2006年物流企业财务管理试卷及答案
第一部分选择题
一、单项选择题(本大题共l5小题，每小题l分，共l5分)
1．物流企业基础性服务功能包括()
D．运输和售后服务A．运输和仓储B．运输和加工C．仓储和加工
2．物流企业进行投资时，因利率变动导致实际报酬率发生变化而产生的风险是()
A．利率风险B．市场风险C．违约风险D．通货膨胀风险
()
D．固定增长率3．没有风险没有通货膨胀下的供求均衡点利率是
A．风险报酬率B．平均报酬率C．纯利率
4．某物流企业按年利率l0％向银行借款20万元，银行要求保留20％的补偿性余额。那么，企业该项借款的实际利率为()
A．B％B．10％C．12．5％
(D．15％
)
D．综合成本
5．公司筹资决策中的核心问题是
A．筹资方式B．资本结构C．公司价值
()
6．每股收益分析法可用于
A．资本规模较大、资本结构较复杂的非股份有限公司
B．资本规模较大、资本结构较复杂的股份有限公司
C．资本规模不大、资本结构不太复杂的非股份有限公司
D．资本规模不大、资本结构不太复杂的股份有限公司
7．下列指标中不考虑货币时间价值的指标是()
D．获利指数A．净现值B．内部报酬率C．投资回收期
8．选择适中型的投资组合策略的投资者认为()
A．只要选择适当的投资组合，就能分散掉全部的非系统性风险
B．只要选择适当的投资组合，就能击败或超越市场
C．只要选择适当的投资组合，就能取得远远高于平均收益水平的投资收益D．股票的价格主要受发行公司的经营业绩影响，只要公司的经济效益好，股票的价格终究会体现其优良的业绩
9．以下不属于存货成本的是()
D．意外成本
A．采购成本B．订货成本C．储存成本
10．以下属于剩余股利政策的优点的是()
A．稳定股票的价格B．给企业较大的弹性
D．有利于投资者安排股利收入和支出
C．有利于降低筹资成本
11．对于股东而言，股票分割后各股东持有的股数增加，但持股比例不变，持有股票的总价值()
A．增加B．不变C．减少D．先减少后增加
()12．在绩效实施过程中，组织应该对员工的绩效进行监督和A．评价B．指导C．管理D．考核
()13．下列不属于平衡记分卡中内部运作流程指标的第二层指标的是A．创新流程B．供应链管理流程C．员工生产力
(D．客户服务流程)
D．清偿经营债14．根据我国《破产法》的规定，破产财产应优先A．支付职工欠款
务B．拨付清算费用C．支付欠缴税金
15．在资金总额不变的情况下，短期资金增加，可使收益()
A．增加B．减少C．不变D．先增加再减少
二、多项选择题(本大题共5小题，每小题2分，共10分)
16．风险报酬率分为
A．违约风险报酬率B．流动性风险报酬率
D．货币时间价值E．平均风险报酬率
()
C．期限风险报酬率
17．权益资金可通过
A．吸收直接投资筹集B．发行公司债券筹集
D．融资租赁筹集E．利用留存收益筹集
()
C．发行股票筹集
18．企业长期借款的资本成本的构成包括
A．所得税税率B．长期借款年利息额
D．长期借款筹资总额E．筹资费用
C．借款利息
19．按照投资者投资时对风险的偏好不同，可以将投资组合的策略分成() A．保守型投资组合策略B．创新型投资组合策略
D．适中型投资组合策略E．平衡型投资组合策略C．冒险型投资组合策略20．任意盈余公积金可以用于()
A．弥补公司亏损B．Y曾加注册资本
D．集体福利支出E．发放股利
C．转增股本
第二部分非选择题
三、填空题(本大题共l0小题，每小题l分，共l0分)
21．期限不超过一年的资金交易市场是指_______。
22．利率按投资者取得的报酬情况分为_______和名义利率。
23．承租企业采用融资租赁的主要目的是为了_______。
24．资本成本率是指企业实际的资本占用费与________之间的比率。
25．运用股利折现模型计算普通股资本成本，比较典型的是固定股利政策和______股利政策。26．常见的非贴现现金流量指标有投资回收期和
________。
27．由竞争引起的应收账款，是一种_______。
2B．财产股利是以现金以外的资产支付的股利，具体有_______和证券股利。
29．一个优秀的平衡记分卡应该是滞后指标和_______的适当组合。
30．按企业清算的性质不同，可分为自愿清算、________和司法清算。
四、名词解释(本大题共5小题，每小题3分，共15分)
31．财务关系32．货币时间价值33．票据贴现34．股票分割35．债务和解
五、简答题(本大题共4小题，每小题5分，共20分)
36．简述影响风险报酬率的因素。
37．简述资本结构的作用。
3B．保守型投资组合策略具有哪些优缺点?
39．简述经济订货批量的一般公式必须假设的基本前提。
六、计算题(本大题共4小题。每小题5分。共20分)
40．某物流公司租用一设备，在l0年中每年年初要支付租金1万元，年利率6％复利计息，问这些租金的现值是多少?
41．某物流公司持有A、B、C三种股票构成的证券组合，总额为10万元。其中A股票为4万元，／3=2；B股票为3万元，／3=1；C股票为3万元，口=0．5。若现行国库券的利率为B％，市场上所有证券的平均收益率为l5％，请计算：
(1)确定这种证券组合的／3系数。
(2)根据(1)题所得出的b系数，计算该证券组合的收益率。
42．某物流公司全年需要现金l0万元，有价证券与现金转换的成本为每次400元，有价证券的收益率为20％，求最佳现金余额、现金持有成本、现金转换成本和总成本。
43．假设兴隆物流公司预测的年度赊销收入净额为lB万元，应收账款周转期为30天，变动成本率为20％，资本成本率为l0％，计算应收账款的机会成本。七、分析题(10分)
44．试析直接筹资与间接筹资的区别。
2006年(下)物流企业财务管理试卷答案详解
一、1．A 2．A3．C4．C 5．B 6．D7．C B．D 9．Dl0．C 11．B l2．Bl3．C l4-B15·A
二、l6．ABC l7．ACEl8．CE l9．ACD20．AB
三、21．短期资本市场22，实际利率
24．实际有效筹资额
26．平均报酬率
28．实物股利
30．行政清算
23．融通资金
25．固定增长率
27．随业信用
29．领先指标
四、31．财务关系是指企业在组织财务活动过程中与各有关方面所发生的经济利益关系。
32．货币时问价值是指资金在投资和再投资过程中由于时间因素而形成的价值差额，它表现为资会周转使用后的价值增值额。
33．票据贴现是指企业把未到期的商业票据转让给银行，贴付一定利息以取得银行资金的一种借贷行为。
34．股票分削是指将面额较高的股票交换成面额较低的股票的行为。
35．债务和解这种和解方式是所有的债权人都按照一定的比例削减自己的债权数额，同意只收回部分债款。，
五、36．(1)无风险报酬率：就足加上通货膨胀贴水以后的货币时间价值。
(2)标准离差率：是指标准离差同期望报酬率的比值，其作用是用相对数来表示离散程度的大小。
(3)风险报酬系数：是将标准离差转化为风险报酬的一种系数。
37．(1)一定程度的债权资本有利于降低企业综合资本成本。
(2)合理安排债权资本比例可以获得财务杠杆利益。(3)适度的债权资本比例可以增加公司的价值。
38．优点：(1)基本上能分散掉全部的非系统性风险。
(2)投资者不需要具备l岛深的证券投资专业知识。
(3)证券投资的管理费用比较低。
缺点：投资组合所获得的收益不会高于证券市场上所有证券的平均收益。
39．(1)企业在一定时期内存货的总需求量可以准确地预测。
(2)存货的耗用是均衡的，即按一个确定的比例逐渐耗用。
(3)不可能出现缺货情况。
(4)存货的价格稳定，不存在数量折扣。
(5)存货的订购数量和订购日期由物流企业决定，当存货数量降为零时，下一批存货能马上到位。
六、40．V0=A×PVIFA。-l+ A
A=10000 PVIFA6％9=6．B02
V.=10000×6．B02+10000=7B020(元)
43．应收账款周转率：360÷30=12(次)
应收账款平均余额=1B0000÷12=15000(元)
维持赊销业务所需要的资金=15000X20％=3000(元)
应收账款的机会成本=3000 x 10％=300(元)
七、44．(1)筹资效率和筹资费用高低不同。直接筹资程序较为复杂，准备时间较长，故筹资效率低，筹资费用较高；而间接筹资过程简单，手续简便，故筹资效率高，筹资费用低。
(2)筹资范围不同。直接筹资具有广阔的领域，呵利用的筹资渠道和筹资方式比较多；而问接筹资的范围相财窄，筹资渠道和筹资方式比较少。(3)筹资效应不同。直接筹资可使企业使最大限度地筹集社会资本，并有利于提高企业的知名度和资信度，改善企的资本结构；而间接筹资有时主要是为r满足企业资本周转的需要。
物流公司财务管理制度 第一章总则 第一条为加强财务管理，规范财务工作，促进公司经营业务的发展，提高公司经济效益，根据国家有关财务管理法规制度和公司章程有关规定，结合公司实际情况，特制定本制度。 第二条公司会计核算遵循权责发生制原则。 第三条财务管理的基本任务和方法： （一）筹集资金和有效使用资金，监督资金正常运行，维护资金安全，努力提高公司经济效益。 （二）做好财务管理基础工作，建立健全财务管理制度，认真做好财务收支的计划、控制、核算、分析和考核工作。 （三）加强财务核算的管理，以提高会计资讯的及时性和准确性。 （四）监督公司财产的购建、保管和使用，配合综合管理部定期进行财产清查。 （五）按期编制各类会计报表和财务说明书，做好分析、考核工作。 第四条财务管理是公司经营管理的一个重要方面，公司财务管理中心对财务管理工作负有组织、实施、检查的责任，财会人员要认真执行《会计法》，坚决按财务制度办事，并严守公司秘密。 第二章财务管理的基础工作 第五条加强原始凭证管理，做到制度化、规范化。原始凭证是公司发生的每项经营活动不可缺少的书面证明，是会计记录的主要依据。 第六条公司应根据审核无误的原始凭证编制记帐凭证。记帐凭证的内容必须具备：填制凭证的日期、凭证编号、经济业务摘要、会计科目、金额、所附原始凭证张数、填制凭证人员，复核人员、会计主管人员签名或盖章。收款和付款记帐凭证还应当由出纳人员签名或盖章。
第七条健全会计核算，按照国家统一会计制度的规定和会计业务的需要设置会计帐簿。会计核算应以实际发生的经济业务为依据，按照规定的会计处理方法进行，保证会计指标的口径一致，相互可比和会计处理方法前后相一致。 第八条做好会计审核工作，经办财会人员应认真审核每项业务的合法性、真实性、手续完整性和资料的准确性。编制会计凭证、报表时应经专人复核，重大事项应由财务负责人复核。 第九条会计人员根据不同的帐务内容采用定期对会计帐簿记录的有关数位与库存实物、货币资金、有价证券、往来单位或个人等进行相互核对，保证帐证相符、帐实相符、帐表相符。 第十条建立会计档案，包括对会计凭证、会计帐簿、会计报表和其他会计资料都应建立档案，妥善保管。按《会计档案管理办法》的规定进行保管和销毁。 第十一条会计人员因工作变动或离职，必须将本人所经管的会计工作全部移交给接替人员。会计人员办理交接手续，必须有监交人负责监交，交接人员及监交人员应分别在交接清单上签字后，移交人员方可调离或离职。 第三章资本金和负债管理 第十二条资本金是公司经营的核心资本，必须加强资本金管理。公司筹集的资本金必须聘请中国注册会计师验资，根据验资报告向投资者开具出资证明，并据此入帐。 第十三条经公司董事会提议，股东会批准，可以按章程规定增加资本。财务部门应及时调整实收资本。 第十四条公司股东之间可相互转让其全部或部分出资，股东应按公司章程规定，向股东以外的人转让出资和购买其他股东转让的出资。财务部门应据实调整。 第十五条公司以负债形式筹集资金，须努力降低筹资成本，同时应按月计提利息支出，并计入成本。
物流企业财务管理学习文档编制序号：[KK8UY-LL9IO69-TTO6M3-MTOL89-FTT688]
09年11月份【物流企业财务管理】学习重点识记 1.物流企业的主要功能：基础性服务、增值服务、物流信息服务。 2.物流企业的财务活动：以现金收支为主的企业资金收支活动的总称，包括筹资活动、投资活动、资金运营活动、动利润分配活动。 3.财务关系：企业在组织财务活动过程中与各有关方面所发生的经济利益关系。 4.物流企业管理的目标：生存、发展、获利。 5.企业目标对财务管理的要求：围绕企业生产经营的根本目的，适应市场经济环境，在资本保值的基础上实现价值创造，从而获得最大利益。 6.财务管理总体目标的几种形式：利润最大化、每股利润最大化、股东财富最大化、企业 价值最大化。 7.代理关系：所谓“代理”关系是一种合同关系，其中委托人聘用代理人，并授予其一定的决策权，代理人作为委托人的代表进 行企业的经营活动，代理关系是基于经营权与所有权相分离的原则而发展出来的。 8.社会责任：企业在谋求自己利益的时候同时也使社会受益且不应当损害他人的利益，企业应当在外部约束条件下追求企业价值最大化。 9.金融市场分类：资金市场、外汇市场、黄金市场。资金市场：货币市场、资本市场。货币市场：短期证券市场、短期借贷市场。资本市场：长期证券市场、长期借贷市场。长期证券市场：发行市场、流通市场。
10.金融市场的组成：①主体：银行和非银行金融机构，是金融市场的中介机构，是联系筹资人和投资人的桥梁和纽带；②客体：金融市场上买卖交易的对象。③参加人：客体的供应商和需求者（金融工具的供应者和需求者）。 11.企业组织的法律法规：中华人民共和国公司法、中华人民共和国全民所有制工业企业法、中华人民共和国中外合资经营企业法、中华人民共和国中外合作经营企业法、中华人民共和国外资企业法等。 12.税务法律法规：①所得税的有关法律法规②流转税的有关法律法规③行为税、财产税和其他地方税的有关法律法规④税收征收管理的有关法律法规。 13.财务法律法规：①企业财务通则②分行业的财务制度③企业会计制度 ④各种证券法律法规⑤结算法律法规⑥合同法律规范⑦企业内部自行制定的财务管理办法。 15.资金收支动态平衡公式：预计现金余额＝目前现金余额 +预计现金收入-预计现金支出 16.企业价值最大化：通过对企业的科学管理，财务上的合理经营，采用最优的财务政策，充分考虑货币的时间价值、风险和报酬对企业的影响，在保证企业长期稳定发展的基础上使企业的总价值达到最大。 17.财务管理环境：对企业财务活动产生影响的企业外部条件，主要有金融市场环境、法律环境、经济环境。 18.财务管理原则：人民对财务活动共同的、理性的认识，它是从企业理财实践中抽象出来并在实践中得到证实的行为规范。①资金优化配置原
《物流企业财务管理》公式汇总 1、单利终值： ——单利终值； 0——单利现值； i ——利息率； n ——计息期数； (1×n )——单利终值系数 2、单利现值： 3、复利终值： ——复利终值； 0——复利现值； i ——利息率； n ——计息期数； (1)n ——复利终值系数，简略表示为 4、复利现值： ——复利现值系数，简略表示为 5、计息期短于一年的时间价值计算 r ——期利率 i ——年利率 m ——每年的计息次数 n ——年数 t ——换算后的计息期数 6、后付年金终值： ()I PV FV n i PV PV FV n i PV FV n n n +=??+=?+=00001n i FV PV ?+= 10 0()n n i PV FV +?=10()()n n n i FV PV i FV PV +? =+=11 1000()n i +11 n m t m i r ?== () ∑=-+n t t i A 1 1 1
A ——年金数额 i ——利息率 n ——计息期数 ——年金终值 ——年金终值系数，可写成 后付年金终值系数可写为： 年金终值系数： 7、后付年金现值： A ——年金数额 i ——利息率 n ——计息期数 ——年金现值 ——年金现值系数 后付年金现值系数可写为： 年金现值系数： 8、先付年金终值： 9、先付年金现值： 10、递延年金现值计算公式： n ——期初的现值 m ——期末的现值 11、永续年金现值： 12、风险报酬率的计算 （1） 确定概率分布： () ∑=-+n t t i 1 1 1()i i FVIFA n n i 1 1,-+= ()∑=+=n t t n i A PVA 111 ( )∑ =+n t t i 111 ()() n n n i i i i PVIFA +-+=11 1,n i n PVIFA A PVA ,?=n i n FVIFA A FVA ,?=()A FVIFA A V i FVIFA A V n i n n i n -?=+??=,,1()()111,0,0,0+?=+?=+??=-n i n i n i PVIFA A V A PVIFA A V i PVIFA A V () m i n m i m i n m i m i n i PVIFA PVIFA A V PVIFA A PVIFA A V PVIF PVIFA A V ,,0,,0,,0-?=?-?=??=++i A V 10? =1 1 =∑=n i i P 10≤≤i P
物流企业财务管理重点内容及练习题 第一章总论 主要考点：物流企业的主要功能：基础性服务功能；增值性服务功能；物流信息服务功能。 物流企业财务活动：筹资活动；投资活动；资金运营活动；利润分配活动。 物流企业财务关系：与投资者的关系——经营权与所有权关系 与被投资者关系——投资与受资的关系 与债权人之间的关系——债务与债权关系 与债务人之间的关系——债权与债务关系 企业管理目标——生存、发展、获利 财务管理目标的三种观点 1、利润最大化 利润最大化目标的优点是在商品经济条件下，剩余产品的多少可以用利润这个价值量指标来衡量； 利润最大化目标的缺点（1）未考虑资金时间价值（2）没有充分考虑风险因素（3）容易导致短期行为（4）没有考虑企业获得利润与投入资本的配比关系。 2、每股利润最大化 每股利润最大化考虑了企业获得利润与投入资本的配比关系，但是没有考虑资金时间价值、也没有充分考虑风险因素而且容易导致短期行为。 3、企业价值最大化 企业的价值是指企业未来能给投资者带来的经济利益的流入所折成的现值，所以，考虑了资金时间价值因素；考虑了风险因素；也克服短期行为，也体现了企业获得利润与投入资本的配比关系。 企业价值最大化观点克服了前两种观点的缺陷。同时，而且能够很好的实现资本的保值和增值。 财务管理环境 金融环境：广义金融市场——指一切资本流动场所包括资金市场、外汇市场、黄金市场。狭义的金融市场一般是指有价证券发行和交易的市场，即股票和债券发行、买卖的市场。重点金融市场的分类。 法律环境：——企业组织法的类型。 经济环境——经济周期、通货膨胀、汇率变化。 二、货币时间价值 1、货币时间价值含义：是指资金在投资和再投资过程中由于时间因素而形成的价值差额，它表现为资金周转使用后的价值增值额。 表示方法：相对数表示利息率 绝对数表示 货币时间价值计算 （1）单利终止和现值： FVn= PV0*（(1+ i n ) PV0 = FVn / （1+ i n）
2016年10月高等教育自学考试全国统一命题考试 物流企业财务管理试卷 （课程代码 05374） 本试卷共5页。满分100分，考试时间150分钟。 考生答题注意事项： 1. 2. 3. 4. 本卷所有试题必须在答题卡上作答。答在试卷上无效。 第一部分为选择题。必须对应试卷上的题号使用 第二部分为非选择题。必须注明大、小题号，使用 合理安排答题空间，超出答题区域无效。 试卷空白处和背面均可作草稿纸。 2B 铅笔将“答题卡”的相应代码涂黑。 0. 5毫米黑色字迹签字笔作答。 第一部分 选择题（共25 分） 一、单项选择题（本大题共15小题，每小题I 分。 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其选出并将“答题卡” 的相应代码涂黑。错涂、多涂或未涂均无分。 当企业进行催收账款时，若超过 发出第二封收账信 B 发出第四封收账信 D 共15分） 1. A. C. 2. 180天未付款，企业应该 .发出第三封收账信 .考虑法律诉讼 A. C. 3. 绩效实施过程的主要工作包括绩效指导和 信息交流 B 绩效监督 D ?绩效评价 .绩效考核 A. C. 4. A. C. 现金持有成本和现金转换成本合计最低时的现金余额为 边际现金余额 B .最佳现金余额 保本现金余额 D .限制现金余额 收购方与目标企业处于同一行业、不同生产阶段，一方对另一方实施的兼并行为称为 .横向兼并 .协议收购 5. A. C. 6. A. B. C. D. 7. A. C. 8. A. C. 9. A. C. 纵向兼并 B 混合兼并 D 下列不属于直接筹资的是 吸收直接投资 B 发行股票 D 破产财产应当首先支付 破产企业所欠的职工工资和劳动保险费 破产企业所欠的国家税金 清算费用 所欠债务 企业利用债务筹资这个财务杠杆而给股权资本带来的额外收益称为 财务杠杆利益 B .营业杠杆利益 额外股权利益 D .债务利益 特定方案未来现金流入的现值与现金流出的现值之间的差额称为 平均报酬率 B .净现值 内部报酬率 D .获利指数 平衡计分卡的指标体系中，客户服务流程指标隶属于 财务指标 B .顾客指标 内部运作流程指标 D .学习、创新与成长指标 .银行借款 .发行债券
物流企业的主要功能: 1 基础性功能:运输与仓库—85%收益来自基础性服务 2 增值服务功能—主要指物流企业的流通加工,配送,产品退货管理和售后服务等业务功能,目前我们正在发展阶段. 3 物流信息服务功能 4 还必须要有支持物流的财务收益 物流业务的财务活动: 以现金收支为主的企业资金收支活动的总称. 1筹资活动:(权益资本,如吸收直接投资/发行股票/企业内部留存收益+负债资本,如银行借款/发行债券/预收款项等) 2投资活动: 3资金运营活动 4利润分配活动 物流企业财务关系: 1与投资者之间的关系: 经营权与所有权的关系2与被投资者的关系: 投资与受资的关系 3与债权人之间的关系: 债务与债权的关系 4 与债务人之间的关系: 债权与债务的关系 5 与企业内部: 企业内部各单位之间的经济利益关系 6 与职工之间: 职工个人与企业在劳动成果上的分配关系 7 与税务机关之间关系: 依法纳税与依法征税的权利义务关系财务管理环境:又称理财环境,只要指对企业财务活动产生影响的企业外部条件.财务环境涉及的范围很广,主要有金融市场环境,法律环境,经济环境. 财务管理的概念:指根据财经法律法规,运用特定的量化分析,组织企业财务活动,处理财务活动的一项经济管理工作,是企业管理的一个独立方面.搞好财务管理对于改善物流企业的经营管理,提高物流企业经济效益具有独特的作用. 物流企业的管理的三个目标是: 生存,发展,获利. 企业财务管理的目标:围绕企业生产经营的根本目标,适应市场经济环境,在资本保值的基础上实现价值创造,从而取得最大收益.主要有以下形式: ①利润最大化: 传统的西方财务管理目标,优点:只有每个企业实现利润最大化,社会财富才会实现最大化,从而带来社会的进步与发展. 利润是补充资本,扩大经营规模的源泉. 缺点: 1没有考虑货币的时间价值，没有考虑利润实现的时间 2 没有考虑到预期收益的风险与不确定性 3 没有反映所得利润与投资成本之间的比例关系 4 如果片面的强调利润额的增加,有可能使企业追求短期利益行为,导致只顾实现短期的利润最大化,而忽视企业的长远发展. ②每股最大化: 此观点认为应该把企业所得利润与股东投入资本或股本点数进行比较,这样确切的说明企业的盈利水平. 克服了利润最大化的第三个缺点,但还是存在以下缺点: 1 仍没有考虑货币的时间价值2 仍然没有考虑取得利润时所承担的风险3 仍然不能避免最求短期利益的行为 ③股东财富最大化:再委托关系的代理下,经营者需要最大程度上谋求股东或委托人的利润,让投入的资本,创造更多的财富. 在股份制公司,增加股东财富主要有两种方式: 1 支付股利2市场股票价格的提高, 在任意一点股东财富可以计算如下: a将每期的每股股利*所持有的股份数 b 将当期的股票价格*当期持有的股票点数 c 将计算的股利额+股票市场价值总和即为股东财富. 其缺点: 1 使用范围有限,仅仅适合上市公司,对于非上市公司,股东财富无法用股票价格来体现,只能通过资产评估或其他方法获得近似数据. 2 很大程度上不属于管理当局可控制范围之内,财务人员不能有效的影响股东财富. 3 它仅仅反
《物流企业财务管理》计算题总结 第二章 财务管理的价值观念 1.某物流公司租用一设备，在10年中每年年初要支付租金1万元，年利率6%复利计息，问这些租金的现值是多少？（FVIFA 6%,9 =11.49；FVIFA 6%,10=13.181； PVIFA 6%,9 =6.802；PVIFA 6%,10 =7.36） ()) (7801606.136.710000%6110%,60元=??=+??=PVIFA A V 2.某物流公司租用一设备，在10年中每年年初要支付租金1万元，年利率6%复利计息，问这些租金的终值是多少？（FVIFA 6%,10=1 3.181；FVIFA 6%,11=1 4.972） ()) (6.13971806.1181.1310000%6110%,610元=??=+??=FVIFA A V 3.某物流公司租用一设备，在10年中每年年末要支付租金10000元，年利率6％复利计息。问这些租金的现值是多少?(PVIFA 6%，9=6.802，PVIFA 6%，10=7.36, PVIFA 6%，11=7.887) )(7360036.71000010%,610元=?=?=PVIFA A PVA 4.某物流公司的一个项目于2000年动工，2002年投产，从投产起，每年末可得到收益20000元，按年利率6%复利计息计算，求该公司投产10年的收益的终值是多少？（FVIF 6%，10=1.791；FVIFA 6%，10=13.181；PVIFA 6%，10=7.36） )(263620181.132000010%,610元=?=?=FVIFA A FVA 5.某物流公司年初向银行借款200000元，年利率为12%，每季度采用复利计息一次，期限3年，计算该物流公司到期后应偿付的本利和。 (285200426.12000002000001243'%34/%12'12%,3元 ；；=?=?==?===FVIF FV t r 6. 若该项目风险报酬系数为10%，试计算该项目的风险报酬率。（注意风险程度比较的计算） ()() ()()()% 05.10%48.100%10% 48.100%100%29% 14.29%100% 14.292.0%29%105.0%29%203.0%29%70% 292.0%105.0%203.0%702221 2 1 =?=?==?=?= =?--+?-+?-= ?-= =?-+?+?==∑∑==V b R K V P K K P K K R n i i i i n i i 风险报酬率标准离差率标准离差期望报酬率δδ 7.某物流企业从银行贷一笔款，期限5年，利息率为10%，银行规定2年不用还款付息，从第3年至第5年每年偿还100000元。求这笔款项的现值。 )(2.205426826.0487.21000002%,103%,100元=??=??=PVIF PVIFA A V
05374 物流企业财务管理模拟试题一 一、单选题（1×15） 1.下列属于物流企业权益资本的是（） A、发行债券 B、预收账款 C、留存收益 D、银行借款 2.我国的中央银行是（） A、中国银行 B、中国进出口银行 C、中国人民银行 D、中国工商银行 3.物流企业内部各单位之间的财务关系是（） A、投资与受资关系 B、经济利益关系 C、劳动成果分配的关系 D、债权与债务关系 4.后付年金是指（） A、永续年金 B、普通年金 C、递延年金 D、先付年金 5.某物流公司发行一批优先股，发行价格为10元，筹资费率为6%，每年支付股利1元，该优先股的资本成本为（） A、10.53% B、10% C、10.64% D、10.52% 6.某物流公司要想在5年后取得1000元，利率为10%，则这5年每年年末应存入银行（） A、200元 B、163.8元 C、169.8元 D、263.78元 7.营业杠杠风险是指（） A、利润下降的风险 B、成本上升到风险 C、营业额变动导致息税前利润更大变动的风险 D、营业额变动导致息税前利润同比变动的风险 8.企业在新建时为满足正常生产经营活动所需的铺底资金二产生的筹资动机为（） A、新建筹资动机 B、扩张筹资动机 C、偿债筹资动机 D、混合筹资动机
9.企业以股票形式发放股利，可能带来的结果是（） A、引起公司资产减少 B、引起公司负债减少 C、引起股东权益内部结构变化 D、引起股东权益与负债同时减少 10.投资方案净现值为零的折现率为（） A、内部收益率 B、会计收益率 C、净现值率 D、资金成本率 11.要使资本结构达到最佳，应使（）达到最低。 A、综合资本成本 B、边际资本 C、债务资本成本 D、自由资本成本 12.某公司发行的股票，预期报酬率为15%，上一年支付的股利为每股1元，估计股利年增长率为10%，现该股票价值为（）元。 A、20 B、22 C、24 D、18 13.增加某种资本成本率最低的资金数额，综合资本成本率（） A、一定升高 B、一定降低 C、也许降低，也许升高 D、不变 14.（）在企业的人力资源管理系统中处于核心的位置。 A、绩效考核 B、绩效实施 C、绩效评价 D、绩效目标 15.破产财产支付清算费用后，应当首先（） A、支付欠缴税款 B、清偿经营债务 C、支付员工欠款 D、在分配给所有者财产之前按照企业章程约定的顺序、比例分配剩余财产 二、多选题（2×5） 1.企业财务活动包括（）等方面 A、筹资活动 B、投资活动 C、资金营运 D、利润分配 2.下列属于年金收付形式的是（）
物流公司财务管理制度 目录 第一章总则 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 第二章会计科目设置与编号 . . . . . . . . . . . . . . . . . .. . . . . . . . . . . . .. . 2 第三章资金筹集 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 8 第四章流动资产 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 9 第五章对外投资 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .10第六章固定资产 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11第七章无形资产、递延资产和其他资产 .. . . . . . . . . . .. . . . . . . . . . . . 13第八章成本和费用 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .. . . . . . . . . . . .. . . . . . . . . . . 14第九章营业收入、利润及其分配 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 15第十章外币业务 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 16第十一章公司清算 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 17第十二章财务报告及财务评价
自考《物流企业财务管理》历年试题（06、07、08年10月） 2006年下半年全国高等教育自学考试试题 物流企业财务管理试卷 第I部分选择题一、单项选择题。 1．物流企业基础性服务功能包括（） A．运输和仓储B．运输和加工C．仓储和加工D．运输和售后服务 2．物流企业进行投资时，因利率变动导致实际报酬率发生变化而产生的风险是（） A．利率风险B．市场风险C．违约风险D．通货膨胀 3．没有风险没有通货膨胀下的供求均衡点利率是（） A．风险报酬率B．平均报酬率C．纯利率D．固定增长率 4．某物流企业按年利率10%向银行借款20万元，银行要求保留20%的补偿性余额。那么，企业该项借款的实际利率为（） A．8% B．10% C．12.5% D．15% 5．公司筹资决策中的核心问题（） A．筹资方式B．资本结构C．公司价值D．综合成本 6．每股收益分析法可用于（） A．资本规模较、资本结构较复杂的非股份有限公司 B．资本规模较大、资本结构较复杂的股份有限公司 C．资本规模不大、资本结构不太复杂的非股份有限公司 D．资本规模不大、资本结构不太复杂的股份有限公司 7．下列指标中不考虑货币时间价值的指标是（） A．净现值B．内部报酬率C．投资回收期D．获利指数 8．选择适中型的投资组合策略的投资者认为（） A．只要选择适当的投资组合，就能分散掉全部的非系统性风险 B．只要选择适当的投资组合，就能击败或超越市场 C．只要选择适当的投资组合，就能取得远远高于平均收益水平的投资收益 D．股票的价格主要受发行公司的经营业绩影响，只要公司的经济效益好，股票的价格终究会体现其优良的业绩。 9．以下不属于存货成本的（） A．采购成本B．订货成本C．储存成本D．意外成本 10．以下属于剩余股利政策的优点是（） A．稳定股票的价格 B．结企业较大的弹性 C．有利于降低筹资成本 D．有利于投资者安排股利收入和支出 11．对于股东而言，股票分割后各股东持有的股数增加，但持股比例不变，持有股票的总价值（） A．增加B．不变C．减少D．先减少后增加 12．在绩效实施过程中，组织应该对员工的绩效进行监督和（） A．评价B．指导 C．管理D．考核 13．下列不属于平衡记分卡中的内部动作流程指标的第二层指标的是（） A．创意流程B．供应链管理流程C．员工生产力D．客户服务流程 14．根据我国《破产法》的规定，破产财产应优先（） A．支付职工欠款B．拨付汪汪自费用C．支付欠缴税金D．清偿经营债务 15．在资金总额不变的情况下，短期资金增加，可使收益（） A．增加B．减少C．不变D．先增加再减少 二．多项选择题。 16．风险报酬率分为（） A．违约风险报酬率B．流动性风险报酬率C．期限风险报酬率 D．货币时间价值 E．平均风险报酬率 17．权益资金可通过（） A．吸收直接投资筹集B．发行公司债券筹集C．发行股票筹集 D．融资租赁筹集E．利用留存收益筹集 18．企业长期借款的资本成本的构成包括（） A．所得税税率B．长期借款年利息额C．借款利息D．长期借款筹资总额E．筹资费用
2018年4月高等教育自学考试《物流企业财务管理》试题 课程代码：05374 一、单项选择题 1．物流企业基础性服务功能包括（A ） A．运输和仓储B．运输和加工 C．仓储和加工D．运输和售后服务 2．期望报酬率相同的情况下，标准离差越大的项目风险（A ） A．越大B．越小 C．相等D．与此无关 3．普通年金是指（ B ） A．先付年金B．后付年金 C．递延年金D．永续年金 4．权益资金可通过（ D ） A．向银行借款筹集B．发行公司债券筹集 C．融资租赁筹集D．发行股票筹集 5．公司筹资决策中的核心问题是（ B ） A．筹资方式B．资本结构 C．公司价值D．综合成本 6．现金流出量通常包括购置固定资产价款和（A ） A．垫支的流动资金B．购入成本 C．运输成本D．安装成本 7．债券能否顺利按目前合理的市场价格出售的风险称为（D ） A．利率风险B．违约风险 C．通货膨胀风险 D. 变现能力风险 8．某物流公司投人某一方案，初始投资额为10000元，该方案每年的净现金流量均为4400元，则此方案的投资回收期为（B ） A．2．173年B．2．273年 C．3．173年D．3．273年 9．下列不属于存货成本的是（ D ） A．采购成本B．订货成本 C．储存成本D．意外成本 10．信用条件(2／10，N／30)中的10指的是（B ） A．信用期限B．折扣期限 C．现金折扣D．赊销率 11．平衡记分卡的四个角度中，企业成员劳动的最终转化形态是（ D ）A．学习创新与成长角度B．内部业务流程角度 C．客户价值角度D．财务角度
12．下列不属于平衡记分卡中内部运作流程指标的第二层指标的是（C ）A．创新流程B．供应链管理流程 C．员工生产力D．客户服务流程 13．对股东财产负有经营管理责任，并负有监督总经理班子和决定其报酬责任的是（C ）A．股东B．股东大会 C．董事会D．监事会 14．下列不属于非正式财务重整方式的是（ C ） A．债务和解B．债务展期 C．债务清算D．债权人控制 15．协议收购一般都属于（ A ） A．善意兼并B．敌意兼并 C．混合兼并D．纵向兼并 二、多项选择题 16．下列属于后付年金特殊形式的有（AE ） C．递延年金B．先付年金 C．普通年金D．预付年金 E．永续年金 17．下列属于企业资金筹集渠道的有（ABCDE ） C．政府财政资金B．银行信贷资金 C．非银行金融机构资金D．其他法人资金 E．企业内部资金； 18．按照证券投资者投资时对风险的偏好不同，可以将证券投资组合的策略分成（ACD）A．保守型的投资组合策略B．创新型的投资组合策略 C．冒险型的投资组合策略D．适中型的投资组合策略 E．平衡型的投资组合策略 19．企业财务管理总体目标的具体内容包括（ABDE ） A．利润最大化B．每股利润最大化 C．企业影响最大化D．企业价值最大化 E．股东财富最大化 20．根据产生协同效应的原因和方式不同，效率理论可以分为（ABCE ）A．管理协同效应理论B．多样化经营理论 C．财务协同效应理论D．代理成本理论 E．价值低估理论 三、填空题 21．金融市场由主体、客体和参加人组成。 22．利率按在借贷期内是否不断调整，可分为固定利率和浮动利率。 23．承租企业采用融资租赁的主要目的是为了融通资金。
物流企业财务管理 篇一：快递公司财务管理制度 快递公司财务管理制度 第一章总则 为适应集团公司发展，根据集团公司实际情况，特制定集团公司所属省公司财务 管理制度。所属各省公司人员在执行财务会计事务中，必须认真执行本管理制度。 第二章财务机构、财务人员 财务部为省公司日常财务管理机构，岗位设臵为:财务部经理、会计、出纳。财 务经理可由会计或出纳兼任，各岗位人员必须具备相应任职条件和资格，持证上岗。各财务人员在履行职务时必须恪尽职守、清正自律。公司财务人员实行定人、定责制度，按绩效考核结果。 第三章财务会计机构职能及权限 一、资金管理职能： 负责公司所有资金及应收、应付款的管理。 二、财务预算、计划与分析职能： 编制年、季、月度财务预算，每月、季向公司总经理和集团总裁、集团公司财务 管理中心总监上报本公司财务分析报告。
三、会计核算、报告与财务信息披露职能： 负责公司会计核算业务，包括会计记录、会计报表、及相关的内部管理报表；负 责税务报表编制和申报。 四、财务监督与考核职能： 按会计监督工作规范的要求进行会计监督管理。参与审核公司经济合同的订立， 对合同执行情况进行财务监督。对公司财务部下属财务人员工作完成情况进行考核。 五、省公司财务负责人职责： 1．负责省公司会计核算工作； 2、负责省公司日常费用和工资审核； 3．对核算资料的真实性、准确性、及时性负责； 4．定期与不定期为领导提供财务分析报告，为领导的决策提供依据； 5．负责资金预算，控制各项支出； 6．协调与工商部门、税务部门的关系，合理规划，及时准确报税、递交报表； 7．负责所有代收款的及时回收，及时、准确作好各项结算工作，并做各类应收 款项的清收工作； 8．负责财务人员岗位设臵与分工并做好人员调配，负
全国2018年10月高等教育自学考试物流企业财务管理试题 课程代码：05374 第一部分选择题 一、单项选择题:本大题共15小题，每小题1分，共15分。在每小题列出的备选项中只有一项是最符合题目要求的，请将其选出。 1、物流企业内部各单位之间的财务关系是 A.所有权与经营权关系 B.投资与受资关系 C.债权与债务关系 D.企业内部各单位之间的经济利益关系 2、物流企业管理目标中最重要的目标是 A.生存 B.发展 C.获利 D.偿还到期债务 3、物流企业进行投资时，因利率变动导致实际报酬率发生变化而产生的风险是 A.利率风险 B.市场风险 C.违约风险 D.通货膨胀风险 4、在最初若干期没有收付款项的情况下，后面若干期每期期末发生等额系列收付款项的年金是 A.先付年金 B.后付年金 C.递延年金 D.永续年金 5、负债资金可通过 A.吸收肓接投资筹集 B.发行公司债券筹集 C.发行股票筹集 D.利用留存收益筹集 6、若某公司发行的债券票面利率为10%，市场利率为8%，则该债券应 A.折价发行 B.平价发行 C.等价发行 D.溢价发行
7、以较小的力量获得较大效果的现象称为 A.杠杆作用 B.放大作用 C.牛鞭作用 D.变异作用 8、下列指标中个不考虑货币时间价值的指标是 A.净现值 B.内部报酬率 C.投资回收期 D.获利指数 9、为了应付意外情况的发生，在正常经营需要量以外而储备的流动资产是 A.正常需要量 B.额外储备量 C.保险储备量 D.多余储备量 10、现金支出管理的主要任务是 A.减少现金支出量 B.降低现金支出风险 C.尽量使收支平衡 D.尽可能延缓现金的支出时间 11、按照现行制度规定，公司当年无利润时，不得 A.提取法定盈余公积金 B.分配股利 C.提取法定公益金 D.提取任意盈余公积金 12、平衡记分卡的四个角度中，公司顾客角度的战略核心是 A.顾客关系 B.顾客选择 C.产品领先 D.顾客价值主张 13、在绩效实施过程中，组织应该对员工的绩效进行监督和 A.评价 B.指导 C.管理 D.考核 14、成熟证券市场中收购上市公司股权的基本形式是 A.协议收购 B.要约收购 C.横向兼并 D.纵向兼并 15、根据我国《破产法》的规定，破产财产应优先
2006年物流企业财务管理试卷及答案 第一部分选择题 一、单项选择题(本大题共l5小题，每小题l分，共l5分) 1．物流企业基础性服务功能包括 ( ) A．运输和仓储 B．运输和加工 C．仓储和加工 D．运输和售后服务 2．物流企业进行投资时，因利率变动导致实际报酬率发生变化而产生的风险是 ( ) A．利率风险 B．市场风险 C．违约风险 D．通货膨胀风险 3．没有风险没有通货膨胀下的供求均衡点利率是 ( ) A．风险报酬率 B．平均报酬率 C．纯利率 D．固定增长率 4．某物流企业按年利率l0％向银行借款20万元，银行要求保留20％的补偿性余额。那么，企业该项借款的实际利率为 ( ) A．B％ B．10％ C．12．5％ D．15％ 5．公司筹资决策中的核心问题是 ( ) A．筹资方式 B．资本结构 C．公司价值 D．综合成本 6．每股收益分析法可用于 ( ) A．资本规模较大、资本结构较复杂的非股份有限公司 B．资本规模较大、资本结构较复杂的股份有限公司 C．资本规模不大、资本结构不太复杂的非股份有限公司 D．资本规模不大、资本结构不太复杂的股份有限公司 7．下列指标中不考虑货币时间价值的指标是 ( )
A．净现值 B．内部报酬率 C．投资回收期 D．获利指数 8．选择适中型的投资组合策略的投资者认为 ( ) A．只要选择适当的投资组合，就能分散掉全部的非系统性风险 B．只要选择适当的投资组合，就能击败或超越市场 C．只要选择适当的投资组合，就能取得远远高于平均收益水平的投资收益 D．股票的价格主要受发行公司的经营业绩影响，只要公司的经济效益好，股票的价格终究会体现其优良的业绩 9．以下不属于存货成本的是 ( ) A．采购成本 B．订货成本 C．储存成本 D．意外成本 10．以下属于剩余股利政策的优点的是 ( ) A．稳定股票的价格 B．给企业较大的弹性 C．有利于降低筹资成本 D．有利于投资者安排股利收入和支出 11．对于股东而言，股票分割后各股东持有的股数增加，但持股比例不变，持有股票的总价值( ) A．增加 B．不变 C．减少 D．先减少后增加 12．在绩效实施过程中，组织应该对员工的绩效进行监督和 ( ) A．评价 B．指导 C．管理 D．考核 13．下列不属于平衡记分卡中内部运作流程指标的第二层指标的 是 ( ) A．创新流程 B．供应链管理流程 C．员工生产力 D．客户服务流程 14．根据我国《破产法》的规定，破产财产应优先 ( ) A．支付职工欠款 B．拨付清算费用 C．支付欠缴税金 D．清偿经营债务
自考物流企业财务管理考试要求重点 识记 1.物流企业的主要功能：基础性服务、增值服务、物流信息服务。 2.物流企业的财务活动:以现金收支为主的企业资金收支活动的总称，包括筹资活动、投资活动、资金运营活动、动利润分配活动. 3。财务关系：企业在组织财务活动过程中与各有关方面所发生的经济利益关系. 4。物流企业管理的目标：生存、发展、获利。 5。企业目标对财务管理的要求：围绕企业生产经营的根本目的，适应市场经济环境，在资本保值的基础上实现价值创造，从而获得最大利益。 6。财务管理总体目标的几种形式:利润最大化、每股利润最大化、股东财富最大化、企业 价值最大化。 7.代理关系：所谓“代理”关系是一种合同关系，其中委托人聘用代理人,并授予其一定的决策权,代理人作为委托人的代表进行企业的经营活动，代理关系是基于经营权与所有权相分离的原则而发展出来的。
8。社会责任：企业在谋求自己利益的时候同时也使社会受益且不应当损害他人的利益，企业应当在外部约束条件下追求企业价值最大化. 9.金融市场分类：资金市场、外汇市场、黄金市场。资金市场：货币市场、资本市场。货币市场：短期证券市场、短期借贷市场.资本市场：长期证券市场、长期借贷市场。长期证券市场：发行市场、流通市场。 10。金融市场的组成：①主体：银行和非银行金融机构，是金融市场的中介机构，是联系筹资人和投资人的桥梁和纽带;②客体：金融市场上买卖交易的对象。 ③参加人:客体的供应商和需求者（金融工具的供应者和需求者）。 11.企业组织的法律法规：中华人民共和国公司法、中华人民共和国全民所有制工业企业法、中华人民共和国中外合资经营企业法、中华人民共和国中外合作经营企业法、中华人民共和国外资企业法等. 12.税务法律法规:①所得税的有关法律法规②流转税的有关法律法规③行为税、财产税和其他地方税的有关法律法规④税收征收管理的有关法律法规。 13。财务法律法规:①企业财务通则②分行业的财务制度③企业会计制度④各种证券法律法规⑤结算法律法规⑥合同法律规范⑦企业内部自行制定的财务管理办法。 15.资金收支动态平衡公式：预计现金余额＝目前现金余额+预计现金收入—预计现金支出
物流企业财务管理公式 Prepared on 22 November 2020
1、单利终值： FV n ——单利终值； PV 0——单利现值； i ——利息率； n ——计息期数； (1+i ×n )——单利终值系数 2、单利现值： 3、复利终值： FV n ——复利终值； PV 0——复利现值； i ——利息率； n ——计息期数； (1+i )n ——复利终值系数，简略表示为FVIF i,n 4、复利现值： ——复利现值系数，简略表示为PVIF i,n 5、计息期短于一年的时间价值计算 r ——期利率 i ——年利率 m ——每年的计息次数 n ——年数 t ——换算后的计息期数 6、后付年金终值： A ——年金数额 i ——利息率 n ——计息期数 FVA n ——年金终值 ——年金终值系数，可写成FVIFA i,n 后付年金终值系数可写为： 年金终值系数： 7、后付年金现值： A ——年金数额 i ——利息率 n ——计息期数 () I PV FV n i PV PV FV n i PV FV n n n +=??+=?+=00001()n n i PV FV +?=10()∑=-+n t t i A 111n i n FVIFA A FVA ,?=
PVA n ——年金现值 ——年金现值系数 后付年金现值系数可写为： 年金现值系数： 8、先付年金终值： 9、先付年金现值： 10、递延年金现值计算公式： n ——期初的现值 m ——期末的现值 11、永续年金现值： 12、风险报酬率的计算 （1） 确定概率分布： （2） 计算期望报酬率： ——期望报酬率 K i ——第i 种可能结果的报酬率 P i ——第i 种可能结果的概率 n ——可能的结果的个数 （3） 计算标准离差 δ ——期望报酬率的标准离差 ——期望报酬率； K i ——第i 种可能结果的报酬率 P i ——第i 种可能结果发生的概率 n ——可能的结果的个数 （4） 计算标准离差率 V ——标准离差率 δ ——标准离差率 ——期望报酬率 （5） 计算风险报酬率 R R ——风险报酬率 b ——风险报酬系数 V ——标准离差率 投资的总报酬率： K ——投资报酬率 n i n PVIFA A PVA ,?=()A FVIFA A V i FVIFA A V n i n n i n -?=+??=,,1()()111,0,0,0+?=+?=+??=-n i n i n i PVIFA A V A PVIFA A V i PVIFA A V ()m i n m i m i n m i m i n i PVIFA PVIFA A V PVIFA A PVIFA A V PVIF PVIFA A V ,,0,,0,,0-?=?-?=??=++i A V 1 0?=1 0≤≤i P K K K v b R R ?=v b R R R K F R F ?+=+=
总结：第一章为基础理论，第二章为基础计算公式，第三、四章讲筹资活动，第五章讲投资活动，计算题的重点在于第三、四、五章，第六章讲经营活动，第七章讲股利分配活动，后面第八、第九两章非考重点。 第一章物流企业财务管理 1、物流企业主要功能有基础性服务功能、增值服务功能、物流信息服务功能、还必须要有支持物流的财务收益。 2、物流企业基础性功能主要包括运输和仓储等。 3、物流企业增值服务功能主要包括流通加工、配送、产品退货管理和售后服务等。 4、物流企业财务活动主要包括筹资活动、投资活动、资金运营活动和利润分配活动等。 5、物流企业筹资形成两种性质的资金来源：一是权益资本；二是负债资本。 6、物流企业财务关系: ⑴与投资者之间的关系: 经营权与所有权的关系 ⑵与被投资者的关系: 投资与受资的关系 ⑶与债权人之间的关系: 债务与债权的关系 ⑷与债务人之间的关系: 债权与债务的关系 ⑸与企业内部: 企业内部各单位之间的经济利益关系 ⑹与职工之间: 职工个人与企业在劳动成果上的分配关系 ⑺与税务机关之间关系: 依法纳税与依法征税的权利义务关系 7、【财务管理】根据财经法规制度,运用特定的量化分析方法,组织企业财务活动、处理财务关系的一项经济管理工作,是企业管理的一个独立方面。 8、物流企业管理目标可以概括为生存、发展和获利。 9、企业生存的两个基本条件：一是以收低支；二是偿还到期债务。其中以收低支是最基本的条件。 10、利润最大化是传统的西方财务管理目标。 11、在股份公司中，增加股东财富的途径主要有：一是支付给股东的股利；二是股票市场价格的提高。 12、为了防止经营者与股东目标的背离，股东通常会采取激励和监督两种办法来协调。 13、股东激励经营者的措施主要有股票期权、奖金、津贴以及福利待遇。 14、财务管理环境涉及范围很广，其中主要有金融市场环境、法律环境和经济环境。 15、广义的金融市场是指一切资本流动的市场；狭义的金融市场一般是指有价证券发行和交易的市场。 16、按照交易对象不同金融市场可以分为资金市场、外汇市场和黄金市场。 17、短期资本市场是指期限不超过一年的资金交易市场，因为短期有价证券易于变成货币或作为货币使用，所以也叫货币市场。 18、长期资本市场是指期限在一年以上的股票和债券交易市场，因为发行股票和债券所筹集的 19、资金主要用于固定资产等资本品的购置，所以也叫资本市场。 20、金融市场对企业理财的作用表现为（ABCD ） A，金融市场是企业筹资和投资的场所， B，企业通过金融市场可以随时进行长短期资金的转化， C，金融市场为企业的财务管理活动提供便利， D，金融市场可以为企业理财提供相关的信息。 21、金融市场由主体、客体和参加人组成。 22、金融市场交易对象是资金；主体是银行和非银行金融机构；参加人是指客体的供应者和需求者。