非常好的电大财务报表分析整理题
单选题
数字开头：
2010年12月31日，某公司流动资产600万元，速动比率为2.5，流动比率为3.0.2010年该公司销售成本为300万元，则按年末存货余额计算的存货周转率为（C 3）。
A开头
按照我国现行的会计准则，发出存货成本的确定不可以采用的方法是（后进先出法）。
按照我国现行会计准则的规定，确定发出存货成本时不可以采用的方法是（）后进先出法
1 按照我国《公司法》规定，我国公司不得发行优先股，所以股东净收益与（净利润）没有区别。
B开头
报表使用者通过利润表趋势分析能够（）对多个会计期间企业的盈利水平及变动趋势进行评价
把若干财务比率用线性关系结合起来,以此评价企业信用水平的方法是( ).沃尔综合评分法
编制现金流量表的目的是（提供企业在一定时间内的现金和现金等价物流入和流出的信息）
不会分散原有股东的控制权的筹资方式是（发行长期债券/发行债券）
不同的财务报表分析主体对财务报表分析的侧重点不同，产生这种差异的原因在于各分析主体的（）分析目的不同
不影响企业毛利率变化的因素是（产品销售数量）。
不属于企业的投资活动的项目是（预期三个月内短期证券的买卖）
不属于上市公司信息披露的主要公告是（利润预测）
C开头
财务报表分析报告的内容必须紧紧围绕分析的目的，突出分析重点，以满足不同分析主体及报告使用者的需求。这体现了财务报表分析
报告应遵循的（）相关性原则
财务报表分析的最终目的是（）决策支持
财务绩效定量评价指标的计分采用的是（.功效系数法原理）
财务绩效定量评价指标用于综合评价企业财务会计报表所反映的经营绩效状况。”此处的经营绩效状况不包括（）企业偿债能力状况
财务预警分析的作用不包括（）使报表分析者了解企业的内在价值
产权比率主要反映了负债与所有者权益的相对关系。”对此理解不正确的是（）产权比率反映了债权人在企业破产清算时能获得多少有形财产保障
从各个视角对企业赚取利润的能力进行定量分析和定性分析”指的是（）获利能力分析
D开头
当财务杠杆系数不变时，净资产收益率的变动率取决于（资产收益率的变动率）
杜邦分析体系的核心比率是（）净资产收益率
杜邦分析体系中的基本指标不包括（）.流动比率
短期偿债能力是企业的任何利益关系人都应重视的问题。下面说法不正确的是（）答案：企业短期偿债能力下降将直接导致债权人无法收回其本金与利息
对利润产生重要影响的非正常因素不包括如下特点（）非重大性
对企业短期资产营运能力分析所采用的指标不包括（）固定资产周转率
对于计算利息费用保障倍数时使用息税前利润的原因下列各种理解中不正确是（）因为利息支出是剔除了资本化利息后计算的，因此对评价企业偿付利息能力不产生影响
多变模型所预测的财务危机是（）企业的破产危机
F开头
反映内部筹资结果的资产负债表项目是（）留存收益
分析营业周期应注意的问题，下列表述错误的是（）销售收入中既包括现销收入又包括赊销收入，则应收账款周转天数会被高估，进而影响营业周期的计算
G开头
根据会计准则，与或有事项相关的义务满足一定条件，才能确认为预计负债。下列不属于确认预计负债条件的是（）该义务的发生无法预料
股东进行财务报表分析时将更为关注企业的（获利能力）
关于筹资活动产生的现金流量净额的变化规律，下列各种表述中错误的是（）处于成长期的企业，筹资活动现金流量净额通常是负数
关于经营收益指数表述错误的是（）在全部净收益一定的情况下，非经营收益越多，收益质量越好
关于利息费用保障倍数的局限性，下列各种理解中错误的是（固定支出保障倍数指标弥补了利息费用保障倍数的局限性）
管理费用与销售费用、生产费用等区分的主要依据是（）费用发生的地点和时间
J开头
基于比较分析法的比较标准，下列各项具有可比性的是（）百度本年一季度利润指标与本年一季度计划利润指标.. 计算固定资产周转次数时“固定资产占用额”的取值可用（）固定资产净值
计算资产周围率时，营运资产的占用额通常使用（资产的平均余额）
将企业的损益划分为经常性损益和非经常性损益的根本目的在于（）判断各项业务对企业收益的影响程度
结构百分比资产负债表)反映了同一报表内有关项目之间的比例关系以及各项目相对重要性
K开头
可用于衡量每百元营业收入所赚取利益的指标是(营业利润率)
L开头
流动资产转换为现金所需要的时间即我们通常所说的（流动性）
M开头
每股经营活动现金流量主要衡量的是（每股收益的支付保障）。
某企业2010年流动资产周转天数为120天，应收帐款周转天数为60天，存货周转天数为150天，则该企业的营业周期为（210天）。 某企业2010年营业收入为6 000万元，年初应收账款余额为300万元，年末应收账款余额为500万元，坏账准备按应收账款余额的10%提取，每年按360天计算，该公司的应收账款周转次数为（B16.67次）。
某企业年初流动比率为2，速动比率为1，年末流动比率为2.3，速支比率为0.8。发生这种情况的原因可能是（存货增加）
某企业税后净利润为75万元，所得税率为25%，利息支出为50万元，则该企业的利息费用保障倍数为（3）。
某企业以成本为基础的存货周转率为30次，销售毛利率为40%，则该企业以收入为基础的存货周转率为（50次）。
某企业资产负债率为40%，则权益乘数为（1.67）。
目前国际上最通行的企业价值评估模型是（先进流量折现模型）。
Q开头
企业处置固定资产所产生的经济利益的总流入，应当确认为（营业外收入）。
企业的资产运用效率受到其所属行业的影响是因为（）行业不同会导致企业间资产占用额的巨大差额
企业根据会计准则规定未在损益中确认的各项利得和损失扣除所得税影响后的净额被称为（）其他综合收益
企业绩效评价操作细则（修订）》所提供的指标体系中的八项基本指标不包括（）固定资产周转率
企业价值评估所使用的模型通常不包括（）资产负债模型
企业将营业收入分为主营业务收入和其他业务收入的依据是（）日常活动在企业中的重要性。
企业销售毛利率与去年基本一致，而销售净利率却有较大幅度下降，原因可能是（期间费用上升）。
企业销售毛利率与去年基本一致，销售净利率却大幅度下降，最可能的原因是（）期间费用上升。
企业营运能力分析的主要目的不包括（）分析企业资产转换为现金及其等价物的时间
企业综合绩效评价指标包含八个企业管理绩效定性评价指标，这些企业管理绩效定性评价指标不包含（筹资管理评价）
R开头
软件开发企业为客户开发软件的收入属于（提供劳务收入）
若流动比率大于1，则下列结论正确的是（营运资金为正数）。
S开头
商业汇票实质是一种（）商业信用行
T开头
通过计算、分析影响财务指标的各项因素及其影响程度，用以了解财务指标发生变动或差异原因的方法是（因素分析法）。
通过将连续多年的现金流量表并列在一起加以分析，以观察现金流量的变化趋势”属于（）现金流量的趋势分析
通过前后两期利润表的对比，可以立即了解企业利润增减变化的（表层原因）。
通过相关经济指标的对比分析以确定指标之间差异或指标发展趋势的方法是（）比较分析法
通过与本企业历史水平相比，可以看出获取现金能力变化趋势的指标是（）全部资产现金回收率
W开头
我国实务中企业利润表通常采用的形式是（）多步式
X开头
下列表述中，关于“资产负债表结构分析”的理解不正确的是（）解析，以反映企业经营利润的状况
下列不属于财务报表分析报告基本要素的是（）引言
下列不属于财务报表分析对象的是（）管理活动
下列不属于财务报表分析基本程序的是（）收集、整理分析资料
下列不属于财务报表分析基本原则的是（）严谨性原则
下列对总资产收益率的理解不正确的是（）债权人提供贷款所投资的部分已包括在“总资产”中，因此该指标计算中要保留作为债权人报酬的利息，而不保留所得税费用。
下列方法中常用于因素分析的是（）连环替代法
下列各项中不符合《中央企业综合绩效评价实施细则》的是（）管理绩效定性评价指标包括战略管理、发展创新、经营决策、风险控制、基础管理、人力资源等六个方面的指标
下列各项中对账户式资产负债表表述不正确的是（）将资产负债表中的三个项目由上而下依次排列
下列各项中未在所有者权益变动表中单独列示的是（）一般差错准备
下列各项中与资产负债表的非经营性资产（长期资产等）有内在联系，但无直接核对关系的是（）投资活动现金流出
下列各项中属于投资活动产生的现金流量是（）取得子公司及其他营业单位支付的现金
下列各选项中，不符合《中央企业综合绩效评价实施细则》的是（B管理绩效定性评价指标包括战略管理、发展创新、经营决策、风险控制、基础管理、人力资源六个方面的指标）。
下列关于“存货”的各种表述中错误的是（）根据《企业会计准则第1号——存货》，个别计价法不再作为可供企业选择的存货计价方法之一
下列关于财务报表综合分析的表述错误的是（）财务报表综合分析通过构建简单且相互孤立的财务指标并测算，得出合理、正确的结论
下列关于财务报表综合分析和专项分析的对比描述错误的是（）专项分析通常采用由个别到一般的方法，而综合分析则是从一般到个别的方法
下列关于财务报表综合分析特征的说法中，不正确的是（分析主体不同）
下列关于偿债能力的理解错误的是（）偿债能力是指企业清偿到期债务的资产保障程度
下列关于存货周转率的表述不正确的是（）以收入为基础的存货周转率指标更符合实际表现的存货周转状况
下列关于利润表的表述错误的是（）利润表的列报不一定必须充分反映企业经营业绩的主要来源和构成。
下列关于利润表水平分析的各种表述中错误的是（）分析同一年度利润表的结构性数据所表现出来的构成比例的合理程度
下列关于每股收益的表述错误的是（）每股收益反映企业为每一普通股和优先股股份所实现的税后净利润。 下列关于营业收入构成分析的表述错误的是（）主营业务收入的行业构成分析就是分析企业在行业内的市场竞争
力
下列关于营运资金周转率的表述错误的是（）营运资金周转率越高越好，说明营运资金的运用效果越显著。
下列各项中属于投资活动产生的现金流量是（吸收投资收到的现金）
下列各种关于长期偿债能力分析的表述中不正确的是（与偿债能力有关的金融工具主要是股票、债券和金融衍生工具）
下列哪个指标的计算取决于存货周转时间和应收账款周转时间（D ）D.营业周期
下列内容不属于资产负债表日后调整事项的是（资产负债表日后发生的重大诉讼、仲裁）
下列税费中不计入营业税金及附加的是（）增值税
下列项目不属于潜在普通股的是（）优先股
下列项目中，不属于财务报表分析基本步骤的是（）收集整理资料
下列项目中，不属于现金收益比率的是（）经营收益指数
下列项目中不属于投资活动产生的现金流量是（）发行债券收到的现金
下列项目中资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回的是（）无形资产
下列信息中不由资产负债表提供的是（）企业的债权人信息
下列信息中不属于所有者权益变动表反映的是（）企业经营规模和资产结构
下列选项中，不是财务报表分析报告撰写的基本原则是（确定性原则）。
下列选项中，不是撰写财务报表分析报告的基本步骤是（确定分析对象）。
下列选项中，不属于财务报表分析基本步骤的是（提交财务报告）
下列选项中，不属于财务报表分析基本内容的是（决策能力分析）。
下列选项中，不属于经营活动现金流量的是（偿付利息支付的现金）。
下列选项中，可以增加企业流动资产实际变现能力的情况是（有可动用的银行贷款指标）
下列选项中，能够引起经营活动现金流量减少的项目是（存货增加）。
下列选项中，属于筹资活动现金流量的是（融资租入固定资产的租赁费）。
下列有关财务报表分析报告理解错误的是（财务报表分析报告具有统一规定的固定格式。
下列有关财务预警分析方法叙述正确的是（）多变模型以五种财务比率的分析考察为基础，并对五种财务比率均进行了加权。
下列有关短期偿债能力指标的判断正确的是（）不同行业的速动比率会有很大差别，因此不存在统一的速动比率标准。
下列有关流动负债项目表述错误的是（）职工退休后货币性收入和非货币性福利由社保机构统一管理，不计入企业应付职工薪
下列有关速动比率的理解不正确的是（）速动比率是速动资产与速动负债的比值，是流动比率的一个重要的辅助指标
下列有关资产负债表项目表述错误的是（）企业应当根据与固定资产有关的造价合理选择固定资产折旧方法。 下列指标不属于资本结构比率的是（）固定支出保障倍数
下列指标中，属于财务绩效评价体系中资产运营状况指标的是（存货周转率）。
下面各种关于“资本结构对企业长期偿债能力的影响”的表述中不正确的是（）借款越多，固定的利息越多，但对净利润的稳定性没有影响，不会对企业偿债能力产生影响。
现金等价物的特点不包括（）价值变动风险大
现金流量表中，导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动是（）筹资活动
现金净流量
现金流量表中对现金流量的分类不包括（）日常活动现金流量
Y开头
已知A公司合并报表中的“净利润”为8 210万元，筹资活动的损益反映在“财务费用”项目中的是650万元，处置固定资产、无形资产、其他长期资产的损失840万元，固定资产报废损失110万元，投资收益720万元，则A公司经营活动收益为（B9 090万元）。
影响销售毛利变动的内部因素不包括（）季节性销售
影响资产负债表中固定资产价值的因素不包括（）管理者对固定资产的出售意图
与获利能力分析有关的财务报表分析中，最为重要的是（）利润表分析
与总资产收益率进行比较时，可以反映利息、所得税及非常项目对企业资产获利水平的影响”的指标是（）总资产净利率
运用综合系数分析法进行综合分析时的基本步骤不包括（）根据企业目标和预期确定各指标的标准值和实际值
Z开头
在利润表中，收入和费用项目按照（对利润的贡献程度）从大到小排序。
债权人进行财务报表分析时将更为关注企业（偿债能力）
在实际工作中，财务报表分析报告的撰写一般采用（）直接叙述法
在一定时期内，企业应收账款的周转天数越多，周转次数越少，说明（）.企业的营业资金过多滞留在应收账款上，资金的机会成本变大
在运用综合系数分析法时,计算关系比率应注意区分三种情况.对此解释错误的是（）当实际值小于标准值属于不理想的财务指标时，其关系比率的计算公式为：关系比率=（标准值-（实际值-标准值））/标准值流量表中，现金流入与现金流出的差额是（）现金
在资产负债表中，为了保证生产和销售的连续性而投资的资产项目是（）存货
指标的变动不一定会引起总资产周转率变动。”符合上述条件的指标是（）.营运资金周转率..
专项财务报表分析报告、综合财务报表分析报告、项目财务报表分析报告的主要区别在于（）报告的内容不同
资产负债表中的（B资产）是公司投资决策的结果，反映企业的经营战略。
资产负债率对不同信息使用者的意义不同。”对此，下列判断错误的是（）企业资产负债率过高会影响向债权人贷款，因此对经营者来说，资产负债率越低越好
总资产收益率中的“收益”是指（息税前利润）。
多选题
A开头
?按照用以比较的指标数据的形式不同，比较分析法可分为（）.绝对数指标的比较; 相对数指标的比较; 平均数指标的比较
C开头
?财务报表分析报告的主要撰写方法中问题引导法的优点包括（）重点突出; 格式新颖
?财务报表分析报告的撰写步骤包括（）.收集整理资料; 撰写初稿; 修改定稿; 报送或发表
?财务报表分析的对象包括（）筹资活动; 经营活动; 投资活动
?财务报表分析的基本原则有（）。B．全面性C．目的性D．多元立体性
?财务报表分析的基本资料包括：（ABCDE）A.资产负债表 B.利润表C.现金流量表 D.所有者权益变动表 E.报表附注
?财务报表分析的主体包括( ABCDE)股东; 债权人; 企业管理者; 政府机构; 其他利益相关者
?财务报表综合分析与专项分析的差异主要体现在（）比较基准不同; 比较角度不同; 分析方法不同; 主辅指标相互关系不同
?长期偿债能力分析对于不同的报表信息使用者有着重要意义，对此理解正确的是（全选）
?长期偿债能力主要取决于企业的（）资本结构；获利能力
D开头
?单变模型是威廉·比弗研究提出的，他的研究表明，在预测企业财务危机时，应更多关注的流动资产项目是（）现金；应收账款；存货
?单变模型所运用的预测财务失败的比率分别为（）债务保障率；资产收益率；资产负债率
?单变模型预测财务危机的比率不包括（）产权比率；总资产周转率
?单纯使用量化的方法进行财务危机预测存在很多局限，这些局限包括（全选）
?杜邦分析法的作用包括（）杜邦分析法的核心作用是解释指标变动的原因及变动趋势；通过杜邦分析法自上而下的分析，可以了解企业财务状况的全貌以及各项财务分析指标间的结构关系；通过杜邦分析法自上而下的分析，可以查明各项主要财务指标增减变动的影响因素及存在的问题；通过杜邦分析法自上而下的分析，可以为决策者优化资产结构和资本结构，提高偿债能力和经营效益提供了基本思路
?杜邦分析法是一个多层次的财务比率分解体系。对此理解正确的是（）在分解体系下，各项财务比率可在每个层次上与
本企业历史或同业财务比率比较；在分解体系下，通过与历史比较可以识别变动的趋势，通过与同业比较可以识别存在的差距；在分解体系下，历史比较与同业比较会逐级向下，覆盖企业经营活动的各个环节；各项财务比率分解的目的是识别引起或产生差距的原因，并衡量其重要性，以实现系统、全面评价企业经营成果和财务状况的目的，并为其发展指明方向
?短期偿债能力的评价方法有（）评价流动负债和流动资产的数量关系；评价资产的流动性；比较一年内产生的债务和产生的现金流入
?对不同的报表使用者而言，营运能力分析具有不一样的意义，对此理解正确的是（全选）
?对净资产收益率进行深入分析评价，可以使用的方法包括（）因素分析法；趋势分析法；同业比较分析法
?对应收账款的分析应从以下几个方面进行（）应收账款的规模；应收账款的质量；坏账准备政策的影响
?对应收账款周转率正确计算有较大影响的因素有：（）季节性经营的企业使用这个指标时不能反映实际情况；大量使用分期付款结算方式；大量的销售为现销；年末销售大幅度上升或下降
F开头
?反映现金流量的财务比率包括（）现金偿债比率；现金收益比率；财务单性比率；收益质量比率
?分析长期偿债能力的指标主要有（全选）
?分析存货项目时应主要关注（全选）
?分析固定资产周转率时应注意的问（全选）
?分析评价存货周转率应注意的问题有（）季节性生产的公司，其存货波动起伏较大，可按季或月计算存货平均余额B.结合企业的竞争战略分析存货周转率；分析了解企业目前所处的产品生命周期；不同企业的存货周转率是不能简单相比的
G开头
?股东进行财务报表分析的目的通常包括（）决定是否投资；决定是否转让股权；决定是否更换高管。
H开头
?获利能力分析的作用包括（全选）
?获利能力分析对所有财务报表分析者都非常重要，对此理解正确的是（全选）
?获利能力分析中所剔除的非正常因素具有的特点是（）偶发性；不稳定性；非连续性
J开头
?计算速动比率时要从流动资产中剔除存货的原因是（）在流动资产中存货的变现速度最慢；由于某种原因，存货中可能含有已损失报废但还没做处理的不能变现的存货；部分存货可能已经抵押给某债权人
?价值评估的主要用途表现在（）价值评估可以用于战略分析；价值评估可以用于以价值为基础的管理
?将财务报表分析报告划分为内部财务报表分析报告与公开发布的财务报表分析报告的依据是（）分析活动实施者及报告撰写者与企业的关系不同；报告的报送对象不同.
?经常性损益和非经常性损益的区别是（）有预定目的；与经营业务相关；反映企业的获利能力；与经营管理水平密切联系
?经营活动现金流量=（）净利润-非经营活动损益+非付现费用-（经营性资产增加-经营性负债增加）；经营利润+非付现费用-营运资金净增加经营活动现金净流量；经营活动现金收益-营运资金净增加
L开头
?流动比率本身存在一定局限性，包括：（）流动比率是一个静态指标；流动比率中的流动资产包含了流动性较差的应收账款、存货等
?流动比率分析的内容包括（）趋势分析；同业比较分析；影响因素分析
M开头
?某企业在正常情况下，销售的信用期应该是40天，那么75天的平均收款期可能说明（）应收帐款的质量和流动性降低了；客户拖延付款；客户发生财务困难
Q开头
?期间费用在利润表中的列示顺序通常依次为()管理费用；财务费用；销售费用
?企业的基本业务活动根据其发生的频率可以分为以下（）两大类经常性业务；非经常性业务
?企业价值评估的模型包括（）自由现金流量折现模型；经济利润模型；相对价值模型
?企业需要利用利润表研究收益分析长期偿债能力，对此判断正确的是（）资产负债表反映了企业某一时点的财务状况，利用该表分析是一种静态分析；利用资产负债表进行的分析，未能揭示企业经营业绩与偿还债务支出的关系；企业能否有充足的现金流入偿还长期负债，在很大程度上取决于企业的获利能力；企业支付给长期债权人的利息，主要来自于融通资金新创造的盈利
S开头
?属于财务报表分析程序的有（全选）
?所有者权益变动表至少应单独列示的项目包括（全选）。
?T开头
?同业比较分析的两个重要前提是（）如何确定同类企业；如何确定行业标准
X开头
?下列各项表外因素中，能够提高企业短期偿债能力的有（）未运用的银行贷款额度；偿债能力的良好声誉。
?下列各项中属于财务报表分析其他利益相关者的是（全选）
?下列各项中属于经营活动产生的现金流量的是（）销售商品、提供劳务收到的现金；客户贷款及垫款净增加额?下列各选项中，属于财务报表分析报告基本要素的有（）标题；正文；落款；备注说明
?下列关于财务指标的各种表述中正确的是（）市净率越高可能意味着企业未来的盈利前景越好，也可能意味着股票价格被高估；留存收益率的高低反映了企业的理财方针；提高留存收益率必然降低股利支付率
?下列关于持有至到期投资表述中，正确的有（）到期日固定、回收金额固定或可确定；是一种非衍生金融资产；企业有明确意图和能力持有至到期日
?下列关于公开发布的财务报表分析报告特点的表述中，正确的有（）没有特定的报送对象；没有特定的立场
?下列关于利润表全面引入综合收益理念的好处的各种描述中正确的是（全选）
?下列关于列报经营活动现金流量方法的各种表述中正确的是（）列报经营活动现金流量的方法有直接法和间接法；我国现金流量表正表部分的经营活动现金流量是按照直接法列示的；我国现金流量表附注部分的经营活动现金流量采用间接法披露。
?下列关于实收资本（或股本）、资本公积和留存收益的各种表述中正确的是（）实收资本（或股本）体现了企业所有者对企业的基本产权关系；资本公积不直接表明所有者对企业的基本产权关系；留存收益来源于企业生产经营活动实现的利润，资本公积的来源是资本溢价等；实收资本（或股本）的构成比例是确定所有者参与企业财务经营决策的基础;
?下列关于所有者权益变动表内容解读的各种表述中正确的是（）通过所有者权益的总额趋势变动可以很好地反映企业投资人投入资本保值增值的信息；所有者权益项目结构的变动需要分析变动的原因、变动的合法合理性以及各个项目对企业全面收益的贡献；会计政策变更和前期差错更正的影响主要分析两者是否合乎企业经济业务的本质、企业是否给出合理解释；需要讨论会计政策变更和前期差错更正的累计影响对报表分析产生怎样影响。
?下列关于现金流量的各种表述中正确的是（全选）
?下列内容中属于利润表主要反映的项目是（）营业总收入；营业利润；营业费用；每股收益
?下列现金流量财务比率中，用于反映企业财务弹性的财务比率有（）现金流量适合比率；现金再投资比率；现金股利保障倍数
?下列现金流量财务比率中，用于评价企业获取现金收益能力的有（）每元销售现金净流入；每股经营现金流量；全部资产现金回收率
?下列选项中，反映股东投资回报的财务指标有( )净资产收益率；每股收益
?下列选项中，属于速动资产的有（）货币资金；应收帐款；应收票据；交易性金融资产
?下列有关“营业收入”理解正确的是（）在日常活动中形成的；会导致所有者权益增加；营业收入是影响企业财务成果的最重要的因素；营业收入是企业利润形成的基础。
?下列资产负债表项目中属于筹资活动结果的是（）短期借款；应付账款
?现金流量表的内容包括（全选）
?现金流量分析的作用有：（）对获取现金的能力做出评价；对偿债能力做出评价；对收益的质量做出评价；对投资活动和筹资活动做出评价
?现金流量折现模型的基本思想是（）时间价值原则；增量现金流量原则
?现金流量折现模型通常有两种方式（）股权自由现金流量折现模型；企业自由现金流量折现模型
?相对于专项分析，综合分析具有的特征包括（）比较基准和角度存在差异；分析问题的方法不同；综合分析更具概括性和抽象性；主副指标的相互关系不同
?销售商品收入需要同时满足下列（全选）几个条件才能予以确认。
?Y开头
?一个有效的财务预警系统必须具备以下特征（）预知财务危机的征兆；预防和回避财务危机；控制财务危机以防扩大；避免财务危机再发生的措施
?一项投资被确认为现金等价物，必须同时具备的条件有（）期限短；流动性强；易于转换为已知金额现金；价值变动风险小
?以股东投资为基础的获利能力的衡量指标主要有（全选）
?营业外收入和营业外支出属于非常项目，必须同时具备以下特征（）引起业务发生的主要原因高度反常；业务的发生极其偶然
?影响短期偿债能力的因素包括（全选）
?影响企业资产运用效率的因素包括（）企业所处行业及其经营背景；企业经营周期长短；企业资产的构成及其质量；企业资产管理的力度
?影响以成本为基础的存货周转率的因素有（）营业成本；存货计价方法
?影响应收账款周转率的因素有（）企业信用政策；应收账款管理水平和应收账款质量；企业总资产规模的变动；企业会计政策变更
?影响总资产周转率的因素包括：（）各项资产的合理比例；各项资产的利用程度；资产结构；营业收入?由于会计准则的灵活性，进行企业获利能力分析前，必须考虑影响企业财务报表利润计量结果的因素。这些因素包括（）会计估计；会计处理方法选择；会计信息披露的动机；会计信息使用者的多样性
Z开头
?在财务预警分析时，从定性分析角度出发，可以通过企业的某些外在情况和财务特征看出危机的端倪。这些外在情况和财务特征包括（）财务预测在较长时期内不准确；过度大规模扩张；过度依赖贷款；财务报表不能及时公开
?在分析企业的收益质量时，可以选用的财务比率有（）经营收益指数；营运指数
?在其他条件不变的情况下，会引起总资产周转率上升的经济业务是（）处置闲置的固定资产；促销取得成效，收入有了显著增加；用银行存款归还企业债券
?在现代企业制度下，科学地评价经营者业绩的意义在于（全选）
?在一定时期内企业应收帐款周围次数越多，周转天数越少表明（）企业收回应收帐款的速度也越快；应收帐款的流动性强；企业有可能实行严格的信用销售政策
?债权人进行财务分析的目的通常包括（）是否给企业提供信用；提供多少额度的信用；是否要提前收回债权
?资产负债表中的货币资金具体存在形式包括（）库存现金；银行存款；银行汇票存款；信用证保证金
?综合系数分析法的基本程序包括（）选定评价指标并确定其重要性系数；确定财务比率标准值和实际值；计算关系比例；计算并汇总综合系数
?总资产收益率分析的重要意义体现在（全选）
判断题
A开头
?爱德华·阿尔曼在对多变模型进一步研究后得出结论：当Z值大于2.675时，表明企业的财务状况良好，发生破产的可能性就小；当Z
值小于2.675时，表明企业潜伏着破产危机。（ⅹ）
?按照我国现行会计准则的规定，同一控制下的企业合并取得的长期股权投资初始成本的确认采用购买法。（X）
B开头
?比较分析法是财务报表最常用的方法。（对）
?比较分析可以按照三个标准进行：历史标准、同业标准、预算标准。（对）
?比较分析有三个标准：历史标准，同业标准，预算标准。（√）
?标题、正文、备注说明和落款等基本要素是任何一份财务报表分析报告都必须具备的。（X）
C开头
?长期债券投资是企业的长期投资项目，应全额反映在长期债券投资项目中。（×）
?长期资本是企业全部借款与所有权益的合计（×）
?财务报表分析报告是财务报表分析人员在完成既定的分析任务之后，就其所分析的企业财务报表反映出的企业偿债能力、获利能力、营
运能力等综合情况所形成的一个书面总结。（X）
?财务报表分析报告应按照统一格式和内容模块进行撰写。（X）
?财务报表分析的对象是企业的经营活动。（×）
?财务报表分析的方法最主要的是因素分解法。（×）
?财务报表分析的附表和附注，一般文本篇幅较短，提供信息较少，企业可以选择性提供。（错）
?财务报表分析的基本资料就是资产负债表、利润表、现金流量表三张基本报表。（X）
?财务报表分析的基本资料就是资产负债表、利润表、现金流量表三张主表。（ⅹ）
?财务报表分析的主体是企业的各种利益相关者，主要有股东、企业管理者、债务人、顾客、政府机构等。（ⅹ）
?财务报表分析时，将所测算比率与本企业的历史水平或计划、定额标准相比，只能看出本企业自身的变化，很难评价其在市场竞争中的
优劣地位。（√）
?财务报表分析使用的资料包括三张基本财务报表和其他各种内部报表。（错）
?财务报表分析是以财务报表为主要依据，运用科学的分析方法和评判方式，对企业的经营活动状况及其成果做出判断，以供相关决策者
使用的全过程。（√）
?财务报表分析主体包括企业各种利益相关者和利益无关者（X）
?财务报表分析主要为投资人服务。（错）
?财务报表综合分析的主要意义在于全面、准确、客观地揭示与披露企业财务状况和经营情况。（√）
?财务杠杆的效用是：随着利润增加或借入资金的比例增加，投资者净收益会有更大、更多的增加。（错）
?财务杠杆总是发挥正效应.（×）
?财务预警分析方法和模型虽多，但只有多变模型才是最可靠的方法。（X）
?采用大量现金销售的商店，速动比率大大低于1是很正常的。（√）
?产权比率就是负债总额与所有者权益总额的比值。（对）
?产权比率是对资产负债率的必要补充，该指标反映了负债与所有者权益的相对关系。（√）
?偿债能力分析、运营能力分析和获利能力分析是财务报表分析的主要内容，也是企业三大基本经济活动的综合结果的体现。（√）
?偿债能力是指企业清偿债务的现金保障程度。（对）
?承诺是影响长期偿债能力的其他因素之一。（对）
?持有一定量的短期借款，表明企业具有良好的商业信用，获得了金融机构的有力支持。（√）
?筹资活动现金流入与资产负债表的短期借款、长期借款、所有者权益有内在联系，但无直接核对关系。（√）
?从股东角度分析，资产负债率高，节约所得税带来的收益就大。（×）
?从会计等式“资产=负债+所有者权益”和配比原则看，费用发生的根本目的在于取得收入，两者配比以核算具体经营活动的绩效。（√）?从投资者的经济利益出发，企业应尽可能多计提盈余公积。（ⅹ）
?存货发出计价采用后进先出法时，在通货膨胀情况下会导致高估本期利润。（×）
D开头
?当发现企业的固定资产的平均寿命延长时，通常表示该公司的固定资产偿债质量上升。（×）
?当负责利息率大于资产收益率时，财务杠杆将产生正效应。（×）
?当流动资产小于流动负债时,说明部分长期资产是以流动负债作为资金来源的.（√）
?当稀释性证券的总稀释效果不超过3%，则企业只需要披露基本每股收益指标。（√）
?短期偿债能力分析是报表分析的第一项内容。（对）
?对企业的短期偿债能力进行分析主要是进行流动比率的同业比较、历史比较和预算比较分析（√）
?对企业而言，已贴现的商业汇票是一种“或有负债”，若已贴现的商业汇票数额过大，可能会对企业的财务状况产生较大影响。（√）?对企业市盈率高低的评价必须依据当时金融市场的平均市盈率进行，并非越高越好或越低越好（对）
F开头
?法定盈余公积按税后利润10％计提到注册资本50％后，不再计提。（√）
?分析企业的流动比率，可以判断企业的营运能力。（×）
G开头
?公允价值计量属性的引入并不会改变投资收益的数额。（√）
?构成比率是指某项财务分析指标的各构成部分数值占总体数值的百分比。（√）
?固定支出保障倍数忽略了利息费用以外其他必须支付的费用，具有一定的误导性。（ⅹ）
?固定资产折旧是一种付现成本，在计算现金流量时不应加以扣除。（×）
H开头
?衡量一个企业短期偿债能力的大小，只要关注企业的流动资产的多少和质量如何就行了（错）
?坏账是否发生以及坏账准备提取的数额属于会计政策。（×）
?坏账损失的核算属于会计估计。（错）
?或有负债发生时，会在会计报表中有反映。（错误。改正：在会计报表附注中披露）
J开头
?计算每股收益使用的净收益，既包括正常活动损益，也包括特别项目收益，其中：特别项目不反映经营业绩。（对）
?计算任何一项资产的周转率时，其周转额均为营业收入（错）
?计算稀释每股收益时，当期发行在外普通股的加权平均数应当为计算基本每股收益时普通股的加权平均数与假定稀释性潜在普通股转换
为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数之和。（√）
?将应收账款周转天数和存货周转天数相加可以简化计算营业周期。（对）
?较长的平均收账期说明所有顾客还款时间的拖延。（ⅹ）
?经常性损益具有稳定性和可持续性的特点，是企业的核心收益。（√）
?经营杠杆系数为基期贡献毛益与基期营业利润之比。（对）
?经营活动现金流量是支付了有价值的投资需求后，向股东和债权人派发现金的流露。（错。支付了有价值的投资需求后向股东和债权人派发现金的流量是自由现金流量。）
?经营活动业绩评价使用的利润表和现金流量表都以权责发生制为基础反映。（×）
?经营活动业绩评价使用的利润表和现金流量表都以权责发生制为基础反映。（×）
?经营资产收益率反映企业投入生产经营的资产的获利水平。（√）
?净资产收益率反映企业所有者投入资本的获利能力，但较高的净资产收益率会阻碍所有者权益最大化的实现。（ⅹ）
?净资产收益率是杜邦分析体系中居核心地位且综合性最强的财务比率。（√）
?净资产收益率是最具综合性的评价指标，既不受行业的限制，也不受公司规模的限制。（√）
?决定息税前利润的因素主要有主营业务利润、其化业务利润、营业费用和管理费用（√）
K开头
?可供出售金融资产通常不需要在活跃的市场有报价（X）
L开头
?利润表的结构分析法就是对多个会计期间企业的盈利水平及其变动趋势进行分析，可以肯定成绩，发现问题，并总结良好的经营管理经验。（X）
?利润表趋势分析就是对多个会计期间企业的盈利水平及其变动趋势进行分析，从绝对值角度判断影响企业净利润和综合收益变动的具体
原因。（ⅹ）
?利润表中，收入和费用项目按照利润质量从优到劣排序。（ⅹ）
?利润总额反映了企业全部经济活动的财务成果，它包括营业利润及营业外收支净额等，但不包括非流动资产处置损益。（ⅹ）
?利息偿付倍数就是息税前利润与利息费用的比值（√）
?利息偿付倍数中的利息就是指财务费用中的利息费用。（×）
?利用应收帐款周转天数和收入基础的存货周转天数之和可以简化计算营业周期.（√）
?流动比率、速动比率和现金比率这三个指标的共同点是分子相同。（错）
?流动比率趋势分析缺点较为明显：一是历史指标不能代表合理水平；二是可比性较差。（√）
?流动负债的流动性分析主要从流动负债的到期日和流动负债的推迟可能性两方面进行。（√）
?流动资产的流动性期限在1年以内（错）
?流动资产的数量和质量通常决定着企业变现能力的强弱，而非流动资产的数量和质量通常决定着企业的生产经营能力。（√）
?流动资产预计出售价格与实际出售价格的差额越小，则被认为变现能力越强。（√）
M开头
?每股经营现金流量反映了每股流通在外的普通股所产生的现金流量。该指标越高越为股东们所接受。（对）
?每股收益是评价上市公司获利能力的基本和核心指标。（对）
?某公司今年与上年相比，销售收入增长10%，净利润增长8%，资产总额增加12%，负债比率增加9%，则可以判断该公司净资产收益率
比上年提高了。（X）
?某一会计期间经营活动现金净流量水平取决于销售收入的水平。（X）
Q开头
?企业的基本活动主要是供应，生产，销售活动。（×）
?企业的经营活动占用的资源是资产，它们反映在资产负债表的左方（√）
?企业的经营周期越长，所占用的固定资产越多。（X）
?企业的现金股利保障倍数越大,表明该企业支付现金股利的能力越强。（√）
?企业的长期偿债能力主要取决于企业资产与负债的比例关系、获利能力以及资产的短期流动性。（ⅹ）
?企业放宽信用政策，就会使应收账款增加，从而增大了发生坏账损失的可能。（√）
?企业负债比例越高，财务杠杆系数越大，财务风险越大。（√）
?企业管理者将其持有的现金投资于现金等价物项目，目的不在于谋求高于利息流入的风险报酬，而仅仅是利用暂时闲置的资金赚取超过持有现金的收益。（√）
?企业管理者将其持有的现金投资于现金等价物项目，目的在于谋求高于利息流入的风险报酬。（ⅹ）
?企业价值是企业资产综合体的公允市场价值，它等于各单项资产的市价总和。（X）
?企业流动资产数量和质量超过流动负债数量和质量的程度，就是企业的短期偿债能力。（√）
?企业生产经营任何一个环节的工作得到改善，都会反映到流动资产周转天数的缩短上来。（√）
?企业所采用的财务政策决定着企业资产的账面占用总量，它自然也会影响企业的资产周转率。（√）
?企业所得税费用的高低除了取决于与企业所得税相关法律、法规的规定外，也与企业自身纳税筹划水平有关。（√）
?企业特有较多的货币资金，最有利于投资人。（×）
?企业销售材料不属于与经常性活动相关的活动，应当确认为营业外收入。（ⅹ）
?企业要想获取收益，必须拥有固定资产，因此运用固定资产可以为企业创造直接的收入。（×）
?企业综合绩效评价指标权重实行百分制，指标权重依据评价指标的重要性和各指标的引导功能而定，与企业自身情况无关。（ⅹ）
?权益乘数侧重于揭示总资本中有多少是靠负债取得的，说明债权人权益的受保障程度。（ⅹ）
R开头
?如果流动负债为60万元，流动比率为2.5,速动比率为1.4，则年末存货价值为84万元。（×）
?如果某公司资产总额800万元，流动负债40万元，长期负债260万元，则可以计算出资产负债率为37.5%。（√）
?如果企业的股票价格低于净资产的账面价值，净资产的账面价值又接近变现价值，说明清算是股东最好的选择。（√）
?如果企业的利润主要来源于主营业务收入，通常说明企业的经营成果是比较稳定的。（√）
?如果企业的销售毛利率非常低，那么销售净利率也不会很理想；如果企业的销售毛利率非常高，那么销售净利率也会很高。（ⅹ）
?如果企业因认股证持有者行使认股权利，增发的股票超过现有流通在外普通股的3%时，则该企业属于复杂资本结构。（×）
?如果企业有良好的偿债能力的声誉，也能提高短期偿债能力。（√）
?如果上市公司对外不明确披露利息支出，则可用财务费用直接代替利息支出，计算总资产收益率。（√）
?如果现金流量适合比率大于1，表明企业经营活动所形成的现金净流量能够满足企业日常现金支出的基本需要，不需要外部筹资；若该
比率计算结果小于1，说明企业现金来源不能满足股利和经营增长的需要，不足的现金靠减少现金余额或外部筹资提供。（√）
?如果已知负债与所有者权益的比率为40％，则资产负债率为60％。（×）
?若企业A和企业B为同行业的两个企业，它们的营运资金均为300万元，则它们的短期偿债能力相同。（X）
?若营运指数大于或等于1，说明会计收益的收现能力较强，收益质量较好；若营运指数小于1，则说明会计收益质量较差。（√）
S开头
?市场增加值是总市值减去总资产后的余额。（×）
?市净率是普通股每股市价与每股净资产的比例关系。（√）
?速动资产总额中不包含存货（对）
?酸性测试比率也可以被称为现金比率。（×）
T开头
?特殊的经济增加值是公司经济利润最正确和最准确地度量指标。(×)
?通常情况下，速动比率保持在1较好。（√）
?通过对企业运营指数进行技术分析，若运营指数大于1，说明会计收益的收现能力较弱，收益质量较差。（ⅹ）
W开头
?为了客观地判断企业资产营运能力的高低，一方面可以结合相关指标的变动趋势，动态地加以判断；另一方面可以与同行业进行对比，
发现和改进存在的问题。（√）
?为实现财务预警分析系统，健全及时的会计信息系统是指健全及时的企业会计核算报告系统。（ⅹ）
?为准确计算就收账款的周转效率,其周转额应使用赊销金额。（√）
?我国的会计法规的最高层次是《中华人民共和国会计法》。（对）
?无论单变模型或者多变模型，对企业的财务危机预警分析都主要是站在债权人和企业管理者角度进行的分析考察。（ⅹ）
X开头
?现金比率公式中的分子是货币资金。（错。分子是货币资金加短期投资净额）
?现金比率可以反映企业的即时付现能力，因此在评价企业变现能力时都要计算现金比率。（错）
?现金比率可以反映企业随时还债的能力。（√）
?现金等价物包含到期三个月以内的有价证券。（√）
?现金各种形式之间的转换不会形成现金的流入和流出，现金和现金等价物之间的转换才会形成。（ⅹ）
?现金流量表中的“经营活动”是指直接进行产品生产、商品销售或劳务提供的活动。（√）
?现金流量表中的“投资活动”不是对外投资的概念，还包括对内投资，实际上是长期资产的取得和处置活动。（√）
?现金流量表中的现金包括库存现金，可以随时支付的银行存款和其他货币资金。（√）
?现金流量分为经营、投资、筹资三大类活动产生的现金流动。（对）
?现金流量适合比率是反映现金流动性的指标之一（错）
?现金流量折现模型是一种全面而简明的方式，囊括了所有影响企业价值的因素。（√）
?销售利润一般随销售数量呈正比例变动。（X）
?销售商品、提供劳务收到的现金既包括本期销售本期收回的现金，也包括前期销售本期收到的现金，但要扣除因销售退回本期支出的现金。（√）
Y开头
?一般而言，表明企业的流动负债有足够的流动资金作保证，其运营资金应为负数。（错）
?一般而言，当企业的流动负债有足够的流动资产作保证时，流动比率小于1。（错）
?一般而言，总资产周转率越低，表明企业利用各项资产进行经营活动的能力越差，资产的运用效率越低（√）
?一般来讲，企业获利能力越强，则长期偿债能力越强。（对）
?一般来讲，在销售规模一定的情况下，存货周转速度越快，存货的占用水平越低。（√）
?一般来说，不应将经营租赁和融资租赁作为自有资产看待。（×）
?一般来说，企业的获利能力越强，则长期偿债能力越强。（√）
?一般来说服务业的资产周转率比制造业的资产周转率慢。（×）
?一般情况下，经营租赁中的利息费用约占到整个租赁费用的1/2。（×）
?一般情况下，长期资产是偿还长期债务的资产保障。（√）
?依据杜邦分析原理,在其他因素不变的情况下,提高权益乘数,将提高净资产收益率. （√）
?以成本为基础的存货周转率可以说明存货的盈利能力。（×）
?以成本为基础的周转率指标更符合实际表现的存货周转状况。（√）
?以经营活动现金流入为基础的结构分析，目的是分析在总现金流入中各种现金流入来源的构成比例和各项现金流出占总流入的比重。
（ⅹ）
?以收入为基础的存货周转率主要用于流动性分析。（×）
?银行本票存款是属于具有特殊用途的现金，在确定流动资产时应将其扣除。（×）
?营业成本与营业收入相关，是已经确定了归属期和归属对象的成本。（√）
?营业收入和营业成本是影响企业财务成果的最主要因素，是其他所有形式利润的基础。（√）
?营业外收入是一种纯收入，不需要与有关费用进行配比。（√）
?营业周期越短，资产流动性越强，资产周转相对越快（√）
?营运资本是资产总额减去负债总额后的剩余部分。（×）
?营运资金是一个绝对指标不利于不同企业之间的比较。（√）
?营运资金是一个相对指标,有利于不同企业之间的比较。（×）
?营运总资产包括流动资产和固定资产两大类。（√）
?影响主营业务收入变动的因素有产品销售数量和销售单价.（√）
?应收票据在未来不会导致现金流入，即在这种债权收回时，流入的不是货币资金，而是存货。（X）
?应收帐款周转率是用来评估应收帐款流动速度和管理效率的，所以应收帐款周转率越高越好。（X）
?应收账款周转率用赊销额取代销售收入，反映资产有效性。（×）
?应收账款周转率指标越高，，销售增长就越快。（错）
?应收账款周转天数和存货周转天数之和可以简化计算营业周期。（√）
?用息税前利润计算总资产收益率具有更为重要也更为现实的意义。（对）
?由于存在非付现费用，因此会出现利息费用保障倍数指标小于1也能偿还债务的情况。（√）
?由于企业存在大量的非付现费用，因此从短期来看，即使企业出现利息费用保障倍数指标小于1的情况，也不一定不能偿还债务利息。（√）
?由于营业收入减少而导致的成本减少并非成本节约，只有营业收入上升而成本下降才是真正的成本节约。（√）
?有大额其他综合收益的企业中，其他综合收益一旦被释放出来，将对净利润产生巨大影响。（√）
?有形净值是指所有者权益减去无形资产净值后的余额（√）
?预计负债在资产负债表中列示，或有负债只能在表外披露，不能在表内确认。（√）
Z开头
?在分析资产周转率时，只需选用年末资产余额作基数即可。（×）
?在进行同业比较分析时，最常用的是选择同业先进水平平均水平作为比较的标准。（×）
?在评价企业长期偿债能力时，不必考虞经营租凭对长期偿债能力的影响（×）
?在相同资本结构下，息税前利润越大，财务杠杆系数越大。（×）
?在正常情况下，经常性损益在企业全部收益中所占的比重越高，企业的利润来源就越不稳定，经营风险越大，获利能力越小。（ⅹ）?在资本总额，息税前利润相同情况下，负债比例越大，财务杠杆系越大。（√）
?债务保障率是经营活动产生的现金净流量与流动负的比值。（×）
?债务保障率越高，企业承担债务的能力越强.。（√）
?债务偿还的强制程度和紧迫性被视为负债的质量。（√）
?只要两个公司处于同一行业，我们就可以对其财务状况进行比较分析。（ⅹ）
?只要两个企业处于同一行业，我们就可以对其财务状况进行比较分析（X）
?中期报告就是指不满一个会计年度的会计报告，一般仅指半年报。（错）
?资产的运用效率也会受到资产质量的影响。（√）
?资产负债表反映会计期末财务状况，现金流量表反映现金流量。（对）
?资产负债表描述了企业经营战略和财务战略之间的平衡关系。（√）
?资产负债表趋势分析是指资产负债表的每一个项目以某一期数据为基期数据，以本期或多期数据与其进行比较编制出的资产负债表。（√）
?资产负债表是反映企业在一定会计期间的经营成果的会计报表。（ⅹ）
?资产负债率是资产总额÷负债总额。(错误。改正：负债总额÷资产总额)
?资产负债率指标是确定企业在破产这一最坏情形出现时，债权人利益的保护程度。当这个指标达到或超过100%时，表明企业已资不抵债。（√）
?资产运用效率只影响企业的收益能力，与企业的偿债能力无关。（错）
?资产转化成现金的时间越短,资产预计出售价格与实际出售价格的差异越小,说明流动性越强。（√）
?综合收益不包括扣除所得税影响后的可供出售金融资产产生的收益。（X）
?总资产收益率＝收益÷资产平均总额，其中收益采用税后净利更具现实意义。（错误。改正：收益采用息税前利润）
?作为一项负债，资产负债表中应收账款项目偿还的紧迫性较弱，因此，其质量较高。（X）
万科A营运能力分析 企业营运能力主要指企业营运资产的效率与效益。企业营运资产的效率主要指资产的周转率或周转速度。企业营运资产的效益通常是指企业的产出额与资产占用额之间的比率。企业营运能力分析就是要通过对反映企业资产营运效率与效益的指标进行计算与分析，评价企业的营运能力，为企业提高经济效益指明方向。 第一，营运能力分析可评价企业资产营运的效率。 第二，营运能力分析可发现企业在资产营运中存在的问题。 第三，营运能力分析是盈利能力分析和偿债能力分析的基础与补充。（一）全部资产营运能力分析： 总资产周转率=销售收入/平均资产总额 2008年总资产周转率 =40,991,779,214.96/[(100,094,467,908.29+ 119,236,579,721.09)/2]=0.3737 2009年总资产周转率 =48,881,013,143.49/[(119,236,579,721.09+137,608,554,829.39)/2]= 0.3806 2010年总资产周转率 =50,713,851,442.63/[(137,608,554,829.39+215,637,551,741.83)/2]= 0.2871 分析：该指标越高，说明企业全部资产的使用效率高。万科09年总资产周转率比08年稍微上升，其总资产周转速度有所提升，说明企业的销售能力增强，利
润增加。10年的总资产周转率最低，说明生产效率降低，影响企业的盈利能力。（二）流动资产营运能力分析： 1．存货周转率=销货成本/存货平均余额 2008年存货周转率 =25,005,274,464.91/[(66,472,876,871.40+85,898,696,524.95)/2]=0.3 282 2009年存货周转率 =34,514,717,705.00/[(85,898,696,524.95+90,085,294,305.52)/2]=0.3 922 2010年存货周转率 =30,073,495,231.18/[(90,085,294,305.52+133,333,458,045.93)/2]=0. 2692 分析:存货周转率越高越好,说明企业存货变现速度快,销售能力强.万科集团2009年的存货周转率比2008年有所提高,提高了企业资产的变现能力,为其短期偿债能力提供了保障。2010年最低，说明2010年企业销售状况不好，存货积压，资金占用水平高。 2．应收账款周转率=销售收入/平均应收账款 2008年应收账款周转率 =40,991,779,214.96/[(864,883,012.55+922,774,844.24)/2]=45.86 2009年应收账款周转率 =48,881,013,143.49/[(922,774,844.24+713,191,906.14)/2]=59.76
作业二：案例同上 徐工科技连续四年的主要资产及主营业务收入数据如下表: 二、徐工科技2008年资产运用效率指标的计算如下： 1.总资产周转率二主营业务收入宁总资产平均余额 总资产平均余额二（期初总资产+期末总资产）宁2 总资产周转率=主营业务收入才（期初总资产+期末总资产）吃］二 335420931 & ［（3024076333+36382325892］=1.007次） 总资产周转天数计算期天数总资产周转率=360&.0（7=357 （天） 2.流动资产周转率 流动资产周转率=主营业务收入&流动资产平均余额 流动资产平均余额=（期初流动资产+期末流动资产）& 2 流资周转率3354209316十(2467356202+2118636512) &2 = 1.4627次)
流动资产周转天数=计算期天数宁流动资产周转率 流动资产周转天数=360 ^.4627=246天） 3.固定资产周转率 固定资产周转率=主营业务收入宁固定资产平均余额 固定资产平均余额=（期初固定资产余额+期末固定资产余额）艺 固定资产周转率±3354209316^941195120623329168）宓 -4.2878（次） 固定资产周转天数=360宁固定资产周转率 固定资产周转天数-360詔.2878=84（天） 4．应收账款周转率 应收账款周转率（次数）=主营业务收入+应账款平均余额 应收账款平均余额一（期初应收账款+期末应收账款）宁2 应收账款周转率（次数）= 335420931 & （455741252+419204292 ）=7.667（次） 应收账款周转天数=计算期天数宁应收账款周转率（次数） 或=应收账款平均余额X计算期天数宁主营业务收入 应收账款周转天数=360叼.667=47（天） 5．存货周转率
20XX电大财务报表分析报告 20XX年电大财务报表分析第一次作业 GL电器偿债能力分析 ZHGL电器股份有限公司成立于1991年，是目前全球最大的集研发、生产、销售、服务于一体的专业化空调企业，20XX年实现营业总收入1200.43亿元，全年净利润 109.36亿元，GL电器旗下的“GL”品牌空调，是中国空调业唯一的“世界名牌”产品，业务遍及全球90 多个国家和地区。作为一家专注于空调产品的大型电器制造商，GL电器致力于为全球消费者提供技术领先、品质卓越的空调产品。现依据GL电器 20YY-20XX年年报，并结合在相关网站查找的相关数据，对GL电器股份有限公司的偿债能力情况进行简要分析： 一、GL电器20YY-20XX年度偿债能力基本情况 注：由于利息费用保障倍数无法计算获得，故均使用GL电器报表披露数。 总体来看，GL电器短期偿债能力较强，从以上数据可以看出，公司三年来流动比率均维持在1倍以上，速动比率也接近于1倍，现金比率逐年上升，公司拥有较多的营运资本及现金资产用于偿还短期债务；公司长期偿债能力较弱，资产负债率基本接近于行业最高水平，财务杠杆水平较高，财务风险较大。 二、G L电器偿债能力指标与同行比较 （一）20YY年度偿债能力与同行比较 （二）20BB年度偿债能力与同行比较 （三）20XX年度偿债能力与同行比较 注：同业比较数据为选取同行业 20家样本企业汇总排列而成。 三、GL电器偿债能力指标分析 （一） GL电器短期偿债能力分析 1、营运资金分析
从以上图表可以看出，GL电器营运资本三年来在行业内均维持较高水平，排名在 行业内位居前列，说明该企业三年来短期偿债能力较强，20BB年虽然略有下降，但下 降幅度不大，对企业的支付能力影响较小，说明企业三年来一直处于比较平稳的经营状态之中。 2、流动比率分析 从以上图表可以看出，GL电器流动比率三年来都是维持在1倍以上，说明该企业的短期偿债能力三年来维持在较为稳定的水平，20XX年与20BB年的数据比较接近， 但比20YY年略有下降，但下降的幅度不大，对企业的支付能力影响不大，说明该企业近三年来经营状态比较稳定。 3、速动比率分析 从以上图表可以看出，GL电器三年来维持较高的速动比率水平，但要低于行业平均水平。速动比率逐年上升，短期偿债能力维持较高的水平，拥有较多的速动资产用于偿还短期负债。 4、现金比率分析 从以上图表可以看出，GL电器三年来现金比率略低于行业平均水平，但是在逐年上升，在20XX年基本接近行业平均水平，拥有较多的现金资产 用于偿还短期负债，短期偿债能力维持较高的水平。 （二） GL电器长期偿债能力分析 1、资产负债率分析 从以上图表可以看出，GL电器股份有限公司的资产负债率三年来逐渐降低，但其总体资产负债率接近行业最高水平，远远高于行业均值，特别是20YY年为行业最高水 平，说明其长期偿债能力较弱，财务风险较大。以20BB年为例，其变化的主要原因是：所有者权益虽由年初的 篇二：20XX年电大作业财务报表分析任务一
2015年电大作业财务报表分析——苏宁 苏宁云商集团股份有限公司（以下简称"苏宁"），原苏宁电器股份有限公司，创立于1990年，2004年7月21日，苏宁电器（002024）在深圳证券交易所上市。经过23年的创业发展，成为国家商务部重点培育的“全国15家大型商业企业集团”之一。 苏宁电器是中国3C（家电、电脑、通讯）家电连锁零售企业的领先者，2007年实现销售近900亿元。截至2009年5月，苏宁电器在中国29个省和直辖市、200多个城市拥有850多家连锁店，员工12万名。2008年销售规模突破1000亿元，品牌价值亿元，名列中国企业500强第53位，入选亚洲企业50强。 2005年12月，苏宁电器以严谨规范、科学高效的内部管理，顺利通过ISO9000质量管理体系认证。2007年8月，苏宁荣登《福布斯》中文版2007“中国顶尖企业榜”榜首。同年12月30日，苏宁电器荣膺2007年“中国100最受尊敬上市公司”，在上榜的连锁企业中排名第一。由于经营定位准确、品牌管理独具特色，2008年6月2日，世界品牌实验室评定苏宁品牌价值亿元，蝉联中国商业连锁第一品牌。 苏宁本着稳健快速、标准化复制的开发方针，采取"租、建、购、并"立体开发模式，在中国大陆600多个城市开设了1700多家连锁店；2009年，通过海外并购进入中国香港和日本市场，拓展国际化发展道路。 与此同时，苏宁开拓性地坚持线上线下同步开发，自2010年旗下电子商务平台"苏宁易购"升级上线以来，产品线由家电拓展至百货、图书、虚拟产品等，SKU数100多万，迅速跻身中国B2C前三，目标到2020年销售规模
3000亿元，成为中国领先的B2C品牌。 2013年9月12日晚间，被定义为模式的苏宁开放平台正式于北京揭开神秘面纱，平台被命名“苏宁云台”，并具备四大核心特点：双线开放、统一承诺、精选优选和免费政策。 2013年2月19日，公司中文名称由原“苏宁电器股份有限公司”变更为“苏宁云商集团股份有限公司”，公司英文名称由原“SUNING APPLIANCE CO., LTD.”变更为“SUNING COMMERCE GROUP CO., LTD.”
一、单选 1．企业收益的主要来源是（A ）。 A经营活动 B 投资活动C筹资活动 D 投资收益 2．短期债权包括（ C ）。 A 融资租赁B银行长期贷款 C 商业信用D长期债券 3．下列项目中属于长期债权的是（B ）。 A短期贷款B融资租赁C商业信用D短期债券 4．资产负债表的附表是（ D ）。 A利润分配表B分部报表C财务报表附注D应交增值税明细表。5．利润表反映企业的（B ）。 A财务状况B经营成果C财务状况变动D现金流动 6．我国会计规范体系的最高层次是（ C ）。 A企业会计制度B企业会计准则C会计法D会计基础工作规范7．注册会计师对财务报表的（ A ）。 A公允性B真实性C正确性D完整性 8．应当作为无形资产计量标准的是（D ）。 A实际成本B摊余价值C帐面价值D账面价值与可收回金额孰低 9．当法定盈余公积达到注册资本的（D ）时，可以不再计提.。 A5％B10％C25％D50% 10．下列各项中，（ A ）不是影响固定资产净值升降的直接因素。 A固定资产净残值B固定资产折旧方法 C折旧年限的变动D固定资产减值准备的计提 11．股份有限公司经登记注册，形成的核定股本或法定股本，又称为（D ）。 A实收资本B股本C资本公积D注册资本 12在进行短期偿债能力分析时，可用于偿还流动负债的流动资产指（ C ）。 A存出投资款B回收期在一年以上的应收款项 C现金D存出银行汇票存款 13．酸性测试比率，实际上就是（ D ）。 A流动比率B现金比率C保守速动比率D速动比率 14．现金类资产是指货币资金和（ B ）。 A存货B短期投资净额C应收票据D一年内到期的和藏起债权投资15．当企业发生下列经济事项时，可以增加流动资产的实际变现能力（D ）。 A取得应收票据贴现款B为其他单位提供债务担保 C拥有较多的长期资产D有可动用的银行贷款指标 16．能够减少企业流动资产变现能力的因素是（ B ）。 A取得商业承兑汇票B未决诉讼、仲裁形成的或有负债 长期投资到期收回D 有可动用的银行贷款指标C． 17．企业的长期偿债能力主要取决于（ B ）。 A资产的短期流动性B获利能力C资产的多少D债务的多少 18．下列比率中，可以用来分析评价长期偿债能力的指标是（D ）。. A存货周转率B流动比率C保守速动比率D固定支出偿付倍数 19．理想的有形净值债务率应维持在（ C ）的比例。 A 3：1 B 2：1 C 1：1 D 0.5：1
2014年电大作业财务报表分析——苏宁苏宁云商集团股份有限公司（以下简称"苏宁"），原苏宁电器股份有限公司，创立于1990年，2004年7月21日，苏宁电器（002024）在深圳证券交易所上市。经过23年的创业发展，成为国家商务部重点培育的“全国15家大型商业企业集团”之一。 苏宁电器是中国3C（家电、电脑、通讯）家电连锁零售企业的领先者，2007年实现销售近900亿元。截至2009年5月，苏宁电器在中国29个省和直辖市、200多个城市拥有850多家连锁店，员工12万名。2008年销售规模突破1000亿元，品牌价值423.37亿元，名列中国企业500强第53位，入选《福布斯》亚洲企业50强。 2005年12月，苏宁电器以严谨规范、科学高效的内部管理，顺利通过ISO9000质量管理体系认证。2007年8月，苏宁荣登《福布斯》中文版2007“中国顶尖企业榜”榜首。同年12月30日，苏宁电器荣膺2007年“中国100最受尊敬上市公司”，在上榜的连锁企业中排名第一。由于经营定位准确、品牌管理独具特色，2008年6月2日，世界品牌实验室评定苏宁品牌价值423.37亿元，蝉联中国商业连锁第一品牌。 苏宁本着稳健快速、标准化复制的开发方针，采取"租、建、购、并"立体开发模式，在中国大陆600多个城市开设了1700多家连锁店；2009年，通过海外并购进入中国香港和日本市场，拓展国际化发展道路。 与此同时，苏宁开拓性地坚持线上线下同步开发，自2010年旗
下电子商务平台"苏宁易购"升级上线以来，产品线由家电拓展至百货、图书、虚拟产品等，SKU数100多万，迅速跻身中国B2C前三，目标到2020年销售规模3000亿元，成为中国领先的B2C品牌。 2013年9月12日晚间，被定义为3.0模式的苏宁开放平台正式于北京揭开神秘面纱，平台被命名“苏宁云台”，并具备四大核心特点：双线开放、统一承诺、精选优选和免费政策。 2013年2月19日，公司中文名称由原“苏宁电器股份有限公司”变更为“苏宁云商集团股份有限公司”，公司英文名称由原“SUNING APPLIANCE CO., LTD.”变更为“SUNING COMMERCE GROUP CO., LTD.”
●财务报表分析 ●单项选择题 ●（经营活动）产生的现金流量最能反映企业获取现金的能力。 ●（每股经营活动现金流量 )不属于财务弹性分析。 ●(预期三个月内短期证券的买卖）不属于企业的投资活动。 ●(长期股权卖出)不属于企业的投资活动． ●（总资产报酬率）可以用来反映企业的财务效益。 ●“通过将连续多年的现金流量表并列在一起加以分析，以观察现金流量的变化趋势”属于（D现金流量的趋势分析 ●“与总资产收益率进行比较时，可以反映利息、所得税及非常项目对企业资产获利水平的影响”的指标是（ A ）A.总资产净利率 B.投资收益率C.营业利润率 D.销售净利率 ●“指标的变动不一定会引起总资产周转率变动。”符合上述条件的指标是（ D ）A.流动资产周转率 B.应收账款周转率 C.固定资产周转率 D.营运资金周转率 ●“资产负债率对不同信息使用者的意义不同。”对此，下列判断错误的是（D ）P158 A对于债权人来说，资产负债率越低越好B.在全部资本利润率高于借款利息率时，股东会希望资产负债率维持较高水平 C企业通过负债筹资获得财务杠杆收益，从这一点出发，股东会希望保持较高的资产负债率 D企业资产负债率过高会影响向债权人贷款，因此对经营者来说，资产负债率越低越好（改：适度水平）●《企业绩效评价操作细则（修订）》所提供的指标体系中的八项基本指标不包括（ B ）A.总资产报酬率 B.固定资产周转率 C.资产负债率 D.净资产收益率 ●2008年主营业务收入净额为36000万元，流动资产平均余额4000万元，固定资产平均余额为8000万元，假定没有其他资产，则该企业2008年的总资产周转率为（3(次) ） ●2010年12月31日，某公司流动资产600万元，速动比率为2.5，流动比率为3.0.2010年该公司销售成本为300万元，则按年末存货余额计算的存货周转率为（ C ）。C． 3 ●按照我国《公司法》规定，我国公司不得发行优先股，所以股东净收益与（净利润）没有区别。 ●按照我国现行会计准则的规定，确定发出存货成本时不可以采用的方法是（ B ） B.后进先出法●把若干财务比率用线性关系结合起来,以此评价企业信用水平的方法是( B ).B.沃尔综合评分法 ●报表使用者通过利润表趋势分析能够（ D ） D.对多个会计期间企业的盈利水平及变动趋势进行评价 ●编制现金流量表的目的是（提供企业在一定时间内的现金和现金等价物流入和流出的信息） ●丙公司下一年度的净资产收益率目标为16％，资产负债率调整为45.5％，则其资产净利率应达到（8.72）%。 ●不会分散原有股东的控制权的筹资方式是（发行长期债券/发行债券） ●不属于企业的投资活动的项目是（预期三个月内短期证券的买卖）。 ●不属于上市公司信息披露的主要公告是（利润预测） ●不同的财务报表分析主体对财务报表分析的侧重点不同，产生这种差异的原因在于各分析主体的（分析目的不同）。 ●不影响企业毛利率变化的因素是（ C ）。C.管理费用 ●财务报表分析报告的内容必须紧紧围绕分析的目的，突出分析重点，以满足不同分析主体及报告使用者的需求。这体现了财务报表分析报告应遵循的（ A ） A.相关性原则 ●财务报表分析采用的技术方法日渐增加,但最主要的分析方法是( a)。 A.比较分析法 ●财务报表分析的对象是（企业的各项基本活动）。 ●财务报表分析的对象是企业的基本活动，不是（全部活动） ●财务报表分析的最终目的是（ C ）C.决策支持P2 ●财务绩效定量评价指标的计分采用的是（ A ） A.功效系数法原理P282下部 ●财务绩效定量评价指标用于综合评价企业财务会计报表所反映的经营绩效状况。”此处的经营绩效状况不包括（ C ） C.企业偿债能力状况P283表 ●财务预警分析的作用不包括（ D ） D.使报表分析者了解企业的内在价值P273下部 ●产权比率的分母是（所有者权益总额）。 ●产权比率主要反映了负债与所有者权益的相对关系。”对此理解不正确的是（ A ）产权比率反映了
徐工科技2008年综合分析 公司简介： 徐州工程机械科技股份有限公司原名徐州工程机械股份有限公司，系1993年6月15日经江苏省体改委苏体改生(1993)230号文批准，由徐州工程机械集团公司以其所属的工程机械厂、装裁机厂和营销公司1993年4月30日经评估后的净资产组建的定向募集股份有限公司。公司于1993年12月15日注册成立，注册资本为人民币95,946,600元。 1996年8月经中国证监会批准，公司向社会公开发行2400万股人民币普通股(每股面值为人民币1元)，发行后股本增至119,946,600元。1996年8月至2004年6月，经股东大会或中国证监会批准，通过以利润、公积金转增或配股等方式，公司股本增至545,087,620元。 一、企业偿债能力综合分析 （一） 2008年徐工科技的短期偿债能力指标 从上表可以看出，该企业流动比率实际值低于行业标准值，说明企业短期偿债能力差。为进一步掌握流动比率的质量，应分析流动资产的流动性强弱，主要是应收账款和存货的流动性。 （2）应收账款和存货的流动性分析 从上表可以看出，该企业应收账款周转率高于行业标准值，存货周转率也高于行业标准值。初步结论是：该企业流动负债存在问题。 （3）速动比率分析 徐工科技本年速动比率低于行业标准值，表明该公司短期偿债能力低于行业平均水平。可见，是流动负债存在问题。 （4）现金比率分析 徐工科技本年现金比率远低于行业标准值，说明该企业用现金偿还短期债务的能力较差。但是现金资产存量变化较大，有时并不能说明问题。 通过上述分析，可以得出结论：徐工科技的短期偿债能力低于行业平均水平。主要问题出在流动负债。 方法二：历史比较分析法
作业1 格力偿债能力分析 1．流动比率= 2.速动比率== 3.现金比率= 4.现金流量比率= 二、长期偿债能力 1.资产负债率= 2.股东权益比率= 3.偿债保障比率= 三、利率保障倍数 利率保障倍数= 偿债能力分析:珠海格力电器股份有限公司的流动比率低，说明其缺乏短期偿债能力。现金比率逐年增高，说明其即刻变现能力在逐渐增强，资产负债率逐年降低，说明其财务上趋于稳健。但公司利率保障倍数很小，其支付利息的能力很弱。
作业2 营运能力分析 营运能力体现了企业运用资产的能力, 资产运用效率高, 则可以用较少的投入获取较高的收益。下面从长期和短期两方面来分析格力的营运能力: 1. 短期资产营运能力 ( 1) 存货周转率。存货对企业经营活动变化具有特殊的敏感性, 控制失败会导致成本过度, 作为格力的主要资产, 存货的管理更是举足轻重。由于格力业务规模扩大, 存货规模增长速度小于其销售增长的速度, 因此存货的周转率逐年上升若该指标过小, 则发生跌价损失的风险较大,但格力的销售规模也保持了较快的增长, 在业务量扩大时, 存货量是充足货源的必要保证, 且存货中拟开发产品和已完工产品比重下降, 在建开发产品比重大幅上升, 存货结构更加合理。因此, 存货周转率的波动幅度在正常范围, 但仍应提高存货管理水平和资产利用效率, 注重获取优质项目, 加快项目的开发速度, 提高资金利用效率, 充分发挥规模效 ( 2) 应收账款周转率。3 年来格力的应收账款周转率有了较大幅度的上升( 见表) , 原因是主营业务的大幅上升,较严格的信用政策和收账政策的有效实施。 3.长期资产营运能力 固定资产周转率急剧下降是由处置、核销部分固定资产及近年来主营业务量的大幅下降所致, 说明格力没有采取高度的固定资产利用率和管理效率。总资产周转率取决于每一项资产周转率的高低, 该指标( 见下表) 近年的下降趋势主要是由于毛利率, 应收账款和固定资产利用率的提高使其下降幅度较小, 格力要提高总资产周转率, 必须改善管理。 总的来说, 格力的资产营运能力很强, 几项指标都非常优秀, 堪称行业典范。唯一不足就是长期资产营运能力稍有下降，应加强对总资产管理的更加合理化，弥补不足，保持行业优势！
万科A 一、偿债能力分析 1．流动比率=流动负债流动资产 2.速动比率=流动负债速动资产=流动负债 存货 流动资产- 3.钞票比率= 流动负债可立即动用的资金 4.钞票流量比率=流动负债 经营活动现金净流量 二、长期偿债能力 1.资产负债率= 资产总额负债总额 2.股东权益比率=资产总额股东权益总额 3.偿债保障比率=量 经营活动中的现金净流负债总额 三、利率保障倍数 利率保障倍数=利息费用 利息费用 所得税净利润++ 偿债能力分析:万科房地产流动比率低，阐明其缺少短期偿债能力。钞票流量比列逐年增高，阐明其当期偿债能力在逐渐增强，资产负债率较高，股东权益比率较低，也阐明公司偿债能力较差。但公司利率保障倍数较大，其支付
利息能力较强。 万科A营运能力分析 营运能力体现了公司运用资产能力，资产运用效率高，则可以用较少投入获取较高收益。下面从长期和短期两方面来分析万科营运能力: 1. 短期资产营运能力 ( 1) 存货周转率。存货对公司经营活动变化具备特殊敏感性，控制失败会导致成本过度，作为万科重要资产，存货管理更是举足轻重。由于万科业务规模扩大，存货规模增长速度不不大于其销售增长速度，因而存货周转率逐年下降若该指标过小，则发生跌价损失风险较大,但万科销售规模也保持了较快增长，在业务量扩大时，存货量是充分货源必要保证，且存货中拟开发产品和已竣工产品比重下降，在建开发产品比重大幅上升，存货构造更加合理。因而，存货周转率波动幅度在正常范畴，但仍应提高存货管理水平和资产运用效率，注重获取优质项目，加快项目开发速度，提高资金运用效率，充分发挥规模效应，保持适度增长速度。( 2) 应收账款周转率。7 年来万科应收账款周转率有了较大幅度上升( 见表) ，因素是主营业务大幅上升,较严格信用政策和收账政策有效实行。 3.长期资产营运能力 固定资产周转率急剧上升是由处置、核销某些固定资产及近年来主营业务量大幅增长所致，阐明万科保持了高度固定资产运用率和管理效率，同步也反映了其固定资产与重要业务关联度不高。总资产周转率取决于每一项资产周转率高低，该指标( 见下表) 近年下降趋势重要是由于存货周转率下降，但其毛利率，应收账款和固定资产运用率提高使其下降幅度较小，万科要提高总资产周转率，
国家开放大学财务报表分析作业任务全 HUA system office room 【HUA16H-TTMS2A-HUAS8Q8-HUAH1688】
财务报表分析作业——01任务 偿债能力分析 选择公司：宝山钢铁股份有限公司 偿债能力指企业清偿到期债务的现金保障程度。偿债能力又分为短期偿债能力和长期偿债能力。短期偿债能力是指企业用流动资产偿还流动负债的现金保障程度，一个企业的短期偿债能力的大小，一方面要看流动资产的多少的质量如何，另一方面要看流动负债的多少和质量如何。长期偿债能力是企业偿还长期债务的现金保障程度，其主要取决于企业的资产与负债的比例关系，以及获利能力。本文将从这两个方面对宝钢股份公司进行历史分析，并与同行业其他钢铁公司进行同业比较分析。 一、?宝钢股份公司简介 宝山钢铁股份有限公司（简称“宝钢股份”股票代码600019）是中国最大、最现代化的钢铁联合企业。宝钢股份以其诚信、人才、创新、管理、技术诸方面的综合优势，奠定了在国际钢铁市场上世界级钢铁联合企业的地位。《世界钢铁业指南》评定宝钢股份在世界钢铁行业的综合竞争力为前三名，是未来最具发展潜力的钢铁企业。该公司在中国冶金行业第一家通过ISO14001环境贯标认证，重视环境保护，追求可持续发展，堪称世界上最美丽的钢铁企业。 二、?短期偿债能力的分析 （一）历史比较分析 ??? 单位：元
流动比率=流动资产÷流动负债 速动比率=（流动资产-存货）÷流动负债 现金比率=（货币资金+交易性金融资产）÷流动负债 1. 流动比率分析： 流动比率是流动资产对流动负债的比率，用来衡量企业流动资产在短期债务到期以前，可以变为现金用于偿还负债的能力。 该企业2012年流动比率实际值高于2011年实际值，说明该企业的短期偿债能力比前一年有所提升。而13年则高于11年和12年，说明企业短期偿债能力整体开始好转，使企业偿债风险大减少。 2.速动比率分析： 速动比率，是指速动资产对流动负债的比率。它是衡量企业流动资产中可以立即变现用于偿还流动负债的能力。 11年速动比率最低为0.42，说明企业的短期偿债能力和流动性不足，速动比率低，说明流动资产中可速变现的资产少，还贷能力差，而12年，13年略有好转。 3.现金比率分析： 现金比率是通过计算公司现金以及现金等价资产总量与当前流动负债的比率，来衡量公司资产的流动性。 本公司2012年现金比率较前一年下降了0.04，说明企业用现金偿还短期债务的能力有所下降，主要原因是流动资产和现金类资产较前一年都大幅下降。13年比12年现金比率有所上长，公司偿债能力比12年有所好转。
任务1 偿债能力分析 一、偿债能力分析 1、流动比率=流动资产/流动负债 2、速动比率=速动资产/流动负债=（流动资产-存货）/流动负债 3、现金比率=可立即动用的资金/流动负债 4、现金流量比率=经营活动现金净流量/流动负债 二、长期偿债能力 1、资产负债率=负债总额/资产总额 2、股东权益比率=股东权益总额/资产总额 3、偿债保障比率=负债总额/经营活动中现金净流量 三、利率保障倍数 利率保障倍数=（净利润+所得税+利息费用）/利息费用 偿债能力分析：珠海格力电器股份有限公司的流动比率低，说明其缺乏短期偿债能力。现金比率逐年增高，资产负债率逐年降低，说明其财务上趋于稳健。但公司利率保障倍数很小，其支付利能力很弱。 任务2 营运能力分析
营运能力体现了企业运用资产能力，资产运用效率高，则可以用较少投入获取较高的收益。下面从长期和短期两方面来分析格力的营运能力： 1、短期资产营运能力 （1）存货周转率。存货对企业经营活动变化具有特殊的敏感性，控制失败会导致成本过度，作为格力的主要资产，存货的管理更是举足轻重。由于格力业务规模扩大，存货规模增长速度小于其销售增长的速度，因此存货的周转率逐年上升。若该指标过小，则发生跌价损失的风险较大，但格力的销售规模也保持了较快的增长，在业务量扩大时，存货量是充足货源的必要保证，且存货中拟开发产品和已完工产品比重下降，在建开发产品比重大幅上升，存货结构更加合理。因此，存货周转率的波动幅度在正常范围，但仍应提高存货管理水平和资产利用效率，注重获取优质项目，加快项目开发速度，提高资金利用效率，充分发挥规模效应，保持适度的增长速度。 （2）应收账款周转率。3年来，格力的应收账款周转率有了较大幅度的上升（见表），原因是主营业务的大幅度上升，较严格的信用政策和收账政策的有效实施。 固定资产周转率急剧下降是由处置、核销部分固定资产及近年来主营业务量的大幅下降所致, 说明格力没有采取高度的固定资产利用率和管理效率。总资产周转率取决于每一项资产周转率的高低, 该指标( 见下表) 近年的下降趋势主要是由于毛利率, 应收账款和固定资产利用率的提高使其下降幅度较小, 格力要提高总资产周转率, 必须改善管理。 总的来说, 格力的资产营运能力很强, 几项指标都非常优秀, 堪称行业典范。唯一不足就是长期资产营运能力稍有下降，应加强对总资产管理的更加合理化，弥补不足，保持行业优势！ 任务3 格力电器（获利能力分析）
电大财务报表分析网考题库汇总（最全） 一、单项选择题 1.债权人在进行企业财务分析时，最为关注的是（ B ）。B.偿债能力 2.利润表上半部分反映经营活动，下半部分反映非经营活动，其 分界点是（ A ）。A.营业利润 3.较高的现金比率一方面会使企业资产的流动性增强，另一方面 也会带来（ D）。D.机会成本的增加 4.如果企业速动比率很小，下列结论成立的是（ C）。 C.企业短期偿债风险很大 5.企业的应收账款周转天数为90天，存货周转天数为180天，则简化计算营业周期为（ C ）。C. 270天 6.某公司2008年年末资产总额为9 800 000元，负债总额为5 256 000元，据以计算的2008年的产权比率为（ A ）。A.1.16 7.从营业利润率的计算公式可以得知，当主营业务收入一定时， 影响该指标高低的关键因素是（ B ）。B.营业利润 8.某公司当年实现销售收入3800万元，净利润480万元，总资产周转率为2，则资产净利率为（ C）%。C.25 9.某企业2008年净利润为83519万元，本年计提的固定资产折旧12764万元，无形资产摊销95万元，则本年产生的经营活动净现金流 量是（D ）万元。D.96378 10.财务报表分析的对象是（ A ）。A. 企业的各项基本活动 11.在下列各项资产负债表日后事项中，属于调整事项的是 （ D ）。D.以确定获得或支付的赔偿 12.下列各项指标中，能够反映企业长期偿债能力的是（ B ）。 B.资产负债率 13.若流动比率大于1，则下列结论中一定成立的是（ B ）。 B.营运资金大于零 14.下列各项中，可能导致企业资产负债率变化的经济业务是 （C ）。C.接收所有者投资转入的固定资产 15.某企业2008年主营业务收入净额为36000万元，流动资产平 均余额为4000万元，固定资产平均余额为8000万元。假定没有其他 资产，则该企业2008年的总资产周转率为（ A ）次。A.3.0 16.下列关于销售毛利率的计算公式中，正确的是（ B ）。 B.销售毛利率=1—销售成本率 17.在杜邦财务分析体系中，综合性最强的财务比率是（ A ）。 A.净资产收益率 18.企业管理者将其持有的现金投资于“现金等价物”项目，其目的在于（ B ）。B.利用暂时闲置的资金赚取超过持有现金的收益 19.投资报酬分析最主要的分析主体是（ B ）。B．投资人 20.下列各项中，属于经营活动损益的是（ C ）。C．主营业务利润 21.以下各项中不属于流动负债的是（ C ）。C．预付账款 22.企业的长期偿债能力主要取决于（ B ）。B．获利能力的强弱 23.资产运用效率是指资产利用的有效性和（ A ）。 A．充分性 24.ABC公司2008年年实现利润情况如下：主营业务收入4800万元，主营业务利润3000万元，其他业务利润68万元，存货跌价损失 56万元，营业费用280万元，管理费用320万元，则营业利润率为 （ C ）。C．50.25% 25.若企业连续几年的现金流量适合比率均为1，则表明企业经营 活动所形成的现金流量（ C ）。C．恰好能够满足企业日常基本需要 26.产权比率的分母是（ C ）C．所有者权益总额 27.不同的财务报表分析主体对财务报表分析的侧重点不同，产生这种差异的原因在于各分析主体的（ B ）。B．分析目的不同 28.财务报表分析采用的技术方法日渐增加，但最主要的分析方法是（ A ）A．比较分析法 29.资产负债表的初步分析不包括（ B ）。B．现金流量分析 30.ABC公司2008年的资产总额为500 000万元，流动负债为100 000万元，长期负债为15 000万元。该公司的资产负债率是（ D ）D．23% 31.在总资产收益率的计算公式中，分母是（ C ）。 C．资产平均余额 32.下列各项中，不影响毛利率变化的因素是（ A ）。 A．产品销售量 33.以下关于经营所得现金的表达式中，正确的是（ C ）。 C．净收益－非经营净收益＋非付现费用 34.某企业期末速动比率为0．6，以下各项中能引起该比率提高的是（ D ）。D．取得短期银行借款 35.下列各项中，不属于投资活动结果的是（ A ）。A.应收账款 36.下列各项中，属于经营活动结果的的是（ D ）。D.主营业务利润 37.利润表中未分配利润的计算方法是（ B ）。 B.年初未分配利润 + 本年净利润–本年利润分配 38.下列各项中，能够表明企业部分长期资产以流动负债作为资金来源的是（ D ）。D.流动比率小于1 39.A公司2008年年末的流动资产为240,000万元，流动负债为150,000万元，存货为40,000万元。则下列说法正确的是（ B ）。 B.营运资本为90,000万元 40.下列财务比率中，能反映企业即时付现能力的是（ C ）。 C.现金比率 D.存货周转率 41.为了直接分析企业财务状况和经营成果在同行业中所处的地位，需要进行同业比较分析，其中行业标准产生的依据是（ D ）。 D.行业平均水平 42.下列选项中，属于降低短期偿债能力的表外因素的是（C ）。 C.已贴现商业承兑汇票形成的或有负债 43.利用利润表分析企业的长期偿债能力时，需要用到的财务指标是（ C ）。C.利息偿付倍数 44.下列说法中，正确的是（ A ）。A. 对于股东来说，当全部资本利润率高于借款利息率时，负债比例越高越好 45.B公司2008年年末负债总额为120 000万元，所有者权益总额为480 000万元，则产权比率是（ A ）。A.0.25 46.C公司2008年年末无形资产净值为30万元，负债总额为120 000万元，所有者权益总额为480 000万元。则有形净值债务率是 （ A ）。A. 0.25B. 47.M公司2008年利润总额为4500万元，利息费用为1 500万元，该公司2008年的利息偿付倍数是（ C ）。C.4 48.与产权比率比较，资产负债率评价企业长期偿债能力的侧重点是（ B ）。B.揭示债务偿付安全性的物质保障程度 49.下列选项中，不属于资产负债表中长期资产的是（ D ）。 D.应付债券 50.下列选项中，只出现在报表附注和利润表的相关项目中，而不在资产负债表中反映的是（ B ）。B.经营租赁 51.J公司2008年的主营业务收入为500 000万元，其年初资产总额为6500 000万元，年末资产总额为600 000万元，则该公司的总资产周转率为（ D ）。D.0.8 52.经营者分析资产运用效率的目的是（ C ）。 C.发现和处置闲置资产 53.企业对子公司进行长期投资的根本目的在于（ B ）。 B.为了控制子公司的生产经营，取得间接收益 54.下列选项中，不能导致企业应收账款周转率下降的是（ D ）。 D.企业主营业务收入增加 55.在平均收帐期一定的情况下，营业周期的长短主要取决于 （ B ）。B.存货周转天数 56.销售净利率的计算公式中，分子是（ B ）。B.净利润 57.不影响企业毛利率变化的因素是（ C ）。C.管理费用 58.K公司2007年实现营业利润100万元，预计今年产销量能增长10%，如果经营杠杆系数为2，则2008年可望实现营业利润额为 （ B ）。B.120万元 59.总资产收益率的计算公式中，分子是（ B ）B.息税前利润 60.下列财务比率中，不能反映企业获利能力的指标是（ C ）。 C.资产周转率 61.当财务杠杆系数不变时，净资产收益率的变动率取决于 （ A ）。A.资产收益率的变动率 62.ABC公司2009年度的净资产收益率目标为20%，资产负债率调
试卷总分：100 注：请20分钟以内保存一次。每大题完成后请先保存再更换大题，试卷试题全部完成后提 交。 第1大题 第2大题 第3大题单选题（总分30.00） 1.计算对比两个相关财务指标的比率的方法是（）（3.00分） A. 比率分析法 B. 因素分析法 C. 动态分析法 D. 比较分析法 2.资产负债表的右边体现了企业的（）（ 3.00分） A. 负债结构 B. 所有者权益 C. 资产结构 D. 资本结构 3.应收账款的质量是指债权转换为货币的能力。对于应收账款的分析应同时 考虑的影响因素是（）（3.00分） A. 坏账准备 B. 报表附注 C. 变现能力 D. 营业收入 4.通常，企业资产负债表中的（）项目是越少越好。（3.00分） A. 预付账款 B. 货币资金
C. 固定资产 D. 应收账款 5.在下列各项中，属于流动资产的是（）（3.00分） A. 投资性房地产 B. 交易性金融资产 C. 持有至到期投资 D. 可供出售金融资产 6.短期债权人在进行财务报告分析时最关心的是（）（3.00分） A. 获利能力 B. 偿债能力 C. 营运能力 D. 资本结构 7.财务报告分析的主要和基础部分依据是（）（3.00分） A. 其他报告 B. 企业外部环境 C. 财务报表 D. 非财务信息 8.侧重于计算财务报表中的各项目占总体的比重或结构，反映财务报表中各项目的相对重要性及财务报表的总体结构关系的是（）（3.00分） A. 水平分析法 B. 动态分析法
C. 结构分析法 D. 垂直分析法 9.对资产负债表分析，实质就是分析企业在某一特定日期的（）（3.00 分） A. 所有者权益变化 B. 经营成果 C. 现金流量 D. 财务状况 10.分析资产负债表各项目的增减变化情况，应采用（）（3.00分） A. 趋势分析 B. 垂直分析 C. 水平分析 D. 比率分析 .判断企业货币资金持有量是否合理的因素有（）（4.00分） A. 资产规 模与业务量 B. 行业特 点 C. 运用货 币能力 D. 筹资能 力 2.固定资产是资产管理的重点，对固定资产的分析可以从（）方面进行。 （4.00分）
财务报表分析综合练习题 一、单项选择题 ABC公司的经营活动现金净流量为50 000万元, 同期资本支出为100 000万元, 同期现金股利为45 000万元, 同期存货净投资额为-5 000万元, 则该企业的现金适合比率为( B.35.71% ) 。 ABC公司的每股市价为18元, 每股净资产为4元, 则该公司的市净率为( B.4.5 ) 。 ABC公司的资产总额为500 000万元, 流动负债为100 000万元, 长期负债为15 000万元。该公司的资产负债率是( D．23% ) 。 ABC公司年实现利润情况如下: 主营业务收入4800万元, 主营业务利润3000万元, 其它业务利润68万元, 存货跌价损失56万元, 营业费用280万元, 管理费用320万元, 则营业利润率为( C．50.25% ) 。 ABC公司平均每股普通股市价为17.80元, 每股收益0.52元, 当年宣布的每股股利为0.25元, 则该公司的市盈率为( A.34.23 ) 。 ABC公司的净资产收益率目标为20%, 资产负债率调整为45%, 则其资产净利率应达到( A.11% ) 。 A公司年末的流动资产为240,000万元, 流动负债为150,000万元, 存货为40,000万元。则下列说法正确的是( B.营运资本为90,000万元 ) 。 B公司年末负债总额为120 000万元, 所有者权益总额为480 000万元, 则产权比率是( A.0.25 ) 。 C公司年末无形资产净值为30万元, 负债总额为120 000万元, 所有者权益总额为480 000万元。则有形净值债务率是( A. 0.25 ) 。 J公司的主营业务收入为500 000万元, 其年初资产总额为6500 000万元, 年末资
-+ 懒惰是很奇怪的东西，它使你以为那是安逸，是休息，是福气；但实际上它所给你的是无聊，是倦怠，是消沉;它剥夺你对前途的希望，割断你和别人之间的友情，使你心胸日渐狭窄，对人生也越来越怀疑。 —罗兰 电大财务报表分析第一次作业——自己做的，有错误请指正 北京同仁堂股份有限公司财务报表偿债能力分析 一、北京同仁堂股份有限公司概述 北京同仁堂股份有限公司(以下简称本公司)系经北京市经济体制改革委员会京体改发(1997)11号批复批准，由中国北京同仁堂(集团)有限责任公司独家发起，以募集方式设立的股份有限公司。本公司于1997年5月29日发行人民币普通股5000万股，1997年6月18日成立，注册资本200,000,000.00元，股本200,000,000股，并于1997年6月25日在上海证券交易所正式挂牌。根据本公司2004年度股东大会决议，本公司以2004年末总股本361,684,915股为基数，以资本公积向全体股东按每10股转增2股，共转增72,336,983股。转增后股本总额为434,021,898股。注册资本变更为434,021,898.00元。 目前，同仁堂拥有境内、外两家上市公司，连锁门店、各地分店以及遍布各大商场的店中店六百余家，海外合资公司、门店20家，遍布14个国家和地区，产品行销40多个国家和地区。在北京大兴、亦庄、刘家窑、通州、昌平，同仁堂建立了五个生产基地，拥有41条生产线，能够生产26个剂型、1000余种产品。全部生产线通过国家GMP认证，10条生产线通过澳大利亚TGA认证。同仁堂商标已参加了马德里协约国和巴黎公约国的注册，受到国际组织的保护，同时，在世界50多个国家和地区办理了注册登记手续，并在TW进行了第一个**商标的注册。同仁堂的著名商标和优秀品牌已成为同仁堂集团不断发展的特有优势。 同仁堂股份有限公司在中国证券报和亚商企业咨询有限公司共同主办的"中证亚商中国最具发展潜力上 市公司50强"的评比中蝉联第四、第五届排名第一，科技发展股份有限公司是香港创业板表现最好的股票之一，企业实现了良性循环。 同仁堂集团被国家工业经济联合会和名牌战略推进委员会，推荐为最具冲击世界名牌的16家企业之一，被中宣部命名为全国文明单位和精神文明建设先进单位，集团领导班子被中组部和国务院国资委授予“四好领导班子”；同仁堂被国家商业部授予“老字号”品牌，荣获“2005CCTV我最喜爱的中国品牌”、“2004年度中国最具影响力行业十佳品牌”、“影响北京百姓生活的十大品牌”，“中国出口名牌企业”。2004年被中宣部、国务院国资委确定为十户国有重点企业典型经验之一，2006年同仁堂中医药文化进入国家非物质文化遗产名录，同仁堂的社会认可度、知名度和美誉度不断提高。 目前，同仁堂已经形成了在集团整体框架下发展的现代制药工业、零售医药商业和医疗服务三大板块，配套形成了十大公司、两大基地、两个院、两个中心的“ 1032工程”。同仁堂人有信心有能力把同仁堂集团