誉衡药业(002437)2016-2020年二季度财务报表数据-原点参数

誉衡药业2023年三季度行业比较分析报告一、总评价得分68分，结论一般二、详细报告（一）盈利能力状况得分100分，结论优秀誉衡药业2023年三季度净资产收益率(%)为44.37%，高于行业优秀值19.2%。

总资产报酬率(%)为24.24%，高于行业优秀值12.3%。

销售(营业)利润率(%)为33.75%，高于行业优秀值26.5%。

成本费用利润率(%)为34.97%，高于行业优秀值27.4%。

资本收益率(%)为36.17%，高于行业优秀值21.1%。

盈利能力状况（二）营运能力状况得分70分，结论良好誉衡药业2023年三季度总资产周转率(次)为0.69次，低于行业较差值0.7次，高于行业极差值0.4次。

应收账款周转率(次)为12.49次，高于行业优秀值10.7次。

流动资产周转率(次)为1.66次，高于行业平均值1.6次，低于行业良好值2.2次。

资产现金回收率(%)为11.76%，高于行业良好值7.5%，低于行业最优值12.3%。

存货周转率(次)为2.69次，低于行业平均值3.1次，高于行业较差值2.3次。

营运能力状况（三）偿债能力状况得分78分，结论良好誉衡药业2023年三季度资产负债率(%)为47.8%，优于行业优秀值48.6%。

已获利息倍数为25.08，高于行业优秀值6.9。

速动比率(%)为79.25%，低于行业平均值83.4%，高于行业较差值61.7%。

现金流动负债比率(%)为6.27%，低于行业平均值6.3%，高于行业较差值0.2%。

带息负债比率(%)为47.08%，劣于行业较差值46.9%，优于行业极差值54.6%。

偿债能力状况（四）发展能力状况得分25分，结论极差誉衡药业2023年三季度销售(营业)增长率(%)为-24.05%，低于行业极差值-10.9%。

资本保值增值率(%)为92.39%，低于行业极差值96.5%。

销售(营业)利润增长率(%)为1696.34%，高于行业优秀值22.6%。

誉衡药业2023年上半年现金流量报告一、现金流入结构分析2023年上半年现金流入为304,444.79万元，与2022年上半年的385,754.44万元相比有较大幅度下降，下降21.08%。

企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为154,924.4万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的50.89%。

企业销售商品、提供劳务所产生的现金能够满足经营活动的现金支出需求，经营活动现金净增加20,247.07万元。

企业通过增加负债所取得的现金也占不小比重，占企业当期现金流入总额的35.97%。

但企业增加的负债所取得的现金，仍然不能满足偿还债务的资金需求。

二、现金流出结构分析2023年上半年现金流出为330,163.05万元，与2022年上半年的394,661.78万元相比有较大幅度下降，下降16.34%。

表明企业进行投资扩展，进行结构调整。

最大的现金流出项目为投资所支付的现金，占现金流出总额的8.79%。

三、现金流动的稳定性分析2023年上半年，营业收到的现金有所减少，经营活动现金流入的稳定性下降。

2023年上半年，工资性支出有较大幅度减少，企业现金流出的刚性明显下降。

2023年上半年，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；取得借款收到的现金；收回投资收到的现金；收到其他与经营活动有关的现金。

现金流出项目从大到小依次是：偿还债务支付的现金；支付的其他与经营活动有关的现金；投资支付的现金；支付给职工以及为职工支付的现金。

四、现金流动的协调性评价2023年上半年誉衡药业投资活动收回资金4,228.27万元；经营活动创造资金20,247.07万元。

2023年上半年誉衡药业筹资活动需要净支付资金50,193.61万元，但经营活动和投资活动所提供的资金不能满足投融资活动对资金的需要。

总体来看，当期经营、投资、融资活动使企业的现金净流量减少。

五、现金流量的变化2023年上半年现金及现金等价物净增加额为负25,499.31万元，与2022年上半年负8,237.13万元相比现金净亏空成倍增加，增加209.57%。

誉衡药业2018年经营成果报告一、实现利润分析1、利润总额2018年实现利润为17,893.82万元，与2017年的37,121.26万元相比有较大幅度下降，下降51.80%。

实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

2、营业利润2018年营业利润为17,206.18万元，与2017年的34,195.15万元相比有较大幅度下降，下降49.68%。

以下项目的变动使营业利润增加：营业收入增加243,945.64万元，管理费用减少12,880.89万元，财务费用减少100.29万元，共计增加256,926.82万元；以下项目的变动使营业利润减少：营业税金及附加增加3,313.55万元，资产减值损失增加31,644.06万元，营业成本增加49,999.63万元，销售费用增加187,222.35万元，共计减少272,179.59万元。

增加项与减少项相抵，使营业利润下降15,252.77万元。

3、投资收益2018年投资收益为577.32万元，与2017年的1,142.31万元相比有较大幅度下降，下降49.46%。

4、营业外利润2018年营业外利润为687.64万元，与2017年的2,926.12万元相比有较大幅度下降，下降76.50%。

5、经营业务的盈利能力从营业收入和成本的变化情况来看，2018年的营业收入为548,133.98万元，比2017年的304,188.35万元增长80.20%，营业成本为139,513.55万元，比2017年的89,513.91万元增加55.86%，营业收入和营业成本同时增长，但营业收入增长幅度大于营业成本，表明企业经营业务盈利能力提高。

实现利润增减变化表项目名称2018年2017年2016年数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)营业收入548,133.98 80.2 304,188.35 1.95 298,372.81 0 实现利润17,893.82 -51.8 37,121.26 -56.75 85,830.32 0 营业利润17,206.18 -49.68 34,195.15 -56.07 77,834.08 0 投资收益577.32 -49.46 1,142.31 -15.85 1,357.49 0 营业外利润687.64 -76.5 2,926.12 -63.41 7,996.24 0二、成本费用分析1、成本构成情况2018年誉衡药业成本费用总额为532,478.4万元，其中：营业成本为139,513.55万元，占成本总额的26.2%；销售费用为293,771.28万元，占成本总额的55.17%；管理费用为35,947.74万元，占成本总额的6.75%；财务费用为16,098.98万元，占成本总额的3.02%；营业税金及附加为8,944.57万元，占成本总额的1.68%。

誉衡药业2020年财务指标报告一、实现利润分析实现利润增减变化表(万元)2019年利润总额亏损260,413.52万元，2020年扭亏为盈，盈利56,511.93万元。

利润总额主要来自于对外投资所取得的收益。

成本构成变动情况表(占营业收入的比例)(万元)二、盈利能力分析盈利能力指标表(%)营业毛利率72.92 72.04 72.78 营业利润率 3.14 -48.92 18.96 成本费用利润率 3.62 -56.69 18.25 总资产报酬率 3.67 -31.07 11.95 净资产收益率 2.98 -88.76 23.21誉衡药业2020年的营业利润率为18.96%，总资产报酬率为11.95%，净资产收益率为23.21%，成本费用利润率为18.25%。

企业实际投入到企业自身经营业务的资产为413,026.25万元，经营资产的收益率为14.02%，而对外投资的收益率为224.28%。

2019年营业利润亏损247,254.71万元，2020年扭亏为盈，盈利57,911.74万元。

以下项目的变动使营业利润增加：资产减值损失增加251,735.35万元，投资收益增加81,465.08万元，公允价值变动收益增加208.47万元，管理费用减少392.1万元，营业税金及附加减少2,782.97万元，财务费用减少4,903.44万元，营业成本减少55,378.99万元，销售费用减少86,190.93万元，共计增加483,057.33万元。

三、偿债能力分析偿债能力指标表2020年流动比率为0.7，与2019年的0.67相比略有增长。

2020年流动比率比2019年提高的主要原因是：2020年流动资产为178,510.64万元，与2019年的320,307.92万元相比有较大幅度下降，下降44.27%。

2020年流动负债为254,050.05万元，与2019年的476,594.47万元相比有较大幅度下降，下降46.69%。