沪港通投资经：不能不知的21大风险
来自：配资天下网原载：腾讯财经
投资者在参与港股通投资前，应充分了解投资风险并评估自己的承受能力，投资者在参与交易前要认真阅读港股通相关业务规则和协议条款，避免在投资过程中遭受难以承受的损失。而投资沪港通又将带来哪些风险呢？
一、怎么理解沪港两地交易规则差异可能带来的风险？
香港证券市场与内地证券市场存在诸多差异，投资者参与港股通交易需遵守内地与香港相关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和业务规则，对香港证券市场有所了解。此外，通过港股通参与香港证券市场交易与通过其他方式参与香港证券市场交易，也存在一定的差异。
二、港股通股票范围存在限制，可能带来什么风险？
投资者通过港股通买卖的股票存在一定的范围限制，且港股通股票名单会进行调整。因此，投资者应当关注上海证券交易所（以下简称“上交所”）证券交易服务公司（即中国投资信息有限公司，以下简称“中投信”）指定网站（即上交所网站）公布的港股通股票最新名单。对于被调出的港股通股票，自调整之日起，投资者将不得再行通过港股通买入，但可以卖出。
三、额度控制可能带来哪些风险？
港股通业务试点期间存在每日额度和总额度限制。总额度余额少于一个每日额度的，中投信自下一港股通交易日起停止接受买入申报，投资者将面临不能通过港股通进行买入交易的风险；在香港联合交易所有限公司（以下简称“联交所”）开市前阶段，当日额度使用完毕的，新增的买单申报将面临失败的风险；在联交所持续交易时段，当日额度使用完毕的，当日投资者将面临不能通过港股通进行买入交易的风险。
四、投资者应关注港股通交易日可能带来的哪些风险？
只有沪港两地均为交易日且能够满足结算安排的交易日才为港股通交易日，具体以上交所网站公布的日期为准。由于两地市场交易日存在差异，因此，存在港股交易，而港股通不交易的情况。对此，投资者应当关注在上述情形下无法对港股市场波动及时做出投资决策而可能导致的风险。
五、不了解港股通交易时间可能会带来哪些风险？
港股通交易日的交易时间包括开市前时段和持续交易时段，具体按联交所的规定执行。其中，在9：00-9:30的联交所开市前时段内，港股通投资者仅能在9：00-9：15输入竞价限价盘，且不能修改订单，仅能先撤单再申报。此外，投资
者还应关注联交所的持续交易时间（即9：30-12：00；13：00-16：00）较沪市A股市场长，投资者可以在11：30-12：00和15:00-16:00的时段内参与港股通交易，也可在12：30-13：00的时段内撤销早市未成交的申报。
圣诞前夕（12月24日）、元旦前夕（12月31日）或除夕日为港股通交易日的，港股通仅有半天交易，且当日为非交收日，投资者要提前做好资金安排。
六、恶劣天气等导致港股通交易停市的风险是怎样的？
香港出现台风、黑色暴雨或者联交所规定的其他情形时，联交所将可能停市，投资者将面临在停市期间无法进行港股通交易的风险；出现中投信认定的交易异常情况时，中投信将可能暂停提供部分或者全部港股通服务，投资者将面临在暂停服务期间无法进行港股通交易的风险。中投信及上交所对于发生交易异常情况及采取相应处置措施造成的损失，不承担责任。
七、港股通交易的汇率风险是怎样的？
投资者在交易时间内提交订单依据的港币买入参考汇率和卖出参考汇率，并不等于最终结算汇率。港股通交易日日终，中国证券登记结算有限责任公司（以下简称“中国结算”）进行净额换汇，将换汇成本按成交金额分摊至每笔交易，确定交易实际适用的结算汇率。
八、什么是碎股交易存在限制的风险？
港股通投资者持有的碎股只能通过联交所半自动对盘碎股交易系统卖出，不能买入，价格通常有所折让。
九、港股通股票交收前卖出的风险是怎样的？
投资者当日买入的港股通股票，经确认成交后，在交收前即可卖出，投资者应当关注因此可能产生的风险。
十、港股通交易通讯故障的风险是怎样的？
港股通交易中若联交所与中投信之间的报盘系统或者通信链路出现故障，可能导致15分钟以上不能申报和撤销申报，投资者应当关注因此可能产生的风险。
十一、港股通交易不设涨跌幅限制的风险是怎样的？
港股通股票不设置涨跌幅限制，因此，短期内可能出现大幅盈利或亏损。投资者应当关注因此可能产生的风险。
十二、投资者依据联交所提供的港股通交易免费一档行情做出投资决策会有什么风险呢？
提示投资者，通过港股通业务获得的香港证券市场免费一档行情，与付费方式获得的行情相比，在刷新频率、档位显示等方面存在差异，投资者应当关注依此进行投资决策的风险。
十三、港股交易报价显示颜色含义差异的风险是怎样的？
在香港证券市场，股票价格上涨时，股票报价屏幕上显示的颜色为绿色，下跌时则为红色，与内地证券市场存在差异。但是，不同的行情软件商提供的行情走势颜色可以重新设定，投资者在使用行情软件的时候，应当仔细检查软件的参数设置，避免惯性思维带来的风险。
十四、什么是港股通投资者权益证券交易限制的风险？
投资者因港股通股票权益分派、转换、上市公司被收购等情形或者异常情况，所取得的港股通股票以外的联交所上市证券，只能通过港股通卖出，但不得买入，上交所另有规定的除外；
投资者因港股通股票权益分派或者转换等情形取得的联交所上市股票的认购权利在联交所上市的，可以通过港股通卖出，但不得行权；
投资者因港股通股票权益分派、转换或者上市公司被收购等所取得的非联交所上市证券，可以享有相关权益，但不得通过港股通买入或卖出。
十五、沪港两地证券交收期差异可能带来什么风险？
香港证券市场与内地证券市场在证券资金的交收期安排上存在差异，港股通交易的交收期为T+2日。如果投资者卖出证券，在交收完成前仍享有该证券的权益；如果投资者买入证券，在交收完成后才享有该证券的权益。
同时，港股通交易的交收可能因香港出现台风或黑色暴雨等发生延迟交收。
十六、什么是港股通股票现金红利发放延后的风险？
对于在联交所上市公司派发的现金红利，由于中国结算需要在收到香港中央结算有限公司（以下简称“香港结算”）派发的外币红利资金后进行换汇、清算、发放等业务处理，投资者通过港股通业务获得的现金红利将会较香港市场有所延后。
十七、什么是港股通股票红股发放延后的风险？
对于在联交所上市公司派发的红股，中国结算在收到香港结算派发红股到账当日或次日进行业务处理，相应红股可于处理日下一港股通交易日上市交易。投资者红股可卖首日均较香港市场晚一个港股通交易日。
十八、港股通投资者投票的风险是怎样的？
由于中国结算是在汇总港股通投资者意愿后再向香港结算提交投票意愿，中国结算对投资者设定的意愿征集期比香港结算的征集期稍早结束；投票没有权益登记日的，以投票截止日的持有作为计算基准；投票数量超出持有数量的，按照比例分配持有基数。
十九、投资者账户余额不足可能引发透支的风险是怎样的？
由于香港市场的费用收取或汇率的大幅波动等原因，可能会引起投资者账户的透支，因此，投资者应当关注账户内的余额。
二十、什么是港股通交易分级结算的风险？
港股通交易境内结算实施分级结算原则。投资者可能面临以下风险：（一）因结算参与人未完成与中国结算的集中交收，导致投资者应收资金或证券被暂不交付或处置；（二）结算参与人对投资者出现交收违约导致投资者未能取得应收证券或资金；（三）结算参与人向中国结算发送的有关投资者的证券划付指令有误的导致投资者权益受损；（四）其他因结算参与人未遵守相关业务规则导致投资者利益受到损害的情况。
二十一、沪港两地税费差异可能引发哪些风险？
香港市场收费标准与内地市场收费标准不同，香港地区与内地在税收安排方面也存在差异，投资者买卖港股通股票，应当按照香港市场有关规定交纳相关费用，并按照香港地区相关规定缴纳税款。因此，投资者在参与交易前，应提前了解相关信息。全国股票配资第一平台，配资天下网奉送。
港股通业务知识水平测试问卷 一、港股通交易的规则及流程（每题1分） 1、（单选）港股通是指内地投资者委托内地证券公司，经由上交所设立的证券交易服务公司，向联交所进行申报，买卖规定范围内的联交所上市的股票。（） A、正确 B、错误 2、（单选）试点初期，个人投资者参与港股通股票交易证券账户和资金账户资产合计不低于（）万元人民币，且具有上海A股证券账户。 A、10 B、20 C、40 D、50 3、（单选）境内投资者买卖香港证券市场的股票，以（）报价，以（）作为支付货币。 A、人民币、人民币 B、人民币、港币 C、港币、人民币 D、港币、港币 4、（单选）港股持续交易时段内，若当日交易额度余额用尽时，上交所将暂停接收买单直至当日闭市，但投资者仍可以卖出。 A、正确 B、错误 5、（单选）在试点阶段，全市场港股通的每日额度为（）亿元人民币，总额度为（）亿元人民币。 A、105，3000 B、130，2500 C、105，2500 D、130、3000 6、（单选）在试点阶段，港股通投资者在早市阶段（9：00-9：15）仅可申报“竞价现价盘”，持续交易阶段（9：30-12：00，13：00-16：00）仅可以输入“增强限价盘”。
B、错误 7、（单选）参与港股通交易的内地投资者，如果T日卖出港股股票，T+2日资金可以在账户内查询并购买沪深交易所的股票，T+3日资金可取（）。 A、正确 B、错误 8、（单选）在香港市场，股票交易是T+2交收的，如果T日为恒生银行（00011）派发权益的股权登记日，投资者T日买入（00011），则可享有派发的权益（）。 A、正确 B、错误 9、（单选）试点初期，港股通业务不可以做融资融券（）。 A、正确 B、错误 10、在香港市场，每只上市证券的买卖单位由各发行人自行决定，可以是每手20股、100股或1000股不等。内地投资者只能进行整手申报，对于碎股，只能卖出，不能买入（）。 A、正确 B、错误 二、港股通规则差异及投资风险（每题1分） 1、（单选）港股交易是T+0交易，投资者当日买入港股，当日可以卖出（）。 A、正确 B、错误 2、（单选）境内投资者可以参与港股通交易的日期为（）。 A、沪港两地均为交易日，且能够满足结算安排时间时 B、与香港交易日时间一致，且能够满足结算安排时间时 C、与内地交易日时间一致，且能够满足结算安排时间时 3、（单选）港股交易不设涨跌停板，每日的涨跌幅度可能会非常大（）。 A、正确 B、错误 4、开市前，中国结算向上交所SPV，提供当日人民币兑港币的参考汇率。每日收市时，按照日终的汇率进行结算交收而非实时结算（）。 A、正确
龙源期刊网 https://www.doczj.com/doc/6210092396.html, 沪港通将引发汇率风险 作者：刘东亮 来源：《中国证券期货》2014年第06期 近期证监会宣布推出沪港通业务试点，并将于半年后实施。从微观角度而言，这无疑使个人投资者和机构投资者都获得了更多投资机会，并可享有跨境投资的便利性，从宏观角度而言，这一政策对两地市场发展，资本流动，乃至人民币国际化都具有重大意义。 不过，沪港通在使投资者和市场获得更为便利的优势之后，也带来诸多挑战，特别是在人民币汇率进入双向波动的背景下，沪港通将使投资者面临汇率风险，并激发出避险对冲需求，而目前的金融市场及产品尚不能满足这一需求。 随着人民币双向波幅的加大，汇率风险可能令投资者承受意想不到的汇兑损益，比如，假如人民币大幅升值，美元大幅贬值，则意味着港元大幅贬值，投资港股的价差收益可能会被汇差亏损吞噬，反之则在价差收益的基础上获得更多的汇差收益。香港的投资者同样面临这一问题。 届时汇率风险一定会激发出强烈的对冲避险需求，但目前尚缺乏有效工具。 企业客户最常用的避险工具为外汇远期，不过按照规定，远期必须有真实的贸易背景，否则涉嫌虚假贸易；且企业通常对未来的资金规模和时间表有较为清晰的预估，因而可以设定远期期限。但个人与机构投资者无法满足这一条件，除去贸易背景，单是对资金规模和时间就无法做到预估，比如一笔买入的港股，投资者无法确定会在何时卖出，以及卖出的金额（仓位控制）。 另一个可选择的工具是外汇期权，但国内尚不允许银行向非贸易背景的投资者提供人民币兑外币的期权交易。 如何突破现有的政策限制，允许沪港通投资者运用远期、期权来进行汇率避险，值得研究。 不过我们认为，由于个人投资者在金融知识和工具运用上具有天然的劣势，因此即使推出相关避险产品，也未必会激发个人投资者的避险热情。一个可能的情形是，在沪港通初期，个人投资者会积极参与，但随着汇率波动的加大以及汇率风险的逐步暴露，个人投资者所占的市场份额会趋于萎缩，并最终让位于更加专业，能够有效运用多种避险工具的机构投资者。实际上，在成熟市场的跨境投资中，主角早已被机构投资者所占据，个人投资者更倾向委托机构投资者来进行跨境投资。
港股通测试题 部门：财务管理总部姓名： 一、单选题每题一分 1、港股通交易日的交易时间按联交所公布的交易时间执行：（）。 A、开市前时段：上午9点至9点15分，持续交易时段：上午9点30分至12点，下午：13点至16点 B、开市前时段：上午9点至9点30分，持续交易时段：上午9点30分至11：30分，下午：13点至16点 C、开市前时段：上午9点至9点30分，持续交易时段：上午9点30分至12点，下午：13点至15点 D、开市前时段：上午9点至9点30分，持续交易时段：上午9点30分至12点，下午：13点至16点 2、关于回转交易，按照香港联交所交易规则，投资者当天买入的港股（）。 A、当日可卖出（T+0），但不允许卖空 B、当日不可卖出，也不允许卖空 C、当日可卖出（T+0），且允许卖空 D、当日不可卖出，但允许卖空 3、港股每手手数（）、由（）自行决定。 A、100 、投资者 B、不确定、发行公司 C、100、发行公司 D、不确定、投资者 4、港股通投资者在买卖盘时段9：00-9：15只允许输入（），在连续交易时段只允许以（）进行买卖。 A、竞价限价盘、增强限价盘 B、增强限价盘、竞价限价盘 C、竞价盘限价盘 D、限价盘、竞价盘 5、港股（）时段、（）时段不得输入、修改或取消买卖盘。 A、对盘前段、对盘时段 B、对盘时段、暂停 C、输入买卖盘对盘时段 D、对盘前段暂停 6、港股（）时段只可接受竞价盘，且不可修改取消买卖盘。 A、对盘前段 B、对盘 C、输入买卖盘 D、暂停 7、港交所及香港结算需向港股通交易客户收取的费用不包括（）。 A、经手费 B、交易系统费
C、印花税 D、交易费 8、下面关于香港市场交易说法正确的是：（）。 A、港股股票标识数字为5位，上涨股份报价显示为绿色，下跌时报价为红色 B、沪股股票标识数字为5位，上涨股份报价显示为红色，下跌时报价为绿色 C、港股股票标识数字为6位，上涨股份报价显示为绿色，下跌时报价为红色 D、港股股票标识数字为5位，上涨股份报价显示为红色，下跌时报价为绿色 9、港股通业务每日额度为（）人民币 A、100亿元 B、105亿元 C、130亿元 D、1000亿元 10、港股通投资者在9:30—12:00和13:00—16:00交易时段报价时可以（） A、卖价可以比当时买价低9个价位，买价可以比当时卖价位高9个价位。 B、卖价可以比当时买价低24个价位，买价可以比当时卖价位高24个价位。 C、卖价可以比当时买价低50%，买价可以比当时卖价位高130%。 D、卖价可以比当时买价低70%，买价可以比当时卖价位高900%。 11、目前港股通投资者可以投资的港股为（）。 A、恒生大型、中型综合市值指数成份股及A/H股 B、恒生大型、中型综合市值指数成份股及A/H股另外还可投资非港币计价股票 C、所有香港上市股票包括主板和创业板 12、投资者港股交易和交收采用（） A、交易采用港币报价，交收采用人民币 B、交易结算均用人民币 C、交易采用人民币结算采用港币 D、以上均不是 13、港股通适用汇率为（） A、买入按照中国结算公布港币卖出汇率，卖出按照中国结算公布港币买入汇率 B、买入卖出均按照中国结算公布中间汇率 C、买入按照中国结算公布港币买入汇率，卖出按照中国结算公布港币卖出汇率 D、以上均不是 14、港股公司信息披露平台为（） A、上海证券交易所平台 B、港交所“披露易”平台 C、中国证监会 D、深圳证券交易所平台 15、港股通标的公司发生调整时（） A、对于调出股票只能卖出不能买入 B、对于调出的股票可以买卖 C、调入、调出的均可以买卖 D、以上都不对 16、港股通业务对于零股交易正确的是（）
港股通测试题和答案 1.中国证券监督管理委员会、香港证券及期货事务监察委员会于＿＿＿＿发布联合公告，决定原则批准上海证券交易所、香港联合交易所有限公司、中国证券登记结算有限责任公司、香港中央结算有限公司开展沪港股票市场交易互联互通机制试点。 2014年4月10日 2014年4月29日 2014年5月9日 2014年6月13日 2.试点初期，香港证监会要求参与港股通的境内投资者仅限于机构投资者及证券账户及资金账户余额合计不低于人民币＿＿＿＿万元的个人投资者。 10 30 50 100 3.港股的每个买卖盘上限为＿＿＿＿手，每个买卖盘股数的系统上限为99,999,999。 1000 2000 3000 5000 4.港股的价格最小变动单位＿＿＿＿。 固定为0.005元 固定为0.010元
固定为0.100元 不同价位的股票，最小的价格变动单位也不同 5.港股的涨跌幅为＿＿＿＿。 5% 10% 30% 无涨跌幅限制 6.试点初期，对人民币跨境投资额度实行总量管理，并设置每日额度，实行实时监控。其中，沪股通总额度为3000亿元人民币，每日额度为130亿元人民币；港股通总额度为2500亿元人民币，每日额度为＿＿＿＿亿元人民币。双方可根据试点情况对投资额度进行调整。 95 100 105 110 7.沪港两地均为交易日且能够满足结算安排的交易日才为港股通交易日，所以对港股通投资者而言存在即使联交所开市，也无法进行港股通交易的风险。 以上说法正确 以上说法错误 8.港股通投资者因港股通股票权益分派或转换等所取得的联交所上市股票的认购权利，＿＿＿＿通过港股通卖出，＿＿＿＿行权。 可以；可以 可以；不可以 不可以；可以
一、单项选择题 1. 下列对于港股通结算流程的规定说法错误的是（）。 A. 在境内，中国结算负责办理与境内结算参与人之间证 券和资金的清算交收，境内结算参与人应当就交易达成时确定由其承担的交收义务对中国结算履行最终交收责任 B. 在境内，境内结算参与人负责办理与港股通投资者之 间证券和资金的清算交收，境内结算参与人与港股通投资者之间的证券划付，应当委托中国结算办理 C. 在境内，中国结算作为境内结算参与人的共同对手方， 为港股通交易提供单边净额结算服务 D. 在境外，对于通过港股通达成的交易，由中国结算作 为境内投资者的名义持有人，和香港结算的结算参与人，向香港结算承担股票和资金的清算交收责任 您的答案：C 题目分数：10 此题得分：10.0 2. 下列有关沪港通交易日安排说法错误的是（）。 A. 每年的交易日安排将由两地交易所和结算机构共同研 究确定 B. 每年的交易日安排于当年的春节前向市场公布 C. 沪港通业务仅在沪港两地均为交易日且仅能够满足结 算安排时开通 D. 交易日的安排主要是考虑防范结算风险和减少对系统 的修改，降低成本 您的答案：B 题目分数：10 此题得分：10.0 3. 下列有关沪股通交易制度中的平仓安排说法错误的是（）。 A. 持股比例超过28%时，暂停接受买入申报，直到持股比 例降到26% B. 持股比例超过30%时，按照后买先卖原则平仓 C. 持股比例被动超过30%时，不作平仓安排，暂停接受买 入申报，直到比例降至26% D. 对于非被动超过持股比例限制的情形，上交所于次一
交易日，向联交所证券交易服务公司发出平仓通知，由香港经纪商通知客户在3个沪港通交易日内平仓 您的答案：D 题目分数：10 此题得分：10.0 4. 下列有关沪港通换汇方案安排说法错误的是（）。 A. 换汇方案遵循的原则有：有利于降低市场成本，提高 市场效率，确保业务安全平稳运行；公开透明、公平竞争；尽可能减少对离岸人民币市场的冲击 B. 根据港股通业务港币资金交收的相关安排，港股通交 易以港币计价，在香港的资金交收币种为人民币（风控资金除外），在境内的资金交收币种为港币 C. 在换汇操作中，中国结算需每日对境内所有投资者参 与港股买卖轧差一个净额（净买或净卖），对应香港结算即净应付或净应收港币，向换汇银行进行单方向换汇，然后再将换汇成本按交易总额分摊到每个投资者 D. 港股通下换汇机制以“净额换汇、全额分摊”为运行 原则，相对于全额换汇，最大限度降低了市场整体换汇成本、减少了换汇可能导致的离岸汇率影响 您的答案：B 题目分数：10 此题得分：10.0 二、多项选择题 5. 沪股通有关权益变动相关信息披露问题的规定有（）。 A. 年报中应当披露报告期末股东总数、持股5%以上股份 的股东名称等，若持股5%以上股东少于10人，则应列出至少前10名股东的持股情况 B. 持有公司百分之五以上股份的股东或者实际控制人， 其持有股份或者控制公司的情况发生较大变化时，上市公司需要报告、公告临时报告 C. 香港投资者通过沪股通买卖股票达到信息披露要求 的，应当依法履行报告和信息披露义务 D. 投资者在一个上市公司中拥有的权益，包括登记在其 名下的股份和虽未登记在其名下但该投资者可以实际支配表决权 的股份
港股通基础知识测试卷 分支机构名称： 客户名称：资金账号： 得分： 单项选择题（每选项5分，共100分） 1.中国证券监督管理委员会、香港证券及期货事务监察委员分别于＿＿＿＿和发布联合公告，决定原则批准上海证券交易所和深圳证券交易所、香港联合交易所有限公司、中国证券登记结算有限责任公司、香港中央结算有限公司开展内地和香港股票市场交易互联互通机制试点。 A．2014年4月10日和2016年8月16日 B．2014年4月29日和2016年8月25日 C．2014年5月9日和2016年8月25日 D．2014年11月17日和2016年11月21日 2.香港证监会要求参与港股通的境内投资者仅限于机构投资者及证券账户及资金账户余额合计不低于人民币＿＿＿＿万元的个人投资者。 A．10 B．30 C．50 D．100 3.港股的每个买卖盘上限为＿＿＿＿手，每个买卖盘股数的系统上限为99,999,999。 A．1000 B．2000 C．3000 D．5000 4.港股的价格最小变动单位＿＿＿＿。 A．固定为0.005元 B．固定为0.010元 C．固定为0.100元 D．不同价位的股票，最小的价格变动单位也不同 5.港股的涨跌幅为＿＿＿＿，但根据联交所业务规则，适用市场波动调节机制的
港股通股票的买卖申报可能受到价格限制。 A．5% B．10% C．30% D．无涨跌幅限制 6.沪港通和深港通不再设总额度限制，但仍设置每日额度，并实行实时监控。其中，港股通每日额度为＿＿＿＿亿元人民币。沪深两地港股通额度不共用。A．95 B．100 C．105 D．110 7.内地和香港两地均为交易日且能够满足结算安排的交易日才为港股通交易日，所以对港股通投资者而言存在即使联交所开市，也无法进行港股通交易的风险。A．以上说法正确 B．以上说法错误 8.港股通投资者因港股通股票权益分派或转换等所取得的联交所上市股票的认购权利，＿＿＿＿通过港股通卖出，＿＿＿＿行权。 A．可以；可以 B．可以；不可以 C．不可以；可以 D．不可以；不可以 9.港股通股票交易以＿＿＿＿报价，以＿＿＿＿交收。 A．人民币；人民币 B．人民币；港币 C．港币；人民币 D．港币；港币 10.港股实行＿＿＿＿交易制度、＿＿＿＿交收制度，港股通交易的交收期也会因香港出现台风或黑色暴雨等事件发生延迟交收现象。 A．T+0；T+1 B．T+0；T+2 C．T+1；T+1 D．T+1；T+2 11.港股通投资者须缴纳佣金、印花税、交易征费、交易费、交易系统使用费、证券组合费。其中，＿＿＿＿按实际成交笔数收取（如1笔申报，实际成交了5笔，须收取5笔费用）；证券组合费是对香港中央结算有限公司现有几个收费项目的合并替代，并非新增项目。 A．交易征费 B．交易费
港股通知识水平测试题 及参考答案 Document number：BGCG-0857-BTDO-0089-2022
港股通业务知识水平测试问卷 一、港股通交易的规则及流程（每题1分） 1、（单选）港股通是指内地投资者委托内地证券公司，经由上交所设立的证券交易服务公司，向联交所进行申报，买卖规定范围内的联交所上市的股票。（） A、正确 B、错误 2、（单选）试点初期，个人投资者参与港股通股票交易证券账户和资金账户资产合计不低于（）万元人民币，且具有上海A股证券账户。 A、10 B、20 C、40 D、50 3、（单选）境内投资者买卖香港证券市场的股票，以（）报价，以（）作为支付货币。 A、人民币、人民币 B、人民币、港币 C、港币、人民币
D、港币、港币 4、（单选）港股持续交易时段内，若当日交易额度余额用尽时，上交所将暂停接收买单直至当日闭市，但投资者仍可以卖出。 A、正确 B、错误 5、（单选）在试点阶段，全市场港股通的每日额度为（）亿元人民币，总额度为（）亿元人民币。 A、105，3000 B、130，2500 C、105，2500 D、130、3000 6、（单选）在试点阶段，港股通投资者在早市阶段（9：00-9：15）仅可申报“竞价现价盘”，持续交易阶段（9：30-12：00，13：00-16：00）仅可以输入“增强限价盘”。 A、正确 B、错误 7、（单选）参与港股通交易的内地投资者，如果T日卖出港股股票，T+2日资金可以在账户内查询并购买沪深交易所的股票，T+3日资金可取（）。
A、正确 B、错误 8、（单选）在香港市场，股票交易是T+2交收的，如果T日为恒生银行（00011）派发权益的股权登记日，投资者T日买入（00011），则可享有派发的权益（）。 A、正确 B、错误 9、（单选）试点初期，港股通业务不可以做融资融券（）。 A、正确 B、错误 10、在香港市场，每只上市证券的买卖单位由各发行人自行决定，可以是每手20股、100股或1000股不等。内地投资者只能进行整手申报，对于碎股，只能卖出，不能买入（）。 A、正确 B、错误 二、港股通规则差异及投资风险（每题1分） 1、（单选）港股交易是T+0交易，投资者当日买入港股，当日可以卖出（）。 A、正确
大通证券港股通业务知识测试题 （本卷满分为100分，测试时间为60分钟） 姓名：客户号：总分： 单选题【共20道题，每题5分，共计100分；每题只有一个正确答案，请从每题的备选答案中选出一个最佳答案，将其相应字母填在下列表格内。】 投资者签署： 年月日 单选题 1、港股每个买卖盘的最大手数为（A）。 A 3000手 B 10000手 C 5000手 2、港股实行的是（C）的交易制度。 A T+1 B T+2 C T+0 3、港股实行的是（B）的交收制度。 A T+1 B T+2 C T+0 4、港股每日的最大涨跌幅度为（C）。 A 10% B 20% C 不设涨跌幅限制
5、内地投资者通过港沪通进行港股交易时，在其证券账户内使用的货币为（B）。 A 港币 B 人民币 C 美元 6、港股交易时交易单位为每手（D）股。 A.100股 B.500股 C.1000股 D.由各发行人自行决定 7、港股上市公司公告可通过（A）查询： a 披露易 b 公司易 c 信息易 d 公告易 8、交易结算活动遵守（ A ）的规定及业务规则 A．交易结算发生地市场 B．交易结算上市地市场 C．交易结算异地市场 D．交易结算地两市场 9.投资者适当性制度对个人投资者进去门槛的要求：（a） A．不低于50万资产 B．不低于60万资产 C．不低于70万资产 D．不低于80万资产 10、以下哪种情况满足“港股通”交易日：（C） A、内地交易日 B、香港交易日 C、两地交易日，且满足沪港通交收 D、两地交易日，不满足沪港通交收
二、判断 1、境内投资者通过港股通买卖港股，以港币报价和交收。（×） 2、投资者买卖沪港通股票只能采用限价委托，暂不支持市价委托。（√） 3、港股通实行客户交易结算资金第三方存管制度，参照A股交易相关规定和执行。（√） 4、港股通投资者因港股通股票权益分派或转换所取得的港股通股票以外的联交所上市的证券，可以通过港股通买入、卖出。（×） 5、上交所会员应当与参与港股通的客户签订委托协议，约定双方的权利和义务，并且会员与客户签订委托协议前，应当向客户充分揭示港股通股票交易风险，并于客户签订风险揭示书。（√） 6、某客户通过港股通买入股票，其买入应付款=（成交金额+印花税+交易征费+交易费+交易系统使用费+股份交收费+佣金）*日间换汇汇率（√） 7、客户T日转户转入某证券部，如果客户持有港股通的股票，账户内资金为0，在无任何操作的情况下，T+1日清算后，账户可能会出现透支情况。（√） 8、假设股票T+2日为分红登记日，客户T日买入，T+1日卖出，仍然享受分红权。（√） 9不属于香港证券市场恒生综合大型股指数、恒生综合中型股指数成份股，且同时在上交所上市A股的H股其相应的A股退市的，是港股通标的调减的情形之一。（√） 10、港股通即内地投资者委托内地证券公司，经由香港证券交易服务公司（即香港SPV），向联交所进行申报，在一定额度内买卖规定范围内的联交所上市的股票。（×）
中国证监会以及香港证券及期货事务监察委员会决定，原则批准沪港交易所、中国证券登记结算有限责任公司与香港中央结算有限公司开展沪港股票市场交易互联互通机制试点(简称“沪港通”)。不少机构人士认为，这一政策对蓝筹股构成利好。另外，折价较高的A股股价也有望向H股看齐。但同时，业内人士也提醒投资者，沪港两地交易规则的差异也会带来风险。 沪港金融中心有的不只是竞争，更有合作。 4月10日上午，国务院总理李克强在博鳌亚洲论坛2014年会开幕式的演讲中，提及建立上海与香港股票市场交易的互联互通机制。这一纲领性的发言没能影响当日窄幅横盘震荡的A股。但下午开盘后不久，中国证监会与香港证监会联合声明称，预计6个月后正式启动“沪港通”机制。 消息一出，A股和港股双双似打了鸡血般反弹。上证综指和恒生指数收盘分别上涨 1.38%、1.51%。 沪港通来得有些意外，却也在情理之中。 “去年7月，深圳金融办主任肖亚非就称，深港两地政府正紧密磋商两地金融产品互买互卖及两地交易所‘深港通’事宜。4月2日下午香港交易所发表公告称，港交所一直与内地相关机构就内地与香港市场可能建立互联互通进行洽谈。”申银万国高级策略分析师谢伟玉在接受《国际金融报》记者采访时表示，“这只是全面深化改革、金融开放的一步棋而已，应该看到资本项下开放、人民币国际化是大势所趋。未来还会有一系列配套改革跟进。”谢伟玉表示。 对于可能还需要6个月时间才能启动的沪港通，投资者更加看重的是它带来的投资机会。4月10日，券商、保险，还有部分A+H股已经有所表现，接下来更多的投资标的将进入自选股中。 “活水”注入市场 “终于可以投资港股了，虽然投资标的有限制，但多一种投资选择已经很好。不用再看着港股涨眼红。”刚一获知沪港通的消息，股民李怀宁就开始与记者交流港股投资的问题，尽管李怀宁一直专注于A股投资，但从去年年中开始，他开始抽出部分精力研究港股。 根据中国证监会和香港证监会的联合公告，沪港通包括沪股通和港股通两部分：沪股通，是指投资者委托香港经纪商，经由香港联合交易所设立的证券交易服务公司，向上海证券交易所进行申报(买卖盘传递)，买卖规定范围内的上海证券交易所上市的股票；港股通，是指投资者委托内地证券公司，经由上海证券交易所设立的证券交易服务公司，向香港联合交易所进行申报(买卖盘传递)，买卖规定范围内的香港联合交易所上市的股票。
C14077沪港通制度设计的总体框架课后测试100分 一、单项选择题 1. 下列对于港股通结算流程的规定说法错误的是（）。 A. 在境内，中国结算负责办理与境内结算参与人之间证券和资金 的清算交收，境内结算参与人应当就交易达成时确定由其承担的交 收义务对中国结算履行最终交收责任 B. 在境内，境内结算参与人负责办理与港股通投资者之间证券和 资金的清算交收，境内结算参与人与港股通投资者之间的证券划 付，应当委托中国结算办理 C. 在境内，中国结算作为境内结算参与人的共同对手方，为港股 通交易提供单边净额结算服务 D. 在境外，对于通过港股通达成的交易，由中国结算作为境内投 资者的名义持有人，和香港结算的结算参与人，向香港结算承担股 票和资金的清算交收责任 您的答案：C 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 2. 沪股通交易制度中对持股比例限制的说法错误的是（）。 A. 单个境外投资者对单个上市公司A股的持股比例不得超过该上 市公司股份总数的10% B. 所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和不得超过 该上市公司股份总数的30% C. 若多个投资者受同一主体控制，则投资者互为一致行动人，持 股比例应当合并计算 D. 战略投资不受单个境外投资者和所有境外投资者有关持股比例 的限制，若有关法律法规有更严格要求，从其规定 您的答案：A 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 3. 下列有关沪股通交易制度中的平仓安排说法错误的是（）。 A. 持股比例超过28%时，暂停接受买入申报，直到持股比例降到 26% B. 持股比例超过30%时，按照后买先卖原则平仓 C. 持股比例被动超过30%时，不作平仓安排，暂停接受买入申报，
课程五：沪港通与香港证券市场制度介绍 一、单项选择题 1. 在开市前竞价时段，港股通的投资者下单后还可以对订单进行 取消的时间段是（）。 A. 9:00—9:15 B. 9:15—9:20 C. 9:20—9:28 D. 9:28—9:30 您的答案：A 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 2. 对参与港股通的内地投资者征收的费用中，不属于交易税费的 是（）。 A. 印花税 B. 交易费 C. 交易系统使用费 D. 证券组合费 您的答案：D 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 3. 香港天文台发出8号或以上台风讯号或黑雨讯号，一般办公室 都会停止上班或实时下班，香港交易所也会因天文台所发出的警告 讯号作出相应的交易和交收调整。具体对交易的影响下列叙述中不 正确的是（）。 A. 早于开市前时段发出警报，7:00-9:00 解除，开市前 时段将被取消，警报解除两小时后的整点或30分钟开始交易 B. 早于开市前时段发出警报，9:00-11:00解除，上午交 易取消，13:00开始交易 C. 早于开市前时段发出警报，11:00-11:30解除，上午交 易取消，13:00开始交易 D. 早于开市前时段发出警报，12:00以后解除，全天停止 交易
您的答案：B 题目分数：10 此题得分：0.0 批注： 二、多项选择题 4. 下列关于沪港通额度的叙述中正确的有（）。 A. 沪股通的总额度是人民币 3,000亿元 B. 沪股通的每日额度是人民币 130亿元 C. 港股通的总额度是人民币2,500亿元 D. 港股通的每日额度是人民币105亿元 您的答案：B,C,A,D 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 5. 下列关于港股通的清算交收制度的叙述中正确的有（）。（本 题假设买卖的股票的价格是1元） A. 投资者T-1日持有1000股，在T日按1.00元的价格 又买入了800股，则该投资者T日的账户持有数量为1800股 B. 投资者T-1日持有1000股，在T日按1.00元的价格 又买入了800股，则该投资者T日的可交易港股数量为1800股 C. 投资者T-1日持有1000股，在T日按1.00元的价格 又卖出了800股，则该投资者T日的账户持有数量为200股 D. 投资者T-1日持有1000股，在T日按1.00元的价格 又卖出了800股，则该投资者T日的可交易港股数量为200股 您的答案：B,D 题目分数：10 此题得分：10.0 批注： 6. 下列选项中是港股和沪股的不同点的有（）。 A. 股票代码位数 B. 每手股数 C. 申报最大限制 D. 最小报价单位
1、中国证券监督管理委员会和香港证券及期货事务监察委员会发布联合公告，原则批准上海证券交易所、香港联合交易所有限公司、中国证券登记结算有限责任公司、香港中央结算有限公司开展沪港股票市场交易互联互通机制试点。发布联合公告的时间是（） A、2014-4-10 2、港股通指内地投资者委托（），经由上交所证券交易服务公司（即上交所SPV），向联交所进行申报，在一定额度内买卖规定范围内的联交所上市的股票 B、内地证券公司 3、以下对港股通交易日描述正确是（）。 C、两地均为交易日且能够满足港股通结算安排时，才定为“港股通”交易日 4、港股通试点期间标的证券选择标准（）B、股票现货 5、内地投资者通过港股通买卖香港证券市场的股票，以哪种货币进行报价？C、港币 6、港股通标的证券采用（）位证券代码进行申报B、5 7、开市前时段，港股通投资者在哪个时段可以通过竞价限价盘申报,并可以取消。A、9:00-9:15 8、持续交易时段港股通投资者可以进行哪类订单的申报B、增强限价盘 9、港股通交易支持（）回转交易?D、T+0 10、以下哪种说法是错误的？ B、对于A+H，因股价敏感信息未披露导致的盘中停牌，两所根据两地市场的情况各自决定是否停牌 11、港股通标的证券当市价为15元时，最小申报价格适用的价位为（）C、0.02 12、港股通申报最大限制，每个买卖盘手数上限为（）手B、3000 13、港股通总额度（ )亿元C、2500 14、港股通每日额度（）亿元B、105 15、两地交易所初步考虑免费互换( )档行情（最优买卖盘）行情，覆盖港股通股票范围（含可买卖证券和可卖证券）。 A、1 16、上交所网站港股通专栏，不披露以下哪些信息? B、港股通标的证券上市公司公告信息 17、上海证券账户类型中以下哪类账户不能参与港股通交易?C、以E开头的上海账户 18、港股通业务，投资者是以哪类货币进行交收支付?B、人民币 19、在港股通业务中，以下哪个交易规则不适用？A、更改订单 20、港股通标的不符合调减的情形的？ D、不属于香港证券市场恒生综合大型股指数，同时在上交所上市A股的H股其相应的A股退市 21、以下关于港股通市场参与者权限不正确的是（） C、市场参与者的PBU代码只可以复用A股市场PBU代码 22、港股通标的申报单位，关于每手对应股数正确的说法是（） D、根据不同标的，每手对应的股数不同 23、关于港股通业务网络投票申报正确的说法（） A、投资者对议案的表决意愿是部分股数“同意”、部分股数“反对”和部分股数“弃权”。 24、营业部参与港股通业务每家营业部至少指定（）人负责开展本营业部港股通投资者培训和日常咨询工作。B、2 25、港股通交收时使用的结算汇率是（）为标准进行交收？B、T日日终发布的汇率 26、以下关于每日额度管理，属于错误描述（） A、总额度余额少于一个每日额度时，上交所SPV将于当日暂停接收新的买单。 27、投资者通过港股通业务持有H股，其在港股上市公司股东名册登记的名义持有人为（）C、香港结算代理人 28、港股通业务交收日为（）日C、T+2 29、港股通试点初期，由于八号及以上台风和黑雨警告等恶劣天气情况下，早于开市前时段发出警报，以下交易安排错误的是（）。 B、7:00至9:00解除，开市前时段将被取消，警报后的整点或30分钟开始交易。 30、香港市场公司收购不含( )D、集中竞价收购 31、以下哪些业务是由上交所SPV完成？ A、开市前，上交所SPV将中登公司发布的当日参考汇率发送给上交所会员。C、上交所SPV将当日额度余额定时发送给上交所会员 D、上交所SPV对买入订单进行实时额度和前端控制 E、闭市后，上交所SPV将当日成交文件发送给中国结算 32、港股通的标的包括哪些？A、恒生综合大型股指数成分股C、恒生综合中型股指数成分股D、上证A+H的H股，不含警示板 33、港股通标的调增的情形包括哪些？ A、成为香港证券市场恒生综合大型股指数、恒生综合中型股指数成份股，且原不属于A+H股的H股 B、指数成份股之外的H股，在上交所上市A股满10个交易日后 C、已在上交所上市A股的H股上市在稳定期后 D、同时在上交所上市A股的H股上市在满足两地的稳定期后
港股通测试题和答案 中信浙江，本人亲做100分 1.中国证券监督管理委员会、香港证券及期货事务监察委员会于＿＿＿＿发布联合公告，决定原则批准上海证券交易所、香港联合交易所有限公司、中国证券登记结算有限责任公司、香港中央结算有限公司开展沪港股票市场交易互联互通机制试点。 2014年4月10日 2014年4月29日 2014年5月9日 2014年6月13日 2.试点初期，香港证监会要求参与港股通的境内投资者仅限于机构投资者及证券账户及资金账户余额合计不低于人民币＿＿＿＿万元的个人投资者。 10 30 50 100 3.港股的每个买卖盘上限为＿＿＿＿手，每个买卖盘股数的系统上限为99,999,999。 1000 2000 3000 5000 4.港股的价格最小变动单位＿＿＿＿。 固定为0.005元
固定为0.010元 固定为0.100元 不同价位的股票，最小的价格变动单位也不同 5.港股的涨跌幅为＿＿＿＿。 5% 10% 30% 无涨跌幅限制 6.试点初期，对人民币跨境投资额度实行总量管理，并设置每日额度，实行实时监控。其中，沪股通总额度为3000亿元人民币，每日额度为130亿元人民币；港股通总额度为2500亿元人民币，每日额度为＿＿＿＿亿元人民币。双方可根据试点情况对投资额度进行调整。 95 100 105 110 7.沪港两地均为交易日且能够满足结算安排的交易日才为港股通交易日，所以对港股通投资者而言存在即使联交所开市，也无法进行港股通交易的风险。 以上说法正确 以上说法错误 8.港股通投资者因港股通股票权益分派或转换等所取得的联交所上市股票的认购权利，＿＿＿＿通过港股通卖出，＿＿＿＿行权。 可以；可以 可以；不可以
沪港通投资经：不能不知的21大风险 来自：配资天下网原载：腾讯财经 投资者在参与港股通投资前，应充分了解投资风险并评估自己的承受能力，投资者在参与交易前要认真阅读港股通相关业务规则和协议条款，避免在投资过程中遭受难以承受的损失。而投资沪港通又将带来哪些风险呢？ 一、怎么理解沪港两地交易规则差异可能带来的风险？ 香港证券市场与内地证券市场存在诸多差异，投资者参与港股通交易需遵守内地与香港相关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和业务规则，对香港证券市场有所了解。此外，通过港股通参与香港证券市场交易与通过其他方式参与香港证券市场交易，也存在一定的差异。 二、港股通股票范围存在限制，可能带来什么风险？ 投资者通过港股通买卖的股票存在一定的范围限制，且港股通股票名单会进行调整。因此，投资者应当关注上海证券交易所（以下简称“上交所”）证券交易服务公司（即中国投资信息有限公司，以下简称“中投信”）指定网站（即上交所网站）公布的港股通股票最新名单。对于被调出的港股通股票，自调整之日起，投资者将不得再行通过港股通买入，但可以卖出。 三、额度控制可能带来哪些风险？ 港股通业务试点期间存在每日额度和总额度限制。总额度余额少于一个每日额度的，中投信自下一港股通交易日起停止接受买入申报，投资者将面临不能通过港股通进行买入交易的风险；在香港联合交易所有限公司（以下简称“联交所”）开市前阶段，当日额度使用完毕的，新增的买单申报将面临失败的风险；在联交所持续交易时段，当日额度使用完毕的，当日投资者将面临不能通过港股通进行买入交易的风险。 四、投资者应关注港股通交易日可能带来的哪些风险？ 只有沪港两地均为交易日且能够满足结算安排的交易日才为港股通交易日，具体以上交所网站公布的日期为准。由于两地市场交易日存在差异，因此，存在港股交易，而港股通不交易的情况。对此，投资者应当关注在上述情形下无法对港股市场波动及时做出投资决策而可能导致的风险。 五、不了解港股通交易时间可能会带来哪些风险？ 港股通交易日的交易时间包括开市前时段和持续交易时段，具体按联交所的规定执行。其中，在9：00-9:30的联交所开市前时段内，港股通投资者仅能在9：00-9：15输入竞价限价盘，且不能修改订单，仅能先撤单再申报。此外，投资
港股通 1、港股通指的是内地投资者委托内地证券公司，经由（）设立的证券服务公司，向（）进行申报，买卖规定范围内的联交所上市的股票。 A．上交所上交所 B．联交所联交所 C．上交所联交所 D．联交所上交所 2、内地券商接受港股通投资者委托后，直接向（）进行申报。 A．上交所 B．上交所SPV C．联交所 D．联交所SPV 3、根据上交所规定的港股通准入条件，个人投资者申请港股通权限时点资产应不低于（） A．10万元 B．30万元 C．50万元 D．100万元 4、业务开展初期，下列哪个不属于港股通的股票投资标的范围（） A．恒生综合大型股指数成分股 B．恒生综合中型股指数成分股 C．上交所和联交所同时上市的A+H股 D．深交所和联交所同时上市的A+H股 5、业务初期，港股通放开的标的市值占港股市值的比重在（）范围内? A．10%-20% B．30%-40% C．60%-70%
D．80%-90% 6、在港股通开市前阶段，客户可以使用竞价限价盘在（）时间段进行下单？ A．9：00—9：15 B．9：00—9：20 C．9：00—9：25 D．9：00—9：30 7、港股通交易日中,港股通不可以接受的撤单时间为（）。 A．9：00—9：15 B．9：15—9：30 C．9：30—12：00 D．12：30—16：00 8、在港股通连续交易时段，港股通投资者可以通过（）报价方式进行港股通交易。 A．竞价限价盘 B．增强限价盘 C．特殊限价盘 D．以上都可以 9、（）为港股通交易日。 A．港股交易日 B．A股交易日 C．两地市场都可已进行正常交易和结算的交易 D．以上均可 10、港股通以（）报价，以（）交收。 A．人民币人民币 B．人民币港币 C．港币人民币
东莞理工学院 经典导读论文 论文题目：人民币国际化及其展望 学生姓名：何东升 学号：201542604537 系别：经济贸易系 专业班级：经济与金融5班 导师姓名及职称：孔小伟副教授 起止时间：2017年4月—— 2017年5月 目录 1.引言 (1)
2.人民币国际化需要的条件 (1) 2.1人民币币值坚挺，发挥人民币国际贸易的计价和结算功能 (1) 2.2人民币自由兑换，发挥人民币的国际货币的交易功能 (1) 2.3境外人民币能够回流，发挥人民币的国际贮藏功能 (3) 3.人民币现状 (3) 3.1境外人民币清算中心、全球人民币清算中心和离岸市场不断建立与完善.. 4 3.2人民币利率与汇率市场化水平不断上升 (4) 3.3实现深港通、沪港通显著提高了国内外资本市场联通程度和人民币双向流动机制，提高了人民币国际投资职能 (5) 4.论证人民币国际化的可行性 (6) 4.1“一带一路”战略助推人民币国际化 (6) 4.2建设以香港为主要人民币离岸中心，助力人民币国际化 (7) 4.3逐步开放银行间债券市场，推动中国债券国际化 (7) 5.结束语 (8) 6.参考文献 (9)
人民币国际化及其展望 1.引言 人民币国际化是指人民币获得国际市场的广泛认可和接受，并发挥计价单位、交换媒介和价值储藏的功能，即成为国际结算货币、投资货币和储备货币。人民币国际化的本质含义包括三个方面：第一，人民币在境外享有一定的流通度，国际贸易中以人民币结算的交易要达到一定的比重；第二，以人民币计价 的金融产品成为国际各主要金融机构包括中央银行的投资工具，以人民币计价 的金融市场规模不断扩大；第三，世界多数国家接受人民币作为本国的储备货币。这是衡量货币包括人民币国际化的通用标准，其中最主要的是后两点。换 句话说，定义国际化货币至少要具备三项基本职能，即结算职能、投资职能和 储备职能。 2.人民币国际化需要的条件 2.1人民币币值坚挺，发挥人民币国际贸易的计价和结算功能 开展跨境贸易人民币结算试点工作是人民币走出去的重要一步，有利 于人民币发挥国际贸易未来计价和结算功能。对于中国的进出口企业而言，有 利于规避汇率风险和节省汇兑成本，国际金融市场上其他货币汇率的变动，对 人民币结算的中国进出口企业影响深远。人民币汇率稳定，有利于促进人民币
沪港通与香港证券市场制度介绍试题 一、单项选择题 1. 香港交易所集团旗下运营五间结算所，分别是香港中央结算、 香港期货结算、联交所期权结算所、场外结算所和2014年9月22日投入运营的LME结算所。其中与港股通业务有关的结算所是 （）。 A. 香港期货结算 B. 香港中央结算 C. 联交所期权结算所 D. 场外结算所 您的答案：B 题目分数：10 此题得分：10.0 2. 目前港股通的投资者可以参与的香港证券市场的产品是 （）。 A. 债务证券 B. 交易所买卖基金 C. 房地产投资信托基金 D. 股票 您的答案：D 题目分数：10 此题得分：10.0 3. 对于当前股票价格为25港币的港股，下列买卖单的报价会被 系统拒绝的是（）。 A. 25.05 B. 25.00 C. 25.06 D. 25.10 您的答案：C 题目分数：10 此题得分：10.0 二、多项选择题
4. 下列关于沪港通额度的叙述中正确的有（）。 A. 沪股通的总额度是人民币 3,000亿元 B. 沪股通的每日额度是人民币 130亿元 C. 港股通的总额度是人民币2,500亿元 D. 港股通的每日额度是人民币105亿元 您的答案：B,C,A,D 题目分数：10 此题得分：10.0 5. 下列关于香港证券市场特点的陈述中正确的有（）。 A. 香港证券市场的股票选择多元化，行业配置丰富 B. 香港证券市场以个人投资者为主 C. 长期来看香港证券市场表现稳定 D. 在港上市企业有较强的分红动机与良好的分红纪录 您的答案：D,A,C 题目分数：10 此题得分：10.0 6. 下列关于内地个人投资者参与港股通的要求的叙述中正确的有 （）。 A. 证券和资金帐户余额合计不低于100万元人民币 B. 需要具备港股通股票交易和外汇风险管理的基础知识 C. 签署风险提示文件 D. 券商需制定投资者适当性管理标准并负责执行 您的答案：C,B,D 题目分数：10 此题得分：10.0 三、判断题 7. 境内投资者通过港股通买卖香港证券市场的股票，以人民币报 价，以人民币作为支付货币。（） 您的答案：错误 题目分数：10 此题得分：10.0 8. 港股通标的调整处理的总原则是，对于新调入港股通的股票， 调入生效后即可交易买卖；而对于调出股票，一旦调出港股通范