《私募股权投资基金募集说明书》

《私募股权投资基金募集说明书》******基金,有限合伙,

募集说明书

*****有限公司

2010年11月

摘要

在经济发展、行业整合、政策支持、法律完善的环境下，中国本土私募股权基金正处于发展的春天。为了抓住中国经济快速发展、城市化进程加快、行业整合加速的历史性机遇，依据《中华人民共和国合伙企业法》的规定，*****基金管理有限公司拟作为普通合伙人发起设立*****投资基金(有限合伙)(具体名称以工商登记为准，下同)，专门从事创业型企业的股权投资，以充分利用我国经济快速发展所创造的投资机遇，谋求基金资产的快速增值。

, 基金名称:*****基金(有限合伙)(以下简称“本基金”)

, 基金类型:有限合伙制股权投资基金

, 基金管理人:******有限公司

, 投资方向:拟上市的优质企业、高成长的细分行业领袖、

创业型企业

, 基金期限:5+2年

, 基金规模:5亿元人民币(首期募集3亿元人民币)

, 基金管理费:2011,2013年各年度年管理费为基金总规模

的2,;2014年及以后各年度年管理费为已投资并处于投

资管理状态下各项目原始投资本金总金额的2%，但某年度

已经完全退出的项目，自下一年度起将不再视为处于投资

管理状态。

, 预期投资收益率:80%(预期投资收益率不作为最终承诺)

, 投资收益分配:基金就其任何项目投资取得现金收入，基

金管理人将在取得现金收入三十日之内尽快向各合伙人进

行分配。并且，在合伙人的投资收益率小于等于15%(“优

先收益”)的情况下，基金管理人不享受业绩分成;在合

伙人的投资收益率大于15%的情况下，由基金管理人和全

部合伙人按照20%:80%的比例对超出15%投资收益率的的

剩余可分配收益进行分配。但前述任何情形下，均不影响

和妨碍基金管理人由于其出资而应当然享有的分享合伙收

益的权利(详见《*****投资基金(有限合伙)合伙协议》)。

为避免疑义，上述投资收益率的计算方法为:投资收益率=

(基金就其所有项目投资已经取得的现金或实物收入累计

金额-合伙人总实缴出资额)/合伙人总实缴出资额*100%。 , 认购期限:2010年xx月xx日至2011年xx月xx日 , 基金份额: 共100份，500万元人民币/份, 最低认购额:人民币1000万元人民币

目录

摘要 (1)

第一章中国私募股权投资机会分析 (6)

1.1发达的制造业 (6)

1.1.1世界级的制造中心 (6)

1.1.2大量接近上市的公司 (7)

1.1.3与制造业相关的投资机会 ............................ 7 1.2加速来临的行业整合 . (8)

1.2.1行业集中度低 (8)

1.2.2行业整合加速 (8)

1.2.3与行业整合相关的投资机会 .......................... 8 1.3快速进程中的城市化 . (9)

1.3.1未来世界最大的消费市场 (9)

1.3.2未来世界流通业龙头 (9)

1.3.3高速成长的品牌消费品行业 (10)

1.3.4与城市化相关的投资机会 (10)

第二章基金的组织、运行与管理 ........................... 11 2.1.1组织形式 ............................................ 11 2.2设立方

案 (11)

2.1.2 责任 (11)

2.2.1基金定位 (12)

2.2.2基金名称 (12)

2.2.3基金性质 (12)

2.2.4注册地址 (12)

2.2.5设立方式 (12)

2.2.6基金规模 (12)

2.2.7基金份额 (13)

2.2.8初始认购价格 (13)

2.2.9认购限额 (13)

2.2.10认购起止时间 (13)

2.2.12收益的分配 (13)

2.2.13基金主要费用 (14)

2.2.14基金募集方式和对象 (15)

2.2.15基金存续期 (15)

2.2.16基金投资期 (15)

2.2.17基金投资方向 (16)

2.2.18禁止从事的经营活动 (16)

2.2.19基金风险控制 .................................... 16 2.3有限合伙人入伙条件 .................................... 17 2.4管理与决

策 (17)

第三章基金的理念、策略、团队与投资业绩 (18)

3.1基金的理念 ............................................ 18 3.2基金的投资策略 . (19)

3.2.1行业选择 (19)

3.2.2投资对象企业的定位 (19)

3.2.3拟投目标企业标准 (20)

3.2.4投资的项目组合 (21)

3.2.5投资决策流程 (21)

3.2.5投资的价值创造 (22)

3.2.6投资的管理 (23)

3.2.7投资的退出 ....................................... 23 3.3基金的管理团队 ........................................ 23 3.4基金的竞争优势 ........................................ 24 3.5基金管理团队的投资业绩 ................................ 24 第四章基金的风险提

示 ................................... 24 4.1管理风险与规避策

略 .................................... 24 4.2特别风险提