金融产品三大层级之二：产品设计
【导读】从一个完整金融产品所需要经历的三个层次角度来看，可以把基于底层权益的融资行为设计成金融产品，从而实现交易和流通。具体而言，这些产品包括标准资产、非标资产和衍生工具等，但是在互联网金融的背景下，这些产品的分类标准已经发生渐变，同时这一变化也对产品的登记、转让与抵质押产生了影响，因此本文将从横向对比的角度结合P2P网贷行业对产品设计进行分析。
一、标准资产、非标资产与衍生工具
P2P网贷投资的风险管控、政策监管应该怎么度量，或许将其和风控、监管最严的银行来对比是最好的办法，对比之前不可避免地要分清标准资产和非标准资产。
1、标准化债权资产
标准资产主要包括各类债券（银行间和交易所市场的债券，包括银行间的国债、金融债、企业债、短融、超短融、中票等，交易所的公司债、可分离转债、可转债等）等公开交易类产品；与此同时，还存在一些定向工具、中小企业私募债等非公开交易类产品。这些产品多具有流动性高、标准化的特点。
标准资产对应标准化的融资渠道，如交易所和银行间市场等，是在一种相对明确、规范与公平的机制保护下进行的投融资过程，这种机制保护主要体现在每一个融资模式都有严格的标准。以债权融资为例，其中最典型的当为公司债券，既可以公开发行（即公募债券），也可以面向合格投资者非公开发行（即私募债券）。其中公募债券发行对企业规模、净资产和利润等方面的要求比较高，中小企业私募债的发行规模不需要受借款额度最高为净资产
40%的限制，虽然需提交最近两年经审计的财务报告，但对财务报告中的利润情况并无要求，不受年均可分配利润不少于公募债券1年的利息的限制。总的来说，尽管中小企业私募债在发行主体和信用等级方面放松了要求，但该产品仍然受制于规范的监管机制。
而在目前的P2P网贷行业，债权融资企业的门槛、融资过程的监管、交易过程中的流动性、产品的标准化均不足，故业内均将其定义为非标资产。
2、非标准债权资产
非标资产的全名为非标准债权资产，是相对于在银行间市场或交易所流通的债券来讲的，非标资产较早的形式有信托受益权、信托贷款、信贷资产。2013年3月底银监会出台的《8号文》，将非标资产做了定义：非标准化债权资产是指未在银行间市场及证券交易所市场交易的债权性资产，包括但不限于信贷资产、信托贷款、委托债权、承兑汇票、信用证、应收账款、各类受（收）益权、带回购条款的股权型融资等。从这个定义上来说，标准与非标的区别是是否在银行间市场及证券交易所市场交易。
非标资产因其未在交易所上市、规避了监管要求、放大了信贷投放额度等特点受到监管层监管，《8号文》中指出“商业银行应当合理控制理财资金投资非标准化债权资产的总额，理财资金投资非标准化债权资产的余额在任何时点均以理财产品余额的35%与商业银行上一年度审计报告披露总资产的4%之间孰低者为上限”。
在非标资产的监管形式下，各金融机构均在实行非标转标。在产品形式上， ABN（资产支持票据）、ABS(资产支持票据)、私募债成为最常见的三种方式。在组织形式上，银行开始试点债权直接融资工具，债权直接融资工具是指发起设立以固定企业的直接融资为资金投向的理财直接融资工具，并负责工具的发行、资金运作、信息披露等事务管理，而银行理财产品将向净值型产品转变并投资于债权直接融资工具。更为重要的是，试点后期有实现“债权直接融资工具”在二级市场上进行转让交易的设想，这就实现了债权的标准化。
而在P2P网贷行业，非标转标实质上也在发生。在产品形式上，前有阿里小贷、京东率先开展小贷资产证券化项目，后有P2P平台针对自己平台上的债权开展非标转标业务，如PPmoney在2014年11月开展了资产证券化业务。在组织形式上，融资企业在P2P平台上融资本就是债权直接融资，而网贷基金购买P2P平台上的债权，实质上实现了P2P债权的二级市场和流通，但是这个市场不是实质意义上的交易所或银行间市场，而是广义的网络市场，这就是互联网对传统金融的渗透与改变。
二、对非标资产和非标转标的再思考
实质上，在互联网金融的背景下，以是否在银行间市场及证券交易所市场交易来界定“非
标”，甚至来界定其风险性、流动性以及投资性，可能并不全面。债权类资产的风险是融资主体信用风险、流动性风险和增信、评级、信息透明度等方面而决定的，而不是在什么市场交易。交易市场的存在原因是流动性、标准化和产品的监管。首先，在流动性上，互联网的高流动性在某种意义上已经使产品流动性不存在问题。比如债券，在交易所交易的部分债券流动性基本没有，而网贷债权的流动性是比较高的。其次，在标准化上，以是否可份额化转让交易来界定，比如，美国房地产信托投资基金（REITs）按照《8号文》标准属于“非标”，但是由于其规模大、二级市场交易活跃、流动性非常好，应该是属于标准化债权性资产。最后，产品的监管是最重要的问题。在引入评级制度、报价机制和信息披露等方面需要进行不断完善，这才是引导“非标转标”的重要方面，对于加快推进利率市场化进程和资产证券化也具有重要意义。
网络借贷资产的互联网化，使得目前的可交易性大幅提升并不断走向平台化和产品化。如国外建立的应收账款的RecX平台，类似于交易所的性质，在这一方面也是平台化了。成熟的金融市场上银行贷款往往存在流动性较好的二级市场，相应的，P2P市场也同样存在可以投资贷款的基金（loan fund），从而形成产品化，将其移到互联网上，就是网贷基金。尽管如此，其信息透明度等方面还是存在较大的差距，所以互联网金融在形式上走在了前面，但是后续的配套服务没有跟上来。
三、权益登记、转让与抵质押对产品设计的影响
无论是股权、债权、股债结合、资产证券化，还是其背后的投资产品，不可避免地都会遇到权益登记、转让与抵质押等因素对产品设计的影响问题。
根据法律权益理论及风险控制，在金融产品设计中，债券、股权、物权等权益的登记制度是最重要的。目前，公司债（债权）和上市交易股票(股权)已经有中债登、中证登这样的中央登记公司，物权也建立了较为完整的物权登记制度（这一制度对市场交易的规范化、法治化发展具有重大的促进作用），这也是目前以标准化债券、股票、车辆、票据的质押业务、房地产抵押业务能够在P2P平台迅速发展且能实现可控风险的一个重要原因。以票据质押为例，持票人将票据背书质押给受托理财的商业银行，商业银行按抵质押品对理财计划对应的票据资产进行管理，并于理财计划到期时依据票据质权办理托收手续。
而以信托受益权、特定资产收益权等为代表的底层权益是属于约定权利，而非法定权利。交易双方需通过合约方式对其内涵与外延加以约定，且该类权利的转移与交易等方面均未实现完全的市场化和规范化，比如信托受益权在立法层面还未实现质押，宅基地使用权也才在近来的十三五规划中做进一步规范。且在实际操作中，这一类型的权益登记、转让与抵质押
会变得更加复杂。比如说，在产品设计中，很多地方的土地只能抵押给金融机构，所以必须使用交易结构，委托银行进行贷款或者经过银行来办理土地抵押手续；再如，不具有放贷权利的基金管理人只能将私募投资基金募集到的资金委托给商业银行，由银行向融资方发放委托贷款。
四、网贷基金产品设计的深入方向
作为互联网产品设计，也要在设计理念和产品营销上遵循其独特特点。互联网产品是短环节，需要砍掉中间很多环节，如实体经济环节中的打包、通道费用等。但是目前由于法律的诸多限制，使得互联网金融企业还必须要设计很多交易结构，无形之中把企业的成本提高了。真正的互联网金融，企业做的绝大部分事情都是依靠技术去拉低成本。
具体而言，在固定收益、浮动收益、结构化产品、主动管理型产品等方面还存在持续深入的机会。在设计结构化产品时，其设计要素与参数的调查，客户需求的深入了解与个性化设计等方面，可以采取多样化的大胆的形式，比如增加对证券资产相挂钩的股票、期权等风险激进型产品的配置、配置一些流动性非常好的货币基金以作为流动性缓冲、参与到实体项目的股权众筹或是旅游开发等利润较大的项目产品。在类资产证券化方面，衍生工具运用（如针对P2P产品的利率互换、风险对冲）也都会有广阔的发展空间。
金融产品可行性报告 篇一：消费金融可行性研究报告 消费金融项目可行性研究报告2016年 前言 可行性研究报告是从事一种经济活动（投资）之前，双方要从经济、技术、生产、供销直到社会各种环境、法律等各种因素进行具体调查、研究、分析，确定有利和不利的因素、项目是否可行，估计成功率大小、经济效益和社会效果程度，为决策者和主管机关审批的上报文件。 中商产业研究院每年完成项目数量达数百个，在养老产业、商业地产、产业地产、产业园区、互联网、电子商务、民营银行、民营医院、农业、养殖业、生态旅游、酒店、机械电子等行业积累了丰富的项目案例，可对同行业项目提
供具有参考性、建设性意见，为客户设计该项目的建设方案，完成包括市场和销售、规模和产品、厂址及建设工程方案、原辅料供应、工艺技术、设备选择、人员组织、实施计划、投资与成本、效益及风险等的计算和评价；内容详实、严密地论证项目的可行性和投资的必要性。我们策划编制的消费金融X项目可行性研究报告在发改委、投资商与金融机构的审慎下处于同行领先水平。 出版日期2016年 交付方式Email电子版/特快专递 价格订制 消费金融项目可行性研究报告 第一章项目总论 一、项目背景 二、项目简介 三、项目可行性与必要性分析 四、主要经济指标说明 五、可行性研究报告编制依据 第二章项目建设单位介绍 一、项目建设单位介绍
二、经营业绩 三、资质证书 第三章消费金融市场分析 一、消费金融行业发展现状 二、消费金融行业市场规模分析与预测 三、消费金融市场分析小结 第四章项目总体规划 一、项目定位 二、项目功能 三、主要服务内容 第五章运营管理 一、商业模式 二、运营模式 第六章项目建设条件 一、项目选址 二、地理位置 三、交通条件 四、基础设施 第七章工程建设方案与总图布置 一、工程建设基本原则 二、总图布置方案
课程设计 20 ～20 学年第学期 题目：金融业务场景模拟实训-第*小组 教学系：经济与管理系 专业班级：国贸1121-2 指导教师：谭瑛 学生姓名： 2016年月日
课程设计任务书
《金融业务场景模拟实训》课程教学大纲 课程名称：金融业务场景模拟实训/Simulation Training in Financial Business Practice 课程类别：专业课 学时/学分：2周/2学分 开课单位：经济与管理系国际经济与贸易教研室 开课对象：国际经济与贸易专业（本科） 选定教材：金融业务场景模拟实训指导书 参考书：金融综合业务实验，王俊籽，山东人民出版社，2013年。 金融业务综合实训教程，王英姿，吴爱民，陈艳，清华大学出版社，2014年。 保险业务实训教程，李颖，吴迪，东北财经大学出版社，2014年。 一、课程的性质、目的与任务 1．课程性质：金融业务场景模拟实训是通过角色扮演模拟商业银行、证券公司、保险公司等金融机构的经营过程，营造真实经营的市场竞争环境，让学员体会金融机构经营场景，训练学生的实际业务能力。课程体现以就业为导向的“岗位实训模式”。该实训可将实际工作过程与项目教学法、任务驱动教学法、案例教学法、研究式协作学习法有机结合，形成以就业为导向的“岗位实训模式”。凸显“与现实工作的零距离”，开阔学生视野，扩大知识领域，改善学习环境，使学生通过实践提高适应金融行业工作的综合素质，深切感受金融理论对实践的指导意义，从而深刻领悟实践与理论相结合所带来的成就与意义。 2．课程目的：通过本课程的学习，要求学生能够养成良好的金融行业职业习惯。要求学生通过构建仿真的环境、按实际金融机构工作的操作规范和业务流程设置仿真的岗位，通过角色扮演、协同工作以及角色轮换以让学生从大体上把握当金融机构面对不断变化的宏观经济环境时的经营之道，并系统了解金融机构相关岗位所需的技能，同时使学生在校期间就养成按金融机构业务流程和规定实施内部控制、防范风险的良好职业习惯。 3．教学任务：本课程的教学任务是通过课程设计来验证和使用理论教学的基本理论，通过体验式实践演练和模拟，加强学生创造能力的培养，让学生清楚岗位（角色）的任务，使学生学会在实践中发现问题、提炼问题，概括问题、解决问题的综合实力，训练学生的实际业务操作能力，为学生走向社会提供一个理论结合实际的实训环境，提升学生综合就业能力。二、课程设计内容及基本要求
专业资料
第五届“工商银行杯” 银 行 产 品 创 意 设 计 大 赛 参赛作品：“工银惠富”互联网投融平台
目录 一、产品创意设计方案 (4) 1.产品名称 (4) 2.产品运作概述 (4) 3.客户使用方式 (15) 4.产品盈利模式 (16) 5.风险控制模式 (17) 二、产品创新市场构思 (21) 1.目标客户 (21) 2.主要功能 (22) 3.解决的主要问题 (23) 4.产品的创新点 (25) 三、产品创新必要性分析 (27) 1.客户角度 (27) 2.银行业角度 (28) 3.社会经济发展角度 (28) 四、产品可行性分析 (30) 1.法律法规方面 (30) 2.政策制度方面 (31) 3.技术架构方面 (31)
一、产品创意设计方案 1.产品名称 名称：“工银惠富”互联网投融平台 释义：工银惠富是一个网络科技信息服务平台，提供互联网金融信息服务，致力于为个人和企业搭建一个高效、直接的融资桥梁，构筑更轻松自由的投融资环境，寻找个人与企业之间安全与效率的平衡点，推动解决利率市场化进程中投资渠道窄和实体企业融资难的问题，实现合作共赢。 工银惠富通过发挥中国工商银行自身强大的信贷业务优势并充分整合利用旗下子公司（工银安盛、工银租赁、工银瑞信）的优质资源，向个人投资者提供安全、透明、便捷、高收益的投资理财项目。平台推出的主要投资产品为：惠富贷（质押贷款类产品），惠富通（融资租赁类产品），惠富保（保理类产品），惠富人生（保险类产品），惠富金账户（货币基金类产品）。 2.产品运作概述 工银惠富互联网投融平台一共有五条产品线，分别是惠富金账户、惠富贷，惠富通，惠富保，惠富人生。下面对这五类产品，依次做简要概述。 ①惠富金账户 产品概念：该产品是依托工银瑞信货币基金开发的，具有稳定收
有-------------- -------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- 金融产品研究报告 （房贷）3月份房地产市场继续保持着良好的成交势头，各地区销售同比、环比增长明显，同时，本月房贷金融市场上新增了两款节息型房贷产品，为借款人提供了更多的选择；自2006年以来，深发展在房贷市场上不断率先推出了“双周供”、“气球贷”、“循环贷”、“存抵贷”等一系列房贷理财产品，并引起了国内同行的广泛仿效 （理财产品）据【银率】网数据库统计，3月份各商业银行共发行各类理财产品391款，和上月发行了308款产品相比数量继续回升，环比涨幅26.9%，已经和去年11 月的396款产品数量基本持平； （基金）3月份，A股市场呈震荡上扬格局，投资者信心有所回升，最终，上证指数上涨13.94%，深证成指上涨18.06%，受此影响，股票基金指数上涨 12.22%，混合基金指数上涨9.87%； （黄金）2009年3月，国际现货黄金价格自千位回落后，展开横盘震荡行情，市场较为谨慎，盘中走势虽有波澜，但整体略显疲态，尾盘小幅收低，终结此前月线四连阳形态； （外汇）3月初英国、欧洲央行如期降息，市场将该消息视为利空出尽，英镑、欧元开始强势反弹，从3月10日开始，美元指数开始跳水，而本月下旬美元稳步展开上扬态势。 第一部分：房贷市场月度分析报告 3 一、市场行情概述 3 二、京、沪、穗、深四地房地产市场运行情况概述（3.2-3.29） 3 （一）北京房地产市场运行情况 3 （二）上海房地产市场运行情况 5 （三）广州房地产市场运行情况 5 （四）深圳房地产市场运行情况 5 三、房贷金融产品市场7 （一）渤海银行——“气球贷”7 “气球贷”是一个形象的名称。 英文:Balloon Loan,是国外流行的一种贷款方式! 这种贷款前期每期还款金额较小，但在贷款到期日还款金额较大，“前小后大”，像是一个气球的样子，所以就直接命名为“气球贷”。 “气球贷”是针对那些计划中短期持有贷款的客户设计的，即为其提供了一个较短的贷款期限，又以一个较长的期限来计算月供，减轻前期还款压力。同时，由于贷款期限短，相应的贷款利率也低。 “气球贷”是一种真正省息的房贷产品，也是市场上目前惟一一款针对利率进行创新的房贷产品[2]。 “气球贷”主要有三点： ---------------------------------------------------------精品文档 ---------------------------------------------------------------------
一 首先当然是产品必须要有用户需求，以及用户真正的需求是什么。用户需求最有代表性的一个例子是“赛格威”，这款产品拥有优秀的工程学设计以及漂亮的外观设计，但产品的商业计划是基于一系列不确定性的假设，以及过大地估计了目标市场的规模。 所以，在开始昂贵的产品开发之前，我们最需要做的事情就是确认用户需求并检查你对市场和产品的假设以减少风险。作为产品经理，首先要质疑一个新产品的基本观点，并通过一系列工具将需求工作落到实处，认真评估用户是否有足够的动力去真正使用该产品。 需求往往是隐藏的，自带含混性，我们往往意识不到。如何深刻地理解人们真正想要解决的问题并知道为什么，是这个部分最重要的事情。此部分可参考的书是清华大学出版社出版的《探索需求-设计前的质量》，其核心内容就是探讨如何降低需求的含混性。另外，可以通过一些问题来设问自己。 ?它是普遍性的吗？具体是哪些人有这样的难题，会影响很多人吗？ ?它是亟待解决的吗？人们希望马上解决这一难题，还是可以等等看？ ?它有替代解决办法吗？
?它是有价值的吗？这个难题究竟让人们有多头疼，他们愿意花钱解决它吗？ ?它有利可图吗？我们解决该难题的成本比难题本身的价值多还是少？ 失败案例：2015年我刚接手一款产品时就犯了一个典型错误，当时公司计划推出一款新的硬件产品，我们就想当然地假设我们能获得多少市场份额，对自己的技术也有信心，投入人财物后，产品是做出来了，但一直没有销量。原因有几个方面，一是市场容量有限；二是产品使用低频；三是客户接受度偏向于进口产品，扭转这个认知需要耗费过多的资源；四是客户可以选择其他方式间接代替产品；这些原因叠加起来，公司市场部就没有意愿和动力去推广，产品就变成了鸡肋。 二 初步确定产品在市场中的定位和需求后，接下来我的经验是快速做出一个产品原型。 目前流行的做法是创建一个最小可行产品（Minimum Viable Product，简称MVP），用于早期市场投放，测试产品是否有效地解决某一市场难题。但在实际执行中，我发现这一方法时常被误用。
二、市场前景 对于消费者来说，现在的市场上流通的主要是借记卡，在一些特殊情况，很难满足消费者的投资、购物需要。本卡针对于网购的消费者，且主要是大学生，能够有效的打开市场。很多学生在网上急需购买某种商品时，同时所差金额并不是太多—透支金额由消费的所花总资产额度，资产流动情况，及时还清投资度形成积分。 三、可行性分析 信用卡与1915年起源于美国，其前身为“信用筹码”。1986年，中国银行在北京分行发行了国内首张信用卡——长城信用卡。至1993年止，中国银行在全国有200多家分支机构开办信用卡业务，有特约商户5000家，发卡量达35万张。XX年起，信用卡逐渐在大学生校园中崭露头角。截止至XX年，已有建设银行、广东发展银行、招商银行、中信银行、兴业银行、中国农业银行都推出了大学生办卡业务。 由于很多原因，信用卡在大学里面的市场很难打开，但只要找到好的切入点，就能在这个广阔的市场打造一片天地。针对于大学生创作的信用卡市场，这其中既有风险，也存在巨大的机遇，最重要的就是进行风险控制，只有把握风险度，就能使得大学生和自身的双赢。
四、信用卡业务将补信贷萎缩 中信银行日前公告显示，该行从12月1日起将对信用卡取现手续费进行调整，其中境内取现手续费将由现在的“按取现金额的3%，最低人民币30元”下调到“按取现金额的2%收取，最低人民币20元”；境外取现手续费则更改为按取现金额的3%收取，最低3美元或30港元或3欧元。除降低信用卡取现手续费外，一些银行也提高了信用卡日取现限额。建设银行就发出公告称，自11月1日起信用卡每日取现额度将由2000元上调至5000元，上调幅度150%。本卡针对于大学生信贷，对于贫困学生的优先信贷，签订助学贷款协议。同时，对于大学生日常生活中，和学校食堂刷卡机牵挂，满足在大学里面的生活需要，只用相应的信用额度，就能通过透支满足当期的消费。同时，本卡和学生的实习，创业牵挂，既满足大学生资金缺少需要，同时又能扩大本卡的使用市场。 据了解，目前一般银行信用卡取现额度一般为2000元，不超过授信额度的50%。在业内人士看来，银行频频放宽信用卡取现业务与第三季度信贷考核节点临近有关。一位银行业人士告诉记者，这个时点银行放宽该项业务别有深意。随着第三季度的到来，信贷任务考核压力增加，而信用卡取现不占用银行信贷额度，可以与信贷业务形成互补。信用卡制度仍需完善虽然取现额度放开可以方便用卡人。但是一些信用卡用户向记者反映，在取现上，银行更应该改进信用卡溢缴款取现收费。日前，一家股份制银行信用卡用户吴先生在进行存款时，误将1万元存入到自己信用卡账户中。吴先生马上与银行工作人员说明情况，但是银行工作人员告诉他，按照银行的规定，普通信用卡溢缴款取现，按照取现金额的1%收取手续费。客服人员还强调，即使愿意负担手续费，吴先生也不能一次性取出，每天最多取2000元钱。银行工作人员也表示，不能把信用卡中的钱转入自己的借记卡账户。最终吴先生要分五天才能将1万元取出，还要交100元的手续费。可见银行虽然一面放宽信用卡服务门槛，但是在客户用卡过程中依然有许多不合理收费现象，业内专家指出，对各家发卡行而言，信用卡业务收入主要应该来源于清算手续费分成，而信用卡溢缴款取现手续费、高额罚息等都是银行控制风险的手段，银行不应该为这些而最终失去客户，因此银行应该不断改进风控手段。 五、竞争对手 近日，有淘宝用户发现，拍下“宝贝”用支付宝支付时，原本习惯的信用卡支付，在输入支付密码后，却提示需要在货款外，支付小额手续费。此外，在电脑上登录支付宝网站，帮别人还信用卡由原来的免费改为收取2-25元的服务费。记者从淘宝方面获悉，在支付宝用户数量达到一定规模后，原本向用户提供的“免费午餐”已经变成支付宝的成本压力，因此不得不慢慢缩水。 六、当前政策 大环境下随着经济的发展、物价的增长，老百姓消费的需求也在逐渐增加，对于信用卡额度资金周转的需求在提高，不少银行信用卡提现的额度大幅提高，手续费也逐步下调。多项关于信用卡政策的调整都在进行中，调整透支全额罚息政策、央行公布的新版个人信用报告的上线......随着信用卡消费范围的扩大和经济的发展，信用卡政策进入了调整期。 工商银行现在信用卡同城同行领回“溢缴款”不收取手续费，跨行收取4元/笔，跨地按1%收取，上下限分别为2元和100元，跨行跨地则叠加收取。 控制风险方案
一、创新产品构思 嘉兴学院俞晓星 （一）网上银行理财产品名称和基本信息 1.网上银行理财产品名称。 本次所设计的网上银行理财产品的名称叫做2013年“聚满益”1号理财计划。 2.网上理财产品的基本信息。 该网上银行理财产品提供人民币贷款，客户可以用自有资金和贷款购买美元；客户也可直接使用自有资金进行美元购买。托管管理期限为273天，属于保本浮动收益理财产品。销售期间为2013年6月6日到2013年6月12日，购买时间为白天正常营业时间，同时也推出“理财夜市”这个特殊时间段即晚8点到晚12点均可购买。收益期间为2013年6月13日到2014年3月13日。最低投资金额为8000美元，以及整数倍。 3.网上银行理财产品的特点。 这个理财产品的最大特点是将外汇存款理财产品和与理财相关的贷款融资类产品相结合。即商业银行在监管允许的情况下，可以向进行外汇交易的客户提供“展”服务。客户可以先支付所购外汇的一部分，银行支付剩余的部分。客户可以按照正常拥有投资资产的方式处理这些外汇（如存款），可以在剩余的时间里偿还未清偿的款项。如果投资资产价格下跌，客户不必立即偿还贷款，可以按照原定的进度偿还。可以开设针对即时贷款，用于解决客户的紧急资金需求。商业银行可针对小的客户市场开发贷款产品，例如，针对实习期的客户提供期限较长的贷款，贷款期可以长达10年。 （二）目标客户 高收入群体可以包括有移动公司、联通公司、人民银行、银监局、各家保险公司、大中专院校等以及外商投资企业的职员。这些企业的职员相对综合素质高，理解能力强，拥有较高的社会认知度，是此次创新产品销售的心目中的高端客户，但他们也普遍存在对投资理财没有深入的研究和专业知识，所以存在“有部分闲置资金但不知道怎样进行投资，实现资本增值”的问题。
银行课程设计 商业银行理财产品设计说明书 学校: 学院： 班级：金融12-6 姓名：郭云鹏 2015年12月10日
课程设计题目 商业银行理财产品设计 随着我国经济的快速发展，人们生活水平的提高和收入的大幅度增长，个人对所增长的财富如何进行更好的管理与运用，越来越多成为人们所关注的热点问题。老百姓手中的闲钱多起来了，理财不仅成为人们生活得一部分，也成为了商业银行新的竞争点。 一、四大国有银行的理财产品调查分析 在当前经济形势下，通胀压力仍然存在，银行存款利率偏低，股市没有明显牛市迹象。那如何使自己的财富保值增值呢？人们将目光更多地投向了银行的理财产品。 我选取了四大国有银行，它们分别是中国银行、建设银行、工商银行、农业银行。在如今这个信息化高度发达的时代，我通过网络，浏览各个银行的官方网站，了解各家银行的理财产品的各种信息，以下是其中几家理财产品的概况。1、中国银行 中国银行理财产品主要分为“汇聚宝”、“搏·弈”、“周末理财”、“自动滚续”、“机构理财”、“理财计划”和“中银QDII”。“汇聚宝”主要是外币期限可变理财产品；“搏·弈”为人民币低风险保本收益型理财产品；“周末理财”是超短期理财产品，期限多为节假日；“中银QDII”是指取得代客境外理财业务资格的商业银行，受境内机构和居民个人委托以投资者的资金在境外进行规定的金融产品投资的经营活动等。 2、建设银行 建设银行理财产品主要分为“利得盈”、“汇得盈”、“QDII”、“乾元－日鑫月溢”、“代理理财产品”。“利得盈”理财产品包括产品收益较好、期限合理、投资方向明确的信托贷款型理财产品；低风险、流动性强的债券型理财产品；"汇得盈"是指银行将金融衍生工具与传统金融产品相结合组成的具有一定风险特征的个人外汇投资理财产品，包括具有远期、期货、掉期（调期、互换）和期权中一种或多种特征的结构化产品；QDII是指取得代客境外理财业务资格
《网上支付与电子银行》实验报告 系：经济与管理学院专业：金融学年级：大三 姓名：米政学号： 090980133 _ 成绩： 实验名称：_ 网上支付与电子银行 ___ 实验日期：2011.12.5 一、实验类型：应用性实验 二、实验设备：接入互联网的计算机 三、实验目的： 1.掌握电子商务网上支付基本内容、基本组成、主要类型及基本功能；通过实验，使学生能够熟悉各种网上支付的特点及其业务流程。 2.认识网络银行的组成、应用模式及业务操作，并能实际体会和应用网上银行功能。通过实验，使学生能够了解网络银行的金融业务开展情况，加强对网络银行应用体系的理解。 3.了解手机银行的产生和发展情况，以及相关技术。 三、实验内容： ⒈在百度等搜索引擎上查到一些实际运行的商业网络银行系统（如招商银行、中国农业银行、中国银行、中国工商银行、中国建设银行）的网址，登陆这些银行的网站，查看其开展的网上个人业务和企业业务； ⒉结合中国网络银行的实际开展状况，在一个实际运行的网络银行系统（如招商银行、中国农业银行）或其演示系统上，练习网络银行主要金融业务及电子支付的操作，主要包括： ⑴ 申请网上支付卡；
⑵ 网上支付卡与一卡通相互转帐； ⑶ 网上支付卡余额及定单查询； ⑷ 帐务查询、网络转帐、网上缴费等远程业务处理。 ⑸ 使用网上支付卡实际购物，或在其演示系统上进行购物实践。 3. 查询手机银行的产生和发展情况。 四、实验步骤： 1.在百度上进入招商银行网址，查看其开展的网上个人业务和企业业务。下： 它的个人业务包括金葵花理财，私人银行，出国金融，个人贷款，远程银行，一卡通，财富账户，伙伴一生，电子银行，居家生活，储蓄业务，投资理财，网上个人银行等十三个板块。它的企业业务包括现金管理，国际业务，投资银行，离
海归人员创新创业项目计划书 申请人 Applicant 项目名称高端金融信息服务平台 Subject 项目获奖： 申报日期 Application Date 一、项目概况 项目名称高端金融信息服务平台 项目所属□绿色能源■软件及高端信息制造□生物医药产业类别□现代服务业□装备制造□其它 所属国家 产业类别子项类别具体领域重点支持
的高新技高端金融工程、金融产品术领域电子信息技术金融信息化软件定价、分析、风险控制软 件 注：国家科技部、财政部、税务总局《高新技术企业认定管理 办法》及其附件《国家重点支持的高新技术领域》确定的高新 技术领域。 项目实施■新建企业□新建研发机构□企业并购 方式■技术入股□合作开发□其它 项目技术■国际领先□填补国际空白 水平■国内领先□填补国内空白 主要竞争国际：路透公司和彭博公司等。 对手 项目知识 产权情况 附：项目有关知识产权证明复印件。 二、领军人才基本情况 姓名性别男年龄 30学历硕士国籍
工作简历 。 荣誉及奖 励 主要 技术成果 。 主持国家 和地方科 资助金额 技产业项 项目类别 项目名称 （万元） 目及资助 情况 请附：领军人才个人学历及身份、研究成果证明复印件、荣誉 备注 奖励证书复印件。 三、项目投融资需求 启动资金 创业者自筹 300 万人民币 办公用房 需用建筑面积 (M 2) 需用电量 通常办公需求 一年内 160-200 M 2（20 人） 需用水量 通常办公需求两年 内 700 M 2 （80 人）
项目配套资金希望获得 300 万配套资金支持。 风险投资300 万人民币。 短期贷款400 万人民币。 贷款担保 其它 四、项目可行性分析报告
南京航空航天大学人机工程学课程报告书 自行车设计中的人机工程学案例分析 指导教师：陈炳发 姓名：郭霞 班级学号：SQ09055044002 2010-07-03
自行车设计中的人机工程学案例分析 一、人一自行车系统 组成自行车的功能是供人骑行，就发挥自行车的功能作用而言，把人看作自行车的组成部分是完全合理的。因此，人在骑车时组成了人一车系统，该人一车系统中的人一车界面关系可由图1-1来进行分析。 1．人与支撑部件关系 图1-1 人-车界面关系 支撑部件主要有车架、前叉、鞍座和车把等，是自行车的构架。支撑部分将其他零部件固定在相互间正确的位置上，保证自行车的整体性，实现自行车的功能。从人机关系来看，鞍座、车把和车架等的位置和大小，以及它们间的相互关系，与骑车人的位置和肌肉的动作有着性的设计参数。 2．人与动力接受部件关系 动力接受部件主要是脚蹬和曲柄。动力是靠骑车人的双脚踩在脚蹬上，下肢运动的力使曲柄转动而产生的。为了使人省力和有舒适感，必须在骑自行车人的体格和体力与自行车元件的尺寸关系上下功夫，即研究人体下肢肌肉的收缩运动与曲柄转动之间的能量转换问题。 3 ．人与传动部件关系 传动部件主要是滚珠、链条和链轮。人的作用力是通过链条和链轮传动而带动后轮转动，
从而使自行车前移。传动部分的设计关键是要有较高的传动效率和可靠性，且有易操纵的变速机构。保证较高的传动效率，才能使人用一定的肌力而获得较大的输出功率。 4 ．人与工作部件关系 工作部件就是车轮，即车圈、轮胎等。绝大部分轮胎是充气的，少数是实心的。车轮一方面把骑车人的肌肉力量，有效地转换为同地面接触而向前运动的力；另一方面将骑车人的握力转换为与接地部分所产生的刹车阻力。在设计自行车的各部分尺寸、车闸及变速器等时，应该着眼于骑车人一动力一传动一工作的连贯性，才可能设计出同骑车人手的大小或握力相适应的闸把、刹车力适当的车闸，才不会发生刹车阻力不够而造成失误现象。 二、影响自行车性能的人体因素 影响自行车性能的人体因素很多，如图1-2 所示。现主要分析下述几点： 1．人的体格因素 以身高 H 为基本因素，其他身体的能力与 H 成比例，并有与H2、 H3成比例的特性。如手臂、腿、气管等的长度与身高成比例，从而以骨关节为中心所产生的力矩、步幅等，都取决于H的大小。肌肉、大动脉、骨骼的截面积以及肺泡的表面积等都可看成与 H2成比例。肺活量、血液量、心脏容量等都可看成与 H3成比例。体格对出力性能的影响，从理论上讲，弹跳能力与H成比例，速度能力与 H2成比例，作功能力和 H3成比例。但实际上因每个人身体素质不同，常有20％以上的偏差。 2．人的下肢肌力 自行车骑行的原动力，主要是骑车人的下肢肌力。人骑车时，骨骼肌肉内部的化学能转换为肌肉收缩的机械能。自行车脚蹬的转动就是通过腿肌收缩出力而完成的，一般说腿肌长的人比腿肌短的人有利。肌肉收缩时产生的力，一般与肌肉的截面积成比例，约为每平方厘米40--50N，通过一定训练的人可提高到65N 。
一文帮你科普金融行业里那些高大上的岗位都是干什么 的？！（建议收藏） 金融行业岗位及其职责岗位岗位职责融资专员1、寻找合适的银行，与银行商谈并提供最佳融资方案和融资条件，能与银行很好的沟通、协调、解决问题。2、合理进行资金分析和调配，内部融资安排。3、负责银行费用收支和审核工作。投融资项目经理1、参与项目谈判，组织项目(融资、并购、上市)的协调与执行；2、积极寻求项目资源，负责项目进展情况的跟踪与联络，制定项目可行性报告；协助起草与项目相关的报送审批文件，并负责具体办理审批手续；3、挖掘和引导客户需求，通过对客户高层的公关谈判，引导客户接受我公司的服务模式和理念。外汇交易员外汇市场研究分析，外汇买卖及汇率、利率相关衍生产品交易业务理财营销经历员1.设计理财产品；2.根据客户要求为其设计理财方案，办理理财业务；3.开拓新客户信用分析与审查员对重点行业或特定主体的信用状况进行跟踪分析评估，撰写信用分析报告，提交投资池调整意见债券交易员债券投资、询价及交易业务产品研发员1、对小企业中心总经理负责；2、调研中小企业业务市场状况、客户需求，探索、制定、合理调整中小企业产品研发方向；3、提出产品开发要求，并牵头各相关部门进行中小企业产品与服务的开发、管理和后评价；
4、编制中小企业融资产品培训教材及相关培训工作，部署新产品的销售渠道及上市管理等。保险业务员1、规划全行保险代理业务发展方向和具体工作计划；2、制定、完善全行保险代理业务管理制度并监督落实；3、负责指导、审批和监控分行保险代理业务；4、统计、分析全行保险代理业务数据，提出业务对策； 5、开展与其他保险公司合作的业务。银行保险客户经理1、银行保险销售培训、辅导和业务推动；2、银行网点合作关系维护和销售支持；3、银行保险客户的售后服务。授信制度管理员根据国家经济金融政策及我行业务发展与管理要求，负责起草公司授信管理办法并参与组织实施。授信业务管理员1.监控分析全行公司授信业务运作及管理状况，提出管理建议，为管理层提供决策支持； 2.监控检查各区域中心和分行的规章制度执行情况，参与授信条线专业人员任职资格和管理。授信审查员1.对分行超权限授信业务进行尽职审查，全面揭示授信业务的主要风险，独立提出审查意见；2.根据内部分工，对有关行业进行跟踪分析并提出相应授信政策，对相关分行的授信业务运行和管理工作进行监控、分析和指导。资金营运部助理交易员1.从事人民币资金交易、债券交易和金融衍生产品交易及其它相关业务；2.跟踪金融市场行情信息,分析金融市场发展变化趋势，提出阶段性交易业务操作建议； 3.维护客户关系，收集客户信息，提出对客户授信的建议。业务数据分析员主要负
金融产品创新设计方案 前言：金融创新是整个金融业发展壮大的内在动力和不竭源泉，特别是进入21世纪来，金融创新能力更是决定着金融业态的发展方向和发展规模。对金融企业来说，金融创新能力更是直接关系到企业生存、发展和企业自身在同业中的地位。 下面的设计方案中，作者力求使新的理念融入产品中，新的服务思维贯穿在设计中，突破固有的设计框架，实现了信用卡业务和理财产品服务的结合，把总行关于金融创新的精神实实在在的落实在了新的产品设计方案中。 一、产品方案基本概念和设计理念 1、方案名称：明珠理财信用卡——突破新极限 2、产品基本概念及设计理念： 本产品简单的讲就是具有理财功能的信用卡或者说是具备信用卡功能的理财产品。 产品本身而言除具备我行常规的信用卡功能外，配套了几种我行的理财产品，是我行理财专用卡、我行理财会员的标识卡。更关键的是本设计方案把理财卡和信用卡功能有机的结合起来，而不是简单的加总，全新的诠释了新时代的卡式生活。 无论是产品内在的设计还是理财和信用卡功能的结合上，乃至全面的风险和收益分析上都切实的体现了创新之处。 二、设计方案 设计方案具体分如下几个部分：规划理财卡内的理财产品；设计和信
用卡的结合点。 1、明珠理财信用卡内嵌理财产品设计 根据我行的理财业务发展的情况和大连市金融市场的发展现状，设计方案中的理财卡配套设计了几款具有一定市场接纳度的稳健型产品。稳健型的理财产品不仅仅是对当前客户心理分析的结果，也是配套信用卡功能的内在需要。 （1）明珠稳健中长期增长系列产品。推出一年期及一年以上的明珠理财产品，基本方向是我行常规的信托类理财产品——明珠理财系列，期限1-2年，预期年化收益6-8%。 我们对大连银行前几期的明珠产品的风险和收益分析，结合国家近期的宏观经济发展情况，综合考察了整个理财市场上的信托类理财产品，可以明确的是信托类产品一年期产品年化收益率可以达到6%以上，预期高于一年期储蓄利率2个点。 具体收益比较如下：以五万元为例 明珠稳健产品：50000*6%=3000 储蓄性产品：50000*4.14%*（1-0.05）=1966.5 预计基本收益差=3000-1966.5=1033.5 通过上面简单的数据比较，我们可以明确稳健型的理财产品在风险可控的基础上是具有收益优势的理财产品。在我行理财产品、理财业务发展的初期，我们应该集中力量研发、推广此产品。 （2）明珠7天赢计划。本产品设计理念是资金与7天的SHIBOR上海同业拆借利率挂钩。客户认购一款和上海同业拆借利率挂钩的产品，
浅议复杂金融产品的设计方法 [摘要] 本文提出了产品为复杂非实体产品的概念,简要 说明了复杂金融产品的设计过程和涉及的仿真技术。 [关 键词] 复杂金融产品设计方法仿真技术一、复杂非实 体产品的定义根据营销学之父——菲利普·科特勒(Philip Kotler)的观点,产品是市场上任何可以让人注意、获取、使用、或能够满足某种消费需求和欲望的东西。它既包括具有物 质形态的产品实体,又包括非物质形态的利益。现代市场营销理论 认为,产品可分成有形产品(实体产品)和无形产品(非实体产品)两类。现代产品具有客户需求复杂、产品组成复杂、产品 技术复杂、制造过程复杂、项目管理复杂的特性,可称为复杂产 品。现代金融服务业如保险、证券和银行等相关提供的 产品一般也具有组成复杂、功能复杂和行为复杂的特性,但以服务 契约形式而非实体形式,可以定义为复杂非实体产品。产 品设计的最终目标是面对客户的选择性市场需求,将基于市场细分 的需求概念转化为高质量或低风险的产品,最大限度地满足客户持 续变化的需求。复杂实体产品的设计要求产品是在满足功能需求 的基础上,要求以最快的上市时间、最好的质量、最低的成本、最 好的服务、产品创新和最佳的环境保护。金融服务产品 是非实体产品,其最重要的问题是产品的风险性。与实体产品的质 量类似,控制产品的风险也就控制了产品的质量。复杂金融产品的 特性主要表现在其风险的复杂性,所以其设计和仿真方法也就具有 复杂性。二、金融产品设计涉及的技术和设计过 程 1.金融产品设计涉及的技术。在实体产品的设计中,提 出了生命周期的概念,其目的是研究产品的市场战略和设计,涉及 的内容涵盖市场分析和设计开发。包含从产品的需求分析、概要
金融产品三大层级之二：产品设计 【导读】从一个完整金融产品所需要经历的三个层次角度来看，可以把基于底层权益的融资行为设计成金融产品，从而实现交易和流通。具体而言，这些产品包括标准资产、非标资产和衍生工具等，但是在互联网金融的背景下，这些产品的分类标准已经发生渐变，同时这一变化也对产品的登记、转让与抵质押产生了影响，因此本文将从横向对比的角度结合P2P网贷行业对产品设计进行分析。 一、标准资产、非标资产与衍生工具 P2P网贷投资的风险管控、政策监管应该怎么度量，或许将其和风控、监管最严的银行来对比是最好的办法，对比之前不可避免地要分清标准资产和非标准资产。 1、标准化债权资产 标准资产主要包括各类债券（银行间和交易所市场的债券，包括银行间的国债、金融债、企业债、短融、超短融、中票等，交易所的公司债、可分离转债、可转债等）等公开交易类产品；与此同时，还存在一些定向工具、中小企业私募债等非公开交易类产品。这些产品多具有流动性高、标准化的特点。 标准资产对应标准化的融资渠道，如交易所和银行间市场等，是在一种相对明确、规范与公平的机制保护下进行的投融资过程，这种机制保护主要体现在每一个融资模式都有严格的标准。以债权融资为例，其中最典型的当为公司债券，既可以公开发行（即公募债券），也可以面向合格投资者非公开发行（即私募债券）。其中公募债券发行对企业规模、净资产和利润等方面的要求比较高，中小企业私募债的发行规模不需要受借款额度最高为净资产
40%的限制，虽然需提交最近两年经审计的财务报告，但对财务报告中的利润情况并无要求，不受年均可分配利润不少于公募债券1年的利息的限制。总的来说，尽管中小企业私募债在发行主体和信用等级方面放松了要求，但该产品仍然受制于规范的监管机制。 而在目前的P2P网贷行业，债权融资企业的门槛、融资过程的监管、交易过程中的流动性、产品的标准化均不足，故业内均将其定义为非标资产。 2、非标准债权资产 非标资产的全名为非标准债权资产，是相对于在银行间市场或交易所流通的债券来讲的，非标资产较早的形式有信托受益权、信托贷款、信贷资产。2013年3月底银监会出台的《8号文》，将非标资产做了定义：非标准化债权资产是指未在银行间市场及证券交易所市场交易的债权性资产，包括但不限于信贷资产、信托贷款、委托债权、承兑汇票、信用证、应收账款、各类受（收）益权、带回购条款的股权型融资等。从这个定义上来说，标准与非标的区别是是否在银行间市场及证券交易所市场交易。 非标资产因其未在交易所上市、规避了监管要求、放大了信贷投放额度等特点受到监管层监管，《8号文》中指出“商业银行应当合理控制理财资金投资非标准化债权资产的总额，理财资金投资非标准化债权资产的余额在任何时点均以理财产品余额的35%与商业银行上一年度审计报告披露总资产的4%之间孰低者为上限”。 在非标资产的监管形式下，各金融机构均在实行非标转标。在产品形式上， ABN（资产支持票据）、ABS(资产支持票据)、私募债成为最常见的三种方式。在组织形式上，银行开始试点债权直接融资工具，债权直接融资工具是指发起设立以固定企业的直接融资为资金投向的理财直接融资工具，并负责工具的发行、资金运作、信息披露等事务管理，而银行理财产品将向净值型产品转变并投资于债权直接融资工具。更为重要的是，试点后期有实现“债权直接融资工具”在二级市场上进行转让交易的设想，这就实现了债权的标准化。 而在P2P网贷行业，非标转标实质上也在发生。在产品形式上，前有阿里小贷、京东率先开展小贷资产证券化项目，后有P2P平台针对自己平台上的债权开展非标转标业务，如PPmoney在2014年11月开展了资产证券化业务。在组织形式上，融资企业在P2P平台上融资本就是债权直接融资，而网贷基金购买P2P平台上的债权，实质上实现了P2P债权的二级市场和流通，但是这个市场不是实质意义上的交易所或银行间市场，而是广义的网络市场，这就是互联网对传统金融的渗透与改变。 二、对非标资产和非标转标的再思考 实质上，在互联网金融的背景下，以是否在银行间市场及证券交易所市场交易来界定“非
金融工程实务模拟实习 学生姓名吴志忠 学号201000674133 专业经济管理学院 班级金融学101班 指导教师惠敏刘鹏殷燕日期2013年12月
金融工程模拟实习 前言 金融学所要求的很重要的一点就是理论结合实践。金融工程模拟实习给我们提供了一次很好的机会，让我们能够直观的了解金融市场的基本运行，通过对理论与实践的结合，有利于我们更好的理解专业知识。总之，通过实习，我们对金融有了深度的理解。本次实习报告从实习目的和意义、工作方法、取得的成果及经验、收获及体会来具体说明下实习的过程。 一．实习目的和意义 实习目的：通过金融工程模拟实习：1，扩大关于金融市场的眼界，让我们真正接触到金融实习的操作，同时对金融市场的各个产品都有一个初步的认识，并通过不同金融产品模拟操作，熟悉操作流程，感受市场的波动与自身心理变化。2，把所学的基础知识应用于实践，并在实践中深化所学知识，有利于今后更好实践并从中了解到自身的不足。 实习意义：通过为期四周的上机模拟实习，在专业老师的指导下，我们加深了对各种金融市场业务的认识和理解，熟悉了数种金融市场工具的操作流程，接触到了以前未接触的业务，把理论应用于实践，使我对金融投资行业有了新的定位，对未来就业选择打下的一定基础。 二、实习时间和地点 实习时间：2013/12/16---2014/1/3上机模拟 2014/1/4---2014/1/10实习报告 实习地点：中原工学院南区二号楼003机房
三、实习内容（一）基差 1.基本原理：
目标效果： 步骤： 1.建立工作表，输入数据资料 2.利用工作表的SUM工具输出数据 格式：SUM（number1，number2........）基差：SUM（-现货价格，期货价格）即：SUM(-B3,B4) SUM(-C3,C4) SUM(-D3,D4) SUM(-E3,E4) SUM(-F3,F4) SUM(-G3,G4) SUM(-H3,H4)
金融产品研究报告 （房贷）3月份房地产市场继续保持着良好的成交势头，各地区销售同比、环比增长明显，同时，本月房贷金融市场上新增了两款节息型房贷产品，为借款人提供了更多的选择；自2006年以来，深发展在房贷市场上不断率先推出了“双周供”、“气球贷”、“循环贷”、“存抵贷”等一系列房贷理财产品，并引起了国内同行的广泛仿效 （理财产品）据【银率】网数据库统计，3月份各商业银行共发行各类理财产品391款，和上月发行了308款产品相比数量继续回升，环比涨幅26.9%，已经和去年11 月的396款产品数量基本持平； （基金）3月份，A股市场呈震荡上扬格局，投资者信心有所回升，最终，上证指数上涨13.94%，深证成指上涨18.06%，受此影响，股票基金指数上涨 12.22%，混合基金指数上涨9.87%； （黄金）2009年3月，国际现货黄金价格自千位回落后，展开横盘震荡行情，市场较为谨慎，盘中走势虽有波澜，但整体略显疲态，尾盘小幅收低，终结此前月线四连阳形态； （外汇）3月初英国、欧洲央行如期降息，市场将该消息视为利空出尽，英镑、欧元开始强势反弹，从3月10日开始，美元指数开始跳水，而本月下旬美元稳步展开上扬态势。 第一部分：房贷市场月度分析报告 3 一、市场行情概述 3 二、京、沪、穗、深四地房地产市场运行情况概述（3.2-3.29） 3 （一）北京房地产市场运行情况 3 （二）上海房地产市场运行情况 5 （三）广州房地产市场运行情况 5 （四）深圳房地产市场运行情况 5 三、房贷金融产品市场 7 （一）渤海银行——“气球贷” 7 “气球贷”是一个形象的名称。 英文:Balloon Loan,是国外流行的一种贷款方式! 这种贷款前期每期还款金额较小，但在贷款到期日还款金额较大，“前小后大”，像是一个气球的样子，所以就直接命名为“气球贷”。 “气球贷”是针对那些计划中短期持有贷款的客户设计的，即为其提供了一个较短的贷款期限，又以一个较长的期限来计算月供，减轻前期还款压力。同时，由于贷款期限短，相应的贷款利率也低。 “气球贷”是一种真正省息的房贷产品，也是市场上目前惟一一款针对利率进行创新的房贷产品[2]。 “气球贷”主要有三点： 1. “短贷低供”，前期每期还款压力较小； 2. 利率较低。由于“气球贷”的贷款期限较短，其对应的贷款利率较低，从而能够节省贷款利息； 3. 如果还款记录好，气球贷到期后银行可安排再融资。 （二）深圳发展银行——“点按揭” 7 3月16日，深圳发展银行在全国率先推出基于客户买“点”降低贷款利率的新型房贷产品“点按揭”——此款房贷产品将为10年期及以上房屋按揭和房屋抵押贷款的客户带来较多优惠。 据深发展总行零售贷款总监柳博介绍，所谓1个点，即贷款金额的1%，客户通过预先支付一个或多个“点”的费用，可以使贷款利率降低，进而达到降低房贷支出、合理安排月供和省息的目的。不同于市面上各种通过还款方式节省利息的房贷产品，深发展的“点按揭”直接为客户降低了利率，是真正为客户降低了贷款的定价。
日本包装设计案例分析 一、日本市场包装设计的＂第一印象＂ １．＂洋＂、＂和＂两式包装各显风采 此行途经东京、富士宫、京都、奈良、大阪、名古屋以及爱知世博会等地，一路走马观花，来去匆匆，走过街头小店、纪念品店、专卖店、超市、百货公司、大型商城。第一印象是日本是一个供大于需的社会，商品琳琅满目。从包装设计的角度来审视，大致可以将其风格归纳为两大类别，一类是现代的＂洋＂式，另一类是传统的＂和＂式；尽管还可以分出综合形态，但是＂和＂、＂洋＂两类还是主要类型。就像日本街头的少女，有染着五颜六色的头发，身着夸张开放的时尚服饰的形象，也有穿着传统的和服、木屐，踩着细小碎步，典雅矜持的形象。这两类风格交相呼应，引人注目，让人感到传统与现代，质朴与时髦和谐共存。 ＂洋＂式包装彰显日本当今都市生活主流民众的消费心态－－追逐时尚、开放和崇洋；而＂和＂式包装则是反映了日本人对本民族传统文化精神依恋的情结。 日本今天的＂和＂包装之所以为笔者关注，首先是因为设计师在发扬民族风格特色的同时，还力求使作品具有时代性，从而产生出一种新的时尚风格；其次是因为它的东方精神与我国的传统文化有着千丝万缕的联系。今天的日本已经在来自传统中国文化的基础上加入了日本特有的民族文化精神，并在此基础上寻找到了日本化的气息和现代时尚的语境，走出令人们赞叹的日本包装艺术风格的新道路。 ２．传统出新的材料、精致的工艺和精心的设计 日本的产品包装透出的品质感给人留下很深的印象。从包装的表面看：不仅从图形创造和色彩的运用等方面显示出深度，更可见设计师从选材和工艺上精益求精的那份用心。图形和色彩主要围绕着传统的审美和民族文化，而材料的选择则从自然入手，通过现代的工艺使之变得实用美观，形成有明显日本特色的包装形象，充分显示出素以工作严谨着称的日本人在包装艺术上的才智。 这种才智还表现在如下方面：其一，与包装相关的材料工业、加工工艺及其系统发展得相当完备，诸如和纸、漆艺、木作等传统手工艺的现代时尚化；其二，图形设计和方法的相关研究、传统手工艺的深化研究以及商业情报工作都做得比较扎实。这些都为设计创作提供了很好的基础。因此，在日本商店中很难找到粗制滥造的东西，从最小的牙签，到日常生活用品；从单一的个体产品，到系列化的产品组合；从机器生产到手工制作，件件都精雕细琢，引人入胜。 ３．环保理念在包装设计和制作中处处体现