九
重要声明及提示
一、发行人董事会声明
发行人董事会已批准本期债券募集说明书及其摘要，全体董事承诺其中不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
二、发行人相关负责人声明
发行人负责人和主管会计工作的负责人、会计部门负责人保证本期债券募集说明书及其摘要中财务报告真实、完整。
三、主承销商勤勉尽职声明
主承销商按照《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》和《企业债券管理条例》等法律法规的规定及有关要求，对本期债券发行材料的真实性、准确性、完整性进行了充分核查，确认不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
四、投资提示
凡欲认购本期债券的投资者，请认真阅读本期债券募集说明书及其有关的信息披露文件，并进行独立投资判断。主管部门对本期债券发行所作出的任何决定，均不表明其对债券风险作出实质性判断。
凡认购、受让并持有本期债券的投资者，均视同自愿接受本期债券募集说明书对本期债券各项权利义务的约定。债券依法发行后，发行人经营变化引致的投资风险，投资者自行负责。
五、其他重大事项或风险提示
除发行人和主承销商外，发行人没有委托或授权任何其他人或实体提供未在本募集说明书中列明的信息和对本期债券募集说明书作任何
I
说明。投资者若对本期债券募集说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的证券经纪人、律师、会计师或其他专业顾问。
六、债券基本要素
债券名称：2011年海宁市资产经营公司公司债券。
发行总额：15亿元人民币。
债券期限和利率：本期债券为7年期固定利率债券，同时设本金提前偿还条款，在本期债券存续期的第5、6、7个计息年度末分别按照债券发行总额的30%、30%和40%的比例偿还债券本金。
本期债券票面年利率为7.80%（该利率根据Shibor基准利率加上基本利差2.54%确定，Shibor基准利率为发行首日前五个工作日全国银行间同业拆借中心在上海银行间同业拆放利率网（https://www.doczj.com/doc/6d6395146.html,）上公布的一年期Shibor（1Y）利率的算术平均数5.26%，基准利率保留两位小数，第三位小数四舍五入），在债券存续期内固定不变。本期债券采用单利按年计息，不计复利，逾期不另计利息。
发行价格：本期债券的面值为100元，平价发行。
债券形式及托管方式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在中央国债登记公司开立的一级托管账户登记托管。
发行方式：本期债券通过承销团成员设置的发行网点向境内机构投资者公开发行。
发行范围及对象：本期债券通过承销团成员设置的发行网点发行，发行对象为在中央国债登记公司开户的境内机构投资者（国家法律、法规另有规定除外）。
信用级别：经鹏元资信评估有限公司综合评定，发行人主体长期信用等级为AA级，本期债券的信用等级为AA+级。
担保方式：本期债券无担保。
II
流动性支持：在本期债券存续期内，若本期债券付息和兑付发生资金流动性不足时，中信银行股份有限公司嘉兴分行在不违反国内法律、法规及国家信贷政策的前提下，将给予发行人流动性支持贷款，用以解决发行人本期债券本息偿付困难。
III
目录
释义 (1)
第一条债券发行依据 (3)
第二条本次债券发行的有关机构 (4)
第三条发行概要 (11)
第四条承销方式 (14)
第五条认购与托管 (15)
第六条债券发行网点 (16)
第七条认购人承诺 (17)
第八条债券本息兑付办法 (18)
第九条发行人基本情况 (19)
第十条发行人业务情况 (31)
第十一条发行人财务情况 (39)
第十二条已发行尚未兑付的债券 (44)
第十三条募集资金用途 (45)
第十四条偿债保证措施 (49)
第十五条风险与对策 (52)
第十六条信用评级 (56)
第十七条法律意见 (58)
第十八条其他应说明的事项 (59)
第十九条备查文件 (60)
1
释 义
在本期债券募集说明书中，除非上下文另有规定，下列词汇具有以下含义：
发行人/资产经营公司/
公司
指 海宁市资产经营公司 本期债券
指 总额为15亿元人民币的2011年海宁市资产经营公司公司债券 本次发行
指 本期债券的发行 国家发改委
指 国家发展和改革委员会 中央国债登记公司
指 中央国债登记结算有限责任公司 主承销商
指 华林证券有限责任公司和东兴证券股份有限公司 承销团
指 由主承销商为本期债券发行组织的，由主承销商、副主承销商和分销商组成的承销团 募集说明书
指 《2011年海宁市资产经营公司公司债券募集说明书》 募集说明书摘要
指 《2011年海宁市资产经营公司公司债券募集说明书摘要》 元
指 人民币元 工作日
指 北京市的商业银行对公营业日（不包括我国的法定节假日和休息日） 法定节假日或休息日 指 中华人民共和国的法定及政府指定节假日
或休息日（不包括香港特别行政区、澳门特
2 别行政区和台湾省的法定节假日和/或休息
日）
承销团成员设置的发行网点向境内机构投资者
公开发行 指 本期债券通过承销团成员设置的发行网点面向境内机构投资者（国家法律、法规另有规定除外）公开发行，并在中央国债登记结
算有限责任公司登记托管
第一条债券发行依据
本期债券业经国家发展和改革委员会发改财金[2011]2024号文批准公开发行。
3
第二条本期债券发行的有关机构
一、发行人：海宁市资产经营公司
住所：海宁市海洲街道水月亭西路336号
法定代表人：陈金明
联系人：龙怡娟
联系地址：海宁市海洲街道水月亭西路336号
电话：0573-********
传真：0573-********
邮编：314400
二、承销团
（一）主承销商：
1、华林证券有限责任公司
住所：深圳市福田区民田路178号华融大厦5、6楼
法定代表人：段文清
联系人：马逸博、李思聪
联系地址：北京市西城区金融大街35号国际企业大厦A座10层电话：010-********
传真：010-********
邮编：100033
2、东兴证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街5号（新盛大厦）12、15层
法定代表人：徐勇力
联系人：王守军
4
联系地址：北京市金融大街5号新盛大厦B座12层
电话：010-********
传真：010-********
邮编：100033
（二）副主承销商：
1、国泰君安证券股份有限公司
住所：上海市浦东新区商城路618号
法定代表人：万建华
联系人：吴筱菊
联系地址：北京市西城区金融大街28号盈泰中心2号楼9层电话：010-********
传真：010-********
邮编：100140
2、长江证券股份有限公司
住所：武汉市新华路特8号
法定代表人：胡运钊
联系人：斯竹
联系地址：北京市西城区金融大街17号中国人寿中心604室电话：010-********
传真：010-********
邮编：100033
3、中信建投证券有限责任公司
住所：北京市朝阳区安立路66号4号楼
法定代表人：张佑君
联系人：张全、杨莹、张慎祥
5
联系地址：北京市东城区朝阳门内大街188号
电话：010-********、85130791、85130207
传真：010-********
邮编：100010
4、财通证券有限责任公司
住所：杭州市杭大路15号嘉华国际商务中心
法定代表人：沈继宁
联系人：雷岩
联系地址：浙江省杭州市解放路111号金钱大厦
电话：0571-********
传真：0571-********
邮编：310009
（三）分销商
1、宏源证券股份有限公司
住所：乌鲁木齐文艺路233号宏源大厦
法定代表人：冯戎
联系人：郑义、孙浩
联系地址：北京市西城区太平桥大街19号恒奥中心B座5层
电话：010-********、88085138
传真：010-********
邮编：100033
2、民生证券有限责任公司
住所：北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-18层
法定代表人：岳献春
6
联系人：吉爱玲、贾析勤
联系地址：北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座
电话：010-********、85127683
传真：010-********
邮编：100005
3、东海证券有限责任公司
住所：常州市延陵西路23号投资广场18、19号楼
法定代表人：朱科敏
联系人：李鑫
联系地址：上海市浦东新区世纪大道1589号长泰国际金融大厦11楼电话：021-********
传真：021-********
邮编：200122
4、国海证券股份有限公司
住所：桂林市辅星路13号
法定代表人：蒋文胜
联系人：度万中
联系地址：深圳市福田区竹子林四路紫竹七道教育科技大厦3层电话：0755-********
传真：0755-********
邮编：518040
5、招商证券股份有限公司
住所：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38至45层
法定代表人：宫少林
联系人：汪浩、张华
7
联系地址：北京市海淀区西直门北大街60号首钢国际大厦6层电话：010-********、82295547
传真：010-********
邮编：100088
6、信达证券股份有限公司
住所：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼信达金融中心
法定代表人：高冠江
联系人：廖敏
联系地址：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼4层
电话：010-********
传真：010-********
邮编：100031
7、东莞证券有限责任公司
住所：东莞市莞城区可园南路一号
法定代表人：张运勇
联系人：郑小平、张超、韩莎莎
联系地址：广东省东莞市管城区可园南路1号金源大厦18楼电话：0769-********
传真：0769-********
邮编：523000
三、托管人：中央国债登记结算有限责任公司
住所：北京市西城区金融大街10号
法定代表人：刘成相
联系人：付颖
联系地址：北京市西城区金融大街10号
8
电话：010-********
传真：010-********
邮编：100033
四、审计机构：天健会计师事务所有限公司
住所：杭州市西溪路128号9楼
法定代表人：胡少先
联系人：沃巍勇
联系地址：杭州市西溪路128号金鼎广场西楼9F
电话：0571-********
传真：0571-********
邮编：310007
五、信用评级机构：鹏元资信评估有限公司
住所：深圳市福田区深南大道7008号阳光高尔夫大厦3楼法定代表人：刘思源
联系人：熊小聪
联系地址：北京市西城区金融大街23号平安大厦1006 室电话：010-********-831
传真：010-********
邮编：001401
六、发行人律师：浙江潮乡律师事务所
住所：浙江省嘉兴市海宁市水月亭西路322-2号
负责人：王维斌
联系人：王维斌、王骅
联系地址：浙江省海宁市水月亭西路324号
电话：0573-********
9
传真：0573-********
邮编：314400
七、流动性支持银行：中信银行股份有限公司嘉兴分行营业场所：浙江省嘉兴市中山东路639号
负责人：朱进
联系人：方晓华
联系地址：浙江省嘉兴市中山东路639号
电话：0573-********
传真：0573-********
邮编：314000
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第三条发行概要
一、发行人：海宁市资产经营公司。
二、债券名称：2011年海宁市资产经营公司公司债券（简称“11海宁债”）。
三、发行总额：15亿元人民币。
四、债券期限和利率：本期债券为7年期固定利率债券，同时设本金提前偿还条款，在本期债券存续期的第5、6、7个计息年度末分别按照债券发行总额30%、30%和40%的比例偿还债券本金。
本期债券票面年利率为7.80%（该利率根据Shibor基准利率加上基本利差2.54%确定，Shibor基准利率为发行首日前五个工作日全国银行间同业拆借中心在上海银行间同业拆放利率网（https://www.doczj.com/doc/6d6395146.html,）上公布的一年期Shibor（1Y）利率的算术平均数5.26%，基准利率保留两位小数，第三位小数四舍五入），在债券存续期内固定不变。
本期债券采用单利按年计息，不计复利，逾期不另计利息
五、发行价格：本期债券面值100元人民币，平价发行。以1,000元为一个认购单位，认购金额必须是1,000元的整数倍且不少于1,000元。
六、债券形式及托管方式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在中央国债登记公司开立的一级托管账户登记托管。
七、发行方式：本期债券通过承销团成员设置的发行网点向境内机构投资者公开发行。
八、发行范围及对象：本期债券通过承销团成员设置的发行网点发行，发行对象为在中央国债登记公司开户的境内机构投资者（国家法律、
11
法规另有规定除外）。
九、发行期限：5个工作日，自2011年9月20日起，至2011年9
月26日止。
十、发行首日：本期债券发行期限的第1日，即2011年9月20日。
十一、起息日：自发行首日开始计息，本期债券存续期限内每年的9月20日为该计息年度的起息日。
十二、计息期限：本期债券的计息期限为2011年9月20日至2018年9月19日止。
十三、还本付息方式：每年付息一次，在本期债券存续期的第5、6、7个计息年度末分别按照债券发行总额30%、30%和40%的比例偿还债券本金，到期利息随本金一起支付。年度付息款项自付息日起不另计利息，本金自兑付日起不另计利息。
十四、付息日：本期债券的付息日为2012年至2018年每年的9月20日(如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日)。
十五、兑付日：本期债券的兑付日为2016年至2018年每年的9月20日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日）。
十六、本息兑付方式：通过本期债券托管机构办理。
十七、承销方式：承销团余额包销。
十八、承销团成员：主承销商为华林证券有限责任公司和东兴证券股份有限公司，副主承销商为国泰君安证券股份有限公司、长江证券股份有限公司、中信建投证券有限责任公司和财通证券有限责任公司，分销商为宏源证券股份有限公司、民生证券有限责任公司、东海证券有限责任公司、国海证券股份有限公司、招商证券股份有限公司、信达证券股份有限公司和东莞证券有限责任公司。
十九、流动性支持：在本期债券存续期内，若本期债券付息和兑付
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发生资金流动性不足时，中信银行股份有限公司嘉兴分行在不违反国内法律、法规及国家信贷政策的前提下，将给予发行人流动性支持贷款，用以解决发行人本期债券本息偿付困难。
二十、信用级别：经鹏元资信评估有限公司综合评定，发行人主体长期信用等级为AA级，本期债券的信用等级为AA+级。
二十一、担保方式：本期债券无担保。
二十二、流动性安排：本期债券发行结束后1个月内，发行人将向有关证券交易场所或其他主管部门提出上市或交易流通申请。
二十三、税务提示：根据国家税收法律、法规，投资者投资本期债券应缴纳的有关税金由投资者自行承担。
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第四条承销方式
本期债券由主承销商华林证券有限责任公司和东兴证券股份有限公司，副主承销商国泰君安证券股份有限公司、长江证券股份有限公司、中信建投证券有限责任公司，分销商宏源证券股份有限公司、民生证券有限责任公司、东海证券有限责任公司、国海证券股份有限公司、招商证券股份有限公司、信达证券股份有限公司和东莞证券有限责任公司组成的承销团以余额包销方式进行承销。
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第五条认购与托管
一、本期债券采用实名制记账方式发行，通过承销团成员设置的发行网点向境内机构投资者（国家法律、法规另有规定除外）公开发行。
二、境内法人凭加盖其公章的营业执照（副本）或其他法人资格证明复印件、经办人身份证及授权委托书认购本期债券；境内非法人机构凭加盖其公章的有效证明复印件、经办人身份证及授权委托书认购本期债券。如法律法规对本条所述另有规定，按照相关规定执行。
三、本期债券由中央国债登记结算有限责任公司登记托管，具体手续按中央国债登记结算有限责任公司的《实名制记账式企业债券登记和托管业务规则》的要求办理，该规则可在中国债券信息网（https://www.doczj.com/doc/6d6395146.html,）查阅或在本期债券承销团设置的发行网点索取。
四、投资者办理认购手续时，无须缴纳任何附加费用。在办理登记和托管手续时，须遵循债券托管机构的有关规定。
五、本期债券发行结束后，投资者可按照国家有关法规进行债券的转让和质押。
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