2011年证券从业投资分析每日一练(1月14日)

2011年11月证券从业资格考试《证券投资分析》真题一、单项选择题(本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。

以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。

)1．（）通常需要买入某个看好的资产或资产组合，同时卖空另外一个看淡的资产或资产组合，试图抵消市场风险而获取单个证券的阿尔法收益差额。

A．交易型策略B．多一空组合策略C．事件驱动型策略D．投资组合保险策略2．以下说法中，正确的是（）。

A．行为分析流派投资分析分为两个方向，即个体心理分析和综合心理分析B．个体心理分析基于“人的生存欲望”、“人的权力欲望”、“人的财富欲望”三大心理分析理论，旨在解决投资者在投资决策过程中产生的心理障碍问题C．基本分析流派的分析方法体系体现了以价值分析理论为基础、以统计方法和终值计算方法为主要分析手段的基本特征D．对投资市场的数量化与人性化理解之间的平衡，是技术分析流派面对的最艰巨的研究任务之一3．艾略特发现每一个周期(无论上升还是下降)可以分成（）个小过程。

A．3B．5C．6D．84．在（）中，证券价格总是能及时充分地反映所有相关信息，包括所有公开的信息和内幕信息。

A．强式有效市场B．半强式有效市场C．弱式有效市场D．所有市场5．证券投资政策涉及到（）。

A．确定投资收益目标、投资资金的规模、投资对象以及采取的投资策略和措施B．对投资过程所确定的金融资产类型中个别证券或证券群的具体特征进行考察分析C．确定具体的投资资产和对各种资产的投资比例D．投资组合的修正和投资组合的业绩评估6．下列哪种分析方法是利用统计、数值模拟和其他定量模型进行证券市场相关研究的一种方法？（）A．量化分析法B．基本分析法C．技术分析法D．证券组合分析法7．对期权价格波动影响的直接因素之一是标的物的（）。

A．账面价值B．市场价格D．协议价格8．可变增长模型中的“可变”是指（）。

A．股票的理论价值B．股票的市场价值C．内部收益率可变D．股息增长率可变9．下列属于市盈率估计方法的是（）。

2024年期货从业资格之期货基础知识每日一练试卷A卷含答案单选题（共40题）1、（）是指在交割月份最后交易日过后，一次性集中交割的交割方式。

A.滚动交割B.集中交割C.期转现D.协议交割【答案】 B2、预期（）时，投资者应考虑卖出看涨期权。

A.标的物价格上涨且大幅波动B.标的物市场处于熊市且波幅收窄C.标的物价格下跌且大幅波动D.标的物市场处于牛市且波幅收窄【答案】 B3、4月1日，人民币与美元间的即期汇率为1美元=6.2093元人民币，人民币一个月的上海银行间同业拆借利率为3.3590%，美元一个月的伦敦银行间同业拆借利率为0.1776%，则一个月 (实际天数为31天)远期美元兑换人民币汇率应为（）。

A.6.2963B.6.1263C.6.1923D.6.2263【答案】 D4、会员制期货交易所专业委员会的设置由（）确定。

A.理事会B.监事会C.会员大会D.期货交易所【答案】 A5、8月底，某证券投资基金认为股市下跌的可能性很大，为回避所持有的股票组合价值下跌风险，决定利用12月份到期的沪深300股指期货进行保值。

假定其股票组合现值为3亿元，其股票组合与该指数的β系数为0.9，9月2日股票指数为5600点，而12月到期的期货合约为5750点。

该基金应（）期货合约进行套期保值。

A.买进119张B.卖出119张C.买进157张D.卖出157张【答案】 D6、某月份铜期货合约的买卖双方达成期转现协议，协议平仓价格为67850元／吨，协议现货交收价格为67650元／吨。

买方的期赞开仓价格为67500元／吨，卖方的期货开仓价格为68100元／吨。

通过期转现交易，买方的现货实际购买成本为（）元／吨。

A.67300，67900B.67650，67900C.67300 , 68500D.67300, 67650【答案】 A7、我国期货交易所对（）实行审批制，其持仓不受限制。

A.期转现B.投机C.套期保值D.套利【答案】 C8、（）是指在交割月份最后交易日过后，一次性集中交割的交割方式。

证券从业资格（证券投资分析）模拟试卷50(题后含答案及解析) 题型有：1. 单项选择题 2. 多项选择题 3. 判断题单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。

以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。

1．下列影响股票投资价值的外部因素中，不属于宏观经济因素的是( )A．产业政策B．财政政策C．货币政策D．收入分配政策正确答案：A解析：产业政策属于行业分析中应考虑的因素。

2．我国上市公司主要通过( )形式向投资者披露其经营状况的有关信息。

A．年度报告B．中期报告C．临时公告D．以上都是正确答案：A解析：年度报告是我国上市公司最主要的信息披露形式。

3．下列处于成熟期的行业有( )A．纺B．电子商务C．电力D．个人电脑正确答案：C解析：电力行业的利润由于一定程度的垄断达到了较高的水平，而风险却因市场结构比较稳定、新企业较难进入而降低，属于典型的成熟期行业。

4．我们把根据证券市场本身的变化规律得出的分析方法称为( ) A．技术分析B．基本分析C．定性分析D．定量分析解析：技术分析是以证券市场过去和现在的市场行为为分析对象，应用数学和逻辑的方法，探索出一些典型变化规律，并据此预测证券市场未来变化趋势的技术方法。

5．可转换证券转换价值的公式是( )A．转换价值＝标的股票市场价格÷转换比例B．转换价值＝标的股票净资产÷转换比例C．转换价值＝标的股票净资产×转换比例D．转换价值＝标的股票市场价格×转换比例正确答案：D解析：可转换证券的转换价值是指实施转换时得到的标的股票的市场价值，等于标的股票每股价格与转换比例的乘积。

6．从某种意义上讲，( )可以认为是价格的一方面，指的是价格波动能够达到的极限。

A．成交价B．成交量C．时间D．空间正确答案：D解析：从某种意义上讲，空间可以认为是价格的一方面，指的是价格波动能够达到的极限。

7．( )大多发生在市场极度活跃、股价运动近乎直线上升或下降的情况下。

证券《投资分析》训练试题及答案解析每日一测：(单项选择题)()主要是在不同种类的金融工具之间进行融合，使其形成具有特殊作用的新型混合工具，以满足投资人或发行人的多样化需求。

A.无套利均衡分析技术B.整合技术C.组合技术D.分解技术【正确答案】B【本题来源】2011年9月资格《投资分析》真题单选题第56题【题目解析】整合技术就是把两个或两个以上的不同种类的基本金融工具在结构上进行重新组合或集成。

其目的是获得一种新型的混合金融工具，使它既保留原金融工具的某些特征，又创造新的特征以适应投资人或发行人的实际需要。

(单选题)以个人为发行对象的( )有时被称为储蓄债券。

A.短期国债B.流通国债C.非流通国债D.中期国债【本题来源】2011年3月证券从业资格《基础知识》真题单选题第14题【正确答案】 C【题目解析】本题所要考核的知识点是储蓄国债。

储蓄国债，是指财政部面向境内中国公民储蓄类资金发行的、以电子方式记录债权的不可流通的人民币债券。

储蓄国债采用代销或包销方式发行，通过试点商业银行面向个人投资者销售。

储蓄国债自发行之日起计息，付息方式分为利随本清和定期付息两类。

储蓄国债是2006年推出的国债新品种，具有以下特点：(1)针对个人投资者，不对机构投资者发行。

(2)采用实名制，不可流通转让。

(3)采用电子方式记录债权。

(4)收益安全稳定，由财政部负债还本付息，免缴利息税。

(5)鼓励持有到期。

(6)手续简化。

(8)付息方式较为多样。

所以，本题答案为C。

【考点】中央政府债券。

2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识每日一练试卷A卷含答案单选题（共30题）1、事前和事后风险指标的区别（）。

A.事前指标用来评价一个组合在历史上的表现和风险情况,而事后指标用来衡量和预测目前组合和未来的表现和风险情况B.事后指标通常用来评价一个组合在历史上的表现和风险情况，而事前指标则通常用来衡量和预测目前组合在将来的表现和风险清况C.事前指标比事后指标更准确D.事后指标比事前指标更准确【答案】 B2、投资交易中的操作风险主要指由于人员、流程、系统或外部因素造成的（）。

A.交易量大能波动B.交易未实现C.交易失误D.交易价格大幅波动【答案】 C3、（）是指未被开发的，可作为未来开发房地产基础的商业地产之一。

A.地产B.写字楼C.酒店D.养老地产【答案】 A4、下列关于有保证证券的说法，不正确的是（）。

A.有保证债券中有最高受偿等级的是第一抵押权债券或有限留置权债券B.抵押债券的保证物是土地、房屋、设备等不动产C.质押债券的保证物是债券发行者持有的债权或股权，而非真实资产D.有保证的债券融资成本较高【答案】 D5、关于名义利率和实际利率，以下表述正确的是（）A.名义利率是扣除通货膨胀补偿以后的利率，实际利率是指包含对通货膨胀补偿的利率B.当物价下降时，名义利率比实际利率高C.当物价下降时，名义利率比实际利率低D.名义利率是指包含对通货膨胀补偿的利率，实际利率是扣除通货膨胀补偿以后的利率【答案】 D6、会员制证券交易所的日常事务决策机构是（）。

A.董事会B.理事会C.监事会D.会员大会【答案】 B7、（）指期权的买方只有在期权到期日才能执行期权，既不能提前也不能推迟。

A.美式期权B.欧式期权C.看涨期权D.看跌期权【答案】 B8、上交所规定，符合条件的证券公司可以为A.充当经纪人角色，执行投资者的指令B.充当做市商角色，执行投资者的指令C.充当做市商角色，为市场提供流动D.充当经纪人角色，为市场提供流动【答案】 C9、按照现行的股息红利差别化个人所得税政策，投资者持有期限在1个月以上至1年（含1年）的股票取得的股息红利，适用的个人所得税税率为（）。

证券投资学练习题一、名词解释1.成长股、蓝筹股、绩优股、防守股、周期股2.证券交易所与场外交易OTC3.证券投资、债券投资、股票投资4.普通股、优先股、A、B、H、N股5、国债、公司债券、股票、基金、股价指数期货6、承销、包销、公开发行、IPO7、市盈率、流动比率、市净率8、股票保证金交易、股票过户、开户、交割、清算9、投资三要素、债券六大属性、债券四要素10、NASDAQ、集合竟价、连续竟价二、简答题1．试述股价指数的定义及性质2．试述证券市场（流通市场、交易所）的功能与作用。

3．什么是股价指数？股价指数的作用是什么？4．试述股票的性质及股东的权利。

5．普通股的特点及和优先股的主要区别在哪？6．试述债券的性质并说明它们之间的关系。

7．交易所内的证券交易有哪几步程序？8．试述股票发行市场与流通市场的关系。

9．证券市场的投资与投机的关系。

10、股票与债券有哪些主要区别？11、证券发行的主要方式。

12、股票基本分析的主要内容有哪些？13、基金的主要分类、开放式基金和封闭式基金的主要区别。

14、证券交易所与场外交易的主要区别。

15、试述债券的六大属性与五大定理。

三、计算题1.张三1999年5月以12元/股的价格买入某股票50手，于2000年4月15日以12.5元/股将该股全部卖出，同日，李四以12.5元/股的价格买入该股100手，并于2000年6月以15元/股卖出。

在此期间该股的利润分配为10股送3股并派息2元，股权登记日为2000年4月14日，除权（息）日为4月15日。

求张三、李四的持有期回报。

2.某贴现债券的面值为100元，到期期限为1年，发行价格为90元。

求该债券的到期收益率。

3．某股票预计今后二年的红利固定为0.20元/股，第三年开始红利以每年5%的增长率固定成长，若折现率为8%，试计算该股票的现值价格4．某投资者于1999年2月8日以16.75元的价格购进X股票6000股，该股已公布的分配方案为每10股送2股。

2023年证券从业之金融市场基础知识每日一练试卷A卷含答案单选题（共100题）1、金融期权的主要风险指标Delta=（）。

A.期权价格变化/期权标的证券价格变化B.期权标的证券变化/期权价格变化C.期权价格变化/无风险利率变化D.无风险利率变化/期权价格变化【答案】 A2、失业率、银行未收回贷款规模等属于经济指标分类中的（）。

A.先行性指标B.同步性指标C.滞后性指标D.技术性指标【答案】 C3、下列关于中国证券业协会依据行政法规、中国证监会有关要求行使职责的说法，正确的有（）。

A.①②③B.①③④C.③④D.①④【答案】 C4、《QFII、RQFII办法》及配套规则修订内容将QFII、RQFII资格和制度规则合二为一，为了放宽准入条件，（）。

A.①②④B.①②③④C.①③④D.①②③【答案】 B5、按照《证券法》，我国证券公司的业务范围包括（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】 C6、关于现行我国国债的发行方式，下面说法正确的是（）。

A.凭证式国债和记账式国债都采用承购包销方式B.凭证式国债和记账式国债都采用竞争性招标方式C.凭证式国债采用承购包销方式，记账式国债采用竞争性招标方式D.凭证式国债采用竞争性招标方式，记账式国债采用承购包销方式【答案】 C7、（）是指证券买卖双方在成交后就办理交收手续，买入者付出资金并得到证券，卖出者交付证券并得到资金。

A.回购交易B.远期交易C.现券交易D.期货交易【答案】 C8、债券作为证明债权债务关系的凭证，一般以有一定格式的票面形式来表现。

通常，债券票面上的四个基本要素包括（）。

A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④【答案】 D9、沪港通试点初期，香港证监会要求参与港股通的境内投资者仅限于机构投资者及证券账户及资金账户资产合计不低于（）的个人投资者。

A.人民币20万元B.人民币50万元C.人民币80万元D.人民币100万元【答案】 B10、（2020年真题）下列关于我国债劵市场的说法，正确的有（）A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】 A11、（2019年真题）下列关于证券登记结算公司的表述正确的是（）。

证券从业资格考试《证券投资分析》每日一练（12.1）【6】三、判断题1.B。

【解析】趋势策略与动量策略的操作思路类似，只不过动量策略更侧重量化分析，而趋势策略往往会与技术分析相联系。

2.B。

【解析】证券市场上的各种信息主要来自于政府部门、证券交易所、中国证券业协会、证券登记结算公司、上市公司、中介机构、媒体和其他来源。

3.B。

【解析】上市公司作为经营主体，它所公布的有关信息，是投资者对其证券进行价值判断的最重要来源。

证券交易所发布的信息是证券分析中的首要信息来源。

4.B。

【解析】媒体是信息发布的主体之一，同时也是信息发布的主要渠道。

作为信息发布的主渠道，媒体是连接信息需求者和信息供给者的桥梁。

5.B。

【解析】可转换证券的投资价值是指当它作为不具有转股选择权的一种证券的价值。

将可转换证券转股前的利息收入和转股时的转换价值按适当的必要收益率折算的现值是可转换证券的理论价值，也称为“内在价值”。

可转换证券由于是具有选择权的特殊公司证券，其价值有投资价值、转换价值、理论价值(内在价值)及市场价值之分。

6.A。

【解析】对于股价或汇率的随机过程，多以布朗运动模型来描述。

7.B。

【解析】期权价格受多种因素影响，但从理论上说，由两个部分组成，即内在价值和时间价值。

8.B。

【解析】当转换平价小于标的股票的市场价格时，可转换证券的市场价格小于可转换证券的转换价值，即可转换证券持有人转股前所持有的可转换证券的市场价值小于实施转股后所持有的标的股票资产的市价总值，如果不考虑标的股票价格未来变化，此时转股对持有人有利。

9.A。

【解析】无论从长期看还是从短期看，宏观经济环境是影响公司生存、发展的最基本因素。

10.B。

【解析】国内生产总值有三种表现形态，即价值形态、收入形态和产品形态。

从价值形态看，它是所有常住居民在一定时期内生产的全部货物和服务价值超过同期中间投入的全部非固定资产货物和服务价值的差额;从收入形态看，它是所有常住居民在一定时期内创造并分配给常住居民和非常住居民的初次收入分配之和;从产品形态看，它是所有常住居民在一定时期内最终使用的货物和服务价值与货物和服务净出口价值之和。

***************************************************************************************试题说明本套试题共包括1套试卷答案和解析在每套试卷后证券从业资格考试_金融市场基础知识_真题模拟题及答案_第01套(95题)***************************************************************************************证券从业资格考试_金融市场基础知识_真题模拟题及答案_第01套1.[单选题]关于金融期权，下列说法错误的是（ ）。

A)金融期权交易双方的权利与义务对称，即对任何一方而言，都既有要求对方履约的权利，又有自己对对方履约的义务B)在金融期权交易中，只有期权出售者，尤其是无担保期权出售者才需要开立保证金账户，并按规定交纳保证金，以保证其履约义务C)从理论上说，期权购买者在交易中的潜在亏损是有限的D)从理论上说，期权出售者在交易中可能遭受的损失是无限的2.[单选题]债券信用评级从初评工作开始到信用评级报告初稿完成日，单个主体评级或债券评级不应少于（）个工作日，集团企业评级或债券评级不应少于（ ）个工作日。

A)15，30B)20，45C)15，45D)20，303.[单选题]（ ）是指证券公司、证券投资咨询机构接受客户委托，按照约定，向客户提供涉及证券及证券相关产品的投资建议服务，辅助客户做出投资决策，并直接或者间接获取经济利益的经营活动。

A)证券经纪业务B)证券投资顾问业务C)证券投资咨询业务D)证券资产管理业务4.[单选题]银行业金融机构发行资本补充债券，应满足的条件不包括（ ）。

A)具有完善的公司治理机制B)偿债能力良好，且成立满一年C)遵守国家产业政策和信贷政策D)经营稳健，资产结构符合行业特征下列不属于货币市场的有（ ）。

A)股票市场B)银行间同业拆借市场C)商业票据市场D)大额可转让存单市场6.[单选题]下列关于主板市场和创业板市场说法，正确的是（ ）。

第八章融资融券业务一、单项选择题1、中国证券监督治理委员会派出机构应当自收到融资融券申请书之日起( )个工作日内，向中国证券监督治理委员会出具是否同意申请人开展融资融券业务试点的书面意见。

A.5B.8C.10D.152、融资融券业务的决策与授权体系原则上按照( )的架构设立和运行。

A.董事会一业务决策机构一业务执行部门一分支机构B.业务决策机构一董事会一业务执行部门一分支机构C.业务决策机构一业务执行部门一董事会一分支机构D.业务决策机构一业务执行部门一分支机构一董事会3、客户信用证券账户为证券公司客户信用交易担保证券账户的( )证券账户。

A.一级B.二级C.三级D.初始4、证券公司通知客户在约定的期限内追加担保物的，那个期限不得超过( )交易日。

A.1个B.2个C.5个D.10个5、客户融券卖出标的股票的流通股本应许多于( )股或流通市值不低于( )元。

A.1亿，5亿B.2亿，5亿C.5亿，8亿D.2亿，8亿6、融券卖出的申报价格不得低于该证券的( )。

A.收盘价B.前一日平均收盘价C.最新成交价D.净值7、标的证券为股票的，应当符合的条件是( )。

A.在交易所上市交易满2个月B.融资买入标的股票的流通股本许多于1亿股或流通市值不低于3亿元C.股东人数许多于l 000人D.近3个月内日均换手率不低于基准指数日均换手率的20％8、客户融资买入证券时，融资保证金比例不得低于( )。

A.15％B.20％C.50％D.100％9、客户融资买入证券时，融资保证金比例是指客户融资买入时交付的保证金与融资交易金额的比例，计算公式为( )。

A.融资保证金比例=保证金/融资买入证券数量×买入价格×100％B.融资保证金比例=保证金/融券卖出证券数量×卖出价格×100％C.融资保证金比例=保证金/融资买入证券数量X证券市价×100％D.融资保证金比例=保证金/融资买入证券数量×收盘价×l00％10、维持担保比例是指客户担保物价值与其融资融券债务之间的比例，计算公式为( )。

证券从业资格考试证券市场基础知识每日一练（12.7）【2】二、多项选择题(本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。

以下各小题所给出的选项中，有一项或一项以上符合题目要求。

)1.下列可以发行证券的有( )。

A.个人B.企业C.政府D.金融机构BCD2.证券市场监管机构包括( )。

A.国务院证券监督管理机构B.国务院证券监督管理机构的派出机构C.证券登记结算公司D.行业协会ABD3.新《公司法》明确了关联交易的概念，具体规定包括( )。

A .董事会会议由1/2 以上无关联关系董事出席即可举行，董事会会议所作决议须经无关联关系董事过半数通过B .明确规定公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员及其他人不得利用关联关系侵占公司利益C .利用关联交易致使公司遭受损害的，应当承担赔偿责任D .上市公司董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系的，不得对该项决议行使表决权ABCD4.对基金管理人的概念理解不正确的是( )。

A.是负责基金发起设立与经营管理的专业性机构B.由依法设立的基金管理公司担任C.基金管理人的目标函数是自身利益的最大化D.基金管理公司通常由证券公司、信托投资公司或其他机构发起成立，但不具有独立法人地位CD5.金融期货与金融期权的不同之处包括( )。

A.标的物不同B.投资者权利与义务的对称不同C.履约保证不同D.现金流转不同ABCD6.新《证券法》将注册资本最低限额与证券公司从事的业务种类直接挂钩，分为( )三个标准。

A.1000万元B.5000万元C.1亿元D.5亿元BCD7.与金融衍生产品相对应的基础金融产品可以是( )。

A.债券B.股票C.银行定期存款单D.金融衍生工具ABCD8.近年来，我国金融债券市场发展较快。

金融债券品种不断增加，主要包括( )。

A.证券公司债券B.央行票据C.保险公司次级债务D.政策性银行金融债券ABCD9.下面的( )不是我国证券交易所目前采取的组织形式。

41.“推荐购买某种股票的分析家越多，这种股票越有可能下跌”属于( )。

A.日历异常B.事件异常C.公司异常D.会计异常42.完全正相关的证券A和证券B，其中证券A标准差为40%，期望收益率为15%，证券B的标准差为20%，期望收益率为12%，那么证券组合(25%A+75%B)的标准差为( )。

A.20%B.25%C.30%D.35%43.( )是指按照事先设定的百分比作为买入和卖出股票的标准的一种分析方法。

A.上涨与下跌线B.简单过滤器规则C.相对强弱理论D.卖空比率44.( )是对一家公司增长能力非常直接而且客观的度量。

A.每股收益B.持续增长率C.红利收益率D.资产负债率45.( )证券组合的投资者很少会购买分红的普通股。

A.增长型B.混合型C.货币市场型D.收入型46.( )旨在通过基本分析和技术分析构造投资组合，并通过买卖时机的选择和投资组合结构的调整，获得超过市场组合收益的回报。

A.积极型投资策略B.集体投资策略C.个人投资策略D.消极型投资策略47.买入并持有策略是( )的长期再平衡策略，适用于长期计划水平并满足于战略陛资产配置的投资者。

A.稳健型B.平衡型C.消极型D.积极型48.在战略资产配置的基础上根据市场的短期变化，对具体的资产比例进行微调，这种资产配置方式是( )。

A.资产混合配置B.恒定混合策略C.战术性资产配置D.买入并持有策略49.以下各项中，不属于指数化方法的是( )。

A.分层抽样法B.优化法C.收益最大化法D.方差最小化法50.( )是一种较为直观的、通过分析基金在不同市场环境下现金比例的变化情况来评价基金经理择时能力的一种方法。

A.现金比例变化法B.现金变化法C.银行存款比例变化法D.二次项法41.【解析】答案为B。

市场异常可以被分为日历异常、事件异常、公司异常以及会计异常等。

其中，事件异常是与特定事件相关的异常现象。

如，分析家推荐：推荐购买某种股票的分析家越多，这种股票越有可能下跌;入选成分股：股票入选成分股，引起股票上涨等。

省（市区） 姓名 准考证号 ………密……….…………封…………………线…………………内……..………………不……………………. 准…………………答…. …………题…初级银行从业资格证《个人理财》每日一练试卷D 卷考试须知：1、考试时间：120分钟，本卷满分为100分。

2、请首先按要求在试卷的指定位置填写您的姓名、准考证号等信息。

3、请仔细阅读各种题目的回答要求，在密封线内答题，否则不予评分。

一、单选题（本题共90小题，每题0.5分，共计45分）1、宋体债券回购交易中，投资方（买方）获得的是（ ） A 、债券利息 B 、回购协议利率 C 、债券本息 D 、资金融通2、李敏女士于2014年1月7日存入定活两便储蓄存款10000元，2014年3月6日支取，在年利率为3%时，得到的利息是（ ）元。

（假设整存整取3个月定期存款年利率为3%，活期利率为0.5%） A 、55 B 、65 C 、8 D 、153、支出形成费用或成本，而延期收入形成的是（ ） A 、资产 B 、负债 C 、收入 D 、费用4、2008年，政府加强了紧缩的宏观经济政策和控制房地产价格的上涨，深圳、广州和北京等大城市的房价均有不同程度的下降，这主要体现了影响房地产价格的（ ）A 、行政因素B 、社会因素C 、经济因素D 、自然因素5、当事人互负债务，有先后履行顺序，先履行一方未履行的，后履行一方有权拒绝其履行要求；先履行一方履行债务不符合约定的，后履行一方有权拒绝其相应的履行要求。

这种权力通常称为（ ） A 、先履行抗辩权 B 、同时履行抗辩权 C 、不安抗辩权 D 、后履行抗辩权6、下列选项中，不属于委托代理终止的情形的是（ ） A 、代理期间届满或者代理事务完成 B 、被代理人取消委托或者代理人辞去委托 C 、被代理人死亡D 、代理人丧失民事行为能力7、以下关于债券和股票说法错误地是（ ） A 、收益率相互影响B 、都属于有价证券C 、都是筹资手段D 、都有规定地偿还期限8、下列不属于专业理财人员根据客户家庭生命周期给予资产配置建议的总体原则的是（ ） A 、家庭形成期至家庭衰老期，随客户年龄增加，投资风险比重应逐步降低 B 、子女小时和客户年老时，注重流动性好的存款和货币基金的比重要高 C 、家庭成长期流动性较大，应减少资金向外流出银行从业资格证试题D、家庭衰老期的收益性需求最大，投资组合中债券比重应该最高9、宋体下列关于期货合约的特点，正确的说法有（）个。

2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识每日一练试卷A卷含答案单选题（共30题）1、计算基金詹森指数需已知的变量不包括（）A.系统风险系数B.市场指数收益率C.无风险收益率D.基金信息比率【答案】 D2、下列衍生工具属于嵌入式衍生工具的是（）。

A.含赎回条款的债券B.期权合约C.互换交易合约D.期货合约【答案】 A3、权益乘数的计算方法是（）。

A.资产除以所有者权益B.负债除以所有者权益C.资产除以负债D.负债除以资产【答案】 A4、根据自律管理要求，证券登记结算机构为保证业务的正常运行必须采取的措施包括（）A.I、II、III、IVB.I、II、IVC.I、III、IVD.I、II、III【答案】 D5、下列关于债券结算业务类型的表述，不正确的是（）。

A.分销业务按单一券种进行，通过分销指令办理B.现券交易的结算按单一券种办理，结算日为T+0或T+1C.债券远期交易从成交日至结算日的期限（含成交日不含结算日）为2~365天D.债券借贷首期采用券费对付结算方式，到期可采用券券对付、返券付费解券和券费对付结算方式中的任何一种【答案】 D6、根据有关规定，基金收益分配默认的方式是（）。

A.分红再投资B.现金分红C.直接分配基金份额D.固定红利【答案】 B7、以下不属于货币市场工具的特点的是（）。

A.期限在一年以上B.流动性高C.本金安全性高，风险较低D.大宗交易，主要是机构投资者参与【答案】 A8、若一年期国库券的收益率为3％，风险厌恶投资者要求的风险溢价为5％，则该投资者的期望收益率为（）。

A.2％B.8％C.5％D.3％【答案】 B9、全国银行间债券市场交易的固定收益品种估值的说法正确的是（）。

A.含权的固定收益品种，以第三方估值机构提供的相应品种当日的估值净价进行估值B.不含权的固定收益品种，可以第三方估值机构提供的相应品种当日的唯一估值净价估值C.不含权的固定收益品种，可以第三方估值机构提供的相应品种推荐估值净价进行估值D.对银行间市场未上市，且第三方估值机构未提供估值价格的债券，在发行利率与二级市场利率不存在明显差异、未上市期间市场利率没有发生大的变动的情况下，按成本估值【答案】 D10、业内最常用的股票型基金相对收益归因分析模型是（）A.平均收益率B.夏普比率C.B.rinson模型D.特雷诺比率【答案】 C11、关于基金估值程序，以下说法错误的是（）。

第四章基金管理人一、单项选择题1、依据我国《证券投资基金法》的规定，基金管理人只能由依法设立的（）担任。

A、基金管理公司B、基金托管人C、投资管理公司D、基金发起人2、我国相关法规规定，基金管理公司的注册资本应不低于（）人民币。

A、8 000万元B、1亿元C、12 000万元D、15 000万元3、基金管理公司的主要股东是指出资额占基金管理公司注册资本的比例最高且不低于（）的股东。

A、20％B、25％C、33％D、50％4、我国相关法规规定，基金管理公司的主要股东的注册资本不得低于（）人民币。

A、2亿元B、3亿元C、5亿元D、10亿元5、基金管理公司除主要股东外的其他股东，注册资本、净资产应当不低于（）人民币。

A、1亿元B、2亿元C、3亿元D、5亿元6、基金管理公司应当建立健全独立董事制度，独立董事人数不得少于3人，且不得少于董事会人数的（）。

A、1／4B、1／3C、1／2D、2／37、基金管理公司应当建立健全督察长制度，督察长由（）聘任，并对其负责。

A、股东会B、董事会C、董事长D、总经理8、（）是基金管理公司最核心的一项业务。

A、投资管理业务B、基金募集与销售业务C、基金行政业务D、受托资产管理业务9、在我国，基金管理公司采取的组织形式是（）。

A、有限责任公司B、股份C、合伙制D、合作制10、（）是基金管理公司管理基金投资的最高决策机构。

A、总经理B、董事会C、风险控制委员会D、投资决策委员会11、在基金管理公司，记录并保存每日投资交易情况的工作由（）负责。

A、投资部B、研究部C、交易部D、财务部12、关于特定客户资产管理业务，以下说法不正确的是（）。

A、又称专户理财业务B、由政策性银行担任资产托管人C、基金管理公司向特定客户募集资金D、接受特定客户财产委托担任资产管理人13、（）在很大程度上反映了基金管理公司对投资者服务的质量，对基金管理公司整个业务的发展起着重要的支持作用。

A、基金募集与销售B、基金的投资管理C、基金的会计核算D、基金运营服务14、基金管理人管理的不是自己的资产，而是投资者的资产，因此其对投资者负有重要的（）责任。

2023年期货从业资格之期货投资分析每日一练试卷A卷含答案单选题（共30题）1、2011年8月1日，国家信息中心经济预测部发布报告指出，三季度物价上涨可能创出今年季度峰值，初步统计CPI同比上涨52%左右，高于第季度的67%。

在此背景下，相对于价格变动而言，需求量变动最大的是( )。

[2011年9月真题]A.食品B.交通支出C.耐用消费品D.娱乐消费【答案】 D2、美国供应管理协会(ISM)发布的采购经理人指数(PMI)是预测经济变化的重要的领先指标。

一般来说，该指数( )表明制造业生产活动在收缩，而经济总体仍在增长。

A.低于57％B.低于50％C.在50％和43％之间D.低于43％【答案】 C3、当前十年期国债期货合约的最便宜交割债券(CTD)报价为102元，每百元应计利息为0.4元。

假设转换因子为1，则持有一手国债期货合约空头的投资者在到期交割时可收到（）万元。

A.101.6B.102C.102.4D.103【答案】 C4、将依次上升的波动低点连成一条直线，得到( )。

A.轨道线B.压力线C.上升趋势线D.下降趋势线【答案】 C5、4月22日，某投资者预判基差将大幅走强，即以100．11元买入面值1亿元的“13附息国债03”现券，同时以97．38元卖出开仓100手9月国债期货；4月28日，投资者决定结束套利，以100．43元卖出面值1亿元的“13附息国债03”，同时以97．40元买入平仓100手9月国债期货，若不计交易成本，其盈利为（）万元。

A.40B.35C.45D.30【答案】 D6、利用MACD进行价格分析时，正确的认识是( )。

A.出现一次底背离即可以确认价格反转走势B.反复多次出现顶背离才能确认价格反转走势C.二次移动平均可消除价格变动的偶然因素D.底背离研判的准确性一般要高于顶背离【答案】 C7、下列不属于实时监控量化交易和程序的最低要求的是（）。

A.设置系统定期检查量化交易者实施控制的充分性和有效性B.市场条件接近量化交易系统设计的工作的边界时，可适用范围内自动警报C.在交易时间内，量化交易者可以跟踪特定监测工作人员负责的特定量化交易系统的规程D.量化交易必须连续实时监测，以识别潜在的量化交易风险事件【答案】 A8、假如一个投资组合包括股票及沪深300指数期货，βS=1.20，βf=1.15，期货的保证金比率为12%。

初级银行从业资格《个人理财》每日一练试卷B卷含答案考试须知：1、考试时间：120分钟，本卷满分为100分。

2、请首先按要求在试卷的指定位置填写您的姓名、准考证号等信息。

3、请仔细阅读各种题目的回答要求，在密封线内答题，否则不予评分。

姓名：_______考号：_______一、单选题（本题共90小题，每题0.5分，共计45分）1、证券投资基金通过多样化的资产组合，可以分散化资产的（）A、系统性风险B、市场风险C、非系统性风险D、政策风险2、下列关于货币政策对证券市场的影响，不正确的是（）A、一般说来，利率下降时，股票价格将上升B、如果中央银行提高存款准备金率，证券市场价格将趋于上涨C、如果中央银行采取宽松的货币政策，股票价格将上涨D、如果中央银行提高再贴现率，会使证券市场行情走势下跌3、美式期权，是指交易者可以在到期日之前的任何一个营业日办理外汇交割的（）A、期权交易B、产权交易C、货币交易D、期权交换4、制定保险规划的原则不包括（）A、转移风险原则B、量力而行原则C、分析客户保险需要原则D、合法性原则5、引发金融产品系统性风险的因素不包括（）A、货币与财政政策B、金融市场发展状况C、战争D、操作风险6、英国现行的信托业务可分为（）和（）A、一般信托业务，投资信托业务B、特别信托业务，投资信托业务C、一般信托业务，理财信托业务D、特别信托业务，理财信托业务7、临时性贷款的期限一般不超过（）A、12个月B、6个月C、3个月D、1个月8、小华月投资1万元，报酬率为6％，10年后累计多少元（）A、年金终值为1438793.47元B、年金终值为1538793.47元C、年金终值为1638793.47元D、年金终值为1738793.47元9、下列选项中，不属于税收规划原则的是（）A、合法性原则B、目的性原则C、逃税性原则D、综合性原则10、银行在非保本银行贷款类信托理财产品中承担的风险是（）A、声誉风险B、信用风险C、收益风险D、流动性风险11、关于互换交易的作用说法错误的是（）A、可以改善债务结构B、具有价格发现的功能C、可以降低筹资成本D、可以降低利率、汇率风险12、公司职工取得的用于购买企业国有股权的劳动分红应按照（）项目征收个人所得税A、工资薪金所得B、劳务报酬所得C、利息、股息、红利所得D、其他所得13、货币的对外价值主要是看该国货币的（）A、汇率波动B、汇率平稳C、汇率高低D、汇率水平14、一般而言，各类基金的风险特征由高到低的排序依次是（）A、股票型基金→债券型基金→混合型基金→货币市场基金B、股票型基金→混合型基金→债券型基金→货币市场基金C、混合型基金→股票型基金→债券型基金→货币市场基金D、混合型基金→股票型基金→货币市场基金→债券型基金15、（）行业表现出较强的生产半径和销售区域的特征。

一、单项选择题第1题下列关于证券承销与保荐业务的说法中，错误的是()。

A.证券承销是指证券公司代理证券发行人发行证券的行为B.证券公司履行保荐职责，应按规定注册登记为保荐机构C.证券发行人负责证券发行的主承销工作D.保荐机构负有对发行人进行尽职调查的义务【正确答案】 C【答案解析】证券公司履行保荐职责，应按规定注册登记为保荐机构。

保荐机构负责证券发行的主承销工作，负有对发行人进行尽职调查的义务，对公开发行募集文件的真实性、准确性、完整性进行核查，向中国证监会出具保荐意见，并根据市场情况与发行人协商确定发行价格。

第2题我国证券公司的设立实行()。

A.报备制B.审批制C.注册制D.备案制【正确答案】 B【答案解析】我国证券公司的设立实行审批制，由中国证监会依法对证券公司的设立申请进行审查，决定是否批准设立。

未经中国证监会批准，任何单位和个人不得经营证券业务。

第3题下列关于上海证券交易所的特点的描述,错误的是()。

A.国内首家证券交易市场B.交易采用电脑自动撮合成交的方式C.上海证券交易所成立于1992年11月26日D.交易时间为每周一至周五【正确答案】 C【答案解析】上海证券交易所成立于1990年11月26日，故C选项错误。

第4题按基金的投资标的划分，证券投资基金可分为()。

A.债券基金、股票基金、货币市场基金B.封闭式基金与开放式基金C.成长型基金与收入型基金D.契约型基金与公司型基金【正确答案】 A【答案解析】按基金的投资标的划分，证券投资基金可分为债券基金、股票基金、货币市场基金等。

第5题金融市场的主要参与者不包括()。

A.政府部门B.金融机构C.公益组织D.个人【正确答案】 C【答案解析】金融市场的参加者是指参与金融市场的交易活动而形成证券买卖双方的单位，包括：(1)政府部门。

政府部门通过发行债券筹集资金。

(2)工商企业。

工商企业既可能是筹资者，也可能是资金供应者。

(3)金融机构。

金融机构是金融市场最重要的参与者，主要有存款性金融机构、非存款性金融机构、中央银行等。

2011 年11 月证券从业资格考试证券投资分析试题及答案一．单项选择题( 本大题共60小题，每小题0.5 分，共30 分。

以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。

)1．（）通常需要买入某个看好的资产或资产组合，同时卖空另外一个看淡的资产或资产组合，试图抵消市场风险而获取单个证券的阿尔法收益差额。

A．交易型策略C．事件驱动型策略B．多一空组合策略D．投资组合保险策略2．以下说法中，正确的是（）。

A．行为分析流派投资分析分为两个方向，即个体心理分析和综合心理分析B．个体心理分析基于“人的生存欲望”、“人的权力欲望”、“人的财富欲望”三大心理分析理论，旨在解决投资者在投资决策过程中产生的心理障碍问题C．基本分析流派的分析方法体系体现了以价值分析理论为基础、以统计方法和终值计算方法为主要分析手段的基本特征D．对投资市场的数量化与人性化理解之间的平衡，是技术分析流派面对的最艰巨的研究任务之一3．艾略特发现每一个周期( 无论上升还是下降) 可以分成（）个小过程。

A．3 C．6B．5 D．84．在（）中，证券价格总是能及时充分地反映所有相关信息，包括所有公开的信息和内幕信息。

A．强式有效市场B．半强式有效市场C．弱式有效市场D．所有市场5．证券投资政策涉及到（）。

A．确定投资收益目标、投资资金的规模、投资对象以及采取的投资策略和措施B．对投资过程所确定的金融资产类型中个别证券或证券群的具体特征进行考察分析C．确定具体的投资资产和对各种资产的投资比例D．投资组合的修正和投资组合的业绩评估6．下列哪种分析方法是利用统计、数值模拟和其他定量模型进行证券市场相关研究的一种方法？（）A．量化分析法C．技术分析法B．基本分析法D．证券组合分析法7．对期权价格波动影响的直接因素之一是标的物的（）。

A．账面价值C．时间价值B．市场价格D．协议价格8．可变增长模型中的“可变”是指（）。

A．股票的理论价值C．内部收益率可变B．股票的市场价值D．股息增长率可变9．下列属于市盈率估计方法的是（）。