]GOLDRATT SATELLITE PROGRAM
高瑞特卫星节目
SESSION TWO
第二讲
FINANCE AND MEASUREMENTS
财务与绩效评估
Good evening, and to all the friends in the Americas- Good morning!
大家晚安。各位美国的朋友早安。
Finance and measurements.
财务与绩效评估。
Finance is the function in our organization that takes care of the money.
财务在我们组织里的功能是管理金钱。
They are the ones who are responsible for all the payables, they are the one who pays. 他们负责所有的应付帐款，他们是付钱的人。
They are responsible for the receivables, the one who invoice and are supposed to collect as well.
他们负责应收帐款，要开发票而且必须催收款项。
They are also in charge of all our relationships with the banks. But I am not going to talk about that aspect of the work of finance.
他们也负责维系我们与银行之间的关系，但是我不打算讨论财务那部分的功能。What I am going to concentrate on in this session is the link between finance and measurements.
在这个讲次里，我把重点放在财务与绩效评估之间的关联。
Finance are the scorekeepers. They are responsible for judging the actions and the decisions that we do in the organization.
财务是计分员，他们负责评估我们在组织里的各项行为和决策。
And if you look into it, you will find out that actually the areas that we are looking for judgements and for help from finance to judge, to measure, are five different areas.
如果你深入探讨，会发现我们希望财务帮忙评估衡量的共有五部分。
One of them is judgement of the system as a whole.
其中之一是对系统作整体评估。
That is why finance is the one that does the profit and loss statement, the P&L statement and the balance sheet.
这就是财务之所以能提供损益表和资产负债表的原因。
This is the judgement of the system as a whole.
这是对系统作整体评估。
Another thing is not just judging backwards in time like the P&L is always done on
the last quarter of the last year, but forward in time.
财务不只能在事后提供评估，例如损益表总是在每年的最后一季制作，而且也能在事前提供评估。
And I am talking about judging investments.
我要说的是评估各项投资。
When you are filling in an appropriation request for a new machine you have to justify it.
你在填写一部新机器的申请单时，必须评估为什么要买它。
And this usually goes through finance.
这时通常需要透过财务。
It is not that they are making the final decision, but they are the ones who say whether or not the numbers that you put are realistic.
并不是说财务有权作最后决定，而是他们能判定你提供的数字是否合理。Then there is a totally different judgement, more on day-to-day, which is make/buy decisions.
于是他们有全然不同的评估方式，以决定是由内部制造或向外购买。
What things should we do at home, what things should we rather buy from the outside.
什么产品应该自己制造，什么产品应该从外面购买。
And then, in many large companies, it is not just the system as a whole that has to be judged, but subsystems, profit centers.
然而在许多大公司里，需要评估的不只是整个系统，也要评估次系统，所谓的利润中心。
They are the one who have to provide the judgement of the performance of the profit center.
财务人员必须提供利润中心的绩效评估。
And last but not least, probably the one that is attracting most of the attention, the one that we take almost for granted, is the judgement of the product or the judgement of the service.
最后，可能是最引人注目的一点，而我们通常都将这一点视为理所当然，那就是对产品或服务的评估。
Do we make money on this product, and if so how much?
这项产品是否赚钱，如果是，赚多少？
So we will know whether or not we want to push this product or maybe to refrain from offering it.
由此可得知，我们是否要继续促销或停止提供这项产品。
All this program is about improving the performance of our organization.
本课程所有的内容都是关于如何改善我们组织的绩效。
And the question starts to be: do we have anything to improve regarding the judgement of all these five areas?
问题是：我们是否需要改进评估这五部分的方式？
To my amazement, when I am coming and asking managers in organizations: …do we have room for improvement here?, they will all say …yes?.
令我惊讶的是，当我走进组织里询问经理人：”我们这里是否有改进的空间？”他们都会说：”有。”
But what are they complaining about?
但是他们在抱怨什么？
They complain about the fact that the judgement is not timely enough.
他们抱怨评估报告出来的速度不够快。
For example, we have to wait three weeks after the end of the quarter in order to get the quarterly statements. Bad!
例如我们必须等到这一季结束后的三个星期，才能拿到季报。太慢了！
If you talk with the financial people, they will tell you …yes we have problems because it takes too much money or too much effort to assemble all this data or the data is not accurate?.
如果你跟财务人员反应，他们会告诉你：”没错，我们碰到一些问题，因为收集所有的数据需要花费很多金钱和精力，或者是数据不精确。”
And yes they do agree that they have to improve in order to make it more timely.
没错，他们也同意必须改进才能及时提供数据。
I think that the problem is by far bigger. And it is not just me who thinks like that. 我认为问题更严重，而且不是只有我这么想。
I believe that most professionals in accounting, in finance, believe that the problem is much, much bigger.
我相信很多会计和财务专家都认为这个问题十分严重。
They tend to joke about it. But they mean it seriously.
他们会拿这个问题来开玩笑，但是他们很严肃地看待它。
For example, when you ask an accountant …how much is two plus two??
例如，当你问一位会计人员：”二加二等于多少？”
What is the answer of a good accountant? -…What do you want it to be??
好的会计人员会回答说：”你想要的答案是什么？”
Now, this is a joke, this is a joke that reflects reality.
这是个笑话，但是反应出现实情况。
Because many financial people will tell you …don?t rely on our numbers in order to make decisions?.
因为许多财务人员会告诉你：”不要根据我们的数字作决策。”
Many financial people will tell you …somehow in the way that we are doing the
judgement w hat we are doing is relatively arbitrary?.
许多财务人员会告诉你：”我们所采用的评估方法相当武断。”
It is not just the problem that the data is not accurate. It is not just the problem that it is not timely.
这不只是数据不精确的问题，也不是提供速度不够快的问题。
Something at the heart of it is probably not solid enough.
问题的核心可能是评估方法不够稳健。
Managers outside finance are unaware to what extent we do have a problem in the judgement in all the five areas.
在财务领域之外的经理人，不知道我们在这五个部分所碰到的问题。
And in order to show you how devastating it can be, let me tell you a true story.
我要举一个真实的个案，好让你知道后果有多严重。
The facts about the story I got from the newspapers and some more juicy facts I?ve got from the CEO of that company that I?m going to talk…tell you about.
我从报纸上看到这个个案，至于一些精彩的内容则是来自于该公司的执行长。The CEO that inherited the mess th at I?m going to tell you about.
他接下了一个烂摊子。
The company is not small. It was one of the large companies in the United States.
这家公司不小，曾经是美国的大公司之一。
Its annual sales close to 10 billion dollars a year, this is not small by any mean.
它的年销售额将近一百亿美元，总之公司绝对不小。
In 1981 or was it 1982 first time for long, long time first time this company had made a loss.
在1981或1982年时，这家公司蒙受长久以来第一次的亏损。
They lost money, not much. But it came as a surprise.
他们赔钱，金额虽然不多，却令人大吃一惊。
Nobody expected it, especially on the background of about over 25 years of making profit every quarter.
没有人想到会亏钱，因为这家公司有着25年以上每季都赚钱的辉煌历史。
The board of directors reacted immediately.
董事会马上做出反应。
They retired the CEO, and hired a new very able person …a tough cookie?.
他们撤换执行长，而且聘请一位非常能干的新人。
Somebody who was kno wn to say …a business is not a popularity contest?.
这个人以说：“经营企业并不是知名度比赛。”这句话而声名大噪。
This guy was very, very capable.
他非常能干。
And when he came his first action was …give me a list of all parts that we are doing
in our company?.
他来到这家公司后，第一件事就是说：“给我一份公司生产的所有零件清单。”This was a mammoth list because they were doing well over 50 000 different parts
-one of the largest companies in providing heavy equipment for agriculture.
这份清单内容庞杂，因为他们生产五万种以上不同的零件，这是一家提供重型农业设备的大公司。
Y ou can imagine how many parts go into one tractor, so you can imagine how many parts this company will do.
你可以想象光一部曳引机里就有多少零件，由此可知这家公司生产了多少零件。He wanted full list of all the parts. The computer printout was like that.
他要所有零件的完整清单，所以计算机印出来的清单相当庞大。
And for each part he wanted to know first of all …can we buy it from the outside?.
针对每个零件，他想要知道“我们是否能从外面购买？”
Not everything that they are producing. There is a capability of buying from the outside.
不见得所有东西都必须自己生产，也可以从外面购买。
So first of all can we buy from the outside.
所以首先我们必须决定是否能从外面购买。
And if we can give me two numbers: one is- how much does it cost us to produce in house and for how much can we buy it from the outside.
如果可以，给我两个数字：我们自己生产的成本和从外面购买的成本。
And then he looked at this list and said … no wonder that we are losing money?.
接着他审视这张清单说：“怪不得我们会赔钱。”
Look on how many parts we are doing at home where actually it is cheaper to buy from the outside.
你看看有那么多零件其实从外面购买比较便宜，但是我们却自己生产。
So he gave a mandate.
所以他下令。
Everything that we can buy cheaper from the outside - outsource and internally trim. 凡是从外面购买会比较便宜的零件就外包，不要自己生产。
It is not a popularity contest.
这不是知名度比赛。
Now this was done even though many companies are doing it and even though these are common procedures.
现在许多公司都这么做，而且这些都是大家习以为常的作法。
On that case it was done on a mammoth scale, rigorously.
在上述的例子中，这家公司采取大刀阔斧的作法。
As a matter of fact, some divisional managers have tried to protect their kingdom and
tried to use some delaying tactics.
实际上，有些部门经理曾试着要保卫自己的王国，想要施展一些拖延战术。
He was moving so quickly and he made few of them into examples.
但是新执行长改革的速度很快，不让这些部门经理成为其它人的榜样。
So nobody dared to slow down.
所以没有人敢放慢脚步。
And then as like every good CEO should do you have to follow up, you have to do course corrections.
接着，就像其它优秀的执行长一样，你必须持续追踪，然后稍作修正。
So he asked 2 months later give me now the list again.
他要求两个月后，再给他一份清单。
This time recalculate because the situation has changed.
这一次成本要重新计算，因为情况已经改变。
So recalculate how much it cost us now and because the market has changed, recalculate how much can we buy now from the outside.
重新计算我们现在的成本，而且因为市场已经改变，要重新计算我们能从外面购买多少零件。
And what did he find out. Well, it should not come as a surprise to anybody who understands something about organizations.
他发现了什么？对组织有些许了解的人，应该不会对结果感到意外。
Look, when you buy from the outside instead of producing at home and you trim at home, yes you can lay off in some countries people.
你看，如果你从外面购买而不是自己生产，公司就可以缩编，没错，你可以裁员。Y ou can fire them. Can you fire a machine? Can you fire a building? Not with the match that is.
你可以开除人员，但是你能开除机器吗？你能开除建筑物吗？这无法相提并论。Which means- when he trimmed inside did he save all the cost that was supposed to be the cost of the parts.
也就是说，他内部缩编省下来的所有成本，是否就等于零件的成本？
He saved just what- just a direct labour- a little more than that, a little bit less than that, depends on how it worked.
他省下来的只是直接劳工成本，至于确切的金额多少，则要视运作的成果而定。The vast majority of the cost is not direct labour.
然而大部分的成本并不是来自于直接人工成本。
Which means what he bought from the outside was more expensive than the trimming inside.
也就是说，他从外面购买零件的费用高于内部裁员节省的成本。
No wonder that the results of the bottom line didn?t look too good. But som ething
more than that.
怪不得财务报表上的利润不太好看，不过事情不只是这样。
Now fewer parts made inside have to share the burden that they shared before that with all the parts that were now outsource.
现在内部制造的零件较少，而这些零件必须去分摊目前已经外包的零件。Which means what happened when they now have done the recalculation?
也就是说，当他们现在重新计算成本时，会发生什么事呢？
Many more parts that they are doing inside have become more expensive.
现在他们内部制造的零件成本变得更高。
Trim again on a huge scale. Of course, the bottom line went down, down.
于是再一次大规模把零件外包，当然，利润不断往下掉。
This person said …wait a minute, I am doing everything correctly. I am doing what everybody believes in?.
这个人说：”等一下，我每件事都做对了，这些事情都是每个人深信不疑的。”And still something goes wrong. So he decided …let?s take some more aggressive actions.?
然而还是不太对劲，所以他决定：”让我们采取更积极的行动。”
He said-…where are our biggest investments?? Well, that wasn?t a big deal to find out in that company.
他说：”我们最大的投资是什么？”嗯，在这家公司里并不难找到答案。
The biggest investments were of course, the assembly plants.
最大的投资当然就是装配厂。
Do you know how much costs one assembly plant?
你知道一家装配厂的成本是多少吗？
For tractors and this type of equipment. Each one of these babies costs more than 1 billion dollars.
以生产曳引机这类设备而言，每家装配厂的成本超过十亿美元。
I am talking just about the investment; not about the operating cost.
我所说的只是投资成本，还不包括营运成本。
And he said ok, now tell me what are the efficiencies of these assembly plants.
他说：”好，现在告诉我，这些装配厂的效率如何？”
They told him this one is 96% and this one is bad it is only 93%.
他们告诉他，这家工厂是96%，另一家比较差，只有93%。
And then he said what the hell are you talking about.
接着他说，你们到底在胡说什么。
That your numbers are based on what- the calculation of two shifts a day 5 days a week.
你们的数字是以每周五天、每天两班为计算基础。
These investments are there 7 days a week 24 hours a day.
这些机器设备每周七天、每天二十四小时都在那里。
Do the calculation now based on the real time frame on the base of 7 days a week 24 hours a day.
现在要以每周七天、每天二十四小时为基础重新计算。
Now, of course, when you do the calculations based on that what do you get?
当然，如果你以上列基础来计算，会得到什么结果呢？
Y ou get that the efficiencies are less than 50%.
结果是效率低于50%。
So no wonder that we are losing money.
怪不得我们会赔钱。
Our biggest assets are not utilised.
我们没有充分利用最大的资产。
So, activate the assembly plants full blast.
所以，立刻让装配厂发挥最大效用
They said- …wait a minute, where are we going to take the orders?
他们说：”等一下，我们要从哪边接订单呢？”
He said -…what?s the problem, forward some order s, start to produce a little bit to forecast?.
他说：“有什么问题，把一些订单提前，依照预测生产一点”
Totally acceptable practice all over the world.
世界各地都接受这种作法。
And they told him- we have to produce more parts and buy more parts?.
他们告诉他：”我们必须生产更多零件，购买更多零件。”
He said …fine, do it.?
他说：“好，就这么做。”
They said …we have a little bit of cash problems?, and he said …that?s fine I will take care of it?.
他们说：“我们的现金出了一点问题。”他说：“没关系，我会解决。”
And he was a very able person.
他是个相当能干的人。
He went and borrowed money from 206 banks. In order for all assembly plants for the whole company to work 3 shifts 7 days a week for the entire last quarter of the year.
他向206家银行借钱，好让全部的装配厂能在今年最后一季每天三班、每周七天不间断地运作。
And they succeeded to reach efficiencies that were never in the history of the company. Unbelievable.
他们成功地达成公司前所未有的效率。太惊人了！
Of course, they had to park their vehicles and instruments all over Canada and the United States.
当然，他们必须把产品暂时堆放在加拿大和美国各地。
But they were unbelievably efficient and their biggest investments were utilised like they were never utilised before.
但是他们的效率很高，而且最大的投资得以充分利用。
At the end of the year comes the judgement of the system as the whole- the P&L and the balance sheet, and what do you think was the result?
到了年底，要评估整个系统，制作损益表和资产负债表，你认为结果如何呢？The result was that you have made beautiful profit.
结果是你创造惊人的利润。
This person got a bonus, of course.
当然，这个人可以分红。
And then he said to himself- what do I do now?
接着他对自己说：“我现在要做甚么？”
I cannot continue like that.
我不能继续这么做。
Besides what am I going to do with all the products that are now parked everywhere. 此外，我现在该怎么处理那些堆积如山的产品？
And he admits …I don?t know what to do? and he took the responsibility and said- …fine, I will resign?.
他承认：“我不知道该怎么做。”他扛起责任说：“好，我会辞职。”
And he resigned.
然后他就辞职了。
Nice story, except for the fact that a year after that the company had to fire 30 000 people.
这是个很好的故事，美中不足的是，一年后公司必须裁员三万人。
The situation was so bad that they had to dump all these products in prices that the farmer thought it is wonderful.
情况很糟，所以他们必须贱价出售这些产品，价位低到让农夫乐不可支。
The situation was so bad that not only that they had to fire so many people, they had
to change their name.
情况很糟，使他们不但得大量裁员，连公司都必须改名。
But this story continues on.
但是这个故事还没结束。
Y ou see, when they started to dump this equipment for a song, farmers even though they didn?t need actually new equipment but here is a chance.
你看，当他们开始贱价出售设备，纵使农夫对新产品没有实际上的需求，但低价仍使他们心动不已。
So they went and bought it. Did the farmer have a lot of cash?
所以他们去买设备，农夫有很多现金吗？
No, they went to the banks to borrow money to buy this new equipment.
没有，他们去银行借钱买新设备。
And a year later for 2 years there was a draught. Many, many farmers lost their farms due to it.
一年后，连续两年发生旱灾，很多农夫因此失去了他们的农场。
Here is one person doing exactly according to what we are talking about, according to the conventional judgement, everything perfect.
这个人就是完全按照我们所说的，依据传统的评估方式做事，每件事看起来都很完美。
And look what damage he brought everywhere.
但是看看他所造成的灾难。
By the way, there was no maliciousness here, there were no ill intentions.
顺带一提，其实他一点恶意也没有。
Everything was done with good intentions.
每件事都是出于善意。
Let?s go one by one and understand wha t are the real problems in these judgements that can cause such a catastrophe.
让我们逐一检视，了解一下这些酿成灾难的评估方式，究竟出了什么问题？How can it be that these judgements are so distorted that they can bring a company which is almost 10 billion dollars in sales, can bring such a company in one year to its knees.
这些被扭曲的评估方式，如何让一家销售额将近一百亿美元的公司在一年内一败涂地。
That?s the magnitude of the problem. Judging the system as a whole.
以系统整体评估，这个问题很严重。
I will go now one by one.
我现在会逐一检视。
If you noticed, you are probably asking yourself-…wait a mi nute, this person was really doing wrong.
如果你留意一下，可能会告诉自己：“等一等，其实这个人大错特错。”
He is really utilising the assembly plants to the full blast.
他的确让装配厂发挥最大效用。
But where is the product going?
但是生产出来的产品要到哪里去？
Not to the market, not to sales, but to the warehouses.
不是去市场，也不是销售，而是进入仓库。
Not warehouses, it?s parking lots we call it.
严格来说不是仓库，而是我们所说的停车场。
But nevertheless the P&L the profit and loss statement , the balance sheet showed by the end of the year that he was doing great.
然而，年底的损益表和资产负债表都显示他做得很棒。
That the company has done profit.
公司创造了利润。
How can it be that somebody is taking such an action which intuitively , it is obvious to all of us, that it is wrong, nevertheless the judgement after he took the action, at least for a short time, the judgement of the system as a whole saying you have done great, you have made profit. How can it be?
根据我们的直觉，这个人的行为显然错误，但是系统整体评估的结果显示他在短时间内做得很棒，创造了利润，为什么会这样呢？
Well, if you talk with the financial people, they will tell you by the mere fact that he- this person- has utilised the assembly plants to 100 %, he absorbed more cost.
如果你跟财务人员讨论，他们会说事实显示这个人使装配厂的效率发挥到100%，他吸收更多成本。
If you are not a real cost accountant, so on.
或者他们会说你不是真正的成本会计师，诸如此类的话。
What? I heard this phrase, but what does it mean?
什么？我听过这些话，但是这代表什么意义？
Well, if we dig a little bit deeper we will understand what is the problem.
如果我们更深入探讨，就会了解问题在哪里。
Y ou see! We all today know that inventory, finished goods inventory, if you do not need it now, it is a huge liability.
你看！今天我们都了解如果你不需要存货和成品，对你来说它们就是负债。Just-in-time has proved us to what extent inventory is a liability.
JIT就足以证明存货是负债。
Everybody in industry knows that inventory is a liability.
产业里的每个人都知道存货是负债。
Not everybody. There is one entity that does not know it. This one entity is called the judgement of the system as a whole.
不过并非大家都知道，像系统整体评估就不知道这件事。
In your balance sheet today, on your balance sheet, under which heading do you have inventory? Under which heading inventory is in your own balance sheet - under asset. 在资产负债表上，你把存货放在哪个项目底下？答案是资产。
Now decide: inventory is it a liability or an asset.
现在请决定：存货究竟是负债还是资产？
Because it cannot be opposite things at the same time. And you see what is happening. 因为它不能同时存在于两个项目下，于是你会看到发生了什么事。
If you increase the inventory as long as the inventory is not obsolete and in his case it definitely it was not obsolete.
只要你所增加的存货不被淘汰，在这个例子里，这项产品绝不会被淘汰。
The inventory is registered as an asset. But in what value does it register as an asset? 此时存货就属于资产，但是把它放资产项下有什么价值呢？
In the value of the materials that went into it, plus all the added value of turning this raw material into the finished products.
存货的价值，是原料的价值再加上将原料转换为成品这个过程中的附加价值。All of it is part of the asset.
这都是资产的一部分。
And if you look for example on your P&L, in your P&L there is something called “cost of goods sold”.
如果你看一下损益表，有个科目叫做“销货成本”。
And under “cost of goods sold” there is the difference between the opening inventory of the period and the ending inventory of the period.
在销货成本下，期初存货和期末存货两者间会有差异。
And if the ending inventory is more valuable than the opening you get an impact on the profit and loss statement as if you have made profit.
如果期末存货比期初更有价值，从损益表来看，你认为创造了利润。
This is called artificial inventory profits. And this can lead people totally astray.
这叫做账面存货利润，会使人们受到误导。
Like in that case. Can distort everything.
就像上述的例子，扭曲了每件事。
As a matter of fact, if you look on the opposite of what happens when you reduce inventory you see to what extent we are shooting ourselves in the foot.
事实上，如果你从反面来看减少存货这件事，会发现我们正在拿石头砸自己的脚。In the last ten years all over the world corporations have instructed their units to reduce inventory.
在过去十年，世界各地的企业都下令减少存货。
Reduce inventory!
减少存货！
Suppose that you are working for such a company and corporate have told you, mandated you, to reduce inventory.
假设你在这样的公司上班，公司告诉你、命令你要减少存货。
And you reduce the inventory. Y ou have done a beautiful job.
你确实减少存货，圆满达成任务。
Within three months you have reduced the finished goods and work in process inventory to one half.
你在三个月内将成品和在制品存货减少了二分之一。
Without jeopardising customer service. As a matter of fact, with improving customer service.
不但没有降低客户服务质量，事实上，还改善了客户服务质量。
Now you expect the reward, you expect that you are a hero.
现在你期望得到奖赏，认为自己是英雄。
But then at the end of the quarter they do the P&L and what comes out. Y ou have made a loss, we fire you. Y ou think that I am joking?
但是这一季结束后，损益表显示公司赔钱，我们开除你，你认为我在开玩笑吗？No. Do you know how many people have suffered from it?
不是的。你知道有多少人深受其害吗？
Now, ok, reduce inventory, fine, slowly. It is crazyness!
现在，减少存货，好，慢慢来，简直是疯狂！
See, there is one huge problem in the way that we do today the P&L and the bala nce sheet.
你看，我们目前制作损益表和资产负债表的方法，竟然有这么大的问题。
And the problem is the fact that we allocate cost to inventory.
问题在于我们把成本分摊到存货里。
This by itself creates such a distortion that it is delaying, sometimes blocking, correct actions that are mandatory.
这种作法所造成的扭曲会耽搁、有时候甚至阻碍了必要的正确行动。
And at the other hand rewarding companies for doing the stupid things some times to the extent that they can break the company.
从另一方面来看，企业做这些蠢事后得到的奖赏，有时候可能是毁掉公司。That is about the system as a whole.
这是关于整体系统评估。
In my eyes this is the one that has, contains the minimum distortion compared to the others.
我认为跟其它的扭曲相比，这还算是最轻微的。
But remember where the distortion is coming again - in one item - allocating cost to the value of inventory. That is where the problem is.
但是请记住扭曲还会在别的科目出现，把成本分摊到存货的价值里，这就是问题所在。
If you look on the next item on our list, which was investment in equipment. We can
see even a bigger distortion.
如果你看报表里的下一个科目--机器设备投资，就会发现更大的扭曲。
For example, ask yourself a following thing.
举例来说，问你自己一件事。
Suppose that right now in one department to do this type of parts takes 10 minutes.
假设现在有个部门生产这种零件需要十分钟，
The engineers have found a beautiful new machine in one of the exhibition. They love to buy this new technology.
工程师在展览会场发现一种新机器，他们想要买这个新设备。
And you know what; with this new machine - only million dollars, big deal - with this new machine we can do the same parts not in 10 minutes, but in 5 minutes.
你知道吗？这台新机器只要一百万美元，很划算，有了它只要花五分钟就能生产同样的零件。
What other information do you need in order to be able to justify buying this piece of equipment?
你还需要什么信息，才能说服上级购买这部机器？
Million dollars!
只要一百万美元耶！
Well, you think about and you will see: well how many parts like this we?ll do, what is the cost per hour, are we allowed to allocate all costs.
嗯，你考虑了一下：我们要生产多少这类的零件？每小时的成本多少？我们要如何分摊所有的成本？
Not just of the departments of the plant, but also of corporate. These type of questions!
不只要从工厂的角度考虑这些问题，也要从企业整体的角度考虑。
And then to see how much cost savings we are doing by multiplying this value of 5 minutes with the allocation of cost time the parts.
然后计算这部机器能帮我们省下多少成本。
And if we see that the cost saving will be more than, lets say half a million dollars a year, which means that the payback period will be less than two years.
如果一年所省下的成本高于五十万美元，就代表投资回收期低于两年。
We can submit it and most probably it will be approved.
于是我们可以提出申请，而且非常可能会被核准。
This was done everywhere in the world. Everywhere in the world: Almost in every company!
世界各地都是这么做，几乎每家公司都是如此。
But now let me ask you “Does it make any sense?”
但是我问你：“这么做有没有意义？”
Lets ask ourselves: Suppose that that machine that we have now produces 10 minutes per part is a non-bottleneck and we bought a new machine that is faster, twice as fast. How much more are we going to sell due to that?
假设目前每十分钟生产一个零件的机器是非瓶颈，那么买了速度两倍的新机器后，我们的销售量能提高多少呢？
Nothing. How many people are we going to fire due to that?
没有，我们会因为买新机器而开除多少人呢？
And everywhere in the world, what do we say: “We are bringing in the new technology, no-one is going to get hurt from new technology.”
在世界各地，大家都说：“没有人会因为我们引进新技术而受害。”
Which means directly from buying this new machine nobody is going to be fired.
意思是买新机器后，没有人会被开除。
“Oh, we may move people from one department to another.”
“噢！我们可以把员工从这个部门调到别的部门。”
Have you noticed that when you move people from one department to another the costs do not go down?
你是否发现，把员工从这个部门调到别的部门后，成本并没有下降？
How much time it takes us to recover the investment?
要花多久的时间才能让我们的投资成本回收？
Never!
永远不可能。
As a matter of fact, under the current convention if we will buy this new machine, we have more capacity, we?ll make it work.
实际上，目前一般的做法是：如果买了新机器，就有更多产能，我们会尽量让它运作。
Which means what will happen to the inventory? How nice… Doesn?t make any sense.
这会对存货带来什么影响呢？太棒了……一点意义也没有。
Oh, sometimes it is even worse. Sometimes, and this happened during all the eighties. 噢！有时候情况甚至更糟，但是这就是发生在80年代的事情。
There was a phenomenon, that was unbelievable, at the beginning of the eighties.
在80年代初期，出现了一个令人无法置信的现象。
Which is?
是什么呢？
Everywhere that I went I found out, in specific industries, I found out that the CNC machines you know these five axes beautiful machines that were there then the top of the technology.
我走到任何地方都发现在特定的产业里，完美的CNC机器是当时最先进的设备。
These new machines are the bottlenecks, everywhere.
在每个地方，这些新机器都是瓶颈。
And I am asking myself, wait a minute, how can it be?
然后我问自己：等一下，怎么会这样呢？
The same parts that we produced before that with conventional machines.
以前我们用传统的机器生产相同的零件。
Now we bought even more capacity, a CNC. Now we have much more capacity.
现在我们买了CNC，可以提供更多产能。
How comes, it is all of a sudden bottleneck?
为什么突然会变成瓶颈呢？
What was the answer: “since this new machine is able to do it a t 5 minutes rather than 10 minutes we cannot now afford to use the machines of the 10 minutes.
答案是：因为新机器能在五分钟完成先前十分钟所做的事，所以我们现在不能再使用旧机器。
They are not cost effective.
否则不符合成本效益。
So we stopped to use them. But the capacity of the new machine is not enough to compensate for all that capacity that we had before.
所以我们不再使用旧机器，但是新机器的产能不足以弥补我们之前全部的产能。Now we have a bottleneck. So not only that the cost was not recovered - throughput went down.
现在我们有了瓶颈，不只是成本无法回收，有效产出也下降。
By the way, by the end of the eighties this phenomenon disappeared.
顺带一提，在80年代末期，这种现象消失了。
Simply we bought so many of those machines, we have even excess capacity there.
因为我们购买很多这类型的机器，所以甚至有额外的产能。
Investment in equipment. It is unbelievable.
设备的投资成本，令人无法置信。
Remember, most of our resources are non-bottlenecks.
要记得，我们大多数的资源都是非瓶颈。
Which means that all the justification is wrong there. What are our justification on the bottleneck?
也就是说，所有的评估方法都是错的，我们的瓶颈绩效如何呢？
Suppose that, it takes 10 minutes and now with this new machine it will take 9 minutes.
假设以前要花十分钟生产一个零件，现在这个新机器只要花九分钟。
We are putting so many parts and so on. The justification comes out to be 5 years payback.
我们能生产更多的零件，评估结果投资回收期为五年。
Do not buy!
不能买！
But if it is a bottleneck. What is the meaning of 10% of the bottleneck capacity?
但是如果这是瓶颈，瓶颈产能的10%代表什么意义？
It may turn around the whole company. My God, we should have bought it.
可能会影响整个公司，天啊！我们早就该买了。
Put yourself in the shoes of the foreman or a worker. That sometimes, he needs a tool for 500 dollars, because it is blocking the bottleneck.
请你站在工厂领班或工人的立场，有时候他需要一个五百元的工具，因为没有它瓶颈就会卡住。
And he cannot justify it. Oh, sometimes he sees whole this new piece of equipment that who the … needs it.
但是他不能提出评估报告，有时候他认为是谁需要这个新设备
Do you think there is a big trust of these workers, and these foremen to the management?
你认为管理阶层是否全盘信任这些工人和领班？
No, because they intuitively understand that this one didn?t help.
不，因为他们直觉认为这么做并没有帮助。
90% of the investment justifications today, more than 90% are based on nothing.
在目前90%的投资评估报告中，有90%以上都是毫无根据。
Which means your chance of making the right investment is like the chance of flipping the coin.
这意谓着，你做出正确投资的机率就跟掷铜板一样。
It?s totally arbitrary what we are using today.
我们目前所使用的方法相当武断。
Let?s go to the next one.
让我们进入下一个主题。
Make/buy decisions.
制造或购买的决策
Do I have to elaborate on that?
我还需要再长篇大论吗？
We have just seen what happened to that company because of the conventional decisions of make/buy.
我们刚刚已经看到那家公司，为了传统的制造或购买决策所付出的惨痛代价。Of calculating the costs of what it costs us home to comparing to the “buy outside”, assuming that if we will subcontract, if we will offload, all these costs that we
calculated will be trimmed - which never is the case.
在比较内部制造和向外购买的成本时，我们往往假设外包出去成本就会降低，然而实际上并非如此。
Which means, all these make/buy calculation is based on false assumptions.
也就是说，这些制造或购买的成本计算是基于错误的假设。
More than that, today we know that lead time is of outmost importance.
此外，今天我们知道前置时间非常重要。
How fast we will react to the market?
我们响应市场的速度有多快？
Have you noticed that many times when you are using a subcontractor the lead time goes up.
你是否注意到，很多时候外包出去，前置时间就会增加。
What is the impact now? Y ou may loose your all market.
会带来什么影响？你可能会失去所有的市场。
These type of considerations we do not take into the account at all.
但是我们并没有将这类顾虑纳入考虑。
Look, what we are doing to ourselves? The ones who are taking the score are do ing it according to something arbitrary.
你看，我们对自己做了什么事？让负责计分的人以武断的方式作为计算依据。Look again. Up to now what were the big problems: in the first one in the system, it was because we were allocating cost to the inventory; in the second one the investment was, because we were allocating cost to the machine.
再看看，到目前为止的两大问题是：一、系统，因为我们把成本分摊到存货；二、投资，因为我们把成本分摊到机器。
10 minutes rather than. 5 minutes. Allocate the cost in order to be able to judge.
十分钟而不是五分钟?为了作评估而分摊成本。
What about the make/buy. We are allocating the cost to the part. That?s what makes the distortion.
至于制造或购买的决策，我们把成本分摊到零件，所以造成扭曲。
Because, then we are under impression that if we will subcontract the part all the cost goes. Which is not the case.
而且我们还以为把零件外包之后，成本就会下降，但实际上并非如此。
Next one. The next issue is profit centers.
下一个主题是利润中心。
Here we have quite a bit of a problem.
这里我们有个相当大的问题。
What is first of all profit center?
首先，什么是利润中心？
Profit center means we are dealing here with a sub-system.
利润中心就是次系统。
The definition of sub-system: it?s a part of a system that either buys some of its raw materials not from the outside world but from inside the company from another
sub-system or sells some of its products not to the outside world but to another part of the company.
次系统的定义：它是系统的一部分，也许不从外部购买一些原料，而向公司内部其它次系统购买；或者不把一些产品卖到外面，而是卖给公司内部其它部门。That?s a profit center, otherwise it?s a company. Is it understood?
这就是利润中心，否则它就是公司，了解了吗？
People in charge of the profit centers want to know whether or not they are contributing to the company - what is their contribution.
利润中心的负责人想知道他们对公司是否有贡献，他们的贡献为何。
And, when we are talking about profit centers it means we are doing profit and loss statement for them separately.
当我们说到利润中心，意谓着我们另外为他们制作一张损益表。
What is of course immediately the problem?
会立刻碰到什么问题呢？
The problem is not in calculating how much is the total expenses. The problem is to calculate how much was their sales.
问题不在于计算总费用多少，而是销售量多少。
Especially if part of their sales is internal.
尤其是他们卖产品给公司内其它部门时，情况更为明显。
How do we calculate it today in almost all the companies? What is the value of the sale?
目前所有的公司是如何计算销售量的呢？销售的价值是什么？
We calculate it according to the cost of what you have sold.
我们根据你卖出产品的成本来计算。
And how do you calculate cost.
怎么计算成本？
By allocating the cost to the products.
把成本分摊到产品上。
Now, what is happening? Look what is happening!
现在，你看会发生什么事？
I am in charge of one profit center.
我负责一个利润中心。
Y ou are in charge of another one.
你负责另一个利润中心。
Y ou are buying from me. I am selling to you.
你向我购买，我销售给你。
If we will decide that what I am selling to you is high price I will be very profitable you will be bankrupt.
如果我决定要高价卖给你，我就会非常赚钱，你会破产。
Excellent for me because I will be the next one to get the position up.
对我来说很好，因为我就是下一个升迁的人。
But if we will decide the opposite way you will be very profitable I?ll be bankrupt. Y ou will win.
但是如果我们决定反向操作，你会非常赚钱，我会破产，你会赢。
The fights on what is the transfer price is mammoth. As a matter of fact, look what is happening.
决定移转价格高低的斗争会非常激烈，实际上，看看目前发生的事。
If I I?ll become inefficient. What happens to the transfer price?
如果我变得没有效率，移转价格会如何？
I?ll repeat again. If I become inefficient in my sub-system what happens to the transfer price of my products?
我再说一遍，如果我的次系统变得没有效率，对产品的移转价格会产生什么影响？
Goes up, how lovely!
价格上扬，多美妙啊！
I have analysed many-many large companies, I have found out several large companies where the core problem of the whole company is transfer prices.
我分析过许多大公司，发现几家大公司的核心问题就是移转价格。
It brings the company to its knees.
移转价格让公司一败涂地。
All the attention of the top management is: how do we get better transfer prices.
高阶主管全部的注意力在于：我们如何提高移转价格。
That?s what guides them all the time. It?s amazing to what extent. Huge problem.
这种想法一直引导他们，造成令人惊讶的大问题。
But lets look on the last one.
不过我们先看最后一个主题。
The one that we take almost for granted that we must do cost calculation.
我们都对这个项目的成本计算视为理所当然。
Which is judging a product or a service.
那就是一项产品或服务的评估。
Do we make money on that product or … flip, flip, please … Do we make money on that product or the service?
浅谈现代企业财务管理应遵循的理念 【摘要】要有效实现现代企业财务管理目标应遵循五大理念：目标导向和聚焦管理的理念、与时俱进持续创新思维的理念、以人为本的理念、创造价值的理念、思辩而不盲从理论的理念。 【关键词】现代企业财务管理理念 企业财务管理作为企业管理的一个重要领域，其面临的内外环境日新月异，怎样才能尽可能实现现代企业财务管理的目标？这是一个需要财务主管持续思考的课题。要有效实现现代企业财务管理目标应遵循五大理念：目标导向和聚焦管理的理念、与时俱进持续创新思维的理念、以人为本的理念、创造价值的理念、思辩而不盲从理论的理念。 1.目标导向和聚焦管理的理念 财务管理目标是财务管理工作的总方向，现代企业财务管理面临的环境日新月异，财务管理的环境主要包括法律环境、金融市场环境和经济环境。财务主管随时都面对大量的静态和动态信息，要敏锐地抓住与自身企业财务管理相关的信息，履行好企业财务管理决策、计划和控制的职能，只有坚持目标导向的管理理念才能确保“做正确的事”，在“股东财富（即企业价值）最大化”目标的引导下，制定每个时
期的具体目标。 在管理中存在一个时常会被忽视的80/20定律：80%的利润来自20%的业务；80%的时间用在了20%的日常事情上；80%的事情在20%的高效率的时间内被完成；80%的效率提升可以来自20%的环节改进。在现代企业财务管理中要时刻用80/20定律提醒自己，在管理中坚持聚焦管理的理念，用80%的精力去聚焦关注20%的关键因素。 2.与时俱进持续创新思维的理念 现代企业财务管理面临的重大挑战是全球信息化浪潮。请看一个真实的神奇财富案例：雅虎公司的领头羊杨致远27岁时，邓小平南方讲话好几年后，他才想起“下海”办公司，公司办了才一年，资产已超过了1亿美元。雅虎是由杨致远和美籍青年戴维?费洛（DavidFilo）创办于1995年3月5日，该公司位于美国加州硅谷，员工仅36人。雅虎公司的股票在美国全国证券自营商自动报价协会第一天交易时，股票市场总值高达8.48亿美元。当时，杨致远和费洛各有500万股雅虎股票，至少账面上都各有了1.25亿美元财富，使他们从穷学生一跃而成为亿万富翁，成为华尔街上的传奇人物。 这个真实的案例在信息社会以前的时代是不可思议的，但在现在是活生生的现实。这说明现代企业财务管理的环境发生了质的变化，进入了信息经济时代，在现代企业财务管理中坚持与时俱进持续创新理财思维非常重要。
公共组织财务管理试卷（第一套） 一、名词解释（每题3分，共15分） 公共组织 公共组织财务管理 专用基金：是指非营利组织按照规定提取或者设置的具有专门用途的资金。专用基金是非营利组织拥有的限定用途的净资产，主要包括修购基金、职工福利基金、住房基金、医疗基金和其他基金。 经常性支出：是指政府组织为维护正常运转和完成日常工作任务发生的资金耗费，包括人员经费支出和公用经费支出。 账务检查 二、单选题（在每题的备选答案中，只有一个答案是正确的，请将你认为正确答案的题号，填入题干的括号内。多选不给分。每题1分，共10分） 1、民间非营利组织的净资产在法律上归属于（ B ） A、所有者 B、社会 C、经营者 D、出资者 2、公共组织的活动经费来源不包括（ C ）。 A 有偿服务收入 B 公共财政开支 C 个人的投资 D 捐赠资金3．下列事业支出中不属于人员经费的是（ D ）。 A．基本工资 B．补助工资 C．其他工资 D．业务费 4、在公共组织的财务管理活动中，财务监督的大量工作是由 D 组织
完成的 A、财政部门 B、审计部门 C、上级主管部门 D、公共组织自身 5．区分长短期投资的依据主要取决于（ C ）。 A．投资期限长 B．投资收益 C．投资的目的或意图方面的差异 D．投资风险 6、（ A ）是财务报告的主体和核心 A、财务报表 B、财务情况说明书 C、资产负债表 D、收支情况总表 7．非营利组织进行长期投资的目的主要是（ A ）。 A．优化资源配置，提高资产利用效率 B．容易变现 C．流动性强 D．获得高于银行存款利率的投资报酬率8．下列经济业务可以直接用现金支付的是（ A ）。 A．支付职工退休金 B．上交税金 C．支付材料款D．预付货款 9、（ C ）是公共组织财务管理的中心。 A 收入管理 B 支出管理 C 预算管理 D 定员定额管理 10、下列关于预算外资金说法错误的是（ D ）。 A 预算外资金的所有权归国家 B 预算外资金的支配权和调控权归政府 C 预算外资金的管理权归财政 D 预算外资金的使用权归国家
调账的5个基本方法，必收！ 调账在经济生活中，一般指的是会计处理的一个内容，即调整账务以达到预期的或规定的结果。今天给小伙伴们带来的是会计调账的5个基本方法，一起学起来吧！ 1. 追溯调整法 追溯调整法是指对某项交易或事项变更会计政策时，如同该交易或事项初次发生时就开始采用新的会计政策，并以此对相关项目进行调整。 即，应当计算会计政策变更的累积影响数，并相应调整变更年度的期初留存收益以及会计报表的相关项目。 追溯调整法的运用 ?首先，累计影响数； ?第二，进行相关的账务处理（调账），对留存收益（包括法定盈余公积，法定公益金，任意盈余公积及未分配利润，外商投资企业还包括储备基金、企业发展基金）进行调账； ?第三，调整相关的会计报表，在提供比较会计报表时，要对受影响的各该期间会计报表的相关项目进行调整； ?第四，在表外进行披露，即在财务报告附注中进行说明。 其中，累计影响数根据企业会计制度的规定，从三种不同角度给出了三种定义： （1）变更后的会计政策对以前各项追溯计算的变更年度期初留存收益应有的金额与现有的金额之间的差额； （2）指它是假设与会计政策相关的交易或事项在初次发生时即采用新的会计政策，而得出的变更年度期初收益应有的金额与现有额之间的差额； （3）指它是变更会计政策所导致的对净损益的累积影响，以及由此导致的对利润分配及未分配利润的累积影响金额，不包括分配的利润或股利。 2. 未来适用法 未来适用法指对某项交易或事项变更会计政策时，新的会计政策适用于变更当期及未来期间发生的交易或事项。 即，不计算会计政策变更的累积影响数，也不必调整变更当年年初的留存收益，只在变更当年采用新的会计政策。根据披露要求，企业应计算确定会计政策变更对当期净利润的影响数。 3. 红字更正法 红字更正法又叫赤字冲账法。它是指记账凭证的会计分录或金额发生错误，且已入账。 更正时，用红字填制内容相同的记账凭证，冲销原有错误记录，并用蓝字填制正确的记账凭证，据以入账的一种更正错账的方法。 4. 补充登记法 适用于记账后发现记账凭证中应借、应贷的会计科目正确，但所填的金额的金额小于正确金额的情况。 采用补充登记法时，将少填的金额用蓝字填制一张记账凭证，并在“摘要”栏内注明“补充第×号凭证少计数”，并据以登记入账。这样便将少记的金额补充登记入账簿。 5. 不能按错误额直接调整的调整方法
毕业论文题目 姓名 学号 专业 学习形式 层次
内容摘要 中小企业是国民经济的重要组成部分,但由于其产出规模小、资本和技术构成较低、受传统体制和外部宏观经济影响大等因素,使得中小企业在财务管理方面存在着与自身发展和市场经济均不适应的情况。单独凭借企业自身发展来解决这些问题是不现实的,必须形成多方的合力。一方面政府从立法、金融方面为中小企业提供扶持;社会建立完善的服务和监督体系,创造适合中小企业发展的经济环境;另一方面企业自身苦练内功,树立科学的财务管理理念。 【关键词】企业体系财务管理中小企业融资
浅谈中小企业财务管理现状及对策 一、中小企业财务管理中存在的问题 我国中小企业在财务管理方面存在的问题是由宏观经济环境和自身双重因素造成的。主要存在以下问题： 1、资金严重不足 目前我国中小企业融资困难、资金严重不足，其主要原因有:一是中小企业信用等级低，资信相对较差。调查显示，做过资信评级的企业仅占46.6%，未做过的占53.4%，个别企业抽逃资金，拖欠贷款在一定程度上影响企业整体形象;二是中小企业经营风险高。中小企业经营规模不大，自有资金较少，技术水平落后，经营业绩不稳定，抵御风险能力差，加上财务管理水平低下，信息缺乏客观和透明，给银行和投资方带来了投资风险;三是缺乏专门为中小企业服务的金融机构;四是银行体制缺乏活力，营运方式呆板，贷款门槛较高;五是无直接融资渠道。目前中小企业一般通过增加股本金和银行借款融资，政策上不允许发行股票和债券筹集资金。 2、财务意识薄弱，财务结构失衡 一方面，有些中小企业认为现金越多越好，造成现金闲置，未参加生产周转。另一方面过度负债是高速成长企业的典型通病，也是财务危机的根源。中小企业发展如此迅速，与高速成长战略有着直接关系。高速成长战略必然会造成资金短缺，在自有资金不足的情况下，企业就不可避免地要负债经营。而经营不利和内部财务管理弱化等因素又会加剧债务水平，造成企业过度负债。在过度负债的情况下，企业的经营成本和财务压力就会加大，支付能力日渐脆弱，加快了财务危机的爆发，最终不可避免地走上了倒闭、破产的道路。 3、经营模式僵化,管理观念陈旧 中小企业中相当一部分属于个体、私营性质,由于历史和社会的原因,企业管理者的管理能力和管理素质较低,管理思想落后。有些企业管理者基于其自身素质局限,不懂得将财务管理纳入企业管理的有效机制中,缺乏现代财务管理观念,使财务管理失去了它在企业管理中应有的地位和作用。进一步讲中小企业典型的管理模式是所有权与经营权的高度统一,企业的投资者同时就是经营者,这种模式势必给企业的财务管理带来负面影响。在这些企业中,企业领导者集权现象严重,致使其职责不分、越权行事,造成财务管理混乱、财务监控不严、会计信息失真等。企业没有或无法建立内部审计部门,即使有也很难保证内部审计的独立性。
公共组织财务管理 第二章公共组织财务管理理论（简答论述） 1、公共组织财务管理的概念是什么？有何特点？ 概念：公共组织财务管理是公共组织管理的一个重要组成部分，它是根据财务制度及财经法规，按照财务管理的原则，对公共组织有关资金的筹集、分配、及使用所引起的财务活动进行计划、组织、协调、控制，并处理财务关系的一项综合性的经济管理工作。 特点：(一)政策性强(二)以预算管理为中心(三)涉及面广(四)类型的多样化 2、公共组织财务管理有何任务？ (一)加强公共组织预算管理,保证各项事业计划和工作任务的完成 (二)加强收支管理,提高资金使用效率 (三)加强资产管理,防止国有资产流失 (四)建立健全财务制度,实现公共组织财务管理的规范化和法制化 (五)按规定及时编报决算,如实反映公共组织财务状况 (六)加强财务分析与财务监督,保证公共组织各项活动的合理性与合法性 3、公共组织财务管理应遵循哪些原则？ (一)依法理财原则(二)勤俭节约原则(三)量入为出原则 (四)效益原则(五)正确处理国家、集体和个人三者之间的利益关系原则 (六)责任性原则 第三章预算管理（名词解释） 一、公共组织预算的概念： 公共组织预算是公共组织根据公共事业发展计划和公共事务的管理任务编制的、并经过规定程序批准的年度财务收支计划.包括: 政府组织的单位预算、事业单位的单位预算。 七、定员的含义：定员即定编，它是国家编制部门或上级主管部门对单位规定的人员编制和定员比例所规定的人员指标额度。 定额的含义：主要是指确定预算的经费开支定额，即经费预算定额。它是根据各单位的工作性质和特点，对其财力和物力的消耗、补偿、配备、利用等方面所规定的经济指标额度。 第四章收入管理（名词解释、简答论述） 一、公共组织收入的概念 公共组织为开展业务活动以及其他活动依法取得的非偿还性资金。（政府组织、事业单位） 二、公共组织收入的特点 第一，收入将引起公共组织资产的增加，也可表现为公共组织负债的减少，或者两者
公共组织财务管理 一、单项选择题 1.下列不是财务核算信息质量要求的是（D） A.相关性原则 B.客观性原则 C.一贯性原则 D.配比原则 2.现金管理的首要目标是（ A ） A.保证日程生产经营的需要 B.获得最大的收益 C.使机会成本与固定性的转换成本之和最低 D.使机会成本与短缺成本之和最低 3.为核算主管部门或上级单位拨给所属单位的需要单独报账的专项资金，应设置（ D ）账户。 A.拨出经费 B.专款支出 C.对附属单位补助 D.拨出专款 4.事业单位出售、报废、毁损固定资产净值应计入（ C）账户。 A.事业结余 B.事业基金 C.专用基金 D.其他收入 5.期末，下列科目余额不应转入“事业结余”的是（ A）。 A.经营收入 B.事业收入 C.其他收入 D.上级补助收入 6.公共组织财务决策的方法有（ C）。 A.定性预测法 B.因果预测法 C.优选对比法 D.趋势预测法 7.民间非营利组织财务分析的基本方法（ A）。 A.连环替代分析法 B.比较分析法 C.比率分析法 D.因素分析法 8.净现值率指标的优点不包括（ D ）。 A.充分考虑了资金时间价值 B.可以动态上反应资金的投入和产出之间的关系
C.比其他折现相对数指标更容易计算 D.可以直接反应项目投资的实际收益率 9.主管单位对其所属单位的拨出经费按（ A ）列支。 A.拨款数 B.所属单位实际支出数 C.计划数 D.所属单位银行支出数 10.某事业单位销售商品一批，含税售价3260元，税率为13%，销项税额为（ C ）元。 A.423.8 B.362.22 C.375.04 D.487.13 二、多项选择题 1.行政单位的拨入经费应按照（ ABC ）的要求进行管理。 A.按计划拨款 B.按用途使用 C.按预算级次拨款 D.按领款单位的要求拨款 2.民间非营利组织的会计报表主要包括（ ACD ）。 A.资产负债表 B.利润表 C.业务活动表 D.现金流量表 3.行政单位的结余分为（AB ）。 A.经常性结余 B.专项结余 C.预算资金结余 D.预算外资金结余 4.下了各项中，应计入非营利组织购入自用材料入账价值的有（AB ）。 A.买价 B.运杂费 C.负担的税金 D.支付的借款利息 5.票据贴现息的计算与（BCD ）因素有关。 A.银行存款利率 B.票据到期值
第二章财务管理的基本观念和方法解答 一、名词解释 略 二、单项选择题 1．答案:B 解析:P＝A×[（P/A，10%，8）－（P/A，10%，4）]＝1000×（5.3349－3.1699）＝2165（元）。2．答案：A 解析：即付年金终值=年金额×即付年金终值系数（普通年金终值系数表期数加1系数减1）=（F/A，10%，11）-1=18.531-1=17.531。 3．答案：A 解析：这是关于复利终值的计算，设本金为P，则复利终值为2P，期数为4年，要求计算年利率。计算过程为:F=P（1+i）n则:2P=P（1+i/2）8；i=18.10% 4．答案：B。 解析：当计息期短于1年时，表明其复利次数超过一次，所以其实际利率大于名义利率。 5．答案：C 解析：偿债基金系数和年金终值系数互为倒数。偿债基金系数=1/4.641=0.215。 6．答案：A 解析：每年末等额偿还，相当于一个10年期普通年金，其现值为50000元；根据普通年金现值公式：P=A（P／A，12％，10），可计算出A等于50000/5.6502=8849元。 7．答案：B 解析：本题是递延年金现值计算的问题。本题总的期限为8年，由于后5年每年初有流量，即在第4到8年的每年初也就是第3到7年的每年末有流量，与普通年金相比，少了第1年末和第2年末的两期A，所以递延期为2，因此现值=500×（P/A，10%，5）×（P/F，10%，2）=500×3.791×0.826=1565.68 8．答案：A 解析:在期望值不同的情况下，标准离差率越大，风险越大。 9．答案：C 解析：本题的测试点是β系数的含义。β系数大于1，表明该股票的市场风险大于整个市场股票的风险；β系数小于1，表明该股票的市场风险小于整个市场股票的风险；若某股票的β系数等于1，表明该股票的市场风险等于整个市场股票的风险。 10．答案：C。 解析：证券投资组合的非系统风险是公司特有风险，它是由影响个别公司的特有事件引起的，能够通过证券投资组合来分散。而选项ABD均属于系统风险。
《公共组织财务管理》课后习题（含）答案及案例点评 第一章公共组织 一、课后习题 1.何谓公共组织？公共组织有何特性？ 答：公共组织就是以管理社会公共事务，提供公共产品和公共服务，维护和实现社会公共利益为目的，拥有法定的或授予的公共权力的所有组织实体。 公共组织的特性有以下几点： （1）公共组织是以管理社会公共事务，维护和实现公共利益为基本职责。 （2）公共组织是不以营利为目的。 （3）公共组织通过行使公共权力来管理公共事务。 （4）公共组织的活动必须依法进行并受到高度监督。 （5）公共组织的政治性倾向以及行为的强制性和权威性。 （6）公共组织的目标不易计量及责任的多元化。 2．我国的公共组织如何划分？与西方国家有何异同？ 答：公共管理既包括政府组织的公共管理又包括行使某种公共职
能的非营利组织的公共管理。相应地，公共组织既包括政府组织也包括非营利组织。政府组织是国家统治者依据宪法和按照一定的法律法规建立起来的正式组织，包括了政府行政机关和国家立法、司法机关。非营利组织是指处理社会的各种公共事务、提供各种公共产品和服务的政府以外的公共部门。非营利组织可分为公立非营利组织和民间非营利组织。 长期以来，对社会公共事务进行管理的职能仅属于国家所有，即“公共管理”局限于“国家行政”，国家行政机关是惟一的公共管理主体。随着社会的发展和变化，在政府统一进行公共事务管理和为公众提供公共服务过程中，由于社会的多样性需要，公共建设的大幅度提升，财政负担日益加重，政府单一性的产品和低效率的运转，已不能有效满足公众对公共产品的数量和质量的需求，政府自身的弱点和局限性决定了政府不能把所有的社会公共事务都包揽下来。一些原先由政府行使的公共管理职能逐步转移、下放或还给非营利组织如某些社会团体、事业单位、社会中介组织甚至民办非企业单位行使。事实上，西方国家大量出现的志愿性团体、社区自治，以及“治理”概念的提出都表明：“政府是公共管理活动的核心主体，但他们不是唯一的主体。相反，西方新公共管理运动的实践已经证明，政府承担的不少公共管理职能及具体内容，由非政府的公共组织来承担，这不仅是可能而且是可行，后者不一定比前者差”。 “在20世纪90年代，随着发展中国家的经济改革和政府民主化进程的推进，不计其数的国内团体也建立起来了。很明显，非营利组织对政府的好处是很多的。在西方国家，它们已经成为政府提供公共服务的长期合作伙伴，尤其是社会和卫生服务。在这些国家，它们在
摘要 财务管理是在一定的整体目标下,关于资产的购置(投资),资本的融通(筹资)和经营中现金流量(营运资金),以及利润分配的管理。西方财务学主要由三大领域构成，即公司财务、投资学和宏观财务。其中，公司财务在我国常被译为“公司理财学”或“企业财务管理”。财务管理是企业管理的重要组成部分。随着现代企业制度的建立，财务管理观念需要不断创新，以适应经济和社会发展的要求。本文对现代企业财务管理的目标进行分析和内容创新进行了阐述，并研究分析了财务管理措施。 关键词：现代企业制度财务管理的目标财务管理创新管理措施
1绪论 伴随现代企业的构建，企业财务管理的内涵和外延及其功能地位发生深刻变化。财务管理作为一种价值管理，包括筹资管理、投资管理、权益分配管理、成本管理等等，是一项综合性强的经济管理活动。也就是说，财务管理渗透在全部经营活动之中，涉及生产、供应、销售每个环节和人、财、物各个要素。所以抓企业内部管理就应当以财务管理为突破口，通过价值管理来协调、促进、控制企业的生产经营活动。强化企业的财务管理是现代企业在激烈的市场竞争中得到以生存和发展，现代企业制度得以保证和实施的重要环节，同时也是实现财务管理目标的重要途径。 2财务管理的目标分析 企业财务管理目标有以下几种具有代表性的模式： 2.1利润最大化目标 利润最大化目标，就是假定在投资预期收益确定的情况下，财务管理行为将朝着有利于企业利润最大化的方向发展。 利润最大化目标在实践中存在以下难以解决的问题： （1）利润是指企业一定时期实现的税后净利润，它没有考虑资金的时间价值； （2）没有反映创造的利润与投入的资本之间的关系； （3）没有考虑风险因素，高额利润的获得往往要承担过大的风险， （4）片面追求利润最大化，可能会导致企业短期行为，与企业发展的战略目标相背离。 2.2股东财富最大化 股东财富最大化目标是指企业的财务管理以股东财富最大化为目标。在上市公司中，股东财富是由其所拥有的股票数量和股票市场价格两方面来决定。在股票数量一定时，股票价格达到最高，股东财富也就达到最大。 与利润最大化相比，股东财富最大化的主要优点是： （1）考虑了风险因素，因为通常股价会对风险作出较敏感的反应。 （2）在一定程度上能避免企业追求短期行为，因为不仅目前的利润会影响股票价格，
学习公共组织财务管理的心得体会 财管12-11班 夏嘉鸿 05号
时光匆匆，白驹过隙间，忙碌而充实的一学期的学习结束了。首先，非常有幸跟随老师进行学习，课堂氛围轻松、活跃，老师讲课通俗易懂，知识面广且大都结合实际，引领我们以自己的观点剖析公共组织财务管理的一些观念。 这学期学习公共组织财务管理之前，我们已经学习了一些有关的经济管理基础课程，比如经济法、统计学、会计学基础等。有了这些知识作为铺垫，在本学期学习之前我对财务管理也大体有个模糊的概念，知道无论是对于一个企业还是个人，财务管理作为一种管理活动，都具有其重要的指导意义。作为现代社会经济生活的一个重要组成部分，公共组织是指以管理社会公共事务，提供公共产品和公共服务，维护和实现社会公共利益为目的，拥有法定的或授予的公共权力的所有组织实体。公共组织应包括政府与非营利组织。在社会生活中，有一些组织的目的是为了更好地服务于个人或私人利益，其行为不会直接地或显而易见地影响其他组织或个人，如经济组织;但有一些组织其目的是服务于社会公众，其行为对其他组织或个人都会产生直接的影响，这类组织就是我们所称谓的公共组织。在我国公共组织主要指政府部门、事业单位和民间非营利组织。公共组织财务管理作为公共组织管理的一个重要组成部分，它是根据财务制度机财经法规，按照财务管理的原则，对单位的资金的筹集、分配及使用所引起的财务活动进行计划、组织、协调、控制，并处理财务关系的一向综合性的经济管理工作。公共组织财务管理的目标是公共组织财务活动、处理财务关系所要达到的根本目的，它决定着公共组织财务管理的基本方向，是公共组织财务管理工作的出发点。公共组织财务管理目标从它的演进过程来看，均直接反映着财务管理环境的变化，反映着公共组织利益集团利益关系的均衡，是各种因素相互作用的综合体现。 经过这一学期系统理论的学习之后，我有了一条清晰的脉络，明确了财务管理是企业组织财务活动、处理财务关系的一项综合性的管理工作。在本学期的学习过程中，老师以公共组织财务管理目标为导向，以(加强公共组织预算管理,保证各项事业计划和工作任务的完成，加强收支管理,提高资金使用效率，加强资产管理,防止国有资产流失，建立健全财务制度,实现公共组织财务管理的规范化和法制化，按规定及时编报决算,如实反映公共组织财务状况，加强财务分析与财务监督,保证公共组织各项活动的合理性与合法性。
一、名词解释： 1.公共组织：就是以管理社会公共事务、提供公共产品和公共服务、维护和实现社会公共利益为目的，拥有法定的或授予的公共权力的所有组织实体。 2.税收筹划：通过税收筹划，在保证遵守国家税法的前提下使非营利组织利益达到最大化。 3.公共组织财务管理：公共组织管理的一个重要组成部分，它是根据财务制度及财经法规，按照财务管理的原则，对公共组织有关资金的筹集、分配、及使用所引起的财务活动进行计划、组织、协调、控制，并处理财务关系的一项综合性的经济管理工作。 4.公共组织财务活动：是以现金收支为主的公共组织资金收支活动的总称，包括预算资金收支活动，未纳入预算管理的其他资金收支活动和经营活动。 5.公共组织收入：公共组织为开展业务活动以及其他活动依法取得非偿还性资金 6.事业收入：是指非政府组织通过开展专业业务活动及其辅助活动取得的收入。 7.经营收入：事业单位在专业业务活动及其辅助活动之外开展非独立核算经营活动取得的收入。 8.公务卡：指财政预算单位工作人员持有的，主要用于日常公务支出和财务报销业务贷记卡。 9.公共组织支出：公共组织为完成国家规定的行政或公共事业任务，进行工作和开展业务活动所必须的费用开支。 10.政府组织经费支出：指政府组织为开展业务活动所发生的资金耗费和损失。 11.库存现金限额：公共组织为保证日常零星开支的需要，向银行提出申请并经开户行审查同意后，保留的库存现金最高额度。 12.坐支：以本单位的现金收入直接支付自己的现金支出。 13.零余额账户用款数额：实行国库集中支付的公共组织，根据财务部门批复的用款计划收到的，尚未动用的零余额账户用款额度。 14.公共组织固定资产：单位价值在规定的标准以上，使用时间在一年以上，并且在使用中保持原来物质形态的资产 15.公共组织负债：指过去的交易或事项形成的现时债务，履行该义务预期会导致含有经济利益或者服务潜力的资源流出公共组织。
简述企业价值最大化作为企业财务管理目标的优点 1、在选择贴现方法进行企业价值评价时，充分考虑了资金的时间价值和风险因素。 2、着眼于企业的长远的获利能力，注重对投资风险的控制，以此在财务决策时能避免追求近期利益的短期经营行为。 3、有效兼顾企业利益相关者的利益。 简述资金时间价值的含义及其表示方法 货币时间价值是指货币随着时间的推移而发生的增值，是资金周转使用后的增值额。资金时间价值可以用绝对数表示，也可以用相对数表示，即以利息额或利息率来表示。但是在实际工作中资金的时间价值对这两种表示方法并不做严格的区别，通常以利息率进行计量。利息率的实际内容是社会资金利润率。各种形式的利息率（贷款利率、债券利率等）的水平，就是根据社会资金利润率确定的 简述客户信用状况五C评估法的基本内容 所谓5C评估法，是指重点分析影响信用的五个方面的一种方法。这五个方面英文的第一个字母都是C，故称之为5C评估法。这5个方面是：品质（Character）,能力（Capability)， 资本（Capital），抵押（Collateral）,环境（Circumstance）。通过以上五个方面的分析，便基本上可以判断客户的信用状况，从而为最后决定是否向顾客提供商业信用作好准备。 简述企业固定资产管理的基本要求 1保证固定资产的完整无缺2提高固定资产的完好程度和利用效果3正确核定固定资产需用量4正确计算固定资产折旧额5要进行固定资产投资的预测 简述金融市场的概念及作用 金融市场是指资金供应者和资金需求者双方通过信用工具进行交易而融通资金的市场，广而言之，是实现货币借贷和资金融通、办理各种票据和有价证券交易活动的市场。l）有利于提高社会资金使用效率。2）有利于企业成为自主经营、且负盈亏的商品生产者。 3）有利于市场机制功能的发挥。4）有利于于全国统一市场的形成和发育 简述存货的功能与成本。 存货管理：三进（采购入库单、产成品入库单、其他入库）、三出（销售出库单、材料领用单、其他出库）单据管理，存货管理还有一个重要的功能，根据计价方式，能算出当月出库的成本。处理了材料出库成本、销售成本的问题。 简述企业购并的含义并列举主要的购并方式 企业购并的含义：企业购并是企业收购与兼并的总称，它是指在市场机制的作用下，企业通过产权交易获得其他企业产权购并企图获得其控制权的经济行为。企业购并的具体方式包括四种：（1）承担债务式购并（2）购买式购并（3）吸收股份式购并（4）控制式购并 简述企业对外投资的含义及其分类 含义：企业对外投资就是企业在满足其内部需要的基础上仍有余力，在内部经营的范围之外，以现金、实物、无形资产方式向其他单位进行的投资，以期在未来获得收益的经济行为。分类：（1）按企业对外投资形成的企业拥有的权力不同，分为股权投资和债权投资。（2）按企业对外投资的方式不同，分为直接投资与间接投资。（3）按企业对外投资投出资金的收回期限不同，分为短期投资与间接投资。 简述企业财务预测的概念及工作步骤 根据财务活动的历史资料，考虑现实的需求和要素对企业的未来活动和财务成果做出科学的预测财务的工作步骤：明确预测的工作和对象2搜集和整理资料3选择预测模型4实施财务预测 简述投资风险价值的含义及表示方法 投资者出于对冒险进行投资而获得的超过资金时间价值的额外收益投资风险的价值表示方式：1风险收益总额冒险投资而获得的额外资金价值的额外收益 2.风险收益率：风险收益而是对投资额的比例 简述企业清算财产的概念及包括的范围 企业清算的含义指企业按章程规定解散以及由于破产或其他原因宣布终止经营后，对企业的财产、债权、债务进行全面清查，并进行收取债权，清偿债务和分配剩余财产的经济活动 1.合同期满清算2.法律规定清算3.无法经营清算4.违法经营清算5.产权变动清算6.破产解散清算 简述财务管理的工作环节。 1、确定目标利润。 2、测算为实现目标利润的具体收支计划。 3、组织目标利润的实现。为保障目标利润的实现所采取的措施。 简述流动资金的概念和特点。 无形资产不具有实物形态 2）无形资产属于非货币性长期资产 3）无形资产在创造经济利益方面有较大的不确定性 简述股利政策的含义及影响公司制订股利政策的法律因素 民事法律关系，是由民事法律规范所调整的社会关系，也是由民事法律规范确认和保护的社会关系。其含义如下：（1）民事法律关系是民事法律规范调整财产关
浅谈现代企业财务管理体系的构建 王爱娜 现代企业财务管理是企业管理中的主要组成部分，有其自己的独立性。它主要包括预算管理、资金管理、资产管理、核算管理、资本运营管理和风险管理六大部分。 一、预算管理 预算管理是当今信息社会对财务管理的客观要求，市场经济越发达，要求企业的管理水平越高，预算管理将会越得到重视。从一定程度上说，一个企业预算管理水平的高低决定了一个企业管理水平的高低，预算管理水平集中代表了企业的管理水平，企业预算是企业实现资源最优配臵和价值最大化的一种方法。因此，企业必须根据自身特点和市场变化情况，编制以财务预算为中心的全面预算体系，有计划、有步骤地进行预算管理，实施财务政策，科学理财。预算管理是整个公司财务管理的基础，它是以财务预测、财务决策为起点，制定公司财务制度，编制财务预算或财务计划，并实施对预算偏差的纠正和控制。主要是企业对财务活动的事前管理。其内容包括： 1、利用各种财务资料、历史资料和各方面的信息，对公司一定时期的整个财务活动进行科学预测、分析并决策。财务预测是财务管理的“望远镜”，它连接过去和未来，是财务管理的基础。 2、每个企业都应具有一整套符合实务操作的财务制度。通过科学的财务预测，修正旧的或制定新的财务制度，对财务活动和财务工作进行事前控制。
3、制定详细财务预测或财务计划。财务预测（或财务计划）是财务预测和财务决策的具体化，是公司全面预算的关键环节。它由现金预算、非现金资产预算、资金需要量预算、成本费用预算和利润预算等组成。既是事前、事中财务管理定量控制的基础，又是事后财务分析和考核的依据。 4、对资金管理和资产管理进行监控并及时纠正预算偏差。财务预算的目的就是保证资金与资产有效利用和合理投放。通过预算管理工作对资金与资产活动进行宏观监控，有利于企业财务活动朝着预定目标发展。它既能对实务中的有利差异和不利差异进行预算调整，又能对偏离预算的实际进行监督纠正，真正落实“算为管用，管算结合”的基本原则。 二、资金管理 企业现金流量管理水平往往是决定企业存亡的关键所在。在面对日益激烈的市场竞争，企业面临的生存环境复杂多变，通过提升企业现金流的管理水平，才能合理控制营运风险，提升企业整体资金的利用效率，从而不断加快企业自身的发展。 1、资金筹集。筹资是传统财务管理的核心，也是现代财务管理的重要组成部分。筹资过程中应充分考虑资金需要量、资金成本、财务结构和财务风险等多种财务问题。 2、资金投放。主要是指公司内部资金的合理安排，保证有限的资金发挥最大的效益。在资金投放过程中，一定要考虑短期资金与长期资金的结构关系；二是要考虑短期资金内现金、应收帐款、存货等
公共组织财务管理期末考试(2)
一、名词解释： 1.公共组织：就是以管理社会公共事务、提供公共产品和公共服务、维护和实现社会公共利益为目的，拥有法定的或授予的公共权力的所有组织实体。 2.税收筹划：通过税收筹划，在保证遵守国家税法的前提下使非营利组织利益达到最大化。 3.公共组织财务管理：公共组织管理的一个重要组成部分，它是根据财务制度及财经法规，按照财务管理的原则，对公共组织有关资金的筹集、分配、及使用所引起的财务活动进行计划、组织、协调、控制，并处理财务关系的一项综合性的经济管理工作。 4.公共组织财务活动：是以现金收支为主的公共组织资金收支活动的总称，包括预算资金收支活动，未纳入预算管理的其他资金收支活动和经营活动。 5.公共组织收入：公共组织为开展业务活动以及其他活动依法取得非偿还性资金 6.事业收入：是指非政府组织通过开展专业业务活动及其辅助活动取得的收入。 7.经营收入：事业单位在专业业务活动及其辅助活动之外开展非独立核算经营活动取得的收入。 8.公务卡：指财政预算单位工作人员持有的，主要用于日常公务支出和财务报销业务贷记卡。 9.公共组织支出：公共组织为完成国家规定的行政或公共事业任务，进行工作和开展业务活动所必须的费用开支。 10.政府组织经费支出：指政府组织为开展业务活动所发生的资金耗费和损失。
11.库存现金限额：公共组织为保证日常零星开支的需要，向银行提出申请并经开户行审查同意后，保留的库存现金最高额度。 12.坐支：以本单位的现金收入直接支付自己的现金支出。 13.零余额账户用款数额：实行国库集中支付的公共组织，根据财务部门批复的用款计划收到的，尚未动用的零余额账户用款额度。 14.公共组织固定资产：单位价值在规定的标准以上，使用时间在一年以上，并且在使用中保持原来物质形态的资产 15.公共组织负债：指过去的交易或事项形成的现时债务，履行该义务预期会导致含有经济利益或者服务潜力的资源流出公共组织。 名词解释： 16.应缴款项：是公共组织按照国家有关规定取得的、应当上缴国库的各种款项，它是公共组织与国家预算之间的往来项目，包括应缴财政预算款、应缴财政专户款及其他按规定应上缴的款项。 17.规费：政府组织向公民或社会组织提供某些特殊服务或实施行政管理所收取的手续和工本费。
篇一：财务管理学习方法 《财务管理》学习方法 财务管理是一门以企业的资金运动为研究对象，以风险与收益的对称关系为主线，深入阐述企业财务管理基本理论和方法的课程。它对树立科学的理财观念，实现企业价值最大化，处理好企业与各方面的财务关系等，均具有重要的作用。该课程既是一门应用型的经济学科，也是一门综合性的管理学科。它的内容涵盖面广，涉及到统计、财务会计、管理会计、金融等多门学科的内容，并且大量地采用了数量分析的方法。鉴于这些特点，学习时掌握一定的方法和技巧显得尤为重要，下面就自己对这门课程的教学体会，来谈谈应如何才能学好这门课程。 一、抓住主线，整体把握。 掌握课程的结构体系，是熟悉课程基本内容，理解各章节之间 的特点和内在联系的前提。本课程的结构体系是以财务管理的目标为出发点、以财务管理的原则为基本规范、以财务管理的方法为归宿作为一根主线贯穿全书，又将整体内容划分为三大部分： 1、基本理论部分 集中在教材第一章。企业开展生产经营活动必然要发生资金的运动。本章首先介绍了资金运动的过程及其形式、财务活动和财务关系的相关内容，并在此基础上归纳出财务管理的概念及特征。企业资金的运动是通过一定的财务活动来实现的。本章接着介绍了实行财务管理要达到什么样的财务目标（包括一般目标和具体目标）、企业财务目标与社会责任的关系；企业的财务活动都是在特定的时空中进行，离开了时间价值因素，就无法正确计算不同时期的财务收支，也无法评价企业的盈亏；财务活动是有风险的，风险与报酬之间是一种对称关系，企业财务人员必须树立起时间价值观念和风险收益对等观念，以指导企业的财务活动。企业在组织财务活动过程中总要与有关各方发生一定的经济利益关系。本章最后介绍了财务活动是在一定的环境下进行的，财务管理的环境因素既有宏观的，也在微观的，分析各环境因素的影响方向和影响程度，有利于管理者清醒地认识到自己所处的特定理财环境，从而作出科学合理的财务决策。 2、财务管理方法部分 包括教材的第二章至第七章。其中第二章为筹资方法，包括筹资的概念、种类、原则、规模确定、资本金制度、资本成本计算等，份量重，计算多，是学好财务管理必须掌握的内容。 第三章是投资方法，是对所筹资金的运用，通过对投资基本内容的介绍，进一步分析了投资风险、投资报酬与投资决策，以确保合理使用资金。第四章至第六章是从资金的使用形态上对财务管理方法作了介绍，第四章侧重对现金、应收帐款、存贷等流动资产的管理方法进行研究，第五章侧重对固定资产的使用效率、固定资产的折旧政策进行分析比较，以期在使用期限内对固定资产加以充分利用，同时对无形资产的管理方法作了概述。第六章侧重对金融商品投资的管理方法作了阐述，金融投资是企业投资的重要组成部分，科学地进行投资，能增加企业收益，减少风险，有利于财务目标的实现。第七章讲利润管理方法，其目的是通过 对企业财务成果进行科学地规划与控制，实现企业价值的最大化。
公共组织财务管理 一、公共组织的含义： 公共组织就是以管理社会公共事务，提供公共产品和公共服务，维护和实现社会公共利益为目的，拥有法定的活授予的公共权力的所有组织实体 二、公共组织的特征： 1、公共组织以管理社会公共事务，维护和实现公共利益为基本职责 2、不以盈利为目的 3、通过行使公共权力来管理公共事务 4、公共组织的活动必须依法进行并受到高度监督 5、政治性倾向以及行为的强制性和权威性 6、公共组织的目标不易计量为责任的多元化 公共组织的动机：加强服务、便民利民、以谋求公共利益 三、三类公共组织的财务特征： 1、政府组织：政府组织业务活动的目的是执行社会管理职能，并无直接经济目的 资金供应渠道单一，不具有营业性，增值性，但具有限制性 单位预算具有强制性 资金管理受限制 2、事业单位：事业单位一般不提供物质产， 不以营利为目的 出资者不要求投入资产的回报，也不准备收回资产，但对资金的使用有限制3、民间非营利组织：不以营利为目的 资源提供者向该组织投入资源并非为了取得经济回报 资源提供者不享有给该组织的所有权 资金和财产的提供者特征是以民间的身份出现的 业务活动以生产精神产品和从事社会服务活动为主 四、预算外资金的含义： 指国家机关、事业单位、社会团体和其他机构为履行或代行政府职能，依据国家法律、法规和具有法律效力的规章而收取、提取、募集和安排使用，未纳入财政预算管理的各种财政性资金。 五、预算外资金的特征： 财政性（所有权归国家、支配权和调控权归政府、管理权归财政、使用权归单位） 六、财务清算的程序： 1、成立财务清算机构、 2、财务清算的实施、 3、财务清算报告的审批 七、成本核算的特点： 1、从核算容上看是不完全的成本核算 2、从核算方法上看是不严格的成本核算 3、从核算形式上看是部的成本核算
财务管理专业在职研修班学生在学成之后，应具有以下两大方面八种能力： 一、专业基本能力要求 1、财务会计核算能力：掌握凭证填制、登记账簿、编制报表等基本技能； 2、财务管理基本能力：熟悉企业管理的一般流程和财务管理的基本理论，掌握财务管理的原理与基本方法； 3、经营管理基本能力：熟悉统计分析基本理论，掌握管理学、组织行为学、市场营销学、成本管理学的原理与基本方法。 二、专业核心能力要求 1、会计实务处理能力：掌握会计信息的生成过程、会计电算化软件操作，能对企事业单位、不同行业会计实务进行处理； 2、证券投资分析能力：熟悉经济运行的宏微观环境，掌握投资的基本理论，掌握证券投资的理论和应用技巧； 3、项目评估分析能力：熟悉并掌握企业资产评估、项目评估和审计理论和方法的应用； 4、公司理财能力：熟悉并掌握企业内部控制和公司治理、企业战略与风险管理的基本理论； 5、金融管理能力：熟悉并掌握金融市场的运作及对金融产品分析等能力；提高金融企业的财务分析能力。 随着中国经济的高速发展和经管类专业近年愈加的火爆的趋势，市场定需要大批的财务管理人才。财务管理专业人才的需求，主要集中在以下六个方面： 1. 进企业做会计或财务 2. 进会计师事务所做审计 3. 进银行业 4. 进专门的金融，货币，经济，调研机构 5. 自己成立会计师事务所 6. 进大学任教 财务管理是一个企业的命脉，财务管理专业的学习与就业不仅需要进行分析和解决财务、金融问题的基本能力，由于财务管理工作的性质，还要求从业人员具有较高的政治理论素养和社会责任感，做到专业技能和社会责任双优秀，才能最终成为对社会有益和自身发展有益的人。
公共组织财务管理复习资料 一、名词解释 1、公共组织：就是以管理社会公共事务、提供公共产品和公共服务、维护和实现社会公共利益为目的，拥有法定的或授予的公共权力的所有组织实体。特征：（1）公共组织以管理社会公共事务、维护和实现公共利益为基本职责；（2）公共组织不以营利为目的；（3）公共组织通过行使公共权力来管理公共事务；（4）公共组织的活动必须依法进行并受到高度监督；（5）公共组织的政治性倾向以及行为的强制性和权威性；（6）公共组织的目标不易计量及责任的多元化。 2、事业单位：是指国家为了社会公共利益，由国家机关举办或其他组织利用国有资产举办的，从事教育、科学、文化、卫生等活动的社会服务组织，如国家举办的学校、医院、研究所、文化艺术团体、新闻机构、社会福利机构等。为界定事业单位的公共组织特性，根据公共财政理论和我国实际情况，事业单位可划分为公益型、非公益型和经营型三类。 3、公共组织预算：是指公共组织根据公共事业发展计划和公共事务的管理任务编制的、并经过规定程序批准的年度财务收支计划。它包括政府组织的单位预算（立法机关、行政机关、审判机关、检察机关）和事业单位的单位预算（事业单位、接受国家经常性资助的社会团体和社会中介组织）两个组成部分，分别执行不同的预算制度。 4、定员定额：是确定公共组织人员编制额度和计算经费预算中有关费用额度标准的合称，是公共组织预算编制的依据和财务管理的基础，是最主要的单位财务管理规范。定员即定编，它是国家编制部门或上级主管部门对单位规定的人员编制和定员比例所规定的人员指标额度。定员制度是确定单位人员数额的规范，编制管理必须坚持按编制控制人员，实行编制包干，增人不增加经费，减人不减少费用。定额主要是指确定预算的经费开支定额，即经费预算定额。它是根据各单位的工作性质和特点，对其财力、物力的消耗、补偿、配备、利用等方面所规定的经济指标额度。 5、事业收入：是指非政府组织通过开展专业业务活动及其辅助活动取得的收入。按照国家有关规定应当上缴财政预算的资金和上缴财政专户的预算外资金，不作为事业收入；根据经批准的经费使用计划从财政专户核拨的预算外资金，构成非政府组织单位的事业收入。 6、经营收入：是指事业单位在专业业务活动及其辅助活动之外开展非独立核算经营活动取得的收入。特征：（1）经营收入是在专业业务活动及辅助活动之外，开展经营活动所取得的收入；（2）经营收入是非独立核算单位开展经营活动所取得的收入。 7、预算外资金：是指国家机关、事业单位、社会团体和其他机构为履行或代行政府职能，依据国家法律、法规和具有法律效力的规章而收取、提取、募集和安排使用，未纳入财政预算管理的各种财政性资金。预算外资金收入的内容包括：（1）行政性收费（2）事业服务性收费（3）政府性基金（4）主管部门按照国家规定从所属企事业单位和社会团体集中的管理费及其他资金（5）用于乡镇政府的乡自筹和乡统筹资金（6）其他未纳入财政预算管理的财政性资金（7）社会保障基金。 8、事业支出：是指事业单位开展专业业务活动及其辅助活动发生的支出。事业支出具有非补偿性特征。事业支出是事业单位支出的主体，它反映着公共事业发展的资金规模和支出水平。（1）量入为出，统筹安排各项事业支出；（2）正确界定事业支出范围，如实反映事业发展规模和支出水平；（3）加强经济核算，提高资金使用效益；（4）按照专款专用的原则，加强专项资金支出管理。 9、经营支出：是指事业单位在专业业务活动及其辅助活动之外开展非独立核算经营活动发生的支出。（1）正确归集实际发生的费用；（2）实行经营支出与经营收入相配比的原则；（3）实行成本核算，提高经济效益。 10、公共组织资产：是指公共组织拥有或者控制的、由过去的交易或事项形成的经济资源，该资源预期会给公共组织带来服务功能或者经济效益。它包括各种财产、债权和其他权利等。特征：（1）资产作为一种经济资源预期能够给公共组织带来服务功能或者经济利益；（2）资产必须能够用货币来计量；（3）资产必须为公共组织所拥有或者控制；（4）资产是由过去的交易或事项形成的；（5）资产包括各种财产、债权和其他权利。 11、公共组织流动资产：是指公共组织可以在一年以内变现或者耗用的资产，包括现金、各种存款、应收款项、预付款项和存货等。特点：（1）具有灵活的变现性；（2）价值一次性消耗或者转移；（3）周转期限短。