金融理论与实务练习一
一、单项选择题
1.货币的形态经历的阶段依次是（ A ）。
A.实物货币→金属货币→银行券→信用货币
B.金属货币→实物货币→信用货币→银行券
C.纸币→金属货币→信用货币→实物货币
D.信用货币→金属货币→实物货币→银行券
2.货币的最基本职能是（D）。
A.价值尺度和支付手段
B.支付手段和贮藏手段
C.支付手段和流通手段
D.流通手段和价值尺度
3.货币作为价值的独立存在形式进行单方面时发挥的是（ C ）。
A.价值尺度职能
B.流通手段职能
C.支付手段职能
D.货币贮藏职能
4.在现代信用货币和纸币流通条件下，货币不具有内在价值，其所代表的价值表现为（ A ）。
A.货币购买力
B.商品价格
C.商品数量
D.物价水平
5.在现代信用货币流通条件下，汇价的基础是（ D ）。
A.汇率
B.货币的对外价值
C.政局状况
D.货币的对内价值
6.在实际经济生活中，引起汇价变动的直接因素一般是（ D ）。
A.物价水平的波动
B.利率水平的波动
C.货币政策的调整
D.国际收支状况的变
化
7.信用最基本的职能是（ A ）。
A.动员和再分配资金
B.企业初次分配
C.财政再分配
D.支付中介
8.目前我国最主要的信用形式是（C ）。
A.商业信用
B.银行信用
C.国家信用
D.消费信用
9.在（B），银行既是债务人，又是债权人。
A.直接融资方式
B.间接融资方式
C.证券发行
D.股票发行
10.具有利率高、风险大、容易发生违约纠纷，但却具有十分灵活特点的是（ D ）。
A.国家信用
B.银行信用
C.消费信用
D.民间信用
11.商业信用最典型的做法是（D ）。
A.商品批发
B.商品零售
C.商品代销
D.商品赊销
12.下列信用形式属于间接融资方式的是（B ）。
A.商业信用
B.银行信用
C.国家信用
D.商业信用和国家信用
13.我国现行的企业投资融资体制是（ B ）。
A.财政主导型
B.金融主导型
C.国家主导型
D.行政主导型
14.在金融市场上，因资本价格上升而形成的差价收益是（ C ）。
A.利息收益
B.股息收益
C.资本收益
D.基本收益
15.以下表示月利率的是（ B ）。
A.8%
B.2‰
C.1?
D.7厘
16.按在经济中的作用,利率可以划分为（ C ）。
A.单利率和复利率
B.固定利率和浮动利率
C.基准利率、一般利率和优惠利率
D.名义利率和实际利率
17.在我国,深沪证券交易所债券市场利率、民间借贷利率属于（A ）。
A.市场利率
B.官方利率
C.差别利率
D.浮动利率
18.马克思认为，正常情况下，利率的上限是（C ）。
A.历史利率水平
B.通货膨胀率
C.平均利润率
D.零
19.即期外汇在外汇买卖成交后（ D ）个营业日内进行交割。
A.3
B.4
C.5
D.2
20.汇率可分为基准汇率和套算汇率，是从（A ）角度划分的。
A.制定汇率的方法不同
B.外汇交易的清算交割时间
C.国家对汇率管制的宽严程度
D.是否剔除通货膨胀因素
二、多项选择题
1.下列属于货币发挥支付手段的有（ABCDE ）。
A.财政支出
B.银行发放贷款
C.银行吸收存款
D.工资的支付
E.各种劳动报酬的支付
2.在世界上行使货币职能的不兑现信用货币所具有的广泛接受性表现为（CDE ）。
A.是由主权国家发行的货币
B.经济实力较强国家的货币
C.在国际结算、支付中得到广泛的应用
D.是一种可自由兑换的货币
E.可作为国际储备资产
3.商业汇票包括（DE ）。
A.支票
B.本票
C.期票
D.银行承兑汇票
E.商业承兑汇票
4.下列属于国家信用的是（ABCD ）。
A.政府债券
B.国家财政在海外金融市场发行的债券
C.国家从国际金融机构的借款
D.国家从其他国家的借款
E.对国内增加税种
5.中央银行为防止经济不景气，采取的措施有（ABC ）。
A.降低基准利率
B.积极的货币政策
C.降低投资成本
D.采取偏紧的货币政策
E.提高基准利率
三、辨析题
1. 一只羊可以与石斧、粮食、烟叶等相交换，则羊就是一般等价物。
一般等价物就是从其它商品中分离出来的，可以和其它一切商品相交换并表现其它一切商品价值的商品
2. 人民币可以同时发挥支付手段职能和流通手段职能。
不能。货币充当商品流通的媒介，就执行流通手段职能。当货币作为价值的独立形态进行单方面转移时，执行着支付手段职能, 不是流通过程的媒介，成为补足交换的一个环节。
3. 外汇就是指外国货币。
外汇，就是外国货币或以外国货币表示的能用于国际结算的支付手段。外汇包括外国货币不等于外国货币
4. 小明家向银行贷款买了一套房子，因家人信用记录良好，银行特给予房贷7折利率优惠。小明向同学夸耀：这就是优惠利率。
所谓优惠利率，是指中央银行对国家拟重点发展的某些经济部门、行业或产品或产品制订较低的利率，目的在于刺激这些部门的生产，调动它们的积极性，实现产业结构和产品结构的调整。
5. 个人住房贷款属于消费信用，而不是银行信用。
银行信用
按揭贷款虽然是用于个人消费,住房按揭贷款如果是通过向房屋开发商分期支付才是消费信用,通过银行抵押贷款则为银行信用,
四、计算题
1.2009年1月1日，某人按面额买入了一年期国债10万元，票面年利率
为2.5%，请计算此人在国债到期时可获得的利息额。若2009年通货膨胀率为3.5%，请计算此人获得的实际收益率。
1)利息额=10万元×2.5％×1=2500元
(2)实际收益率＝2.5％—3.5％= －1％
2.某甲在2010年5月17日在银行存入定期存款100000元人民币，存期为3个月，该储户实际取款日期为2010年9月30日，3月期存款的利率为1.91%，活期存款利率为0.36%，利息税率为20%，试计算储户应得利息是多少？
五、简答题
1.简述货币的职能及各职能含义。
货币五种职能：价值尺度、流通手段、贮藏手段、支付手段和世界货币价值尺度：货币衡量和表现商品价值大小的职能。
流通手段：货币在商品流通中充当交换媒介的职能。
贮藏手段：金属货币流通条件下的金银原始条块的贮藏。
支付手段：当货币作为价值运动的独立形式而进行单方面转移时，就执行着支
付手段职能。
世界货币：是指货币流通越出国界，在世界范围内执行价值尺度、支付手段等
职能。
2.简述商业信用与银行信用之间的关系。
1)商业信用始终是信用制度的基础
2)只有商业信用发展到一定程度后才出现银行信用。
3)银行信用的出现又使商业信用进一步完善。
4)商业信用与银行信用各具特点，各有独特的作用。
3.简述直接融资和间接融资各自的优点。
直接融资优点
1）资金供求双方联系紧密，有利于资金快速合理配置和使用效益的提高。
2）筹资的成本较低而投资收益较大。
间接融资的优点
1）灵活方便。
2）安全性高。
3）提高了金融的规模经济。
4.简述利率和收益率的区别和联系。
(1)、利息率是一定时期的利息额与本金的比率，是一种反映利息水平高低的指标。
(2)、收益率是收益额与投资额的比率，是反映收益水平高低的指标。
利息率与收益率是既相互区别，又相互联系的：
(!)到期偿还金额与最初投资资本金,(2)都是有效利率
5.简述利率发挥作用的条件。
市场化的利率决定机制
灵活的利率联动机制
适当的利率水平
合理的利率结构
六、论述题
1. 从马克思的利率决定理论出发论述影响利率水平的因素。
社会平均利润率，资本供求状况、企业的承受能力、国家产业政策等经济政策、银行经营成本、社会经济运行周期、预期价格变动率。历史利率水平、国际利率水平、汇率等
2. 试述人民币升值的驱动因素以及人民币升值的影响。
政治因素，经济因素。
外债压力减轻，购买力增强，有利于进口产业发展，但是经济增长缓慢，不利于出口
金融理论与实务练习二
一、单项选择题
1.以当事人所享权利与所担义务为分类标准，金融工具可分为（B ）。
A.股票和债券
B.债权凭证和所有权凭证
C.短期和长期债券
D.货币市场工具和资本市场工具
2.下列金融工具中，风险最低的是（ A ）。
A.国债
B.金融债券
C.公司债券
D.地方政府债券
3.不属于债券收益率的衡量指标是（ A ）。
A.名义收益率
B.固定收益率
C.持有到期收益率
D.到期收益率
4.以人民币标明面值，以外币认购的股票是（C ）。
A. A股
B. H股
C. B股
D. S股
5.下列不属于优先股的特点是（ D ）。
A.优先分配权
B.优先求偿权
C.股息固定
D.表决权
6.中国人民银行借鉴国际经验，推动了报价制中国货币市场基准利率--（ C ）的建立。
A. Chibor
B. Libor
C. Shibor
D. Bibor
7.下列选项中不属于大额可转让定期存单的典型特征的是（D ）。
A.面额大
B.不记名
C.二级市场发达
D.期限灵活多变
8.对于股票发行的管理，从国际通行的做法来看，可分为（B ）。
A.注册制和审批制
B.注册制和核准制
C.核准制和审批制
D.审批制和监管制
9．一般而言，同业拆借利率与法定存款准备金率（B ）。
A.同向变动
B.反向变动
C.同升，不同降
D.不相关
10.具有发行手续简便、发行时间短、效率高的特点的债券发行方式是（ A ）。
A.私募发行
B.公募发行
C.首次发行
D.再次发行
11.债券成交最优先遵循的原则是（ A ）。
A.价格优先
B.时间优先
C.客户委托优先
D.成交优先
12.下列债券评级属于投机级的是（ D ）。
A. BBB级
B. AAA级
C. AA级
D. BB级
13.我国证券交易所实行的是（ B ）。
A.做市商交易制度
B.竞价交易制度
C.集合竞价
D.连续竞价制度
14.不属于证券投资基金的特点是（C ）。
A.组合投资，分散风险
B.集中管理，专业理财
C.期限较长，收益较高
D.利益共享，风险共担
15.一般来说，利率上升，债券的市场价格（ B ）。
A.上升
B.下跌
C.不变
D.短期不变，长期上升
16.中国金融期货交易所在（B ）。
A.大连
B.上海
C.郑州
D.深证
17.期权分为欧式期权和美式期权，是（C ）。
A.按期权权利性质划分
B.按期权合约标的资产划分
C.按期权行权时间的不同划分
D.按期权价格确定方式划分
18.我国银行等金融机构之间的短期资金借贷市场是（ B ）。
A.商业票据市场
B.同业拆借市场
C.债券市场
D.股票市场
19.下列金融衍生工具不属于金融期货合约的是（ B ）。
A.外汇期货
B.股票价格指数期货
C.股票期货
D.远期利率协议
20.比较优势理论在金融领域最生动的运用是（ A ）。
A.金融互换
B.金融期权
C.金融远期
D.金融期货
二、多项选择题
1.金融市场工具的特征有（BDE ）。
A.期限性
B.流动性
C.盈利性
D.风险性
E.收益性
2.金融市场的构成要素有（AD ）。
A.市场参与主体
B.交易价格
C.交易方式
D.金融工具
E.货币市场和资本市场
3.货币市场具有（ABDE ）特征。
A.交易期限短
B.流动性强
C.收益率高
D.安全性高
E.交易额大
4.风险可分为系统性风险和非系统性风险，下列属于系统性风险的有（ACE ）。
A.利率风险
B.流动性风险
C.通货膨胀风险
D.违约风险
E.汇率风险
5.股票技术分析中，常见的反转形态有（ABCE ）。
A.双重顶（底）
B.圆弧顶（底）
C.头肩形
D.反三角形
E. V字形
三、辨析题
1.柜台交易就是在交易所的柜面交易。
柜台交易，是指在证券交易所以外的市场所进行的债券交易，又称店头交易或场外交易。交易的证券多为未在交易所挂牌上市的证券，但也包括一部分上市证券。
2.回购协议和逆回购协议是两个独立的协议。
正回购方就是抵押出债券,取得资金的融入方；而逆回购方就是接受债券质押,借出资金的融出方
3.基金单位净值越高，说明基金企业的业绩越好。
是的。基金单位净值即每份基金单位的净值，等于基金的总资产减去总负债后的余额再除以基金的单位份额总数。
4.通常所说的基准利率是指资本市场利率。
基准利率是金融市场上具有普遍参照作用的利率，通常指的是国债利率。
5.国家债券是由政府发行的，主要用于政府贷款。
能满足不同的团体、金融机构及个人等需要，被用于抵押和保证，可以作为无现金交纳酌保证，此外还可以国债担保获取贷款等。
四、计算题
1.投资者以9750元的价格购买了1张91天的面额为10000元的国库券，当其持有到期后，该投资者获得的年收益率是多少？
2.某基金于2008年9月1日发行，发行时的基金单位净值为1元。至2010年9月1日，该基金的总资产市值为120亿元，负债20亿元，当日共有基金份额100亿份。期间该基金共有现金分红3次，分别是2008年12月30日每份基金分红0.10元；2009年6月30日每份基金分红0.20元；2010年6月30日每份基金分红0.32元。试求该基金2010年9月1日的单位净值与累计单位净值。
五、简答题
1.简述金融市场的功能。
（1）便利投资和筹资。
（2）合理引导资金流向和流量，促进资本集中并向高效益单位转移。
（3）方便资金的灵活转换。
（4）实现风险分散，降低交易成本。
（5）有利于增强宏观调控的灵活性。
（6）有利于加强部门之间，地区之间和国家之间的经济联系。
2.简述债券和股票的区别。
发行主体不同，收益稳定不同，期限不同，风险性不同，权利不同，目的不同
3.简述股票投资的基本面分析。
所谓基本面分析，就是分析政策、企业的各种情况等等因素对股票的影
响，上市公司的业绩,行业分析等等,技术分析就是K线图,技术指标分析等等.
4.股票的交易方式有哪几种，各自具有什么特点。
现货交易：稳定性好，风险性高
信用交易：收益高，风险性高
期货交易：稳定性好，风险性小
期权交易：收益高，风险性高
5.简述金融衍生市场的功能。
1，风险转移
2，价格发现
3，增强市场流动
4，有助于资本形成
六、论述题
1.试述商业票据市场的发展对商业银行经营的影响？商业银行如何应对这些影响？
2.金融互换合约产生的基础是什么？请举一个利率互换的例子。
金融互换是约定两个或两个以上的当事人按照商定条件，在约定的时间内，交换一系列现金流的合约。
金融理论与实务练习三
一、单项选择题
1.按（ A ）的不同，将金融机构分为管理性金融机构、商业性金融机构和政策性金融机构。
A.业务性质和功能
B.业务内容
C.业务活动的范围
D.服务对象
2.为了适应建立社会主义市场经济体制的需要，1995年组建里第一家民营商业银行是（ C ）。
A.光大银行
B.招商银行
C.民生银行
D.中信银行
3.1998年11月18日，我国成立了（ D ），完善了“分业经营，分业监管”的金融监管体制。
A.银行业监督管理委员会
B.中国人民银行
C.证券业监督管理委员会
D.保险业监督管理委员会
4.（ A ）是世界上为发展中国家提供贷款最多的多边金融机构。
A.国际金融公司
B.国际货币基金组织
C.国际清算银行
D.国际开发协会
5.信托的基本特征是（D ）。
A.组合投资，分散风险
B.分散风险，补偿损失
C.利益共享，风险共担
D.受人之托，代人理财
6.我国的汽车金融公司的设立必须经过（ B ）的批准。
A.财政部
B.银行业监督管理委员会
C.人民银行
D.证券业监督管理委员会
7.在证券市场上经营证券业务的金融机构在各国的称谓不同，其中，在英国被称为（ C ）。
A.证券公司
B.投资银行
C.商人银行
D.券商
8.按（ B ）的不同，商业银行分为全能性商业银行和专业性商业银行。
A.产权结构
B.业务经营模式
C.组织形式
D.业务覆盖地域
9.商业银行最基本、最能反映其经营活动特征的职能是（D ）。
A.金融服务职能
B.支付中介职能
C.信用创造功能
D.信用中介职能
10.银行可转换债权利率与普通债权的利率相比（ A ）。
A.较低
B.较高
C.无差别
D.不确定
11.按（ B ）的不同，银行贷款分为信用贷款和担保贷款。
A.业务类型
B.保障条件
C.质量高低
D.期限长短
12.下列属于商业银行表外业务的是（C ）。
A.证券投资
B.回购协议
C.托收结算
D.结构性存款
13. （ C ）的颁布，标志着美国金融混业经营得到法律许可。
A.《格拉斯-斯蒂格尔法》
B.《1933年银行法》
C.《金融服务业现代化法案》
D.《放松存款机构管制与货币管理法案》
14.联系资本市场上筹资者和投资者重要的金融中介，被誉为“华尔街的心脏”的是（ A ）。
A.投资银行
B.商业银行
C.中央银行
D.政策性银行
15.以保险利益为限是（ D ）的要求。
A.近因原则
B.保险利益原则
C.最大诚信原则
D.损失补偿原则
16.商业银行资产负债管理的理论沿革中最早出现的理论是（C ）。
A.负债管理理论
B.资产负债综合管理理论
C.资产管理理论
D.流动性管理理论
17.被称为商业银行的生命线的是（D ）。
A.资产负债管理
B.资本管理
C.绩效管理
D.风险管理
18.1988年的巴塞尔协议要求银行资本充足率不低于（C ）。
A.6%
B.7%
C.8%
D.9%
19.某房屋价值80万元，投保人购买的保单所约定的保险金额为90万元，假若保险事故发生，被保险人实际损失75万元，则被保险人所获得的赔偿应该以（ D ）万元为限。
A.75
B.80
C.85
D.90
20.下列属于金融企业绩效指标中的资产质量指标是（B ）。
A.资产利润率
B.拨备覆盖率
C.资本充足率
D.经济利润率
二、多项选择题
1.世界银行集团由（）组成。
A.国际金融公司
B.世界银行
C.国际开发协会
D.多边投资担保机构
E.国际投资争端处理中心
2.人民银行的职责包括（）。
A.负责监管银行间同业拆借市场和银行间债券市场
B.审查银行业高级管理人员的任职资格
C.负责建立和管理全国银行系统的征信系统
D.持有、管理和经营国家外汇储备和黄金储备
E.审批银行业金融机构及其分支机构的设立、变更、终止及业务范围
3.按照组织形式的不同，商业银行可分为（）。
A.股份制银行
B.单一制银行
C.独资商业银行
D.总分制商业银行
E.控股公司制商业银行
4.商业银行的短期借款包括（）。
A.同业拆借
B.回购协议
C.再贷款
D.再贴现
E.可转换债券
5.保险的基本原则有（）。
A.分散风险原则
B.保险利益原则
C.近因原则
D.损失补偿原则
E.最大诚信原则
三、辨析题
1.商业银行的设立和运作仅受专门的《商业银行法》约束即可。
2.账面资本、监管资本和经济资本都可以直接从资产负债表中观察到。
3.商业银行资本充足的含义是资本多多益善，这样才能防止破产倒闭的风险。
4.财产损失发生后，投保人可依据保单约定的金额获得赔偿。
金融理论与实务》计算题汇总 第三章利息和利率 （一）利息的计算 1.2004 年1 月1 日，某人在中国工商银行储蓄所存入一年期定期存款10 万元，若一年期定期存款年利率为2%，单利计息，请计算利息所得税为20%时，此人存满一年的实得利 息额。若2004 年通货膨胀率为4%，不考虑利息税，请计算此人此笔存款的实际收益率。 2.2000 年10 月1 日，某人在中国工商银行某营业部存入三年期定期储蓄存款10 万元，当日三年期定期储蓄存款年利率为3%，请利用单利法和复利法分别计算在利息所得 税为20%的条件下此人存满三年的实得利息额。 3.2002 年5 月1 日，某人在中国工商银行储蓄所存入三年期定期存款100 万，若三年期定期存款年利率为4%，请利用单利法和复利法分别计算在利息所得税为20%时，此人存满三年的实得利息额。 4. 甲企业准备向银行借款1，000，000元，期限为2 年。中资银行2 年期贷款的年利率为 5.52%，单利计息；外资银行同期限贷款的年利率为 5.4%，按年复利计息。请比较甲企业向哪家银行借款的利息成本低？ （二）收益的计算 某人在债券市场上以110元购入10年期国债品种10手（1手=100元面值），持有整整一年后以140 元卖出，期间还享受了该品种每年一次的付息，年利率11.8%。此人获得的年均收益率是多少？ 第五章商业银行 （一）利率的定价 1. 一笔贷款为200 万元，如果银行为了筹集该笔资金以10%的利率发行存单，那么，筹集资金的边际成本就是10%。银行发放和管理这笔贷款的经营成本为2%，为了补偿该笔贷款可能发生的违约风险损失为2%，银行预期的利润水平为1%，请计算该笔贷款的利率水平。 2. 一笔贷款为100 万元，如果若干大银行统一的优惠利率为8%，为了补偿该笔贷款可能发生的违约风险损 失为3%，补偿期限风险损失为2%，计算该笔贷款的利率水平。 3. 某户向银行申请500万元的信用额度，贷款利率为15%，客户实际使用金额为500 万元，（1）请计算该银行贷款的税前收益率；（2）如果银行决定要求客户将贷款额度的20%作为补偿余额存入该银行，并对补偿余额收 取1% 的承担费，请计算该银行贷款的税前收益率。 （二）投资收益计算
《国际金融理论与实务》（修订版）课后练习题参考答案说明：所有复习思考题都可以直接从相应章节中找到答案，故复习思考题答案从略。 第一章外汇与汇率基础 1.判断题 (1)(?) (2)(?) (3)(?) (4)(√) (5)(?) 2.选择题 (1)( B) (2)(C) (3)(BD) (4)(ABCD) 3.计算题 (1)110.85110.10 100% 6.8120% 110.10 - ?= (2) 94.00 CNY1JPY13.7729 6.8250 == 第二章汇率决定理论 1.判断题 (1)(√) (2)(√) (3)(?) (4)(√) (5)(?) 2.选择题 (1)(ABCD) (2)(ADE) (3)(BD) (4)(ACDE) (5)(BC) 第三章汇率制度理论 1.判断题 (1)( ?) (2)(√) (3)( √) (4)( ?) (5)( √) 2.选择题 (1)(ABE) (2)(ABCDE) (3)(ABC) (4)(ADE) (5)( ABDE) 第四章货币一体化理论 1.判断题 (1)( ?) (2)( ?) (3)( ?) (4)( √) (5)( √) 2.选择题 (1)( ABCDE) (2)(CDE) (3)(ADE) (4)(AC) 第五章国际收支理论 1.判断题 (1)( ?) (2)( ?) (3)( √) (4)( ?) (5)( ?) 2.选择题 (1)(ABE) (2)(ABCE) (3)(ABCDE) (4)(ABCD) (5)( ABCE)
第六章 国际金融危机理论 1. 判断题 (1)( ?) (2) ( √) (3) ( ?) (4)( ?) (5)( ?) 2. 选择题 (1)( ABCDE) (2)(ACDE) (3)(ABD)(注：选项D 改为“公众预期在政府决策过程中的重要性”) (4)(ABCDE) 第七章 外汇交易与外汇风险防范 1. 名词解释 略 2. 计算题 (1) ①瑞士法郎升值的情形下。 ②多头套期保值。 ③购入8份（100/12.5=8）3月份交割的瑞士法郎期货合约。 ④期货市场盈利 8125000(0.73100.7260)5000??-=美元现货市场亏损 111000000()949.441.3778 1.3760 ?-=-美元 (2) 注：本题中的期权费应为CHF10 000 000×2.56％= CHF256 000 ①进口商不执行期权，进口商总成本为： 10000000 1.42001815607223813.52÷+=美元 ②进口商执行期权，期权获利为： 1110000000(105025.471.3700 1.3900 ?-=美元 进口商总成本为：10 000000 1.39001815607375804.60÷+=美元③进口商不执行期权，进口商总成本为： 10000000 1.45001815607078111.72÷+=美元 (3) ①需要美元10000000 116.4085910.65÷=②预计需要美元10000000 115.0086956.52÷=③预计多支出美元。 86956.5285910.651045.87-=④进口商购入3个月的日元远期，所需美元为10000000115.4586617.58÷= (4) 美元贴水20点的情况下：8万英镑可兑换美元数量为80000 2.0010160080?=， 投资1年可得美元数量160080(112%)179289.6?+=(1，届时得到的英镑数量为，而机会成本为80000179289.6 2.003089510.53÷=8%)86400?+=英镑，净盈利为英镑。 89510.53864003110.53-=美元升水20点的情况下：8万英镑可兑换美元数量为80000 2.0010160080?=， 投资1年可得美元数量160080(112%)179289.6?+=，届时得到的英镑数量为
2017年4月金融理论与实务真题 一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分） 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其选出。错选、多选或未选均无分。 1.【题干】金属货币制度发展的先后顺序是（）。 【选项】 A．银本位制、金银复本位制、金本位制 B．银本位制、金本位制、金银复本位制 C．金银复本位制、金本位制、银本位制 D．金银复本位制、银本位制、金本位制 【答案】A 【解析】国家货币制度是一国货币主权的体现，其有效范围一般仅限于一国之内。较为规范、完善的国家货币制度是在16世纪以后逐渐建立起来的。沿着历史的脉络看，国家货币制度的类型大致经历了银本位制、金银复本位制、金本位制和不兑现的信用货币制度，其中前三类被统称为金属货币制度。 【考点】货币与货币制度——货币制度——国家货币制度的历史演变 2.【题干】下列关于商业信用表述正确的是（）。 【选项】 A．用于解决企业的大额融资需求 B．融资期限一般较短 C．融资方向无局限性 D．融资规模无局限性 【答案】B 【解析】商业信用的局限性表现为：首先，商业信用在规模上存在着局限性；商业信用以商品买卖为基础，因而规模受到商品买卖数量的限制。其次，商业信用存在着方向上的局限性；商业信用通常是上游企业提供给下游企业，一般很难逆向提供。再次，商业信用存在着期限上的局限性；商业信用的期限一般较短，会受到企业生产周转时间的限制。 【考点】信用——现代信用形式——商业信用 3.【题干】消费者在专卖店以分期付款方式买入计算机的信用形式属于（）。 【选项】 A．消费信贷 B．银行信用 C．商业信用 D．消费信用 【答案】D 【解析】消费信用是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。赊销、分期付款、消费信贷是消费信用的典型形式。 【考点】信用——现代信用形式——消费信用
第四章汇率与汇率制度一、单项选择题 1.1949年1月18日，中国人民银行开始在( )公布人民币汇率。A．北京 B．上海 C．天津 D．广州 2.“二战”后美元对主要工业国汇率的第一次贬值是在( )。A．1962年 B．1971年 C．1974年 D．1979年 3.以下各因素对汇率变动有短期影响的是( )。 A．通货膨胀 B．经济增长 C．利率 D．国际收支 4.利率对汇率的影响主要通过( )的跨国流动实现。 A．短期资本 B．长期资本 C．流动资本 D．借贷资本 5.资产组合平衡理论偏重于( )决定的分析。 A．长期汇率 B．短期汇率 C．远期汇率 D．即期汇率 6.利率平价理论片面强调( )对汇率的决定作用。 A．利差 B．利率 C．利息 D．本利和 7.利率平价理论成立的重要前提是( )。 A．自由竞争 B．自由交易 C．资本自由流动 D．自由贸易 8.汇兑心理说的基础是( )。 A．边际收益理论 B．平均值理论
C．边际贡献理论 D．边际效用价值论 9.购买力平价理论从货币的基本功能、角度出发研究汇率的决定问题，这项货币的基本功能是指( )。A．价值尺度 B．交易媒介 C．支付手段 D．贮值能力 10.在国际借贷说中，当流动债权小于流动债务时，外汇供( )求，外汇汇率( )。 A．小于，上升 B．大于，上升 C．大于，下跌 D．小于，下跌 11.有效汇率是指( )汇率。 A．比值 B．加权平均 C．平均数 D．算术平均数 12.外汇市场上公布的汇率通常都是( )。 A．名义汇率 B．实际汇率 C．即期汇率 D．官方汇率 13.按照国家对汇率管制的宽严程度可将汇率划分为( )。 A．名义汇率与实际汇率 B．官方汇率与市场汇率 C．即期汇率与远期汇率 D．基准汇率与套算汇率 14.中间汇率与买入汇率、卖出汇率的正确关系是( )。 A．中间汇率=买入汇率÷2 B．中间汇率=卖出汇率÷2 C．中间汇率=(买入汇率+卖出汇率)÷2 D．中间汇率=(买入汇率-卖出汇率)÷2 15.远期汇率的期限一般是( )。 A．1～6个月 B．2～3个月 C．3～4个月 D．4～5个月 16.套算汇率又称( )。 A．基准汇率 B．间接汇率
金融理论与实务 第一章货币与货币制度 1、马克思货币职能描述：价值尺度、流通手段、 支付手段、货币贮藏、世界货币。 2、货币制度的构成要素：规定货币材料、规定货 币单位、规定流通中货币的种类、规定货币的 法定支付能力。 3、无限法偿：指法律保护取得这种货币的能力， 不论每次支付的数额多大，不论属于何种性质 的支付，支付的对方均不得拒绝接受。 4、有限法偿:在一次支付行为中，超过一定的金 额，收款人有权拒绝接受，在法定限额内，拒 收则不受法律保护。 5、自由铸造的意义和作用：它可以使铸币的市场 价值与其所包含的金属价值保持一致：如果流 通中铸币的数量较多，由此导致铸币的市场价 值偏低，人们就会把部分铸币溶化为贵金属退 出流通，流通中铸币数量的减少会引起铸币市 场价值的回升，直到与其所包含的金属价值相 等；相反，人们就会把法定金属币材拿到国家 造币厂要求铸造成金属铸币，流通中的铸币数 量就会增加，铸币的市场价值随之下降。由此 可见，“自由铸造”制度可以自发地调节流通中 的货币量，保持货币币值、物价的稳定。 6、劣币驱逐良币现象（“格雷欣法则”）：两种市场价 格不同而法定价格相同的货币同时流通时，市场价格偏高的货币（良币）就会被市场价格偏低的货币（劣币）排斥，在价值规律的作用下，良币退出流通进入贮藏，而劣币充斥市场。这种劣币驱逐良币的规律又被称为“格雷欣法则”。 7、金币本位制的特点：黄金为法定币才，金币为本位货币，具有无限法偿能力；辅币、银行券与金币同时流通，并可以按面值兑换为金币；黄金可以自由输出入国境。 8、不兑现信用货币制度特点：一是流通中的货币都是信用货币、二是信用货币都是通过金融机构的业务活动投入到流通中去的、三是国家通过中央银行的货币政策操作对信用货币的数量和结构进行调整。 9、我国的人民币制度主要内容：一人民币是我国的法定货币、二人民币不规定含金量，是不兑现的信用货币、三2005年7月21日，我国开始实行市场供求为基础，参考一篮子货币进行调节有管理的浮动汇率制。 10、布雷顿森林体系的缺陷及崩溃：一双挂钩使美元处于两难的状况，为了保证美元与黄金之间的固定 比价和可可以自由兑换，美国应控制美元向境外输出 而美元替代黄金成为国际储备货币的地位又使其他 国家需要大量美元这两者是矛盾的。二为了满足各 国经济发展需要，美元供应不断增加，这使美元同黄 金的兑换性难以维持这种难题被成为特里芬难题。20 世纪60年代德国、日本的经济开始迅速发展突破美 国对世界经济的霸主地位，美国外汇收支出现大量逆 差，黄金储备外流。市场出现用美元向美国挤兑黄金 的现象，美元危机不断。1974年4月1日，货币与黄 金完全脱钩，以美元为中心的布雷顿森林体系彻底崩 溃。 11、牙买加体系核心内容：一、将已形成的浮动汇率 和浮动汇率制度合法化；二、黄金非货币化；三、国 际储备货币多元化；四、国际收支调节形式多样化。 12、区域货币一体化：一定区域内的国家和地区通过 协调形成一个货币区，由联合组建一家主要银行来发 行和管理区域内的统一货币。 第二章信用 13、经济范畴中的信用是指以偿还本金和支付利息为 条件的借贷行为。 14、经济范畴信用与道德范畴信用的联系与区别：道 德范畴信用是经济范畴信用的支撑与基础、最大区别 是道德范畴信用的非强制性经济范畴信用的强制性。 15、五部门经济中的信用关系：个人部门（是货币资 金的主要贷出者）、非金融部门（是货币资金的主要 需求者）、政府部门（净需求者）、金融部门、国外部 门。 16、直接融资：如果货币资金供求双方通过一定的信 用工具直接实现货币资金的互通有无即直接融资。 17、间接融资：货币资金供求双方通过金融机构间实 现货币资金互通有无即间接融资。 18、直接融资与间接融资各自优缺点：直接融资优点： 1、引导资金合理流动，实现资金合理配置； 2、 加强资金提供者对需求者的关注，提高资金使用 效益；3、有利于资金需求者筹集到稳定可长期 使用的资金；4、没有金融机构从中获利，因此 成本较低。缺点：1、便利度及成本受金融市场 发达程度影响；2、风险要高于简介融资。 19、间接融资优点：1、灵活便利；2、分散投资，安 全性高；3、具有规模经济。缺点：1、减少了资金供 给这对资金的关注和筹资者的压力；2、增加了资金 需求者的筹资成本，减少了资金供给者的收益。 20、信用在现代市场经济运行中的积极作用：1、调 剂货币资金余缺，实现资源优化配置；2、动员闲置 资金，推动经济增长。 21、信用风险:指债务人因各种原因未能及时、足额 偿还债务本息而出现违约的可能性。 22、商业信用的局限性：首先商业信用在规模上存在 局限性，其次在信用存在的方向上存在局限性，再商 业性用存在期限上的局限性。 23、商业票据：是指在商业信用中被广泛使用的表面 买卖双方债权债务关系的凭证。商业票据的基本特征 包括：1、是一种有价票证，以一定的货币金额表现 其价值；2、具有法定的式样和内容；3、是一种无因 票证；4、可以流通转让。 24、商业汇票是一种命令式票据，通常由信用活动中 卖方对买方或买方委托的付款银行签发，要求买方在 规定的日期内支付货款。 25、商业本票是一种承诺是票据，通常由债务人签发 给债权人承诺在一定时期内支付货款的债务证书。 26、背书：背书是指票据持有人在转让票据时，要在 票据背面签章并作日期记载，表明对票据的转让负 责。 27、银行信用：是指银行或其他金融机构以货币形态 提供的间接信用。 28、银行信用的特点：第一、银行信用的资金来源于 社会各部门暂时闲置的资金，银行吸收存款发放贷款 发挥中介的只能；第二、银行信用是以货币形态提供 的，具有广泛的授信对象；第三、银行提供的信用贷 款方式具有相对灵活性。 29、银行信用与商业信用的关系：1、银行信用是在 商业信用广泛发展的基础上发展起来的；2、银行信 用克服了商业信用的局限性；3、银行信用的出现进 一步促进商业信用的发展。 30、国家信用：国家信用是指以政府作为债权人或债 务人的信用。 31、国家信用工具包括中央政府债券、地方政府债券、 政府担保债券。 中央政府债券亦称国债，是一国中央政府为了 弥补财政赤字或筹集建设资金而发行的债券。 地方政府债券地方政府发行的债券也被称为 市政债券。 政府担保债券是指由政府作为担保人而由其 他主体发行的债券。信用仅次于中央政府债券。
201９年１0月《金融理论与实务》计算题及公式汇总 （考前１个月用) 第三章利息与利率 （一）利息得计算 1、2004年1月1日,某人在中国工商银行储蓄所存入一年期定期存款10万元，若一年期定期存款年利率为2％，单利计息，请计算利息所得税为２0％时,此人存满一年得实得利息额。若200４年通货膨胀率为４％，不考虑利息税，请计算此人此笔存款得实际收益率. 单利计息：I＝Ｐ＊R*N=10000０＊2％＊１=200０元 实得利息=200０＊（1—２０％)=１600元 实际收益率=名义利率—通货膨胀率=2％—4%＝-２％ 2、20０0年10月1日,某人在中国工商银行某营业部存入三年期定期储蓄存款10万元,当日三年期定期储蓄存款年利率为３%，请利用单利法与复利法分别计算在利息所得税为２0％得条件下此人存满三年得实得利息额。 、单利：I＝P＊R＊N=10０0０0*3％＊3=9000元 税后所得=9000*（１－２0%)=72０0元 复利:本利与＝P(1+ｒ)ｎ＝１０0０00*(1＋3％）3=1092７2、7元 利息=1０927２、７－１00０00=92７2、7元 税后所得=92７2、7*（１-2０％)=7418、１6元 3、2002年５月1日,某人在中国工商银行储蓄所存入三年期定期存款10０万，若三年期定期存款年利率为４%，请利用单利法与复利法分别计算在利息所得税为2０％时，此人存满三年得实得利息额。 单利：I=Ｐ*R＊N＝100000０＊4%＊3＝120００0元 税后所得=1２０000＊（1-20％)=96000元 复利:本利与=P（１+r）n=1000０0０＊（1+4％)3=1124864元 利息=112=12486４元 税后所得=1２48６4＊(1－20％)＝9９８91、2元 ４、甲企业准备向银行借款1,000，0０0元，期限为2年。中资银行2年期贷款得年利率为5、52%,单利计息；外资银行同期限贷款得年利率为5、4％,按年复利计息.请比较甲企业向哪家银行借款得利息成本低？ 中资单利：I＝P*R＊N=10０0000＊5、52%*2＝110４0０元
西南大学网络与继续教育学院 课程代码： 0466 学年学季：20172 单项选择题 1、 33、按照外汇交易的清算交割时间，汇率可分为 1.基准汇率与套算汇率 2.名义汇率与实际汇率 3.官方汇率与市场汇率 4.即期汇率与远期汇率 2、下列关于中央银行票据的表述错误的是 1.其实质是中央银行债券 2.中央银行进行货币政策操作的一种手段 3.期限大多在1年以内 4.发行中央银行票据的目的是为了筹集资金 3、银行利率月息4厘是 1.40% 2.4% 3.4‰ 4.4? 4、下列关于货币市场特点表述错误的是 1. C. 交易额小 2.交易期限短
3.安全性高 4.流动性强 5、 中国农业银行在性质上属于 1.政策性银行 2.商业银行 3.合作银行 4.以上都不是 6、企业单位定期存款属于我国货币层次中的 1.M2层次 2.M0层次 3.L层次 4.M1层次 7、 以下不属于政策性银行的是 1.中国农业发展银行 2.国家开发银行
3.中国进出口银行 4.中国农业银行 8、衡量基金业绩好坏的关键性指标是 1. A. 基金净值的高低 2.基金规模的大小 3.基金净值增长能力的高低 4.基金单位净值的高低 9、 外汇储备增加，能够 1.增加黄金购买 2.增加货币供给 3.减少货币供给 4.减少黄金购买 10、以“受人之托，代人理财”为基本特征的金融业务是 1.租赁 2.贷款 3.投资 4.信托 11、一国货币对外贬值可能引起的经济现象是 1.该国进口增加 2.该国经济增长率下降
3.该国通货膨胀率上升 4.该国失业率上升 12、货币供给量对基础货币的倍数被称为 1.法定存款准备金率 2.资本充足率 3.流动性比率 4.货币乘数 13、最典型的可转换资产是 1. F. 企业长期债券 2.政府长期债券 3.企业短期债券 4.政府短期债券 14、源于中央银行对商业银行法定存款准备金要求而形成的金融市场是 1.票据市场 2.回购协议市场 3.同业拆借市场 4.大额可转让定期存单市场 15、以“一价定律”为基础阐述汇率决定问题的理论是 1.利率平价理论 2.汇兑心理说 3.国际借贷说
第一章货币与货币制度 实物货币：是指自然界中存在的某种物品或人们生产的某种商品来充当货币。银行券：是银行发行的以银行自身为债务人的纸质票证。 马克思货币职能描述：价值尺度、流通手段、支付手段、货币贮藏、世界货币。西方学者：交易媒介、计价单位、价值的贮藏。 货币制度：是指国家对货币的有关要素、货币流通的组织和管理等进行的一系列规定。 货币制度的构成要素：规定货币材料、规定货币单位、规定流通中货币的种类、规定货币的法定支付能力。56 规定货币单位：当货币作为计价单位为商品和劳务标价时，其自身也需要一个可以比较不同货币数量的单位，这就是货币单位。56 无限法偿：指法律保护取得这种货币的能力，不论每次支付的数额多大，不论属于何种性质的支付，支付的对方均不得拒绝接受。 有限法偿:在一次支付行为中，超过一定的金额，收款人有权拒绝接受，在法定限额内，拒收则不受法律保护。57 10、金币本位制的特点：黄金为法定币才，金币为本位货币，具有无限法偿能力；辅币、银行券与金币同时流通，并可以按面值兑换为金币；黄金可以自由输出入国境。59 11、金块本位制：这是市场上流通的都是银行券，银行券规定有法定含金量，但银行券智能达到一定数量后才能兑换成金块（了解）59。 12、金汇兑本位制又称虚金本位制，市场中流通的都是银行券，银行券规定有法定含金量，银行券不能再国内兑换黄金（了解）59。 13、不兑现信用货币制度特点：一是流通中的货币都是信用货币、二是信用货币都是通过金融机构的业务活动投入到流通中去的、三是国家通过中央银行的货币政策操作对信用货币的数量和结构进行调整。60 14我国的人民币制度主要内容：一人民币是我国的法定货币、二人民币不规定含金量，是不兑现的信用货币、三2005年7月21日，我国开始实行市场供求为基础，参考一篮子货币进行调节有管理的浮动汇率制。61 17、区域货币一体化：一定区域内的国家和地区通过协调形成一个货币区，由联合组建一家主要银行来发行和管理区域内的统一货币。 18、信用货币与商品货币相对应。商品货币是足值货币，而信用货币是不足值货币，即作为货币商品的实物，其自身的商品价值低于其作为货币的购买价值，纸质货币、存款货币、电子货币都属于信用货币范畴。信用货币的产生与发展弥补了金属货币数量无法伴随商品数量增长而相应增长的弊端，逐渐取代了金属货币，成为货币主要的存在形式。 1 纸币 我国是世界上使用纸币最早的国家。（单选）2 银行券 银行券是银行发行的一种以银行自身为债务人的纸质票证（生活中的通俗称谓是“现钞”），也是一种纸制货币。3 存款货币 4 电子货币 这种货币最主要的表现形式是银行发行的各种银行卡，如借记卡、信用卡等。 19、货币的职能：一、交易媒介职能 是指货币在商品流通中发挥媒介作用。包含着货币三个相辅相成的功能。 （一）计价单位 （二）交易媒介 （三）支付手段 基本特征：没有商品在同时、同地与之相向运动，是货币发挥支付手段职能的基本特征。借贷、财政收支、工资发放、租金收取、偿还赊销款项等活动中，货币都发挥着支付手段的职能。二、财富贮藏职能 20、1993年11月1日，欧共体改名为欧盟；1995年12月，欧洲货币局正式确定欧元为统一货币；1998年7月1日，欧洲中央银行成立；1999年1月1日，欧元正式启动。 第二章信用 18、经济范畴中的信用是指以偿还本金和支付利息为条件的借贷行为。67 19、经济范畴信用与道德范畴信用的联系与区别：道德范畴信用是经济范畴信用的支撑与基础、最大区别是道德范畴信用的非强制性经济范畴信用的强制性。 20、五部门经济中的信用关系：个人部门（是货币资金的盈余者，是主要贷出者）、非金融部门（是货币资金的主要需求者，也是货币资金的重要供给者）、政府部门（净需求者）、金融部门（信用媒介）、国外部门。69 21、直接融资：如果货币资金供求双方通过一定的信用工具直接实现货币资金的互通有无即直接融资。简接融资：货币资金供求双方通过金融机构间实现货币资金互通有无即间接融资。二者区别：（1）间接融资中货币资金的供求双方不形成直接的债权债务关系，而是分别与金融机构发生债权债务关系。金融机构在间接融资中，既扮演债务人角色又扮演债权人角色，介于货币资金供求双方之间，而货币资金供求双方并没有形成直接的债权债务关系。 （2）直接融资中货币资金的供求双方形成了直接的债权债务关系或所有权关系。直接融资中，金融机构只提供一些相关的金融服务并收取一定的手续费，并不与货币资金供求双方形成信用关系。 23、直接融资与间接融资各自优缺点：直接融资优点：1、引导资金合理流动，实现资金合理配置；2、加强资金提供者对需求者的关注，提高资金使用效益； 3、有利于资金需求者筹集到稳定可长期使用的资金； 4、没有金融机构从中获利，因此成本较低。缺点：1、便利度及成本受金融市场发达程度影响；2、风险要高于简介融资。间接融资优点：1、灵活便利；2、分散投资，安全性高；3、具有规模经济。缺点：1、减少了资金供给这对资金的关注和筹资者的压力；2、增加了资金需求者的筹资成本，减少了资金供给者的收益。70 24、信用在现代市场经济运行中的积极作用：1、调剂货币资金余缺，实现资源优化配置；2、动员闲置资金，推动经济增长。71 25、信用风险:指债务人因各种原因未能及时、足额偿还债务本息而出现违约的可能性。71 26、按信用参与主体可将信用分为：商业信用（是指工商企业间以赊销、预付货款等形式相互提供信用）、银行信用（银行或其他金融机构以货币形态提供间接信用）、国家信用（以政府作为债权人或债务人的信用）、消费信用（指工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的，用于其消费支付的一种信用形式）。72 27、商业信用的局限性：首先商业信用在规模上存在局限性，其次在信用存在的方向上存在局限性，再商业性用存在期限上的局限性。 28、商业票据：是指在商业信用中被广泛使用的表面买卖双方债权债务关系的凭证。商业票据有商业汇票和商业本票两种基本形式。二者的区别是：前者是一种命令式票据，而后期是一种承诺式票据。商业票据的基本特征包括：1、是一种有价票证，以一定的货币金额表现其价值；2、具有法定的式样和内容；3、是一种无因票证；4、可以流通转让。 29、商业汇票是一种命令式票据，通常由信用活动中卖方对买方或买方委托的付款银行签发，要求买方在规定的日期内支付货款。74 30、商业本票:商业本票是一种承诺是票据，通常由债务人签发给债权人承诺在一定时期内支付货款的债务证书。74 31、背书：背书是指票据持有人在转让票据时，要在票据背面签章并作日期记载，表明对票据的转让负责。74 32、银行信用：是指银行或其他金融机构以货币形态提供的间接信用。银行信用的特点：第一、银行信用的资金来源于社会各部门暂时闲置的资金，银行吸收存款发放贷款发挥中介的只能；第二、银行信用是以货币形态提供的，具有广泛的授信对象；第三、银行提供的信用贷款方式具有相对灵活性。76 34、银行信用与商业信用的关系：1、银行信用是在商业信用广泛发展的基础上发展起来的；2、银行信用克服了商业信用的局限性；3、银行信用的出现进一步促进商业信用的发展。76 35、国家信用：国家信用是指以政府作为债权人或债务人的信用。国家信用工具包括中央政府债券、地方政府债券、政府担保债券。中央政府债券亦称国债，是一国中央政府为了弥补财政赤字或筹集建设资金而发行的债券。地方政府债券地方政府发行的债券也被称为市政债券。政府担保债券是指由政府作为担保人而由其他主体发行的债券。信用仅次于中央政府债券。78 37、消费信用：消费信用是指工商企业、银行或其他金融机构向消费者个人提供的，用于其消费支出的信用。赊销、分期付款、消费信贷是消费信用的典型形式。赊销是工商企业对消费者个人以商品赊销的方式提供的短期信用。分期付款是指消费者购买商品时只需付一部分货款，然后按合同条款分期支付其余货款和利息。消费信贷是指银行及其他金融机构采用信用放款或抵押放款对消费者个人发放的贷款。 38、消费信用的作用：1、有利于消费品的生产与销售；2、提升了消费者的生活质量及其效用总水平；3、有利于新技术、新产品的推销以及产品的更新换代。但也有不利影响：1、消费信用的过度发展会掩盖消费品的供求矛盾；2、过度负债，会使消费者负担过重，影响经济生活的安全。1995年广东发展银行发行了第一张真意义上符合国际标准的信用卡。 第三章利息与利率 39、时间价值：是指同等金额的货币其现在的价值要大于其未来的价值，利息是货币时间价值的体现。85 40、基准利率：是指在多种利率并存的条件下起决定作用的利率。89 41、无风险利率：是指这种利率仅反映货币的时间价值。89 42、市场利率：有货币供求关系直接决定并由借贷双方自由议定的利率。90 43、官定利率：是指由有金融管理部门或中央银行确定的利率。90 44、行业利率：是指由银行公会等为了维护公平竞争所确定的利率。90 1 / 5
《第一章货币》练习题 一、单项选择题 1.货币的起源是与下列哪一因素密不可分的? ()。 A．私有制 B．社会分工 C．商品交换发展 D．财富分配 2.价值形式演变的最初阶段，由于价值的表现纯属偶然，所以马克思把这个阶段称之为()。 A．简单的、偶然的价值形式 B．扩大的价值形式 C．一般价值形式 D．货币形式 3.对于一种商品的价值可由多种商品表现出来，而所有商品都可表现其他商品的等价物的情况，马克思称之为()。 A．简单的、偶然的价值形式 B．扩大的价值形式 C．一般价值形式 D．货币形式 4.用一般等价物表现所有产品的价值的情况，马克思称之为()。 A．简单的、偶然的价值形式 B．扩大的价值形式 C．一般价值形式 D．货币形式 5.当价值都用货币来表现时，马克思称之为()。 A．简单的、偶然的价值形式 B．扩大的价值形式 C．一般价值形式 D．货币形式 6.用来表现所有产品价值的媒介物品，马克思称之为()。 A．等价物 B．特殊等价物 C．一般等价物 D．货币 7.货币的形态最初是()。 A．实物货币 B．纸币
C．金属货币 D．信用货币 8.现在世界各国普遍使用的货币为()。 A．金属货币 B．纸币 C．可兑现信用货币 D．不兑现信用货币 9.在电子技术迅速发展的情况下，货币的主要形态将呈现为()。 A．不兑现信用货币 B．存款货币 C．银行信用卡 D．电子货币 10.货币在衡量并表示商品价值量大小时，执行()。 A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能 11.当货币在商品交换中起媒介作用时，执行()。 A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能 12.货币作为价值的独立形态进行单面转移时，执行()。 A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能 13.当商品卖后没有随之以购买，则货币会退出流通而处于静止状态，即发挥()。A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能 14.货币可以以观念形态而执行的职能是()。 A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能
例题：1、美国某进口商需在6个月后支付一笔外汇(瑞士法郎)，但又恐怕瑞士法郎升值导致损失。于是，该进口商以2．56％的期权价支付了一笔期权费，购一份瑞土法郎欧式看涨期权，其合约情况如下： 买入：瑞士法郎：欧式看涨期权；美元：欧式看跌期权执行价格：USDl：CHFl．3900；有效期：6个月；现货日：1999／3／23到期日：1999／9／23；交割日：1999／9／25；期权价：2.56％；期权费：CHFl0 000 000X2．56％= CHF25 6000；当日瑞士法郎现汇汇率为：USDl：CHFl．4100，故期权费折合USDl81 560。 （1）试分析: 若3个月后出现了以下三种情况，美国进口商的总成本是多少? 1999年9月23日，瑞士法郎汇价为：USD1=CHFl．4200 1999年9月23日，瑞士法郎汇价为：USDl=CHFl．3700 1999年9月23日，瑞士法郎汇价为：USDl=CHFl．4500 （2）计算该期权的盈亏平衡点的汇率。 参考答案： USD1=CHFl.4200 不执行，则成本为1000万/1.42+181560=7223814$ USDl=CHFl.3700 执行期权，则成本为1000万/1.39+181560=7375805 $ USDl=CHFl.4500 不执行期权，则成本为1000万/1.45+181560=7078112 $ 盈亏平衡点为：S=(1/1.39+0.018156) $/CHF=0.73758$/CHF 2、我国某外贸公司向英国出口商品，１月２０日装船发货，收到价值１００万英镑的３个月远期汇票，担心到期结汇时英镑对美元汇价下跌，减少美元创汇收入，以外汇期权交易保值。已知：１月２０日即期汇价￡１＝US$1.4865 (IMM)协定价格１＝US$1.4950；(IMM)期权费１＝ＵＳ$0.0212；佣金占合同金额的０.５%,采用欧式期权；３个月后在英镑对美元汇价分别为￡１＝ＵＳ$ 1.4000与￡１＝ＵＳ$1.6000的两种情况下各收入多少美元？并分析其盈亏平衡点。 参考答案： （1）买入看跌期权英镑100万，期权费：100×0.02120=2.12万美元，佣金：100×0.5%×1.4865=0.74325万美元 （2）在GBP/USD=1.4000的情况下，该外贸公司执行期权合约，获得的收入为： 100×1.4950-2.12-0.74325=146.6368万美元 （3）在GBP/USD=1.6000的情况下，该外贸公司放弃期权，获得的收入为：100×1.6000-2.12-0.74325=157.1368万美元。 盈亏平衡点：1.4950-（2.12+0.74325）/100=1.4764 1、我国某公司根据近期内国际政治经济形式预测１个月内美元对日元汇价回有较大波动，但变动方向难以确定，因此决定购买１００个日元双向期权合同做外汇投机交易。 已知：即期汇价ＵＳD$１＝ＪＰY￥１１０；协定价格ＪＰY￥１＝ＵＳD$0.008929； 期权费JP￥１＝ＵＳ$0.000268；佣金占合同金额的0.5%；在市场汇价分别为US$1=JPY100和ＵＳ$1=JPY125两种情况下，该公司的外汇投机各获利多少？并分析其盈亏平衡点。 买入看涨期权50份，买入看跌期权50万； 则：看涨期权 P/L=-P0 0 金融理论与实务资料 一、课程概要 《金融理论与实务》是全国高等教育自学考试工商企业管理类专业课。该课程主要介绍有关金融的基本理论知识、基本业务知识与技能和基本制度规定。既研究货币、信用、银行等金融活动的一般规律以及现代金融经济运行一般形式规范、原则、操作程序，又着力研究社会主义市场经济条件下的特殊规律、原则和形式规范。 其内容既具有宏观性、综合性、战略性，又具有微观性、个别性、策略性、适用性的特点。故本课程既是经济学的具体和深化，又是金融经济本身运动规律和运行规律、规则、经营方法的概括与升华。 学习《金融理论与实务》课程的主要目的是认识金融在国民经济中的地位和作用，加强金融工作对经济管理的影响；弄清金融的基本范畴；掌握金融的基本理论；熟悉金融的基本业务知识和技能。 第一章货币 一、复习思考题 1．为什么说货币是商品经济发展的物信用货币的特点 $ 2．说明货币诸职能的主要特征。 3．阐明货币的对内价值与对外价值的联系与差别 4．为什说人民币是一种信用货币 5．在现代信用货币制度下，国际货币有哪些特点 二、考核知识 １．识记：货币、实物货币、金属货币和信用货币；价值尺度、流通手段、支付手段和贮藏手段 货币币值汇率：法定货币、世界货币和可自由况换货币 — ２．领会： a. 为什么说价值尺度和流通手段的统一是货币 b. 贮藏手段职能的特征 c. 货币币值与市场商品价格的关系 d. 人民币制度的基本内容 e. 可自由兑换货币的特点 三、辅导材料：（理解） ) 1．如何理解价值尺度和流通手段是货币的最基本职能 2．什么是汇率各种倾向制度下汇价的基本依据是什么 3．什么是外汇我国外汇的内容包括哪些 第二章信用和融资方式 一、复习思考题 1．试分析银行信用与其他基本信用形式的联系 2．如何理解信用的基本职能，以银行信用为例说明如何发挥信用在国发经济运行中的积极作用 — 3．谈一谈我国商业信用票据化的意义、困境与出路 4．分析说明我国信用形式多样化的必然性。 5．说明直接融资方式与间接融资方式的异同及其在我国当前的状况。 6．金融证券化的含义是什么有哪些积极意义 二、考核要求： １．识记：信用、商业信用、银行信用、国家信用、消费信用、民间信用、直接融资、间接融资、金融证券化 ２．领会： | 《金融理论与实务》计算题汇总 第三章利息和利率 （一）利息的计算 1.2004年1月1日，某人在中国工商银行储蓄所存入一年期定期存款10万元，若一年期定期存款年利率为2%，单利计息，请计算利息所得税为20%时，此人存满一年的实得利息额。若2004年通货膨胀率为4%，不考虑利息税，请计算此人此笔存款的实际收益率。 2.2000年10月1日，某人在中国工商银行某营业部存入三年期定期储蓄存款10万元，当日三年期定期储蓄存款年利率为3%，请利用单利法和复利法分别计算在利息所得税为20%的条件下此人存满三年的实得利息额。 3.2002年5月1日，某人在中国工商银行储蓄所存入三年期定期存款100万，若三年期定期存款年利率为4%，请利用单利法和复利法分别计算在利息所得税为20%时，此人存满三年的实得利息额。 4.甲企业准备向银行借款1，000，000元，期限为2年。中资银行2年期贷款的年利率为 5.52%，单利计息；外资银行同期限贷款的年利率为5.4%，按年复利计息。请比较甲企业向哪家银行借款的利息成本低？ （二）收益的计算 某人在债券市场上以110元购入10年期国债品种10手（1手=100元面值），持有整整一年后以140元卖出，期间还享受了该品种每年一次的付息，年利率11.8%。此人获得的年均收益率是多少？ 第十一章货币供求与均衡 （二）商业银行派生存款的计算 1.某银行吸收到一笔100万元现金的活期存款，法定存款准备金率为6%，出于避险的考虑，该行额外增加在中央银行存款3万元，后来存款单位提出1万元现金发放工资，试计算这笔存款可能派生出的最大派生存款额。 2．假设某商业银行吸收到100万元的原始存款，经过一段时间后，银行体系最终的派生存款为300万元。若商业银行的法定存款准备率为6%，客户提取现金比率为10%，试计算商业银行的超额准备率。 （0466）《金融理论与实务》网上作业题 及答案 1：第一批 2：第二批 3：第三批 4：第四批 5：第五批 6：第六批 1：[论述题] 通货膨胀产生原因及治理 参考答案： 应从以下几个要点进行论述： 1、通货膨胀的含义； 2、通货膨胀产生的主要原因； 3、通货膨胀治理的政策措施。 2：[论述题]论述财政政策与金融政策的配合及其模式 参考答案： 应从以下几个要点进行论述： 1、通货膨胀的含义； 2、通货膨胀产生的主要原因； 3、通货膨胀治理的政策措施。 1：[论述题] 2、已知1999年某一国家的法定存款准备金率为14%；超额准备金率为1%；现金漏损率是30%；活期存款中可以转化为定期存款的比例是20%，且为这些定期存款而持有的准备金比率为1%；中央银行的基础货币量是2万亿单位货币。试估算该期的货币供应总量。 参考答案： 1、目前，人们对管理职能的认识已经基本统一，认为管理具有四个基本职能，即计划、组织、领导、控制。 2、在实际工作中，是否能够有效地执行管理职能，取得预期管理效果，在很大程度上取决于管理者是否真正掌握了管理的基本技能。这些技能主要包括：概念技能、人际技能、技术技能。 3、管理学家亨利?明茨伯格提出，管理者扮演着 10种不同的但却是高度相关的角色，这些角色可以归纳为三种类型，即人际角色、信息角色和决策角色。 4、罗伯特?欧文是英国工业家、改革家和空想社会主义的代表人物，在历史上第一个公开出版了有关管理的著作。他开辟了人际关系和行为管理理论的先河，被称为“现代人事管理之父”。 5、泰罗因在创建管理理论上的突出贡献而被人们誉为“科学管理之父”。 6、韦伯从社会学的角度对组织基础进行了分析，他认为，等级、权威和行政制是一切社会组织的基础，而权威有三种类型：个人崇拜式权威、传统式权威和理性――合法的权威。 7、行为科学理论始于20世纪20年代，早期被称为人际关系学说，后来发展为行为科学，即组织行为理论。 8、由于企业面对的对象是多方面的，因此企业的社会契约也是多元化的，其基本内容主要包括内部社会契约与外部社会契约。 9、按照企业的经营价值观和经营行为的具体表现，企业对社会责任的态度可以划分为两种观点，第一种属于经验或古典学派的观点，第二种属于社会经济观点。 10、关于管理道德的标准，有三种不同的看法，即功利现、权利观和公正观。 2：[论述题]1、某人在债券市场上以1100元购入10年期国债696品种10手（1手=100元面值），持有整整一年以140元卖出，期间还享有了该品种每一年一次的附息，利率为11.8%,此人的年均收益率是多少？ 参考答案：非存款类资金来源 1：[论述题] 设原始存款500万元，法定存款准备金率为6%，超额存款准备金率为6%，提现率为8%，试计算整个银行体系创造的派生存款总额。 参考答案：对内价值 2：[填空题]广义的现金资产包括现金和。 参考答案： 金融机构体系 3：[填空题]是指一国金融机构按照一定的结构形成的整体 参考答案： 金融机构体系 4：[填空题]马克思认为，资本主义利息是利润的一部分，是的一种转化形态。 参考答案： 答：(1)目标管理是指组织的最高领导层根据组织面临的形势和社会需要制订出一定时期内组织经营活动所需达到的总目标，然后层层落实，要求下属各部门主管人员以至于每个职工根据上级制订的目标，分别制订目标和保证措施，形成一个目标体系，并把目标的完成情况作为各部门或个人考核的依据。自考《金融理论与实务》知识点汇总
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