2019年《证券投资基金基础知识》冲关押题强训试卷(含答案解析)

D.资产的β系数越高，则预期收益率越高
上一题下一题
(13/40)单选题
在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。
第13题
关于半强有效市场，以下表述错误的是（）。
A.通过对历史股价、成交量等信息进行的技术分析是无效的
B.通过对公司股票分拆、公司并购等公告信息进行分析是有效的
C.通过对公司年报信息进行分析是无效的
第6题
关于债券当期收益率与到期收益率，下列表达正确的是（）。
A.当期收益率的变动总是预示着到期收益率的反向变动
B.票面利率不变的情况下，当期收益率的变动总是预示着到期收益率的反向变动
C.票面利率不变的情况下，当期收益率的变动与到期收益率的变动不存在相关性
D.当期收益率的变动总是预示着到期收益率的同向变动
D.买入某金融机构发行的挂钩铜期货且看空铜价的结构化产品
下一题
(2/40)单选题
在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。
第2题
因持有股票而享有的配股权，从配股除权日起到配股确认日止，如果股票收盘价低于配股价，则配股权的估值价格是（）。
A.收盘价高于配股价的差额
B.配股价
C.零
D.收盘价
A.无形资产
B.实收资本
C.应收账款
D.存货
上一题下一题
(12/40)单选题
在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。
第12题
关于证券市场线的理解，以下表述错误的是（）。
A.证券市场线表示的是预期收益率与β系数的正相关关系
B.β系数与预期收益率成反相关关系
C.β系数为0时预期收益率等于无风险收益率
上一题下一题
(10/40)单选题

《证券投资基金基础知识》冲关必备刷题试卷（答案解析版）题型为单选题，题量为100道，每题分值1分，总分100分，60分为合格线. 考试时间为120分钟第1题单选题（每题1分，共100题，共100分，下列每小题的四个选项中，只有一项是最符合题意的正确答案，多选、错选或不选均不得分。

）1．对于每日按照面值进行报价的货币市场基金，应当（）进行收益分配。

A、每日B、每周C、每月D、每季度【参考答案】A【今J解析】A《货币市场基金监督管理办法》第十条规定，对于每日按照面值进行报价的货币市场基金，可以在基金合同中将收益分配的方式约定为红利再投资，并应当每日进行收益分配。

2．投资组合A、B、C、D的贝塔系数分别为0.5、-0.2、0.8、1.1,若投资者预期股市将步入牛市，为获取更高收益率，则组合()更具有优势。

［2017年11月真题］A、AB、DC、BD、C【参考答案】B【今J解析】BB系数表示资产对市场收益变动的敏感性，一项资产或资产组合的B系数越高，则它的预期收益率越高。

投资者预期股市将步入牛市，为获取更高收益率，则贝塔系数最高的D组合更具有优势。

3．在某基金公司的晨会上，投资经理A提到：“可以通过投资股票、债券、期货等来分散基金的非系统性风险，且也可一定程度上降低系统性风险”；投资经理B补充道：“系统性风险主要受宏观因素影响，应该加强对经济、政治和法律等因素的关注”。

关于两人的说法，下列表述正确的是()。

［2017年11月真题］A、两者均正确B、A经理的说法错误，B经理的说法正确C、两者均不正确D、A经理的说法正确，B经理的说法错误【参考答案】B【今J解析】B投资者可以通过持有多种类型的证券以达到分散非系统风险，从而进一步降低整个组合的风险。

当组合中资产的数目逐渐增多的时候，非系统性风险就。

2019年6月证券投资基金基础知识真题精选及答案解析(1/40)单选题在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。

第1题关于货币市场工具的特点，以下表述错误的是（）。

A.风险较低B.流动性一般C.期限不超过1年D.是债务契约下一题(2/40)单选题在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。

第2题?以下关于私募股权二级市场投资战略，说法错误的是（）。

A.存在不同的交易形式，结构上也存在不同的设计形式B.组织通常以合伙人的形式C.周期短、风险小、流动性强D.转让有限合伙人权益份额时，新的有限合伙人不仅可能承担权利，也可能承担尚未履行的出资义务上一题下一题(3/40)单选题在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。

第3题以下不动产投资工具中，作为一种资产证券化产品，可以采取上市的方式在证券交易所挂牌交易的是（）。

A.房地产有限合伙B.房地产权益基金C.房地产投资信托基金D.房地产股份公司上一题下一题(4/40)单选题在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。

第4题在基金运作过程中，下列费用中应由基金投资者自己承担，不能从基金资产中列支的是（）。

A.基金合同生效后的信息披露费用B.销售服务费C.基金份额持有人大会费用D.基金转换费上一题下一题(5/40)单选题在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。

第5题某机构投资者7月4日买入A基金10,000份，成交价格1.1元，卖出B基金5,000份，成交价格2元，不考虑其他交易费用的前提下，该机构投资者当日需支付的印花税是（）元。

A.10B.0C.11D.21上一题下一题(6/40)单选题在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。

第6题下列关于贴现现金流估值法(discounted cash flow，DCF)的描述错误的是（）。

A.根据DCF估值法，债券的价格与贴现率成反比，与票息呈正比B.DCF估值法计算出的债券公平价格，还取决于模型估值时不同的参数设置及数据选取的人为因素C.DCF估值法只适用于债券，因为债券存续期内有稳定且确定的现金流D.根据DCF估值法，债券公平价格取决于两大因素：债券的现金流和贴现率上一题下一题(7/40)单选题在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项最符合题意。

《证券投资基金基础知识》冲关押题强训试卷一、单项选择题（每题1分，共100题，共100分。

以下备选项中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分。

）1．接受境内托管人委托，负责境外资产托管业务的境外托管人，必须符合最近（）年未受到监管机构的重大处罚，没有重大事项正在接受司法部门、监管机构的立案调查的要求。

A、3B、1C、5D、10【参考答案】A【今J解析】A 接受境内托管人委托，负责境外资产托管业务的境外托管人，必须符合最近3年没有受到监管机构的重大处罚，没有重大事项正在接受司法部门、监管机构的立案调查的要求。

2．某投资者按面值购买了一只附息债券，一个月后市场利率上升，如果此时该投资者想将该债券出售，则该债券将以（）出售，该投资者所面临的风险为（）。

A、溢价；通胀风险B、折价；再投资风险C、折价；利率风险D、溢价；流动性风险【参考答案】C【今J解析】C 债券的价格与市场利率变动密切相关，且呈反方向变动。

当市场利率上升时，大部分债券的价格会下降；当市场利率降低时，债券的价格通常会上升。

3．关于证券交易的印花税，以下表述错误的是（）。

A、目前，我国A股印花税为双边征收，税率为0．1％B、相关部门可以通过调节印花税税率和征收方向来调节交易费用C、在我国，印花税由证券交易所代税务机关收取D、印花税是在股票成交后对买卖双方投资者分别收取的税金【参考答案】A【今J解析】A 印花税是根据国家税法规定，在股票（包括A 股和B股）成交后对买卖双方投资者一按照规定的税率分别征收的税金，是交易费用的重要组成部分。

相关部门可以通过调节印花税税率和征收方向等来调节交易费用，进而调控市场活跃度。

如股票市场低迷时，可以降低印花税税率或者单边征收（只对卖方征收）以刺激交易；当股票市场过热时，可以调高印花税税率来避免过度交易。

目前，我国A股印花税税率为单边征收（只在卖出股票时征收），税率为1‰。

A项错误。

4．关于基金利润分配，以下说法中正确的是（）。

《证券投资基金基础知识》冲关押题强训试卷一、单项选择题（每题1分，共100题，共100分。

下列每小题的四个选项中，只有一项是最符合题意的正确答案，多选、错选或不选均不得分。

）1．在固定收益平台进行的固定收益证券现券交易实行净价申报，申报价格变动单位为（）,申报数量单位为（）。

A、0.01元；1手B、0.01元；10手C、0.001元；1手D、0.001元；10手【参考答案】C【今J解析】C 在固定收益平台进行的固定收益证券现券交易实行净价申报，申报价格变动单位为0.001元，申报数量单位为1手（1手为1000元面值）。

交易价格实行涨跌幅限制，涨跌幅比例为10%。

涨跌幅价格计算公式为：涨跌幅价格=前一交易日参考价格×（l±10%）。

2．关于各地不动产投资的特点，以下说法错误的是（）。

［2016年12月真题］A、地产投资主要投资于已经被开发的土地，作为未来开发房地产基础的商业地产，风险小B、养老地产投资的主要针对老人居住的地区C、工业用地投资主要投资生产用设备、研究和开发用空地和仓库等各种工业用资产的所在地D、商业房地产投资以出租而赚取收益为目的，其投资对象主要包括写字楼、零售房地产等设施【参考答案】A【今J解析】A A项，地产，亦指土地，是指未被开发的，可作为未来开发房地产基础的商业地产之一。

土地投资由于其投资价值受到宏观环境和法律法规因素影响较大而极具风险性。

3．下列哪一类大宗商品通常被认为是个人资产投资和保值的工具之一？（）［2017年7月真题］A、贵金属B、基础原材料C、农产品D、能源【参考答案】A【今J解析】A 贵金属类大宗商品，通常具备相对较好的物理属性、高度的发展性和稀少等特点，其中，黄金是贵金属类大宗商品的典型代表。

作为一种特殊的通货，黄金通常可用于储备和投资，又联系到从低级到高级不同层次的制造业。

通常，贵金属类大宗商品被认为是个人资产投资和保值的工具之一。

4．在每一风险水平上能够取得（）收益的投资组合的集合，即构成有效市场前沿。

2019基金从业资格考试证券投资基金基础知识真题及答案说明：答案和解析在试卷最后第1部分：单项选择题，共99题，每题只有一个正确答案,多选或少选均不得分。

1.[单选题]关于现代投资组合理论有效前沿，以下表述正确的是（ ）。

A)最小方差前沿只有下半部分是有效的,故称有效前沿B)有效前沿又叫做夏普有效前沿C)有效前沿位于所有资产和资产组合的左上方D)有效前沿不在最小方差前沿上2.[单选题]关于预期损失，以下说法错误的是（ ）。

A)预期损失也被称为条件风险价值度或条件尾部期望或尾部损失B)预期损失是指在给定的时间区间和置信区间内，投资组合损失的期望值C)预期损失由于其在尾部风险度量及次可加性等方面的优势，越来越受到金融行业及监管机构的重视D)预期损失是指在利率、汇率等市场因素发生变化时，投资组合损失的期望值3.[单选题]关于做市商和经纪人的作用，以下表述正确的是（ ）。

A)做市商和经纪人都可以待客买卖证券，获取佣金收入B)做市商和经纪人在证券市场上发挥的作用不同，不可能共同完成证券交易C)做市商和经纪人的利润主要来自于证券买卖差价D)做市商是市场流动性的主要参与者，经纪人是投资者买卖指令的执行者4.[单选题]黄金投资在本质上可以认为是（ ）投资，但同时黄金投资又体现出货币金融产品的特性。

A)房地产B)大宗商品C)私募股权D)收藏品5.[单选题]假设基金净值增长率服从正态分布，则可以期望在（ ）概率下，净值增长率会落入平均值正负2个标准差的范围内。

A)99%B)88%C)95%D)67%6.[单选题]可供基金进行利润分配的金额为（ ）。

A)期末未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数B)未分配利润C)本期已实现收益D)期末未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰高数7.[单选题]刘先生3月1日买入A股票1000股，共支付8000元，5月13日改股票公积金转增股本10股送1股，10月13日发放A)9.90%B)0C)37.50%D)-1%8.[单选题]某基金某年度收益为22%，同期其业绩比较基准的收益为18%，沪深300指数的收益为25%，则该基金相对其业绩比较基准的收益为（ ）。

《证券投资基金基础知识》考前强化模拟训练题（答案解析版）题型为单选题，题量为100道，每题分值1分，总分100分，60分为合格线.考试时间为120分钟1．2018年某省8个地级市的财政支出（单位：万元）分别为：59000、50002、65602、66450、78000、78000、78000、132100,这组数据的中位数为（）万元。

A、72225B、78000C、66450D、75894【参考答案】A【今J解析】A对于一组数据来说，中位数就是大小处于正中间位置的那个数值。

8个地级市的财政支出排序后为：50002、59000、65602、66450、78000、78000、78000、132100.正中间是两个数时，可用它们的平均数来作为这组样本的中位数。

该组数据的中位数为：（66450+78000）/2=72225（万元）。

2．依照《证券投资基金会计核算办法》规定，发生的基金运作费用如果影响（）小数点后第四位的，应采用待摊或预提的方法计入基金损益。

A、基金资产总值B、基金份额净值C、基金资产净值D、基金所有者权益【参考答案】B【今J解析】B基金运作费指为保证基金正常运作而发生的应由基金承担的费用，包括审计费、律师费、上市年费、分红手续费、持有人大会费、开户费、银行汇划手续费等。

按照有关规定，发生的这些费用如果影响基金份额净值小数点后第4位，应釆用预提或待摊的方法计入基金损益。

发生的费用如果不影响基金份额净值小数点后第4位的，应于发生时直接计入基金损益。

3．关于投资品种的估值，以下表述错误的是（）。

A、交易所上市的私募债按成本估值B、交易所上市的权证以当日市价估值C、交易所上市的股指期货以当日结算价估值D、交易所上市的可转债按第三方估值机构提供的估值净价估值【参考答案】D【今J解析】DD项，交易所上市交易的可转换债券按当日收盘价作为估值全价。

4．衍生工具的风险包括（）。

Ⅰ、交易双方中的某方违约的违约风险Ⅱ、标的资产价格波动导致损失的价格风险Ⅲ、缺少交易对手而不能平仓或变动的流动性风险Ⅳ、人为错误或系统故障导致的运作风险A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【参考答案】A【今J解析】A衍生工具的价值与合约标的资产紧密相关，合约标的资产的价格变化会导致衍生工具的价格变动。

《证券投资基金基础知识》冲关押题强训试卷（含答案解析）题型为单选题，题量为100道，每题分值1分，总分100分，60分为合格线.考试时间为120分钟一、单项选择题（每题1分，共100题，共100分。

下列每小题的四个选项中，只有一项是最符合题意的正确答案，多选、错选或不选均不得分。

)1．M公司2016年度资产负债表中，总资产50亿元，其中流动资产20亿元，总负债30亿元，其中流动负债25亿元，关于M公司2016年的财务状况，下列说法正确的是（）。

A、资本公积-5亿元B、实收资本20亿元C、所有者权益20亿元D、亏损5亿元【参考答案】C【今J解析】C 资产=负债+所有者权益，则所有者权益=资产-负债。

该企业总资产50亿元，总负债30亿元，则所有者权益=50-30=20（亿元）。

2．关于常用的VA、R结算方法-历史模拟法，以下表述正确的是（）。

A、历史模拟法通过风险因子的概率分布模型，继而重复模拟风险因子变动的过程B、历史模拟法假设风险因子收益率服从某特定类型的概率分布，依据历史数据计算出风险因子收益率分布C、历史模拟法可以根据历史样本分布求出风险价值，组合收益的数据可以利用组合中投资工具收益的历史D、历史模拟法事先确定风险因子收益或概率分布，利用历史数据对未来方向进行估算【参考答案】C【今J解析】C 利用历史模拟法可以根据历史样本分布求出风险价值，组合收益的数据可利用组合中投资工具收益的历史数据求得。

3．关于名义利率和实际利率，以下表述正确的是（）。

A、当物价不断下降时，名义利率比实际利率高B、名义利率是扣除通货膨胀补偿以后的利率，实际利率是包含通货膨胀补偿以后的利率C、名义利率是包含通货膨胀补偿以后的利率，实际利率是扣除通货膨胀补偿以后的利率D、当物价不断上涨时，名义利率比实际利率低【参考答案】C【今J解析】C 按债权人取得报酬的情况，可以将利率分为实际利率和名义利率。

实际利率是指在物价不变且购买力不变的情况下的利率，或者是指当物价有变化，扣除通货膨胀补偿以后的利率。

2019年《证券投资基金》（绝密版）1、基金招募说明书的主要披露事项不包括以下（）方面。

A、招募说明书摘要B、基金管理人、基金托管人的核准文件名称和核准日期C、基金资产的估值D、基金运作方式专家解析：正确答案：D 题型：常识题难易度：易基金运作方式是基金合同的内容。

2、从我国的实践看，对基金的监管负有最主要责任的机构是（）。

A、证券交易所B、证券业协会C、证监会D、银监会专家解析：正确答案：C 题型：常识题难易度：易中国证券监督管理委员会在对我国基金的监管上负有主要的责任。

3、实际盈余大于预期盈余的股票在宣布盈余后价格仍会上涨，这种市场异常现象是指（）。

A、日历异常B、事件异常C、公司异常D、会计异常专家解析：正确答案：D 题型：常识题难易度：易实际盈余大于预期盈余的股票在宣布盈余后价格仍会上涨，这种市场异常现象是指会计异常。

4、股债平衡型混合基金的股票与债券的配置比例较为均衡，大约在（）左右。

A、20%-40%B、40%-60%C、50%-70%D、60%-80%专家解析：正确答案：B 题型：常识题难易度：易股债平衡型基金股票与债券的配置比例较为平衡，比例大约在40%-60%左右。

5、（）对有效市场假设理论的阐述最为系统。

A、哈里·马科维兹B、威廉·夏普C、斯蒂芬·罗斯D、尤金·法玛专家解析：正确答案：D 题型：常识题难易度：易尤金·法玛对有效市场假设理论的阐述最为系统。

6、将指数化管双方式与积极型股票投资策略相结合的股票投资策略称为（）。

A、消极型股票投资策略B、跟踪误差法C、加强指数法D、基本分析法专家解析：正确答案：C 题型：常识题难易度：易将指数化管双方式与积极型股票投资策略相结合的股票投资策略称为加强指数法。

7、基金N与基金M具有相同的标准差，基金N的平均收益率是基金M的两倍，基金N的夏普指数（）。

A、是基金的M的两倍B、小于基金M的两倍C、大于基金M的两倍D、等于基金M的夏普指数专家解析：正确答案：C 题型：常识题难易度：中夏普指数=（基金的平均收益率一基金的平均无风险利率）／基金的标准差，基金N与M具有相同的标准差，且基金N的平均收益率是基金M的两倍，基金N的夏普指数大于基金M的两倍。