11% -37% 20% -11% -26% 1H09 完成 248 222 89% 555 507 91% 803 729 91% 09 上半年 分解目标
280
分解目 标完成率
79%
08 上半年 产量
262
同比 +/+/-%
-15%
计划 内销 实产 完成率 计划 出口 实产 完成率 计划 合计 实产 完成率 指标
761
67%
680
-26%
1041
70%
943
-23%
环比+/-% 09 年 6 月 09 年 5 月 环比
679.0 23 96.6% 801 31 96.1% -15% -26% 0.5%
销售订单( 销售订单(张) 取消订单( 取消订单(张) 完成率
09 年 08 年订 同比升 履行率 +/上半年 单履行率 +/-% 3627.0 94.7% 1.7% 131.0
96.4%
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***电器公司
简析 上半年产量目标完成较差，同比 08 年也有明显下降；主要原因；受外围经济不景 的影响，出口订单大幅下降 25.5%；次要原因：内销由于 08 年底库存较高达到近 50 万台（含 各销售子公司库存）为控制库存 1 月和 2 月的排产均未达到目标(1-6 月排产量也下降了 15.5%).订单方面:通过内部车间推行单管理和加强欠产分析和责任落实,订单的履行绩效比 去有进步,但 XXX 总装的订单履行一般(属制造公司内部统计指标,一般为 70-80%)，说明 XXX 的订单管理未有质的飞跃。 3 月和 4 月产能不能满足销售需求外,其余各月产能相对充足:3 除 月份(加产 25 万台)、4 月份（加产 10 万台）内销订单增加后，由于自身的产能和配件的配 套产能均出现由于人员招收进度缓慢导致产能提高落于生产需要，也未能及时满足销售公司 加产要求。另外必须加强新品试制推进,5 月出现内销新品推迟批产的现象,一定程度上影响 新品的上市进度。 (2) 磁控管制造本部 09 年 08 年 同比+/-% 同比+/环比+/-% +/ 09 年 6 月 09 年 5 月 环比 指标 上半年 上半年
计划产量（万） 实际产量（万） 完成率 产能(万) 产能放空率 销售订单(张) 不完成订单(张) 完成率 145 146.62 101.1% 151 2.90%
28 0 100.0%
137 137.8 100.6% 140 1.58%
27 0 100.0%
6% 6% 1% 8% 1% 4% 0 0%
723 725.8 100.4% 784 7.4%
705.8
2.82%
157 0
100.0%
100.0%
0.0%
简析 通过对瓶颈的改善(主要是增补短板工序的设备、工装技造等)，日产配套达到 5.2-5.3 万只,加上与制造公司的计划衔接较好和物料供应稳定，上半年的计划完成较好和订 单的按时按量履行较好。生产量同比微升，但相比以往 95%以上的产能利用率,磁控管的 1-3 月产能放空率有所增大,4-6 月则基本满负荷生产；设备（排产台漏气、氢气炉氧化、高冲设 备等）和模具的精度、来料质量(如国产的磁环等)等是影响磁控管生产推进的主要因素，亦 阻碍生产效率进一步提升;降低钢材报废和提高 EMC 管的比例、开发低价管等，是制造部要重 点研究的课题。 3、质量管理分析 (1)XXX 制造公司
单位：万元
项 目 客户验货合格率 开箱合格率 售后返修率 产品返工率 海外索赔金额 市场质 国内维修费用 量成本 合 计 控 制 指 标
注：客户验货合格率为集团考核指标。
指 标 100％ 98％ 5％ 1％ ―― ―― ――
09 年 1～6 月 08 年上半年 平均值 平均值 99.24％ 98.51％ 93.89％ 93.15％ 15.78％ 14.12％ 1.12％ 1.68％ 132.1 662.18 886.2 827.81 1018.3 1489.9
对比去年 情况（升/降） ＋0.73％ ＋0.74％ ＋1.66％ －0.56％ －530.1 ＋58.39 －471.6
、开箱合 简析 （1）1－6 月份质量控制指标完成较差，其中客户验货合格率（99.24％） 格率（93.89％）及售后返修率（15.78％）连续六个月都不达标。 （2）1～6 月份总体上产品质量不太理想，发生质量返工及市场投诉情况较多；经不完
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***电器公司
全统计，上半年涉及质量技术问题返工 30 万台，涉及海内外市场质量投诉 75 宗，产生质量 损失 1018.3 万元，占三大整机制造 57.58％，尤其投诉 XXX 不工作、功率/性能差、无显示、 机器烧坏等质量问题较多，甚至出现客户退货索赔现象，其中发生特大质量事故一宗： 6 月 份因电脑板芯片出现问题，导致约 13 万台 XXX 返工（涉及到责任公司有外协中颖厂家和电 子元件制造本部） ；另外，巴西惠而浦散件、康柏、阿凡提、fillony、三洋等重要客户对产 品质量满意度很差，投诉也较多。 (2)磁控管 控制指标 指 标 09 年 1～6 月平均值08 年上半年平均值对比去年情况（升/降） 上线合格率99.90％ 99.93％ 99.94％ ―0.01％
注：上线合格率为集团考核指标。
简析 1～6 月份质量控制指标完成比较好，都能达标。但车间内部工艺执行力不够强， 违反工艺操作时常存在；另外，下游工序时常投诉磁控管出现功率低、20LXXX 与磁控管不匹 配造成不工作等问题比较多，需引起重视。 (2)模具本部 控制指标 指 标 09 年 1～6 月平均值08 年上半年平均值对比去年情况（升/降） 上线合格率99.90％ 100％ 100％ ――
注：上线合格率为集团考核指标。
简析 1－6 月份质量控制指标完成比较好，都能超出目标要求。但模具的开发技术标准 值、设计要求和使用的通用性还需要进一步完善，冲压、注塑车间经常投诉模具维修及时性 和维修质量差、维修率高等问题较多，需要持续改善。 4、物料报废情况（XXX 制造） 物料报废情况
项目 冲压车间 喷涂车间 总装及综合车间 注塑及其他 总计 2009 年 6 月 占总材料 金额 成本比例 69.27 2.34‰ 39.56 40.77 1.48 151.08 1.34‰ 1.38‰ 0.05‰ 5.11‰ 2009 年 5 月 占材料 金额 成本比例 72.09 2.32‰ 36.03 30.56 1.30 139.98 1.16‰ 0.98‰ 0.04‰ 4.50‰ 环比 +/-2.82 3.53 10.21 0.17 11.10 +/-% 0.03‰ 0.18‰ 0.40‰ 0.01‰ 0.62‰ 2009 年上半年累计 占材料 金额 成本比例 385.03 2.62‰ 277.91 212.33 13.03 888.30 1.89‰ 1.44‰ 0.09‰ 6.04‰
注:本表数据取自 SAP 质量成本明细报表，经处理得出。
本月制造公司材料报废金额环比上升 11 万元，整体报废率出现反弹，尤其是总装车 间连续两个月出现反弹，应注意采取措施加以改进。 从原因来看，拆机、碰伤刮花是造成当月材料报废的主要因素；而从上半年的情况来 看，碰伤刮花、压印压伤是造成材料报废的最大因素。
100% 90%
28.76% 22.46% 32.15% 0.52% 6.71% 2.16% 6.97% 5.48% 4.88% 5.21% 11.18% 9.66% 4.91% 10.50% 10.72% 11.47% 13.08% 16.33% 19.19% 9.39% 13.66% 13.10% 10.96% 8.85% 8.37% 10.23% 7.06% 9.57% 9.34% 4.99% 0.78% 6.35% 6.85% 8.75% 8.26% 8.36% 12.29% 0.00% 12.86% 15.95% 0.70% 5.27% 8.82% 7.96% 8.29% 7.57% 6.24% 7.88% 0.86% 6.20% 5.03% 5.76% 6.54% 24.34% 20.24%
其他
22.60% 24.82%
80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0%
3.57% 3.18% 5.04% 4.70% 7.31% 1.84% 6.78% 16.17% 22.65%
喷涂不良 试拉 尺寸不对 变形 拉裂
8.27%
拆机 焊接不良 压印压伤
第 17 页 共 18 页 10.96%
3月 4月 5月
16.55%
15.53%
碰伤刮花
1月
2月
6月
1-6月平均
***电器公司
第三部分： 第三部分：总结及建议
图 1：XXX 电器公司主要指标趋势图
20.00 17.29 14.74 15.00 12.80 15.14 16.80 14.45 13.80 14.31 12.63 12.43 12.51 12.00 9.75 10.00 6.39 5.49 5.00 4.42 4.11 0.00 08年5月 6月 7月 8月
应收款
单位：亿元
6.07 4.50 3.50 4.05 3.11 4.33 2.73 4.00 2.25 12月 09年
销售收入
5.29 5.85 4.67
4.31 4.96 3.98
3.66 1.76 1.35 2月 2.55 3.19 2.09 3月 4月
3.19 3.78 2.83 5月 3.40 6月
9月
存货
10月
11月
应收+存货
销售成本
针对分析过程中发现的问题提供以下建议，仅供参考： 由于制造成本已出现由跌转升的态势，而当月外贸销售价格仍有所下跌，应当考虑 未来出口 XXX 是否仍有下降的空间。 继续加强对车间物料报废的控制，特别是总装车间,避免出现反复的情形。 重新测算 SAP 计划费用率，特别需对不符实际的计划工时加以纠正，以使系统计算 出的产品成本更具准确性；另外建议重新发布 SAP 物料标准价，以使物料成本监控 更具针对性。 加大会计核算的审核的力度，保证会计科目使用的一惯性，以此增强有关数据的可 比性。 加强仓库管理，特别应针对物料区域标识、物料分类存放以及收发制 6月份巡查记录表.x 度进行改进。 ls
XXX 2009 年 07 月 12 日
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